華師網(wǎng)院財(cái)務(wù)分析復(fù)習(xí)計(jì)算題

1、在線作業(yè)：1.資料：甲產(chǎn)品單位生產(chǎn)成本資料如下表所示：主要產(chǎn)品單位成本表2009年12月 產(chǎn)品名稱 :甲 計(jì)量單位:件 單位:元成本項(xiàng)目 上年實(shí)際平均 本年計(jì)劃 本年累計(jì)實(shí)際平均 直接材料 1189 1140 1323 直接人工 53 51.6 63 制造費(fèi)用 67 69 71 單位成本合計(jì) 1309 1260.60 1457 主要材料消耗量 20.5 19 21 材料單價(jià) 58 60 63 工時(shí)消耗 13小時(shí) 12小時(shí) 14小時(shí) 小時(shí)工資率 4.10 4.30 4.50 要求 : (1)對(duì)甲產(chǎn)品單位成本進(jìn)行一般分析。 (2)對(duì)直接材料和直接人工兩個(gè)成本項(xiàng)目進(jìn)行因素分析(本年累計(jì)實(shí)際與計(jì)劃對(duì)比

2、)。答：(1)一般分析 從甲產(chǎn)品的單位成本表中可看出，本年累計(jì)實(shí)際平均成本超過了上年實(shí)際平均，也超過了本年計(jì)劃。從制定的計(jì)劃可看出，其計(jì)劃數(shù)要低于上年實(shí)際平均數(shù)，看來企業(yè)目標(biāo)是要降低成本，但本年實(shí)際不僅未完成本年計(jì)劃，而且也落后于上年實(shí)際平均，甲產(chǎn)品單位成本情況也是如此。 (2)直接材料費(fèi)用分析 通過題中數(shù)據(jù)可看出，材料費(fèi)用比計(jì)劃增加了183（1323-1140）元，因素分析為： a單位材料消耗量變動(dòng)的影響：(21-19) ×60=120(元) b材料單價(jià)變動(dòng)的影響:(63-60) ×21=63(元) c兩因素影響程度合計(jì):120+63=183(元) 從以上分析可看出 ,兩

3、因素對(duì)直接材料費(fèi)用的上漲均有較大影響,應(yīng)進(jìn)一步分析材料質(zhì)量及工人操作等方面是否存在問題,以查明材料數(shù)量變動(dòng)的原因；對(duì)材料價(jià)格的變動(dòng),企業(yè)應(yīng)及時(shí)分析市場(chǎng)行情，以制定相應(yīng)的對(duì)策。直接人工費(fèi)用的分析 從題中數(shù)據(jù)可看出，直接人工費(fèi)用較計(jì)劃增加了 11.40元，因素分析如下： a單位產(chǎn)品工時(shí)變動(dòng)的影響：（14-12）×4.30=8.60(元) b小時(shí)工資率變動(dòng)的影響：（4.50-4.30）×14=2.80(元) c兩因素影響程度合計(jì)：8.60+2.80=11.40(元) 單位產(chǎn)品工時(shí)多消耗 2小時(shí)，說明勞動(dòng)生產(chǎn)率有所下降，且幅度較大；至于小時(shí)工資率，僅增加了0.20元，幅度不大。2資

4、料：某公司2009年和2008年兩年的現(xiàn)金流入資料見下表： 現(xiàn)金流入構(gòu)成表 單位：萬元項(xiàng)目2009年2008年經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入15268.411950.72投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入289.1190.28籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入8942.52059現(xiàn)金流入小計(jì)2450014200要求 : 根據(jù)表中的資料編制現(xiàn)金流入結(jié)構(gòu)分析表答：現(xiàn)金流入構(gòu)成 單位：萬元項(xiàng)目2009年結(jié)構(gòu)百分比（%）2008年結(jié)構(gòu)百分比（%）經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入62.3284.16投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入1.181.34籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入36.5014.50現(xiàn)金流入小計(jì)1001003 資料：已知利尼公司2008年、2009年

5、有關(guān)資料如下表： 單位：萬元項(xiàng)目                                  2009年2008年銷售收入            

6、;                   350280   其中：  賒銷凈額                         &#

7、160;       8076   全部成本                                 288235    其中：   銷售成本

8、                                   120108   管理費(fèi)用            

9、                        9887 財(cái)務(wù)費(fèi)用                         &#

10、160;        5529   營業(yè)費(fèi)用                                   1511利潤總額   &

11、#160;                                6245   所得稅              

12、0;                       2115   凈利潤                        &

13、#160;             4130   資產(chǎn)總額                                

14、0;   198128   其中：  固定資產(chǎn)                                    7859庫存現(xiàn)金    

15、0;                               3921  應(yīng)收賬款（平均）                 &

16、#160;            148    存貨                                  

17、        6740   負(fù)債總額                                    8855   要求：

18、（1）運(yùn)用杜邦財(cái)務(wù)分析體系對(duì)該企業(yè)的股東權(quán)益報(bào)酬率及其增減變動(dòng)原因進(jìn)行分析。（2）采用結(jié)構(gòu)分析法對(duì)利尼公司的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果進(jìn)行分析評(píng)價(jià)。答：（1）銷售凈利率：2008年：30÷280=11% 2009年：41÷350=12% （2）資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率：2008年：280 ÷ 128=2.19次 2009年: 350 ÷ 198=1.77次 （3）總資產(chǎn)利潤率:2008年:11%×2.19=24% 2009年:12%×1.77=21% （4）資產(chǎn)負(fù)債率:2008年:55÷128=43% 2009年:88÷198=44%

