供應(yīng)鏈金融_創(chuàng)新模式[1]

1、趙林度趙林度東南大學(xué)系統(tǒng)工程研究所東南大學(xué)系統(tǒng)工程研究所120092009年年7 7月月1 1日日供應(yīng)鏈金融供應(yīng)鏈金融: : 金融創(chuàng)新服務(wù)模式金融創(chuàng)新服務(wù)模式主要內(nèi)容研究供應(yīng)鏈金融的必要性1供應(yīng)鏈金融的含義及發(fā)展現(xiàn)狀2供應(yīng)鏈金融的業(yè)務(wù)模式3供應(yīng)鏈金融的發(fā)展建議4232121世紀(jì)，企業(yè)間的競(jìng)爭(zhēng)將轉(zhuǎn)變世紀(jì)，企業(yè)間的競(jìng)爭(zhēng)將轉(zhuǎn)變?yōu)楣?yīng)鏈之間的競(jìng)爭(zhēng)！為供應(yīng)鏈之間的競(jìng)爭(zhēng)！1. 1. 研究供應(yīng)鏈金融的必要性研究供應(yīng)鏈金融的必要性4 中小企業(yè)融資的需要中小企業(yè)融資的需要 物流、信息流和資金流集成管理的需要物流、信息流和資金流集成管理的需要 開(kāi)展開(kāi)展“最有前景的獲利方式最有前景的獲利方式”的需要的需要 銀行等金

2、融機(jī)構(gòu)緩解競(jìng)爭(zhēng)壓力的需要銀行等金融機(jī)構(gòu)緩解競(jìng)爭(zhēng)壓力的需要 第三方物流企業(yè)避免同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)、提第三方物流企業(yè)避免同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)、提 供增值服務(wù)的需要供增值服務(wù)的需要供應(yīng)鏈資金流資金流供應(yīng)商供應(yīng)商制造商制造商分銷商分銷商零售商零售商顧客顧客信息流信息流物流物流過(guò)去過(guò)去企業(yè)間的競(jìng)爭(zhēng)企業(yè)間的競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)在現(xiàn)在供應(yīng)鏈間的競(jìng)爭(zhēng)供應(yīng)鏈間的競(jìng)爭(zhēng)資金鏈平衡資金鏈平衡？5中小企業(yè)對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展有巨大貢獻(xiàn)中小企業(yè)對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展有巨大貢獻(xiàn)占企業(yè)總數(shù)占企業(yè)總數(shù)的比例的比例提供就業(yè)提供就業(yè)對(duì)稅收的對(duì)稅收的貢獻(xiàn)貢獻(xiàn)銷售額的銷售額的貢獻(xiàn)貢獻(xiàn)對(duì)出口貢對(duì)出口貢獻(xiàn)獻(xiàn)對(duì)對(duì)GDPGDP的的貢獻(xiàn)貢獻(xiàn)200399.3%75%200499.3%75%4

3、6.2%58.9%62.3%55.6%200599.6%75%48.2%58.9%68%58.5%資料來(lái)源：根據(jù)中華人民共和國(guó)國(guó)家和發(fā)展改革委員會(huì)中小企業(yè)司網(wǎng)站6中小企業(yè)融資困難中小企業(yè)融資困難自身存在嚴(yán)重問(wèn)題自身存在嚴(yán)重問(wèn)題 缺乏外部環(huán)境支持缺乏外部環(huán)境支持 上下游企業(yè)的制約上下游企業(yè)的制約72005年8月29日，我國(guó)發(fā)展改革委員會(huì)一項(xiàng)關(guān)于國(guó)內(nèi)五大城市中小企業(yè)（行情論壇）融資現(xiàn)狀的調(diào)查顯示，70.5%的被調(diào)查企業(yè)認(rèn)為資金缺乏是困擾企業(yè)發(fā)展的最大難題。世界銀行一份研究報(bào)告表明，中國(guó)有81%的中小企業(yè)認(rèn)為“一年內(nèi)的流動(dòng)資金不能滿足需要”，60%的企業(yè)“沒(méi)有中長(zhǎng)期貸款”。國(guó)家統(tǒng)計(jì)局的中小企業(yè)發(fā)展問(wèn)

