個(gè)人理財(cái)家庭理財(cái)規(guī)劃方案設(shè)計(jì)

1、1 方案摘要?jiǎng)⒔▏?guó)先生今年 45 歲，是長(zhǎng)達(dá)公司部門經(jīng)理，稅后每月工資為 8000 元，年底可得 到一次性獎(jiǎng)金 30000元。妻子宋彩娟今年 40 歲，是一名注冊(cè)會(huì)計(jì)師，任物流公司財(cái)務(wù) 主管，稅后的每月工資為 5000元，年底一次性獎(jiǎng)金 20000元。兒子劉浩洋今年 18 歲， 在私立國(guó)際學(xué)校讀高三， 年教育費(fèi)用支出 45000 元。劉建國(guó)夫婦準(zhǔn)備兒子高中畢業(yè)送英 國(guó)讀大學(xué)，希望在退休后能保持現(xiàn)有的生活水平。他們現(xiàn)有住房一套，價(jià)值 600000 元，欠銀行公積金貸款 100000 元，每年需償還 20000 元。貸款買車一輛，價(jià)值 200000 元，每年需償還 19000元，尚欠 95000

2、元。家 中家具 50000 元，其他電器類日常用品 10000 元，古玩收藏品 50000 元。有現(xiàn)金 10000元，銀行存款 50000元，定期一年存款 100000元（ 5 月 30 日到期未 ?。Ｓ泄善爆F(xiàn)值 100000元。 13年 5月 30日買入三年期國(guó)債 150000元。另外。 5月 30日到期未取的有： 一年期企業(yè)債券 50000元，年收益率 3.5%；一年期信托產(chǎn)品 80000 元，年收益率 4.8%。一年膳食費(fèi)用 30000元，通訊費(fèi)用 10000 元，醫(yī)療費(fèi)用 7000元，水、電、煤氣費(fèi) 支出 8000元。另外，衣物購(gòu)置花費(fèi) 10000元，維修費(fèi)用 1000 元，旅游費(fèi)用

3、 30000 元。 富國(guó)先生出差用信用卡買機(jī)票累計(jì)近 15000 元還沒(méi)有還。2家庭狀況分析2.1家庭基本情況表2.1家庭成員概況表項(xiàng)目本人配偶兒子姓名劉建國(guó)宋彩娟劉浩洋性別男女男年齡454018工作單位長(zhǎng)達(dá)公司物流公司、_- .咼二職位部門經(jīng)理財(cái)務(wù)主管學(xué)生工作穩(wěn)定度高高健康狀況良好良好良好擬退休年齡6055擬元成教育大學(xué)（英國(guó)）2.2客戶理財(cái)目標(biāo)1、為孩子去英國(guó)讀大學(xué)準(zhǔn)備教育基金。2、為退休后能保持現(xiàn)有生活水平制定養(yǎng)老規(guī)劃。具體理財(cái)建議：1、短期目標(biāo)：1）準(zhǔn)備兒子教育基金，為去英國(guó)讀大學(xué)進(jìn)行教育規(guī)劃2）購(gòu)買商業(yè)保險(xiǎn)，提高抗風(fēng)險(xiǎn)的能力。2、中長(zhǎng)期目標(biāo)：1）合理規(guī)劃投資組合，增加投資收益。2）強(qiáng)

4、化現(xiàn)金管理，提高短期償債能力，增加現(xiàn)金流。3）退休規(guī)劃，保障生活質(zhì)量。2.3客戶財(cái)務(wù)狀況家庭資產(chǎn)金額家庭負(fù)債金額現(xiàn)金10,000長(zhǎng)期負(fù)債銀行活期存款50,000房屋貸款100,000銀行定期存款101,800汽車貸款95,000現(xiàn)金與現(xiàn)金等價(jià)物小計(jì)161,800長(zhǎng)期負(fù)債小計(jì)195,000其他金融資產(chǎn)中期負(fù)債股票100,000國(guó)債150,000短期負(fù)債企業(yè)債券51,750信用卡透支15,000信托83,840應(yīng)納稅款其他金融資產(chǎn)小計(jì)385,590短期負(fù)債小計(jì)15,000個(gè)人資產(chǎn)房屋不動(dòng)產(chǎn)600,000汽車200,000家具50,000日常用品10,000古玩收藏品50,000負(fù)債總計(jì)210,00

5、0個(gè)人資產(chǎn)小計(jì)910,000凈資產(chǎn)1,247,390資產(chǎn)總計(jì)1,457,390負(fù)債與凈資產(chǎn)總計(jì)1,457,390收入金額百分比支出金額百分比經(jīng)常性收入經(jīng)常性支出工資156,00073%膳食費(fèi)用30,00017%獎(jiǎng)金50,00023%通訊費(fèi)用10,0006%銀行存款利息1,8001%醫(yī)療費(fèi)用7,0004%債券利息1,7501%水電煤氣費(fèi)8,0004%信托收益3,8402%子女教育費(fèi)用45,00025%房屋貸款還款20,00011%汽車貸款還款19,00011%經(jīng)常性收入小計(jì)213,390100%經(jīng)常性支出小計(jì)139,00077%非經(jīng)常性收入非經(jīng)常性支出衣物購(gòu)置10,0006%維修費(fèi)用1,0001