19、（5）權(quán)益乘數(shù):2008年:1÷(1-43%)=1.75 2009年:1÷(1-44%)=1.79 （6）股東權(quán)益報(bào)酬率:2008年:24%×1.75=42% 2009年:21%×1.79=38% 分析:股東權(quán)益報(bào)酬率2009年比2008年降低了4%，主要是因?yàn)橘Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的降低，從而使總資產(chǎn)利潤率降低所致。影響總資產(chǎn)利潤率的另一重要因素是銷售凈利率，提高企業(yè)銷售收入，降低成本是費(fèi)用提高銷售凈利率的有效途徑。2009年同2008年相比，權(quán)益乘數(shù)有所提高，主要是因?yàn)橘Y產(chǎn)負(fù)債率的提高。但應(yīng)注意的是，負(fù)債給企業(yè)帶來較多的杠桿利益的同時(shí)，也帶來了一定的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。4

20、.資料：某公司2009年有關(guān)資產(chǎn)內(nèi)容資料為：項(xiàng)目年初數(shù)（萬元）年末數(shù)（萬元）結(jié)構(gòu)比重變動(dòng)差異貨幣資金3439 交易性金融資產(chǎn)2730 應(yīng)收賬款1624 存貨8074 長期股權(quán)投資1613 固定資產(chǎn)256271 無形資產(chǎn)2218 其他資產(chǎn)1917 總資產(chǎn)   要求：（1）計(jì)算資產(chǎn)結(jié)構(gòu)項(xiàng)目比重變化差異；（2）分析其變動(dòng)狀況及合理性進(jìn)行必要說明。答：（1）項(xiàng)目期初（%）期末（%）差異（%） 流動(dòng)資產(chǎn)：貨幣資金87-1 交易性金融資產(chǎn)264 應(yīng)收賬款凈額2220 

21、-2 預(yù)付賬款64-2存貨3926 -3流動(dòng)資產(chǎn)債合計(jì)6763-4長期股權(quán)投資1218 6固定資產(chǎn) ：  固定資產(chǎn)凈值1715-2 在建工程00.40.4固定資產(chǎn)合計(jì)1715-2無形資產(chǎn)43.3-0.7 其他資產(chǎn)00.3 0.3固定資產(chǎn)即長期資產(chǎn)合計(jì)33374資產(chǎn)合計(jì)100 100 - （2）通過上述百分比資產(chǎn)結(jié)構(gòu)表可知 :1該公司期末與期初相比較,2.流動(dòng)資產(chǎn)比例比較，3.從非流動(dòng)資產(chǎn)來看，4.結(jié)論從總體來看，非流動(dòng)資產(chǎn)比例有所提高。5. 根據(jù)宏大公司簡化利潤表，已知資料如下： 單位：萬元2007年：金額2008

22、年：金額主營業(yè)務(wù)收入     340主營業(yè)務(wù)收入521主營業(yè)務(wù)成本      20主營業(yè)務(wù)成本95管理費(fèi)用          10管理費(fèi)用25財(cái)務(wù)費(fèi)用         40財(cái)務(wù)費(fèi)用36營業(yè)外收支凈額   52營業(yè)外收支凈額49所得稅       &#

23、160;   30所得稅70凈利潤         292凈利潤344要求：（1）根據(jù)以上會(huì)計(jì)資料，計(jì)算宏大公司的有關(guān)財(cái)務(wù)比率：銷售毛利率、成本利潤率、費(fèi)用利潤率，并對(duì)該公司的獲利能力進(jìn)行對(duì)比分析并作出簡要評(píng)價(jià)（2）進(jìn)行利潤表主要項(xiàng)目項(xiàng)目結(jié)構(gòu)比較分析。答：（1）銷售毛利率=銷售毛利額/銷售凈收入*100% 成本利潤率=利潤總額/成本*100% 費(fèi)用利潤率=利潤總額/費(fèi)用*100%項(xiàng)目2007年2008年：銷售毛利率    （320-20）/320*100% =93.

24、8%（521-95）/521*100%=81.8%成本利潤率     218/20*100%=109%365/95*100%=38.4%費(fèi)用利潤率       218/50*100%=43.6%365/61*100%=59.8%分析：銷售毛利率08年比07年下降12%，主營業(yè)務(wù)收入08年比07年上升了53%，主營業(yè)務(wù)成本08年比07年上升了37.5%，大大超過了主營業(yè)務(wù)各收入的比率，所以導(dǎo)致毛利率下降，成本利潤率08年比07年下降了64.8%，大大節(jié)約了成本。（2）進(jìn)行利潤表主要項(xiàng)目結(jié)構(gòu)比較分析

25、：項(xiàng)目2007年占凈利潤比重%2008年點(diǎn)凈利潤比重%增減%主營業(yè)務(wù)收入     11615135主營業(yè)務(wù)成本      6.827.620.8管理費(fèi)用          3.47.33.9財(cái)務(wù)費(fèi)用         13.710.5-3.2營業(yè)外收支凈額   17.814.2-3.6所得稅  

26、60;        10.320.310凈利潤         100100-根據(jù)以上數(shù)據(jù)，通過計(jì)算各主要項(xiàng)目占凈利潤的比重得出2008年與2007年各項(xiàng)目變動(dòng)百分比，主營業(yè)務(wù)收入08年較上年增加了181萬元，增長百分比為35%，08年較07年?duì)I業(yè)收入增加了，而主營業(yè)務(wù)成本08年較07年增加了75萬元。6資料：富地公司2009年資產(chǎn)負(fù)債表（簡表）如表：資產(chǎn)負(fù)債表 2009年12月31日 單位：萬元資產(chǎn)年初數(shù)年末數(shù)負(fù)債及所有者權(quán)益年初數(shù)年末數(shù)一、

