企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估

1、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估包括風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)、風(fēng)險(xiǎn)分析和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)等三個(gè)步驟·風(fēng)險(xiǎn)辨識(shí)是識(shí)別企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)，并將風(fēng)險(xiǎn)歸類·風(fēng)險(xiǎn)分析是將辨識(shí)出的風(fēng)險(xiǎn)放進(jìn)統(tǒng)一的模型中進(jìn)行分析處理，進(jìn)一步作出定性和定量的分析，包括風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的可能影響、這些風(fēng)險(xiǎn)物化的多重情境分析和統(tǒng)計(jì)特性、可能的影響因素和方式·風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)是評(píng)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)目標(biāo)的影響，企業(yè)影響最大的風(fēng)險(xiǎn)將成為企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的重點(diǎn)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)因素：·外匯風(fēng)險(xiǎn)·市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)·外交風(fēng)險(xiǎn)·體制風(fēng)險(xiǎn)·政策風(fēng)險(xiǎn)·自然災(zāi)害風(fēng)險(xiǎn) ·產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)·人事風(fēng)險(xiǎn)·購(gòu)并風(fēng)險(xiǎn)

2、3;經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)1、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)：因原材料供應(yīng)、能源、技術(shù)、產(chǎn)品價(jià)格、商品銷售、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、特許經(jīng)營(yíng)、匯率調(diào)整等原因，對(duì)公司經(jīng)營(yíng)造成的實(shí)質(zhì)性影響。2、資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)：因大股東出資不到位、公司資產(chǎn)不實(shí)，大股東長(zhǎng)期占用上市公司資金、資產(chǎn)而侵害公司利益， 上市公司為大股東抵押擔(dān)保等原因，對(duì)公司資產(chǎn)安全形成隱患。3、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)：因公司示建立獨(dú)立核算體系、內(nèi)部控制制度虛設(shè)、管理失控、公司利潤(rùn)不實(shí)、采取提前確認(rèn)收入、推遲確認(rèn)費(fèi)用、潛虧掛帳、變更會(huì)計(jì)方法等手段操縱利潤(rùn)、編造虛假業(yè)績(jī)，公司財(cái)務(wù)狀況惡化，或有負(fù)債造成等原因，對(duì)公司造成潛在風(fēng)險(xiǎn)。4、行為風(fēng)險(xiǎn)：因公司董事不履行誠(chéng)信義務(wù)， 不履行承諾事項(xiàng)， 不及時(shí)、真實(shí)、

3、準(zhǔn)確、完整地披露信息，因虛假披露、誤導(dǎo)性陳述和重大遺漏導(dǎo)致投資者利益損失，由道德風(fēng)險(xiǎn)引發(fā)造成社會(huì)不安定因素。企業(yè)外部風(fēng)險(xiǎn)1、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)：因公司所處行業(yè)狀態(tài)，對(duì)相關(guān)產(chǎn)業(yè)的依賴程度而對(duì)公司經(jīng)營(yíng)造成影響，以及行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。2、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：因經(jīng)濟(jì)、金融形勢(shì)及相關(guān)行業(yè)對(duì)市場(chǎng)造成的波動(dòng)，市場(chǎng)變化及產(chǎn)品的可替代性對(duì)公司經(jīng)營(yíng)損益造成的影響。3、項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)：因投資項(xiàng)目實(shí)施過(guò)程中的各種不確定因素( 包括人力資源、技術(shù)和管理等 ) 對(duì)項(xiàng)目財(cái)務(wù)目標(biāo)造成影響， 以及市場(chǎng)變化對(duì)公司預(yù)期收益帶來(lái)的影響。4、政策風(fēng)險(xiǎn)：因相關(guān)政策的規(guī)定和調(diào)整對(duì)公司造成的限制和影響。5、股市風(fēng)險(xiǎn)：因公司股票價(jià)格受企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況及利率、通貨膨脹、

4、有關(guān)政策等因素影響而造成較大波動(dòng)，涉及的股市風(fēng)險(xiǎn)對(duì)公司再融資功能產(chǎn)生的影響。高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)：醫(yī)藥和化學(xué)制品制造商、銀行、金融機(jī)構(gòu)、航空、鐵路、公交和地鐵系統(tǒng)、賓館、飯店旅游公司、核電廠、食品制造和分銷企業(yè)、夜總會(huì)、娛樂(lè)休閑場(chǎng)所、軟飲料和果汁生產(chǎn)商、建筑、房地產(chǎn)公司、煤氣站、公共設(shè)施及私人設(shè)施、機(jī)場(chǎng)、水泥供應(yīng)商和結(jié)構(gòu)工程公司中風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)：大學(xué)、醫(yī)院、非贏利性機(jī)構(gòu)、教堂、博物館、零售連鎖店、生物技術(shù)公司、石油生產(chǎn)商和分銷商、電信公司、家庭用品制造商、包裝公司網(wǎng)絡(luò)中心組織、計(jì)算機(jī)制造商餓分銷商、發(fā)動(dòng)機(jī)和重金屬制造商、電梯制造商、醫(yī)藥、衛(wèi)生所、超市和購(gòu)物中心、煙酒公司、健康俱樂(lè)部、日常護(hù)理中心低風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)：、

