技術(shù)分析之形態(tài)

1、形 態(tài) 分 析第一節(jié)、反轉(zhuǎn)形態(tài) 頭肩頂頭肩頂/底底 價(jià)格有效突破頸線是判斷形態(tài)完成和趨勢(shì)反轉(zhuǎn)的唯一標(biāo)準(zhǔn)。頸線既可以是一個(gè)具體的價(jià)位，也可以是一個(gè)價(jià)格區(qū)域；可以是一水平直線，也可以有一定角度的輕微傾斜。進(jìn)場(chǎng)位置右肩頂點(diǎn)及回抽頸線位。 雙重頂雙重頂/底底 雙重頂/底又叫“M”頂/“W”底。同時(shí)可以延伸出三重頂/底。頸線基本保持水平位置。頂部/底之間的距離決定形態(tài)的效果。頂部/底和頸線的距離，構(gòu)成了價(jià)格在突破頸線后的行進(jìn)幅度，即目標(biāo)價(jià)位就是與之等值距離?；爻轭i線或右側(cè)位進(jìn)場(chǎng)。 雙底和三重底實(shí)例雙底和三重底實(shí)例 失敗的頭肩頂形態(tài) 1 回抽頸線時(shí)再次穿越頸線；選擇防守出場(chǎng)。 失敗的頭肩頂形態(tài) 2 突破頸

2、線失敗，變?yōu)橹危豁槃?shì)跟進(jìn) V型反轉(zhuǎn)型反轉(zhuǎn) 價(jià)格在短時(shí)間內(nèi)實(shí)現(xiàn)了買賣雙方的優(yōu)勢(shì)轉(zhuǎn)換，市場(chǎng)趨勢(shì)迅速反轉(zhuǎn)，而且一旦反轉(zhuǎn)成功，短期內(nèi)波動(dòng)幅度也比較大。轉(zhuǎn)勢(shì)點(diǎn)經(jīng)常出現(xiàn)單日反轉(zhuǎn)形態(tài)或孤島反轉(zhuǎn)形態(tài)等持續(xù)時(shí)間短但效果明顯的反轉(zhuǎn)形態(tài)。通常運(yùn)行的時(shí)間短，比較難以把握，還需借助其他的分析工具。 圓弧頂圓弧頂/底底 圓弧頂?shù)淖钚〉话闶菆A弧頭部頸線到圓弧頂最高點(diǎn)之間的直線距離。有時(shí)圓弧頂部形成后,價(jià)格不一定馬上下跌,只是重復(fù)橫向發(fā)展形成平臺(tái)整理區(qū)域。這平臺(tái)整理區(qū)域稱作碗柄。不過,這碗柄很快會(huì)被突破。 菱形形態(tài)菱形形態(tài)由兩種不同的三角形 擴(kuò)張三角形和對(duì)稱三角形組合而成。價(jià)格波動(dòng)先擴(kuò)大而后縮窄 。通常出現(xiàn)在頂部，屬于

3、看跌形態(tài)。偶爾也會(huì)在下跌過程以持續(xù)形態(tài)出現(xiàn)。一般認(rèn)為在跌破菱形的支撐線后的跌幅為菱形最高點(diǎn)和最低點(diǎn)間的距離。也叫“鉆石形態(tài)”第 二節(jié) 整理形態(tài) 三角形形態(tài)三角形形態(tài) 三角形形態(tài)常出現(xiàn)于各個(gè)時(shí)間段，且大多數(shù)時(shí)候?qū)儆谡{(diào)整形態(tài)，偶爾也作為反轉(zhuǎn)形態(tài)出現(xiàn) 。通常，價(jià)格的突破應(yīng)該發(fā)生在三角形橫向?qū)挾鹊?/2到3/4之間的區(qū)域。當(dāng)價(jià)格局限在三角形內(nèi)并超過橫向?qū)挾鹊?/4，則三角形的順勢(shì)性減弱，突破方向變數(shù)增加，三角形開始喪失其潛力。三角形要求至少有四個(gè)轉(zhuǎn)折點(diǎn)，即明顯的二個(gè)短期高點(diǎn)和短期低點(diǎn)。目標(biāo)測(cè)算：以一條邊推平行線至另一端，可度量?jī)r(jià)格突破后的發(fā)展空間。 根據(jù)三角形出現(xiàn)的形態(tài)特征，可以將其分為上升三角形、下

