支付與結算資料(完整版)

1、大金融監(jiān)管機構：“一行三會”:中國人民銀行、中國銀監(jiān)會、中國證監(jiān)會和中國保監(jiān)會央 行中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會l 中國人民銀行（簡稱央行或人行）是中華人民共和國的中央銀行，國務院組成部門之一，于1948年12月1日組成。l 中國人民銀行根據(jù)中華人民共和國中國人民銀行法的規(guī)定，在國務院的領導下依法獨立執(zhí)行貨幣政策，履行職責，開展業(yè)務，不受地方政府、各級政府部門、社會團體和個人的干涉。l 中國人民銀行總行位于北京，2005年8月10日在上海設立中國人民銀行上?？偛?。l 1984年國家將商業(yè)銀行的職能剝離出去成立中國四大銀行后，中國人民銀行成為專職的中央銀行。中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會（China Ba

2、nking Regulatory Commission） l 簡稱中國銀監(jiān)會。根據(jù)授權，統(tǒng)一監(jiān)督管理銀行、金融資產管理公司、信托投資公司以及其它存款類金融機構，維護銀行業(yè)的合法、穩(wěn)健運行，銀監(jiān)會自2003年4月28日起正式履行職責。確立了央行宏觀監(jiān)管和銀監(jiān)會微觀監(jiān)管的新型銀行監(jiān)管體系。 l 銀監(jiān)會的成立，將使中國金融監(jiān)管的三駕馬車真正齊備，標志著我國“一行三會”分業(yè)監(jiān)管的金融格局的正式確立，對于增強銀行、證券、保險三大市場的競爭能力、更大范圍地防范金融風險起到非常重要的作用。l 銀監(jiān)會實行垂直管理模式，在中央為銀監(jiān)會，一般在各省設立銀監(jiān)局，在各地級市設立銀監(jiān)分局。政策性銀行l(wèi) 政策性銀行( p

3、olicy bank / non-commercial bank )指多由政府創(chuàng)立、參股或保證的，不以營利為目的，專門為貫徹、配合政府社會經(jīng)濟政策或意圖，在特定的業(yè)務領域內，直接或間接地從事政策性融資活動，充當政府發(fā)展經(jīng)濟、促進社會進步、進行宏觀經(jīng)濟管理工具的金融機構。l 我國的三大政策性銀行是中國進出口銀行、中國農業(yè)發(fā)展銀行和國家開發(fā)銀行。 中國銀聯(lián)是經(jīng)國務院同意，中國人民銀行批準設立的中國銀行卡組織，成立于2002年3月，總部設在上海。  銀聯(lián)主要職責是負責建設和運營銀聯(lián)跨行交易清算系統(tǒng)，推廣統(tǒng)一的銀行卡標準規(guī)范，為商業(yè)銀行、特約商戶、持卡人提供跨行信息交換、清算數(shù)據(jù)處理、風險防

4、范等銀行卡基礎服務，推動銀行卡產業(yè)集約化、規(guī)模化發(fā)展，同時聯(lián)合商業(yè)銀行，創(chuàng)建銀行卡自主品牌。 SWIFT SWIFT環(huán)球同業(yè)銀行金融電訊協(xié)會，是國際銀行同業(yè)間的國際合作組織，成立于1973年，其總部設在比利時的布魯塞爾，它是為了解決各國金融通信不能適應國際間支付清算的快速增長而設立的非盈利性組織 。 我國的中國銀行于1983年加入SWIFT，是SWIFT組織的第1034家成員行，并于1985年5月正式開通使用。第一章交易與支付概述電子商務的基本目標通過整合企業(yè)的業(yè)務流程和信息資源，將信息技術和企業(yè)商務策略整合，形成有助于提升企業(yè)競爭力的新的組織結構、商業(yè)模式和業(yè)務流程。電子商務系統(tǒng)的特點以交易

5、為核心的商務活動技術平臺企業(yè)內部業(yè)務流程重構、價值鏈增值的技術平臺依托網(wǎng)絡，提供基于Web的分布式服務在系統(tǒng)、應用的安全性方面有較高的要求服務對象不僅包括企業(yè)內部人員，還涵蓋了企業(yè)外部的客戶和合作伙伴熱點技術搜索引擎與網(wǎng)站優(yōu)化技術，（移動）微支付技術，對數(shù)據(jù)的深度應用，數(shù)據(jù)挖掘、精準營，移動商務，物聯(lián)網(wǎng)，電子商務推薦系統(tǒng)物聯(lián)網(wǎng)：通過射頻識別（RFID）、紅外感應器、全球定位系統(tǒng)、激光掃描器等信息傳感設備，按約定的協(xié)議，把任何物品與互聯(lián)網(wǎng)連接起來，進行信息交換和通訊，以實現(xiàn)智能化識別、定位、跟蹤、監(jiān)控和管理的一種網(wǎng)絡。物聯(lián)網(wǎng)的核心和基礎仍然是互聯(lián)網(wǎng)，是在互聯(lián)網(wǎng)基礎上的延伸和擴展的網(wǎng)絡；其用戶端延

