企業(yè)財務(wù)風險預測論文

1、編號：時間：2021年X月X日書山有路勤為徑，學海無涯苦作舟頁碼：第1頁共4頁企業(yè)財務(wù)風險預測論文企業(yè)的財務(wù)風險是指在各項財務(wù)活動過程中，由于各種難以預料或控制 的因素影響，財務(wù)狀況具有不確定性，從而使企業(yè)有蒙受損失的可能性。在市場 經(jīng)濟條件下，財務(wù)風險是客觀存在的，要完全消除風險及其影響是不現(xiàn)實的。企 業(yè)財務(wù)風險管理的目標在于：了解風險的來源和特征，正確預測、衡量財務(wù)風險， 進行適當?shù)目刂坪头婪?，健全風險管理機制，將損失降至最低程度，為企業(yè)創(chuàng)造 最大的收益。一、財務(wù)風險的預測和衡量企業(yè)的財務(wù)活動貫穿于生產(chǎn)經(jīng)營的整個過程中，籌措資金、長短期投 資、分配利潤等都可能產(chǎn)生風險，根據(jù)風險的來源可以將

2、財務(wù)風險劃分為：（1）籌資風險，指由于資金供需市場、宏觀經(jīng)濟環(huán)境的變化，企業(yè)籌 集資金給財務(wù)成果帶來的不確定性。（2）投資風險，指企業(yè)投入一定資金后，因市場需求變化而影響最終 收益與預期收益偏離的風險。（3）現(xiàn)金流量風險，指企業(yè)現(xiàn)金流出與現(xiàn)金流入在時間上不一致所形 成的風險。（4）外匯風險,指由于匯率變動引起的企業(yè)外匯業(yè)務(wù)成果的不確定性。 具體包括經(jīng)濟風險、交易風險和換算風險。經(jīng)濟風險是指未預料到的外匯市場匯 率變動，使企業(yè)外匯業(yè)務(wù)受到的影響。交易風險是指企業(yè)進行外幣業(yè)務(wù)時，由于 交易發(fā)生日和結(jié)算日匯率不一致，使企業(yè)可能受到的損失。換算風險是指企業(yè)將 以外幣表示的會計報表折算為一某一特定貨幣表

3、示的會計報表時.，由于匯率變動 而對會計報表造成的影響。正確了解財務(wù)風險的來源和種類是進行財務(wù)風險預測和衡量的前提。 在此基礎(chǔ)上，企業(yè)應(yīng)建立財務(wù)信息網(wǎng)絡(luò)，保證及時獲得數(shù)量多、質(zhì)量高的財務(wù)信 息，為正確進行各項決策和風險預測創(chuàng)造條件。企業(yè)收集和整理有關(guān)預測風險的 資料，包括企業(yè)內(nèi)部的財務(wù)信息和生產(chǎn)技術(shù)資料、計劃和統(tǒng)計資料，企業(yè)對部的 市場信息資料和同行業(yè)中競爭對手的生產(chǎn)經(jīng)營情況的資料。在初步預測的基礎(chǔ)上，可以借助簡化模型來衡量財務(wù)風險，即計算有 風險情況下的期望收益。通常采用定性和定量相結(jié)合的方法，將情況的分析判斷 和數(shù)據(jù)的整理計算結(jié)合起來。由于風險和概率有著直接的聯(lián)系，所以常借助概率 統(tǒng)計方法

4、來衡量風險程度。先分析各種可能出現(xiàn)情況的概率和可能獲得的收益或 付出的成本，計算收益或成本的期望值、方差和標準差，最后根據(jù)變異系數(shù)判斷 風險程度。還可以運用敏感性分析來測定各風險影響因素的作用范圍，尤其在投 資風險的預測中，常通過測定每年現(xiàn)金流入額、投資回收期和內(nèi)含報酬率等指標 的敏感性，選擇投資項目，以降低風險。二、財務(wù)風險的控制和管理企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身的風險情況，采用正確的風險管理方法，制定嚴格的 控制計劃，降低風險。多元化經(jīng)營是企業(yè)分散風險的首選方法。多元化經(jīng)營，是指一家企業(yè) 同時介入若干個基本互無關(guān)聯(lián)的產(chǎn)業(yè)部門，生產(chǎn)經(jīng)營若干類無關(guān)聯(lián)的產(chǎn)品，在若 干個基本互無關(guān)聯(lián)的市場上與相應(yīng)的對手展開競爭

5、。多元化經(jīng)營分散風險的理論 依據(jù)在于：從概率統(tǒng)計原理來看，不同產(chǎn)品的利潤率是獨立或不完全相關(guān)的，經(jīng) 營多種產(chǎn)業(yè)多種產(chǎn)品在時間、空間、利潤上相互補充抵消，可以減少企業(yè)利潤風 險。企業(yè)在突出主業(yè)的前提條件下，可以結(jié)合自身的人力、財力與技術(shù)研制和開 發(fā)能力，適度涉足多元化經(jīng)營和多元化投資，分散財務(wù)風險。風險轉(zhuǎn)移法，包括保險轉(zhuǎn)移和非保險轉(zhuǎn)移。非保險轉(zhuǎn)移是指將某種特 定的風險轉(zhuǎn)移給專門機構(gòu)或部門，如將產(chǎn)品賣給商業(yè)部門，將一些特點的業(yè)務(wù)交 給具有豐富經(jīng)驗技能、擁有專門人員和設(shè)備的專業(yè)公司去完成等。保險轉(zhuǎn)移即企 業(yè)就某項風險向保險公司投保，交納保險費。自保風險，就是企業(yè)自身來承擔風險。企業(yè)預先提留風險補償基

6、金， 實行分期攤銷。目前，我國要求上市公司提取應(yīng)收帳款壞帳準備金、存貨跌價準 備金、短期投資跌價準備金和長期投資減值準備金，正是上市公司防范風險、穩(wěn) 健經(jīng)營的重要措施。在財務(wù)活動過程中，有些風險能夠在計劃階段進行預測控制的，可以 將實際狀況與計劃狀況相比較，分析控制效果。有些風險是突發(fā)、未能預測到的， 應(yīng)查明風險的來源及性質(zhì)，測算損失、力求找出最優(yōu)方法來控制或削弱風險。三、企業(yè)的財務(wù)風險機制企業(yè)的財務(wù)風險機制，就是將風險機制引入企業(yè)，使企業(yè)經(jīng)營者在激 烈的競爭中，承擔風險責任，行使其控制財務(wù)風險的權(quán)利，并獲得風險經(jīng)營的收 益。對于風險承擔者，首先，要求其樹立正確的風險意識，從法律上、經(jīng)濟上明 確其職責；其次，要給予風險承擔者一定的投資決策權(quán)、資金籌措權(quán)、資金分配 權(quán)，使決策者在行使權(quán)利的同時，充分考慮日益變化的企業(yè)內(nèi)外環(huán)境，慎重考慮 資金的籌措、使用、分配