IPO企業(yè)高新認(rèn)證曝潛規(guī)則 補(bǔ)稅風(fēng)險(xiǎn)漸

1、IPO企業(yè)高新認(rèn)證曝潛規(guī)則補(bǔ)稅風(fēng)險(xiǎn)漸成業(yè)績(jī)隱憂高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)證成為中小企業(yè)上市的點(diǎn)睛之筆，目前所帶來(lái)的稅收優(yōu)惠將有助于這部分上市公司取得更好的業(yè)績(jī)。但最近，已有閩閩東和精藝股份兩家上市公司，由于高新企業(yè)認(rèn)定不達(dá)標(biāo)，被地稅部門(mén)追繳了企業(yè)所得稅。另?yè)?jù)媒體報(bào)道，有科技部官員直言，目前有50%的高新技術(shù)認(rèn)證企業(yè)不符合條件，是靠虛假材料操作獲得的。這無(wú)疑隱含著巨大的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。珠三角作為改革開(kāi)放前沿，也是中小創(chuàng)新型企業(yè)的集散地。據(jù)科技部統(tǒng)計(jì)，截至今年1月，廣東省已認(rèn)定了3366家高新企業(yè)，認(rèn)定數(shù)量位居全國(guó)第二位。 據(jù)本報(bào)統(tǒng)計(jì)，廣東（不包括深圳地區(qū)）在中小板上市的49家公司中，有37家獲得高新技術(shù)認(rèn)證，占比

2、高達(dá)76%，另有13家創(chuàng)業(yè)板公司全都獲得了高新技術(shù)認(rèn) 定。為推動(dòng)國(guó)家創(chuàng)新體制建設(shè)，揭示市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，我們選取了廣東省作為高新企業(yè)認(rèn)定達(dá)標(biāo)風(fēng)險(xiǎn)的首個(gè)樣本區(qū)域，今后我們還將陸續(xù)對(duì)長(zhǎng)三角與環(huán)渤海地區(qū)等區(qū)域進(jìn)行調(diào)查。2008年以來(lái)，廣東證監(jiān)局轄區(qū)IPO的中小板與創(chuàng)業(yè)板公司，獲得高新企業(yè)資格認(rèn)定的共有29家。記者查閱并統(tǒng)計(jì)了這29家企業(yè)的年報(bào)或招股書(shū)中披 露的部分?jǐn)?shù)據(jù)，發(fā)現(xiàn)僅根據(jù)大專(zhuān)學(xué)歷以上人員占比、研發(fā)人員占比以及研發(fā)費(fèi)用占比等三個(gè)“硬性”指標(biāo)，就有9家公司存在高新技術(shù)認(rèn)定不達(dá)標(biāo)嫌疑。員工結(jié)構(gòu)謎團(tuán)重重在這9家企業(yè)中，最普遍的未達(dá)標(biāo)條件是大專(zhuān)以上人數(shù)比例。其中國(guó)聯(lián)水產(chǎn)的比例最低，為15%，僅是認(rèn)定“門(mén)檻值”

3、的一半，最接近的是國(guó)星光電，為 28.60%。在研發(fā)人員數(shù)量和比例方面，9家公司中有6家進(jìn)行了披露，其中3家在這一點(diǎn)上不達(dá)標(biāo)，其中天龍集團(tuán)為4.46%不足標(biāo)準(zhǔn)的一半，勁勝股份為 7.10%，國(guó)星光電為9.37%。大專(zhuān)以上人數(shù)比例，應(yīng)該是一個(gè)最容易達(dá)標(biāo)的條件，但這9家不達(dá)標(biāo)的企業(yè)中，有6家出現(xiàn)此問(wèn)題。如高樂(lè)股份公布2008、2009年度的數(shù)據(jù)顯示，大專(zhuān)以上人數(shù)占比分別為22.97%和23.43%，雖然比例上升，但已是連續(xù)兩年未能達(dá)標(biāo)。公開(kāi)信息中如此明顯不達(dá)標(biāo)，卻能通過(guò)高新企業(yè)認(rèn)定，那么如何解釋企業(yè)申報(bào)材料和公開(kāi)披露資料中的數(shù)字不一致情況呢？上海立信會(huì)計(jì)師事務(wù)所注冊(cè)會(huì)計(jì)師曹君表示，在企業(yè)進(jìn)行申報(bào)高