6、%旅游費(fèi)用30,00017%非經(jīng)常性收入小計(jì)非經(jīng)常性支出小計(jì)41,00023%收入總計(jì)213,390100%支出總計(jì)180,000100%結(jié)余33,390注：工資、獎(jiǎng)金收入假設(shè)為稅后收入財(cái)務(wù)比率表格化分析表財(cái)務(wù)比率表格化分析考核項(xiàng)目比率客戶狀況理想標(biāo)準(zhǔn)基本評(píng)價(jià)凈資產(chǎn)結(jié)余比率0.160.1左右現(xiàn)金流基本合理，可用于投資 增加資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大能力投資/凈資產(chǎn)比率0.31投資規(guī)模較小，有一定的投資空間支出能力強(qiáng)弱流動(dòng)性比率10.83左右支付能力較強(qiáng)，但沒(méi)用充分使 流動(dòng)資產(chǎn)得到有效增值獲得 收益還債能力即付比率0.770.7左 右變現(xiàn)償還債務(wù)能力很強(qiáng)，財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)基本合理清償比率0.85有一定的負(fù)債空間，可提

7、高負(fù) 債比例擴(kuò)大資產(chǎn)規(guī)模負(fù)債比率0.14<0.5、>0負(fù)債比例較低，償債能力很強(qiáng)負(fù)債收入比率1.020.4收入與負(fù)債配比不均衡資產(chǎn)負(fù)債情況分析1）、負(fù)債比率： 資產(chǎn)：總資產(chǎn)145.7萬(wàn)元，其中金融資產(chǎn)約占26.56%，實(shí)物資產(chǎn)占62.24%。 在金融資產(chǎn)中，現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物僅占 29.56%，共計(jì)16.18萬(wàn)元；其他金融資產(chǎn)38.56 萬(wàn)元，占70.44%,投資性金融資產(chǎn)占比較大，說(shuō)明投資渠道多元化，有很強(qiáng)的抗風(fēng)險(xiǎn) 能力。實(shí)物資產(chǎn)91萬(wàn)，主要是60萬(wàn)元的房屋不動(dòng)產(chǎn)，20萬(wàn)元的汽車，其他實(shí)物資產(chǎn)11萬(wàn)元，比例合理。凈資產(chǎn)規(guī)模高達(dá) 124萬(wàn)元。資產(chǎn)質(zhì)量較好。 負(fù)債：負(fù)債份額較少，僅為2

8、1萬(wàn)元。說(shuō)明劉先生家庭負(fù)債壓力較輕。 負(fù)債比率：資產(chǎn)負(fù)債比率=總負(fù)債/總資產(chǎn)=0.14在0.5以下，說(shuō)明該客戶綜合償債能力較強(qiáng)。2）、投資與凈資產(chǎn)比率： 投資：客戶投資的股票目前市值為 10 萬(wàn)元，國(guó)債 15萬(wàn)元，企業(yè)債 5 萬(wàn)元，信 托 8 萬(wàn)元，投資份額較多。具有一定的投資意識(shí)和經(jīng)驗(yàn)，有較強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)承受能力。 凈資產(chǎn)：為 124.74 萬(wàn)元，有較強(qiáng)的投資能力。 投資與凈資產(chǎn)比率： 凈資產(chǎn)投資比率 =投資資產(chǎn) /凈資產(chǎn)=0.31 比例略偏低。可適當(dāng)調(diào)整投資組合，增加投資收益。2.3.3 收入情況分析收入劉先生家庭收入 100%是來(lái)自工資、獎(jiǎng)金所得。雙方的收入較高且較為 穩(wěn)定。收入負(fù)債比率 =到

9、期應(yīng)償債本息 /收入（ <0.4） 支出基本生活費(fèi)占 30.56，其他開銷占 6.11，兩項(xiàng)合計(jì)占 36.67，支出 略高，建議壓縮 5，子女教育 25，略微偏高，但也可以稍微進(jìn)行壓縮。 旅游占 16.67%， 比例偏高，建議壓縮 5%。結(jié)余結(jié)余比率 =每月結(jié)余 /月收入 =32.5%每年結(jié)余 33,390 元，盈余明顯不足。2.3.4 現(xiàn)金流量分析現(xiàn)金流量明顯不足，現(xiàn)金流入中工資、獎(jiǎng)金比重過(guò)高，投資性收入比重過(guò)低。在現(xiàn) 金流出中，用于日常生活與旅游費(fèi)用的比例過(guò)高，投資和保障性支出比重過(guò)低， 現(xiàn)金增 值速度過(guò)慢。2.3.5 總括分析從以上的各項(xiàng)指標(biāo)的分析可以看出， 劉先生家的資產(chǎn)質(zhì)量較好

10、， 收入主要來(lái)自工資、 獎(jiǎng)金，理財(cái)性收入很少進(jìn)一步提高的能力較強(qiáng)，凈資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到 124.74 萬(wàn)元，加之每 年收入結(jié)余 3.34 萬(wàn)元，收入狀況較為不錯(cuò)。盈余明顯不足，投資性收益所占比例過(guò)低， 延緩了家庭財(cái)富的較快增值。負(fù)債比率 較低，有很充足的負(fù)債空間。從資產(chǎn)負(fù)債表中可以看出， 各項(xiàng)存款折合人民幣達(dá) 16.18 萬(wàn)元，其他金融資產(chǎn) 38.56 萬(wàn)元，加之每年可以實(shí)現(xiàn)的收入結(jié)余 3.34萬(wàn)元，共計(jì) 58.08 萬(wàn)元，如能進(jìn)行合理的支出 規(guī)劃和投資規(guī)劃，在未來(lái)的中長(zhǎng)期內(nèi)，可以不斷的增加投資性收益， 實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)較好的增 值。綜上所述，劉先生的家庭償債能力較強(qiáng)， 家庭資產(chǎn)穩(wěn)固性很好，在投資方面應(yīng)合理