27、流動(dòng)資產(chǎn)       略一、流動(dòng)負(fù)債 貨幣資金流動(dòng)負(fù)債合計(jì)218401交易性金融資產(chǎn)二、長期負(fù)債  應(yīng)收賬款長期借款198存貨長期應(yīng)付款2.13小計(jì)  長期負(fù)債合計(jì)22913持有至到期投資三、股東權(quán)益  長期股權(quán)投資股本61290固定資產(chǎn)資本公積33680無形資產(chǎn)盈余公積-未分配利潤-120小計(jì)所有者權(quán)益合計(jì)941090資產(chǎn)合計(jì)334.91504負(fù)債及權(quán)益合計(jì)334.91504要求 :根據(jù)表中所反映的財(cái)務(wù)資料,對(duì)公司進(jìn)行融資結(jié)構(gòu)彈性的總體分析及結(jié)構(gòu)分析。答

28、：由題中資產(chǎn)負(fù)債表可計(jì)算得到下表：項(xiàng)目年初數(shù)年末數(shù)彈 性 融 資：流動(dòng)負(fù)債218401長期借款198未分配利潤-120 合計(jì)237529非 彈 性 融 資：長期應(yīng)付款2.13 股本61290 資本公積33 680 盈余公積- 合計(jì)96.1973總?cè)谫Y：融資合計(jì)333.11502彈性：融資結(jié)構(gòu)彈性71.15%35.22%從上表可以看出,富地公司的融資結(jié)構(gòu)彈性從2008年末的71.15%下降到2009年末的35.22%，減少到原來的一半以下。這意味著該公司調(diào)整融資結(jié)構(gòu)的靈活度變化較大，可用于隨時(shí)清欠、轉(zhuǎn)換、轉(zhuǎn)讓的資金相應(yīng)不足?？捎?jì)算得融資結(jié)構(gòu)彈性的結(jié)構(gòu)分析表如下：項(xiàng)目年初比重（%）年末比重（%）差

29、異（%） 流動(dòng)負(fù)債91.9875.80-16.18 長期負(fù)債（長期借款）8.021.52-6.5 未分配利潤22.6822.68 - 彈性融資總額100100-由上表可知 ,該公司融資結(jié)構(gòu)彈性發(fā)生了如下變化:彈性最強(qiáng)的流動(dòng)負(fù)債融資的比重2009年年末比2008年年末下降了16.18%，下降較大，這是由于彈性相對(duì)較弱的長期借款下降（6.5%）和未分配利潤大幅度上升（22.68%）兩項(xiàng)比重綜合作用的結(jié)果，其中，尤以彈性較小的未分配利潤上升影響最大。所以，該企業(yè)融資結(jié)構(gòu)的彈性強(qiáng)度也在減弱。7.某企業(yè)某年末資產(chǎn)負(fù)債表（假定全部數(shù)據(jù)均在表中）資產(chǎn)負(fù)債表（簡化表） 2010年

30、1月31日 單位:萬元資產(chǎn)年初數(shù)年末數(shù)負(fù)債及所有者權(quán)益年初數(shù)年末數(shù)貨幣資金1000960短期借款20002800應(yīng)收賬款？1920應(yīng)付賬款1000800存貨？4464預(yù)收賬款600200 064長期借款40004000固定資產(chǎn)57926400所有者權(quán)益56805944總計(jì)1328013744總計(jì)1328013744補(bǔ)充資料：（1）年初速動(dòng)比率為0.75；年初流動(dòng)比率為2.08；（2）該企業(yè)所在行業(yè)的平均流動(dòng)比率為2；（3）該企業(yè)為摩托車生產(chǎn)廠家，年初存貨構(gòu)成主要為原材料、零配件；年末存貨構(gòu)成主要為產(chǎn)成品（摩托車）。要求：（1）計(jì)算該企業(yè)年初應(yīng)收賬款、存貨項(xiàng)目的金額；（2）計(jì)算該企業(yè)年

31、末流動(dòng)比率，并做出初步評(píng)價(jià)；（3）分析該企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)的質(zhì)量，以及短期償債能力。答：（1）計(jì)算該企業(yè)年初應(yīng)收賬款、存貨項(xiàng)目的金額： 該企業(yè)年初應(yīng)收賬款 因?yàn)椋核賱?dòng)比率 =（貨幣資金+應(yīng)收賬款）÷流動(dòng)負(fù)債 所以：應(yīng)收賬款 =0.75×3600-1000=1700(萬元) 該企業(yè)年初存貨 因?yàn)?:流動(dòng)資產(chǎn)=流動(dòng)比率×流動(dòng)負(fù)債 =2.08×3600 =7488(萬元) 所以 :存貨=流動(dòng)資產(chǎn)-貨幣資金-應(yīng)收賬款 =7488-1000-1700 =4788(萬元) （2）計(jì)算該企業(yè)年末流動(dòng)比率,并結(jié)合年初情況做出初步評(píng)價(jià): 該企業(yè)年末流動(dòng)比率 =流動(dòng)資產(chǎn)÷

32、;流動(dòng)負(fù)債=7344÷3800=1.93 分析評(píng)價(jià) : 該企業(yè)所在行業(yè)的平均流動(dòng)比率為2,而其年末流動(dòng)比率為1.93,基本持平,接近行業(yè)平均水平。 該企業(yè)年末流動(dòng)比率比年初比率下降0.15，變動(dòng)幅度不大。 基于上二項(xiàng)分析，該企業(yè)流動(dòng)比率較為正常，有較好的短期償債能力。但對(duì)此還應(yīng)作進(jìn)一步具體分析。 （3）分析該企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)的質(zhì)量： 貨幣資金年末有所下降，應(yīng)收賬款 存貨8. 資料：某公司2009年度財(cái)務(wù)報(bào)表主要資料如下：資產(chǎn)負(fù)債表  （簡表）2009年12月31日          

