ZY-財務(wù)管理基礎(chǔ)講義

1、1 財務(wù)管理培訓(xùn)講義第一部分會計基礎(chǔ)課程概述：略1.1 會計的基礎(chǔ)知識會計是什么？根據(jù)美國會計師協(xié)會的定義，會計師一種藝術(shù)，它用貨幣形式， 對具有或部分具有財務(wù)特征的交易事項予以記錄、分類及匯總并解釋由此產(chǎn)生的結(jié)果，從而使之處于有意義的狀態(tài)。會計記錄反映的是公司或個人的財務(wù)狀況。所有的公司， 無論其規(guī)模大小，都應(yīng)該具備完整的會計記錄體系，以便準(zhǔn)確地記錄和反映公司的財務(wù)狀況。為什么要規(guī)范會計行為？所有的公司都會使用會計方法將公司的經(jīng)營狀況反映出來，他們這樣做是出于不同的目的，例如， 有的公司是為了準(zhǔn)備詳細(xì)的財務(wù)報表以便向銀行申請貸款，有的是為了了解公司的資本支出和預(yù)算狀況，而有的公司則是為了根據(jù)

2、公司的經(jīng)營狀況向員工發(fā)放工資或獎金。當(dāng)然，在報稅或者配合政府機構(gòu)的管理活動時，公司也有義務(wù)提供詳細(xì)的會計信息。請記住，全世界的會計機構(gòu)每年受理的破產(chǎn)案超過25 萬件，其中絕大部分的案件都是由不規(guī)范的會計行為引起的。因此，對公司來說，規(guī)范會計行為是至關(guān)重要的。那些人需要通過財務(wù)信息來了解公司的財務(wù)狀況？無論公司規(guī)模大小，許多人都需要用過財務(wù)信息來了解公司的財務(wù)狀況。大型機構(gòu)常常設(shè)有會計部門，專門記錄并分析財務(wù)信息。另外， 公司的高層管理者以及董事會成員會通過會計部門提供的財務(wù)信息來了解公司的財務(wù)狀況。在個體制企業(yè)中，業(yè)主幾乎每天都會分析財務(wù)信息以把握企業(yè)的財務(wù)狀況。在經(jīng)濟社會中，無論是公司、俱樂

3、部等盈利組織，還是公立學(xué)校、教堂和政府機關(guān)等非盈利組織，幾乎所有的機構(gòu)都需要通過財務(wù)信息來了解自身的財務(wù)狀況。掌握財務(wù)知識有何好處？每個人都應(yīng)當(dāng)了解基本的財務(wù)知識，這很有好處。 如果能掌握基本的財務(wù)知識，您就能夠分析公司的財務(wù)狀況，并了解公司的財務(wù)優(yōu)勢對其經(jīng)營成果的影響。此外， 您還能更清楚地理解公司的決策者進行決策時的思路。會計循環(huán)的基本步驟是什么？會計循環(huán)是指財務(wù)會計工作周而復(fù)始的過程，通常是從做會計分錄開始的，到登記賬簿，再編制財務(wù)報表。一個會計循環(huán)包含九個基本步驟，他們分別是：1.分析發(fā)生的經(jīng)濟業(yè)務(wù)并做分錄2.根據(jù)會計憑證登記總分類賬和明細(xì)分類賬3.編制調(diào)整分錄前的試算平衡表4.期末編

4、制調(diào)整分錄5.將調(diào)整分錄過入有關(guān)總分類賬和明細(xì)分類賬6.編制結(jié)賬前試算平衡表2 7.進行期末結(jié)賬工作，編制結(jié)賬分錄8.編制結(jié)賬后試算平衡表9.編制財務(wù)報表1.2 會計基本等式和t型賬戶1.2.1 會計基本等式什么是會計期間？會計期間也被稱為財務(wù)期間。人們將會計主體持續(xù)不斷的經(jīng)營活動過程人為地按照時間劃分為若干連續(xù)的、間隔相等的會計時間段，從而分期提供會計信息，其中每一個會計時間段就是一個會計期間。各個公司對會計期間的劃分不盡相同，有的公司以一個月為一個會計期間，而有的公司則可能以三個月、半年或者一整年為一個會計期間。什么是資產(chǎn)？資產(chǎn)是指由過去的交易、事項形成并由企業(yè)擁有或者控制的資源，該資源預(yù)

5、期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益。例如，現(xiàn)金、商品和生產(chǎn)設(shè)備等就屬于公司資產(chǎn)，此外，電腦、打印機和辦公桌等辦公室設(shè)備也是公司的資產(chǎn)。資產(chǎn)還包括他人尚未向公司支付的費用，即公司的 “應(yīng)收賬款”。什么是負(fù)債？負(fù)債是指企業(yè)所承擔(dān)的、在規(guī)定的期限內(nèi)償付一筆現(xiàn)金的責(zé)任。例如，公司在購買辦公用品之后， 俞供貨商約定一段時間以后才付款，那么該筆貨款就成為公司的負(fù)債，歸于“應(yīng)付賬款”類。另外，當(dāng)公司向銀行貸款時，貸款也是公司的負(fù)債，這屬于“應(yīng)付票據(jù)”。什么是所有者權(quán)益？所有者權(quán)益是指所有者在企業(yè)資產(chǎn)中享有的經(jīng)濟利益，其金額為資產(chǎn)減去負(fù)債后的余額。在個體業(yè)主制企業(yè)中，所有者權(quán)益賬戶中通常都會列明業(yè)主的名字，并在名字后注明

6、 “資本”字樣。什么是會計基本等式？會計等式是表明各會計要素之間基本關(guān)系的恒等式。會計基本等式反映了資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益之間的關(guān)系，其形式如下：資產(chǎn)負(fù)債 +所有制權(quán)益(a=l+oe) 會計基本等式被人為是會計方法的基礎(chǔ)，因此， 您應(yīng)該學(xué)習(xí)并掌握這個等式，以便在進行會計核算工作時能夠自如地運用。1.2.2 t型賬戶什么是會計賬戶？會計賬戶是指具有一定格式，用來連續(xù)地分類記錄經(jīng)濟業(yè)務(wù)，反映會計要素增減變動及其結(jié)果的一種工具。會計賬戶通常可以分為三類：資產(chǎn)賬戶、負(fù)債賬戶和所有者權(quán)益賬戶。在西方經(jīng)濟學(xué)中，收入和費用通常被看作時所有制權(quán)益的增減，因此歸入所有者權(quán)益。以上三類會計賬戶都是由劃分更細(xì)的分類

7、賬戶組成的，例如，負(fù)債賬戶就可分為“應(yīng)付賬款” 、 “應(yīng)付票據(jù)”和“應(yīng)計費用”這三個分類賬戶。什么是交易？在會計學(xué)中，任何與貨幣有關(guān)的商業(yè)活動或事項都被稱為交易。換句話說，交易就是指任何能夠改變資產(chǎn)、負(fù)債或所有制權(quán)益的公司活動。例如，當(dāng)公司賒購辦公設(shè)備時，公司的負(fù)債增加了，因此，賒購辦公設(shè)備的活動就是一筆交易。3 公司的交易既可以是外部的，也可以是內(nèi)部的。例如，假設(shè)公司削減市場部的預(yù)算來增加其他部門的預(yù)算，這種交易就是內(nèi)部的。而如果公司賣給客戶10000 件商品， 則這一交易就是外部的。在記錄公司交易時，您應(yīng)該確保所記錄的信息符合以下會計基本等式：a=l+oe 。什么是“ t”型賬戶？t 型賬