11、 組合，劉先生家庭財(cái)務(wù)狀況上有很大的規(guī)劃空間。3 理財(cái)目標(biāo)分析3.1 財(cái)務(wù)基礎(chǔ)通過(guò)對(duì)以上財(cái)務(wù)情況分析， 劉先生家庭現(xiàn)在資產(chǎn)總計(jì) 145.74 萬(wàn)，凈資產(chǎn) 124.74 萬(wàn)， 其中活期存款 5 萬(wàn)元，定期存款 10.18 萬(wàn)元；其他金融資產(chǎn) 38.56萬(wàn)元；房產(chǎn) 60萬(wàn)，汽 車 20 萬(wàn)，均有貸款需要償還，其他個(gè)人資產(chǎn) 6 萬(wàn)；而負(fù)債只有 21 萬(wàn)，負(fù)債比例較小， 資產(chǎn)與負(fù)債配比不均衡。家庭年收入 21.34 萬(wàn)，全部為經(jīng)常性收入。支出總額 18 萬(wàn)， 其中經(jīng)常性支出占 77.22%。根據(jù)劉先生家庭的財(cái)務(wù)基礎(chǔ)，可依據(jù)資產(chǎn)現(xiàn)狀進(jìn)行逐步規(guī) 劃，達(dá)到劉先生家庭的目標(biāo)。3.2 期望目標(biāo)劉先生通過(guò)實(shí)施本理

12、財(cái)方案，預(yù)期達(dá)到 2 個(gè)理財(cái)目標(biāo)：1、兒子當(dāng)年出國(guó)留學(xué)費(fèi)用；2、退休時(shí)保持現(xiàn)有生活水平， 即每年大約 10 萬(wàn)元左右的生活費(fèi)用。用于退休后的 生活。但劉先生的家庭未提及保險(xiǎn)保障相關(guān)的理財(cái)目標(biāo)，主要是夫妻保險(xiǎn)保障，兒子 18 歲，經(jīng)濟(jì)上 100%依賴父母，所以，劉先生與宋女士應(yīng)有足夠的壽險(xiǎn)保障，確保兒子能 夠順利讀完大學(xué)。另外，目前家庭處于高速成長(zhǎng)期， 不能承受重大疾病費(fèi)用在財(cái)務(wù)方面 給家庭帶來(lái)的沖擊，需要考慮相應(yīng)的增加保障。根據(jù)先生家庭的財(cái)務(wù)狀況， 以及預(yù)期實(shí)現(xiàn)理財(cái)目標(biāo)， 將其具體調(diào)整為以下幾個(gè)階段： 第一階段，短期目標(biāo)，準(zhǔn)備劉浩洋第一年去英國(guó)留學(xué)的費(fèi)用。 這是一筆很大的支出， 需要提前準(zhǔn)備。

13、第二階段，短期目標(biāo)，制定一份詳盡的保險(xiǎn)計(jì)劃，實(shí)現(xiàn)對(duì)財(cái)產(chǎn)、人身、收入的全方 位保障，提高劉先生家庭抗風(fēng)險(xiǎn)的能力。第三階段，中長(zhǎng)期目標(biāo)，合理規(guī)劃投資組合，增加投資收益。進(jìn)一步解決孩子在國(guó) 外的教育基金問(wèn)題。同時(shí)，強(qiáng)化現(xiàn)金管理，提高短期償債能力，增加現(xiàn)金流。第四階段，長(zhǎng)期目標(biāo)：退休后保持現(xiàn)有的生活水平，重點(diǎn)關(guān)注資金的安全性，投資 品種的選擇應(yīng)該主要考慮產(chǎn)品的安全性與流動(dòng)性。3.3 分析客戶類型通過(guò)接觸和了解以及對(duì)劉先生家相關(guān)財(cái)務(wù)狀況分析可以看出： 劉先生目前投資較為 保守，定息資產(chǎn)高達(dá) 80%以上，風(fēng)險(xiǎn)性投資比例較少， 成長(zhǎng)性資產(chǎn)僅有股票一種投資產(chǎn) 品，投資收益相對(duì)較低，投資渠道很少，從現(xiàn)有儲(chǔ)蓄及可

14、動(dòng)用的結(jié)余來(lái)看，要想進(jìn)一步 提高生活質(zhì)量，使孩子接受國(guó)外更好的教育， 必須對(duì)其他金融資產(chǎn)進(jìn)行重新規(guī)劃和組合。 根據(jù)劉先生家庭的財(cái)務(wù)基礎(chǔ)分析， 理財(cái)目標(biāo)分析及客戶類型分析來(lái)看， 通過(guò)合理的理財(cái) 規(guī)劃，適當(dāng)增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，希望在一個(gè)相對(duì)短的時(shí)間完成目前的既定目標(biāo)， 提高收益 水平是可以實(shí)現(xiàn)的。4 理財(cái)假設(shè)1、預(yù)計(jì)國(guó)內(nèi)政治、經(jīng)濟(jì)環(huán)境將不會(huì)有重大改變；2、中國(guó)的長(zhǎng)期通貨膨脹率為 3%（家庭生活支出增長(zhǎng)率） ；3、社會(huì)平均工資增長(zhǎng)率 3%（家庭工資收入增長(zhǎng)率） ；4、國(guó)外教育費(fèi)用增長(zhǎng)率 5%；5、股票型基金的長(zhǎng)期投資收益率 8%；6、平衡型基金的長(zhǎng)期投資收益率 6%；7、債券型基金的長(zhǎng)期投資收益率 5%