33、60;      單位：萬元資產(chǎn)金    額負(fù)債及所有者權(quán)益金額 年初年末 年末庫存現(xiàn)金764310應(yīng)付賬款516應(yīng)收賬款11561344應(yīng)付票據(jù)336存貨700966其他流動(dòng)負(fù)債468固定資產(chǎn)凈額10701170長期負(fù)債1026   實(shí)收資本1444資產(chǎn)合計(jì)36903790負(fù)債及所有者權(quán)益合計(jì)3790利潤表（簡表）2009年度           單位：萬

34、元項(xiàng)目金額銷售收入8430銷貨成本6570毛利1860管理費(fèi)用980利息費(fèi)用498稅前利潤382所得稅1528凈利2292補(bǔ)充資料：財(cái)務(wù)比率：同行業(yè)平均水平1流動(dòng)比率 2 2速動(dòng)比率 1 3資產(chǎn)負(fù)債率 50% 4存貨周轉(zhuǎn)率6次 5應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 9次 6銷售凈利率：8% 7銷售毛利率：20%要求：（1）計(jì)算該公司有關(guān)的財(cái)務(wù)比率（按表中列出的比率指標(biāo)計(jì)算）。（2）與同行業(yè)平均水平比較，說明該公司可能存在的問題。答：（1）有關(guān)財(cái)務(wù)比率計(jì)算如下： 流動(dòng)比率=(310+1344+966)/(516+336+468) 1.98 速動(dòng)比率= (310+1344)/(516+336+468)1.25 資產(chǎn)負(fù)

35、債率= ×100%61.9% 存貨周轉(zhuǎn)率 =6570/（700+966）÷27.89(次) 銷售凈利率=229.2/8430×100%2.72% 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=8430/(1156+1344)÷2=6.744(次) 銷售毛利率=1860/8430×100%=22.06% (2)可以看出:該公司流動(dòng)比率接近于行業(yè)平均水平,且速動(dòng)比率高于行業(yè)平均水平,表明企業(yè)短期償債能力較強(qiáng)，但可能存在應(yīng)收賬款占用金額過大、周轉(zhuǎn)速度較慢的問題，須注意其可能引起的壞帳損失風(fēng)險(xiǎn)。該企業(yè)存貨周轉(zhuǎn)速度高于行業(yè)平均水平，但應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)速度比行業(yè)平均水平低，說明企業(yè)存貨資

36、產(chǎn)利用效果很好，但應(yīng)收賬款的管理還存在問題，應(yīng)檢查信用政策制定得是否合理，并加強(qiáng)應(yīng)收賬款的管理。 該企業(yè)銷售毛利率高于行業(yè)平均水平，但銷售凈利率卻明顯低于行業(yè)平均水平，由此可見企業(yè)的管理費(fèi)用和利息支出過大。企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)對(duì)管理費(fèi)用的管理，盡量壓縮不必要的費(fèi)用開支，并分析利息費(fèi)用的形成是否合理，如有可能應(yīng)減輕利息包袱。9.資料：某企業(yè)年初存貨為600000元，年初應(yīng)收賬款為508000元；年末流動(dòng)比率為3.0，速動(dòng)比率為1.3，存貨周轉(zhuǎn)率為4次，流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)為1080000元。 要求：計(jì)算該公司的本年銷售成本；假設(shè)本年銷售收入為3840000元，除應(yīng)收賬款外的速動(dòng)資產(chǎn)是微不足道的，其應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)

37、為多少天？答：期末流動(dòng)負(fù)債=1080000/3=360000（元）期末存貨=1080000-360000×1.3=61200(元)平均存貨 =(600000+612000)÷2=606000(元)銷售成本 =606000×4=2424000(元)期末應(yīng)收賬款 =1080000-612000=468000(元)平均應(yīng)收賬款 =(468000+508000)÷2=488000(元)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù) =(488000×360)÷3840000=45.75(天)10.資料：某企業(yè)為了進(jìn)行主要資產(chǎn)項(xiàng)目的比重分析，特根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表制定了主要資產(chǎn)項(xiàng)

38、目比重及其差異表，如下：項(xiàng)目期初比重（ %）期末比重（ %）差異（ %）貨幣資金6.07.81.8交易性金融資產(chǎn)8.91.9-7.0應(yīng)收賬款3.22.2-1.0存貨14.714.4-0.3其他流動(dòng)資產(chǎn)1.92.10.2持有至到期投資2.71.9-0.8長期股權(quán)投資2.82.7-0.1固定資產(chǎn)56.164.38.2無形資產(chǎn)3.72.7-1.0合計(jì)1001000要求：根據(jù)以上資料，對(duì)該企業(yè)資產(chǎn)的項(xiàng)目結(jié)構(gòu)變動(dòng)做出分析。答：由題中資料可知，該企業(yè)由于交易性金融資產(chǎn)、應(yīng)收賬款、存貨的比重均有所下降，導(dǎo)致了流動(dòng)資產(chǎn)比率的降低，從而使非流動(dòng)資產(chǎn)中固定資產(chǎn)比重大幅度上升。（1）流動(dòng)資產(chǎn)中，貨幣資金比重有所上升

