現(xiàn)代企業(yè)理論第二章 交易費用理論

1、整理課件主要內容主要內容 交易成本交易成本( (交易費用交易費用) )是制度經濟學中的核心概念，是制度經濟學中的核心概念，也是企業(yè)理論中的核心概念。也是企業(yè)理論中的核心概念。交易與交易成本；交易與交易成本；交易費用存在的原因；交易費用存在的原因；交易費用的性質。交易費用的性質。整理課件 一一 交易交易（一）交易的概念（一）交易的概念交易是與生產相對應的一個概念。新制度經濟學中將人類的經交易是與生產相對應的一個概念。新制度經濟學中將人類的經濟活動分為兩類：濟活動分為兩類： 生產性活動：人與自然界發(fā)生關系的活動，如資源的開采、生產性活動：人與自然界發(fā)生關系的活動，如資源的開采、產品的加工。產品的加

2、工。交易性活動交易性活動：人與人之間發(fā)生經濟關系的活動。如商品交換、人與人之間發(fā)生經濟關系的活動。如商品交換、勞資談判、股票買賣、合同簽訂等。勞資談判、股票買賣、合同簽訂等。交易：一切不能歸入生產活動的經濟活動都是交易活動，即交易：一切不能歸入生產活動的經濟活動都是交易活動，即一切不以改變自然為目的的活動都是交易活動。一切不以改變自然為目的的活動都是交易活動。（二）交易的實質（二）交易的實質康芒斯理論：康芒斯理論：1934年出版的年出版的制度經濟學制度經濟學中首先嚴格地研中首先嚴格地研究了交易的內涵。認為經濟關系的本質是交易，整個社會是由無究了交易的內涵。認為經濟關系的本質是交易，整個社會是由

3、無數(shù)交易組成的一種有機的組織。數(shù)交易組成的一種有機的組織。整理課件交易是人類經濟活動的基本單位，是制度經濟學的最小單位。交易是人類經濟活動的基本單位，是制度經濟學的最小單位。交易的實質是所有權的轉移，不是交易的實質是所有權的轉移，不是“物品的交換物品的交換”。交易本身必須含有交易本身必須含有“沖突、依存和秩序沖突、依存和秩序”三項原則。實質上是三項原則。實質上是指人類交易活動的三個基本特征。指人類交易活動的三個基本特征?？得⑺沟慕灰赘拍睿涸谝欢ǖ闹刃蚧蚣w行動的規(guī)則中發(fā)生康芒斯的交易概念：在一定的秩序或集體行動的規(guī)則中發(fā)生的、利益彼此沖突和依存的個人之間的所有權的轉移。的、利益彼此沖突和依存的

4、個人之間的所有權的轉移。（三）交易的形式或類型（康芒斯）（三）交易的形式或類型（康芒斯）買賣的交易（市場交易）買賣的交易（市場交易）：財富分配為目的的交易：財富分配為目的的交易管理的交易（企業(yè)交易）：管理的交易（企業(yè)交易）：以財富的生產為目的的交易以財富的生產為目的的交易限額的交易（政府交易）：限額的交易（政府交易）：政府組織與公眾之間的交易。政府組織與公眾之間的交易。整理課件整理課件二二 交易成本（費用）交易成本（費用）（一）交易成本的概念（一）交易成本的概念1、科斯科斯的交易費用理論的交易費用理論科斯（科斯（1911-）：現(xiàn)代制度經濟學派的代表之一。代表作）：現(xiàn)代制度經濟學派的代表之一。代

5、表作企業(yè)的性質企業(yè)的性質（1938年）、年）、社會成本問題社會成本問題（1961年），年），1991年獲諾貝爾經濟學獎。年獲諾貝爾經濟學獎。（1）交易成本的界定）交易成本的界定“市場并不是萬能的，它的運行也是有成本的市場并不是萬能的，它的運行也是有成本的”；“使用價使用價格機制是有代價的格機制是有代價的”，使用價格機制的代價有：，使用價格機制的代價有：整理課件羅納德羅納德哈里哈里科斯，科斯，1932年畢業(yè)于英國倫年畢業(yè)于英國倫敦經濟學院，敦經濟學院，1951年獲博士學位。除了年獲博士學位。除了在第二次世界大戰(zhàn)期間服務于英國政府以在第二次世界大戰(zhàn)期間服務于英國政府以外，科斯外，科斯直從事學術研究