6、伸和擴展到了任何物品與物品之間，進行信息交換和通訊。 支付有關的熱點問題:1、支付組織創(chuàng)新和發(fā)展：通聯(lián)，開聯(lián)； 銀行間市場清算所股份有限公司“上海清算所”；拉卡拉；代收代付，第三方清算組織，獨立第三方，網(wǎng)上支付服務組織；牌照，監(jiān)管，流程2、區(qū)域貨幣，人民幣跨境結算 3、卡消費：新的支付手段 套現(xiàn) 手續(xù)費 品牌4、電子現(xiàn)金：虛擬貨幣 公交卡 電子錢包 比特幣5、電子化，網(wǎng)絡化，網(wǎng)銀：防欺詐，反洗錢6、互聯(lián)網(wǎng)金融：余額寶 百發(fā) P2P網(wǎng)絡借貸7、政策 法規(guī) 監(jiān)管電子商務發(fā)展新動態(tài)：電子商務與現(xiàn)代服務業(yè)“現(xiàn)代服務業(yè)”是在工業(yè)化比較發(fā)達的階段產生的，主要依托信息技術和現(xiàn)代經(jīng)濟與管理體系而發(fā)展起來的，知

7、識和技術密集的服務業(yè)。包括由傳統(tǒng)服務業(yè)通過技術改造升級和更新經(jīng)營模式而形成的現(xiàn)代服務業(yè)以及隨著信息網(wǎng)絡技術的高速發(fā)展而產生的新興服務業(yè)?，F(xiàn)代服務業(yè)分類1、基礎性服務：通信服務、電子認證、信用服務、電子支付等；2、生產性服務：電子商務、現(xiàn)代物流、電子金融、外包服務、廣告會展等；3、消費性服務：數(shù)字媒體、數(shù)字旅游、數(shù)字家庭、在線學習及娛樂等；4、社會性服務：數(shù)字社區(qū)、數(shù)字醫(yī)療、數(shù)字教育、社會保障、電子政務等?，F(xiàn)代服務業(yè)的特點： 1、“三高” 技術含量高；人力資本含量高；附加值高；2、“二低”資源依賴度低；污染排放低。信息技術已成為發(fā)展現(xiàn)代服務業(yè)重要的支撐：信息技術的迅猛發(fā)展推動著經(jīng)營模式和管理方式

8、的變化，對傳統(tǒng)服務業(yè)的變革產生著深遠影響；新技術的突破也在不斷催生和引領新興服務業(yè)態(tài)的發(fā)展；信息技術也直接推動和影響市場機制與政府監(jiān)管方式的完善，有利于公共服務產品的創(chuàng)新和提升發(fā)展趨勢 服務提供商專業(yè)電子商務企業(yè)，基礎電信運營商，軟件供應商，大型企業(yè)的信息系統(tǒng)服務機構賣方商品買方貨幣發(fā)展趨勢交易產品形態(tài)數(shù)字化產品，服務型產品基本概念和術語一、支付(payment) ： 支付是付款人向收款人轉移可以接受的貨幣債權的過程。支付流程與特點支付的時空分離>資金流獨立支付體現(xiàn)信用債權、債務清償二、支付系統(tǒng)（Payment System）支付系統(tǒng)是包含一套支付工具和制度辦法，為系統(tǒng)參與者實現(xiàn)資金轉帳

9、的系統(tǒng)。支付處理通常劃分為三個標準化過程交易（transaction） （欺詐）清算（clearing） （時延，在途資金）結算（settlement）（頭寸，流動性）交易過程包括支付的產生、確認和發(fā)送，特別是對交易有關各方的身份的確認、對支付工具的確認以及對支付能力的確認。清算過程包含了在收、付款人金融機構之間交換支付工具以及計算金融機構之間待結算的債權，支付工具的交換也包括交易撮合、交易清分、數(shù)據(jù)收集等。結算過程是完成債權最終轉移的過程，包括收集待結算的債權并進行完整性檢驗、保證結算資金具有可用性、結清金融機構之間的債權債務以及記錄和通知各方。貨幣的基本功能價值尺度，流通手段，貯藏手段，支

10、付手段支付活動的實體：參與主體，行為方式，債務關系，支付環(huán)境支付方式：現(xiàn)金支付，即時轉賬支付（如：POS），非實時轉賬支付（如：支票），購買消費支付， 銷售商務支付，借貸信用支付，資金拆借和結算資金拆借：指具有法人資格的金融機構及經(jīng)法人授權的非法人金融機構、分支機構之間進行的短期資金融通的行為，目的在于調劑頭寸和臨時資金余缺。頭寸：是一種市場約定，承諾買賣外匯合約的最初部位，買進外匯合約者是多頭，處于盼漲部位；賣出外匯合約為空頭，處于盼跌部位。指投資者擁有或借用的資金數(shù)量?？梢院唵卫斫鉃椤翱铐棥薄?頭寸拆借：銀行在經(jīng)營過程中常出現(xiàn)短暫的資金時間差和空間差，收大于支（多頭寸），支大于收（少頭寸）

