2013數(shù)學(xué)模型第一次訓(xùn)練題1

1、中南大學(xué) 2013 年暑期數(shù)模培訓(xùn) B 題風(fēng)險信息披露與穩(wěn)健性的關(guān)系20 世紀 90 年代以來，伴隨著經(jīng)濟的高速發(fā)展，金融化、全球化的腳步正在逐漸加快。同時，越來越多的金融衍生工具給監(jiān)管者帶來了新的挑戰(zhàn)。因此不能再僅僅依靠傳統(tǒng)的監(jiān)管措施來維持業(yè)的穩(wěn)定和安全。東南亞金融、巴林事件以及 2006 年在從出現(xiàn)端倪到全面爆發(fā)的次貸都深刻表明：“信息披露不充分雖然不是造成金融的主要，但它確實對爆發(fā)的廣度和深度產(chǎn)生了相當(dāng)程度的影響”。向全社會公開披露信息可以借助市場的自我調(diào)節(jié)能力和反饋能力，使監(jiān)管者獲得有效決策信息，從而使管理層的經(jīng)營決策更加穩(wěn)健可靠。自發(fā)展于 1991 年 4 月 3 日在深交所上市以來

2、，經(jīng)過二十幾年的發(fā)展，我國已有 16 家上市，上市的基本情況見附件中的表 2。我國上市的信息披露存在諸多問題，如披露信息不充分、信息披露不規(guī)范、信息披露滯后等，這嚴重阻礙了我國上市的發(fā)展。因此，對上市的信息披露狀況進行分析和度量，對增強我國業(yè)的競爭力，提高我國金融安全均有重要意義。另外，在 20092010 這一年國共有 258 家，829 家被美國存款儲蓄公司列入“問題”。金融后，在世界各國大量超常規(guī)的經(jīng)濟政策刺激下，金融得以逐步緩解，但是的不確定性尤其是業(yè)的穩(wěn)健性引起了世界各國的普遍重視。在我國，體系雖然至今沒有出現(xiàn)系統(tǒng)性的，即使在東南亞金融中仍沒有太大的影響，但這其中相當(dāng)一部分原因是由于

3、我國資本項目不可兌換性資本項目的不可兌換只是使金融的爆發(fā)減少了傳遞方式，并不代表著我國對金融有很強的免疫力，只要我國金融體系中的問題得不到最終解決，金融總會以其它的方式出現(xiàn)。事實上，如附件表 1 所示，我國一些以國有為主體的儲蓄性金融機構(gòu)已經(jīng)發(fā)生了資金和業(yè)務(wù)的部分流失，潛在的風(fēng)險已逐漸顯現(xiàn)，部分地區(qū)甚至出現(xiàn)了擠兌現(xiàn)象。隨著我國市場的發(fā)展，金融結(jié)構(gòu)“市場化”的加快，金融資源的分配格局將有更大的變動，由于市場的直接融資與等金融中介為代表的間接融資在一定程度上存在替代性，我國業(yè)的資金來源和業(yè)務(wù)將會出現(xiàn)相對甚至絕對的減少，這將給我國業(yè)的穩(wěn)健性帶來新的。因此，定量分析我國上市穩(wěn)健性，并信息披露對穩(wěn)健性的

4、影響有重要的指導(dǎo)意義。附件中給出了我國主要的有關(guān)數(shù)據(jù)信息，請建立數(shù)學(xué)模型回答下面的問題：（1）設(shè)計我國上市風(fēng)險信息披露的評價指標(biāo)體系，并構(gòu)建評價模型。（2）建立測算穩(wěn)健性的指標(biāo)體系，并根據(jù)附件中的數(shù)據(jù)度量各家的穩(wěn)健型。（3）根據(jù)（1）和（2）的結(jié)果，分析風(fēng)險披露請況和穩(wěn)健性的關(guān)系。（4）文中所給數(shù)據(jù)是否充分？你是否有解決的辦法？附件 1：表 1 我國商業(yè)曾發(fā)生過的時間解決方式海南發(fā)展1998成立關(guān)閉鄭州城市合作1998擠兌救助四大國有商業(yè)1999不良資產(chǎn)比例過高剝離 1.4 萬億不良資產(chǎn)四大國有商業(yè)2004資本充足率低450 億注資中國2003不良率過高核銷億元損失類工商資本充足率低注資億表

