【原創(chuàng)】2020年最新《保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法》知識培訓(xùn)試題及答案(附贈全文)

1、【原創(chuàng)】2020年最新保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法培訓(xùn)試題及答案 2020.04姓名： 成績：一、單項選擇題（每題 4 分，共 20分）1、保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法 的施行日期是。 （A ）A、2020年6月1日B、2020年5月1日C、2020年 10月 10日D、2020 年 1 月 1 日2、按照“新老劃斷”原則設(shè)置過渡期，確保平穩(wěn)過渡。過渡期自本辦法 施行之日起至 止。（ B）A、2020年 10月 31日B、2020年 12月 31日C、2020年 12月 1日D、2020年 6月 31日3、有下列情形之一的，保險資管產(chǎn)品終止：。（ B）A 、保險資管產(chǎn)品期限未滿B、保險資管產(chǎn)品

2、相關(guān)當(dāng)事人協(xié)商同意C、保險資管產(chǎn)品目的可能實現(xiàn)D、出現(xiàn)保險資管產(chǎn)品合同約定的不應(yīng)當(dāng)終止的情形4、同一保險資產(chǎn)管理機構(gòu)管理的全部組合類產(chǎn)品投資于非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)類資產(chǎn)的余額，在任何時點不得超過其管理的全部組合類產(chǎn)品凈資產(chǎn)的 （D）A、20B、30C、10D、355、專業(yè)服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)誠實守信、 勤勉盡責(zé)， 并符合下列條件：。（B）A、最近三年無涉及投資顧問業(yè)務(wù)的違法違規(guī)行為B、熟悉產(chǎn)品相關(guān)法律法規(guī)、政策規(guī)定、業(yè)務(wù)流程和交易結(jié)構(gòu)，具有 相關(guān)服務(wù)經(jīng)驗和能力，商業(yè)信譽良好C、主要人員具備專業(yè)知識和技能，從事相關(guān)業(yè)務(wù)三年以上D、具有專業(yè)資質(zhì)并受金融監(jiān)督管理部門監(jiān)管二、多項選擇題（每題 4分，共 20 分）1、

3、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)履行下列職 責(zé)： 。（ABCD ）A 、依法辦理產(chǎn)品的注冊或者登記手續(xù)以及份額銷售、托管等事宜B、對所管理的不同產(chǎn)品受托財產(chǎn)分別管理、分別記賬，按照合同約 定管理產(chǎn)品財產(chǎn)C、取得的效益情況D、實現(xiàn)的產(chǎn)出情況ABCD)2、托管人應(yīng)當(dāng)履行下列職責(zé)：A、根據(jù)不同產(chǎn)品，分別設(shè)置專門賬戶，保證產(chǎn)品財產(chǎn)獨立和安全完整B、根據(jù)保險資產(chǎn)管理機構(gòu)指令，及時辦理資金劃轉(zhuǎn)和清算交割C、復(fù)核、審查保險資產(chǎn)管理機構(gòu)計算的產(chǎn)品財產(chǎn)價值D、監(jiān)督保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的投資運作， 對托管產(chǎn)品財產(chǎn)的投資范圍、 投資品種等進行監(jiān)督，發(fā)現(xiàn)保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的投資或者清算指令違反法 律、行政法規(guī)、

4、銀保監(jiān)會規(guī)定或者產(chǎn)品合同約定的， 應(yīng)當(dāng)拒絕執(zhí)行，并及 時向銀保監(jiān)會報告3、保險資管產(chǎn)品包括。（ABCD ）A、債權(quán)投資計劃B、股權(quán)投資計劃C、組合類產(chǎn)品D、銀保監(jiān)會規(guī)定的其他產(chǎn)品4、銀保監(jiān)會依法對保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)有關(guān)當(dāng)事人的經(jīng)營活動進行監(jiān)督管 理。各方當(dāng)事人應(yīng)當(dāng)積極配合，不得發(fā)生以下行為：。（ ABCD ）A、拒絕、阻撓監(jiān)管人員的監(jiān)督檢查B、拒絕、拖延提供與檢查事項有關(guān)的資料C、隱匿、偽造、變造、毀棄會計賬簿、會計報表以及其他有關(guān)資料D、銀保監(jiān)會規(guī)定禁止的其他行為5、制定保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法 的目的是：。（ BCD）A、提高財政資源配置效率B、規(guī)范保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)C

5、、保護投資者合法權(quán)益D、保護相關(guān)當(dāng)事人合法權(quán)益三、判斷題（每題 4 分，共 20分）1、保險資管產(chǎn)品財產(chǎn)獨立于保險資產(chǎn)管理機構(gòu)、托管人和其他為產(chǎn)品管 理提供服務(wù)的自然人、 法人或者組織的固有財產(chǎn)和其管理的其他財產(chǎn)。 因 產(chǎn)品財產(chǎn)的管理、 運用、處分或者其他情形取得的財產(chǎn)和收益， 應(yīng)當(dāng)歸入 清算財產(chǎn)。 （×）2、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)切實履行主動管理責(zé)任，不得讓渡管理職責(zé)， 不得為其他金融機構(gòu)的資產(chǎn)管理產(chǎn)品提供規(guī)避投資范圍、 杠桿約束等監(jiān)管 要求的通道服務(wù)。 （）3、最近一年末凈資產(chǎn)不低于 10 萬元人民幣的法人單位屬于合格投資者。（×）4、基本養(yǎng)老金、社會保障基金、企業(yè)年金等

6、養(yǎng)老基金屬于合格投資者。（）5、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)做到每只產(chǎn)品的資金單獨管理、單獨建賬、單 獨核算， 可開展或者參與具有滾動發(fā)行、 集合運作、分離定價特征的資金 池業(yè)務(wù)。 （×） 四、填空題（每空 1 分，共 20 分）1、登記交易平臺應(yīng)當(dāng)按照銀保監(jiān)會有關(guān)規(guī)定，建立健全機制，制定專項 制度，設(shè)置專門崗位， 配備必要的專職人員， 切實維護登記交易平臺相關(guān) 系統(tǒng)的穩(wěn)定運行，為保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)發(fā)展提供良好服務(wù)。2、保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)的其他當(dāng)事人違反有關(guān)法律、行政法規(guī)以及本辦法 規(guī)定的，銀保監(jiān)會應(yīng)當(dāng)記錄其不良行為，并將有關(guān)情況通報其主管部門； 情節(jié)嚴(yán)重的， 銀保監(jiān)會可以要求保險資產(chǎn)管理機構(gòu)、