6、活動。先后在直從事學術研究活動。先后在英園的利物浦大學和倫敦經濟學院等任教。英園的利物浦大學和倫敦經濟學院等任教。 1951年移居美國，先后在布法羅大學、弗吉尼亞大學和芝年移居美國，先后在布法羅大學、弗吉尼亞大學和芝加哥大學任教。加哥大學任教。 1961年后任美國年后任美國法學與經濟學雜志法學與經濟學雜志主編。主編。1991年被授予諾貝爾經濟學獎?？扑挂簧鷱氖庐a權的理論研究。年被授予諾貝爾經濟學獎?？扑挂簧鷱氖庐a權的理論研究。其理論形成大致分為兩個階段。第一階段，其理論形成大致分為兩個階段。第一階段，30年代對正統(tǒng)的微年代對正統(tǒng)的微觀經濟學進行批判性考察，指出市場機制運行中存在著摩擦即存觀經濟

7、學進行批判性考察，指出市場機制運行中存在著摩擦即存在著交易費用，減少磨擦的關鍵是產權制度和企業(yè)組織形式的創(chuàng)在著交易費用，減少磨擦的關鍵是產權制度和企業(yè)組織形式的創(chuàng)新。在分析企業(yè)的起源、性質和生產縱向一體化的過程中，科斯新。在分析企業(yè)的起源、性質和生產縱向一體化的過程中，科斯首次將交易費用概念引入經濟分析，奠定了現(xiàn)代西方交易費用和首次將交易費用概念引入經濟分析，奠定了現(xiàn)代西方交易費用和產權理論的基礎。這一階段的代表作是產權理論的基礎。這一階段的代表作是1937年發(fā)表于年發(fā)表于整理課件倫敦經濟學院倫敦經濟學院經濟學家經濟學家雜志上的經典性論文雜志上的經典性論文企業(yè)的性質企業(yè)的性質(該文當時并未引起

8、重視，該文當時并未引起重視，20多年后，當科斯的另一篇重要論多年后，當科斯的另一篇重要論文文社會成本問題社會成本問題問世后，問世后，企業(yè)的性質企業(yè)的性質一文才引起西方一文才引起西方經濟學界的廣泛關注。正是經濟學界的廣泛關注。正是企業(yè)的性質企業(yè)的性質一文，奠定了科斯一文，奠定了科斯作為現(xiàn)代西方產權理論的開山鼻祖和主要代表的地位作為現(xiàn)代西方產權理論的開山鼻祖和主要代表的地位)。第二。第二階段，階段，5060年代中期，科斯在分析年代中期，科斯在分析“外部性外部性”問題時，全問題時，全面分析了產權明晰化在市場運行中的重要作用。指出產權的經面分析了產權明晰化在市場運行中的重要作用。指出產權的經濟功能在于

9、克服外部性，降低社會成本，從而在制度上保證資濟功能在于克服外部性，降低社會成本，從而在制度上保證資源配置的有效性。芝加哥大學著名教授、諾貝爾經濟學獎獲得源配置的有效性。芝加哥大學著名教授、諾貝爾經濟學獎獲得者斯蒂格勒把科斯的產權思想概括為者斯蒂格勒把科斯的產權思想概括為“科斯定理科斯定理”，這一階段，這一階段的代表作是的代表作是1960年發(fā)表在年發(fā)表在法學與經濟學法學與經濟學雜志上的雜志上的社會社會成本問題成本問題一文。一文。交易費用的發(fā)現(xiàn)在經濟學發(fā)展史上的影響被人比擬為愛因交易費用的發(fā)現(xiàn)在經濟學發(fā)展史上的影響被人比擬為愛因斯坦相對論對牛頓理論的革命性發(fā)展，它使經濟學從零交易斯坦相對論對牛頓理