11、的情況。多頭寸的銀行通過頭寸拆借借出多余資金生息，少頭寸銀行通過頭寸拆借借入資金補足差額。認證中心CA：提供網(wǎng)上身份認證服務，負責簽發(fā)和管理數(shù)字證書的機構。具有權威性和公正性的第三方信任機構。基于層次結構，以用戶為中心的信任模型。支付網(wǎng)關：支付網(wǎng)關是銀行金融系統(tǒng)專網(wǎng)和互聯(lián)網(wǎng)之間的接口，位于互聯(lián)網(wǎng)和銀行專網(wǎng)之間，是由銀行操作的將互聯(lián)網(wǎng)上的傳輸數(shù)據(jù)轉換為金融機構內部數(shù)據(jù)的設備，或由指派的第三方處理商家支付信息和顧客的支付指令。支付網(wǎng)關主要功能：采用RSA等加密算法配合SET協(xié)議實現(xiàn)支付安全。提供完整商戶支付處理功能，包括授權、數(shù)據(jù)捕獲和結算、對賬等。通過對Internet網(wǎng)上交易的報告和跟蹤，對網(wǎng)

12、上活動進行監(jiān)控。 快捷支付2011年4月18日，支付寶公司宣布，聯(lián)手中國銀行等10家銀行推出“快捷支付”。用戶無須開通網(wǎng)銀，繞開了網(wǎng)銀交易額度限制。電子支付模式立即支付，滯后支付，代扣代繳電子支付等級微支付，消費者級支付，商業(yè)級支付支付體系：支付體系是保障支付交易、清算、結算的效率和安全的一系列相關制度安排。支付體系組成：支付工具，支付系統(tǒng)，支付組織，支付管理，政策法規(guī)何謂銀行結算賬戶：銀行為存款人開立的用于提供支付結算服務的賬戶。支付的起點，終點；反映整個社會經(jīng)濟活動；賬戶的作用（記賬，轉賬，監(jiān)管，納稅，國有資產管理，現(xiàn)金管理，反洗錢）第三章網(wǎng)上支付活動的經(jīng)濟現(xiàn)象分析網(wǎng)絡經(jīng)濟以電子商務活動中

13、的經(jīng)濟現(xiàn)象作為研究對象。經(jīng)濟學的基本原理和分析方法，構成電子商務經(jīng)濟學的理論與方法論基礎?；ヂ?lián)網(wǎng)、個人電腦和移動設備的普及構成電子商務的市場基礎。摩爾定律，梅特卡夫法則，達維多定律構成電子商務經(jīng)濟學的三個基本法則。網(wǎng)絡經(jīng)濟的模式R&V非競爭性戰(zhàn)略聯(lián)盟；O2O電子商務模式；企業(yè)多渠道營銷與定價；網(wǎng)絡經(jīng)濟的基本特點正外部性，正反饋效應（鎖定、路徑依賴、轉移成本）信息不對稱：在市場經(jīng)濟活動中，人們對信息的了解是有差異的，信息比較充分的人處于有利地位。市場信號顯示在一定程度上可以彌補信息不對稱的問題，信息不對稱是市場經(jīng)濟的弊病，要想減少信息不對稱對經(jīng)濟產生的危害，政府應在市場體系中發(fā)揮強有力的

14、作用。逆向選擇：指由于交易雙方信息不對稱和市場價格下降產生的劣質品驅逐優(yōu)質品，進而出現(xiàn)市場交易產品平均質量下降的現(xiàn)象。道德風險：即“從事經(jīng)濟活動的人在最大限度地增進自身效用的同時做出不利于他人的行動。”或是當簽約一方不完全承擔風險后果時所采取的自身效用最大化的自私行為。網(wǎng)絡環(huán)境對信息不對稱和不完全的影響：交易主體獲取信息的渠道增多，處理信息能力增強。普通交易者信息搜尋更為便利，導致代理成本降低。市場交易主體的信息不對稱狀態(tài)得以改善，從而降低了交易費用。數(shù)字產品成本特點及其定價內容性產品：指表達一定內容的數(shù)字產品。新聞、書籍、電影和音樂。交換工具：指代表某種契約的數(shù)字產品。EDI，網(wǎng)上訂票，財務

15、金融工具數(shù)字過程和服務：任何可以被數(shù)字化的交互行為都是一個數(shù)字過程。網(wǎng)上游戲，電子政務數(shù)字產品特性：物理特性可變性，不可破壞性，可復制性經(jīng)濟特性非競爭性，經(jīng)驗產品，外部性，對個人偏好的依賴性數(shù)字產品的成本特點：固定成本高，可變成本低；研發(fā)成本高，制造成本低。價格歧視：（Price discrimination），指對同樣的產品和服務或根據(jù)購買數(shù)量不同制定不同的價格。首先，價格歧視必須在相互分離的市場上進行，如果市場不是分離的，消費者可以獲得有關價格的信息，他們就不可能在定價高的企業(yè)那里購買商品。其次，企業(yè)必須是一個壟斷者或者擁有一定的市場壟斷力。最后，企業(yè)能夠了解不同層次的買主購買商品的意愿和

16、支付能力。對數(shù)字產品適合進行價格歧視版本定價（二級價格歧視）在線市場價格離散及其動因分析結論在B2C電子商務企業(yè)的服務特征中，配送與支付、交易的可靠性、信息提供以及退貨說明的差異能夠導致價格離散；而購物的便利性和網(wǎng)站速度差異對價格離散影響不明顯。關于B2C企業(yè)的其它特征，在所有模型中進入市場時間的不同都將導致價格離散，而第三方認證和網(wǎng)站聯(lián)結數(shù)沒有顯注影響。在市場特征中，價格離散會隨著競爭者數(shù)目的增加而增加，隨著消費者的參與度的提高而增加，產品的受歡迎程度不會影響價格離散。至于產品的特征，音像制品和禮品的價格離散比圖書大。 雙邊市場：兩組參與者需要通過中間層或平臺進行交易，而且一組參與者加入平臺