4、題研究表明，在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)上融資比較困難和很困難的企業(yè)分為68%和14%，資金不足分別列為企業(yè)停產(chǎn)的首要原因和經(jīng)營(yíng)困難的第二大原因?！氨镜亟鹑跈C(jī)構(gòu)是否能滿足本地企業(yè)的金融需求？本地金融機(jī)構(gòu)是否能滿足本地企業(yè)的金融需求？” 46%的企業(yè)在過(guò)去一年內(nèi)未能成功地從銀行等金融機(jī)構(gòu)獲得貸款。在向企業(yè)調(diào)查由金融機(jī)構(gòu)提供的貸款占所需資金的大概比例時(shí)，66%的調(diào)查對(duì)象認(rèn)為這一比例小于50%。2005年，中央財(cái)經(jīng)大學(xué)“中小企業(yè)融資與金融服務(wù)”課題組選取15個(gè)省市的部分中小企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)作為調(diào)查樣本的調(diào)研結(jié)果8當(dāng)前國(guó)內(nèi)很多企業(yè)不能對(duì)物流、信息流和資金流進(jìn)行集成管理，使得企業(yè)具體的物料流和資金流的運(yùn)作不順暢，導(dǎo)致企業(yè)資

5、金未付后未能收到貨物，或者貨物銷售后資金未能回籠，或者企業(yè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中出現(xiàn)資金缺口等管理則是財(cái)務(wù)部門的職能。供應(yīng)鏈金融服務(wù)（如物資銀行或融通倉(cāng)）不僅可以為整個(gè)供應(yīng)鏈提供一體化服務(wù)，而且可應(yīng)用于有效支付和收款解決方案。9在國(guó)際上，不管是作為供應(yīng)鏈的核心企業(yè)的大型制造企業(yè)，或者是承擔(dān)供應(yīng)鏈整體物流業(yè)務(wù)的大型物流企業(yè)，或者是承擔(dān)供應(yīng)鏈資金流服務(wù)的金融企業(yè)都積極參與了供應(yīng)鏈金融活動(dòng)。世界排名第一的船公司馬士基馬士基、世界排名第一的快遞公司UPS 都是供應(yīng)鏈金融活動(dòng)的參與者。供應(yīng)鏈金融已經(jīng)成為這兩個(gè)超大型公司的最重要的利潤(rùn)來(lái)源。10存貸利差目前仍然是銀行的利潤(rùn)主要來(lái)源；外資銀行的進(jìn)駐帶來(lái)了激烈的競(jìng)爭(zhēng)；中小

6、企業(yè)數(shù)量多，分布范圍廣，資金分散但總需求量大，發(fā)展貸款業(yè)務(wù)的市場(chǎng)和潛力大，這將成為國(guó)內(nèi)銀行業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)的主要戰(zhàn)場(chǎng)之一。供應(yīng)鏈金融服務(wù)業(yè)務(wù)：供應(yīng)鏈金融服務(wù)業(yè)務(wù)： 通過(guò)有效監(jiān)管平臺(tái)實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)流程的可見(jiàn)和可控，使資金和物流封閉運(yùn)作形成閉環(huán)； 通過(guò)保證金賬戶有效防范資金安全； 通過(guò)3PL監(jiān)管完成質(zhì)物運(yùn)輸、保管流通資產(chǎn)安全。11當(dāng)前中國(guó)的第三方物流企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀是：物流企業(yè)低層次、同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)物流企業(yè)低層次、同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)嚴(yán)重嚴(yán)重對(duì)卡車運(yùn)輸、貨代和一般物流服務(wù)而言，激烈的競(jìng)爭(zhēng)使利潤(rùn)率下降到平均只有2%左右，已沒(méi)有進(jìn)一步提高的可能性。對(duì)于供應(yīng)鏈末端的金融服務(wù)來(lái)說(shuō)，由于各家企業(yè)涉足少，目前還有廣大空間，于是包括UPS 在