15、；8、貨幣市場(chǎng)基金收益率 3%；9、無(wú)其他人力不可抗拒因素和不可預(yù)見因素的重大不利影響；10、預(yù)計(jì)劉先生夫婦 20年后退休 ,退休后生存 20年。5 策略與建議5.1 現(xiàn)金規(guī)劃我制定的現(xiàn)金規(guī)劃是為了幫劉先生家庭處理現(xiàn)金流的不規(guī)律性， 有計(jì)劃地用錢， 在 消費(fèi)和儲(chǔ)蓄投資之間取得平衡。 從劉先生家的現(xiàn)金流量表可以看出， 收入基本完全依賴 工資、獎(jiǎng)金；同時(shí)各項(xiàng)支出過(guò)大，因此，在現(xiàn)金管理方面主要從增加收入、縮減開支， 有計(jì)劃的儲(chǔ)蓄三方面來(lái)進(jìn)行規(guī)劃。1、收入規(guī)劃： 在投資規(guī)劃中對(duì)劉先生家現(xiàn)有的金融資產(chǎn)進(jìn)行了重新組合， 從目前 市場(chǎng)形勢(shì)來(lái)看，投資債券、股票及股票型基金每年估計(jì)可以得到15%的投資收益，可增

16、加 35,000 元左右的現(xiàn)金流入。另外，劉先生的妻子是一名注冊(cè)會(huì)計(jì)師，可以找份兼 職會(huì)計(jì)代賬或財(cái)務(wù)顧問(wèn)的工作以增加家庭收入，根據(jù)實(shí)際情況選擇 2-3 家公司兼職，按 各自每月 1 ,000- 1 ,200元計(jì)算，每年可增加非經(jīng)常性收入 40,000 元左右，共計(jì)每年可增 加 75,000 元。2、支出規(guī)劃：準(zhǔn)備孩子出國(guó)的費(fèi)用作為一次性大額支出會(huì)在短期影響資金的增值 效果，使可支配的資金減少，但從長(zhǎng)期看，還是可以通過(guò)逐漸積累資金改善投資收益， 增加現(xiàn)金流。另外，從現(xiàn)有支出結(jié)構(gòu)來(lái)看，建議劉先生對(duì)日常支出作以調(diào)整，在不影響 生活水平的前提下將膳食費(fèi)降為 20,000元，節(jié)省 1 0,000元；將旅

17、游費(fèi)用縮減一半，節(jié) 省 15,000 元，這樣兩項(xiàng)合計(jì)每年可節(jié)約 25,000元的家庭支出。孩子上大學(xué)后，還可省 去每年 45,000元的高中教育費(fèi)支出。共計(jì)每年可節(jié)省 70,000元。3、儲(chǔ)蓄規(guī)劃：建議保持相當(dāng)于 3-6 個(gè)月的支出的流動(dòng)資產(chǎn)作為應(yīng)急的備用金，由 于需要保持良好的流動(dòng)性， 建議以銀行活期存款和貨幣市場(chǎng)基金的形式準(zhǔn)備該賬戶。 繼 續(xù)保持現(xiàn)有的 10,000 元現(xiàn)金，開通約定轉(zhuǎn)存功能，在不用時(shí)可以享受定期存款利息； 再將現(xiàn)有活期存款 50,000元購(gòu)買貨幣市場(chǎng)基金，在 T+1 日可以贖回變現(xiàn)，收益大概在 2%3%之間，同時(shí)兼顧流動(dòng)性和收益水平。在遇到資金緊急需求時(shí)，也可以通過(guò)信用

18、 卡透支的方式，緩解壓力。劉先生家的汽車每年大概需要 20,000 元的費(fèi)用，可用活期 存款和每年結(jié)余支付。5.2消費(fèi)支出規(guī)劃收入分析73%我們根據(jù)劉先生家庭的現(xiàn)金流量表統(tǒng)計(jì)得出：目前，劉先生家庭的收入主要為： 一、工資薪金類收入。占其全部收入的 73%;二、年終獎(jiǎng)金收入。占其全部收入的 7%;其余為各項(xiàng)利息及信托收益，其比例是：銀行存款利息 1%，債券利息1%， 信托收益2%。其收入結(jié)構(gòu)如圖：工資薪金獎(jiǎng)金銀行徉款利息債券利息信托收益張先生家廛收入結(jié)構(gòu)團(tuán)劉先生家庭目前收入來(lái)源主要是工資薪金收入，且劉先生夫妻的工作比較穩(wěn) 定，在工資薪金收入方面有較完善的社會(huì)保障。消費(fèi)支出規(guī)劃劉先生家庭每年的收入

19、總額為 213,390元，支出總額為180,000元，每年結(jié)余33,390元（詳細(xì)收支情況參見“現(xiàn)金流量表”），顯然，劉先生家庭雖具有較為可觀 的年收入，但其每年支出費(fèi)用較高，結(jié)余較少。因此，我們建議客戶減少不必要開 支。根據(jù)劉先生家庭的現(xiàn)金流量表來(lái)看，劉先生家庭的經(jīng)常性生活支出較多，可以 適當(dāng)減少10000元，在其非經(jīng)常性支出中，每年的旅游費(fèi)用支出過(guò)多，可以將每年 30000元人民幣的旅游費(fèi)用減少至15000元，結(jié)余增加25000元，家庭財(cái)務(wù)自由度 提高30%。根據(jù)劉先生的預(yù)期理財(cái)目標(biāo)來(lái)看，由于劉先生并沒(méi)有重置房產(chǎn)、車產(chǎn)的意愿，減少了家庭支出的壓力。 但在其家庭現(xiàn)金流量表中得出， 劉先生家庭