8、戶是一種簡化的表格，它是用來記錄交易中金額增減情況的。由于形狀類似字母t，該表格被稱為t 型賬戶，使用時，人們會把會計分錄顯示在這樣一個t 型區(qū)域中，以進行分析。 t 型賬戶左邊的部分被稱為借方，一般簡寫為dr.，右邊的部分被簡稱為貸方，簡寫為cr.。賬戶的名稱，如“應(yīng)付賬款”或者“辦公設(shè)備”等，均列在t 型賬戶的頂部。這種以借、貸作為記賬符號的記賬方法被稱為借貸記賬法。要理解借方和貸方的含義，您必須理解借貸兩方金額的增減是如何反映出資產(chǎn)、負(fù)債和所有制權(quán)益的變化的。借貸兩方金額的增減是如何反映出資產(chǎn)、負(fù)債和所有制權(quán)益的變化的？借方金額的增加反映出資產(chǎn)的增加以及負(fù)債和所有者權(quán)益的減少，另一方面，

9、 貸方金額的增加則反映出負(fù)債和所有者權(quán)益的增加以及資產(chǎn)的減少。例如，假設(shè)公司采購了一套價值18000 美元的電話會議設(shè)備，并與供貨商約定六個月以后付款。開設(shè)一個電話會議設(shè)備的t 型賬戶，由于電話設(shè)備已經(jīng)成為了公司的資產(chǎn)，因此這是一個資產(chǎn)賬戶。由于采購了電話會議設(shè)備后，公司的資產(chǎn)增加了，所以t 型賬戶左邊的借方部分就增加了18000 美元。開設(shè)一個應(yīng)付賬款的t 型賬戶，由于18000 美元的應(yīng)付賬款已經(jīng)成為公司負(fù)債，因此t 型賬戶右邊的貸方部分就增加了18000 美元。再舉另外一個例子，假設(shè)公司上個月為一家保險機構(gòu)提供了咨詢服務(wù)，現(xiàn)在收到了500美元的酬勞。這筆交易會影響到“現(xiàn)金收入”和“應(yīng)收賬

10、款”這兩個資本賬戶。由于公司收到了咨詢費用，現(xiàn)金收入增加了而應(yīng)收賬款減少了，因此，現(xiàn)金收入t 型賬戶左邊的借方增加了 500 美元。應(yīng)收賬款t 型賬戶右邊的貸方則會增加500 美元。什么是復(fù)式記賬法？在使用借貸記賬法是，您應(yīng)該謹(jǐn)記兩點：第一，每一個借方金額都必須有與之對應(yīng)的貸方金額。 第二，借方和貸方的總金額必須相等。簡單地說， 就是“有借必有貸， 借貸必相等” 。借貸記賬法是一種復(fù)式記賬法。復(fù)式記賬法是以資產(chǎn)與權(quán)益平衡關(guān)系作為記賬基礎(chǔ)，對于每一筆經(jīng)濟業(yè)務(wù)，都要在兩個或兩個以上相互聯(lián)系的賬戶中進行登記，系統(tǒng)地反映資金運行變化結(jié)果的一種記賬方法。在使用復(fù)式記賬法時，您必須謹(jǐn)記： 無論有多少各借方

11、金額和貸方金額，借貸兩方的總金額必須時相等的。例如，假設(shè)公司向供貨商支付4500 美元的應(yīng)付貨款，那么您就應(yīng)該在“應(yīng)付賬款”賬戶中記錄4500 美元的借方金額，以反映公司負(fù)債的減少。同時，您還應(yīng)該在“現(xiàn)金”賬戶中記錄 4500 美元的貸方金額，以反映公司資產(chǎn)的減少。什么是收入和費用？企業(yè)的收入和費用可以理解為所有者權(quán)益的增加和減少。收入是指企業(yè)在銷售商品、提供勞務(wù)及讓渡資產(chǎn)使用權(quán)等日常活動中所形成的經(jīng)濟利益的總流入，收入賬戶的名稱通常包含“收入”和“利得”等關(guān)鍵詞。例如，電影院的收入賬戶通常名為“門票收入”、 “門票利得”或者“經(jīng)營收入”、 “經(jīng)營利得”等。費用是指企業(yè)為銷售商品、提供勞務(wù)等日

12、?；顒铀l(fā)生的經(jīng)濟利益的流出。費用賬戶包括“租賃費用” 、 “銷售費用”和“保險費用”等。4 簡單的說，收入可以理解為所有者權(quán)益的增加，因此在所有者權(quán)益賬戶中表示為貸方金額的增加； 費用可以理解為所有者權(quán)益的減少，因此在所有者權(quán)益賬戶中表示為借方金額的增加。將收入和費用與會計基本等式聯(lián)系起來，得出會計基本等式的擴展形式：資產(chǎn)負(fù)債 +所有制權(quán)益 +收入 -費用收入及費用與公司盈利還是虧損有何聯(lián)系？公司的收入和費用能夠反映出公司是在盈利（增值），還是在虧損（貶值） 。如果收入總額大于費用總額，那么公司就是在盈利；反之，則表明公司正在虧損。所有者權(quán)益包括哪幾個部分？所有者權(quán)益包括四個部分：實收資本、

13、資本公積、盈余公積和未分配利潤。公司的資本賬戶中會記錄所有者在公司中的投資，此外，公司還會開設(shè)提款賬戶用于記錄所有者出于個人用途而從公司提取的現(xiàn)金和設(shè)備。所有者對公司的投資會增加所有者權(quán)益，所以所有者權(quán)益賬戶的貸方金額就會增加。而所有者從公司提取現(xiàn)金則會減少所有者權(quán)益，因此所有者權(quán)益賬戶的借方余額就會增加。與資本賬戶一樣，在提款賬戶中也會列明所有者的名字以及他所提取的金額。什么是臨時賬戶和永久賬戶？臨時賬戶是指損益類賬戶，該類賬戶本期發(fā)生的金額在會計期末都應(yīng)轉(zhuǎn)至“本年利潤”賬戶，結(jié)轉(zhuǎn)后臨時賬戶中均無余額。在將本期內(nèi)所發(fā)生的經(jīng)濟業(yè)務(wù)全部登記入賬的基礎(chǔ)上，按照規(guī)定的方法對該期內(nèi)的賬簿記錄進行小結(jié)，

14、結(jié)算出本期發(fā)生的金額合計和余額，并將余額結(jié)轉(zhuǎn)到下一個會計期間的會計核算過程被稱為“結(jié)賬”。收入和費用賬戶都是臨時賬戶。它們在每個會計期間末（通常是每財年末）都要進行結(jié)賬，結(jié)賬后賬戶余額為零。在每次結(jié)賬后余額不為零的賬戶就是永久賬戶。資產(chǎn)、負(fù)債及所有者權(quán)益賬戶都是永久賬戶，該類賬戶在會計期末結(jié)賬后通常都有余額，而這些余額必須結(jié)轉(zhuǎn)到下一個會計期間，以便連續(xù)記錄。為什么要區(qū)分臨時賬戶和永久賬戶？在記賬時，您應(yīng)該將臨時賬戶和永久賬戶區(qū)分開，這非常重要。假設(shè)公司向供貨商賒購價值60000 美元的電腦并議定下一財年再付款。該筆交易涉及兩個永久賬戶：資產(chǎn)賬戶和負(fù)債賬戶。由于購買了新的電腦，公司擁有了新的資產(chǎn)

15、，這在其后的幾年都會反映在資產(chǎn)賬戶中，直到這批電腦被報廢處理為止。而“應(yīng)付賬款”賬戶則會反映出公司需要支付給供貨商的貨款，直到第二年公司付清了貨款為止。因此， 在本年末結(jié)賬之后，資產(chǎn)賬戶和負(fù)債賬戶中都會有余額。如果您把資產(chǎn)賬戶和負(fù)債賬戶當(dāng)作臨時賬戶并在年末結(jié)賬時結(jié)清余額，問題就會產(chǎn)生：資產(chǎn)賬戶中沒有余額說明公司并沒有任何資產(chǎn)，負(fù)債賬戶中沒有余額說明公司已經(jīng)償清了所有的債務(wù)。當(dāng)公司向辦公樓的業(yè)主支付租金時，這筆交易就同時牽涉到了永久賬戶和臨時賬戶：“留存現(xiàn)金”賬戶和“租賃費用”賬戶?！傲舸娆F(xiàn)金”賬戶反映的是公司現(xiàn)有的資金額，這是一個永久賬戶。如果將這個賬戶劃歸為臨時賬戶， 并在年末結(jié)賬時結(jié)清余額