7、內(nèi)的幾家大型第三方物流商在物流服務(wù)中增加了一項(xiàng)金融服務(wù)，將其作為爭(zhēng)取客戶的一項(xiàng)重要舉措。“未來(lái)的物流企業(yè)誰(shuí)能掌握金融服務(wù)，誰(shuí)就能成為最終的勝利者。未來(lái)的物流企業(yè)誰(shuí)能掌握金融服務(wù)，誰(shuí)就能成為最終的勝利者?！?UPS中國(guó)董事總經(jīng)理兼首席代表陳學(xué)淳122. 2. 供應(yīng)鏈金融的含義和發(fā)展現(xiàn)狀供應(yīng)鏈金融的含義和發(fā)展現(xiàn)狀13 供應(yīng)鏈金融的概念供應(yīng)鏈金融的概念 供應(yīng)鏈金融的特點(diǎn)供應(yīng)鏈金融的特點(diǎn) 供應(yīng)鏈金融的發(fā)展現(xiàn)狀供應(yīng)鏈金融的發(fā)展現(xiàn)狀 概念概念 供應(yīng)鏈金融是對(duì)一個(gè)產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈中的單個(gè)企業(yè)或上下游多個(gè)企業(yè)提供全面的金融服務(wù),以促進(jìn)供應(yīng)鏈核心企業(yè)及上下游配套企業(yè) 產(chǎn)-供-銷鏈條的穩(wěn)固和流轉(zhuǎn)暢順,并通過(guò)金融資本與實(shí)

8、業(yè)經(jīng)濟(jì)協(xié)作,構(gòu)筑銀行,企業(yè)和商品供應(yīng)鏈互利共存,持續(xù)發(fā)展,良性互動(dòng)的產(chǎn)業(yè)生態(tài)。服務(wù)的范圍服務(wù)的范圍：商品流通的全過(guò)程服務(wù)提供者服務(wù)提供者：金融企業(yè)和物流企業(yè), 以及某些有能力提供相關(guān)服務(wù)的企業(yè)服務(wù)的對(duì)象服務(wù)的對(duì)象：供應(yīng)商、制造商、銷售商、金融機(jī)構(gòu)等14 問(wèn)題，風(fēng)險(xiǎn)與優(yōu)勢(shì)共存問(wèn)題，風(fēng)險(xiǎn)與優(yōu)勢(shì)共存供應(yīng)鏈金融聚集風(fēng)險(xiǎn)缺乏完整的信用體系相關(guān)主體存在利益偏差供應(yīng)鏈核心企業(yè)的缺乏問(wèn)題問(wèn)題優(yōu)勢(shì)優(yōu)勢(shì)融資更具柔性便于吸收銀行貸款便于進(jìn)行直接融資便于開(kāi)展民間融資便于發(fā)現(xiàn)培養(yǎng)優(yōu)質(zhì)行業(yè)客戶群體資金運(yùn)行呈現(xiàn)出相對(duì)的安全性資金運(yùn)行具有可靠的增殖價(jià)值風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)供應(yīng)鏈自身風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)匯率風(fēng)險(xiǎn)15 供應(yīng)鏈金融與銀行傳