5、保險(xiǎn)代理、軟件公司、慈善機(jī)構(gòu)、廣播電視、財(cái)務(wù)會(huì)精選文庫(kù)計(jì)公司、服飾生產(chǎn)商、地方性商務(wù)企業(yè)、旅行社、法律公司、咨詢公司、臨某些風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，首先想到的是如何控制風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生、減少風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生，或如何汽車出租公司、郵購(gòu)和目錄服務(wù)公司、國(guó)際組織（如世界銀行等）減少風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后所造成的損失，即為控制風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防和抑制風(fēng)險(xiǎn)。制風(fēng)險(xiǎn)主風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)一般是，對(duì)于純粹風(fēng)險(xiǎn)，必須盡可能規(guī)避，因?yàn)樗鼘?duì)要有兩方面意思：一是控制風(fēng)險(xiǎn)因素，減少風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生；二是控制風(fēng)險(xiǎn)發(fā)企業(yè)有百弊而無(wú)一利； 對(duì)于投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)根據(jù)不同情況，分別采取完全規(guī)避、生的頻率和降低風(fēng)險(xiǎn)損害程度。要控制風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的頻率就要進(jìn)行準(zhǔn)確的預(yù)完全不規(guī)避以及部分規(guī)避、部分不規(guī)避的對(duì)策

6、。測(cè)，如對(duì)匯率預(yù)測(cè)、利率預(yù)測(cè)、債務(wù)人信用評(píng)估等。要降低風(fēng)險(xiǎn)損害程度1、避免風(fēng)險(xiǎn)：任何經(jīng)濟(jì)單位對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策， 首先考慮到的是避免風(fēng)險(xiǎn)，就要果斷地采取有效措施，如在股票投資中采用心理界線法（也稱心理目尤其是對(duì)靜態(tài)風(fēng)險(xiǎn)盡可能予以避免。凡風(fēng)險(xiǎn)所造成的損失不能由該項(xiàng)目可標(biāo)法），當(dāng)股價(jià)下跌到一定程度（心理界線）時(shí)就要毫不猶豫地拋出，以防能獲得利潤(rùn)予以抵消時(shí)，避免風(fēng)險(xiǎn)是最可行的簡(jiǎn)單方法。股價(jià)進(jìn)一步下滑而造成更大的損失?？刂骑L(fēng)險(xiǎn)要受到各種條件的限制，人局限性：只有在風(fēng)險(xiǎn)可以避免的情況下，避免風(fēng)險(xiǎn)才有效果；有些風(fēng)類的知識(shí)及技術(shù)雖然已高度發(fā)展，但是依然存在諸多困難無(wú)法突破，因而險(xiǎn)無(wú)法避免；有些風(fēng)險(xiǎn)可能避免但成本過(guò)

7、大；消極地避免風(fēng)險(xiǎn)，只能使企無(wú)法達(dá)到完全控制風(fēng)險(xiǎn)和充分減少損失的目的。業(yè)安于現(xiàn)狀。不求進(jìn)取。3、分散與中和風(fēng)險(xiǎn)：分散風(fēng)險(xiǎn)，主要指經(jīng)濟(jì)單位采取多角經(jīng)營(yíng)、多方避免風(fēng)險(xiǎn)的方法還可以分為完全避免和部分避免兩種。完全避免，就投資、多方籌資、外匯資產(chǎn)多源化、吸引多方供應(yīng)商、爭(zhēng)取多方客戶以分要不惜放棄伴隨風(fēng)險(xiǎn)而來(lái)的盈利機(jī)會(huì)。部分避免，主要取決于成本因素和散風(fēng)險(xiǎn)的方式。中和風(fēng)險(xiǎn)，主要是指在外匯風(fēng)險(xiǎn)管理中所采用的決策，如非經(jīng)濟(jì)因素。如果避免收益大于避免成本，就可以考慮避免，否則可以不減少外匯頭寸、期貨套期保值、遠(yuǎn)期外匯業(yè)務(wù)等以中和風(fēng)險(xiǎn)。要避免。是否部分避免還取決于社會(huì)心理、道德、美學(xué)等方面的因素。4、承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)：