7、保險集團 （控股）公 司和保險公司三年內(nèi)不得與其從事相關(guān)業(yè)務(wù)， 并建議有關(guān)監(jiān)管部門依法予 以行政處罰。3、保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，是指保險資產(chǎn)管理機構(gòu)接受投資者委托，設(shè)立保 險資管產(chǎn)品并擔(dān)任管理人， 依照法律法規(guī)和有關(guān)合同約定， 對受托的投資 者財產(chǎn)進行投資和管理的金融服務(wù)。4、保險資管產(chǎn)品可以投資于國債、地方政府債券、中央銀行票據(jù)、政府 機構(gòu)債券、 金融債券、 銀行存款、大額存單、同業(yè)存單、 公司信用類債券， 在銀行間債券市場或者證券交易所市場等經(jīng)國務(wù)院同意設(shè)立的交易市場 發(fā)行的證券化產(chǎn)品， 公募證券投資基金、 其他債權(quán)類資產(chǎn)、 權(quán)益類資產(chǎn)和 銀保監(jiān)會認可的其他資產(chǎn)。5、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健

8、全保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)人員的準(zhǔn)入、 培訓(xùn)、 考核評價和問責(zé)制度， 確保業(yè)務(wù)人員具備必要的專業(yè)知識、 行業(yè)經(jīng)驗和業(yè) 務(wù)能力， 充分了解相關(guān)法律法規(guī)、 監(jiān)管規(guī)定以及產(chǎn)品的法律關(guān)系、 交易結(jié) 構(gòu)、主要風(fēng)險及風(fēng)險管控方法，遵守行為準(zhǔn)則和職業(yè)道德標(biāo)準(zhǔn)。6、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)， 應(yīng)當(dāng)建立風(fēng)險責(zé)任人制度， 明確相應(yīng)的風(fēng)險責(zé)任人。 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)將保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)納入 公司內(nèi)部稽核和資金運用內(nèi)部控制年度審計工作，并依法向銀保監(jiān)會報 告。7、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立相應(yīng)的風(fēng)險準(zhǔn)備金機制， 確保滿足抵御業(yè) 務(wù)不可預(yù)期損失的需要。風(fēng)險準(zhǔn)備金計提比例為產(chǎn)品管理費收入的10%，主要用于賠償因保險資產(chǎn)

9、管理機構(gòu)違法違規(guī)、 違反產(chǎn)品協(xié)議、 操作錯誤或 者技術(shù)故障等給產(chǎn)品財產(chǎn)或者投資者造成的損失。 風(fēng)險準(zhǔn)備金余額達到產(chǎn) 品余額的 1%時可以不再提取。8、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立全面覆蓋、全程監(jiān)控、全員參與的風(fēng)險管 理組織體系和運行機制，通過管理系統(tǒng)和稽核審計等手段，分類、識別、 量化和評估保險資管產(chǎn)品的流動性風(fēng)險、 市場風(fēng)險和信用風(fēng)險等， 有效管 控和應(yīng)對風(fēng)險。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)董事會負責(zé)定期審查和評價業(yè)務(wù)管理情 況。9、注冊機構(gòu)和登記交易平臺應(yīng)當(dāng)按照銀保監(jiān)會的要求，定期或者不定期 向銀保監(jiān)會報告產(chǎn)品專項統(tǒng)計、 分析等信息。 遇有重大突發(fā)事件的， 雙方 應(yīng)當(dāng)加強信息和資源共享，及時向銀保監(jiān)會報告。

10、10、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照銀保監(jiān)會有關(guān)規(guī)定， 向投資者主動、 真實、 準(zhǔn)確、完整、及時披露產(chǎn)品募集情況、資金投向、收益分配、托管安排、 投資賬戶信息和主要投資風(fēng)險等內(nèi)容。五、簡答題（每題 10 分，共 20分）1、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的董事、監(jiān)事、高級管理人員和相關(guān)業(yè)務(wù)人員不得有哪些行為？（一）不公平地對待所管理的不同產(chǎn)品財產(chǎn)；（二）利用產(chǎn)品財產(chǎn)或者職務(wù)便利為投資者以外的第三方謀取不正當(dāng)利 益；（三）侵占、挪用產(chǎn)品財產(chǎn)；（四）泄露因職務(wù)便利獲取的未公開信息， 利用該信息從事或者明示、 暗 示他人從事相關(guān)的交易活動；（五）玩忽職守，不按照規(guī)定履行職責(zé)；（六）法律、行政法規(guī)以及銀保監(jiān)會規(guī)定禁止的其

11、他行為。2、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)符合哪些條件？（一）公司治理完善， 市場信譽良好， 符合銀保監(jiān)會有關(guān)投資管理能力要 求；（二）具有健全的操作流程、 內(nèi)控機制、風(fēng)險管理和稽核制度，建立公平 交易和風(fēng)險隔離機制；（三）設(shè)置產(chǎn)品開發(fā)、投資研究、投資管理、風(fēng)險控制、績效評估等專業(yè) 崗位；（四）具有穩(wěn)定的投資管理團隊，擁有不低于規(guī)定數(shù)量的相關(guān)專業(yè)人員；（五）最近三年無重大違法違規(guī)行為， 設(shè)立未滿三年的， 自其成立之日起 無重大違法違規(guī)行為；（六）銀保監(jiān)會規(guī)定的其他審慎性條件?！驹瓌?chuàng)】2020 年最新保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法 培訓(xùn)試題 2020.04姓名： 成績：二、單項選擇題（