9、統(tǒng)信貸的差異供應(yīng)鏈金融與銀行傳統(tǒng)信貸的差異區(qū)別和特點(diǎn)區(qū)別和特點(diǎn)銀行傳統(tǒng)信貸銀行傳統(tǒng)信貸供應(yīng)鏈金融供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)管理理念風(fēng)險(xiǎn)管理理念以“好的資產(chǎn)負(fù)債表”為基礎(chǔ), 對(duì)企業(yè)以往的財(cái)務(wù)信息進(jìn)行靜態(tài)分析, 依據(jù)對(duì)受信主體的孤立評(píng)價(jià)作出信貸決策銀行評(píng)估的是整個(gè)供應(yīng)鏈的信用狀況產(chǎn)品設(shè)計(jì)思路產(chǎn)品設(shè)計(jì)思路是一種簡(jiǎn)單的資金借貸關(guān)系, 以一個(gè)或幾個(gè)生硬、機(jī)械的產(chǎn)品“ 水平式”地覆蓋不同細(xì)分市場(chǎng)及交易鏈條上的各個(gè)節(jié)點(diǎn)、各個(gè)交易主體的需求是根據(jù)交易對(duì)手、行業(yè)規(guī)則、商品特點(diǎn)、市場(chǎng)價(jià)格、運(yùn)輸安排等交易條件, 為供應(yīng)鏈上不同交易層次和交易地位的交易主體度身定制的專業(yè)金融解決方案。不僅僅是融資, 更是流程優(yōu)化方案和成本降低方案

10、市場(chǎng)營(yíng)銷模式市場(chǎng)營(yíng)銷模式“ 點(diǎn)對(duì)點(diǎn)”的方式, 營(yíng)銷處于無(wú)規(guī)則的狀態(tài), 不能協(xié)同已有的客戶資源和信息客戶開(kāi)發(fā)沿著供應(yīng)鏈按圖索驥, 順藤摸瓜參與方參與方一般參與主體只有商業(yè)銀行等信貸機(jī)構(gòu)和中小企業(yè)雙方，有些也需要第三方擔(dān)保人的參與不僅僅有金融機(jī)構(gòu)、融資企業(yè)，還包括供應(yīng)鏈上的核心企業(yè)、上下游企業(yè)、以及物流企業(yè)16 供應(yīng)鏈金融與非供應(yīng)鏈金融的差異供應(yīng)鏈金融與非供應(yīng)鏈金融的差異對(duì)比方面對(duì)比方面供應(yīng)鏈金融供應(yīng)鏈金融非供應(yīng)鏈金融非供應(yīng)鏈金融授信主體單個(gè)或多個(gè)企業(yè)群體單個(gè)企業(yè)評(píng)級(jí)范圍企業(yè)及整個(gè)供應(yīng)鏈企業(yè)本身授信條件動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押，貨權(quán)質(zhì)押等均可核心資產(chǎn)抵押，有效第三方擔(dān)保人銀行參與動(dòng)態(tài)跟蹤企業(yè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程靜態(tài)關(guān)注企業(yè)本

11、身銀行承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)較小較大服務(wù)品種品種多樣品種較少服務(wù)效率及時(shí)解決企業(yè)短期流動(dòng)資金的需求手續(xù)繁瑣，效率低下服務(wù)內(nèi)容為單個(gè)企業(yè)火供應(yīng)鏈提供持續(xù)的信貸支持解決單個(gè)企業(yè)一時(shí)的融資需求服務(wù)作用提升企業(yè)及供應(yīng)鏈整體的持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)能力僅僅緩解單個(gè)企業(yè)一時(shí)的資金困境17最早：最早：1803 年荷蘭一家銀行開(kāi)辦的倉(cāng)儲(chǔ)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)。根據(jù)Demica公司的研究報(bào)告（2008），發(fā)達(dá)國(guó)家供應(yīng)鏈金融市場(chǎng)呈現(xiàn)高速增長(zhǎng)的趨勢(shì)：2007年，各銀行通過(guò)供應(yīng)鏈融資手段發(fā)放的授信平均增長(zhǎng)了25%；80%的大銀行認(rèn)為，供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品對(duì)于商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的差異化競(jìng)爭(zhēng)十分重要。截止到2008年，全球最大的50家銀行中，有46家向企業(yè)提供供應(yīng)鏈融