4、新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定資格的專(zhuān)項(xiàng)審計(jì)時(shí)，對(duì)于公司提交的員工情況材料，會(huì)計(jì)師事務(wù)所基本不會(huì)進(jìn)行專(zhuān)項(xiàng)核查。記者注意到，在中注協(xié)2008年11月頒布的高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定專(zhuān)項(xiàng)審計(jì)指引中，也未明確提出對(duì)公司員工的人數(shù)要進(jìn)行專(zhuān)門(mén)核查的要求?！皶?huì)計(jì)師事務(wù)所只是按照公司呈報(bào)的數(shù)字進(jìn)行統(tǒng)計(jì)，包括年報(bào)也是如此處理。這樣就會(huì)給一些企業(yè)留下了鉆空子的機(jī)會(huì)?！?曹君又提到。另外，記者還了解到，在申報(bào)過(guò)程中，中介機(jī)構(gòu)參與也是普遍存在的現(xiàn)象。記者以企業(yè)主的身份聯(lián)系了其中一家名為廣東博士科技有限公司的中介機(jī)構(gòu)。一位姓蘇的中介人士透露，“2008年以來(lái)，廣東省每批申報(bào)認(rèn)定的材料中，起碼有70%以上的企業(yè)是聘請(qǐng)中介服務(wù)機(jī)構(gòu)來(lái)代辦整理的?！?/p>

5、據(jù)該中介人士介紹，在大專(zhuān)學(xué)歷以上人數(shù)比例的處理上有很多“技巧”。例如，若大專(zhuān)學(xué)歷以上人數(shù)較少，總?cè)藬?shù)就按公司交社保的人數(shù)來(lái)計(jì)算。這樣一來(lái)，基數(shù)就會(huì)就降下來(lái)，大專(zhuān)學(xué)歷以上人數(shù)比例就容易達(dá)標(biāo)了，研發(fā)人員比例也可這樣操作。但根據(jù)法規(guī)要求，上市公司應(yīng)當(dāng)為員工購(gòu)買(mǎi)社保，所以對(duì)上市公司而言，就 不應(yīng)該有上述這種情況。研發(fā)費(fèi)用疑問(wèn)重生在研發(fā)費(fèi)用占比方面，9家公司中有8家進(jìn)行了披露，但有3家屬于不達(dá)標(biāo)。相對(duì)于員工結(jié)構(gòu)，研發(fā)費(fèi)用這一項(xiàng)的問(wèn)題更是疑團(tuán)重重。今年6月上市的棕櫚園林，披露的2009年度的研發(fā)費(fèi)用占比為2.22%，未達(dá)到3%的要求。招股書(shū)同時(shí)聲稱(chēng)，公司于2009年4月取得高新技術(shù)企 業(yè)證書(shū)，2008年及

6、以前年度，未對(duì)研發(fā)費(fèi)用單獨(dú)核算和歸集。既然沒(méi)有單獨(dú)核算和歸集，那不免讓人產(chǎn)生疑問(wèn)申報(bào)高新技術(shù)企業(yè)時(shí)，這些指標(biāo)又是怎么產(chǎn)生的？另根據(jù)工作指引規(guī)定，“為研究開(kāi)發(fā)活動(dòng)所發(fā)生的其他費(fèi)用，如辦公費(fèi)、通訊費(fèi)、專(zhuān)利申請(qǐng)維護(hù)費(fèi)、高新科技研發(fā)保險(xiǎn)費(fèi)等。此項(xiàng)費(fèi)用一般不得超過(guò)研究開(kāi)發(fā)總費(fèi)用的10，另有規(guī)定的除外?！钡幢惆蜒邪l(fā)費(fèi)用再提高10%，多數(shù)公司仍達(dá)不到認(rèn)定條件。比如樂(lè)通股份在 2009年9月16日的招股說(shuō)明書(shū)中披露：“近三年，公司研發(fā)費(fèi)用（不含科研使用的材料和產(chǎn)品領(lǐng)用等間接支出）分別為346.29萬(wàn)元、465.21萬(wàn)元 和447.39萬(wàn)元，占當(dāng)年?duì)I業(yè)收入的比例為1.79%、1.77%和1.49%”，公司的研

7、發(fā)費(fèi)用總額在上升，但占比卻呈下滑趨勢(shì)。2008年研發(fā)費(fèi)用占營(yíng)業(yè)收入的比例僅為1.49%，僅為達(dá)標(biāo)值的一半。更值得一提的是，連續(xù)三年在研發(fā) 費(fèi)用占比方面低于3%，不禁再生一問(wèn)：樂(lè)通股份上市之前高新企業(yè)認(rèn)定是怎么能達(dá)標(biāo)的呢？對(duì)于這些疑惑，記者從上述中介人士那里了解到，“先上車(chē)，再補(bǔ)票”是一般企業(yè)通常的做法。一些中介掛靠于某些政府部門(mén)或事業(yè)單位，“與政府部門(mén)打起交道來(lái)比較方便，保證初查起來(lái)沒(méi)問(wèn)題”。他還告訴記者，中介會(huì)幫助企業(yè)在初查時(shí)會(huì)將這些指標(biāo)做好。所謂“做好”就是使申報(bào)材料上的指標(biāo)達(dá)標(biāo)。他還特意舉了個(gè)例子，即便是企業(yè)沒(méi)有研發(fā)中心，也可通過(guò)湊幾個(gè)人頭數(shù)來(lái)及時(shí)架構(gòu)一個(gè)“研發(fā)中心”。研發(fā)費(fèi)用可以通過(guò)購(gòu)