12、每題 4 分，共 20分）1、保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法 的施行日期是 。 （ ）A、2020年6月1日B、2020年5月1日C、2020年 10月 10日D、2020 年 1 月 1 日2、按照“新老劃斷”原則設(shè)置過渡期，確保平穩(wěn)過渡。過渡期自本辦法 施行之日起至 止。 （ ）A、2020年 10月 31日B、2020年 12月 31日C、2020年 12月 1日D、2020年 6月 31日3、有下列情形之一的，保險資管產(chǎn)品終止：。（ ）A 、保險資管產(chǎn)品期限未滿B、保險資管產(chǎn)品相關(guān)當(dāng)事人協(xié)商同意C、保險資管產(chǎn)品目的可能實現(xiàn)D、出現(xiàn)保險資管產(chǎn)品合同約定的不應(yīng)當(dāng)終止的情形4、同一保險資產(chǎn)管理

13、機構(gòu)管理的全部組合類產(chǎn)品投資于非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)類資產(chǎn)的余額，在任何時點不得超過其管理的全部組合類產(chǎn)品凈資產(chǎn)的 （）A、20B、30C、10D、355、專業(yè)服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)誠實守信、 勤勉盡責(zé)，并符合下列條件：。（ ）A、最近三年無涉及投資顧問業(yè)務(wù)的違法違規(guī)行為B、熟悉產(chǎn)品相關(guān)法律法規(guī)、政策規(guī)定、業(yè)務(wù)流程和交易結(jié)構(gòu)，具有 相關(guān)服務(wù)經(jīng)驗和能力，商業(yè)信譽良好C、主要人員具備專業(yè)知識和技能，從事相關(guān)業(yè)務(wù)三年以上D、具有專業(yè)資質(zhì)并受金融監(jiān)督管理部門監(jiān)管 二、多項選擇題（每題 4分，共 20 分）1、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)履行下列職 責(zé)： 。 （ ）A 、依法辦理產(chǎn)品的注冊或者登記手續(xù)以及份額

14、銷售、托管等事宜B、對所管理的不同產(chǎn)品受托財產(chǎn)分別管理、分別記賬，按照合同約 定管理產(chǎn)品財產(chǎn)C、取得的效益情況D、實現(xiàn)的產(chǎn)出情況2、托管人應(yīng)當(dāng)履行下列職責(zé)：A、根據(jù)不同產(chǎn)品，分別設(shè)置專門賬戶，保證產(chǎn)品財產(chǎn)獨立和安全完整B、根據(jù)保險資產(chǎn)管理機構(gòu)指令，及時辦理資金劃轉(zhuǎn)和清算交割C、復(fù)核、審查保險資產(chǎn)管理機構(gòu)計算的產(chǎn)品財產(chǎn)價值D、監(jiān)督保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的投資運作， 對托管產(chǎn)品財產(chǎn)的投資范圍、 投資品種等進行監(jiān)督，發(fā)現(xiàn)保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的投資或者清算指令違反法 律、行政法規(guī)、 銀保監(jiān)會規(guī)定或者產(chǎn)品合同約定的， 應(yīng)當(dāng)拒絕執(zhí)行，并及 時向銀保監(jiān)會報告3 、保險資管產(chǎn)品包括。（ ）A、債權(quán)投資計劃B、股權(quán)投資計

15、劃C、組合類產(chǎn)品D、銀保監(jiān)會規(guī)定的其他產(chǎn)品4、銀保監(jiān)會依法對保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)有關(guān)當(dāng)事人的經(jīng)營活動進行監(jiān)督管 理。各方當(dāng)事人應(yīng)當(dāng)積極配合，不得發(fā)生以下行為： 。（ ）A、拒絕、阻撓監(jiān)管人員的監(jiān)督檢查B、拒絕、拖延提供與檢查事項有關(guān)的資料C、隱匿、偽造、變造、毀棄會計賬簿、會計報表以及其他有關(guān)資料D、銀保監(jiān)會規(guī)定禁止的其他行為5、制定保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法 的目的是： 。（ ）A、提高財政資源配置效率B、規(guī)范保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)C、保護投資者合法權(quán)益D、保護相關(guān)當(dāng)事人合法權(quán)益三、判斷題（每題 4 分，共 20分）1、保險資管產(chǎn)品財產(chǎn)獨立于保險資產(chǎn)管理機構(gòu)、托管人和其他為產(chǎn)品管

16、 理提供服務(wù)的自然人、 法人或者組織的固有財產(chǎn)和其管理的其他財產(chǎn)。 因 產(chǎn)品財產(chǎn)的管理、 運用、處分或者其他情形取得的財產(chǎn)和收益， 應(yīng)當(dāng)歸入 清算財產(chǎn)。 （ ） 2、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)切實履行主動管理責(zé)任，不得讓渡管理職責(zé)， 不得為其他金融機構(gòu)的資產(chǎn)管理產(chǎn)品提供規(guī)避投資范圍、 杠桿約束等監(jiān)管 要求的通道服務(wù)。 （ ）3、最近一年末凈資產(chǎn)不低于 10 萬元人民幣的法人單位屬于合格投資者。（）4、基本養(yǎng)老金、社會保障基金、企業(yè)年金等養(yǎng)老基金屬于合格投資者。（）5、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)做到每只產(chǎn)品的資金單獨管理、單獨建賬、單 獨核算， 可開展或者參與具有滾動發(fā)行、 集合運作、分離定價特征的資金 池

17、業(yè)務(wù)。 （ ） 四、填空題（每空 1 分，共 20 分）1、登記交易平臺應(yīng)當(dāng)按照銀保監(jiān)會有關(guān)規(guī)定，建立健全機制，制定專項 制度，設(shè)置專門崗位，配備必要的 ，切實維護 相 關(guān)系統(tǒng)的穩(wěn)定運行，為保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)發(fā)展提供良好服務(wù)。2、保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)的其他當(dāng)事人違反有關(guān)法律、行政法規(guī)以及本辦法 規(guī)定的，銀保監(jiān)會應(yīng)當(dāng)記錄其 ，并將有關(guān)情況通報其主管部 門；情節(jié)嚴(yán)重的， 銀保監(jiān)會可以要求保險資產(chǎn)管理機構(gòu)、 保險集團（控股） 公司和保險公司 內(nèi)不得與其從事相關(guān)業(yè)務(wù)， 并建議有關(guān)監(jiān)管部門 依法予以行政處罰。3、保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)， 是指保險資產(chǎn)管理機構(gòu)接受，設(shè)立保險資管產(chǎn)品并擔(dān)任 ，依照法律法規(guī)和有關(guān)合同約定