12、資服務(wù)，剩下的4家也在積極籌劃開(kāi)辦該項(xiàng)業(yè)務(wù)。墨西哥國(guó)家金融開(kāi)發(fā)銀行（Nafin）的“生產(chǎn)力鏈條”計(jì)劃：通過(guò)在線方式為中小供應(yīng)商提供保理服務(wù)，是供應(yīng)鏈反向保理（reverse factoring）融資的成功典范。18（1）國(guó)外的發(fā)展）國(guó)外的發(fā)展2005年，摩根大通銀行收購(gòu)了一家物流公司Vastera，并在亞洲組建了一支新的物流團(tuán)隊(duì)，專門為供應(yīng)鏈及分銷鏈提供金融服務(wù)和支持。此舉被譽(yù)為“實(shí)體供應(yīng)鏈和金融供應(yīng)鏈的聯(lián)姻”。深圳發(fā)展銀行深圳發(fā)展銀行1999年，開(kāi)始涉足“貨押授信業(yè)務(wù)”2005年，先后與中外運(yùn)、中儲(chǔ)和中遠(yuǎn)簽署了“總對(duì)總”戰(zhàn)略合作協(xié)議，正式拉開(kāi)了我國(guó)供應(yīng)鏈金融活動(dòng)的序幕。2005年開(kāi)始將中小企

13、業(yè)作為公司業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的重點(diǎn)，顛覆性變革業(yè)務(wù)流程，在9家分行試點(diǎn)推進(jìn)以供應(yīng)鏈金融作為突破口。招商銀行招商銀行“沃爾瑪供應(yīng)商融資解決方案”：依托沃爾瑪公司的優(yōu)良信用，對(duì)相關(guān)物流、現(xiàn)金流實(shí)行封閉管理，為沃爾瑪供貨商提供從采購(gòu)、生產(chǎn)到銷售的全程融資支持。工商銀行工商銀行浦發(fā)銀行浦發(fā)銀行2006年推出了“供應(yīng)鏈融資解決方案”及六個(gè)子方案。2007年，將供應(yīng)鏈融資服務(wù)、供應(yīng)鏈電子化服務(wù)和離岸銀行服務(wù)統(tǒng)一于“供應(yīng)鏈金融”的服務(wù)方案中。2005年11月成立了貿(mào)易金融部，定位于“走專業(yè)化道路，做特色貿(mào)易金融”，建立起專業(yè)化的垂直營(yíng)銷體系、評(píng)審體系和業(yè)務(wù)操作體系。民生銀行民生銀行幾乎所有的銀行都在開(kāi)展此業(yè)務(wù)幾乎所有

14、的銀行都在開(kāi)展此業(yè)務(wù)19（2）國(guó)內(nèi)的發(fā)展）國(guó)內(nèi)的發(fā)展2009年4月18日，深圳發(fā)展銀行供應(yīng)鏈融資模式榮膺第三屆中國(guó)管理學(xué)院獎(jiǎng)“十佳管理創(chuàng)新十佳管理創(chuàng)新”獎(jiǎng)項(xiàng)第一名。 學(xué)術(shù)研究的進(jìn)展學(xué)術(shù)研究的進(jìn)展 2008年9月,中國(guó)供應(yīng)鏈金融發(fā)展論壇中國(guó)供應(yīng)鏈金融發(fā)展論壇暨供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)銀企對(duì)接洽談會(huì)分別在深圳和上海舉辦； 2009年5月26日,由北京銀聯(lián)信信息咨詢中心與上海浦東發(fā)展銀行聯(lián)合國(guó)家發(fā)改委、中國(guó)銀監(jiān)會(huì)、中國(guó)銀行、深圳發(fā)展銀行等機(jī)構(gòu)的專家主辦的“中國(guó)信貸風(fēng)險(xiǎn)論壇供應(yīng)鏈管理與現(xiàn)代物流暨供應(yīng)鏈金融研討會(huì)供應(yīng)鏈金融研討會(huì)”在北京召開(kāi)。20面對(duì)國(guó)內(nèi)外銀行業(yè)風(fēng)起云涌的供應(yīng)鏈金融實(shí)踐，中歐商學(xué)院的學(xué)者以商業(yè)研究