10、論的革命性發(fā)展，它使經濟學從零交易費用的新古典世界走向正交易費用的現(xiàn)實世界。費用的新古典世界走向正交易費用的現(xiàn)實世界。整理課件發(fā)現(xiàn)相對價格的費用，包括獲取、分析處理市場信息的費用，發(fā)現(xiàn)相對價格的費用，包括獲取、分析處理市場信息的費用，尋找交易對象的費用。尋找交易對象的費用。交易的談判和簽約的費用，包括了解對手的信譽、討價還價交易的談判和簽約的費用，包括了解對手的信譽、討價還價的費用。的費用。履約成本，包括違約成本、監(jiān)督成本及風險成本。履約成本，包括違約成本、監(jiān)督成本及風險成本。1960年科斯又將交易成本擴展為：年科斯又將交易成本擴展為： 度量、界定和保障產權的費用；度量、界定和保障產權的費用；

11、發(fā)現(xiàn)交易對象和交易價格的費用；發(fā)現(xiàn)交易對象和交易價格的費用； 計價還價的費用；計價還價的費用；訂立交易合同的費用；訂立交易合同的費用； 執(zhí)行和維護交易合同的費用；執(zhí)行和維護交易合同的費用；整理課件狹義的交易成本：在市場機制下，交易雙方用于尋找交易對狹義的交易成本：在市場機制下，交易雙方用于尋找交易對象、簽約及履約等方面的所有支出，包括金錢的、時間的和精象、簽約及履約等方面的所有支出，包括金錢的、時間的和精力的支出。一般情況下，交易成本分為談判成本和履約成本。力的支出。一般情況下，交易成本分為談判成本和履約成本。（2）企業(yè)的性質）企業(yè)的性質 “企業(yè)的顯著特征就是作為價格機制的替代物企業(yè)的顯著特征

12、就是作為價格機制的替代物”，企業(yè)，企業(yè)內部是通過企業(yè)家的行政指揮配置資源內部是通過企業(yè)家的行政指揮配置資源 ，企業(yè)外部是通過市，企業(yè)外部是通過市場的價格機制指揮生產（配置資源）。場的價格機制指揮生產（配置資源）。企業(yè)之所以能夠替代市場，是因為能夠節(jié)約交易費用。企業(yè)之所以能夠替代市場，是因為能夠節(jié)約交易費用。 企業(yè)的邊界取決于組成企業(yè)所節(jié)約的交易費用與企業(yè)組企業(yè)的邊界取決于組成企業(yè)所節(jié)約的交易費用與企業(yè)組織協(xié)調所支出的費用之間的對比關系?？梾f(xié)調所支出的費用之間的對比關系。整理課件市場交易量市場交易量交易成本交易成本協(xié)調成本協(xié)調成本邊際交易成本邊際交易成本邊際協(xié)調成本邊際協(xié)調成本企業(yè)的邊界企業(yè)的邊

13、界由交易成本決定的企業(yè)邊界由交易成本決定的企業(yè)邊界整理課件2 威廉姆森定理（廣義的交易成本）威廉姆森定理（廣義的交易成本）交易成本是指利用經濟制度的成本，或廣義交易產生的費用。交易成本是指利用經濟制度的成本，或廣義交易產生的費用。包括：包括：（1）制度或組織建立或變遷的費用；（）制度或組織建立或變遷的費用；（2）使用制度）使用制度或組織的有關成本?；蚪M織的有關成本。目前，在制度經濟學中，使用的交易成本通常指廣義的交易成目前，在制度經濟學中，使用的交易成本通常指廣義的交易成本概念。本概念。整理課件（三）交易成本產生的原因（三）交易成本產生的原因1、有限理性與交易費用：、有限理性與交易費用： 現(xiàn)實