39、，說明企業(yè)資產(chǎn)的變現(xiàn)能力及抵御風(fēng)險(xiǎn)能力增強(qiáng)，但其機(jī)會(huì)成本也必然增加；結(jié)合短期投資鐵大幅度下降，企業(yè)整體流動(dòng)資產(chǎn)的變現(xiàn)能力是有所減弱的，資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)性增大，因此可以說流動(dòng)資產(chǎn)的項(xiàng)目結(jié)構(gòu)變動(dòng)不夠理想。（2）非流動(dòng)資產(chǎn)中，流動(dòng)性最強(qiáng)而且惟一能直接帶來收益的資產(chǎn)是長期投資，而其比重卻有所下降，盡管下降幅度較小，也對(duì)非流動(dòng)資產(chǎn)的內(nèi)部結(jié)構(gòu)造成了不良影響，固定資產(chǎn)比重的大幅度上升，并非全部得益于無形資產(chǎn)和持有至到期投資比重下降，而是包含了部分資產(chǎn)的轉(zhuǎn)移，這也說明企業(yè)總資產(chǎn)的變現(xiàn)能力下降，資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)增強(qiáng)。（3）結(jié)論11.資料：某公司2007-2009年現(xiàn)金流量情況如下表； 單位：萬元項(xiàng)目2007年2008年200

40、9年經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額420064006800投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-3800-4500-4800籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-1450-1960-2300現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額-1050-60-300要求：（1）編制現(xiàn)金流量趨勢(shì)分析表（定基方法）（2）編制現(xiàn)金流量趨勢(shì)分析表（環(huán)比方法）答：現(xiàn)金流量趨勢(shì)分析表（定基方法） 單位：元項(xiàng)目2007年2008年2009年經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額100152.38161.91投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-100-118.42-126.32籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-100-135.17-158.62現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額-100-5.71

41、-28.57現(xiàn)金流量趨勢(shì)分析表（環(huán)比方法）單位：元項(xiàng)目2007年2008年2009年經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額100152.38106.25投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-100-118.42-106.67籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-100-135.17117.35現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額-100-5.71-50012資料:某企業(yè)2010年3月資產(chǎn)負(fù)債表如下:資產(chǎn)負(fù)債表 （簡化表）2010年3月31日 單位:萬元資產(chǎn)期末數(shù)負(fù)債及所有者權(quán)益期末數(shù)一、流動(dòng)資產(chǎn)一、流動(dòng)負(fù)債貨幣資金120短期借款170短期投資70應(yīng)付賬款120應(yīng)收賬款95存貨160流動(dòng)負(fù)債合計(jì)320待攤費(fèi)用10二、長期負(fù)債流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)4

42、55二、長期投資。長期投資300。長期投資合計(jì)300長期負(fù)債合計(jì)470三、固定資產(chǎn)三、股東權(quán)益股本90固定資產(chǎn)合計(jì)410資本公積270四、無形及其他資產(chǎn)85盈余公積40所有者權(quán)益合計(jì)460 資產(chǎn)合計(jì)1250負(fù)債及權(quán)益合計(jì)1250要求：（1）計(jì)算流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、流動(dòng)資產(chǎn)比率、資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率、營運(yùn)資金與長期負(fù)債比率、有形凈值債務(wù)比率等財(cái)務(wù)指標(biāo)。（2）通過這些財(cái)務(wù)指標(biāo)的該企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行簡單分析。答：流動(dòng)比率=455/320×100%=142.19% 速動(dòng)比率 =(120+70+95)/320×100%=89.06% 流動(dòng)資產(chǎn)比率 =455/1250

43、5;100%=36.4% 產(chǎn)權(quán)比率 =（320+470）/460×100%=171.74% 營運(yùn)資金與長期負(fù)債比率 =（455-320）/470×100%=28.72% 有形凈值債務(wù)比率 =（320+470）/（460-85）×100%=210.67%13.資料：下面是粵南公司籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入構(gòu)成表：粵南公司籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入構(gòu)成表 單位：萬元項(xiàng)目2008年2009年籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入吸收權(quán)益性投資所收到的現(xiàn)金09600發(fā)行債券所收到的現(xiàn)金17000借款所收到的現(xiàn)金460670收到的其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金760現(xiàn)金流入小計(jì)223610270要求：（1）編制粵南

44、公司現(xiàn)金流入結(jié)構(gòu)分析表；（2）進(jìn)行簡要結(jié)構(gòu)分析并判斷公司資產(chǎn)負(fù)債率的變化及籌資風(fēng)險(xiǎn)的變化答：（1）粵南公司籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入結(jié)構(gòu)分析表如下：項(xiàng)目2008年(%)2009年(%)籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入吸收權(quán)益性投資所收到的現(xiàn)金093.48發(fā)行債券所收到的現(xiàn)金76.030借款所收到的現(xiàn)金20.576.52收到的其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金3.400現(xiàn)金流入小計(jì)100100（2）雖然粵南公司2008、2009兩年籌資規(guī)模均擴(kuò)大了,但其籌資構(gòu)成因素是不同的,2009年籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入總額中有93.48%的份額來源于權(quán)益性融資,借款只占6.52%；而2008年公司有96.60%的份額來源于發(fā)行債券和借款，所以

45、可以看出2009年大規(guī)模的權(quán)益性融資降低了公司的資產(chǎn)負(fù)債率，減輕了償債負(fù)擔(dān)；此外，還降低了公司籌資的風(fēng)險(xiǎn)程度。14. 已知某公司2008年有關(guān)產(chǎn)品直接材料費(fèi)用項(xiàng)目資料：項(xiàng)目計(jì)量單位計(jì)劃指標(biāo)實(shí)際指標(biāo)單位耗用公斤1012單位價(jià)格元1517總費(fèi)用額元 150 204要求：（1）采用差額計(jì)算分析法計(jì)算單位產(chǎn)品耗用量、材料單價(jià)二項(xiàng)因素對(duì)產(chǎn)品直接材料的影響程度并進(jìn)行簡要分析。（2）采用連環(huán)替代法計(jì)算單位產(chǎn)品耗用量、材料單價(jià)二項(xiàng)因素對(duì)產(chǎn)品直接材料的影響程度并進(jìn)行簡要分析。答：實(shí)際數(shù)比計(jì)劃數(shù)多用了54元 材料費(fèi)用計(jì)劃總額=10*15=150元（1）差額分析法材料耗用的影響 （12-10）*