8、經(jīng)濟(jì)單位既不能避免風(fēng)險(xiǎn)，又不能完全控制風(fēng)險(xiǎn)。分散在采取部分避免風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，往往還有兩種戰(zhàn)略：一種是進(jìn)攻性戰(zhàn)略，即風(fēng)險(xiǎn)、中和風(fēng)險(xiǎn)或減少損失時(shí)，只能自己承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)所造成的損失。經(jīng)濟(jì)單在高收益和低風(fēng)險(xiǎn)“替代選擇”中，挑選高收益而不顧忌風(fēng)險(xiǎn)；另一種是位承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的方式可以分為無(wú)計(jì)劃的單純自留或有計(jì)劃的自己保險(xiǎn)。無(wú)計(jì)防守戰(zhàn)略，即在高收益和低風(fēng)險(xiǎn)的“替代選擇”中，挑選低風(fēng)險(xiǎn)而不在乎劃的單純自留，主要是指對(duì)未預(yù)測(cè)到的風(fēng)險(xiǎn)所造成損失的承擔(dān)方式。有計(jì)收益。劃的自己保險(xiǎn)是指已預(yù)測(cè)到的風(fēng)險(xiǎn)所造成損失的承擔(dān)方式，如提取壞賬準(zhǔn)2、控制風(fēng)險(xiǎn)：經(jīng)濟(jì)單位在風(fēng)險(xiǎn)不能避免或在從事某項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)勢(shì)必面?zhèn)浣鸬刃问健?2BP的風(fēng)險(xiǎn)自留政策： B

9、P的這種允許經(jīng)理們?yōu)樾∫?guī)模的損失購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)卻自留大規(guī)模損失的策略， 是否與自留風(fēng)險(xiǎn)的基本指導(dǎo)原則 （“自留相對(duì)可以預(yù)測(cè)的損失，而為可能的嚴(yán)重破壞性損失進(jìn)行保險(xiǎn)”的原則）不一致呢？考慮這個(gè)問(wèn)題時(shí)， 應(yīng)該回顧一下 BP實(shí)施這種策略的理由。 首先，只有當(dāng)小規(guī)模的損失保險(xiǎn)具有除了風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移以外的其他優(yōu)點(diǎn) （如服 務(wù)、監(jiān)管、稅收方面的好處等）時(shí)，這種保險(xiǎn)策略才是可行的。其次， BP 停止為 1000 萬(wàn)到 5 億美元范圍的損失進(jìn)行保險(xiǎn)的主要原因是， 考慮到 BP的利潤(rùn)和資產(chǎn)規(guī)模，這種規(guī)模的損失不可能嚴(yán)重破壞 BP的經(jīng)營(yíng)和投資。 對(duì)于超過(guò) 5 億美元的損失，保險(xiǎn)市場(chǎng)的能力是有限的。因此，無(wú)論基本指導(dǎo)原則如何，

10、有限的保險(xiǎn)市場(chǎng)能力使得自留巨大損失成為相對(duì)于保險(xiǎn)來(lái)說(shuō)是合乎需要的，甚至是惟一可行的選擇方案。5、轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)：經(jīng)濟(jì)單位為了避免自己在承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)后對(duì)其經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的妨害和不利，可以對(duì)風(fēng)險(xiǎn)采用各種不同的轉(zhuǎn)移方式，如進(jìn)行保險(xiǎn)或非保險(xiǎn)形式轉(zhuǎn)移。現(xiàn)代保險(xiǎn)制度是轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)的最理想方式。如單位進(jìn)行財(cái)產(chǎn)、醫(yī)療等方面保險(xiǎn)，把風(fēng)險(xiǎn)損失轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)公司。此外，單位還可以通過(guò)合同條款規(guī)定，把部分風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給對(duì)方。6、集中風(fēng)險(xiǎn)：保險(xiǎn)企業(yè)和大型集團(tuán)性企業(yè)主要采用風(fēng)險(xiǎn)集中的方法，如保險(xiǎn)企業(yè)向許多投保單位收取保險(xiǎn)金，雖然每個(gè)單位交的數(shù)目很小，但加在一起數(shù)目就很大，足以用來(lái)應(yīng)付風(fēng)險(xiǎn)，這就是保險(xiǎn)集中的方法。由于大型集團(tuán)企業(yè)分支機(jī)構(gòu)多， 通過(guò)預(yù)測(cè)

11、，每年要求各分支機(jī)構(gòu)交少量管理費(fèi)，精選文庫(kù)由集團(tuán)公司自己承擔(dān)某些風(fēng)險(xiǎn)，而不利用保險(xiǎn)。案例：工程項(xiàng)目全面風(fēng)險(xiǎn)與管理一 工程項(xiàng)目全面風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)識(shí)工程項(xiàng)目的立項(xiàng)、可行性研究及設(shè)計(jì)與計(jì)劃等都是基于正常的、理想的技術(shù)、管理和組織以及對(duì)將來(lái)情況（政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等各方面）預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)之上而進(jìn)行的。在項(xiàng)目的實(shí)際運(yùn)行過(guò)程中，所有的這些因素都可能產(chǎn)生變化，而這些變化將可能使原定的目標(biāo)受到干擾甚至不能實(shí)現(xiàn)。任何的工程項(xiàng)目中都存在著風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)會(huì)造成工程項(xiàng)目實(shí)施的失控現(xiàn)象，如工期延長(zhǎng)、成本增加、計(jì)劃修改等，這些都會(huì)造成經(jīng)濟(jì)效益的降低，甚至項(xiàng)目的失敗。正是由于風(fēng)險(xiǎn)會(huì)造成很大的傷害，在現(xiàn)代項(xiàng)目管理中，風(fēng)險(xiǎn)管理已成為必不可少的重

