東北大學(xué)2020年7月考試《金融學(xué)》考核作業(yè)答卷

1、東北大學(xué)2020年7月考試金融學(xué)考核作業(yè)答卷在下列信用形式中，()是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中最主要的信用形式A、商業(yè)信用B、銀行信用C、國(guó)際信用D、消費(fèi)信用下列不屬于短期信用工具的有()A、本票B、國(guó)庫(kù)券C、共同基金D、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單中央銀行間接信用指導(dǎo)的方法有()A、信用配額B、存貸款最高利率限制C、窗口指導(dǎo)D、直接干預(yù)利率的期限結(jié)構(gòu)可用債券的回報(bào)率曲線來(lái)表示，在四種可能的狀態(tài)中，()最常見(jiàn)：A、平坦型B、遞增型C、遞減型D、隆起型現(xiàn)階段中國(guó)貨幣供應(yīng)量中M1減M2是()A、狹義貨幣供應(yīng)量B、廣義貨幣供應(yīng)量C、準(zhǔn)貨幣D、流通中現(xiàn)金對(duì)不同期限但金額相等的同種外匯作兩筆反方向的買(mǎi)賣(mài)的行為被稱為()A、套匯交

2、易B、掉期交易C、即期交易D、遠(yuǎn)期交易在采用直接標(biāo)價(jià)的前提下，如果需要比原來(lái)更少的本幣就能兌換一定數(shù)量的外國(guó)貨幣，這表明()A、本幣幣值上升，外幣幣值下降，通常稱為外匯匯率上升B、本幣幣值下降，外幣幣值上升，通常稱為外匯匯率上升C、本幣幣值上升，外幣幣值下降，通常稱為外匯匯率下降D、本幣幣值下降，外幣幣值上升，通常稱為外匯匯率下降股票未來(lái)收益的現(xiàn)值是股票的()：A、票面價(jià)值B、帳面價(jià)值C、清算價(jià)值D、內(nèi)在價(jià)值下列條件下哪種組合的風(fēng)險(xiǎn)最低()：A、兩只股票完全正相關(guān)B、兩只股票不相關(guān)C、兩只股票有一定的負(fù)相關(guān)D、兩只股票完全負(fù)相關(guān)假設(shè)存在一家中央銀行和多家商業(yè)銀行，公眾不持有通貨，法定存款準(zhǔn)備金

3、率為10%，不考慮超額存款準(zhǔn)備金的情況下，一家企業(yè)存入某商業(yè)銀行100萬(wàn)元支票存款，可使整個(gè)商業(yè)銀行體系增加存款()元。A、1000萬(wàn)B、900萬(wàn)C、100萬(wàn)D、90萬(wàn)到期收益率取決于()：A、債券面額B、債券的市場(chǎng)價(jià)格C、票面利率D、債券期限下列體現(xiàn)證券投資基金特征的有()A、規(guī)模經(jīng)營(yíng)B、專家管理C、風(fēng)險(xiǎn)分散D、收益共享影響匯率的經(jīng)濟(jì)因素有()：A、國(guó)際收支B、通貨膨脹C、利率D、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率普通股股東享有的權(quán)利主要有()：A、公司重大決策的參與權(quán)B、選擇管理者C、有優(yōu)先剩余資產(chǎn)分配權(quán)D、優(yōu)先配股權(quán)在假定其他條件不變的情況下，一國(guó)價(jià)格水平上漲，將會(huì)導(dǎo)致國(guó)際收支()， 該國(guó)貨幣的匯率()：A、順

4、差B、逆差C、上升D、下降E、不變外匯就是以外國(guó)貨幣表示的支付手段。()A、正確B、錯(cuò)誤值為0的股票，其預(yù)期收益率也等于0。()A、正確B、錯(cuò)誤銀行本票是由銀行簽發(fā)的，它可以代替現(xiàn)金流通，具有見(jiàn)票即付的功能。()A、正確B、錯(cuò)誤中央銀行在政府債券的二級(jí)市場(chǎng)上公開(kāi)賣(mài)出債券會(huì)減少貨幣供應(yīng)量。()A、正確B、錯(cuò)誤在預(yù)期通貨膨脹率上升時(shí)，市場(chǎng)利率水平也會(huì)有很強(qiáng)的上升趨勢(shì);在預(yù)期通貨膨脹率下降時(shí)，市場(chǎng)利率也趨于下降。()A、正確B、錯(cuò)誤如果認(rèn)為貨幣供給為內(nèi)生變量，則貨幣當(dāng)局是無(wú)法通過(guò)貨幣政策來(lái)決定貨幣供給，貨幣政策特別是以貨幣供給量為中介目標(biāo)的貨幣政策，其調(diào)節(jié)作用就有限了。()A、正確B、錯(cuò)誤1994年

5、的金融體制改革以后，人民銀行將其證券、保險(xiǎn)、銀行監(jiān)管職責(zé)分別交給了證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)、銀監(jiān)會(huì)，其已不再有金融監(jiān)管職責(zé)，專心制定與執(zhí)行貨幣政策。()A、正確B、錯(cuò)誤只要公眾有理性預(yù)期行為，就會(huì)削弱貨幣政策的效果。()A、正確B、錯(cuò)誤存在本幣對(duì)外幣升值的趨勢(shì)下，投資者將力求持有以本幣計(jì)值的各種金融資產(chǎn)，引發(fā)資本內(nèi)流.又由于外匯紛紛轉(zhuǎn)兌本幣，外匯供過(guò)于求，會(huì)使本幣進(jìn)一步上升。()A、正確B、錯(cuò)誤資本市場(chǎng)線是以預(yù)期收益為縱坐標(biāo)，ß為橫坐標(biāo)的坐標(biāo)系中的一條直線。()A、正確B、錯(cuò)誤基于商業(yè)銀行有其他金融機(jī)構(gòu)所不能替代的重要地位，因此，我國(guó)新型金融體系的核心是國(guó)有商業(yè)銀行。()A、正確B、錯(cuò)誤目前我