46、15=30元單位價(jià)格影響 12+（17-15）=24元總的影響 30+24=54元由于材料耗用量與單位價(jià)格實(shí)際數(shù)比計(jì)劃都高，造成費(fèi)用上升，要注意成本及采購價(jià)格的控制。（2）連環(huán)替代法第一次替換 12*15=180元 第二次替換 12*17=204元 耗用量影響程度 180-150=30元 單位價(jià)格影響程度 204-180=24元 全部影響程度 30+24=54元由于實(shí)際耗用量與實(shí)際單價(jià)都比計(jì)劃數(shù)高，總費(fèi)用增加，要注意節(jié)約成本，控制采購價(jià)格。15資料：某公司采用計(jì)時(shí)工資制度，丙產(chǎn)品直接人工費(fèi)用計(jì)劃與實(shí)際對(duì)比表如下：項(xiàng)目單位產(chǎn)品所耗工時(shí)小時(shí)工資率直接人工費(fèi)用本年計(jì)劃426252本月實(shí)際37.26.

47、66247.75費(fèi)用差異4.25要求 :計(jì)算該公司直接人工費(fèi)用差異的影響因素并作簡要分析。答：從題中表可以看出直接人工費(fèi)用本月實(shí)際比本年計(jì)劃低4.25元，而且工時(shí)消耗和小時(shí)工資率都有變動(dòng)，可以使用差額計(jì)算法計(jì)算如下： 單位產(chǎn)品消耗工時(shí)變動(dòng)的影響：（37.2-42）×6=-28.8(元) 小時(shí)工資率變動(dòng)的影響：（6.66-6）×37.2=24.55（元） 兩因素影響程度： -28.8+24.55=-4.25（元） 上述分析計(jì)算表明，此產(chǎn)品直接人工費(fèi)用的節(jié)約是由于工時(shí)消耗降低引起的，而小時(shí)工資率卻提高并且抵消了大部分節(jié)約工時(shí)所產(chǎn)生的人工費(fèi)用降低額，在保證產(chǎn)品質(zhì)量的前提下，工時(shí)的

48、節(jié)約主要是勞動(dòng)生產(chǎn)率提高的結(jié)果。16.已知：A公司、B公司和C公司有關(guān)所有者權(quán)益增加變動(dòng)結(jié)構(gòu)分析表：所有者權(quán)益增加變動(dòng)結(jié)構(gòu)分析表 單位：萬元項(xiàng)目A公司B公司C公司期初所有者權(quán)益100100100期末所有者權(quán)益120120120所有者權(quán)益增加202020實(shí)收資本增加0312資本公積增加1608盈余公積增加4170要求：（1） 判斷企業(yè)出資人保障程度哪一種結(jié)構(gòu)最理想；（2） 根據(jù)以上公司資料進(jìn)行簡要分析。答：（1）B公司（2）教材p19117資料：某企業(yè)簡化產(chǎn)品生產(chǎn)成本表如下： 產(chǎn)品生產(chǎn)成本表 單位：萬元產(chǎn)品名稱 本月總成本 本年累計(jì)總成本 按上年實(shí)際平均單位成本計(jì)算 按本年計(jì)劃單位成本計(jì)算 本月

49、實(shí)際 按上年實(shí)際平均單位成本計(jì)算 按上年實(shí)際平均單位成本計(jì)算 本年實(shí)際 甲 959 955 952 10549 10505 10516 乙 1944 1914 1878 22680 22330 22050 丙 1578 1580 1604 19330.5 19355 19526.5 合計(jì) 4481 4449 4434 52559.5 52190 52092.5 要求 :按產(chǎn)品種類對(duì)產(chǎn)品生產(chǎn)成本計(jì)劃完成情況進(jìn)行分析。 答：從表中可以看出全部產(chǎn)品本月實(shí)際總成本4434萬元和本年累計(jì)實(shí)際總成本52092.5萬元分別低于計(jì)劃數(shù)4449萬元和52190萬元，總體看成本計(jì)劃完成情況較好。但是從產(chǎn)品品種來看

50、，可發(fā)現(xiàn)甲產(chǎn)品本月實(shí)際總成本952萬元低于計(jì)劃數(shù)955萬元，但其本年累計(jì)實(shí)際總成本10516萬元卻高于計(jì)劃數(shù)10505萬元，說明本月份甲產(chǎn)品生產(chǎn)成本工作有成績，但年度內(nèi)總情況不太理想，平均計(jì)算還是超過了計(jì)劃水平。乙產(chǎn)品的情況是本月實(shí)際總成本和累計(jì)實(shí)際總成本均低于計(jì)劃數(shù)，說明該產(chǎn)品生產(chǎn)過程中費(fèi)用控制較好。再看丙產(chǎn)品的成本數(shù)據(jù)對(duì)比，結(jié)果都超過了計(jì)劃數(shù)?？傮w而言，各產(chǎn)品成本計(jì)劃執(zhí)行情況不平衡。課后計(jì)算題1、資料：富達(dá)公司1999年至2003年各類資產(chǎn)及銷售額資料如下表所示： 表 3-1 富達(dá)公司資產(chǎn)及銷售額數(shù)據(jù)表 單位：萬元 項(xiàng)目 1999 2000 2001 2002 2003 流動(dòng)資產(chǎn) 7845