12、要一環(huán)，良好的風(fēng)險(xiǎn)管理能獲得巨大的經(jīng)濟(jì)效果，同時(shí)它有助于企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)能力的提高，素質(zhì)和管理水平的提高。二 風(fēng)險(xiǎn)分析（一）系統(tǒng)要素分析1、項(xiàng)目環(huán)境要素風(fēng)險(xiǎn)：最常見(jiàn)的有政治風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)、自然條件、社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)等；2、項(xiàng)目系統(tǒng)結(jié)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)：如以項(xiàng)目單元為分析對(duì)象，在實(shí)施以及運(yùn)行的過(guò)程中可能遇到的技術(shù)問(wèn)題，人工、材料、機(jī)械、費(fèi)用消耗的增加等各種障礙和異常情況等；3、項(xiàng)目的行為主體產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)：如業(yè)主和投資者支付能力差，改變投-3精選文庫(kù)資方向，違約不能完成合同責(zé)任等產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；承包商（分包商、供應(yīng)商）計(jì)的錯(cuò)誤等；技術(shù)及管理能力不足，不能保證安全質(zhì)量，無(wú)法按時(shí)交工等產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；2、環(huán)境調(diào)查和預(yù)測(cè)的風(fēng)險(xiǎn)；項(xiàng)

13、目管理者（監(jiān)理工程師）的能力、職業(yè)道德、公正性差等產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；3、決策風(fēng)險(xiǎn)，如錯(cuò)誤的選擇，錯(cuò)誤的投標(biāo)決策、報(bào)價(jià)等；4、其他方面的風(fēng)險(xiǎn)：如外圍主體（政府部門(mén)、相關(guān)單位）等產(chǎn)生的風(fēng)4、項(xiàng)目策劃風(fēng)險(xiǎn)；險(xiǎn)。5、技術(shù)設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)；（二）目標(biāo)影響要素分析6、計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)，如目標(biāo)的錯(cuò)誤理解，方案錯(cuò)誤等；1、工期風(fēng)險(xiǎn)，如造成局部的（工程活動(dòng)、分項(xiàng)工程）或整個(gè)工程的工7、實(shí)施控制中的風(fēng)險(xiǎn)，如合同、供應(yīng)、新技術(shù)新工藝、分包層、工程期延長(zhǎng)，不能及時(shí)投產(chǎn)；管理失誤等方面的風(fēng)險(xiǎn)；2、費(fèi)用風(fēng)險(xiǎn)，這包括財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、成本超支、投資追加、報(bào)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)、收8、運(yùn)營(yíng)管理的風(fēng)險(xiǎn)， 如準(zhǔn)備不足， 無(wú)法正常運(yùn)營(yíng)， 銷售不暢等的影響。入減少等；三 風(fēng)險(xiǎn)

14、的分配3、質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)，這包括材料、工藝、工程等不能通過(guò)驗(yàn)收，工程試生產(chǎn)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)是時(shí)刻存在的，這些風(fēng)險(xiǎn)必須在項(xiàng)目參加者（包括投資者、不合格、經(jīng)過(guò)評(píng)價(jià)工程質(zhì)量未達(dá)到標(biāo)準(zhǔn)或要求；業(yè)主、項(xiàng)目管理者、承包商、供應(yīng)商等）之間進(jìn)行合理的分配，只有每4、生產(chǎn)能力風(fēng)險(xiǎn)，項(xiàng)目建成后達(dá)不到設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力；個(gè)參加者都有一定的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，他才有對(duì)項(xiàng)目管理和控制的積極性和創(chuàng)造5、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，工程建成后產(chǎn)品達(dá)不到預(yù)期的市場(chǎng)份額，銷售不足，沒(méi)性，只有合理的分配風(fēng)險(xiǎn)才能調(diào)動(dòng)各方面的積極性， 才能有項(xiàng)目的高效益。有銷路，沒(méi)有競(jìng)爭(zhēng)力；（一）風(fēng)險(xiǎn)的整體分配6、信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)，可能造成對(duì)企業(yè)的形象、信譽(yù)的損害；從工程整體效益的角度出發(fā)，最大限度地發(fā)