8、置的生產(chǎn)線來(lái)沖頂，還可以將其他生產(chǎn)線的折舊納入進(jìn)去，這樣一來(lái)研發(fā)費(fèi)用的開(kāi)支就大 幅提上去，甚至可以從無(wú)到有。還有其他一些“技巧”使研發(fā)費(fèi)用的比例上升到達(dá)標(biāo)程度，無(wú)非就是做大分子，減小分母之類(lèi)的。退一步來(lái)說(shuō)，即便是“先上車(chē)”了，但還是存在一些“不補(bǔ)票”的情況。記者查閱資料顯示，多家2008年未達(dá)標(biāo)的企業(yè)，在2009年仍然未達(dá)標(biāo)。精藝 股份在招股書(shū)中提到，公司于2008年獲得高新企業(yè)認(rèn)定，但是資料顯示，其2008年的研發(fā)費(fèi)用為1192.69萬(wàn)元，營(yíng)業(yè)收入為185684.10萬(wàn) 元，研發(fā)費(fèi)用占比僅為0.64%。2009年雖大幅提升至1.83%，但依然未達(dá)條件。市場(chǎng)估值偏離30多億元國(guó)家稅務(wù)總局于20

9、09年4月22日發(fā)布了關(guān)于實(shí)施高新技術(shù)企業(yè)所得稅優(yōu)惠有關(guān)問(wèn)題的通知（國(guó)稅函2009203號(hào)），其中第六條指出： “未取得高新技術(shù)企業(yè)資格、或雖取得高新技術(shù)企業(yè)資格但不符合企業(yè)所得稅法及實(shí)施條例以及本通知有關(guān)規(guī)定條件的企業(yè)，不得享受高新技術(shù)企業(yè)的優(yōu)惠；已享受 優(yōu)惠的，應(yīng)追繳其已減免的企業(yè)所得稅稅款。”截至目前，全國(guó)范圍內(nèi)已有閩閩東和精藝股份兩家上市公司公告稱(chēng)，由于子公司人員指標(biāo)未達(dá)高新企業(yè)認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)，而被當(dāng)?shù)囟悇?wù)機(jī)關(guān)追繳稅款。隨著稅務(wù)部門(mén)清查工作的進(jìn)行，這類(lèi)不達(dá)標(biāo)的企業(yè)，將會(huì)面臨追繳稅款的風(fēng)險(xiǎn)。這類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)業(yè)績(jī)的影響有多大？對(duì)此記者進(jìn)行了初步的估算。按照國(guó)家稅務(wù)局的通知要求，企業(yè)要按當(dāng)年利潤(rùn)總額

10、的10%來(lái)補(bǔ)繳已減免的企業(yè)所得稅稅額。以此簡(jiǎn)單計(jì)算：上述9家上市公司中，需補(bǔ)稅最多的是國(guó)星光 電，應(yīng)補(bǔ)稅1325.126萬(wàn)元。精藝股份比較“幸運(yùn)”，需補(bǔ)繳的最少，為215.546萬(wàn)元。但這只是母公司要補(bǔ)繳的稅款，其子公司精藝萬(wàn)希之前因 2009年度研發(fā)人員變動(dòng)而使得占比未達(dá)認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)，需補(bǔ)繳579萬(wàn)元。這9家上市公司（不包括子公司）應(yīng)補(bǔ)稅額總計(jì)約為7785.81萬(wàn)元，平均每家 778.58萬(wàn)元。從企業(yè)的估值角度分析，由于當(dāng)前中小板和創(chuàng)業(yè)板的市盈率都比較高，取40倍的市盈率來(lái)計(jì)算，這9家不達(dá)標(biāo)企業(yè)因獲得高企認(rèn)定而使得它們的市值提高了約30億元。這還只是廣東地區(qū)的數(shù)據(jù)，如果再把研究范圍擴(kuò)展到全部A股