14、經濟生活中的人并不是古典經濟學所研究的現(xiàn)實經濟生活中的人并不是古典經濟學所研究的“經濟經濟人人”，而是，而是“契約人契約人”。“契約人契約人”都處在交易之中，并用或都處在交易之中，并用或明或暗的合約來協(xié)調他們的交易活動。由于交易主體存在有限明或暗的合約來協(xié)調他們的交易活動。由于交易主體存在有限理性，合約的制定和實施不可能完美無缺，由此付出的代價就理性，合約的制定和實施不可能完美無缺，由此付出的代價就構成了交易成本。構成了交易成本。2、機會主義與交易費用：、機會主義與交易費用： 經濟活動中的人都是有機會主義傾向的自私人，自私自利經濟活動中的人都是有機會主義傾向的自私人，自私自利是人的行為特征，而

15、有機會就會損人利己則是人的一般傾向。是人的行為特征，而有機會就會損人利己則是人的一般傾向。這種機會主義傾向影響了契約的效率。在簽訂合約、執(zhí)行合約這種機會主義傾向影響了契約的效率。在簽訂合約、執(zhí)行合約過程中都要發(fā)生防范機會主義和機會主義發(fā)生導致的費用。過程中都要發(fā)生防范機會主義和機會主義發(fā)生導致的費用。整理課件3、不確定性與交易費用、不確定性與交易費用 人們?yōu)榱藢Ω恫淮_定性，只好在自愿和非自愿的基礎上人們?yōu)榱藢Ω恫淮_定性，只好在自愿和非自愿的基礎上簽訂各種各樣的契約，試圖將不確定性變?yōu)楹炗喐鞣N各樣的契約，試圖將不確定性變?yōu)椤按_定性確定性”，這種，這種防止或減少防止或減少“不確定性不確定性”的成本

16、就是交易費用。的成本就是交易費用。4、資產專用性與交易成本、資產專用性與交易成本當一項耐久性投資被用于支持某些特定交易時，所投入的當一項耐久性投資被用于支持某些特定交易時，所投入的資產就有專用性。如果交易的一方采取機會主義行為提前終資產就有專用性。如果交易的一方采取機會主義行為提前終止交易，投資一方就可能蒙受損失（交易成本）。止交易，投資一方就可能蒙受損失（交易成本）。契約或組織的保障可以大大降低交易成本，這就是經濟聯(lián)系契約或組織的保障可以大大降低交易成本，這就是經濟聯(lián)系密切的上下游企業(yè)間通常追逐縱向一體化的內在動力。密切的上下游企業(yè)間通常追逐縱向一體化的內在動力。整理課件三三 交易費用的計量

17、交易費用的計量交易費用是否能計量一直是新制度經濟學關注的焦點。因為交易費用是否能計量一直是新制度經濟學關注的焦點。因為交易費用如果不能計量，在進行制度效率比較時，就缺乏說服交易費用如果不能計量，在進行制度效率比較時，就缺乏說服力，其科學性就會遭到質疑。力，其科學性就會遭到質疑。（一）宏觀層面上的交易費用計量研究（一）宏觀層面上的交易費用計量研究兩種對立觀點兩種對立觀點各種交易費用難以用貨幣表示故很難計量各種交易費用難以用貨幣表示故很難計量可通過間接方法對交易費用進行計量可通過間接方法對交易費用進行計量諾斯和沃里斯將交易費用視為現(xiàn)實中交易部門發(fā)生的費用，諾斯和沃里斯將交易費用視為現(xiàn)實中交易部門發(fā)

18、生的費用，嘗試了從國民經濟帳戶的有關數(shù)據(jù)中分離出宏觀層面上的交易嘗試了從國民經濟帳戶的有關數(shù)據(jù)中分離出宏觀層面上的交易費用。費用。整理課件第一，地理區(qū)位（或地點）固定的特性。兩個處在同一場地，并第一，地理區(qū)位（或地點）固定的特性。兩個處在同一場地，并且在生產上具有前后向聯(lián)系，資產不能輕易挪動的企業(yè)，可能向且在生產上具有前后向聯(lián)系，資產不能輕易挪動的企業(yè)，可能向一體化方向發(fā)展組成一個企業(yè)以節(jié)約交易費用。一體化方向發(fā)展組成一個企業(yè)以節(jié)約交易費用。第二第二 人力資本的專用性。指有些特殊部門的特殊技術專業(yè)，擁人力資本的專用性。指有些特殊部門的特殊技術專業(yè)，擁有特殊知識和信息，一旦離開這個行業(yè)，就可能導