16、，那么到第二個財年，公司的會計記錄將顯示公司的賬戶中沒有任何現(xiàn)金。“租賃費用” 賬戶是一個臨時賬戶，年末結(jié)賬時， 賬戶中的余額都將結(jié)轉(zhuǎn)至“應(yīng)計費用”賬戶，這是因為本年度支付的租賃費用不會反映在來年的財務(wù)報表中。什么是固定成本？公司的成本與其業(yè)務(wù)規(guī)模有關(guān)。固定成本是指在一定的業(yè)務(wù)量范圍內(nèi)，其總額不受業(yè)務(wù)5 量增減變動影響的成本。例如， 公司需要繳納的財產(chǎn)稅不受業(yè)務(wù)量增減變動的影響，因此它屬于固定成本。盡管固定成本不受業(yè)務(wù)量增減變動的影響，但這并不是說固定成本不會有所增減。例如，如果公司所在地的財產(chǎn)稅率提高了，公司需要繳納的財產(chǎn)稅就要增加，公司的固定成本就增加了。什么是變動成本？與固定成本不同，變

17、動成本是指在一定的相關(guān)范圍內(nèi)，其總額隨著業(yè)務(wù)量的增減變化成正比例增減變化的成本。可以認(rèn)定的是， 變動成本與公司所生產(chǎn)產(chǎn)品的數(shù)里是有直接關(guān)系的。例如，產(chǎn)品原材料的采購費用以及產(chǎn)品的包裝費用都屬于變動成本，因為它們都隨著公司產(chǎn)量的變動而變動。1.3 普通日記賬和總分類賬1.3.1 分析和記錄經(jīng)濟業(yè)務(wù)什么是會計科目表？會計科目是對會計要素進行進一步分類的項目。會計科目表是分類排列全部會計科目的名稱和編號的一種表格形式。會計科目表中應(yīng)該列明公司所有的會計科目，例如“現(xiàn)金”、“辦公用品” 、 “應(yīng)付賬款”和“實收資本”等。不同公司的會計科目表可能會有所不同。在會計科目表中，每一個會計科目都有與之對應(yīng)的編

18、號。資產(chǎn)類的編號通常為一，負(fù)債類為二，所有者權(quán)益類為三，收入類和支出類分別是四和五。通過會計科目的編號，您就能確定會計科目的分類。什么是普通日記賬？普通日記賬是用來登記全部經(jīng)濟業(yè)務(wù)的日記賬。它也是最先登記經(jīng)濟業(yè)務(wù)的會計賬簿，當(dāng)經(jīng)濟業(yè)務(wù)發(fā)生時，您應(yīng)該在普通日記賬中序時、逐筆地登記經(jīng)濟業(yè)務(wù)及其編號，并簡要地對其進行描述。登記在普通日記賬中的所有經(jīng)濟業(yè)務(wù)過后都要過入總分類賬。什么是總分類賬？總分類賬又稱為總賬，是根據(jù)總分類科目開設(shè)、并按照會計科目的編號記錄全部經(jīng)濟業(yè)務(wù)總括核算資料的分類賬簿。對于每個會計期間的經(jīng)濟業(yè)務(wù)，總分類賬中都有與之對應(yīng)的賬戶。您應(yīng)該將普通日記賬中記錄的經(jīng)濟業(yè)務(wù)按時過入總分類賬，

19、唯有如此， 您才能保證總分類賬中的金額都是準(zhǔn)確的。如何分析經(jīng)濟業(yè)務(wù)？您必須懂得如何分析普通日記賬中記錄的經(jīng)濟業(yè)務(wù)，確定哪些賬戶會受到這些經(jīng)濟業(yè)務(wù)的影響， 并確定記錄經(jīng)濟業(yè)務(wù)時的借貸方，以便正確地將其過入總分類賬。在分析經(jīng)濟業(yè)務(wù)時，您需要明確以下三點：1. 哪些賬戶會受到經(jīng)濟業(yè)務(wù)的影響？2. 這些賬戶分屬哪類會計科目？3. 各賬戶余額會產(chǎn)生怎樣的變化？例如，假設(shè)公司償還了 700 美元的拖欠貨款，那么通過分析這一經(jīng)濟業(yè)務(wù)，我們就能了解以下情況：1. 這一經(jīng)濟業(yè)務(wù)影響了兩個賬戶：“現(xiàn)金”和“應(yīng)付賬款”。2. “現(xiàn)金”賬戶屬于資產(chǎn)類，而“應(yīng)付賬款”賬戶屬于負(fù)債類。3 “現(xiàn)金”賬戶的余額減少了，“應(yīng)付

20、賬款”賬戶的余額也減少了。因此，“現(xiàn)金”賬戶的貸方金額增加了700 美元，而“應(yīng)付賬款”賬戶的借方金額增加了700 美元。6 如何將普通日記賬中的經(jīng)濟業(yè)務(wù)記錄過入總分類賬？在將普通日記賬中的經(jīng)濟業(yè)務(wù)記錄過入總分類賬時，您需要遵循三個步驟。1. 首先確認(rèn)經(jīng)濟業(yè)務(wù)的第一個借方分錄，在總分類賬的相應(yīng)賬戶中記錄該分錄及其日期，隨后記錄與經(jīng)濟業(yè)務(wù)相關(guān)的所有分錄。例如，在償還了 500 美元的貨款之后， “應(yīng)付賬款”賬戶產(chǎn)生了借方金額，您應(yīng)該記錄這一借方分錄，并隨之記錄“現(xiàn)金”賬戶的貸方分錄。2. 在總分類賬的 “摘要” 一欄中記錄經(jīng)濟業(yè)務(wù)在普通日記賬上的頁碼，這樣一來， 您就可以在需要時找到此經(jīng)濟業(yè)務(wù)的

21、原始記錄。3. 將總分類賬中記錄經(jīng)濟業(yè)務(wù)的賬戶編號填寫在普通日記賬的“摘要” 欄中， 這為將來的對賬工作提供了依據(jù)。1.3.2 匯總總分類賬中賬戶的余額為什么要匯總總分類賬中賬戶的余額？當(dāng)公司在會計期末將所有的經(jīng)濟業(yè)務(wù)記錄都過入總分類賬之后，總分類賬中某些賬戶的借貸兩方就部會產(chǎn)生余額。因此， 在會計期未， 您必須匯總總分類賬中賬戶的余額，每一個賬戶的余額必須是唯一的，即只能有一個借方余額或者一個貸方余額。如何匯總總分類賬中賬戶的余額？您可以遵循以下四個步驟，來匯總總分類賬中每一個賬戶的余額：1. 在總分類賬接待資金最底端的數(shù)字下劃一條線。2. 用鉛筆分別把借貸方金額的總和記錄在橫線下面。請記住