18、， 對受托 的投資者財產(chǎn)進行投資和管理的金融服務(wù)。4、保險資管產(chǎn)品可以投資于國債、中央銀行票據(jù)、政府機構(gòu)債券、金融債券、 、大額存單、同業(yè)存單、公司 信用類債券，在銀行間債券市場或者證券交易所市場等經(jīng)國務(wù)院同意設(shè)立 的交易市場發(fā)行的證券化產(chǎn)品， 公募證券投資基金、 其他債權(quán)類資產(chǎn)、 權(quán) 益類資產(chǎn)和銀保監(jiān)會認可的其他資產(chǎn)。5、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)人員的準(zhǔn)入、 培訓(xùn)、 考核評價和問責(zé)制度， 確保業(yè)務(wù)人員具備必要的專業(yè)知識、 和 業(yè)務(wù)能力， 充分了解相關(guān)法律法規(guī)、 監(jiān)管規(guī)定以及產(chǎn)品的法律關(guān)系、 交易 結(jié)構(gòu)、主要風(fēng)險及 ，遵守行為準(zhǔn)則和職業(yè)道德標(biāo)準(zhǔn)。6、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險

19、資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)建立制度，明確相應(yīng)的風(fēng)險責(zé)任人。 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)將保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù) 納入公司內(nèi)部稽核和 工作，并依法向銀保 監(jiān)會報告。7、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立相應(yīng)的風(fēng)險準(zhǔn)備金機制， 確保滿足抵御業(yè) 務(wù)不可預(yù)期損失的需要。風(fēng)險準(zhǔn)備金計提比例為產(chǎn)品管理費收入的 ， 主要用于賠償因保險資產(chǎn)管理機構(gòu)違法違規(guī)、 違反產(chǎn)品協(xié)議、 操作錯誤或 者技術(shù)故障等給產(chǎn)品財產(chǎn)或者投資者造成的損失。 風(fēng)險準(zhǔn)備金余額達到產(chǎn) 品余額的 時可以不再提取。8、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立全面覆蓋、全員參與的風(fēng)險管理組織體系和運行機制， 通過管理系統(tǒng)和稽核審計等手段， 分類、識 別、量化和評估保險資管產(chǎn)品的流動性風(fēng)險、

20、和信用風(fēng) 險等，有效管控和應(yīng)對風(fēng)險。 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)董事會負責(zé)定期審查和評 價業(yè)務(wù)管理情況。9、注冊機構(gòu)和登記交易平臺應(yīng)當(dāng)按照銀保監(jiān)會的要求，定期或者不定期 向銀保監(jiān)會報告 等信息。遇有重大突發(fā)事件的， 雙方應(yīng)當(dāng)加強 共享，及時向銀保監(jiān)會報告。10、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照銀保監(jiān)會有關(guān)規(guī)定， 向投資者主動、 真實、 準(zhǔn)確、完整、及時披露產(chǎn)品募集情況、 、收益分配、托 管安排、投資賬戶信息和 等內(nèi)容。五、簡答題（每題 10 分，共 20分）1、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的董事、監(jiān)事、高級管理人員和相關(guān)業(yè)務(wù)人員不得有哪些行為？2、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)符合哪些條件？保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理

21、暫行辦法中國銀行保險監(jiān)督管理委員會中國銀行保險監(jiān)督管理委員會令（ 2020年第 5 號）保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法 已于 2019年 7 月 19日經(jīng)中國銀保監(jiān) 會 2019年第 6次委務(wù)會議通過?，F(xiàn)予公布，自 2020年 5月 1日起施行。主席 郭樹清2020年 3月 18日保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法第一章 總 則第一條 為了規(guī)范保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品（以下簡稱保 險資管產(chǎn)品或者產(chǎn)品） 業(yè)務(wù)，保護投資者和相關(guān)當(dāng)事人合法權(quán)益， 根據(jù)中 華人民共和國保險法 中華人民共和國銀行業(yè)監(jiān)督管理法 關(guān)于規(guī)范 金融機構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見 （以下簡稱指導(dǎo)意見）及相關(guān)法 律法規(guī)，制定本辦法

22、。第二條 在中華人民共和國境內(nèi)設(shè)立的保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn) 品業(yè)務(wù)，適用本辦法。 法律、行政法規(guī)以及中國銀行保險監(jiān)督管理委員會 （以下簡稱銀保監(jiān)會）另有規(guī)定的除外。第三條 本辦法所稱保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，是指保險資產(chǎn)管理機構(gòu)接受投資 者委托，設(shè)立保險資管產(chǎn)品并擔(dān)任管理人， 依照法律法規(guī)和有關(guān)合同約定， 對受托的投資者財產(chǎn)進行投資和管理的金融服務(wù)。保險資管產(chǎn)品包括債權(quán)投資計劃、 股權(quán)投資計劃、 組合類產(chǎn)品和銀保監(jiān)會規(guī)定的其他產(chǎn)品第四條 保險資管產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)面向合格投資者通過非公開方式發(fā)行。第五條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)發(fā)揮保險資金長期、穩(wěn)定的優(yōu)勢，服務(wù)保險保障，服務(wù)經(jīng)濟社會發(fā)

23、展。第六條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政 法規(guī)以及銀保監(jiān)會的規(guī)定，遵循公平、公正原則，維護投資者合法權(quán)益， 誠實守信、勤勉盡責(zé)，防范利益沖突。第七條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)加強投資者適當(dāng) 性管理，向投資者充分披露信息和揭示風(fēng)險，不得承諾保本保收益。投資者投資保險資管產(chǎn)品， 應(yīng)當(dāng)根據(jù)自身能力審慎決策， 獨立承擔(dān)投資風(fēng) 險。第八條 保險資管產(chǎn)品財產(chǎn)獨立于保險資產(chǎn)管理機構(gòu)、托管人和其他為產(chǎn) 品管理提供服務(wù)的自然人、法人或者組織的固有財產(chǎn)和其管理的其他財 產(chǎn)。因產(chǎn)品財產(chǎn)的管理、 運用、 處分或者其他情形取得的財產(chǎn)和收益， 應(yīng) 當(dāng)歸入產(chǎn)品財產(chǎn)。 保險資產(chǎn)管