15、的視角和方法論，開(kāi)展了長(zhǎng)達(dá)兩年的理論和實(shí)證研究。以全球化供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)組織模式的演進(jìn)為背景，深入研究了供應(yīng)鏈金融的緣起、業(yè)務(wù)模式和作用，并且對(duì)國(guó)際銀行業(yè)的最佳實(shí)踐與國(guó)內(nèi)銀行業(yè)的探索給予了系統(tǒng)總結(jié)。越來(lái)越多的企業(yè)及相關(guān)協(xié)會(huì)的關(guān)注越來(lái)越多的企業(yè)及相關(guān)協(xié)會(huì)的關(guān)注 供應(yīng)鏈金融的發(fā)展趨勢(shì)供應(yīng)鏈金融的發(fā)展趨勢(shì)VMI運(yùn)作下，首要物流提供商和第三方物流服務(wù)商將承擔(dān)起對(duì)在商品運(yùn)出倉(cāng)庫(kù)后的結(jié)算與融資事務(wù);通過(guò)金融機(jī)構(gòu)與公司聯(lián)合創(chuàng)造新型網(wǎng)絡(luò)工具來(lái)支持?jǐn)?shù)據(jù)開(kāi)放賬戶，提供新型的供應(yīng)鏈金融服務(wù)產(chǎn)品;金融服務(wù)提供者將更多地介入到過(guò)程支付當(dāng)中，通過(guò)買方支持項(xiàng)目和與中介機(jī)構(gòu)的控制購(gòu)買定單合約來(lái)為供應(yīng)鏈上的二級(jí)以上供應(yīng)商提供金融服務(wù)

16、;針對(duì)供應(yīng)鏈?zhǔn)琴Q(mào)易與合作關(guān)系的特殊性，市場(chǎng)對(duì)更切合實(shí)際的、定制化的供應(yīng)鏈金融解決方案需求空前高漲，而這更需要金融機(jī)構(gòu)具備更強(qiáng)的產(chǎn)品創(chuàng)新能力和協(xié)作能力。213. 3. 供應(yīng)鏈金融的業(yè)務(wù)模式供應(yīng)鏈金融的業(yè)務(wù)模式22 應(yīng)收賬款融資模式應(yīng)收賬款融資模式 融通倉(cāng)融資模式融通倉(cāng)融資模式 保兌倉(cāng)融資模式保兌倉(cāng)融資模式 其他衍生融資模式其他衍生融資模式3質(zhì)押?jiǎn)螕?jù)9注銷合同金融機(jī)構(gòu)（商業(yè)銀行）金融機(jī)構(gòu)（商業(yè)銀行）融資企業(yè)融資企業(yè)（債券企業(yè)，上游企業(yè)）（債券企業(yè)，上游企業(yè)）債務(wù)企業(yè)債務(wù)企業(yè)（下游企業(yè)）（下游企業(yè)）5信貸款用4付款承諾8支付賬款7收款銷貨2發(fā)出應(yīng)收賬款單據(jù)1交易6 購(gòu)買原材料23 在商業(yè)銀行同意向融

17、資企業(yè)提供信用貸款前，商業(yè)銀行仍要對(duì)該企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估，只是更多關(guān)注的是下游企業(yè)的還款能力、交易風(fēng)險(xiǎn)以及整個(gè)供應(yīng)鏈的運(yùn)作狀況，而并非只針對(duì)中小企業(yè)本身進(jìn)行評(píng)估。 應(yīng)收賬款融資使得融資企業(yè)可以及時(shí)獲得商業(yè)銀行提供的短期信用貸款，不但有利于解決融資企業(yè)短期資金的需求，加快中小企業(yè)健康穩(wěn)定的發(fā)展和成長(zhǎng)，而且有利于整個(gè)供應(yīng)鏈的持續(xù)高效運(yùn)作。融資企業(yè)24商業(yè)銀行第三方物流（融通倉(cāng)）申請(qǐng)?jiān)u估證明信用貸款質(zhì)押商業(yè)銀行也可根據(jù)第三方物流企業(yè)的規(guī)模和運(yùn)營(yíng)能力，將一定的授信額度授予物流企業(yè)，由物流企業(yè)直接負(fù)責(zé)融資企業(yè)貸款的運(yùn)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)管理，這樣既可以簡(jiǎn)化流程，提高融資企業(yè)的產(chǎn)銷供應(yīng)鏈運(yùn)作效率，同時(shí)也可以轉(zhuǎn)移商業(yè)銀