17、的收益取決于加入該平臺另一組參與者的數(shù)量?；阢y行卡的支付平臺結構發(fā)卡市場 銀行卡組織 收單市場銀行卡產業(yè)是一種典型的雙邊市場銀行卡產業(yè)的核心產品是銀行卡提供給消費者和商戶的服務，這種服務是由發(fā)卡行和收單銀行在銀行卡組織提供的平臺上共同向消費者和商戶提供的產品。銀行卡產業(yè)涉及的市場參與者包括消費者，為消費者提供服務的發(fā)卡銀行；商戶，為商戶提供服務的收單銀行以及銀行卡組織。消費者和發(fā)卡銀行組成發(fā)卡市場，商戶和收單銀行組成收單市場，共同構成了銀行卡產業(yè)市場的復雜網(wǎng)絡。銀行卡產業(yè)具有典型的雙邊市場性質, 這種雙邊市場性源于網(wǎng)絡外部性、使用外部性和聯(lián)合需求性。銀行卡產業(yè)特征雙邊市場特點，外部性（間接網(wǎng)

18、絡外部性，使用外部性），聯(lián)合需求性第五章支付工具支付工具：用于發(fā)出、傳遞支付指令的各種工具和手段支付工具產生必備條件：債務要實現(xiàn)轉移；債務的憑證實現(xiàn)所屬權的轉移；有當事人認可的信用，并符合法律的相關規(guī)定信用是支付工具多樣化的基礎債權所屬權轉移是信用支付工具產生的前提（如債務轉移過程中的憑證類票據(jù)成為了支付工具）；轉移中的信用障礙是支付工具形式多樣的起因（如有擔保的信用支付方式）；信用擔保服務機構的出現(xiàn)使支付工具更加多樣化支付工具作用不斷滿足社會日益增長的支付需求；增加工具替代性，減少使用中的風險；減少現(xiàn)金流通量，有利于貨幣政策的實施；打擊腐敗反洗錢，規(guī)范金融秩序；加強社會誠信體系建立，增進商業(yè)

19、信用發(fā)展對支付工具的要求支付的快捷性；支付的安全性；支付的可靠性；支付的信用度；支付工具發(fā)展中存在的問題銀行卡主要是借記卡，信用卡的推廣存在一定的困難。 對靠社會信用商業(yè)票據(jù)量小，使用環(huán)節(jié)多，商業(yè)票據(jù)融資的功能得不到體現(xiàn)。加強支付工具信用化程度發(fā)展是支付工具發(fā)展中應急待解決的主要問題。 票據(jù)就是指出票人依法簽發(fā)的，約定自己或委托付款人在見票時或指定的日期向收款人或持票人無條件支付一定金額并可轉讓的有價證券。主要包括：匯票、本票和支票票據(jù)行為：行為人在票據(jù)上進行必備事項的記載、完成簽章并予以交付。包括出票、背書、承兌和保證；本票包括出票、背書和保證；支票包括出票和背書票據(jù)行為的特征：要式性；無因

20、性；文義性；獨立性匯票、支票與本票相同點：具有同一性質；具有相同的票據(jù)功能 匯票支票 本票 付款方式 委付 委付 自付證券 使用區(qū)域 同城、異地 同城或同一票據(jù)交換地區(qū) 同一票據(jù)交換地區(qū) 付款期限 到期承兌 即時 2個月 其他區(qū)別：支票的出票人與付款人之間必須先有資金關系，才能簽發(fā)支票；匯票的出票人與付款人之間不必先有資金關系；本票的出票人與付款人為同一個人，不存在所謂的資金關系。支票和本票的主債務人是出票人，而匯票的主債務人，在承兌前是出票人，在承兌后是承兌人。遠期匯票需要承兌，支票一般為即期無需承兌，本票也無需承兌。匯票的出票人擔保承兌付款，若另有承兌人，由承兌人擔保付款；支票出票人擔保支

21、票付款；本票的出票人自負付款責任。支票、本票持有人只對出票人有追索權，而匯票持有人在票據(jù)的效期內，對出票人、背書人、承兌人都有追索權。匯票有復本，而本票、支票則沒有。支票、本票沒有拒絕承兌證書，而匯票則有。銀行卡：按物理特性劃分塑料卡，磁條卡（磁卡），集成電路卡（IC卡）；按邏輯層特性劃分借記卡（儲蓄卡），貸記卡（信用卡），準貸記卡（復合卡）銀行卡功能：支付結算；儲蓄；轉賬；消費信貸銀行卡作用：減少現(xiàn)金使用，節(jié)省貨幣流通費用 ；提供結算服務，方便購物消費，增強安全感 ；簡化收款手續(xù)，節(jié)約社會勞動力；提高交易透明度，完善稅收體系，增加財政收入；刺激消費，促進經(jīng)濟增長借記卡(Debit card)