24、理機構(gòu)、 托管人等機構(gòu)因依法解散、 被依法 撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)等原因進行清算的，產(chǎn)品財產(chǎn)不屬于其清算財產(chǎn)。第九條 中國保險資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會、上海保險交易所股份有限公司、中保 保險資產(chǎn)登記交易系統(tǒng)有限公司依照法律、行政法規(guī)以及銀保監(jiān)會的規(guī) 定，對保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)實施自律管理。第十條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)在上海保險交易 所股份有限公司、中保保險資產(chǎn)登記交易系統(tǒng)有限公司等銀保監(jiān)會認可的 資產(chǎn)登記交易平臺（以下簡稱登記交易平臺）進行發(fā)行、登記、托管、交 易、結(jié)算、信息披露等。第十一條 銀保監(jiān)會依法對保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)進行監(jiān)督管理。銀保監(jiān)會對保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)實行

25、穿透式監(jiān)管， 向上識別產(chǎn)品的最終投資 者，向下識別產(chǎn)品的底層資產(chǎn)，并對產(chǎn)品運作管理實行全面動態(tài)監(jiān)管。第二章 產(chǎn)品當(dāng)事人第十二條 本辦法所稱合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān) 能力，投資于單只產(chǎn)品不低于一定金額且符合下列條件的自然人、 法人或者其他組織：（一）具有兩年以上投資經(jīng)歷， 且滿足以下條件之一的自然人： 家庭金融 凈資產(chǎn)不低于 300萬元人民幣， 家庭金融資產(chǎn)不低于 500萬元人民幣，或 者近三年本人年均收入不低于 40 萬元人民幣；（二）最近一年末凈資產(chǎn)不低于 1000 萬元人民幣的法人單位；（三）接受金融監(jiān)督管理部門監(jiān)管的機構(gòu)及其發(fā)行的資產(chǎn)管理產(chǎn)品；（四）基本養(yǎng)老金、社會保

26、障基金、企業(yè)年金等養(yǎng)老基金；（五）銀保監(jiān)會視為合格投資者的其他情形。第十三條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)， 應(yīng)當(dāng)符合下列條件：（一）公司治理完善， 市場信譽良好， 符合銀保監(jiān)會有關(guān)投資管理能力要 求；（二）具有健全的操作流程、 內(nèi)控機制、風(fēng)險管理和稽核制度，建立公平 交易和風(fēng)險隔離機制；（三）設(shè)置產(chǎn)品開發(fā)、投資研究、投資管理、風(fēng)險控制、績效評估等專業(yè) 崗位；（四）具有穩(wěn)定的投資管理團隊，擁有不低于規(guī)定數(shù)量的相關(guān)專業(yè)人員；（五）最近三年無重大違法違規(guī)行為， 設(shè)立未滿三年的， 自其成立之日起 無重大違法違規(guī)行為；（六）銀保監(jiān)會規(guī)定的其他審慎性條件。第十四條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)

27、品業(yè)務(wù)， 應(yīng)當(dāng)履行下列職責(zé)：（一）依法辦理產(chǎn)品的注冊或者登記手續(xù)以及份額銷售、托管等事宜；（二）對所管理的不同產(chǎn)品受托財產(chǎn)分別管理、 分別記賬， 按照合同約定 管理產(chǎn)品財產(chǎn)；（三）按照產(chǎn)品合同約定確定收益分配方案，及時向投資者分配收益；四）進行產(chǎn)品會計核算并編制產(chǎn)品財務(wù)會計報告；五）依法計算并披露產(chǎn)品凈值或者投資收益情況；（六）辦理與受托財產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動有關(guān)的信息披露事項；（七）保存受托財產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動的記錄、賬冊、報表和其他相關(guān)資料；（八）以管理人名義， 代表投資者利益行使訴訟權(quán)利或者實施其他法律行 為；（九）銀保監(jiān)會規(guī)定的其他職責(zé)。第十五條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)聘請符

28、合銀保 監(jiān)會規(guī)定且已具備保險資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)條件的商業(yè)銀行或者其他金融機構(gòu) 擔(dān)任托管人。第十六條 托管人應(yīng)當(dāng)履行下列職責(zé)：（一）忠實履行托管職責(zé)，妥善保管產(chǎn)品財產(chǎn)；（二）根據(jù)不同產(chǎn)品，分別設(shè)置專門賬戶， 保證產(chǎn)品財產(chǎn)獨立和安全完整；三）根據(jù)保險資產(chǎn)管理機構(gòu)指令，及時辦理資金劃轉(zhuǎn)和清算交割；（四）復(fù)核、審查保險資產(chǎn)管理機構(gòu)計算的產(chǎn)品財產(chǎn)價值；（五）了解并獲取產(chǎn)品管理運營的有關(guān)信息， 辦理出具托管報告等與托管 業(yè)務(wù)活動有關(guān)的信息披露事項；（六）監(jiān)督保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的投資運作，對托管產(chǎn)品財產(chǎn)的投資范圍、 投資品種等進行監(jiān)督，發(fā)現(xiàn)保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的投資或者清算指令違反法 律、行政法規(guī)、 銀保監(jiān)會規(guī)定或者產(chǎn)

29、品合同約定的， 應(yīng)當(dāng)拒絕執(zhí)行，并及 時向銀保監(jiān)會報告；（七）保存產(chǎn)品托管業(yè)務(wù)活動的記錄、賬冊、報表和其他相關(guān)資料；（八）主動接受投資者和銀保監(jiān)會的監(jiān)督， 對產(chǎn)品投資信息和相關(guān)資料承 擔(dān)保密責(zé)任，除法律、行政法規(guī)、規(guī)章規(guī)定或者審計要求、合同約定外， 不得向任何機構(gòu)或者個人提供相關(guān)信息和資料；九）法律、行政法規(guī)、銀保監(jiān)會規(guī)定以及產(chǎn)品合同約定的其他職責(zé) 第十七條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)， 可以依照有關(guān)法律、 行政法規(guī)以及銀保監(jiān)會規(guī)定，聘請專業(yè)服務(wù)機構(gòu)，為產(chǎn)品提供獨立監(jiān)督、 信用評估、投資顧問、法律服務(wù)、財務(wù)審計或者資產(chǎn)評估等專業(yè)服務(wù)。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)向投資者披露專業(yè)服務(wù)機構(gòu)的資質(zhì)、

