第一章貨幣與貨幣制度

1、第一部分第一部分 范疇范疇第一部分第一部分 目錄目錄第一章第一章 貨幣與貨幣制度貨幣與貨幣制度第二章第二章 信用信用和信用工具和信用工具第三章第三章 金融金融和利息率和利息率第八章第八章 國際收支與外匯國際收支與外匯第一章第一章 貨幣與貨幣制度貨幣與貨幣制度第一部分 范疇第一章第一章 貨幣與貨幣制度貨幣與貨幣制度第一節(jié)第一節(jié) 貨幣的貨幣的產(chǎn)生與發(fā)展產(chǎn)生與發(fā)展第二節(jié)第二節(jié) 貨幣的職能貨幣的職能第三節(jié)第三節(jié) 貨幣的貨幣的制度的演變和發(fā)展制度的演變和發(fā)展第四節(jié)第四節(jié) 貨幣貨幣的計量的計量主要討論的問題：主要討論的問題： 貨幣基本理論貨幣基本理論從金融學的內(nèi)在聯(lián)系把握貨幣基本理論：從金融學的內(nèi)在聯(lián)系把

2、握貨幣基本理論：貨幣與信用之間從相互獨立到相互融合：貨幣信用與信用貨幣與信用之間從相互獨立到相互融合：貨幣信用與信用貨幣的時間價值主要體現(xiàn)在利率上貨幣的時間價值主要體現(xiàn)在利率上貨幣的對外價值主要體現(xiàn)在匯率上貨幣的對外價值主要體現(xiàn)在匯率上經(jīng)營貨幣資金是金融機構(gòu)的主要業(yè)務經(jīng)營貨幣資金是金融機構(gòu)的主要業(yè)務商業(yè)銀行起著貨幣創(chuàng)造的職能商業(yè)銀行起著貨幣創(chuàng)造的職能中央銀行是貨幣的發(fā)行者和管理者中央銀行是貨幣的發(fā)行者和管理者從金融學的內(nèi)在聯(lián)系把握貨幣基本理論：從金融學的內(nèi)在聯(lián)系把握貨幣基本理論：貨幣供求均衡是貨幣流通正常與否的基本表現(xiàn)，也是貨幣貨幣供求均衡是貨幣流通正常與否的基本表現(xiàn)，也是貨幣作用發(fā)揮的條件作

3、用發(fā)揮的條件貨幣政策是調(diào)節(jié)貨幣供求總量和結(jié)構(gòu)均衡的主要工具貨幣政策是調(diào)節(jié)貨幣供求總量和結(jié)構(gòu)均衡的主要工具幣流通正常與否是金融穩(wěn)健發(fā)展的基本條件幣流通正常與否是金融穩(wěn)健發(fā)展的基本條件,也是金融監(jiān)管的也是金融監(jiān)管的主要內(nèi)容之一主要內(nèi)容之一貨幣及其多少決定金融市場的流動性，貨幣市場是金融市貨幣及其多少決定金融市場的流動性，貨幣市場是金融市場最重要的子市場場最重要的子市場第一節(jié)第一節(jié) 貨幣的產(chǎn)生與發(fā)展貨幣的產(chǎn)生與發(fā)展 了解兩個內(nèi)容：了解兩個內(nèi)容： 1.貨幣的起源；貨幣的起源； 2.貨幣形式的演進。貨幣形式的演進。一、貨幣的產(chǎn)生一、貨幣的產(chǎn)生早期學說早期學說 中國中國 先王制幣說先王制幣說 交換需要說交

4、換需要說 西方西方 創(chuàng)造發(fā)明說創(chuàng)造發(fā)明說 便于交換說便于交換說 保存財富說保存財富說馬克思貢獻馬克思貢獻 歷史的：交換發(fā)展史歷史的：交換發(fā)展史 邏輯的：勞動價值論邏輯的：勞動價值論馬克思的兩大貢獻：馬克思的兩大貢獻：闡明貨幣是價值形態(tài)和交換發(fā)展的必然產(chǎn)物揭示貨幣與商品的對應關(guān)系：兩極的均衡簡單的價值形式；簡單的價值形式；擴大的價值形式；擴大的價值形式；一般價值形式；一般價值形式；貨幣的價值形式。貨幣的價值形式。貨幣是價值形態(tài)和交換發(fā)展的必然產(chǎn)物：貨幣是價值形態(tài)和交換發(fā)展的必然產(chǎn)物：二、貨幣形態(tài)的發(fā)展理想貨幣的條件包括：理想貨幣的條件包括：1.普遍可接受性2.易于標準化，且價值穩(wěn)定3.易于分合，