20、每年有固定的 負(fù)債償付支出， 分別為房屋貸款還款金額為 20,000元，汽車貸款還款金額為 19,000 元，這兩項(xiàng)還款支出總額占劉先生家庭每年總支出的 22%。另外， 劉先生本人還在 使用銀行信用卡進(jìn)行消費(fèi)。因此，我們不建議劉先生家庭繼續(xù)使用其他消費(fèi)信貸， 以避免現(xiàn)金持有量不足或入不敷出的現(xiàn)象出現(xiàn)。5.3 風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)劃我們制定的風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)劃是通過(guò)恰當(dāng)規(guī)劃保障生活品質(zhì)， 防范和避免各類風(fēng)險(xiǎn)帶給 生活的沖擊， 劉先生家庭沒(méi)有購(gòu)買任何保險(xiǎn)， 這對(duì)一個(gè)處于成長(zhǎng)期的家庭來(lái)說(shuō)存在很大 的隱患。我們將從人身意外險(xiǎn)、壽險(xiǎn)、健康險(xiǎn)、家庭財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)和責(zé)任險(xiǎn)五個(gè)方面分析劉先 生家庭的保險(xiǎn)需求。意外險(xiǎn)需求方面，考慮到夫

21、妻雙方收入較高，共計(jì)達(dá)到 21 萬(wàn)，建議購(gòu)買意外傷害 險(xiǎn)。同時(shí)兒子上高中，易發(fā)生意外傷害，應(yīng)投保學(xué)平險(xiǎn)（即中小學(xué)生意外傷害險(xiǎn)） ，保 障意外門急診和意外傷害。壽險(xiǎn)需求方面，建議投保兩全保險(xiǎn)，既保障人身安全，又提供生存保障。健康險(xiǎn)需求方面，夫妻雙方都有社保， 但對(duì)于大病的保障卻沒(méi)有，劉先生家庭正處 于高速成長(zhǎng)期， 金融資產(chǎn)雖達(dá) 38 萬(wàn)元，但也無(wú)法承受重大疾病給家庭財(cái)務(wù)造成的沖擊。 隨著工作壓力的加大，精神的高度緊以及年齡的增長(zhǎng)，罹患疾病的風(fēng)險(xiǎn)較高，需要一定 額度的重大疾病保障。 建議投保大病保險(xiǎn)及定期的門急診險(xiǎn)， 住院補(bǔ)償險(xiǎn)和住院補(bǔ)貼等 險(xiǎn)種。家庭財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)方面，目前沒(méi)有任何保險(xiǎn)， 建議您根據(jù)房屋

22、、家具和家電的實(shí)際價(jià)值確 定保額，定期購(gòu)買普通家庭財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)；同時(shí)對(duì)汽車也定期購(gòu)買車輛險(xiǎn)。責(zé)任險(xiǎn)方面，劉先生的妻子作為注冊(cè)會(huì)計(jì)師， 并從事會(huì)計(jì)工作，應(yīng)投保注冊(cè)會(huì)計(jì)師 責(zé)任保險(xiǎn)。具體方案:表5.3 (1)遺囑成員需求表(單位：元人民幣)遺屬成員年齡需求年限每年金額通貨膨脹率現(xiàn)值木太太4035445503%511947.22劉浩洋18003%0合計(jì)511947.22表5.3 (2)教育費(fèi)用表(單位：元人民幣)教育層次離現(xiàn)在年限當(dāng)前所需費(fèi)用屆時(shí)費(fèi)用現(xiàn)值留學(xué)0535541535541.00535541.00合計(jì)535541.00通貨膨脹率為3%，工資增長(zhǎng)率為3%,教育費(fèi)用增長(zhǎng)率為5%,貼現(xiàn)率為4%個(gè)人壽

23、險(xiǎn)分析假設(shè)宋太太的預(yù)期壽命為75歲，每年按總支出的30%計(jì)算太太的生活需求148,500*30%=44550元，那么宋太太余生的生活總需求為：第t年的生活需求：44550X( 1 + 3% ) t-1第 t 年生活需求的現(xiàn)值：44550X( 1 +3 % )t-1 十(1 + 4 % ) t-1(t=0,1,2,35)生活總現(xiàn)值總計(jì)：511947.22元。當(dāng)年年薪5000*12+20000+75000=155000元，預(yù)計(jì)未來(lái)工作期間年收入及消費(fèi)支出按3%遞增。按年貼現(xiàn)率4%計(jì)算。分析：宋太太預(yù)期還能工作20年，太太收入現(xiàn)值：第 t 年的收入：(5000X 12+20000+75000)X(

24、1 + 3% ) t-1t 1t 1第 t 年收入的現(xiàn)值：(5000X 12+20000+75000) X (1 +3% ) - - (1 + 4% ) -(t=0,1, 2,，20)退休前收入現(xiàn)值總計(jì)：1551355.23元。家庭保障需求金額1.個(gè)人喪葬費(fèi)用400002.遺屬生活費(fèi)用511947.223.子女教育金5355414.各類債務(wù)156,000家庭保障需求（1 +2 +3 +4）1243488.225存款及其他可變現(xiàn)資產(chǎn)161,8006.保險(xiǎn)給付07.其他收入來(lái)源1551355.23可確保財(cái)務(wù)來(lái)源總額（5+6+7）1713155.23壽險(xiǎn)需求=家庭保障需求總額-可確保的財(cái)務(wù)來(lái)源總額-