22、可以在網(wǎng)絡POS消費或通過ATM轉賬和提款，不能透支，卡內的金額按活期存款計付利息（按季）。消費或提款時資金直接從儲蓄帳戶劃出。貸記卡（Credit card）是指發(fā)卡銀行給予持卡人一定的信用額度，持卡人可在信用額度內先消費，后還款的信用卡。特點：先消費后還款，享有免息繳款期（最長時間按發(fā)卡行規(guī)定），并設有最低還款額，一般需繳納年費。借記卡VS貸記卡（信用卡）信用卡取現(xiàn)費用遠高于借記卡，同時信用卡透支提現(xiàn)還會產生循環(huán)利息，按月計收復利。 信用卡內存款無利息 信用卡主要作用是小額透支貸款，主要功能是用來消費。借記卡通常稱為儲蓄卡，主要作用是儲蓄存款，ATM提現(xiàn)、轉賬、各類繳費等。銀行卡產業(yè)參與主

23、體消費方，供給方，中間供應商，管理者發(fā)展銀行卡產業(yè)的意義擴大消費需求，推動國民經(jīng)濟增長； 保護民族金融體系的獨立性及安全性；WTO的承諾與支付體系的重要性；培育和提高商業(yè)銀行的競爭力；促進社會進步，強化政府宏觀調控能力；提升國家形象；銀行卡產業(yè)一些思考：罷刷風波商戶扣率之爭（跨行）交換費：在開放式銀行卡支付平臺下，完成一筆交易由收單機構支付給發(fā)卡機構的費用。8:1:1模式： 根據(jù)1999年人行公布的銀行卡業(yè)務管理辦法, 我國對商戶扣率采用了“ 8:1:1”的分潤模式 , 即把從特約商戶處收取的手續(xù)費按發(fā)卡銀行、收單銀行和信息交換中心8:1:1的標準分配, 其中的“8” 就是交換費在商戶扣率中的

24、占比。7:1:X模式： 根據(jù)該分配辦法, 發(fā)卡機構、轉接機構（銀聯(lián)）和收單機構的分配比例為7:1:X , 即發(fā)卡行和銀聯(lián)從交易額中提取的交換費與轉接費之比為7:1 , 收單機構的收益由其和商家以談判的方式來確定。交換費問題與走向基本矛盾是兼顧集合定價和反壟斷；定價矛盾的焦點是商戶扣率；以利潤最大化還是以社會福利最大化為標準來制定最優(yōu)交換費？以差別定價出發(fā)點實施交換費改革（細分商戶類型；按交易規(guī)模實施二級差別定價；借記卡和貸記卡差別定價）。銀行卡民族品牌與保護儲值卡（預付卡）多用途預付卡：指由專營發(fā)卡機構發(fā)行，可跨法人使用的預付卡種類。 單用途預付卡：指由商業(yè)企業(yè)發(fā)行，只能在本企業(yè)或同一品牌連鎖

25、商業(yè)企業(yè)購買商品、服務，不得跨法人使用的預付卡種類。商業(yè)儲值卡市場現(xiàn)狀以非銀行機構發(fā)行為主，應用范圍廣，單位團體購買多，發(fā)行和使用規(guī)模龐大商業(yè)儲值卡對銀行卡業(yè)務的沖擊在發(fā)行領域會產生替代效應，在受理領域會產生替代效應預付卡產業(yè)特點：政策監(jiān)管將日趨明朗，預付卡進入監(jiān)管時代；預付卡市場規(guī)模迅速壯大；消費場景仍以大型商超、百貨為主；多用途預付卡將成為發(fā)展重心預付卡盈利模式大量沉淀資金的投資收益；特約商戶給售卡機構的銷售額返點；制卡費用及管理費用；殘值收益；智能卡 匯兌 托收承付 委托收款 定期借記 定期借記電子支付方式電話支付，自動柜員機（ATM），POS系統(tǒng)，網(wǎng)上支付，第三方支付，移動支付移動電子

26、商務是基于移動通信技術和互聯(lián)網(wǎng)技術，通過手機、個人數(shù)字助理、掌上電腦等移動智能終端，所進行的電子商務活動。實現(xiàn)信息流、資金流和物流的電子化，提供隨時、隨地、隨身、隨心的商務服務。移動支付是解決電子商務資金流的重要手段移動現(xiàn)場支付的兩種模式脫機支付，聯(lián)機支付支付工具的演變規(guī)律支付工具的演變必須實現(xiàn)價值保值；支付工具的演變體現(xiàn)交易成本遞減規(guī)律；支付工具的演變體現(xiàn)信用風險遞增規(guī)律；第六章電子貨幣現(xiàn)代貨幣的形式是信用貨幣，現(xiàn)代信用貨幣的主要形式是現(xiàn)金與存款。價值尺度和流通手段是最主要的兩大職能?，F(xiàn)代信用貨幣按照其流動性的不同，可劃分為M0、M1、M2等不同的層次。巴塞爾委員會在1998年對電子貨幣作了