30、收費等情況， 以及更換、解聘的條件和程序， 充分揭示聘請專業(yè)服務(wù)機構(gòu)可能產(chǎn)生的風(fēng) 險。第十八條 專業(yè)服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)誠實守信、勤勉盡責(zé)，并符合下列條件：（一）具有經(jīng)國家有關(guān)部門認可的業(yè)務(wù)資質(zhì)；（二）具有完善的管理制度、業(yè)務(wù)流程和內(nèi)控機制；（三）熟悉產(chǎn)品相關(guān)法律法規(guī)、 政策規(guī)定、 業(yè)務(wù)流程和交易結(jié)構(gòu)，具有相 關(guān)服務(wù)經(jīng)驗和能力，商業(yè)信譽良好；（四）銀保監(jiān)會規(guī)定的其他審慎性條件。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)聘請的投資顧問， 除滿足上述條件外， 還應(yīng)當(dāng)符合下列條件：（一）具有專業(yè)資質(zhì)并受金融監(jiān)督管理部門監(jiān)管；（二）主要人員具備專業(yè)知識和技能，從事相關(guān)業(yè)務(wù)三年以上；（三）最近三年無涉及投資顧問業(yè)務(wù)的違法違規(guī)行為；（四）

31、銀保監(jiān)會規(guī)定的其他條件。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)與任一投資顧問進行首次合作的， 應(yīng)當(dāng)提前十個工作日 將合作情況報告銀保監(jiān)會。 投資顧問不得承擔(dān)投資決策職責(zé)， 不得直接執(zhí) 行投資指令， 不得以任何方式承諾保本保收益。 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)不得向 未提供實質(zhì)服務(wù)的投資顧問支付費用或者支付與其提供的服務(wù)不相匹配 的費用。第三章 產(chǎn)品發(fā)行、存續(xù)與終止第十九條 保險資管產(chǎn)品按照投資性質(zhì)的不同，分為固定收益類產(chǎn)品、權(quán) 益類產(chǎn)品、商品及金融衍生品類產(chǎn)品和混合類產(chǎn)品。固定收益類產(chǎn)品投資于債權(quán)類資產(chǎn)的比例不低于 80%，權(quán)益類產(chǎn)品投資于 權(quán)益類資產(chǎn)的比例不低于 80%，商品及金融衍生品類產(chǎn)品投資于商品及金 融衍生品的比例不

32、低于 80%，混合類產(chǎn)品投資于債權(quán)類資產(chǎn)、 權(quán)益類資產(chǎn)、 商品及金融衍生品類資產(chǎn)且任一資產(chǎn)的投資比例未達到前三類產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)。非因保險資產(chǎn)管理機構(gòu)主觀因素導(dǎo)致突破前述比例限制的， 保險資產(chǎn)管理 機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在流動性受限資產(chǎn)可出售、 可轉(zhuǎn)讓或者恢復(fù)交易的十五個交易日 內(nèi)調(diào)整至符合要求。第二十條 合格投資者投資于單只固定收益類產(chǎn)品的金額不低于 30 萬元 人民幣，投資于單只混合類產(chǎn)品的金額不低于 40 萬元人民幣，投資于單 只權(quán)益類產(chǎn)品、單只商品及金融衍生品類產(chǎn)品的金額不低于 100 萬元人民 幣。保險資管產(chǎn)品投資于非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)類資產(chǎn)的， 接受單個合格投資者委 托資金的金額不低于 100 萬元人民幣。第二

33、十一條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)發(fā)行的保險資管產(chǎn)品，應(yīng)當(dāng)在銀保監(jiān)會認 可的機構(gòu)履行注冊或者登記等規(guī)定程序。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定報送產(chǎn)品材料。 產(chǎn)品材料應(yīng)當(dāng)真實、 完備、 規(guī)范。銀保監(jiān)會認可的機構(gòu)僅對產(chǎn)品材料的完備性和合規(guī)性進行審查， 不 對產(chǎn)品的投資價值和風(fēng)險作實質(zhì)性判斷。第二十二條 在保險資管產(chǎn)品存續(xù)期，保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照有關(guān)規(guī) 定以及登記交易平臺的業(yè)務(wù)規(guī)則， 持續(xù)登記產(chǎn)品基本要素、 募集情況、 收 益分配、投資者所持份額等信息。第二十三條 投資者持有保險資管產(chǎn)品的份額信息以登記交易平臺的登記 結(jié)果為準(zhǔn)。相關(guān)產(chǎn)品的受益憑證由登記交易平臺出具并集中托管。投資者對登記結(jié)果有異議的， 登記交

34、易平臺應(yīng)當(dāng)及時復(fù)查并予以答復(fù)； 因 登記交易平臺工作失誤造成數(shù)據(jù)差錯并給投資者造成損失的， 登記交易平 臺應(yīng)當(dāng)承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任。第二十四條 登記交易平臺和注冊機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立產(chǎn)品信息共享機制，實現(xiàn) 系統(tǒng)互聯(lián)互通， 推進行業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施系統(tǒng)與監(jiān)管信息系統(tǒng)的有效銜接， 及時 有效履行信息報送責(zé)任。第二十五條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)、托管人、投資者和有關(guān)專業(yè)服務(wù)機構(gòu)應(yīng) 當(dāng)按照登記交易平臺和注冊機構(gòu)發(fā)布的數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)和技術(shù)接口規(guī)范， 報送產(chǎn) 品材料和數(shù)據(jù)信息。第二十六條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)可以自行銷售保險資管產(chǎn)品，也可以委托 符合條件的金融機構(gòu)以及銀保監(jiān)會認可的其他機構(gòu)代理銷售保險資管產(chǎn)品。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)和代理銷售機構(gòu)應(yīng)當(dāng)