25、469667.01經(jīng)過(guò)理財(cái)規(guī)劃劉先生壽險(xiǎn)需求-469667.01元，為負(fù)值殘疾保險(xiǎn)的需求分析劉先生如果因?yàn)橐馔鈱?dǎo)致殘疾，假設(shè)劉先生沒(méi)有收入來(lái)源；劉先生的生活護(hù)理費(fèi)導(dǎo) 致開支每月開支從7500元增加到17500元。如需求表所示：表5.3（4）殘疾保險(xiǎn)的需求分析表（單位：元人民幣）家庭保障需求金額1.殘疾后豕庭生活費(fèi)用2925166.4652.子女教育金535541.003.各類債務(wù)156,000家庭保障需求（1 +2 +3 ）3616707.4654.收入來(lái)源1551355.235金融資產(chǎn)1,358,5006.保險(xiǎn)給付0可確保財(cái)務(wù)來(lái)源總額（4+5+6）2909855.23壽險(xiǎn)需求=家庭保障需求總

26、額-可確保的財(cái)務(wù)來(lái)源總額706852.2351可見劉先生的殘疾保險(xiǎn)需求為 706852.2351元。劉先生保險(xiǎn)需求：1）投保泰康人壽的“愛家之約”保險(xiǎn)，一保單保全家，一個(gè)人出險(xiǎn)，另兩保單全 免，包括意外傷害、壽險(xiǎn)、健康險(xiǎn)在內(nèi)，對(duì)養(yǎng)老和醫(yī)療有一個(gè)全面的保障，劉先生殘疾 保險(xiǎn)需求 800000 元 而宋小姐按照劉先生的分析方法同理得到殘疾保險(xiǎn)需求接近 800000元。保額 320 萬(wàn)元，年繳保費(fèi) 29450 元。在合理范圍內(nèi)。年繳針對(duì)家庭：中高收入的三口之家 ,處于事業(yè)成熟期，經(jīng)濟(jì)條件較好 ,除基本需求 外，對(duì)家庭財(cái)富的保值和穩(wěn)定增長(zhǎng)較為關(guān)注。組合產(chǎn)品側(cè)重 :理財(cái) +身價(jià) +健康+豁免，設(shè) 計(jì)理念

27、：以家庭財(cái)富的保值增值為主要目的， 兼顧了意外、 身價(jià)、豁免功能，保障全面。2）投保人保財(cái)險(xiǎn)的“家泰財(cái)險(xiǎn)” ，每份保額 142,000元，年繳費(fèi) 220 元，根據(jù)劉先 生家庭的固定資產(chǎn)情況，建議投保三份，保額 426,000 元，年繳費(fèi) 660 元。投保人保財(cái) 險(xiǎn)的“交強(qiáng)險(xiǎn)”（國(guó)家強(qiáng)制執(zhí)行），年繳保費(fèi) 1,050 元； 同時(shí)投保車輛商業(yè)保險(xiǎn)，年繳費(fèi)大約 4,600 元。3）劉先生家庭應(yīng)投保家庭財(cái)產(chǎn)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)，我們?yōu)閯⑾壬彝ネ侗Ａ艘环葺^為全面 的太平洋保險(xiǎn)公司的福滿堂家庭財(cái)險(xiǎn)保險(xiǎn)，保險(xiǎn)利益包括：房屋及室內(nèi)財(cái)產(chǎn)保障， 盜搶 損失，便攜式用品保障，管道破裂及水漬險(xiǎn)，家用電器用電安全保障，家居玻璃意外

28、破 碎保障，租賃費(fèi)用保障，第三者經(jīng)濟(jì)賠償。其中房屋及室內(nèi)財(cái)產(chǎn)保障保額為500，000元，其余各項(xiàng)保額為 50,000 元4）劉先生的妻子應(yīng)投保平安保險(xiǎn)的會(huì)計(jì)師責(zé)任險(xiǎn)，約需保費(fèi)2,700 元；另外劉先生的妻子已經(jīng)步入中年，處于女性疾病高發(fā)期，因此在健康保險(xiǎn)方面 為劉先生的妻子另外投保一份泰康女性疾病保險(xiǎn)， 該保險(xiǎn)針對(duì)乳腺癌， 婦科癌癥及因意 外傷害或者襲擊導(dǎo)致面部毀損， 須接受意外面部整體手術(shù)治療等女性特有的醫(yī)療費(fèi)用需 求提供保障。其中乳腺癌給付保額比率為 100%，其余各項(xiàng)的給付保額比率均在 50%以 上。約需保費(fèi) 300 元綜上劉先生家每年保費(fèi)支出約為 3,000+5,000+1,050+2

29、9,450=38,500 元可從每年節(jié) 余中支付。表5.3 （5）保險(xiǎn)計(jì)劃表保險(xiǎn)名稱交費(fèi)方式投保金額（元）年交保費(fèi)（兀）人壽保險(xiǎn)愛家之約年繳3,200,00029450家庭財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)家泰財(cái)險(xiǎn)年繳426,000660會(huì)計(jì)師責(zé)任險(xiǎn)平安會(huì)計(jì)師責(zé)任險(xiǎn)年繳3000交強(qiáng)險(xiǎn)年繳1050車輛商業(yè)保險(xiǎn)年繳5000合計(jì)38500保障項(xiàng)目保險(xiǎn)金額(元)保障范圍意外身故/殘疾投保人及其配偶5-30 萬(wàn)被保險(xiǎn)人因遭受意外事故，并自事故 發(fā)生之日起180日內(nèi)因該事故身故、 殘疾的，本公司按其意外傷害保險(xiǎn)金 額給付意外身故/殘疾保險(xiǎn)金。投保人的子女5萬(wàn)或10萬(wàn)意外住院投保人及其配偶5萬(wàn)被保險(xiǎn)人每次因遭受意外事故并在 醫(yī)院進(jìn)行