5、方便“找零”和大額支付4.易于保存，不易變質(zhì)5.體小價大，便于攜帶二、貨幣形態(tài)的發(fā)展（一）實物貨幣（一）實物貨幣 中國最早的貨幣是中國最早的貨幣是“貝貝”。古書有。古書有“夏后以玄夏后以玄貝貝”的說法，考古屢有證實。的說法，考古屢有證實。二、貨幣形態(tài)的發(fā)展（二）金屬貨幣（二）金屬貨幣 中國是最早使中國是最早使用金屬貨幣的國用金屬貨幣的國家之一，早在殷家之一，早在殷商時代，金屬貨商時代，金屬貨幣就已成為貨幣幣就已成為貨幣的主要形式。的主要形式。包括：稱量貨幣包括：稱量貨幣和鑄幣。和鑄幣。 二、貨幣形態(tài)的發(fā)展 金屬作為幣材的優(yōu)點：一是價值比較高；二是金屬作為幣材的優(yōu)點：一是價值比較高；二是易于分割

6、；三是易于保存；四是便于攜帶。易于分割；三是易于保存；四是便于攜帶。（2）稱量貨幣：中國的元寶。）稱量貨幣：中國的元寶。（3）鑄幣：鑄成一定形狀并由國家印記證明其重）鑄幣：鑄成一定形狀并由國家印記證明其重量和成色的金屬貨幣。所謂國家的印記，包括形狀、量和成色的金屬貨幣。所謂國家的印記，包括形狀、花紋、文字等?；y、文字等。 二、貨幣形態(tài)的發(fā)展（三）信用貨幣（三）信用貨幣 憑國家信用發(fā)行并強制流通的價值符憑國家信用發(fā)行并強制流通的價值符號，不需要貴金屬作為發(fā)行準備，也不號，不需要貴金屬作為發(fā)行準備，也不能與貴金屬相兌換。能與貴金屬相兌換。 二、貨幣形態(tài)的發(fā)展二、貨幣形態(tài)的發(fā)展二、貨幣形態(tài)的發(fā)展（

7、三）信用貨幣（三）信用貨幣信用貨幣的特點：信用貨幣的特點：1.信用貨幣是貨幣的價值符號，本身無價值。2.信用貨幣是一種債務貨幣。信用貨幣則主要是由現(xiàn)金和存款組成，是銀行債務的憑證。3.靠發(fā)行人信用流通。二、貨幣形態(tài)的發(fā)展當代貨幣形態(tài)：1. 不兌現(xiàn)的銀行券及硬輔幣。不兌現(xiàn)的銀行券及硬輔幣。2. 賬簿上的貨幣賬簿上的貨幣存款貨幣：可簽發(fā)支存款貨幣：可簽發(fā)支票的存款與定期存款。票的存款與定期存款。3. .以電磁信號為載體的貨幣。以電磁信號為載體的貨幣。 二、貨幣形態(tài)的發(fā)展（四）電子貨幣（四）電子貨幣 以金融電子化網(wǎng)絡為基礎，通過計算機網(wǎng)絡系以金融電子化網(wǎng)絡為基礎，通過計算機網(wǎng)絡系統(tǒng)，以傳輸電子信息的

8、方式實現(xiàn)支付功能的電子統(tǒng)，以傳輸電子信息的方式實現(xiàn)支付功能的電子數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)。二、貨幣形態(tài)的發(fā)展第二節(jié)第二節(jié) 貨幣的職能貨幣的職能價值尺度；價值尺度；流通手段；流通手段；貯藏手段；貯藏手段；支付手段；支付手段；世界貨幣世界貨幣。基本職能基本職能1.價值尺度價值尺度2.流通手段（交換手段）流通手段（交換手段）兩個特點：現(xiàn)實的貨幣、不再關(guān)注貨幣本身兩個特點：現(xiàn)實的貨幣、不再關(guān)注貨幣本身商品流通：商品流通：3.貯藏手段貯藏手段真實的貨幣真實的貨幣金屬貨幣制度下可以自發(fā)調(diào)節(jié)流通中的貨幣金屬貨幣制度下可以自發(fā)調(diào)節(jié)流通中的貨幣數(shù)量；信用貨幣則不可以。數(shù)量；信用貨幣則不可以。4.支付手段支付手段 在償還債務或

9、做單方面支付時發(fā)揮的支付手在償還債務或做單方面支付時發(fā)揮的支付手段職能。段職能。5.世界貨幣世界貨幣 存有爭議。存有爭議。第三節(jié)第三節(jié) 貨貨幣制度的演變和發(fā)展幣制度的演變和發(fā)展貨幣制度的演進過程貨幣制度的演進過程一、貨幣制度一、貨幣制度貨幣制度是國家以法律形式確定的貨貨幣制度是國家以法律形式確定的貨幣流通的結(jié)構(gòu)和組織形式，簡稱幣制。幣流通的結(jié)構(gòu)和組織形式，簡稱幣制。一、貨幣制度一、貨幣制度（一）規(guī)定貨幣材料（一）規(guī)定貨幣材料（二）規(guī)定貨幣單位（二）規(guī)定貨幣單位（三）規(guī)定主幣和輔幣（三）規(guī)定主幣和輔幣（四）規(guī)定貨幣清償力（四）規(guī)定貨幣清償力（五）規(guī)定貨幣鑄造發(fā)行程序（五）規(guī)定貨幣鑄造發(fā)行程序（六