19、致自己人力有特殊知識和信息，一旦離開這個行業(yè)，就可能導致自己人力資本的巨大損失。為減少這種損失，就必須簽訂較長時期的合資本的巨大損失。為減少這種損失，就必須簽訂較長時期的合約，其機會成本就是交易成本。約，其機會成本就是交易成本。第三，物質資產的專用性。有些資產或投資具有第三，物質資產的專用性。有些資產或投資具有“獻身獻身”的性的性質。交易雙方可能因交易的中斷而陷入投資的質。交易雙方可能因交易的中斷而陷入投資的“陷阱陷阱”，或為，或為減少風險簽定減少風險簽定“契約契約”，兩種情況都可能產生額外的支出。，兩種情況都可能產生額外的支出。第四，名牌商標生產的專用性。企業(yè)會投入巨資或依賴法律保第四，名牌

20、商標生產的專用性。企業(yè)會投入巨資或依賴法律保護牌譽不受侵犯。護牌譽不受侵犯。資產越具有專用性，就越要付出代價去保護它，導致交易費資產越具有專用性，就越要付出代價去保護它，導致交易費用的增加。用的增加。資產專用性的類型資產專用性的類型整理課件目前，這種方法沒有得到認可和應用。目前，這種方法沒有得到認可和應用。（二）微觀企業(yè)層面上的交易費用計量研究（二）微觀企業(yè)層面上的交易費用計量研究威廉姆斯：對不同制度的交易成本進行比較威廉姆斯：對不同制度的交易成本進行比較G1和和G2表示一組可供選擇的制度安排，所對應的交易成本表示一組可供選擇的制度安排，所對應的交易成本C1和和C2，如果，如果G*是被選種的安

21、排，則可以得到以下的式子：是被選種的安排，則可以得到以下的式子：如果如果C1C2 ，則，則G*=G1 ；如果；如果C1C2 ，則，則G*=G2 如何計量每一種制度安排方案下的交易成本呢？威廉姆森認為，如何計量每一種制度安排方案下的交易成本呢？威廉姆森認為，首先要揭示各類組織（制度）安排有所區(qū)別的組織屬性如何影響首先要揭示各類組織（制度）安排有所區(qū)別的組織屬性如何影響與組織相關的成本，然后以差別化方式將上述成本的發(fā)生與交易與組織相關的成本，然后以差別化方式將上述成本的發(fā)生與交易的各個可觀察維度（如資產的專用性、交易的頻率）相聯(lián)系。由的各個可觀察維度（如資產的專用性、交易的頻率）相聯(lián)系。由此提出以

22、下交易成本模式：此提出以下交易成本模式：C1 =1X+1 ； C2 = 2 X +2整理課件其中：其中：X表示影響組織制度成本的可觀察的特征向量，表示影響組織制度成本的可觀察的特征向量，1和和 2 是參數(shù)向量；是參數(shù)向量；1和和2是未被觀察到的因素（如決策者估計是未被觀察到的因素（如決策者估計組織制度成本是的誤差、錯誤等）。組織制度成本是的誤差、錯誤等）。威廉姆斯可觀察屬性對組織成本差異的影響來重新闡述交易成威廉姆斯可觀察屬性對組織成本差異的影響來重新闡述交易成本理論的做法，避免了對交易成本的直接比較，是交易成本理論本理論的做法，避免了對交易成本的直接比較，是交易成本理論更為科學和具有實用性。