30、住院治療的，本公司就其該 次意外事故發(fā)生之日起180日內(nèi)發(fā) 生的、符合當(dāng)?shù)厣鐣?huì)基本醫(yī)療保險(xiǎn)規(guī) 定的合理醫(yī)療費(fèi)用，扣除人民幣10C 元免賠額后，按80%比例給付意外醫(yī) 療保險(xiǎn)金。投保人的子女5萬(wàn)意外門診投保人及其配偶1萬(wàn)被保險(xiǎn)人每次因遭受意外事故并在 醫(yī)院進(jìn)行門診治療的，本公司就其該 次意外事故發(fā)生之日起180日內(nèi)發(fā) 生的、符合當(dāng)?shù)厣鐣?huì)基本醫(yī)療保險(xiǎn)規(guī) 定的合理醫(yī)療費(fèi)用，扣除人民幣10C 元免賠額后，按80%比例給付意外醫(yī) 療保險(xiǎn)金。投保人的子女1萬(wàn)意外住院津貼投保人及其配偶10-100元/天被保險(xiǎn)人因遭受意外事故并進(jìn)行住 院治療的，并自事故發(fā)生之日起180 日內(nèi)因該事故經(jīng)醫(yī)院確診必須住院治療的，

31、本公司按照保險(xiǎn)單載明的意 外住院津貼日額給付，每次事故給付 天數(shù)以10天為限。意外住院津貼的累 計(jì)給付日數(shù)最多為180日，累計(jì)給付 日數(shù)達(dá)到180日時(shí)，對(duì)該被保險(xiǎn)人的 保險(xiǎn)責(zé)任終止。燃?xì)庖馔馍砉士蛇x5萬(wàn)被保險(xiǎn)人因遭受民用燃?xì)庖馔馐鹿剩?并自事故發(fā)生之日起180日內(nèi)因該 事故身故的，本公司按其意外傷害保 險(xiǎn)金額給付意外身故保險(xiǎn)金，對(duì)被保 險(xiǎn)人保險(xiǎn)責(zé)任終止，本次投保的家庭 成員因燃?xì)庖馔鈱?dǎo)致的身故責(zé)任賠 付限額以投保的該項(xiàng)責(zé)任保額為限。燃?xì)庖馔馍砉士膳c主險(xiǎn)意外身故累計(jì)賠付。表5.3（ 7） 平安車險(xiǎn)項(xiàng)目金額三者險(xiǎn)781.9元車損險(xiǎn)2160.2 元司乘險(xiǎn)89.25元盜搶險(xiǎn)654.5元玻璃險(xiǎn)200元?jiǎng)?/p>

32、痕險(xiǎn)238元自燃險(xiǎn)291元00無(wú)不計(jì)免賠585.6元總計(jì)5000元5.4教育規(guī)劃教育層次離現(xiàn)在年限當(dāng)前所需費(fèi)用屆時(shí)費(fèi)用現(xiàn)值留學(xué)0535541535541.00535541.00合計(jì)535541.00表5.4教育費(fèi)用表(單位：元人民幣)孩子劉浩洋目前18歲，現(xiàn)讀高三，畢業(yè)后想去英國(guó)留學(xué)，由于所需費(fèi)用較高，每 年大概需要15-20萬(wàn)元的費(fèi)用，從劉先生家目前的經(jīng)濟(jì)狀況分析，暫時(shí)無(wú)法承擔(dān)，為了 不耽誤孩子學(xué)業(yè)，我們建議劉浩洋選擇國(guó)內(nèi)外聯(lián)合辦學(xué)的學(xué)校，可在國(guó)內(nèi)讀三年，國(guó)外讀兩年。這樣頭三年按每年50,000元計(jì)算，現(xiàn)值：50,000 + 50,000X (1 + 5% ) - (1 + 6 % ) +

33、50,000X (1 + 5% ) 2- (1 + 6 % ) 2 = 148,589 (元)共計(jì)148,589元，可用到期的定期存款100,000萬(wàn)元及企業(yè)債券50,000元支付。國(guó) 外兩年所需200,000X (1 + 5% ) 3-( 1 + 6 % ) 3 + 200,000X (1 + 5% ) 4- (1 + 6 % ) 4 = 386,952 (元)386,952元可用現(xiàn)有資金投資組合，三年后支付，這樣劉先生還剩175,590元，可繼續(xù)投資用于增加收益，改善生活。教育費(fèi)用總計(jì)535,541元。5.5投資規(guī)劃劉先生目前只有股票市值10萬(wàn)元的投資，收益較低，目前股市重新復(fù)蘇，可繼續(xù)持

34、 有或轉(zhuǎn)化成購(gòu)買成長(zhǎng)型股票基金。孩子出國(guó)留學(xué)需535541元，按劉先生目前的資金狀況， 無(wú)法立即支付，為了不耽誤孩子學(xué)業(yè)，建議劉浩洋選擇國(guó)內(nèi)外聯(lián)合辦學(xué)的學(xué)校，可以在國(guó)內(nèi)讀三年，再去國(guó)外讀兩年。這樣，前三年按每年50,000元計(jì)算，共計(jì)148,589元，可用到期的銀行存款100,000萬(wàn)元及債券50,000元支付。將剩余的信托產(chǎn)品80,000元，宋 女士兼職增加的收入40,000元,孩子上大學(xué)后省下的教育費(fèi)45,000元，以及每年膳食和 旅游省下的25,000元：25000+45000+80000+40000=190,000（元）共計(jì)190000元，減去每年38,500元的保費(fèi)和13,000元的