18、行的信貸風(fēng)險(xiǎn)，降低經(jīng)營(yíng)成本?；诠?yīng)鏈金融的思想，采用融通倉(cāng)業(yè)務(wù)融資時(shí)，銀行應(yīng)重點(diǎn)考查企業(yè)是否有穩(wěn)定的存貨、是否有長(zhǎng)期合作的交易對(duì)象以及整個(gè)供應(yīng)鏈的綜合運(yùn)作狀況，并以此作為授信決策的重要依據(jù)。供應(yīng)商供應(yīng)商(賣方企業(yè)賣方企業(yè),上游企業(yè)上游企業(yè)) 融資企業(yè)融資企業(yè)(買方企業(yè)買方企業(yè),下游企業(yè)下游企業(yè)) 倉(cāng)倉(cāng)儲(chǔ)儲(chǔ)監(jiān)監(jiān)管管方方商商業(yè)業(yè)銀銀行保兌倉(cāng)業(yè)務(wù)是基于上下游和商品提貨權(quán)的一種供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，保兌倉(cāng)業(yè)務(wù)除了需要處于供應(yīng)鏈中的上游供應(yīng)商、下游制造商(融資企業(yè))和銀行參與外，還需要倉(cāng)儲(chǔ)監(jiān)管方參與，主要負(fù)責(zé)對(duì)質(zhì)押物品的評(píng)估和監(jiān)管。 保兌倉(cāng)業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)了融資企業(yè)的杠桿采購(gòu)和供應(yīng)商的批量

19、銷售，同時(shí)也給銀行帶來(lái)了收益，實(shí)現(xiàn)了多贏的目的。25未來(lái)貨權(quán)質(zhì)押融資未來(lái)貨權(quán)質(zhì)押融資指企業(yè)采購(gòu)物資時(shí)，憑采購(gòu)合同向金融機(jī)構(gòu)融資支付貨款，然后憑融資機(jī)構(gòu)簽發(fā)的提貨單向買方提取貨物的業(yè)務(wù)，是以企業(yè)未來(lái)貨權(quán)質(zhì)押開(kāi)證、進(jìn)口代收項(xiàng)下貨權(quán)質(zhì)押授信、進(jìn)口現(xiàn)貨質(zhì)押授信等方式為進(jìn)口企業(yè)提供覆蓋全過(guò)程的貨權(quán)質(zhì)押授信服務(wù)。出口信用保險(xiǎn)項(xiàng)下短期融資出口信用保險(xiǎn)項(xiàng)下短期融資出口商在中國(guó)出口信用保險(xiǎn)公司投保短期出口信用保險(xiǎn)，并在貨物出運(yùn)后，將賠款權(quán)益轉(zhuǎn)讓給銀行，由銀行按票面金額扣除相關(guān)利息和費(fèi)用，將凈額預(yù)先支付給出口商的一種短期融資方式。打包放款打包放款出口地銀行為支持出口商按期履行合同、出運(yùn)交貨，向收到合格信用證的出口