22、， 在會計報表中， 單條橫線代表橫線下列有內(nèi)容，雙橫線代表橫線下已無內(nèi)容。3. 如果借貸兩方的總金額相等，則該賬戶的余額為零，賬戶結(jié)清。4. 如果借貸兩方的金額不相等，則將其差額記錄在數(shù)額較大一方的底端并圈出該金額。如果借方的數(shù)額較大，則該賬戶有借方余額；如果貸方數(shù)額較大，則該賬戶有貸方余額。您也許想知道為什么在有的賬戶中，借貸兩方的金額是不相等的。這是因為， 在將日記賬中的經(jīng)濟業(yè)務(wù)記錄過入總分類賬時，您通常需要將一項經(jīng)濟業(yè)務(wù)記錄拆分為幾個部分并分別過入不同的賬戶。因此，雖然某些賬戶的借貸金額不等，但是所有賬戶的借方總金額是恒等于貸方總金額的。什么是正常余額？如果某個賬戶的余額在該賬戶記錄增加

23、額的一方，則該余額就被稱為正常余額。例如， 資產(chǎn)賬戶的借方金額代表資產(chǎn)的增加，所以資產(chǎn)賬戶的借方余額即為正常余額；而負(fù)債賬戶的貸方金額代表負(fù)債的增加，所以負(fù)債賬戶的貸方余額為正常余額。又如， 收入賬戶的貸方金額代表收入的增加，因此收入賬戶的貸方余額為正常余額；而費用賬戶的借方金額代表費用的增加，因此費用賬戶的借方余額為正常余額。收付實現(xiàn)制會計方法最基本的會計方法有兩種：收付實現(xiàn)制會計方法和權(quán)責(zé)發(fā)生制會計方法。當(dāng)公司采用收付實現(xiàn)制會計方法時，他們在實際收到或支付款項時才確認(rèn)收入或費用。假設(shè)公司賒銷一批產(chǎn)品后， 要在下一年才能收回貨款，那么在采用收付實現(xiàn)制會計方法時，即使銷售行為發(fā)生在這一年， 公

24、司也會等到下一個會計期間才確認(rèn)銷售所得的收入。因此， 這一會計方法無法準(zhǔn)確、全面地反映會計期間內(nèi)的公司收入。權(quán)責(zé)發(fā)生制會計方法采用權(quán)責(zé)發(fā)生制會計方法時，您應(yīng)該在實現(xiàn)收入和發(fā)生費用時確認(rèn)收入和費用，而不必7 等到實際收到現(xiàn)金或支付現(xiàn)金時才確認(rèn)。換句話說， 您應(yīng)該在經(jīng)濟業(yè)務(wù)發(fā)生時就對其進行記錄，而不必理會是否獲得或支付了現(xiàn)金，因此，這種會計方法能夠真實地反映公司在會計期間內(nèi)獲得的收入和支付的費用。1.4 試算平衡表和四種常用的財務(wù)報表1.4.1 試算平衡表什么是試算平衡表？試算平衡表是列示總分類賬中各有關(guān)賬戶的名稱及其余額的表式，通常編制于會計期間末，例如月末。試算平衡表有兩種用途：第一種用途：

25、通過驗證總分類賬中所有賬戶的借貸總金額是否相等，以檢查日常核算資料的正確性和完整性。如果在試算平衡時發(fā)現(xiàn)所有賬戶的借貸總金額不相等，那么公司將無法編制財務(wù)報表。第二種用途：確保所有賬戶的余額均為正常余額。如果在編制試算平衡表時，您發(fā)現(xiàn)試算平衡表借貸不相等，則說明在您記錄經(jīng)濟業(yè)務(wù)、過賬或者計算的過程中有錯誤。如何編制試算平衡表？你可以遵循以下五個步驟來編制試算平衡表：1. 創(chuàng)建標(biāo)題。在標(biāo)題中要列出公司名稱以及試算平衡表的編制日期。2. 列出總分類賬中所有的賬戶名稱和賬戶編號，以及相應(yīng)的賬戶余額，各賬戶的借方余額要歸于一列，貸方余額則需歸于另一列。3. 在借貸余額兩列底端的數(shù)字下劃上單條橫線。4.

26、 在橫線下分別記錄借方總金額和貸方總金額。5. 如果借貸兩方的總金額相等，就可以在總金額下方劃上雙橫線，代表試算平衡結(jié)束。借貸兩方余額不等時應(yīng)該怎么做？如果在試算平衡表中借貸兩方的余額相等，則稱之為試算平衡，但這并不能說明賬簿記錄完全無誤；而如果借貸兩方的余額不等，則可稱之為試算不平衡，此時，您就需要檢查在記賬、過賬和計算過程中是否出了差錯。在檢查記賬過程中的錯誤時，總分類賬中“摘要”欄的內(nèi)容將對您大有幫助，這些內(nèi)容能方便您找出經(jīng)濟業(yè)務(wù)的原始記錄，使您能夠找到錯誤出現(xiàn)在何處。通過編制試算平衡表可以發(fā)現(xiàn)哪些常見錯誤？通過編制試算平衡表，您可以發(fā)現(xiàn)以下常見錯誤：1. 在加總借方總金額或貸方總金額時

27、的計算錯誤；2. 在把總分類賬中的賬戶余額抄錄到試算平衡表時寫錯金額；3. 在抄錄總分類賬中的賬戶余額時，把借方金額錯錄為貸方金額，或者把貸方金額錯錄為借方金額；4. 在匯總總分類賬中賬戶余額時的計算錯誤；5. 在將普通日記賬中的經(jīng)濟業(yè)務(wù)過入總分類賬時發(fā)生的錯誤。由于試算平衡表中的數(shù)據(jù)來自總分類賬，而總分類賬中的數(shù)據(jù)又來自于普通日記賬。因此，在找尋上文提及的種種錯誤時，您首先需要將試算平衡表中的數(shù)據(jù)于總分類賬中的數(shù)據(jù)進行比對，然后將總分類賬中的數(shù)據(jù)與其原始數(shù)據(jù)普通日記賬中的數(shù)據(jù)進行比對。怎樣發(fā)現(xiàn)會計記錄中數(shù)字顛倒的錯誤？在記賬、轉(zhuǎn)賬和計算的過程中，還有可能出現(xiàn)數(shù)字顛倒的錯誤，例如，您有可能把7

28、6記為 67，或者把 36 記為 63，有一個訣竅能使您迅速發(fā)現(xiàn)此類錯誤；顛倒后的數(shù)字與原數(shù)字之差總是可以被9 整除。8 例如， 76 與 67 之差為 9，63 與 36 之差為 27，725 與 275 之差為 450，9、27 和 450 均可以被 9 整除。因此， 當(dāng)您發(fā)現(xiàn)出現(xiàn)錯誤的數(shù)據(jù)與其原始數(shù)據(jù)之差可以被9 整除時， 那么在您記賬、 轉(zhuǎn)賬和計算的過程中很可能產(chǎn)生了數(shù)字顛倒的錯誤。1.4.2 財務(wù)報表在完成了試算平衡表之后，您可以編制哪些財務(wù)報表？在完成了試算平衡表之后，您就可以著手編制在財務(wù)領(lǐng)域中極為重要的兩種財務(wù)報表：損益表和資產(chǎn)負(fù)債表。什么是損益表？損益表是反映企業(yè)在一個會計期

29、間內(nèi)經(jīng)營成果的財務(wù)報表，它提供了與企業(yè)盈利和損失相關(guān)的信息。該報表只和兩類賬戶有關(guān)：收入類賬戶和費用類賬戶。損益表是非常重要的財務(wù)報表，因為公司的所有者和管理者都必須了解公司的業(yè)績?nèi)绾危@是他們最關(guān)心的一點。您可以在試算平衡表中找到編制損益表所需的所有信息。什么是資產(chǎn)負(fù)債表？資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)某一特定日期財務(wù)狀況的財務(wù)報表，通常編制于會計期間末。它也可被看作是企業(yè)會計價值在某一特定日期的“快照”。資產(chǎn)負(fù)債表是一張靜態(tài)的報表，它根據(jù)會計基本等式，按照一定的分類標(biāo)準(zhǔn)和排列次序，把企業(yè)一定時期的資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益項目予以適當(dāng)排列編制而成。和損益表一樣，您也可以在試算平衡表中找到編制資產(chǎn)負(fù)債表所