27、如下的定義：電子貨幣是指在零售支付機制中，通過銷售終端、不同的電子設備之間以及在公開網(wǎng)絡（如Internet）上執(zhí)行支付的“儲值”和預付支付機制。巴塞爾委員會對電子貨幣的定義是廣義的。電子貨幣應具有的基本特點有電子儲存的貨幣價值；向發(fā)行者無條件的索償權（內在貨幣）；具有一定的儲值上限；可在發(fā)行者業(yè)務系統(tǒng)之外廣泛用于支付；在支付中無卷入銀行賬戶或發(fā)行方系統(tǒng)的必要。電子貨幣的產生基礎金融電子化網(wǎng)絡；媒介商用電子化機具和各類交易卡；手段計算機技術和通信技術；形式存儲在銀行計算機系統(tǒng)中的電子數(shù)據(jù)電子貨幣的作用無賬戶對應的支付方式，可以實現(xiàn)電子貨幣間的對轉操作；可以實現(xiàn)支付和購買的匿名操作，以保護消費者

28、的隱私權；不通過銀行的資金賬戶的劃轉，資金流通和周轉速率加快；洗錢的現(xiàn)象更加嚴重廣義電子貨幣銀行卡；電子支票；電子現(xiàn)金；比特幣幾點重要說明不能將電子貨幣看作是單一的一種貨幣，而是一個分層次的系統(tǒng)。從電子貨幣儲值和支付的二個功能來界定，銀行發(fā)行的銀行卡具有這個功能，可以稱為準電子貨幣，這種準電子貨幣不具有匿名支付的功能（實質賬戶支付，降低技術風險，便于監(jiān)管）。我國電子貨幣的發(fā)展主要體現(xiàn)在銀行卡上，電子現(xiàn)金是一種真正意義上的電子貨幣。趨勢看好不等于電子貨幣將會完全替代法定的貨幣體系。電子形式的購買力，可能產生使成本趨近于零的情況，貨幣的存在基礎受到破壞。電子支票支付采用電子化手段對傳統(tǒng)支票支付流程

29、進行模擬與改進，是實現(xiàn)B TO B網(wǎng)上支付的有效手段。對于消費者而言，較易接受電子支票，學習成本較低。電子錢包（Electronic Purse）是電子商務活動中購物顧客常用的一種支付工具，常用于小額支付。電子錢包內包括電子貨幣和數(shù)字證書。電子錢包也可以認為是一種軟件。一般電子錢包不在電子貨幣范疇內。電子現(xiàn)金世界上比較成熟的電子現(xiàn)金有VISA CASH和MasterCard公司推出的智能卡MONDEX電子現(xiàn)金系統(tǒng)。 電子現(xiàn)金的特點：可交換性；貨幣價值性；匿名性；不可追蹤性；電子現(xiàn)金類型：以智能卡（如MONDEX卡）作為存貯介質；以數(shù)據(jù)文件（已被數(shù)字簽名）的形式存儲 在計算機硬盤上。電子現(xiàn)金的重

30、要技術基礎盲簽名技術一個盲簽名方案包括消息發(fā)送者和簽名者兩個實體，它允許發(fā)送者讓簽名者對給定的消息進行簽名，但不泄露關于消息和消息簽名的任何信息。盲簽名技術帶來的負面影響盲數(shù)字簽名技術在充分保護用戶隱私的同時，也為不法分子提供了可趁之機，他們利用電子現(xiàn)金的完全匿名性特點進行敲詐勒索、洗錢、貪污等違法犯罪活動應用最為廣泛的兩種電子現(xiàn)金系統(tǒng)是E-Cash電子現(xiàn)金系統(tǒng)和MONDEX智能卡電子現(xiàn)金系統(tǒng)。電子貨幣問題與監(jiān)管：電子貨幣的發(fā)行主體和地位問題；電子貨幣的立法問題；電子貨幣對現(xiàn)有金融體系的沖擊和監(jiān)管問題網(wǎng)上銀行：網(wǎng)上銀行是電子銀行的高級階段網(wǎng)上銀行的特點：服務方便、快捷、高效（3A）；經(jīng)營成本低

31、；簡單易用網(wǎng)銀安全認證方式使用網(wǎng)銀注意保護好卡號、密碼、身份證號碼等重要信息；不要在網(wǎng)吧等公共場所使用網(wǎng)上銀行；為自己的計算機安裝防火墻和防病毒軟件；不要相信詐騙電話、短信、郵件“超級網(wǎng)銀”，是2009年央行最新研發(fā)的標準化跨銀行網(wǎng)上金融服務產品。通過構建“一點接入、多點對接”的系統(tǒng)架構，實現(xiàn)企業(yè)“一站式”網(wǎng)上跨銀行財務管理。超級網(wǎng)銀的功能：統(tǒng)一身份驗證；跨行賬戶管理；跨行資金匯劃；跨行資金歸集；統(tǒng)一直聯(lián)平臺；統(tǒng)一財務管理流程；統(tǒng)一數(shù)據(jù)格式第七章支付系統(tǒng)支付系統(tǒng)的形成：債務關系社會化的形成支付系統(tǒng)產生的基本條件：有交易貨幣價值度量的社會標準；有債權和債務關系清償?shù)纳鐣枨?；有參與資金結算和清算

32、的銀行服務；有延期支付和資金借貸的社會信用；銀行成為提供支付結算服務需求的中心：社會的債務關系的清償出現(xiàn)債務方對資金的需求；生產的發(fā)展和資金周轉困難出現(xiàn)廠家對資金的需求；購買方由于購買資金的短缺出現(xiàn)商家對流動資金的需求；消費者由于消費的需求出現(xiàn)對購買資金的貸款需求；投資方由于投資資金的短缺出現(xiàn)對投資資金的需求；賬戶劃轉及結算發(fā)展形成系統(tǒng)多方式支付格局支付系統(tǒng)：聯(lián)接各支付方、傳遞支付工具和支付信息、完成支付流程的系統(tǒng)。連接支付各相關方，用于傳遞支付指令和支付信息的通道以及建立在此通道上的為清償債權債務而進行的資金轉移的一系列制度安排。 功能與作用：加快社會資金周轉；提高支付清算效率；暢通貨幣政策