10、）規(guī)定貨幣發(fā)行準備制度（六）規(guī)定貨幣發(fā)行準備制度（一）規(guī)定貨幣材料（一）規(guī)定貨幣材料 是一國貨幣制度的基礎。是一國貨幣制度的基礎。（二）規(guī)定貨幣單位（二）規(guī)定貨幣單位 包括貨幣單位的名稱和貨幣單位的值包括貨幣單位的名稱和貨幣單位的值世界上林林總總的貨幣名稱：世界上林林總總的貨幣名稱： 一般規(guī)律：（國名）（貨幣單位名）一般規(guī)律：（國名）（貨幣單位名）中國貨幣的特殊叫法：中國貨幣的特殊叫法： 人民幣。人民幣。（三）規(guī)定主幣和輔幣（三）規(guī)定主幣和輔幣 主幣：也稱本位幣，是一個國家流通中的基本通貨。主幣：也稱本位幣，是一個國家流通中的基本通貨。輔幣：本位幣以下的小面額貨幣，是本位幣的等分。輔幣：本位幣

11、以下的小面額貨幣，是本位幣的等分。（四）規(guī)定貨幣的法定支付能力（四）規(guī)定貨幣的法定支付能力無限法償：無限法償：有限法償：有限法償：（五）規(guī)定貨幣鑄造發(fā)行的流通程序（五）規(guī)定貨幣鑄造發(fā)行的流通程序自由鑄造：自由鑄造：限制鑄造：限制鑄造：分散發(fā)行：分散發(fā)行：壟斷發(fā)行：壟斷發(fā)行：（六）規(guī)定貨幣發(fā)行準備制度（六）規(guī)定貨幣發(fā)行準備制度 是指發(fā)行者必須以某種金屬或某幾種形是指發(fā)行者必須以某種金屬或某幾種形式的資產(chǎn)作為其發(fā)行貨幣的準備，從而約式的資產(chǎn)作為其發(fā)行貨幣的準備，從而約束貨幣發(fā)行規(guī)模，維護貨幣信用。束貨幣發(fā)行規(guī)模，維護貨幣信用。二、貨幣制度的發(fā)展二、貨幣制度的發(fā)展（一）金屬貨幣制度的形成和演變（一）

12、金屬貨幣制度的形成和演變1.銀本位制銀本位制以白銀作為本位幣；以白銀作為本位幣；白銀可以自由鑄造、自由熔化、自由輸入輸出；白銀可以自由鑄造、自由熔化、自由輸入輸出；銀幣具有無限法償能力；銀幣具有無限法償能力；銀幣的面值與其所含白銀價值相等。銀幣的面值與其所含白銀價值相等。（一）金屬貨幣制度的形成和演變（一）金屬貨幣制度的形成和演變2.金銀復本位制金銀復本位制金銀兩種金屬同時作為本位貨幣；金銀兩種金屬同時作為本位貨幣；金銀都可以自由鑄造、自由熔化、自由輸入輸出；金銀都可以自由鑄造、自由熔化、自由輸入輸出；都具有無限法償能力；都具有無限法償能力；彼此之間可以自由兌換。彼此之間可以自由兌換。（一）金

13、屬貨幣制度的形成和演變（一）金屬貨幣制度的形成和演變（1）平行本位制）平行本位制 兩者之間的交換比率完全由金幣和銀幣的市場兩者之間的交換比率完全由金幣和銀幣的市場價格決定，法律上對其不作任何規(guī)定。價格決定，法律上對其不作任何規(guī)定。（一）金屬貨幣制度的形成和演變（一）金屬貨幣制度的形成和演變（2）雙本位制）雙本位制 國家用法律形式規(guī)定金銀之間的比價，金銀按法定比價國家用法律形式規(guī)定金銀之間的比價，金銀按法定比價流通，而不隨金銀市場比價變化而變化。流通，而不隨金銀市場比價變化而變化?！傲訋膨?qū)逐良幣劣幣驅(qū)逐良幣”“格雷欣法則格雷欣法則”（一）金屬貨幣制度的形成和演變（一）金屬貨幣制度的形成和演變（3