30、需的全部信息。什么是現(xiàn)金流量表？現(xiàn)金流量表是一張動態(tài)的報表，它反映的是一定會計期間內(nèi)現(xiàn)金的流入和流出狀況。確切地說，現(xiàn)金流量表全面地反映了公司在經(jīng)營活動、投資活動和籌資活動中的現(xiàn)金流量狀況。什么是股東權(quán)益表？股東權(quán)益表也被稱為所有者權(quán)益表，它反映的是所有者權(quán)益在會計期間內(nèi)所發(fā)生的變化。由于在編制股東權(quán)益表之前，您必須先了解公司的凈利潤或凈損失，因此您必須等到編制出損益表之后才能著手編制股東權(quán)益表。留存收益和股本是所有者權(quán)益的兩個主要組成部分，因此這兩類賬戶均列示在股東權(quán)益表中。9 第二部分分析財務(wù)報表2.1 分析財務(wù)報表的意義2.1.1 概述略2.1.2 分析財務(wù)報表須知為什么要分析財務(wù)報表？

31、財務(wù)報表以貨幣形式直接反應(yīng)了公司在某一特定時間的財務(wù)和經(jīng)營狀況，但是，報表中列出的數(shù)據(jù)并不能直接反映出公司的經(jīng)營是否有效率。因此，公司的管理者需要對財務(wù)報表進行分析，以了解公司的經(jīng)營是否有效率，以便做出正確的商業(yè)決策。通過分析財務(wù)報表可以獲得那些信息？分析財務(wù)報表， 人們能夠獲取的信息是多種多樣的，然而， 并非所有的信息都為分析者所需，他們會有目的地進行分析，以獲取自己需要的信息。例如，公司的所有者可以通過分析財務(wù)報表了解公司的銷售增長趨勢，債權(quán)人則可以通過分析財務(wù)報表了解公司的償債能力，而股東則可以通過分析財務(wù)報表了解公司的盈利狀況。除了公司當(dāng)前的銷售增長趨勢、償債能力和盈利狀況之外，人們還

32、可以通過分析財務(wù)報表來獲取其他信息，如公司對人力資源的利用情況。您可以使用幾種方法來分析財務(wù)報表？比率分析、比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析。這三種分析方法都可以用于分析資產(chǎn)負(fù)債表和損益表。比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析主要用于分析損益表，而比率分析不但用于分析損益表，還用于分析資產(chǎn)負(fù)債表。哪一種方法是最優(yōu)方法？不同的人在分析財務(wù)報表時會帶有不同的目的，他們也就會選用不同的分析方法來獲取自己所需的信息。換句話說，不同的分析方法在不同的情況下會發(fā)揮不同的作用，因此，并不能斷言哪種分析方法優(yōu)于其他方法。在分析財務(wù)報表時，應(yīng)該分析具體情況，確定自己需要獲取哪些信息，然后選用最恰當(dāng)?shù)姆治龇椒▉慝@取這些信息。通過分析

33、財務(wù)報表獲取的信息有何局限性？您必須意識到： 通過分析財務(wù)報表獲取的信息是存在局限性的。財務(wù)表反映的是公司過去的財務(wù)活動， 報表種包含的信息是歷史信息，只能反映公司過去的經(jīng)營狀況，卻不能讓管理者確定公司未來的經(jīng)營狀況。因此， 有經(jīng)驗的管理者往往會在這些信息的基礎(chǔ)上對公司未來的經(jīng)營狀況做出合理的預(yù)測，以指導(dǎo)公司未來的決策。2.2 三類財務(wù)比率2.2.1 概述略2.2.2 分析資產(chǎn)負(fù)債表為什么要分析資產(chǎn)負(fù)債表？資產(chǎn)負(fù)債表是最重要的財務(wù)報表之一，它根據(jù)會計基本等式，按照一定的分類標(biāo)準(zhǔn)和排列次序，把企業(yè)一定時期的資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益項目予以適當(dāng)排列編制而成。因此，該10 報表能夠讓管理者較為全面地了

34、解公司地財務(wù)狀況。但除此以外， 管理者還需要通過分析資產(chǎn)負(fù)債表來獲取更多的信息。例如，管理者需要了解公司是否有能力償還債務(wù)，公司的存貨是否得到了有效的管理，以及公司平均需要多少天才能收回應(yīng)收賬款。這些信息并沒有直接列示在資產(chǎn)負(fù)債表中，管理者必須通過分析才能獲取這些信息。通過分析資產(chǎn)負(fù)債表，能夠確定公司在哪些方面還有待提高，這有助于制定出提高資產(chǎn)利用率的方案。哪三類財務(wù)比率可以用于分析資產(chǎn)負(fù)債表？1. 反映公司資產(chǎn)流動性的財務(wù)比率這些比率衡量的是在不降低資產(chǎn)價值的前提下，公司資產(chǎn)迅速轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金的能力。例如，假設(shè)公司需要支付一些意料之外的費用，比如說訴訟費用，為了支付這一預(yù)算外的費用，公司就需要將

35、部分流動資產(chǎn)變現(xiàn)。2. 反映公司營運能力的財務(wù)比率這些比率衡量的是公司經(jīng)營管理和運用資產(chǎn)的能力和效率。如果公司管理不善，導(dǎo)致空閑資產(chǎn)過多， 那么相對于其資本規(guī)模來說，它產(chǎn)生的利潤就可能會過低。如果公司的資產(chǎn)不足，那么銷售可能會受到影響，這也體現(xiàn)出公司的營運能力低下。3. 反映公司償付能力的財務(wù)比率這些比率衡量的是公司償還到期債務(wù)的能力。因此，它們也可以反映出公司能夠承擔(dān)多少債務(wù)。投資者對此類財務(wù)比率最為關(guān)心，因為這些比率反映了他們的投資是否得到了保證。此外， 此類財務(wù)比率還反映出購買公司股票需要承擔(dān)多少風(fēng)險，公司承擔(dān)的債務(wù)越多，購買該公司股票的風(fēng)險就越大。2.2.3 反映公司資產(chǎn)流動性的財務(wù)比

36、率哪些財務(wù)比率可以反映公司的資產(chǎn)流動性？1. 流動比率； 2. 速動比率； 3. 速動資產(chǎn)夠用天數(shù)。流動比率是一種能夠反映公司資產(chǎn)流動性的財務(wù)比率，這一比率衡量的是公司是否具備充足的流動資產(chǎn)來償還流動負(fù)債。流動資產(chǎn)流動比率流動負(fù)債如果某公司的流動比率高于業(yè)界其他公司，說明該公司資產(chǎn)的流動性也高于其他公司，反之亦然。流動資產(chǎn)是指企業(yè)能在一年或超過一年的一個營業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或者消耗的資產(chǎn)。流動負(fù)債是指公司應(yīng)該在一年或超過一年的一個營業(yè)周期內(nèi)償還的債務(wù)。由于流動資產(chǎn)與流動負(fù)債之差即為營運資金，所以流動比率也被稱為營運資金比率。通常，如果公司的流動比率小于1，則說明公司的流動資產(chǎn)不足以償付流動負(fù)債；如果

37、公司的流動比率介于1 和 2 之間，則說明公司的流動資產(chǎn)足以償付流動負(fù)債；如果公司的流動比率大于2，則說明公司的流動資產(chǎn)遠(yuǎn)多于流動負(fù)債。但是，這些規(guī)律并不是絕對的，有些公司在流動比率小于1 時，依然能夠保持良好的財務(wù)狀況，而有些公司則必須把流動比率保持在2 以上才能保證自身的正常運轉(zhuǎn)。速動比率速動比率也被稱為酸性測試比率，它也能夠反映公司的資產(chǎn)流動性。這一比率的計算方法與流動比率相似，唯一的區(qū)別在于，計算這一比率時，要先從流動資產(chǎn)種扣除存貨和預(yù)付費用。11 流動資產(chǎn)存貨預(yù)付費用現(xiàn)金可買賣的有價證券應(yīng)收賬款凈額速動比率流動負(fù)債流動負(fù)債盡管存貨和預(yù)付費用也屬于流動資產(chǎn)，但是由于他們的流動性低于現(xiàn)金