15、揮各方面的積極性。項(xiàng)目7、人身傷亡以及工程或設(shè)備的損壞；參加者如果都不承擔(dān)任何風(fēng)險(xiǎn)，則他也就沒(méi)有任何責(zé)任，當(dāng)然也就沒(méi)有控8、法律責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)，可能因此被起訴或承擔(dān)相關(guān)法律的或合同的責(zé)任。制的積極性，就不可能搞好工作。如采用成本加酬金合同，承包商則沒(méi)有（三）管理的過(guò)程分析任何風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，承包商也會(huì)千方百計(jì)地提高成本以爭(zhēng)取工程利潤(rùn)，最終將1、高層戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)，如指導(dǎo)方針戰(zhàn)略思想可能有錯(cuò)誤而造成項(xiàng)目目標(biāo)設(shè)損害工程的整體效益；如果承包商承擔(dān)全部的風(fēng)險(xiǎn)也是不可行的，為防備-4精選文庫(kù)風(fēng)險(xiǎn)，承包商必須提高要價(jià)，加大預(yù)算，而業(yè)主也因不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)將決策隨1、權(quán)衡利弊后，回避風(fēng)險(xiǎn)大的項(xiàng)目，選擇風(fēng)險(xiǎn)小或適中的項(xiàng)目。這在便，盲

16、目干預(yù)，最終同樣會(huì)損害整體效益。因此只有讓各方承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)項(xiàng)目決策中就應(yīng)該提高警惕，對(duì)于那些可能明顯導(dǎo)致虧損的項(xiàng)目就應(yīng)該放險(xiǎn)責(zé)任，通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)的分配以加強(qiáng)責(zé)任心和積極性，達(dá)到能更好地計(jì)劃與控棄，而對(duì)于某些風(fēng)險(xiǎn)超過(guò)自己承受能力，并且成功把握不大的項(xiàng)目也應(yīng)該制。盡量回避，這是相對(duì)保守的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策。（二）風(fēng)險(xiǎn)的平衡分配2、采取先進(jìn)的技術(shù)措施和完善的組織措施，以減小風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的可能性公平合理，責(zé)、權(quán)、利平衡。一是風(fēng)險(xiǎn)的責(zé)任和權(quán)力應(yīng)是平衡的。有和可能產(chǎn)生的影響。如選擇有彈性的、抗風(fēng)險(xiǎn)能力強(qiáng)的技術(shù)方案，進(jìn)行預(yù)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的責(zé)任，也要給承擔(dān)者以控制和處理的權(quán)力，但如果已有某些權(quán)先的技術(shù)模擬試驗(yàn)，采用可靠的保護(hù)和安全措施

17、。對(duì)管理的項(xiàng)目選派得力力，則同樣也要承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任；二是風(fēng)險(xiǎn)與機(jī)會(huì)盡可能對(duì)等，對(duì)于的技術(shù)和管理人員，采取有效的管理組織形式，并在實(shí)施的過(guò)程中實(shí)行嚴(yán)風(fēng)險(xiǎn)的承擔(dān)者應(yīng)該同時(shí)享受風(fēng)險(xiǎn)控制獲得的收益和機(jī)會(huì)收益，也只有這樣密的控制，加強(qiáng)計(jì)劃工作，抓緊階段控制和中間決策等才能使參與者勇于去承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)；三是承擔(dān)的可能性和合理性，承擔(dān)者應(yīng)該3、購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)或要求對(duì)方擔(dān)保， 以轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于一些無(wú)法排除的風(fēng)險(xiǎn)，擁有預(yù)測(cè)、計(jì)劃、控制的條件和可能性， 有迅速采取控制風(fēng)險(xiǎn)措施的時(shí)間、可以通過(guò)購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)的辦法解決；如果由于合作伙伴可能產(chǎn)生的資信風(fēng)險(xiǎn)，信息等條件，只有這樣，參與者才能理性地承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)?？梢髮?duì)方出具擔(dān)保， 如銀行

18、出具的投標(biāo)保函， 合資項(xiàng)目政府出具的保證，（三）風(fēng)險(xiǎn)的科學(xué)分配履約的保函以及預(yù)付款保函等。符合工程項(xiàng)目的慣例，符合通常的處理方法。如采用國(guó)際慣例FIDIC4、提出合理的風(fēng)險(xiǎn)保證金這是從財(cái)務(wù)的角度為風(fēng)險(xiǎn)作準(zhǔn)備，在報(bào)價(jià)中合同條款，就明確地規(guī)定了承包商和業(yè)主之間的風(fēng)險(xiǎn)分配，比較公平合理增加一筆不可預(yù)見(jiàn)的風(fēng)險(xiǎn)費(fèi)，以抵消或減少風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)的損失。四 工程項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策5、采取合作方式共同承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)因?yàn)榇蟛糠猪?xiàng)目都是多個(gè)企業(yè)或部門(mén)共任何項(xiàng)目都存在不同的風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)的承擔(dān)者應(yīng)對(duì)不同的風(fēng)險(xiǎn)有著不同同合作，這必然有風(fēng)險(xiǎn)的分擔(dān)， 但這必須考慮尋找可靠的即抗風(fēng)險(xiǎn)能力強(qiáng)、的準(zhǔn)備和對(duì)策，這應(yīng)把它列入計(jì)劃中的一部分，只有在項(xiàng)目

