《金融市場》2018-2019期末試題及答案

1、金融市場2018-2019期末試題及答案一、單項選擇題（每小題1分，共io分。每小題有一項正確答案，請將正確答案的序號填寫在括號內(nèi)）1. 按（）可將金融市場劃分為貨幣市場、資本市場、外匯市場、保險市場、衍生金融市場。A. 交易范圍B.交易方式C.定價方式D.交易對象2. 金融市場的宏觀經(jīng)濟(jì)功能不包括（）。A.分配功能B.財富功能C.調(diào)節(jié)功能 D.反映功能3. （）是證券市場上數(shù)量最多、最為活躍的經(jīng)紀(jì)人。A.傭金經(jīng)紀(jì)人B.居間經(jīng)紀(jì)人C.專家經(jīng)紀(jì)人D.證券自營商4. 回購協(xié)議中所交易的證券主要是（）。A.銀行債券B.企業(yè)債券C.政府債券D.金融債券5. 金融市場的客體是指（）oA.交易者 B.交易

2、對象C.金融中介機(jī)構(gòu) D.金融市場價格6. 股票買賣雙方之間直接達(dá)成交易的市場稱為（）。A.場內(nèi)交易市場B.柜臺市場C.第三市場D.第四市場7. 下列（）不是影響債券基金價格波動的主要因素。A.利率變動B.匯率變動C.股價變動D.債信變動8. 以（）為主體形成的外匯供求，已成為決定市場匯率的主要力量。A.各國中央銀行 B.外匯銀行C.外匯經(jīng)紀(jì)商D.跨國公司9. 財產(chǎn)保險是以財產(chǎn)及其有關(guān)利益為（）的保險。A.保險價值 B.保險責(zé)任C.保險風(fēng)險 D.保險標(biāo)的10. 票據(jù)是一種無因債權(quán)證券，這里的“因”是指（）oA. 產(chǎn)生票據(jù)權(quán)利義務(wù)關(guān)系的原因B. 票據(jù)產(chǎn)生的原因C. 票據(jù)轉(zhuǎn)讓的原因D. 發(fā)行票據(jù)在

3、法律上無效或有瑕疵的原因二、多項選擇題（每小題2分，共20分。每小題有兩個以上的正確答案，請將所有正確答案的序號填寫 在括號內(nèi)）11. 下列屬于資本市場交易工具的是（）oA.貨幣頭寸 B.票據(jù)C.政府債券 D.股票E. 公司債券12. 在經(jīng)濟(jì)體系運作中，市場的基本類型有（）。A.要素市場 B.服務(wù)市場C.產(chǎn)品市場 D.金融市場E.錢幣市場13. 金融市場某些因素的作用使各個子市場緊密聯(lián)結(jié)在一起，這些因素主要是（）。A.信貸 B.金融結(jié)構(gòu)C.完美而有效的市場D.不完美與不對稱的市場E.投機(jī)與套利14. 債券因籌資主體的不同而有許多品種，它們都包含（）基本要素。A.債券而值 B.債券價格C.債券利

4、率 D.債券償還期限E.債券信用等級15. 同傳統(tǒng)的定期存款相比，大額可轉(zhuǎn)讓定期存單具有以下特點（）。A.存單不記名 ' B.存單金額大旦固定C.存單既可固定利率也可浮動利率D.存單可提前支取E.存單不可以提前支取16. 影響債券轉(zhuǎn)讓價格的主要因素有（）。A.法定利率B.經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況C.物價水平 D.中央銀行的公開市場操作E.匯率17. 從風(fēng)險與收益的關(guān)系來看，股票投資風(fēng)險可以區(qū)分為（）oA.企業(yè)風(fēng)險B.貨幣市場風(fēng)險C.市場風(fēng)險D.非市場風(fēng)險E.道德風(fēng)險18. 根據(jù)中華人民共和國外匯管理條例，外匯是指（）oA.外國貨幣 B.外幣支付憑證C.外幣有價證券D.特別提款權(quán)E.其他外匯資產(chǎn)19

5、. 在保險理賠中，賠償金額的確定原則是（）oA.以市場價值為限B.以保險金額為限C.以保險價值為限D(zhuǎn).若三者不一致時，以最小者為限E.若三者不一致時，以最大者為限20. 在我國金融市場中，屬于自律性的監(jiān)管機(jī)構(gòu)包括（）oA.中國人民銀行B.中國證券業(yè)協(xié)會C.中國保監(jiān)會D.中國證監(jiān)會E.上海和深圳證券交易所三、名詞解釋（每小題5分，共15分）21. 完美市場22. 回購協(xié)議23. 機(jī)構(gòu)投資者四、判斷正誤并說明原因（每小題6分，共24分）24. 公司債券只是公司證券的一部分。25. 在投資基金發(fā)展的初級階段，應(yīng)該更注重開放型基金的發(fā)展。26. 人身保險和人壽保險是相同業(yè)務(wù)的兩種不同說法。27. 遠(yuǎn)期