38、、應(yīng)收賬款凈額和可買賣的有價證券等其他流動資產(chǎn)，因此在計算速動比率時，應(yīng)該將它從流動資產(chǎn)中扣除。如果無法在短期內(nèi)將存貨變現(xiàn)，公司就會運用速動比率來分析自身的資產(chǎn)流動性，而不會用流動比率。此外，公司的短期投資者在進行投資分析時，也樂于采用速動比率。與流動比率相似，在通常情況下，如果公司的速動比率小于1，則說明公司的速動資產(chǎn)不足以償付流動負(fù)債。速動資產(chǎn)夠用天數(shù)速動資產(chǎn)夠用天數(shù)是指現(xiàn)有的速動資產(chǎn)可以支持公司日?，F(xiàn)金支出的天數(shù)，這一比率衡量的是在沒有任何現(xiàn)金流入的情況下，公司可以維持日常經(jīng)營的時間長短。速動資產(chǎn)速動資產(chǎn)夠用天數(shù)預(yù)計日均經(jīng)營支出根據(jù)會計慣例，能夠在三個月內(nèi)或者更短的時間內(nèi)變現(xiàn)的流動資產(chǎn)都

39、可以歸為速動資產(chǎn)，如現(xiàn)金、可買賣的有價證券和應(yīng)收賬款等。要計算預(yù)計日均經(jīng)營支出，首先需要估計公司在一年中的產(chǎn)品銷售成本和銷售、一般費用及管理費用。然后用這兩種費用之和除以365，所得的結(jié)果即為預(yù)計日均經(jīng)營支出。一年中的產(chǎn)品銷售成本銷售、一般費用及管理費用預(yù)計日均經(jīng)營支出3652.2.4 反映公司營運能力的財務(wù)比率哪些財務(wù)指標(biāo)能夠反映公司的營運能力？應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率，存貨周轉(zhuǎn)率，營業(yè)周期，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率是一種能夠反映公司的營運能力的財務(wù)比率，這一比率衡量的是公司應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)速度。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率通常表示為應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)，即賒銷收入凈額與應(yīng)收賬款平均余額之間的比值；應(yīng)收

40、賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)賒銷收入凈額/ 應(yīng)收賬款平均余額。應(yīng)收賬款平均余額即為上期應(yīng)收賬款額與本期應(yīng)收賬款額的平均值。假如公司的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)為5，這就說明在一個會計期間內(nèi)，公司能夠?qū)?yīng)收賬款回收 5次。用一個會計期間的計算天數(shù)除以應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)，所得的結(jié)果即為應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)365天 / 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)這一比率表示的是自產(chǎn)品售出開始，至公司收回應(yīng)收賬款為止所需的天數(shù)。該比率也被稱為應(yīng)收賬款天數(shù)，記做“dso ”。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，這說明應(yīng)收賬款回收速度越快，公司的營運能力越強。存貨周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)率衡量的是公司的存貨經(jīng)營效率。它是一定時期內(nèi)公司的銷售成本和存貨平均余額之間的比值

41、，即存貨周轉(zhuǎn)率銷售成本/ 存貨平均余額。其中，存貨平均余額（期初存貨余額期末存貨余額）/2 。如果公司的存貨周轉(zhuǎn)率為5.9 ，就說明在一個會計期間內(nèi)，公司大約可以將所有的存貨售出并重置6 次。用一個會計期間的計算天數(shù)除以存貨周轉(zhuǎn)率，所得的結(jié)果即為存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)，這一比率表示的是售出所有存貨平均所需的天數(shù)。如果公司的存貨周轉(zhuǎn)率等于6，用 365 天除以 6，結(jié)果約為61，這說明公司大約需要61天才能售出所有存貨。通常，存貨周轉(zhuǎn)率越高，說明公司的銷售能力和營運能力越強。12 營業(yè)周期營業(yè)周期是從取得存貨開始到銷售存貨并收回現(xiàn)金為止的時間。一般情況下， 營業(yè)周期短，說明公司的資金周轉(zhuǎn)速度快，營運能力強

42、；營業(yè)周期長，公司的資金周轉(zhuǎn)速度慢，營運能力弱。 用存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)加上應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)，所得的結(jié)果即為營業(yè)周期：營業(yè)周期存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是銷售收入凈額與資產(chǎn)平均總額之間的比值，該比率衡量的是公司對全部資產(chǎn)的利用效率。具體的說， 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率表明了公司在一個會計期間內(nèi)的銷售收入能夠重置多少次公司的資產(chǎn)?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率銷售收入凈額/ 資產(chǎn)平均總額如果公司的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率低于業(yè)界平均水平，則說明公司運用資本的效率較低；反之則說明公司運用資本的效率較高，此時投入更多資本也許能產(chǎn)生豐厚回報。2.2.5 反映公司償付能力的財務(wù)比率哪些財務(wù)比率能反映公司的償債能力？1資產(chǎn)負(fù)債率；2利息保

43、障倍數(shù)。資產(chǎn)負(fù)債率衡量的是公司資產(chǎn)中有多少是通過債務(wù)工具融資而得的，也反映了公司資產(chǎn)對債權(quán)人權(quán)益的保障程度。另一方面，資產(chǎn)負(fù)債率也可看作是負(fù)債在資產(chǎn)中所占的比例，公式表示為：資產(chǎn)負(fù)債率總負(fù)債/ 總資產(chǎn)資產(chǎn)負(fù)債率反映了在不損害償債能力的前提下，公司承受經(jīng)濟損失的能力。通常， 債權(quán)人傾向于貸款給資產(chǎn)負(fù)債率較低的公司。因為這樣公司往往具備較強的貸款償債能力，而且即使公司破產(chǎn)清算，債權(quán)人也不會遭受太大損失。除資產(chǎn)負(fù)債率以外，負(fù)債與股東權(quán)益比率也可反映償付能力。他反映股東權(quán)益對公司債權(quán)人權(quán)益的保障程度，該比率越低，反映公司償付能力越強。利息保障倍數(shù)利息保障倍數(shù)是另外一種能夠衡量公司償付能力的財務(wù)比率這一

44、比率衡量的是公司支付利息的能力。其計算方法是用公司的息稅前凈收入除以全部的利息費用：利息保障倍數(shù)息稅前凈收入/ 利息費用。公司的利息保障倍數(shù)越高，說明公司支付利息的能力越強。而如果公司的利息保障倍數(shù)小于 1，則表明公司收入不足以支付貸款利息，這樣一來債權(quán)人就可能對公司提起訴訟。2.3 分析公司的盈利能力2.3.1 概述略2.3.2 分析損益表為什么要分析損益表？損益表是最重要的財務(wù)報表之一，它反映了企業(yè)在一個會計期間內(nèi)的經(jīng)營成果，并提供了與企業(yè)盈利和虧損相關(guān)的信息。分析損益表有助于您更好地了解公司在一個會計期間內(nèi)的經(jīng)營狀況。通過分析公司的損益表，能夠找到以下問題的答案：公司是否獲取了足夠的凈利