33、傳導；促進國民經(jīng)濟發(fā)展支付系統(tǒng)的分類：國家支付清算系統(tǒng)；商業(yè)銀行行內資金匯劃系統(tǒng)；同城票據(jù)交換所系統(tǒng)；第三方支付組織服務系統(tǒng)；大額支付系統(tǒng)；零售支付系統(tǒng)；證券結算系統(tǒng) 實時全額支付系統(tǒng)按照國際標準建立的跨銀行電子轉帳系統(tǒng),專門處理付款人開戶銀行主動發(fā)起的跨銀行轉帳業(yè)務。具有逐筆處理業(yè)務、全額清算資金、實時到帳的特點。 凈額結算指支付系統(tǒng)將在一定時點上收到的各金融機構的轉賬金額總數(shù)減去發(fā)出的轉賬金額總數(shù)，得出凈余額。凈額結算又可以分為雙邊凈額結算和多邊凈額結算兩種形式。軋差(差額計算、對沖、凈提)，軋差的法律機制是利用抵銷、合同更新等法律制度，最終取得一方對另一方的一個數(shù)額的凈債權或凈債務。大額

34、支付系統(tǒng)通常是指處理銀行之間或金融市場參與者之間交易金額較大的銀行間資金貸記轉賬系統(tǒng)，要求實時支付。小額支付系統(tǒng)。處理以公眾消費為主、金額相對較小和緊急程度要求較低的支付，所有未在大額支付系統(tǒng)中處理的支付業(yè)務通常都是通過小額支付系統(tǒng)處理的證券結算是指證券交易完成后，對買賣雙方應收應付的證券和價款進行核定計算，并完成證券由賣方向買方的轉移和相對應的資金由買方向賣方的轉移的全過程。證券結算包括證券的結算和資金的清算兩個方面。 證券結算方式：一般分為全額結算和凈額結算兩種。證券結算系統(tǒng)的結算模式系統(tǒng)與銀行間資金轉賬系統(tǒng)相連接進行DVP（Delivery Versus Payment“券款對付” ）有

35、兩種模式：接口模式和集合模式。 接口模式下，結算資金賬戶開在大額支付系統(tǒng)中，證券賬戶開在證券結算系統(tǒng)中，兩類賬戶通過特定的接口相連。集合模式下，結算資金賬戶雖然法律上仍然處于運營大額支付系統(tǒng)的中央銀行賬簿上，但從技術操作的角度看，實際是外包給證券結算系統(tǒng)。因此，在進行DVP結算時，證券結算系統(tǒng)與大額支付系統(tǒng)之間不存在互動，資金轉移與證券轉移在證券結算系統(tǒng)中同時完成。 全國支票影像交換系統(tǒng)（以下簡稱影像交換系統(tǒng)）是綜合運用影像技術、支付密碼等技術，將紙質支票轉化為影像和電子信息，實現(xiàn)紙質支票截留，利用信息網(wǎng)絡技術將支票影像和電子清算信息傳遞至出票人開戶行進行提示付款，實現(xiàn)支票全國通用的業(yè)務處理系

36、統(tǒng)。同城票據(jù)交換系統(tǒng)由中國人民銀行分、支行組織運行，主要處理以支票為主的支付工具的交換、清分和軋差清算。支付協(xié)議安全套接字協(xié)議（Secure Socket Layer-SSL），安全電子交易（Secure Electronic Transaction-SET）（產生背景：電子商務不斷發(fā)展；迫切需要保護Internet上信用卡交易的安全性。設計目標：主要為了解決用戶、商家和銀行之間通過信用卡支付的交易安全而設計。設計要求：保證參與者信息（如訂單信息和個人帳號信息）相互隔離；保證參加交易多方認證；規(guī)范協(xié)議和消息格式；）目前，應用最為廣泛的兩種電子現(xiàn)金系統(tǒng)是E-Cash電子現(xiàn)金系統(tǒng)和MONDEX智能

37、卡電子現(xiàn)金系統(tǒng)“第三方支付”是具備一定實力和信譽保障的獨立機構，采用與各大銀行簽約的方式，提供與銀行支付結算系統(tǒng)接口的交易支持平臺的網(wǎng)絡支付模式。代表：阿里巴巴“支付寶”E-bay易趣“安付通”騰訊“財付通”首信“易支付”第三方支付特點：第三方支付平臺提供一系列的應用接口程序，將多種銀行卡支付方式整合到一個界面上，負責交易結算中與銀行的對接，使網(wǎng)上購物更加快捷、便利。較之SSL、SET等支付協(xié)議，利用第三方支付平臺進行支付操作更加簡單而易于接受。第三方支付風險：主體資格和經(jīng)營范圍的風險，結算和虛擬賬戶資金沉淀風險，洗錢風險CNAPS是人民銀行按照我國支付清算需要，并利用現(xiàn)代計算機技術和通信網(wǎng)絡