5、2 我國目前上市基本情況序號代碼名稱上市時間類別1000001深發(fā)展1991-4-3制2600000浦發(fā)1999-11-10制3600616民生2000-12-19制4600036招商2002-4-9制5600015華夏2003-9-12制6601328交通2005-5-15國有商業(yè)7601988中國2006-7-5國有商業(yè)8601398工商2006-10-27國有商業(yè)96011662007-2-5制10601998中信2007-4-27制11002142寧波2007-7-19城市商業(yè)12601009南京2007-7-19城市商業(yè)136011692007-9-19城市商業(yè)14601939建設(shè)2

6、007-9-25國有商業(yè)15601288農(nóng)業(yè)2010-7-15國有商業(yè)16601818光大2010-8-18制表 3 20072010 我國上市信息披露指數(shù)排名2010200920082007DDDD中國22中國22中國22中國22寧波2222222222寧波21寧波21寧波21民生21民生21民生21民生2120202020工商20工商20工商20工商20招商19招商19招商19招商19浦發(fā)19浦發(fā)19浦發(fā)19浦發(fā)19南京19南京19南京19南京19中信18中信18中信18中信18交通18交通18交通18交通18建設(shè)18建設(shè)18建設(shè)18建設(shè)18華夏18華夏18華夏18華夏18深發(fā)展17深發(fā)展

7、17深發(fā)展17深發(fā)展17表 4 20072010 我國上市的有關(guān)數(shù)據(jù)年度不良率存貸比性比率最大十家客戶比例資本充足率資本充足率不良貸款撥備覆蓋中國20101.174.743.220.210.912.58196.67建設(shè)20101.1462.4751.961610.412.68221.14工商20101.086231.822.89.9712.27228.220100.4271.2138.4530.218.811.22325.51交通20101.1272.132.2325.139.3712.36185.84浦發(fā)20100.5169.7640.2819.559.3712.02380.56深發(fā)展201

8、00.5872.6152.5226.867.110.19271.5民生20100.6972.7432.3528.458.0710.44270.45招商20100.6874.5937.0423.48.0411.47302.41中信20100.6773.3156.7530.018.4511.31213.51華夏20101.1866.938.135.836.6510.58209.0420100.6958.2237.7140.8510.5112.62307.12寧波20100.6966.225317.4312.516.2196.15南京20100.9759.3540.2425.1813.7514.63

9、234.71中國20091.5270.345.3289.0711.14151.17建設(shè)20091.560.2449.6318.949.3111.7175.77工商20091.5459.530.720.99.912.36164.4120090.5471.932.0738.717.9110.75254.93交通20091.3671.9727.8322.158.1512151.05浦發(fā)20090.871.648.7125.046.910.34245.93深發(fā)展20090.6879.1438.5940.855.528.88161.84民生20090.8476.7734.5634.018.9210.83

10、206.4招商20090.8274.4534.4728.826.6310.45246.66中信20090.9579.6248.1239.529.1710.14149.36華夏20091.571.2828.6833.996.8410.2166.8420091.0258.9446.9944.4212.3814.35215.69寧波20090.7969.446.1733.789.5810.75170.06南京20091.2263.4440.2437.4112.8914.07173.91中國20082.6561.348.817.610.8113.43121.72建設(shè)20082.2159.552.742

11、0.7210.1712.16131.58工商20082.2956.433.320.410.7513.06130.1520080.8370.8241.0419.778.9411.24226.58交通20081.9264.4539.6221.19.5413.47116.83浦發(fā)20081.2172.8555.2424.35.039.06192.49深發(fā)展20080.6867.0141.526.95.278.58105.14民生20081.27545.527.346.69.22150.04招商20081.1174.1743.1432.146.5611.34223.29中信20081.3673.295

12、1.3723.9512.3214.32136.11華夏20081.8271.6452.927.487.4611.4151.2220081.5557.986340.8916.4219.66180.23寧波20080.9264.4956.4424.5414.616.15152.5南京20081.6461.5350.9226.6220.6824.12170.05中國20073.126432.616.110.6713.34108.18建設(shè)20072.661.2740.9819.8610.3712.58104.41工商20072.7456.326.821.110.9913.09103.520071.1568.7339.2220.948.8311.73155.21交通20072.0662.627.0721.7310.2714.4495.63浦發(fā)20071.4670.2439.628.935.019.15191.08深發(fā)展20075.6275.7839.3342.745.775.7748.28民生20071.2274.4434.9428.177.410.73113.14招商20071.5470.1141.732.429.0210.6