51、 8200 11150 12550 13375 固定資產(chǎn) 1348 1756.5 1646.5 1737 1788 總資產(chǎn) 12887.5 13563.5 15625 17300 18271 銷售額 4800 6048 6592.32 7119.7 7475.7 要求 : (1)計(jì)算富達(dá)公司流動(dòng)資產(chǎn)及固定資產(chǎn)各年比率及銷售環(huán)比增長速度； (2)根據(jù)以上數(shù)據(jù)對(duì)富達(dá)公司進(jìn)行資產(chǎn)類別比重分析（聯(lián)系銷售增長速度）。 答：(1)根據(jù)富達(dá)公司資產(chǎn)及銷售額數(shù)據(jù)表，可以計(jì)算得到下表： 流動(dòng)資產(chǎn)、固定資產(chǎn)比率及銷售增長速度表 項(xiàng)目 1999 2000 2001 2002 2003 流動(dòng)資產(chǎn)比率 61% 60%

52、71% 73% 73% 固定資產(chǎn)比率 10% 13% 10.5% 10% 9.8% 銷售增長速度 - 26% 9% 8% 5% (2)由上表知該企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)比率有逐年上升趨勢(shì),而企業(yè)的銷售增長勢(shì)頭卻在逐漸減弱,這說明流動(dòng)資產(chǎn)比率有不合理的現(xiàn)象,流動(dòng)資產(chǎn)比率偏高,沒有重視生產(chǎn)經(jīng)營能力的擴(kuò)大或改善,在一定程度上影響了銷售的增長,而這一點(diǎn)可以從企業(yè)固定資產(chǎn)比率逐年下降的趨勢(shì)中可以看出來,總體流動(dòng)性雖然提高了,但企業(yè)的獲利水平受到影響。 2、資料：某公司2003年度有關(guān)資產(chǎn)內(nèi)容如下表： 表 3-2 單位：萬元 項(xiàng)目 期初數(shù) 期末數(shù) 貨幣資金 34.2 39.04 短期投資 27.55 30.256 應(yīng)

53、收賬款 16.625 24.4 存貨 80.75 74.176 固定資產(chǎn) 256.5 271.328 長期投資 16.625 13.176 無形資產(chǎn) 22.8 18.544 長期待攤費(fèi)用 19.95 17.08 總資產(chǎn) 475 488 要求：計(jì)算資產(chǎn)結(jié)構(gòu)項(xiàng)目比重并分析其變動(dòng)狀況及其合理性。 答： 項(xiàng)目 期初（ %） 期末（ %） 差異（ %） 貨幣資金比率 7.2 8 0.8 短期投資比重 5.8 6.2 0.4 應(yīng)收賬款 3.5 5 1.5 存貨比重 17 15.2 -1.8 固定資產(chǎn)比重 54 55.6 1.6 長期投資比重 3.5 2.7 -0.8 無形資產(chǎn)比重 4.8 3.8 -1 長

54、期待攤費(fèi)用比重 4.2 3.5 -0.7 合計(jì) 100 100 0 由資產(chǎn)結(jié)構(gòu)項(xiàng)目比重分析表可知:該公司由于貨幣資金、短期投資、應(yīng)收賬款比重的上升，導(dǎo)致流動(dòng)資產(chǎn)比率的上升，從而使非流動(dòng)資產(chǎn)比率有所下降。流動(dòng)資產(chǎn)中，貨幣資金比重有所上升，說明公司的資產(chǎn)變現(xiàn)能力及其抵御風(fēng)險(xiǎn)能力增強(qiáng)，但其機(jī)會(huì)成本也必然增加；結(jié)合公司的短期投資、應(yīng)收賬款比率的上升，說明公司資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)性降低。非流動(dòng)資產(chǎn)中，長期投資比重有所下降，對(duì)非流動(dòng)資產(chǎn)的內(nèi)部結(jié)構(gòu)造成了不良影響，固定資產(chǎn)比重的上升得益于其他非流動(dòng)資產(chǎn)比重的下降。要確切評(píng)價(jià)公司的項(xiàng)目比重及其變動(dòng)是否合理，還要根據(jù)企業(yè)內(nèi)外環(huán)境、條件的變化，結(jié)合企業(yè)和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行客觀分析

55、。 3、資料：某公司2003年資產(chǎn)簡表如下： 表 3-3 單位 :元項(xiàng)目 期初 期末 流動(dòng)資產(chǎn) 貨幣資金 91 102 短期投資 30 85 應(yīng)收賬款凈額 260 280 預(yù)付賬款 77 50 存貨 340 360 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 798 877 長期投資 144 242 固定資產(chǎn) 固定資產(chǎn)凈值 206 204 在建工程 0 6 固定資產(chǎn)合計(jì) 206 210 無形資產(chǎn) 44 48 長期待攤費(fèi)用 0 4 固定資產(chǎn)及長期資產(chǎn)合計(jì) 394 504 資產(chǎn)總計(jì) 1192 1381 試編制百分比資產(chǎn)結(jié)構(gòu)表，并對(duì)該公司的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)狀況進(jìn)行評(píng)價(jià)。 答： 項(xiàng)目 期初（ %） 期末（ %） 差異（ %） 流動(dòng)資產(chǎn)：