6、利率協(xié)議通常以當(dāng)?shù)氐氖袌隼首鳛閰⒄绽?。五、簡答題（每小題8分，共16分）28. 影響股票價格變動的公司自身因素主要有哪些？29. 簡述金融工具的特征及其相互關(guān)系。六、案例分析題（15分）30. 請將下列金融交易進(jìn)行分類，判斷它們是否屬于貨幣或資本市場；初級或次級市 場；公開或議價市場。注意下列交易適合于上述市場分類中1種以上的類別，答案要選出每 一種交易適合的所有的適當(dāng)?shù)氖袌鲱愋?。這些金融交易包括：（1）你在附近銀行購買了 10000元的國庫券，今天交割；（2）某A股普通股票價格上漲，為此你電話指示經(jīng)紀(jì)人買人5000股該種股票；（3）你獲得了一筆收入，和當(dāng)?shù)匾患一鸸韭?lián)系，買入18000

7、元證券投資基金。試題答案及評分標(biāo)準(zhǔn)（供參考）一、單項選擇題（每小題1分，共10分，每小題有一項答案正確，請將正確答案的序號填寫在括號內(nèi)）1. D 2. B 3. A4. C 5. B6. D 1. C 8. B9. D 10- A二、多項選擇題（每小題2分，共20分。每小題有數(shù)目不等的答案正確，請將所有正確答案的 序號填寫在括號內(nèi)）11. CDE 12. ACD13. ACDE 14. ACD 15. ABCE16. BCDE 17. CD18. ABCDE 19. ABCD 20. BE三、名詞解釋（何小題5分.共15分）21. 完美市場：是指在這個市場上進(jìn)行交易的成本接近或等于零，所有的市

8、場參與者都是 價格的接受者。在這個市場上，任何力量都不對金融工具的交易及其價格進(jìn)行干預(yù)和控制，任 由交易雙方通過自由競爭決定交易的所有條件。（5分）22. 回購協(xié)議：是指在出售證券時，與證券的購買商簽定協(xié)議，約定在一定期限后按原定 價格或約定價格購回所賣證券，從而獲取即時可用資金的一種交易行為。（5分）23. 機(jī)構(gòu)投資者：是指用自有資金或者從分散的公眾手中籌集的資金專門進(jìn)行有價證券 投資活動的法人機(jī)構(gòu)。（5分）四：判斷正誤并說明原因（每小題6分，共24分）24. 答：正確。（2分）公司證券除了公司債券，還包括股票。（4分）25. 答：錯誤。（2分）應(yīng)該更注重封閉型基金的發(fā)展。由于市場發(fā)展的初級

9、階段開放程度和抗風(fēng)險程度都比較低，注重開放型基金容易使市場失控而造成沖擊。（4分）26. 答：錯誤。（2分）人壽保險以人的壽命為保險標(biāo)的，人身保險則以人的身體、生命、健康為保險標(biāo)的，人壽保 險只是人身保險的一個組成部分。（4分）27. 答；錯誤。（2分）通常以倫敦銀行間同業(yè)拆放利率（LIBOR）作為參照利率。（4分）五、簡答題（每小題8分，共16分）28. （1）公司利潤因素。（2）股息、紅利因素。（3）股票的分割因素。（4）股票是否為初次上市因素。（5）重大人事變動因素。（6）投資者因素。29. （1）金融工具都具有期限性、收益性、流動性和安全性。期限性是指債務(wù)人在特定期限 之內(nèi)必須清償特定金融工具的債務(wù)余額的約定。收益性是指金融工具能夠定期或不定期地給持有人帶來價值增值的特性。流動性是指金融工具轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金而不遭受損失的能力。安全性 或風(fēng)險性是指投資于金融工具的本金和收益能夠安全收回而不遭受損失的可能性。（4分）（2）任何金融工具都是以上四種特性的組合，也是四種特性相互之間矛盾的平衡體。一般 來說，期限性與收益性正向相關(guān)，即期限越長，收益越高，反之亦然。流動性、安全性則與收益 性成反向相關(guān)，安全性、流動性越高的金融工具其收益性越低。反過來也一樣，收益性高的金 融工具其流動性和安全性就相對要差一些。正是期限性、流動性、安全性和收益性相互間的不 同組合導(dǎo)致了金融工具