14、）跛行本位制）跛行本位制 金幣和銀幣仍同為本位幣，仍按照法定比價同時流通，金幣和銀幣仍同為本位幣，仍按照法定比價同時流通，兩者均具有無限法償能力，但是只有兩者均具有無限法償能力，但是只有金幣可以自由鑄金幣可以自由鑄造造，而，而銀幣不得自由鑄造銀幣不得自由鑄造。（一）金屬貨幣制度的形成和演變（一）金屬貨幣制度的形成和演變3.金本位制金本位制 金本位制以黃金作為本位幣的材料的貨幣制度，包括金本位制以黃金作為本位幣的材料的貨幣制度，包括金幣本位制、金塊本位制和金匯兌本位制。金幣本位制、金塊本位制和金匯兌本位制。（一）金屬貨幣制度的形成和演變（一）金屬貨幣制度的形成和演變（1）金幣本位制）金幣本位制

15、金幣作為本位幣；金幣作為本位幣； 金幣可以自由鑄造、自由熔化、自由兌換；金幣可以自由鑄造、自由熔化、自由兌換； 金幣具有無限法償能力；金幣具有無限法償能力； 銀行券可以兌換黃金；銀行券可以兌換黃金； 黃金和金幣可以自由輸入與輸出。黃金和金幣可以自由輸入與輸出。（一）金屬貨幣制度的形成和演變（一）金屬貨幣制度的形成和演變（2）金塊本位制）金塊本位制 又稱生金本位制、又稱生金本位制、富人本位富人本位制，是指沒有金幣的鑄造制，是指沒有金幣的鑄造和流通，而是由中央銀行發(fā)行以金塊為準備的和流通，而是由中央銀行發(fā)行以金塊為準備的紙幣流通紙幣流通的貨幣制度。的貨幣制度。 金幣仍為本位幣；金幣仍為本位幣； 黃

16、金由政府集中存儲，不鑄造金幣，沒有金幣流通，黃金由政府集中存儲，不鑄造金幣，沒有金幣流通，國內(nèi)只流通價值符號，如紙幣、銀行券；國內(nèi)只流通價值符號，如紙幣、銀行券； 紙幣、銀行券不能自由兌換黃金，只能在紙幣、銀行券不能自由兌換黃金，只能在規(guī)定的數(shù)額規(guī)定的數(shù)額以上以上才能兌換金塊。才能兌換金塊。 （一）金屬貨幣制度的形成和演變（一）金屬貨幣制度的形成和演變（3）金匯兌本位制）金匯兌本位制 又稱虛金本位制。又稱虛金本位制。 金幣仍為本位幣；但國內(nèi)不鑄造、不流通金幣；國內(nèi)金幣仍為本位幣；但國內(nèi)不鑄造、不流通金幣；國內(nèi)只流通價值符號即紙幣，但紙幣不能兌換金幣或金塊，只流通價值符號即紙幣，但紙幣不能兌換金

17、幣或金塊，只能購買外匯，再用外匯兌換黃金。只能購買外匯，再用外匯兌換黃金。（二）不兌現(xiàn)的信用貨幣制度（二）不兌現(xiàn)的信用貨幣制度特點：特點： 1.在現(xiàn)實經(jīng)濟中流通的貨幣都是信用貨幣，在現(xiàn)實經(jīng)濟中流通的貨幣都是信用貨幣，主要由現(xiàn)金和銀行存款組成；主要由現(xiàn)金和銀行存款組成； 2.貨幣通過信用程序投入流通領域；貨幣通過信用程序投入流通領域； 3.貨幣流通具有自身的客觀規(guī)律。貨幣流通具有自身的客觀規(guī)律。第四節(jié)第四節(jié) 貨幣的計量貨幣的計量一、貨幣層次的劃分（我國）一、貨幣層次的劃分（我國）M0=流通中現(xiàn)金 M1=M0+可開支票進行支付的單位活期存款M2=M1+居民儲蓄存款+單位定期存款+單位其他存款+證券公司客戶保證金M3=M2+金融債券+商業(yè)票據(jù)+大額可轉(zhuǎn)讓定期存單等第四節(jié)第四節(jié) 貨幣的計量貨幣的計量二、二、M1/M2貨幣供給的貨幣供給的“流動性流動性” 該值越大，貨幣的供給的流動性增強，貨幣流該值越大，貨幣的供給的流動性增強，貨幣流通速度加快，可能表明人們的消費信心增強、投通速度加快，可能表明人們的消費信心增強、投資信心增強經(jīng)濟趨熱；反之亦然。資信心增強經(jīng)濟趨熱；反之亦然。思考：貨幣的本質(zhì)是什么思考：貨幣的本質(zhì)是什么歷史上有過多種學說：金屬說、名目說歷史上有過多種學說：金屬說、名目說 從貨幣的起源和邏輯分析的角度來把握本質(zhì)是最重要的從貨幣的起源