11、，數(shù)字應(yīng)不止于此。面對(duì)復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)，國(guó)家加大對(duì)高新技術(shù)企業(yè)的政策扶持，通過(guò)鼓勵(lì)創(chuàng)新的政策導(dǎo)向和優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的引導(dǎo)功能，進(jìn)一步增強(qiáng)我國(guó)高新技術(shù)企業(yè)以自主研發(fā)為核心的綜合創(chuàng)新能力，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)轉(zhuǎn)型，是應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)、創(chuàng)新發(fā)展的有效手段。然而部分企業(yè)把這項(xiàng)優(yōu)惠政策當(dāng)作自己上市融資的“車(chē)票”，卻沒(méi)有“補(bǔ)好票”。 這不僅使國(guó)家的政策導(dǎo)向發(fā)生偏離，降低資本市場(chǎng)的配置效率，而且干擾了投資者的價(jià)值判斷。信息披露有待進(jìn)一步完善記者在查閱招股書(shū)和年度報(bào)告等公開(kāi)資料時(shí)，還發(fā)現(xiàn)一個(gè)比較普遍的現(xiàn)象。上市公司在涉及高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定所需指標(biāo)上，存在著或多或少的不足，難免產(chǎn)生逃避監(jiān)管、掩人耳目之嫌。2008年以來(lái)，廣東地區(qū)IPO

12、的中小板和創(chuàng)業(yè)板公司中，記者初步統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)：長(zhǎng)城集團(tuán)在其招股書(shū)及眾生藥業(yè)、超華科技、奧飛動(dòng)漫和精藝股份在其 2009年年報(bào)中，均未披露研發(fā)人員情況；國(guó)聯(lián)水產(chǎn)的招股書(shū)中關(guān)于大專(zhuān)以上人數(shù)、研發(fā)人員數(shù)、研發(fā)費(fèi)用均未披露；毅昌股份的招股書(shū)中及樂(lè)通股份的2009 年年報(bào)中在研發(fā)人員數(shù)目和研發(fā)費(fèi)用方面均未做出披露等。上市公司公開(kāi)資料不符認(rèn)定條件卻能獲得高新企業(yè)認(rèn)定資格，背后少不了保薦機(jī)構(gòu)未能“勤勉盡責(zé)”的因素。在保薦上市的過(guò)程中，對(duì)于明顯不符合高新技術(shù) 企業(yè)認(rèn)定指標(biāo)的“前后矛盾”，有關(guān)保薦機(jī)構(gòu)視若無(wú)睹，其專(zhuān)業(yè)水平已令人懷疑。在企業(yè)上市之后，這類(lèi)問(wèn)題持續(xù)存在，那么保薦機(jī)構(gòu)將是在持續(xù)督導(dǎo)上繼續(xù)失職。就此問(wèn)題，記

13、者走訪了廣東省科技廳高新技術(shù)發(fā)展及產(chǎn)業(yè)化處。該處有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，高新企業(yè)認(rèn)定的程序非常嚴(yán)謹(jǐn)。根據(jù)有關(guān)規(guī)定，由科技廳、財(cái)政廳、國(guó)稅局、地稅局四部門(mén)聯(lián)合組成認(rèn)定機(jī)構(gòu)。對(duì)于企業(yè)的申報(bào)材料，先由專(zhuān)家小組進(jìn)行審核，然后對(duì)擬認(rèn)定的企業(yè)名單進(jìn)行公示15個(gè)工作日。公示無(wú)異議后，報(bào)送全國(guó)領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室備案，在網(wǎng)上公告認(rèn)定結(jié)果，才頒發(fā)高新企業(yè)證書(shū)。該負(fù)責(zé)人還表示，如果企業(yè)在獲得認(rèn)定后不能達(dá)標(biāo)，應(yīng)撤銷(xiāo)其高新企業(yè)認(rèn)定資格。該處另一位人士也表示，高新企業(yè)認(rèn)定是一個(gè)動(dòng)態(tài)開(kāi)放的系統(tǒng)，管理辦法中的六個(gè)條件都是必要條件，缺一不可。也就是說(shuō)，只要有一個(gè)條件不符合，就不能獲得高新企業(yè)認(rèn)定資格。據(jù)該負(fù)責(zé)人透露，2009年，財(cái)政部已對(duì)廣東省2008年認(rèn)證的兩批企業(yè)的申報(bào)材料進(jìn)行了專(zhuān)門(mén)核查，對(duì)不符合條件的企業(yè)要求限期整改，或者要求立即補(bǔ)稅。該負(fù)責(zé)人還表示，由于高新企業(yè)認(rèn)定工作是從2008年年底開(kāi)始的，許多方面還需進(jìn)一步的完善。比如，根據(jù)管理辦法第十四條規(guī)定，已認(rèn)定的企業(yè)，如發(fā)生重大變化，“應(yīng)當(dāng)在十五日內(nèi)向認(rèn)定管理機(jī)構(gòu)報(bào)告”。如“變化后不符合本辦法規(guī)定條件的，應(yīng)自當(dāng)年起終止其高新技術(shù)企業(yè)資格”。這表明，已獲認(rèn)定的企業(yè)既然享受了稅收減免優(yōu)惠權(quán)利，就應(yīng)承擔(dān)相應(yīng)義務(wù)，及時(shí)充分