38、開發(fā)建設的，能夠高效、安全處理各銀行辦理的異地、同城各種支付業(yè)務及其資金清算和貨幣市場交易的資金清算的應用系統(tǒng)。CNAPS是各銀行和貨幣市場的公共支付清算平臺，是人民銀行發(fā)揮其金融服務職能的重要的核心支付系統(tǒng)。人民銀行通過建設現(xiàn)代化支付系統(tǒng)，將逐步形成一個以CNAPS為核心，商業(yè)銀行行內系統(tǒng)為基礎，各地同城票據(jù)交換所并存，支撐多種支付工具的應用和滿足社會各種經(jīng)濟活動支付需要的中國支付清算體系。金融市場是指資金供應者和資金需求者雙方通過信用工具進行交易而融通資金的市場，是實現(xiàn)貨幣借貸和資金融通、辦理各種票據(jù)和有價證券交易活動的市場。貨幣市場；資本市場；外匯市場；貨幣市場是短期資金市場，是指融資期

39、限在一年以下的金融市場，是金融市場的重要組成部分。資本市場是期限在一年以上各種資金借貸和證券交易的場所。資本市場上的交易對象是一年以上的長期證券。包括國債市場，股票市場，企業(yè)中長期債券市場，中長期放款市場CNAPS系統(tǒng)拓撲結構 國家處理中心（NPC）和城市處理中心（CCPC）兩級處理中心 。網(wǎng)絡通訊NPC與CCPC之間的通訊網(wǎng)絡采用專用或虛擬網(wǎng)絡，以地面網(wǎng)為主，衛(wèi)星網(wǎng)備份。CNAPS主要應用系統(tǒng)：業(yè)務應用系統(tǒng) 小額批量支付系統(tǒng)(BEPS)，大額實時支付系統(tǒng)(HVPS)輔助支持系統(tǒng) 支付管理信息系統(tǒng)(PMIS)，清算賬戶管理系統(tǒng)(SAPS) 目前“大額支付系統(tǒng)”規(guī)定的金額起點是20,000元。

40、大額實時支付系統(tǒng)采用逐筆實時方式處理支付業(yè)務，全額清算資金。大額實時支付系統(tǒng)的主要業(yè)務規(guī)定金額起點以上的跨行貸記支付業(yè)務;規(guī)定金額起點以下的緊急跨行貸記支付業(yè)務;各銀行行內需要通過大額支付系統(tǒng)處理的貸記支付業(yè)務;特許參與者發(fā)起的即時轉賬業(yè)務;城市商業(yè)銀行銀行匯票資金的移存和兌付資金的匯劃業(yè)務;人行會計營業(yè)部門和國庫部門發(fā)起的貸記業(yè)務及內部轉賬業(yè)務；人行規(guī)定的其他支付清算業(yè)務；大額實時支付系統(tǒng)的業(yè)務流程包括以下兩類：(一)貸記支付業(yè)務處理流程“發(fā)起行發(fā)起清算行發(fā)報中心(CCPC) NPC收報中心(CCPC)接收清算行接收行”。(二)即時轉賬業(yè)務的處理流程支付系統(tǒng)特許參與者以第三方的身份將即時轉賬

41、報文，通過與支付系統(tǒng)的接口將支付指令發(fā)往業(yè)務系統(tǒng)前置機，前置機收到支付指令，發(fā)往NPC; NPC在向特許參與者發(fā)送清算成功回執(zhí)的同時，還將支付指令分別發(fā)送被借記行和被貸記行的CCPC;被借記行和被貸記行的CCPC收到即時轉賬通知報文后，再轉發(fā)被借記行或被貸記行。小額批量支付系統(tǒng)中國的一個雙邊凈額支付系統(tǒng)，它基于CNAPS的基礎設施，用來處理小額（低于20,000元人民幣）的電子支付。“超級網(wǎng)銀”，是2009年央行最新研發(fā)的標準化跨銀行網(wǎng)上金融服務產品。通過構建“一點接入、多點對接”的系統(tǒng)架構，實現(xiàn)企業(yè)“一站式”網(wǎng)上跨銀行財務管理?！俺壘W(wǎng)銀”的央行第二代支付系統(tǒng)于2010年8月30日正式上線，

42、將開通實時跨行轉賬以及跨行賬戶查詢等功能。第八章第三方支付服務組織“第三方支付”是具備一定實力和信譽保障的獨立機構，采用與各大銀行簽約的方式，提供與銀行支付結算系統(tǒng)接口的交易支持平臺的網(wǎng)絡支付模式。第三方支付優(yōu)勢第三方支付平臺提供一系列的應用接口程序，將多種銀行卡支付方式整合到一個界面上，負責交易結算中與銀行的對接，使網(wǎng)上購物更加快捷、便利。較之SSL、SET等支付協(xié)議，利用第三方支付平臺進行支付操作更加簡單而易于接受。在小額支付方面具有優(yōu)勢。第三方支付作用中介服務；信用擔保；風險防范機制；提供“一站式”支付服務；第三方支付市場分析互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)：支付寶（阿里巴巴）、財付通（騰訊）、盛付通（盛大）、百付通（百度）、貝寶（E-bay)電信運營商：三大運營商已成立或正在籌備的電子支付企業(yè)，如中國電信天翼電子