4、降三角形、對(duì)稱三角形和擴(kuò)散三角形。一般認(rèn)為上升三角形傾向突破向上，下降三角形傾向突破向下。即基于原方向突破。對(duì)于三角形的操作，一般選擇突破和回抽確認(rèn)時(shí)順勢(shì)進(jìn)場(chǎng)。 擴(kuò)散三角形及其操作擴(kuò)散三角形及其操作 價(jià)格的區(qū)間波動(dòng)幅度越來越激烈，最常發(fā)生在市場(chǎng)的主要頂部過程中，通常是看跌形態(tài)，一般沒有最小跌幅度量，跌幅比較深。其形態(tài)顯示市場(chǎng)已失去控制，變得極為情緒化。而在跌市的底部，因?yàn)樵诘兄型顿Y意愿薄弱，市場(chǎng)氣氛低沉，很少會(huì)形成這形態(tài)。擴(kuò)散形態(tài)沒有完成之前，很難發(fā)現(xiàn)它的蹤跡。由于其形態(tài)的特點(diǎn)是低點(diǎn)逐漸變低，高點(diǎn)逐漸變高，前高和前低不斷被突破，不管做多還是做空，止損都極容易被打到。所以操作難度比較大。遇到這

5、種形態(tài)，一般選擇回避離場(chǎng)。 三角形目標(biāo)測(cè)算三角形目標(biāo)測(cè)算 三角形的一般操作 1 三角形的一般操作 2 三角形的一般操作 3 旗形形態(tài)旗形形態(tài)尖旗形尖旗形 旗形由旗桿和旗幟組成。通常在急速而又大幅的市場(chǎng)波動(dòng)中出現(xiàn) ，形成一個(gè)稍徽與原來趨勢(shì)呈相反方向傾斜的長(zhǎng)方形 。旗形走勢(shì)又可分作上升旗形和下降旗形。 如果上下兩條線相交時(shí)稱為尖旗形。一旦調(diào)整結(jié)束，價(jià)格突破調(diào)整區(qū)域，將以原來的趨勢(shì)發(fā)展，最小升（跌）幅為旗桿的高度，無論是在方向的指示還是在測(cè)量目標(biāo)的預(yù)示方面，可靠性性較高。 楔形形態(tài)楔形形態(tài) 楔形與對(duì)稱三角形相似.形態(tài)具有明顯的傾角，其傾斜方向與形態(tài)前的趨勢(shì)相反。分為上升楔形和下降楔形；上升楔形出現(xiàn)在

6、跌勢(shì)中，呈向上傾斜，調(diào)整完后看跌；下降楔形出現(xiàn)在漲勢(shì)中，呈向下傾斜，調(diào)整完后看漲。突破一般在其橫向長(zhǎng)度2/33/4處，也有經(jīng)常在尖端才發(fā)生突破的。目標(biāo)測(cè)量與旗形是一致的。楔形的傾斜方向有時(shí)與主趨勢(shì)一致，此時(shí)一般看作趨勢(shì)即將反轉(zhuǎn)的信號(hào)。 矩形形態(tài)矩形形態(tài) 矩形形態(tài)也稱為交易區(qū)間或密集區(qū)。上軌和下軌大體呈現(xiàn)水平和平行狀態(tài) 。一般是中繼形態(tài)。波幅大且周期長(zhǎng)的矩形，通常比狹窄而短的矩形更具威力。最小理論升跌幅為箱體的垂直高度 。較適合高拋低吸型交易者。趨勢(shì)交易者等待突破或回抽時(shí)進(jìn)場(chǎng)。第三節(jié)、形態(tài)分析總結(jié)第三節(jié)、形態(tài)分析總結(jié)（1）形態(tài)理論相對(duì)來說比較成熟，但主觀性也很強(qiáng)。（2）圖表分析是門藝術(shù)，不同的人站在不同的角度，面對(duì)不同時(shí)間區(qū)間 的價(jià)格形態(tài)圖形，甚至對(duì)同一位置的同一形態(tài)有不同的解釋。（3）形態(tài)規(guī)模的大小會(huì)影響預(yù)測(cè)結(jié)果，形態(tài)規(guī)模越大，其結(jié)果越具有穩(wěn) 定性和持續(xù)性，越不容易被改變。（4）市場(chǎng)特性原則，每個(gè)市場(chǎng)都獨(dú)具自己的特性，所