19、的運(yùn)營(yíng)過(guò)程中，信譽(yù)好的合作伙伴，以及合理明確的分配風(fēng)險(xiǎn)（通過(guò)合同規(guī)定）。對(duì)產(chǎn)生的不同風(fēng)險(xiǎn)采取相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策，才能進(jìn)行良好的風(fēng)險(xiǎn)控制，盡可6、可采取其他的方式以減降風(fēng)險(xiǎn)如采用多領(lǐng)域、多地域、多項(xiàng)目的投資以能地減小風(fēng)險(xiǎn)可能產(chǎn)生的危害，以確保效益。分散風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)檫@可以擴(kuò)大投資面及經(jīng)營(yíng)范圍，擴(kuò)大資本效用，能與眾多-5精選文庫(kù)合作企業(yè)共同承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而降低總經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。年，工行的收益結(jié)構(gòu)進(jìn)一步優(yōu)化， 全年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)凈收入1267 億元，比上年五 工程項(xiàng)目實(shí)施的風(fēng)險(xiǎn)控制增長(zhǎng) 17.8%，其中利息凈收入 1131 億元，其他營(yíng)業(yè)收入135.41 億元。其工程實(shí)施中的風(fēng)險(xiǎn)控制貫穿于項(xiàng)目控制（進(jìn)度、成本、質(zhì)量、合同

20、控他營(yíng)業(yè)收入占總營(yíng)業(yè)收入的比重由上年的8.34%提高到 10.69%。與此同時(shí)，制等）的全過(guò)程中，是項(xiàng)目控制中不可缺少的重要環(huán)節(jié)，也影響項(xiàng)目實(shí)施工行的收入渠道也正從傳統(tǒng)的客戶貸款向非信貸渠道逐步拓展。其中中間的最終結(jié)果。業(yè)務(wù)收入 123 億元，占營(yíng)業(yè)收入的比重由上年的 7.92%提高到 9.71%。 年1、加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)控和預(yù)警工作。在工程的實(shí)施過(guò)程中，要不斷地收集報(bào)顯示，截至 2004 年底，工行集團(tuán)總資產(chǎn)達(dá)56705.21億元，比上年同期和分析各種信息和動(dòng)態(tài)，捕捉風(fēng)險(xiǎn)的前奏信號(hào)，以便更好地準(zhǔn)備和采取有增加 3914.01 億元，增長(zhǎng) 7.41%。各項(xiàng)貸款余額37052.74 億元，增加 31

21、23.37效的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策，以抗可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)。億元，增長(zhǎng) 9.21%，比上年少增 783.17億元，保持適度增長(zhǎng)。 雖然經(jīng)營(yíng)2、在風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)，及時(shí)采取措施以控制風(fēng)險(xiǎn)的影響，這是降低損失，業(yè)績(jī)良好，然而， 2004 年，工行集團(tuán)的利潤(rùn)總額僅為 29.27 億元，比上一防范風(fēng)險(xiǎn)的有效辦法。年度增加 2.69 億元，卻仍遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于建行與中行的 502.16 億元、 346 億元3、在風(fēng)險(xiǎn)狀態(tài)下，依然必須保證工程的順利實(shí)施，如迅速恢復(fù)生產(chǎn)，的利潤(rùn)總額。對(duì)此，有業(yè)內(nèi)人士表示，國(guó)有銀行財(cái)務(wù)報(bào)表中的凈利潤(rùn)數(shù)字按原計(jì)劃保證完成預(yù)定的目標(biāo)，防止工程中斷和成本超支，唯有如此才能沒(méi)有特別大的意義，更能說(shuō)明當(dāng)前經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的

22、是撥備及消化歷史包袱前的有機(jī)會(huì)對(duì)已發(fā)生和還可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行良好的控制，并爭(zhēng)取獲得風(fēng)險(xiǎn)的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)。因?yàn)?，?guó)有銀行歷史上形成的巨額不良資產(chǎn)需要核銷，而在傳賠償，如向保險(xiǎn)單位、 風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任者提出索賠， 以盡可能地減少風(fēng)險(xiǎn)的損失。統(tǒng)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度規(guī)定下，其不良資產(chǎn)損失準(zhǔn)備嚴(yán)重不足，根本不足以沖例如：中國(guó)工商銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理銷不良資產(chǎn)，所以，在過(guò)去幾年中，國(guó)有銀行幾乎把全部的利潤(rùn)都用于消工行的年報(bào)顯示， 2004 年工行集團(tuán) ( 包括中國(guó)工商銀行、 8 個(gè)海外分行、化歷史包袱。事實(shí)上，在 2004 年，工行加大了呆賬準(zhǔn)備的提取力度，較上3 個(gè)子銀行和 2 個(gè)控股機(jī)構(gòu) ) 實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn) 746 億元，比上