45、潤？公司的投資回報率是多少？公司的邊際利潤是多少？通過分析損益表，能確定為了提高盈利能力，公司在哪些方面還需要改進。對損益表進行的分析和對資產(chǎn)負(fù)債表進行的分析有何區(qū)別？對損益表的分析主要集中在公司的投資回報率、凈利潤和經(jīng)營效率等方面，而對資產(chǎn)負(fù)13 債表的分析則主要集中在公司的償付能力和利用資產(chǎn)的效率等方面。這兩種報表都能為您提供有價值的信息，因此，對他們進行的分析都極為重要。哪些財務(wù)比率可用于分析損益表？可以運用反映公司盈利能力的財務(wù)比率來分析損益表，此類財務(wù)比率反映出公司在一個會計期間內(nèi)的經(jīng)營成果，它們的計算往往與公司銷售收入或投資金額密切相關(guān)。此外， 反映公司盈利能力的財務(wù)比率也常常被用

46、于確定公司管理者的工作是否取得了成效。2.3.3 反映公司盈利能力的財務(wù)比率哪些財務(wù)比率可以反映公司的盈利能力？邊際利潤率；資產(chǎn)回報率；凈資產(chǎn)收益率；每股收益；市盈率；股利支付率。邊際利潤率公司的邊際利潤率是一種能夠反映其盈利能力的財務(wù)比率，衡量的是公司在會計期間內(nèi)的獲利水平。具體的說，這一比率衡量的是公司的銷售收入中有多少是凈利潤。凈利潤邊際利潤率銷售收入e.g 如果公司本期的銷售收入為11,000,000 美元，凈利潤為 3,300,000 美元，那么公司的邊際利潤率為30，就是說，公司每獲得1美元的銷售收入，就能取得30美分的凈利潤。公司的邊際利潤率越高，說明公司經(jīng)營得越成功。資產(chǎn)回報率

47、公司的資產(chǎn)回報率也是反映其盈利能力的一種財務(wù)比率，資產(chǎn)回報率反應(yīng)了公司利用資產(chǎn)創(chuàng)造利潤的能力，它是由公司的凈利潤除以平均總資產(chǎn)而得的：凈利潤資產(chǎn)回報率平均總資產(chǎn)公司的平均總資產(chǎn)即為公司上一會計期間總資產(chǎn)與本會計期間總資產(chǎn)的平均值：上一會計期間總資產(chǎn)本會計期間總資產(chǎn)平均總資產(chǎn)2凈資產(chǎn)收益率與邊際利潤率一樣，公司的凈資產(chǎn)收益率也能夠反映其盈利能力，它衡量的是公司賺取投資收益的能力。凈利潤凈資產(chǎn)收益率普通股股東權(quán)益的加權(quán)平均數(shù)每股收益每股收益是在每個會計期間，公司將全部利潤分?jǐn)偟桨l(fā)行在外的每一股后得出的結(jié)果。這一比率是另一種能反映公司盈利能力的財務(wù)比率，也是投資者在進行投資決策時最優(yōu)先考慮的財務(wù)比率

48、。用公司凈利潤除以發(fā)行在外普通股的加權(quán)平均數(shù)，所得結(jié)果即為每股收益：凈利潤每股收益發(fā)行在外普通股的加權(quán)平均數(shù)市盈率在進行投資決策時，投資者不但會考慮公司的每股收益，還會考慮公司股票的市盈率。如果公司股票的市盈率低于業(yè)界其他公司，那么該公司的股票就可能更有投資價值，其投資風(fēng)險可能也較小。用公司股票的每股市場價格除以每股收益，所得結(jié)果即為市盈率：每股市場價格市盈率每股收益14 股利支付率另一種能反映公司盈利能力的財務(wù)比率時股利支付率，它用于衡量公司支付的股利在其收入中所占的比例。 如果這一比率很高， 說明公司將大部分凈利潤以股利形式發(fā)放給了股東。用公司的現(xiàn)金股利除以凈利潤，所得結(jié)果就是股利支付率：

49、現(xiàn)金股利股利支付率凈利潤什么是盈虧平衡點？如何運用盈虧平衡點來分析損益表？盈虧平衡點是指銷售收入等于總成本時企業(yè)的銷售量（或銷售額）。也就是說，盈虧平衡點即為零利潤點。如果公司的銷售量（或銷售額）沒有達(dá)到盈虧平衡點，那么公司就是虧損的； 如果公司銷售量（或銷售額）超過了盈虧平衡點，那么超出的部分就是為公司帶來利潤的那一部分，這時，公司是盈利的。因此，盈虧平衡點常被用于確定公司利潤額。如何計算盈虧平衡點？用總固定成本除以單位產(chǎn)品的邊際貢獻，所得的結(jié)果即為盈虧平衡時的銷售量。所謂邊際貢獻，就是指銷售收入減去變動成本以后的差額。總固定成本盈虧平衡時的銷售量單位產(chǎn)品的邊際貢獻邊際貢獻銷售收入變動成本o

50、r邊際貢獻銷售收入單位產(chǎn)品的邊際貢獻銷售量產(chǎn)品單價需要運用損益表中的數(shù)據(jù)，并遵循5 個步驟來計算盈虧平衡時的銷售量：1. 區(qū)分固定成本和變動成本。這兩類成本均列示在損益表中，變動成本包括產(chǎn)品銷售成本和銷售費用等與業(yè)務(wù)量密切相關(guān)的費用，而固定成本則包括一般費用、管理費用和折舊、折耗等費用。2. 用銷售收入減去變動成本，求得邊際貢獻。3. 用邊際貢獻除以銷售量，求得單位產(chǎn)品的邊際貢獻。如果銷售量是未知的，只需用銷售收入除以產(chǎn)品單價即可求出。4. 由于利息費用也被看作是固定成本，因此， 在計算固定成本時，利息費用也應(yīng)計算在內(nèi)。5. 用總固定成本除以單位產(chǎn)品的邊際貢獻，求得盈虧平衡時的銷售量，此即為盈

51、虧平衡點。2.4 比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析（劉宇）2.4.1 概述比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析的應(yīng)用，你的學(xué)習(xí)目標(biāo)是： 1. 了解何為比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析 2 .了解如何對損益表經(jīng)進行橫向分析 3 .了解如何對損益表進行縱向分析2.4.2 比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析的應(yīng)用你可以使用哪種方法來分析損益表？可以使用兩種方法：1.比較分析； 2.結(jié)構(gòu)百分比分析。1. 比較分析比較分析是指將連續(xù)數(shù)個會計期間的財務(wù)報表中的相同指標(biāo)或比率數(shù)據(jù)進行對比，分析15 期增減變化情況。 在分析損益表時運用比較分析能夠讓你確定公司在幾個會計期間內(nèi)是否有所成長。公司的管理者會運用比較分析來確定公司業(yè)務(wù)的發(fā)展趨勢，以預(yù)測

52、公司未來的發(fā)展?fàn)顩r。在編制下一會計期間的預(yù)算時，管理者會將這些趨勢和已經(jīng)確定會發(fā)生的變化納入考慮范圍。 另外，通過對損益表進行比較分析，管理者還可以了解公司發(fā)生了哪些問題，例如銷售量減少、人力成本增加等。2. 結(jié)構(gòu)百分比分析結(jié)構(gòu)百分比分析是指以財務(wù)報表的某個項目金額為總體（100） ，分別計算其構(gòu)成項目金額占總體的比重，分析各項目的變化和發(fā)展趨勢。以損益表為例， 可以以銷售收入為總體（100） ，分別計算其構(gòu)成項目金額在總體（銷售收入）中所占的比重，然后對財務(wù)報表進行分析。結(jié)構(gòu)百分比分析也稱共同比分析，在比較不同會計期間財務(wù)報表的同一指標(biāo)時，各構(gòu)成項目金額占總體的比重比項目金額本身更具可比性。