20、商提供的用于采購(gòu)、生產(chǎn)和裝運(yùn)信用證項(xiàng)下貨物的專項(xiàng)貸款。打包放款是一種裝船前短期融資，使出口商在自有資金不足的情況下仍然可以辦理采購(gòu)、備料、加工，順利開(kāi)展貿(mào)易。 26 供應(yīng)鏈金融的共贏生態(tài)供應(yīng)鏈金融的共贏生態(tài)27不管是作為供應(yīng)鏈核心的大型制造企業(yè)，或是承擔(dān)供應(yīng)鏈整體物流業(yè)務(wù)的大型物流企業(yè)，或是承擔(dān)供應(yīng)鏈資金流服務(wù)的金融企業(yè)，都在積極參與供應(yīng)鏈金融活動(dòng)中強(qiáng)化了自身的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，鞏固了強(qiáng)者的地位，同時(shí)也分享了巨大的利潤(rùn)。在供應(yīng)鏈金融各種業(yè)務(wù)模式下，物流公司發(fā)揮在貨物運(yùn)輸、倉(cāng)儲(chǔ)、質(zhì)物監(jiān)管等方面的專長(zhǎng)，銀行基于物流企業(yè)控制貨權(quán)、物流與資金流封閉運(yùn)作給予中小企業(yè)授信支持，形成互利互補(bǔ)的物流金融平臺(tái)，使客戶、

21、物流企業(yè)及銀行三方在合作中實(shí)現(xiàn)“共贏”。4. 4. 供應(yīng)鏈金融的發(fā)展建議供應(yīng)鏈金融的發(fā)展建議28 合理選擇合理選擇產(chǎn)（企）業(yè)鏈群產(chǎn)（企）業(yè)鏈群 建立建立供應(yīng)鏈保障機(jī)制供應(yīng)鏈保障機(jī)制 以核心企業(yè)為中心提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)以核心企業(yè)為中心提供優(yōu)質(zhì)服務(wù) 加強(qiáng)加強(qiáng)供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)管理供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)管理選擇生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定、與銀行合作程度較高的產(chǎn)業(yè)鏈群選擇生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定、與銀行合作程度較高的產(chǎn)業(yè)鏈群可先在鋼鐵、汽車、石化、電力、電信、煤炭等產(chǎn)業(yè)鏈比較完備、行業(yè)秩序良好、與銀行合作程度較高的若干行業(yè)進(jìn)行嘗試，待取得經(jīng)驗(yàn)后，再擴(kuò)大運(yùn)營(yíng)范圍。不斷優(yōu)選供應(yīng)鏈成員企業(yè)不斷優(yōu)選供應(yīng)鏈成員企業(yè)將信用度的評(píng)價(jià)作為一項(xiàng)重要標(biāo)準(zhǔn)，制度

22、性地評(píng)估供應(yīng)鏈成員企業(yè)。2930訂立契約保證供應(yīng)鏈內(nèi)企業(yè)之間相互信任訂立契約保證供應(yīng)鏈內(nèi)企業(yè)之間相互信任建立信息技術(shù)平臺(tái)加深信任建立信息技術(shù)平臺(tái)加深信任依托互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，通過(guò)ERP系統(tǒng)平臺(tái)，利用EDI等信息處理技術(shù)，建立物料與資金數(shù)據(jù)高度共享的信息網(wǎng)絡(luò)，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈金融服務(wù)與物流、信息流活動(dòng)的無(wú)縫整合。對(duì)物流、信息流和資金流進(jìn)行封閉運(yùn)行對(duì)物流、信息流和資金流進(jìn)行封閉運(yùn)行圍繞核心企業(yè)實(shí)現(xiàn)圍繞核心企業(yè)實(shí)現(xiàn)“橫到邊、豎到底橫到邊、豎到底”的縱深服務(wù)的縱深服務(wù)在產(chǎn)品和服務(wù)方案設(shè)計(jì)中要從核心企業(yè)入手，借助核心企業(yè)向外輻射，貫穿整個(gè)供應(yīng)鏈上下游企業(yè)。結(jié)合產(chǎn)品創(chuàng)新提供個(gè)性化服務(wù)結(jié)合產(chǎn)品創(chuàng)新提供個(gè)性化服務(wù)從客戶需求出發(fā)，積極研發(fā)服務(wù)新品，提供管理、營(yíng)銷、現(xiàn)金管理、重組企業(yè)供應(yīng)鏈、供應(yīng)鏈融資等一系列的創(chuàng)新服務(wù)，最大程度地滿足客戶個(gè)性化需求。實(shí)現(xiàn)流程再造提高服務(wù)