56、貨幣資金 8 7 -1 短期投資 2 6 4 應(yīng)收賬款凈額 22 20 -2 預(yù)付賬款 6 4 -2 存貨 39 26 -3 流動(dòng)資產(chǎn)債合計(jì) 67 63 -4 長期投資 12 18 6 固定資產(chǎn)： 固定資產(chǎn)凈值 17 15 -2 在建工程 0 0.4 0.4 固定資產(chǎn)合計(jì) 17 15 -2 無形資產(chǎn) 4 3.3 -0.7 長期待攤費(fèi)用 0 0.3 0.3 固定資產(chǎn)即長期資產(chǎn)合計(jì) 33 37 4 資產(chǎn)合計(jì) 100 100 - 通過上述百分比資產(chǎn)結(jié)構(gòu)表可知 :該公司期末與期初相比較,總資產(chǎn)有所增加其構(gòu)成也發(fā)生了變化,流動(dòng)資產(chǎn)比例有所下降,相應(yīng)的固定資產(chǎn)比例同步上升。從各項(xiàng)資產(chǎn)的具體變動(dòng)看：短期投資

57、的比例期末比期初有較大提高，流動(dòng)資產(chǎn)比例的下降，主要是由于其他幾項(xiàng)流動(dòng)資產(chǎn)比例下降所致，可以判斷企業(yè)的總資產(chǎn)的流動(dòng)性是下降的，從非流動(dòng)資產(chǎn)來看，長期投資有所提高，固定資產(chǎn)比例有所下降，從總體來看，非流動(dòng)資產(chǎn)比例有所提高。 4、資料：某公司2003年資產(chǎn)負(fù)債表中相關(guān)資產(chǎn)項(xiàng)目數(shù)額如下表： 表 3-4 單位:萬元項(xiàng)目 2001年末 2002年末 2003年末 流動(dòng)資產(chǎn) 1250 1340 1430 其中 :應(yīng)收賬款 512 528 520 存貨 480 477 485 固定資產(chǎn) 1750 1880 1800 資產(chǎn)總額 4250 4380 4360 已知 2003年銷售收入凈額為4800萬元， 比20

58、02年增長了20%，其銷售成本為3850萬元，比2002年增長了18%，其中，該公司銷售收入有30%為現(xiàn)銷，其余70%為賒銷。 要求： （ 1）計(jì)算出2002年和2003年的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、營業(yè)周期。 （ 2）對(duì)該企業(yè)的資產(chǎn)周轉(zhuǎn)狀況進(jìn)行評(píng)價(jià)。 答： 項(xiàng)目 2002年 2003年 增減數(shù) 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 0.93 1.1 0.17 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 2.2 2.61 0.41 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 3.09 3.46 0.37 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 5.38 6.41 1.03 存貨周轉(zhuǎn)率 6.76 8 1.24 營業(yè)周期 120.16 101.16 -

59、19 通過上述計(jì)算可知： 2003年比2002年度資產(chǎn)管理效果有了明顯的改觀，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度提高了?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的提高表明，總資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，企業(yè)的全部資產(chǎn)進(jìn)行經(jīng)營利用的效果越好，進(jìn)而使企業(yè)的償債和盈利能力得到增強(qiáng)；其中固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的提高表明：固定資產(chǎn)的利用越充分，企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)越有效，企業(yè)的營運(yùn)能力得到增強(qiáng)；尤其是應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率，周轉(zhuǎn)速度提高了1次多，表明企業(yè)應(yīng)收賬款回收速度越快，企業(yè)的經(jīng)營管理效率越高，資產(chǎn)流動(dòng)性越強(qiáng)，短期償債能力越強(qiáng)，可有效減少收款費(fèi)用和壞賬損失，增加了企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)的收益。上述各項(xiàng)有關(guān)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度的加快，從而使企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)的收益。上述各項(xiàng)有關(guān)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度的加快，從而使

60、企業(yè)的營業(yè)周轉(zhuǎn)縮短了19天，而營業(yè)周期縮短說明資產(chǎn)的效率提高了，企業(yè)收益能力也相應(yīng)增強(qiáng)，資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)降低了?？傮w來看，企業(yè)提高了資產(chǎn)的運(yùn)用效率，增強(qiáng)了資產(chǎn)管理效果。 5、資料：富山公司年初流動(dòng)資產(chǎn)占用額為680萬元，年末流動(dòng)資產(chǎn)占用額為420萬元；年初存貨為320萬元，年末存貨為220萬元；該企業(yè)平均銷售毛利率為30%，當(dāng)年銷售凈額為5000萬元，分別計(jì)算其收入流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和成本流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)以及存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)。 答：(1)收入流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=5000/(680+420)÷29.09(次) (2)成本流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=5000*(1-30%)/(680+420)÷26.36(

61、次) 成本流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=360/6.3656.6057(天) (3)存貨周轉(zhuǎn)率=5000*(1-30%)/(320+220)÷212.96(次) 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù) =360/12.9628(天) 6、資料：某公司年初存貨為30000元，應(yīng)收賬款為25400元，年末計(jì)算的流動(dòng)比率為2，速動(dòng)比率為1.3,存貨周轉(zhuǎn)率為4次，流動(dòng)資產(chǎn)為84000元，其中現(xiàn)金類資產(chǎn)20000元，本期銷貨成本率為80%，要求計(jì)算： （ 1）該公司本年的銷貨額。 （ 2）該公司本年應(yīng)收賬款的平均收賬期。 答:(1)、期末流動(dòng)負(fù)債=84000÷2=42000（元） 期末速動(dòng)資產(chǎn)=42000×1.3=54600（元） 期末存貨=84000-54600=29400（元） 本年平均存貨=（30000+29400）/2=29700（元） 本年銷貨成本=29700×4=118800（元） 本年銷貨額=118800÷80%=148500（元） (2)、期末應(yīng)收賬款=54600-20000=34600（元） 本年應(yīng)收帳款平均占用額 =（25400+34600）/2=30000（元）應(yīng)收賬款平均收賬期 =(30000*360)÷148500 73(