23、年增加 111 億元，年增加 158.70 億元。 年報(bào)還披露， 2004 年，工商銀行實(shí)現(xiàn)不良資產(chǎn)余額增長(zhǎng) 17.4%。境內(nèi)一級(jí)分行全部實(shí)現(xiàn)盈利，境外機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)1.7 億和比率的雙下降，不良資產(chǎn)余額下降 424 億元，不良資產(chǎn)率降至 14.32%，美元。資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)率和資本經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)率達(dá)到1.36%和 44.74%，分別比上比上年下降 1.87 個(gè)百分點(diǎn)。其中不良貸款余額下降 171 億元，不良貸款率年提高 0.1 和 8.29 個(gè)百分點(diǎn)。這意味著，工行盈利能力提升較快。2004降至 18.99%，下降 2.25 個(gè)百分點(diǎn)。 1999 年以來(lái)，該行新增貸款不良率僅-6精選文庫(kù)為 1.57

24、%。 事實(shí)上，不良貸款率的數(shù)字有可能直線下降。 2005 年 4月 22日，國(guó)家向工行注資 150 億美元，并保留財(cái)政部原在工商銀行的1240 億元風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制：重組“風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)” ，制定全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架 ，人民幣 ( 約 150 億美元 ) 的資本金，用于改善資本結(jié)構(gòu)。注資后，工行各項(xiàng)推行包括信用風(fēng)險(xiǎn)、 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、 操作風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的 , 貫穿風(fēng)險(xiǎn)識(shí)所有者權(quán)益項(xiàng)目都將進(jìn)行調(diào)整，不良資產(chǎn)結(jié)構(gòu)要進(jìn)行重組，并將按市場(chǎng)化別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)、控制、處置、補(bǔ)償?shù)娜^(guò)程管理的全面風(fēng)險(xiǎn)管理，完善方式處置現(xiàn)有的不良資產(chǎn)。可以預(yù)見(jiàn)， 6 月底，財(cái)務(wù)重組完成后，工行的風(fēng)險(xiǎn)管理問(wèn)責(zé)制。風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)是全行風(fēng)

25、險(xiǎn)管理的決策機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)制定資本充足率、不良貸款率和撥備覆蓋率等指標(biāo)必然會(huì)有大的改善。關(guān)于未風(fēng)險(xiǎn)管理方針、政策、總體戰(zhàn)略與目標(biāo)，研究制定風(fēng)險(xiǎn)管理激勵(lì)約束機(jī)制公布 2004 年底的資本充足率狀況， 工商銀行表示，該行正按新的資本充足和考核體系，研究向業(yè)務(wù)單元分配經(jīng)濟(jì)資本方法等。風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)下設(shè)率測(cè)算辦法重新測(cè)算資本充足率， 現(xiàn)經(jīng)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)， 暫緩披露 2004 年資本信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)四個(gè)專業(yè)委員會(huì)，各專業(yè)委充足率，并將在 2005 年公布中期報(bào)表時(shí)一并公布資本充足率狀況。1999員會(huì)會(huì)議實(shí)行委員投票表決制度，輔之以委員會(huì)議辯論制度、專家咨詢制年以來(lái)新增貸款年末余額 27,

26、315.84 億元，占全部貸款余額的73.72 ，度。不良貸款余額 429.92 億元，占全部不良貸款的 6.11 。 1999 年以來(lái)新增風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)全面審議了全行 2004 年信用風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、貸款不良率 1.57 ，達(dá)到國(guó)際先進(jìn)銀行的控制水平。 2004 年進(jìn)一步健全非操作風(fēng)險(xiǎn)和表外業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理報(bào)告，要求各部門(mén)針對(duì)各類風(fēng)險(xiǎn)，切實(shí)采取信貸風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)管理和會(huì)計(jì)核算制度體系，嚴(yán)把審批準(zhǔn)入關(guān)；建立責(zé)任認(rèn)定有效的風(fēng)險(xiǎn)防控措施。風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)開(kāi)始在工商銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理中發(fā)揮及追究制度，加強(qiáng)非信貸風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)損失核銷后相關(guān)檔案的管理，明確責(zé)任，主導(dǎo)性作用。落實(shí)追索，保障債權(quán)權(quán)益；重點(diǎn)加快待清理

27、長(zhǎng)期投資、待清理信托資產(chǎn)的信用風(fēng)險(xiǎn)管理： 1、法人客戶信貸風(fēng)險(xiǎn)管理：完善以總行為中心的行業(yè)處置；對(duì)逾期拆借資金實(shí)行分類管理，采取現(xiàn)金清收、簽訂分期還款協(xié)議分析、授信管理、信貸審批和監(jiān)測(cè)檢查體制。分離信貸前后臺(tái)業(yè)務(wù)，強(qiáng)化等方式進(jìn)行清理。 2004 年境內(nèi)分行非信貸風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)累計(jì)清收處置522.71監(jiān)督制約，并利用信貸電子化綜合管理系統(tǒng)對(duì)貸款實(shí)行實(shí)時(shí)逐筆監(jiān)控。推億元，其中現(xiàn)金及實(shí)物清收 267.76億元，通過(guò)呆賬準(zhǔn)備、 營(yíng)業(yè)外支出和沖行信貸審批資格認(rèn)證制度，健全新增不良貸款責(zé)任認(rèn)定、追究機(jī)制，建立銷表內(nèi)應(yīng)收利息等方式累計(jì)核銷處置254.95 億元。非信貸風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)余額比責(zé)任檔案?？偡中薪M建貸后監(jiān)督檢查