53、運用共同比分析可以對不同財務(wù)報表的同一指標(biāo)進行“ apple-to-apple ” 式的基準(zhǔn)分析，這樣的分析更有意義，得出的結(jié)論也更準(zhǔn)確。此外，在比較不同公司的財務(wù)報表時，由于公司規(guī)模不同， 比較報表中各項目的金額沒有任何意義。而通過運用共同比分析，即結(jié)構(gòu)百分比分析，就可以比較兩家不同規(guī)模公司的財務(wù)狀況。運用比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析可以獲取那些信息？運用比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析都可以讓你了解公司的整體財務(wù)狀況，例如：對損益表進行結(jié)構(gòu)百分比分析，就能確定銷售收入的構(gòu)成項目金額占其總體的比重。利潤在銷售收入中所占的比重越大，公司盈利就越多； 費用在銷售收入中所占的比重越大，公司盈利就越少，甚至可能

54、會虧損。通過比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析，還可以確定公司的整體財務(wù)狀況是正在得到改善還是正在惡化。對損益表進行的結(jié)構(gòu)百分比分析可以分為哪兩種形式？1. 橫向分析橫向分析是將損益表中的項目與以前會計期間損益表中的相同項目進行對比，并確定各項目的變化情況。如果你需要確定公司的發(fā)展趨勢，那么橫向分析是必不可少的。例如：用某個項目本年度的數(shù)值減去上一年度的數(shù)值，然后用求得的差除以上一年度的數(shù)值，所得的結(jié)果即為該項目本年度的增長（或減少）幅度。求出本年度損益表中所有項目的變化幅度，然后求出歷年來各個項目的變化幅度，根據(jù)求得的數(shù)值，你就能確定公司歷年來的發(fā)展趨勢，尤其是經(jīng)營中出現(xiàn)的問題所呈現(xiàn)的趨勢，這有助于你

55、更好地編制來年的預(yù)算。2. 縱向分析縱向分析是指將同一會計期間損益表中的各個項目進行比較，并確定各項目之間的關(guān)系。在對損益表進行縱向分析時，通常是將銷售收入作為100，然后用其構(gòu)成項目的金額，如產(chǎn)品銷售成本， 折舊和凈利潤等項目的金額除以銷售收入，求得這些項目金額在銷售收入中所占的比重。這些比重能夠反映出公司將多少銷售收入分別歸入到各個項目中，例如：產(chǎn)品銷售成本占銷售收入的比重就反映出公司將多少銷售收入看作是生產(chǎn)產(chǎn)品的成本。能否同時采用橫向分析和縱向分析？通常， 在分析財務(wù)報表時，你應(yīng)該同時采用橫向縱向分析?？v向分析能夠揭示財務(wù)報表中各個項目之間的關(guān)系，而橫向分析則可以反映財務(wù)報表中各項目歷年

56、來的變化趨勢。同時采用橫向分析和縱向分析來分析損益表，才能獲取最為全面的信息。16 能否同時運用比率分析，比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析？在分析財務(wù)報表時，你可以同時運用比率分析，比較分析和結(jié)構(gòu)百分比分析。事實上，你運用的分析方法越多，獲取的信息就越全面。不同的分析方法側(cè)重點不同，因此，你應(yīng)該根據(jù)需要綜合運用不同的分析方法，以便全面地了解公司的財務(wù)狀況。17 第三部分理解財務(wù)報表3.1 財務(wù)報表的基礎(chǔ)知識3.1.1 概述本單元向您介紹了四種常用財務(wù)報表各自的用途。通過學(xué)習(xí)本單元，您將了解這些財務(wù)報表是如何反映公司的財務(wù)狀況的，以及為何要分析這些財務(wù)報表。3.1.2 財務(wù)報表的用途通過哪些財務(wù)報表來了

57、解公司的財務(wù)狀況？1 損益表； 2 資產(chǎn)負(fù)債表； 3 現(xiàn)金流量表；4股東權(quán)益表。損益表損益表是反映企業(yè)在一個會計期間內(nèi)經(jīng)營成果的財務(wù)報表，它提供了與企業(yè)盈利和虧損相關(guān)的信息。該報表只和兩類賬戶有關(guān)：收入類賬戶和費用類賬戶。損益表是非常重要的財務(wù)報表，因為公司的所有者和管理者都必須了解公司的業(yè)績?nèi)绾危@是他們最關(guān)心的一點。您可以在試算平衡表中找到編制損益表所需的所有信息。資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)某一特定日期財務(wù)狀況的財務(wù)報表。通常編制于會計期間末，也可以被看作是企業(yè)會計價值在某一特定日期的“快照”。資產(chǎn)負(fù)債表是一張靜態(tài)的報表，它根據(jù)會計基本等式，按照一定的分類標(biāo)準(zhǔn)和排列次序，把企業(yè)一定時期

58、的資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益項目予以適當(dāng)排列編制而成。和損益表一樣，資產(chǎn)負(fù)債表的所需全部信息也可以在試算平衡表中找到?，F(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表是一張動態(tài)的報表，它反映的是一定會計期間內(nèi)現(xiàn)金的流入和流出狀況。確切地說，現(xiàn)金流量表全面地反映了公司在經(jīng)營活動、投資活動和籌資活動中的現(xiàn)金流量狀況。股東權(quán)益表股東權(quán)益表也稱為所有者權(quán)益表，它反映的是所有者權(quán)益在會計期間內(nèi)所發(fā)生的變化。由于在編制股東權(quán)益表之前，您必須先了解公司的凈利潤或凈損失，因此您必須等到編制出損益表之后才能著手編制股東權(quán)益表。留存收益和股本是所有者權(quán)益的兩個主要組成部分，因此這兩類賬戶均列示在股東權(quán)益表中。為什么要分析財務(wù)報表？正如氣壓儀可以

59、幫助氣象工作者預(yù)測天氣，公司的財務(wù)報表也可以幫助您預(yù)測公司未來的經(jīng)營狀況。 通過分析財務(wù)報表，你不但能了解公司在一段時間內(nèi)的經(jīng)營狀況，還能把握公司的發(fā)展趨勢。在商業(yè)社會中， 決策者所做的每一項決策都是與公司過去的經(jīng)營狀況息息相關(guān)的。他們必須分析公司過去的財務(wù)狀況，并由此預(yù)測公司未來的發(fā)展趨勢，然后才能決定是否擴大經(jīng)營規(guī)模、改變生產(chǎn)流程、改變包裝規(guī)范或者變更產(chǎn)品規(guī)格。財務(wù)報表通常編制于會計期間末，它能反映在上一會計期間內(nèi)，公司各方面的變革帶來的影響。了解這些影響能幫助管理者更加明智地進行決策。3.2 損益表3.2.1 概述略3.2.2 損益表的構(gòu)成18 什么是收入？在學(xué)習(xí)損益表的相關(guān)內(nèi)容之前，您

60、首先需要了解收入和費用的含義。收入是指企業(yè)在銷售商品、 提供勞務(wù)及讓渡資產(chǎn)使用權(quán)等日常活動中所形成的經(jīng)濟利益的總流入。公司的收入主要來自于銷售產(chǎn)品和提供勞務(wù)這兩項活動，此外， 公司也可以通過出租房屋、設(shè)備來獲得收入。如果公司購買了其他企業(yè)的股票或債券，就可以獲得股利或者利息收入。在編制損益表時，股利和利息收入通常都?xì)w于其他業(yè)務(wù)收入賬戶。什么是費用？費用是指企業(yè)為銷售商品、提供勞務(wù)等日?；顒铀l(fā)生的經(jīng)濟利益的流出。損益表中通常包含了哪四個費用類賬戶？1. 產(chǎn)品銷售成本；產(chǎn)品銷售成本是指企業(yè)銷售自己生產(chǎn)的產(chǎn)成品、半成品或提供工業(yè)性勞務(wù)的實際生產(chǎn)成本。用期初存貨成本與本期產(chǎn)品成本之和減去期末存貨成本