35、誠實守信、 勤勉盡責(zé)， 防范利益沖 突，履行說明義務(wù)、 反洗錢義務(wù)等相關(guān)義務(wù)， 承擔(dān)投資者適當(dāng)性審查、 產(chǎn) 品推介和合格投資者確認等相關(guān)責(zé)任。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)和代理銷售機構(gòu)應(yīng)當(dāng)對自然人投資者的風(fēng)險承受能力 進行評估， 確定投資者風(fēng)險承受能力等級， 向投資者銷售與其風(fēng)險識別能 力和風(fēng)險承擔(dān)能力相適應(yīng)的產(chǎn)品。 產(chǎn)品銷售的具體規(guī)則由銀保監(jiān)會依法另 行制定。第二十七條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照產(chǎn)品的性質(zhì)、規(guī)模，制定專項制 度，建立健全機制， 設(shè)置與產(chǎn)品發(fā)行相獨立的崗位和專業(yè)人員， 開展產(chǎn)品 存續(xù)期管理工作。 存續(xù)期管理應(yīng)當(dāng)涵蓋風(fēng)險預(yù)警、 風(fēng)險事件處置、 數(shù)據(jù)報 送、信息披露和報告等。在產(chǎn)品存續(xù)期，注冊

36、機構(gòu)和登記交易平臺依法開展信息統(tǒng)計和風(fēng)險監(jiān)測等 工作。第二十八條 有下列情形之一的，保險資管產(chǎn)品終止：（一）保險資管產(chǎn)品期限屆滿；（二）保險資管產(chǎn)品目的已經(jīng)實現(xiàn)或者不能實現(xiàn)；（三）保險資管產(chǎn)品相關(guān)當(dāng)事人協(xié)商同意；（四）出現(xiàn)保險資管產(chǎn)品合同約定的應(yīng)當(dāng)終止的情形；（五）法律、行政法規(guī)以及銀保監(jiān)會規(guī)定的其他情形。第二十九條 保險資管產(chǎn)品終止的，保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照銀保監(jiān)會 要求和產(chǎn)品合同約定，組織開展清算工作，并及時履行報告義務(wù)。第四章 產(chǎn)品投資與管理第三十條 保險資管產(chǎn)品可以投資于國債、 地方政府債券、 中央銀行票據(jù)、 政府機構(gòu)債券、金融債券、銀行存款、大額存單、同業(yè)存單、公司信用類 債券，在

37、銀行間債券市場或者證券交易所市場等經(jīng)國務(wù)院同意設(shè)立的交易 市場發(fā)行的證券化產(chǎn)品， 公募證券投資基金、 其他債權(quán)類資產(chǎn)、 權(quán)益類資 產(chǎn)和銀保監(jiān)會認可的其他資產(chǎn)。保險資金投資的保險資管產(chǎn)品， 其投資范圍應(yīng)當(dāng)符合保險資金運用的有關(guān) 監(jiān)管規(guī)定。第三十一條 保險資管產(chǎn)品的分級安排、負債比例上限、非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)類 資產(chǎn)投資限額管理和期限匹配要求應(yīng)當(dāng)符合金融管理部門的有關(guān)規(guī)定。同一保險資產(chǎn)管理機構(gòu)管理的全部組合類產(chǎn)品投資于非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)類資 產(chǎn)的余額，在任何時點不得超過其管理的全部組合類產(chǎn)品凈資產(chǎn)的 35保險資管產(chǎn)品不得直接投資于商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)， 依據(jù)金融管理部門頒布 規(guī)則開展的資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)除外。保險資管產(chǎn)

38、品不得直接或者間接投資法律法規(guī)和國家政策禁止進行債權(quán) 或者股權(quán)投資的行業(yè)和領(lǐng)域。鼓勵保險資產(chǎn)管理機構(gòu)在依法合規(guī)、 商業(yè)可持續(xù)的前提下， 通過發(fā)行保險 資管產(chǎn)品募集資金投向符合國家戰(zhàn)略和產(chǎn)業(yè)政策要求、 符合國家供給側(cè)結(jié) 構(gòu)性改革政策要求的領(lǐng)域。 鼓勵保險資產(chǎn)管理機構(gòu)通過發(fā)行保險資管產(chǎn)品 募集資金支持經(jīng)濟結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型， 支持市場化、法治化債轉(zhuǎn)股， 降低企業(yè)杠桿 率。第三十二條 單只保險資管產(chǎn)品的投資者人數(shù)應(yīng)當(dāng)符合法律、行政法規(guī)以 及銀保監(jiān)會的規(guī)定。 保險資管產(chǎn)品接受其他資產(chǎn)管理產(chǎn)品投資的， 不合并 計算其他資產(chǎn)管理產(chǎn)品的投資者人數(shù)， 但應(yīng)當(dāng)有效識別保險資管產(chǎn)品的實 際投資者與最終資金來源。保險資產(chǎn)管理

39、機構(gòu)不得違反相關(guān)規(guī)定， 通過為單一融資項目設(shè)立多只產(chǎn)品 的方式，變相突破投資者人數(shù)限制或者其他監(jiān)管要求。第三十三條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)切實履行主動管理責(zé)任，不得讓渡管 理職責(zé)，不得為其他金融機構(gòu)的資產(chǎn)管理產(chǎn)品提供規(guī)避投資范圍、 杠桿約 束等監(jiān)管要求的通道服務(wù)。第三十四條 保險資管產(chǎn)品投資其他資產(chǎn)管理產(chǎn)品的，應(yīng)當(dāng)明確約定所投 資的資產(chǎn)管理產(chǎn)品不得再投資公募證券投資基金以外的資產(chǎn)管理產(chǎn)品， 法 律、行政法規(guī)以及金融管理部門另有規(guī)定的除外。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)在履行產(chǎn)品注冊或者登記等程序時， 應(yīng)當(dāng)充分披露資金 投向、投資范圍和交易結(jié)構(gòu)等信息。第三十五條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)不得以受托管理的保險資管產(chǎn)品份額

