公司戰(zhàn)略與風(fēng)險(xiǎn)管理串講1

1、主觀題考點(diǎn)預(yù)測1.主要考點(diǎn)SWOT分析五力模型戰(zhàn)略類型內(nèi)控框架（五大要素，以控制環(huán)境和控制活動(dòng)為重點(diǎn)）基本的公司治理原則風(fēng)險(xiǎn)類型及應(yīng)對(duì)策略2.次要考點(diǎn)戰(zhàn)略評(píng)估審計(jì)委員會(huì)（內(nèi)控、內(nèi)部審計(jì)、外聘審計(jì)師）組織結(jié)構(gòu)類型價(jià)值鏈分析匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)考點(diǎn)內(nèi)容簡介1.主要考點(diǎn)SWOT分析S：優(yōu)勢；W：劣勢；O：機(jī)會(huì)；T：威脅五力模型戰(zhàn)略類型內(nèi)控框架包括：控制環(huán)境、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、控制活動(dòng)、信息與溝通以及監(jiān)察。基本的公司治理原則 董事會(huì)的主要責(zé)任：通常負(fù)責(zé)監(jiān)督公司，包括企業(yè)控制和問責(zé)機(jī)制，任免首席執(zhí)行官（或相應(yīng)職位），批準(zhǔn)任免財(cái)務(wù)總監(jiān)（或相應(yīng)職位），最終批準(zhǔn)管理層關(guān)于企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略和業(yè)績目標(biāo)，審查和批準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)以及內(nèi)

2、部遵循和控制，行為守則和法律的遵守情況，監(jiān)測高管的業(yè)績和戰(zhàn)略的執(zhí)行情況，并確保他們得到適當(dāng)?shù)馁Y源，審批和監(jiān)督主要資本支出，資本管理，并購及資產(chǎn)剝離的過程，審批和監(jiān)督財(cái)務(wù)和其他報(bào)告。 董事會(huì)中大部分成員應(yīng)當(dāng)是獨(dú)立董事 考慮相關(guān)的利益和關(guān)系時(shí)，需要考慮家庭關(guān)系和交叉董事關(guān)系 原則上首席執(zhí)行官和董事長不應(yīng)由同一人擔(dān)任 鼓勵(lì)建立內(nèi)部審計(jì)部門（批準(zhǔn)對(duì)內(nèi)部審計(jì)主管的任命和解聘；內(nèi)部審計(jì)部門應(yīng)獨(dú)立于外部審計(jì)師；審計(jì)委員會(huì)監(jiān)督內(nèi)部審計(jì)的范圍，在管理層不在場的情況下了解內(nèi)部審計(jì)職能；內(nèi)部審計(jì)部門應(yīng)該直接向董事會(huì)或者審計(jì)委員會(huì)負(fù)責(zé)。）風(fēng)險(xiǎn)類型及應(yīng)對(duì)策略市場風(fēng)險(xiǎn)：利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)和股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)政治風(fēng)

3、險(xiǎn)操作風(fēng)險(xiǎn)：員工、技術(shù)、舞弊、外部依賴、過程/程序、外包法律/合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)2.次要考點(diǎn)：戰(zhàn)略評(píng)估1.可行性標(biāo)準(zhǔn)：戰(zhàn)略能否被實(shí)施？是否有足夠的資源？2.可接受標(biāo)準(zhǔn)：戰(zhàn)略能否被接受（利益相關(guān)者：投資回報(bào)風(fēng)險(xiǎn)水平）？ 3.適宜性標(biāo)準(zhǔn)。戰(zhàn)略在多大程度上解決了問題？是否適合企業(yè)的資源狀況？（1）維持市場份額。即企業(yè)在所處的某一市場中維持現(xiàn)有的市場份額。例如，當(dāng)管理者因自身臨近退休而希望企業(yè)保持現(xiàn)有規(guī)模時(shí)，合并可能看來是一個(gè)比較適合企業(yè)的戰(zhàn)略。（2）市場擴(kuò)張。即企業(yè)在所處的某一市場中增加市場份額。例如，當(dāng)企業(yè)有多余的生產(chǎn)能力或分銷能力時(shí)，希望增加現(xiàn)有客戶的購

4、買量，這一戰(zhàn)略可能是比較適用的。（3）市場緊縮。即企業(yè)在所處的某一市場中減少市場份額。例如，當(dāng)企業(yè)沒有資金投入大型的投資改善計(jì)劃以保持市場份額，或當(dāng)企業(yè)的市場受到廉價(jià)產(chǎn)品的侵蝕時(shí)，這一戰(zhàn)略可能看來是比較適用的。（4）內(nèi)部發(fā)展，即企業(yè)在不收購其他企業(yè)的情況下來實(shí)現(xiàn)擴(kuò)張。例如，當(dāng)企業(yè)擁有學(xué)習(xí)與內(nèi)部能力拓展市場，分?jǐn)偵a(chǎn)成本，而在市場上無法找到合作伙伴或進(jìn)行收購，這一戰(zhàn)略可能是比較適用的。 （5）兼并發(fā)展，即企業(yè)通過收購或合并來實(shí)現(xiàn)擴(kuò)張。例如，當(dāng)企業(yè)希望高速增長擴(kuò)展業(yè)務(wù)，但沒有內(nèi)部能力和某方面的資源去配合，這一戰(zhàn)略可能是比較適用的。 （6）聯(lián)合發(fā)展和戰(zhàn)略聯(lián)盟，即企業(yè)與其他企業(yè)通過合作來實(shí)現(xiàn)擴(kuò)張。例如，當(dāng)企業(yè)希望降低進(jìn)入市場的風(fēng)險(xiǎn)和“所需的” 進(jìn)入條件，但缺乏企業(yè)方面的能力，希望向合作伙伴學(xué)習(xí)，互補(bǔ)不足，這一戰(zhàn)略可能是比較適用的。審計(jì)委員會(huì)（內(nèi)控、內(nèi)部審計(jì)、外聘審計(jì)師）組織結(jié)構(gòu)類型七個(gè)類型：創(chuàng)業(yè)型組織結(jié)構(gòu)、職能制組織結(jié)構(gòu)、事業(yè)部制組織結(jié)構(gòu)、戰(zhàn)略業(yè)務(wù)單位組織結(jié)構(gòu)、矩陣制組織結(jié)構(gòu)、H型結(jié)構(gòu)（控股企業(yè)/控股集團(tuán)組織結(jié)構(gòu)），多國企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)。價(jià)值鏈分析匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)主要的應(yīng)對(duì)策略：匯率風(fēng)險(xiǎn)： 套期工具：場外交易產(chǎn)品（貨幣遠(yuǎn)期合同和貨幣互換）；證券交易所交易產(chǎn)品（貨幣期權(quán)和貨幣期貨） 其他方法：計(jì)價(jià)貨幣；