23、更為科學和具有實用性。（三）經驗性案例研究（三）經驗性案例研究案例：案例：19881988年諾思參加了世界銀行舉辦的一次關于經濟發(fā)展的年諾思參加了世界銀行舉辦的一次關于經濟發(fā)展的會議并作了一場關于交易成本對經濟發(fā)展所具有的重要意義的演會議并作了一場關于交易成本對經濟發(fā)展所具有的重要意義的演講。會議主持人事后對諾思說，他不相信交易成本會如此之高。講。會議主持人事后對諾思說，他不相信交易成本會如此之高。為此，他們打了一個賭，他們同意做一個非常簡單的試驗，看看為此，他們打了一個賭，他們同意做一個非常簡單的試驗，看看一個經濟體系在世界不同的地方是如何有效運行的。他們采取如一個經濟體系在世界不同的地方是

24、如何有效運行的。他們采取如下辦法：他們實際完成對一個紡織品下訂單的全過程。當他們下下辦法：他們實際完成對一個紡織品下訂單的全過程。當他們下了訂單以后，根據(jù)各國生產的產品數(shù)量、質量和時間等打出分數(shù)了訂單以后，根據(jù)各國生產的產品數(shù)量、質量和時間等打出分數(shù)整理課件他們擁有一整套標準來間接反映交易成本的狀況。結果與他們他們擁有一整套標準來間接反映交易成本的狀況。結果與他們的預想一樣：美國、香港等發(fā)達地區(qū)按照效率來分類排在前列；的預想一樣：美國、香港等發(fā)達地區(qū)按照效率來分類排在前列；而莫桑比克等落后國家則排在后面。因此他們相信或者在當時而莫桑比克等落后國家則排在后面。因此他們相信或者在當時他們相信，世界

25、銀行的某些職能從降低交易成本的角度看是有他們相信，世界銀行的某些職能從降低交易成本的角度看是有價值的。價值的。若干案例從不同的側面表明，在不同制度下交易費用的差若干案例從不同的側面表明，在不同制度下交易費用的差異是巨大的。制度成本就是一種制度運行的費用。在這種制異是巨大的。制度成本就是一種制度運行的費用。在這種制度下，單個交易的成本越低，那么這種制度就越有效。發(fā)展度下，單個交易的成本越低，那么這種制度就越有效。發(fā)展中國家與發(fā)達國家差距形成的一個重要原因是發(fā)展中國家的中國家與發(fā)達國家差距形成的一個重要原因是發(fā)展中國家的制度成本高。這種高的制度成本（指單個交易的成本）使發(fā)制度成本高。這種高的制度成

26、本（指單個交易的成本）使發(fā)展中國家的分工、交易等經濟發(fā)展因素大大受到影響。展中國家的分工、交易等經濟發(fā)展因素大大受到影響。整理課件四四 交易費用的性質交易費用的性質(一一)交易費用是對社會財富和稀缺資源的損耗交易費用是對社會財富和稀缺資源的損耗在科斯之前的古典經濟學和新古典經濟學中人們只認識到生產在科斯之前的古典經濟學和新古典經濟學中人們只認識到生產成本是對人類稀缺資源的損耗，也只看到專業(yè)化和勞動分工對生成本是對人類稀缺資源的損耗，也只看到專業(yè)化和勞動分工對生產成本降低的重要作用，卻沒有發(fā)現(xiàn)由此導致的交易成本的成倍產成本降低的重要作用，卻沒有發(fā)現(xiàn)由此導致的交易成本的成倍增長。增長。（二）高額的交易費用可能減少或消除本來可能有利于的交易（二）高額的交易費用可能減少或消除本來可能有利于的交易在海盜橫行、高速通貨膨脹、高額的關稅下，使許多有利于經在海盜橫行、高速通貨膨脹、高額的關稅下，使許多有利于經濟發(fā)展的貿易和投資就會受到阻礙。濟發(fā)展的貿易和投資就會受到阻礙。整理課件交易費用有利的影響：對于有害的交易，高額的交易費用是阻交易費用有利的影響：對于有害的交易，高額的交易費用是阻止交易的有效手段。比如毒品交易、走私交易、野生保護動物的止交易的有效手段。比如毒品交易、走