40、進行 質(zhì)押融資。保險集團（控股）公司、保險公司作為投資者，以其持有的保險資管產(chǎn)品份額進行質(zhì)押融資的，應(yīng)當(dāng)在登記交易平臺依法開展第三十六條 保險資管產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)按照企業(yè)會計準(zhǔn)則和指導(dǎo)意見等 關(guān)于金融工具核算與估值的相關(guān)規(guī)定，確認和計量產(chǎn)品凈值。第三十七條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)產(chǎn)品規(guī)模、投資范圍、風(fēng)險特征 等因素，按照市場化原則，在產(chǎn)品合同中約定管理費的計提標(biāo)準(zhǔn)。第三十八條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)合理確定保險資管產(chǎn)品所投資資產(chǎn)的 期限，加強對期限錯配的流動性風(fēng)險管理。第三十九條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)做到每只產(chǎn)品所投資資產(chǎn)構(gòu)成清晰， 風(fēng)險可識別。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)做到每只產(chǎn)品的資金單獨管理、 單獨建

41、賬、 單獨核 算，不得開展或者參與具有滾動發(fā)行、 集合運作、 分離定價特征的資金池 業(yè)務(wù)。第五章 信息披露與報告第四十條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照銀保監(jiān)會有關(guān)規(guī)定， 向投資者主動、真實、準(zhǔn)確、完整、及時披露產(chǎn)品募集情況、資金投向、收益分配、托管安排、投資賬戶信息和主要投資風(fēng)險等內(nèi)容。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)至少每季度向投資者披露產(chǎn)品凈值和其他重要信 息。第四十一條 投資者可以按照合同約定向保險資產(chǎn)管理機構(gòu)或者登記交易 平臺查詢與產(chǎn)品財產(chǎn)相關(guān)的信息。 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)和登記交易平臺應(yīng)當(dāng) 在不損害其他投資者合法權(quán)益的前提下，真實、準(zhǔn)確、完整、及時地提供 相關(guān)信息，不得拒絕、推諉。第四十二條 托管人和其

42、他專業(yè)服務(wù)機構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照相關(guān)合同約定，向保險 資產(chǎn)管理機構(gòu)和銀保監(jiān)會履行信息披露和報告義務(wù)。第四十三條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照中國人民銀行和銀保監(jiān)會要求， 及時向中國人民銀行和銀保監(jiān)會及其指定機構(gòu)報送產(chǎn)品基本信息和起始 募集信息、存續(xù)期募集信息等，并于產(chǎn)品終止后報送終止信息。第四十四條 除本辦法規(guī)定外，發(fā)生可能對投資者決策或者利益產(chǎn)生實質(zhì) 性影響的重大事項， 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時向投資者披露， 并向銀保 監(jiān)會及其指定機構(gòu)報告。第四十五條 注冊機構(gòu)和登記交易平臺應(yīng)當(dāng)按照銀保監(jiān)會的要求，定期或 者不定期向銀保監(jiān)會報告產(chǎn)品專項統(tǒng)計、 分析等信息。 遇有重大突發(fā)事件 的，雙方應(yīng)當(dāng)加強信息和資源共享

43、，及時向銀保監(jiān)會報告。第六章 風(fēng)險管理第四十六條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立全面覆蓋、全程監(jiān)控、全員參與 的風(fēng)險管理組織體系和運行機制， 通過管理系統(tǒng)和稽核審計等手段， 分類、 識別、量化和評估保險資管產(chǎn)品的流動性風(fēng)險、市場風(fēng)險和信用風(fēng)險等， 有效管控和應(yīng)對風(fēng)險。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)董事會負責(zé)定期審查和評價業(yè)務(wù) 管理情況。第四十七條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)建立風(fēng)險責(zé) 任人制度，明確相應(yīng)的風(fēng)險責(zé)任人。第四十八條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)將保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)納入公司內(nèi)部稽 核和資金運用內(nèi)部控制年度審計工作，并依法向銀保監(jiān)會報告。第四十九條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立產(chǎn)品風(fēng)險處置機制，制定應(yīng)急

44、預(yù) 案，有效控制和化解風(fēng)險隱患，并及時向銀保監(jiān)會報告。第五十條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)確保風(fēng)險管控相關(guān)崗位和人員具有履行 職責(zé)所需知情權(quán)和查詢權(quán)，有權(quán)查閱、詢問與保險資管產(chǎn)品相關(guān)的數(shù)據(jù)、 資料和細節(jié)，并列席相關(guān)會議。第五十一條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立相應(yīng)的風(fēng)險準(zhǔn)備金機制，確保滿 足抵御業(yè)務(wù)不可預(yù)期損失的需要。 風(fēng)險準(zhǔn)備金計提比例為產(chǎn)品管理費收入 的 10%，主要用于賠償因保險資產(chǎn)管理機構(gòu)違法違規(guī)、違反產(chǎn)品協(xié)議、操 作錯誤或者技術(shù)故障等給產(chǎn)品財產(chǎn)或者投資者造成的損失。 風(fēng)險準(zhǔn)備金余 額達到產(chǎn)品余額的 1%時可以不再提取。第五十二條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)人員的準(zhǔn) 入、培訓(xùn)、考核評價和問責(zé)制度， 確保業(yè)務(wù)人員具備必要的專業(yè)知識、 行 業(yè)經(jīng)驗和業(yè)務(wù)能力， 充分了解相關(guān)法律法規(guī)、 監(jiān)管規(guī)定以及產(chǎn)品的法律關(guān) 系、交易結(jié)構(gòu)、主要風(fēng)險及風(fēng)險管控方法， 遵守行為準(zhǔn)則和職業(yè)道德標(biāo)準(zhǔn)。保險資產(chǎn)管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)完善長效激勵約束機制， 不得以人員掛靠、 業(yè)務(wù)包 干等方式開展保險資管產(chǎn)品業(yè)務(wù)。第五十三條 保險資產(chǎn)管理機構(gòu)的董事、監(jiān)事、高級管理人員和相關(guān)業(yè)務(wù) 人員不得有下列行為：（一）不公平地對待所管理的不同產(chǎn)品財產(chǎn)；（二）利用產(chǎn)品財產(chǎn)或者職務(wù)便利為投資者