28、中心，加大對(duì)貸后管理的監(jiān)督檢查力上年減少 253.16 億元。度。繼續(xù)嚴(yán)格執(zhí)行信貸業(yè)務(wù)停牌制度，對(duì)現(xiàn)場(chǎng)檢查和非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)測(cè)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題-7精選文庫(kù)的分支機(jī)構(gòu)分別給予業(yè)務(wù)警告、整頓和停牌等處罰，強(qiáng)化對(duì)分支結(jié)構(gòu)及風(fēng)2004 年上半年，由于美元等主要外幣利率處于歷史低位，外幣存款余額小險(xiǎn)客戶的業(yè)務(wù)監(jiān)管。在加強(qiáng)信貸資產(chǎn)質(zhì)量五級(jí)分類真實(shí)性、規(guī)范性管理的幅下降，外幣貸款需求旺盛，外幣流動(dòng)性一度趨于緊張?？傂猩鲜辗中型饣A(chǔ)上，試行了 12 級(jí)分類管理。 2、個(gè)人客戶信貸風(fēng)險(xiǎn)管理：為適應(yīng)個(gè)人幣貸款審批及定價(jià)權(quán)限，有效控制了信貸需求；同時(shí)擴(kuò)大分行外幣存款定消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)規(guī)?；l(fā)展的管理需要，通過(guò)流程再造，徹底分離前后臺(tái)業(yè)

29、價(jià)權(quán)限、加大個(gè)人外匯理財(cái)產(chǎn)品推廣力度， 穩(wěn)定并且增加了外幣存款余額。務(wù)；經(jīng)營(yíng)模式由從支行辦理貸款業(yè)務(wù)逐步過(guò)渡到以二級(jí)分行的消費(fèi)信貸審此外，經(jīng)國(guó)家外匯管理局批準(zhǔn)， 購(gòu)入 20 億美元外幣營(yíng)運(yùn)資金， 外幣流動(dòng)性批中心負(fù)責(zé)集中審批；對(duì)消費(fèi)信貸人員進(jìn)行上崗資格認(rèn)證，提高其專業(yè)素壓力得到根本緩解。下半年，美元進(jìn)入升息周期，外幣存款余額恢復(fù)正常質(zhì)；加強(qiáng)對(duì)個(gè)人大額貸款、一人多筆貸款和關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)環(huán)節(jié)的監(jiān)控和檢查，增長(zhǎng)，外幣流動(dòng)性進(jìn)一步改善。對(duì)管理不嚴(yán)、風(fēng)險(xiǎn)加大的分支機(jī)構(gòu)堅(jiān)決實(shí)施預(yù)警、整改和停牌。2004 年末市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理： 1、利率風(fēng)險(xiǎn)管理：人民幣利率風(fēng)險(xiǎn)-2004 年中國(guó)人個(gè)人消費(fèi)貸款的不良率為 1.4%，其

30、中，個(gè)人住房貸款不良率為1.2%，汽車民銀行繼續(xù)穩(wěn)步推進(jìn)利率市場(chǎng)化改革，先后出臺(tái)一系列的利率政策：放開(kāi)消費(fèi)貸款的不良率 5.28 了貸款計(jì)結(jié)息方式，可實(shí)行按月、季、年結(jié)息；對(duì)存款利率實(shí)行上限、貸流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理： 1、人民幣流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理：資產(chǎn)質(zhì)量的持續(xù)改善和款利率實(shí)行下限管理；罰息利率由原來(lái)的固定利率改為按合同利率上浮的存款穩(wěn)定增長(zhǎng)，保證了全行流動(dòng)性需求，資產(chǎn)負(fù)債整體流動(dòng)性充足。但宏區(qū)間利率；上調(diào)了存貸款利率。這些政策使商業(yè)銀行可根據(jù)自身資產(chǎn)負(fù)債觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化、基金與債券等產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)、利率水平的變動(dòng)、居民收期限結(jié)構(gòu)特點(diǎn)自主安排利息收入現(xiàn)金流和貸款定價(jià)周期，使資產(chǎn)負(fù)債期限入預(yù)期和理財(cái)觀念的變化等因素將對(duì)存款的穩(wěn)定性和成長(zhǎng)率產(chǎn)生一定程度結(jié)構(gòu)相互匹配成為可能；銀行可按照客戶風(fēng)險(xiǎn)和成本自主決定貸款利率，影響；貸款期限結(jié)構(gòu)的趨長(zhǎng)和存款期限趨短對(duì)流動(dòng)性的管理也提出了更高使貸款利率能更好地覆蓋風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)。外幣利率風(fēng)險(xiǎn)管理-2004 年我國(guó)外要求。2004 年進(jìn)一步健全流動(dòng)性衡量與監(jiān)測(cè)的指標(biāo)體系