35、養(yǎng)老基金:190000-38500-13000=138500 （元）還剩 138,500元的資金進(jìn)行重新組合，可以買入成長(zhǎng)型股票基金成長(zhǎng) 100,000萬(wàn)元：138500-100000=38500（元）中期債券 38,500元，加上先期 100,000萬(wàn)元的股票投資，根據(jù)目前股票上漲的行情， 預(yù)期年收益率 15%，債券型基金的長(zhǎng)期投資收益率 5%；貼現(xiàn)率 4%。38,500*5%=1,925（元）100000*17.28%=17,280（元）100000*15%=15,000（元）按折現(xiàn)率為 4%計(jì)算終值總為 362,800元。362,800-100000-100000-38500=124,3

36、00（元）這樣三年后可得收益 124,300元。資金總計(jì)達(dá) 362,800元。另外，兩年后 150,000元的 國(guó)債到期，按3%的利率計(jì)算可得利息：150000*（1+3%*3）=13,500（元）可將一半 13500/2=6750元投資于偏股型平衡基金，一半投資于短期債券，預(yù)期年收 益率10%。三年后孩子出國(guó)時(shí)，資金總額可達(dá) 526,300元。400,000元用于孩子出國(guó)，其 余126,300元，繼續(xù)投資用于增加收益，改善生活。2、退休后可投資于收入型基金、長(zhǎng)期債券，和部分國(guó)債，收益較穩(wěn)定，預(yù)期年收 益率可達(dá) 6%。2013年開放式主動(dòng)偏股型基金平均收益率為 15.82%，其中，主動(dòng)股票型基

37、金收益率 均值為 17.28%、混合型基金收益率均值為 13.22%。2013年是近四年來(lái)開放式主動(dòng)偏股 型基金業(yè)績(jī)表現(xiàn)最好的一年。此外，與其他類型基金相比， 2013年主動(dòng)偏股型基金的平 均收益率水平最高。表5.5投資類型類型投資金額推薦平均收益率混合型基金6750元華寶興業(yè)寶康消費(fèi)品混合（240001）累計(jì)凈值：1.8投資領(lǐng)域：混合型投資金額：500元起13.22%主動(dòng)股票型基金100000元長(zhǎng)盛電子信息產(chǎn)業(yè)（080012）基金 類型：股票型基金規(guī)模：2.4億份基金凈值2014-05-091.2240累計(jì) 凈值：1.6490近半年增長(zhǎng)率17.54%17.28%主動(dòng)偏股型基金6750元長(zhǎng)盛同

38、慶800A基金代碼：150098投資領(lǐng)域：股票型15.82%中期證券38500元嘉實(shí)中證中期企業(yè)債指數(shù)（lof）c累計(jì)凈值:1.0177贖回狀態(tài)：可贖回風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)：低風(fēng)險(xiǎn)最新規(guī)模：0.5億元6%短期債券6750元長(zhǎng)信純債一年定開債券C單位凈值：1.0340風(fēng)險(xiǎn)等級(jí):低風(fēng)險(xiǎn)最新規(guī)模:1.01億元贖回狀態(tài):不可 贖回5%5.6 退休規(guī)劃第一步，預(yù)測(cè)資金需求：預(yù)計(jì)劉先生夫婦 20年后退休,退休后生存 20 年.則需準(zhǔn)備 20年的退休金； 要保持劉先生夫婦的現(xiàn)有生活水平，退休后每年需要 100,000 元的生活費(fèi)。 劉先生折算到 60 歲初的時(shí)候，退休資金共需：20年X 10萬(wàn)=200萬(wàn)元第二步，預(yù)測(cè)退

39、休收入：假設(shè)劉先生以 5000元/月的繳費(fèi)基數(shù)來(lái)繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)， 退休時(shí)上年度城鎮(zhèn)職工月平均工資為5000元，養(yǎng)老金繳納年限為20年，規(guī)定計(jì)發(fā)月數(shù)=20X12= 360月月領(lǐng)養(yǎng)老金 =個(gè)人賬戶 +社會(huì)統(tǒng)籌賬戶=每月繳納工資基數(shù)X 8%x 12X繳費(fèi)年數(shù)/計(jì)發(fā)月數(shù)+上一年度月平均工資和本人指數(shù)化月平均繳費(fèi)工資的平均值X(繳納養(yǎng)老金年數(shù))=5000X 8%X 12X 30/240+( 5000+ 5000)/2X 30%=2100 元假設(shè)宋太太以 4000/月的繳費(fèi)基數(shù)來(lái)繳納養(yǎng)老保險(xiǎn)，退休時(shí)上年度城鎮(zhèn)職工月平均工資為5000元，養(yǎng)老金繳納年限為20年，規(guī)定計(jì)發(fā)月數(shù)=20X12= 360月月領(lǐng)養(yǎng)老金 =個(gè)人賬戶 +社會(huì)統(tǒng)籌賬戶=每月繳納工資基數(shù)X 8%x 12X繳費(fèi)年數(shù)/計(jì)發(fā)月數(shù)+上一年度月平均工資和本人指數(shù)化月平均繳費(fèi)工資的平均值X(繳納養(yǎng)老金年數(shù))=4000X 8%X 12X 30/240+( 5000+ 4000 )/2X 30%=1830 元?jiǎng)⑾壬蚱薅嗣吭鹿差I(lǐng)養(yǎng)