6、國(guó)銀行的存貸款利率是由商業(yè)銀行自己決定的。()A、正確B、錯(cuò)誤銀行信用與商業(yè)信用是對(duì)立的，銀行信用發(fā)展起來(lái)以后，逐步取代商業(yè)信用，使后者的規(guī)模日益縮小。()A、正確B、錯(cuò)誤對(duì)企業(yè)來(lái)說(shuō)，股權(quán)融資的利息支出基本上是固定的。()A、正確B、錯(cuò)誤以復(fù)利計(jì)算，考慮了資金的時(shí)間價(jià)值，對(duì)貸出者有利。()A、正確B、錯(cuò)誤證券市場(chǎng)線(名詞解釋)直接融資(名詞解釋)金融監(jiān)管(名詞解釋)利率有哪些重要功能?發(fā)揮這些功能的前提條件是什么?現(xiàn)代貨幣數(shù)量論與凱恩斯貨幣需求理論有何異同?甲企業(yè)向A銀行申請(qǐng)貸款1000萬(wàn)元，年利率8%，貸款期限5年，到期一次還本付息，分別按單利和復(fù)利計(jì)息，甲企業(yè)應(yīng)支付A銀行多少利息?我國(guó)的利

7、率市場(chǎng)化開(kāi)展得如何?在這個(gè)過(guò)程中出現(xiàn)了什么問(wèn)題，應(yīng)當(dāng)如何解決? 參考答案：B參考答案：C參考答案：D參考答案：A參考答案：B參考答案：C參考答案：A參考答案：B參考答案：C參考答案：C參考答案：AB參考答案：AC參考答案：AB參考答案：C參考答案：AD參考答案：B參考答案：B參考答案：A參考答案：A參考答案：A參考答案：A參考答案：B參考答案：A參考答案：A參考答案：A參考答案：A參考答案：B參考答案：B參考答案：B參考答案：A參考答案：證券市場(chǎng)線(Security Market Line，SML)表示了單個(gè)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與市場(chǎng)組合的協(xié)方差和預(yù)期收益率之間的關(guān)系。單個(gè)資產(chǎn)所承擔(dān)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)越高，則其

8、預(yù)期收益率越高。參考答案：是指資金不通過(guò)銀行等中介機(jī)構(gòu)直接通過(guò)金融市場(chǎng)從資金盈余者流向資金短缺者的過(guò)程。主要是通過(guò)資本市場(chǎng)來(lái)完成的。參考答案：金融監(jiān)管是指金融當(dāng)局制定并執(zhí)行一些規(guī)則和行為規(guī)范，以直接干預(yù)金融市場(chǎng)的資源配置，或間接改變金融機(jī)構(gòu)和金融產(chǎn)品消費(fèi)者的供需決策。金融監(jiān)管的主要內(nèi)容通常包括對(duì)市場(chǎng)準(zhǔn)入和退出條件、市場(chǎng)價(jià)格、行為方式和風(fēng)險(xiǎn)程度的控制，它們通過(guò)一系列法規(guī)和必要的檢查、管制來(lái)實(shí)現(xiàn)。參考答案：利率在微觀經(jīng)濟(jì)中的作用包括：1)利率會(huì)促使資金使用效率提高；2)利率會(huì)影響家庭和個(gè)人的投資決策；利率在宏觀經(jīng)濟(jì)中的作用：1)促進(jìn)資本的積累；2)調(diào)節(jié)信用規(guī)模；3)抑制通貨膨脹；4)調(diào)節(jié)國(guó)民經(jīng)濟(jì)結(jié)

9、構(gòu)；5)平衡國(guó)際收支。利率發(fā)揮以上功能的前提條件是：國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)的穩(wěn)定發(fā)展。參考答案：相同點(diǎn)：兩者都是在古典貨幣需求理論的基礎(chǔ)上發(fā)展起來(lái)的，都認(rèn)為貨幣需求量與收入和利率相關(guān)，對(duì)后續(xù)研究具有重大理論貢獻(xiàn)。不同點(diǎn)：(1)前提假設(shè)不同。凱恩斯的貨幣需求理論假設(shè)是有效需求充足，資本市場(chǎng)完善，而弗里德曼的假設(shè)認(rèn)為從長(zhǎng)期來(lái)看，價(jià)格在起作用，同時(shí)對(duì)未來(lái)的價(jià)格預(yù)期也起作用。(2)研究范圍不同。凱恩斯的貨幣需求理論把資產(chǎn)選擇限定在貨幣和債券之間，而現(xiàn)代貨幣數(shù)量論則把債券、股票以及各種實(shí)物資產(chǎn)作為貨幣需求函數(shù)中的變量進(jìn)行研究。參考答案：1、按單利計(jì)算：利息=1000×8%×5=400元2、按復(fù)利計(jì)算：利息=1000(1+8%)5=1469.30元因此，應(yīng)付利息為469.30元。參考答案：我國(guó)利率市場(chǎng)化正在進(jìn)入穩(wěn)步發(fā)展階段，特別是貨幣市場(chǎng)利率放開(kāi)的速度比較快，利率市場(chǎng)化改革取得了階段性成果。主要包括：1)逐步實(shí)現(xiàn)貨幣市場(chǎng)利率品種的市場(chǎng)化；2)不斷簡(jiǎn)化存貸款