計量經(jīng)濟學實驗報告(虛擬變量)

1、計量經(jīng)濟學實驗報告實驗三：虛擬變量模型姓名：上善若水班級：序號：學號： 中國人均消費影響因素一、理論基礎及數(shù)據(jù)1. 研究目的本文在現(xiàn)代消費理論的基礎，分析建立計量模型，通過對19792008 年全國城鎮(zhèn)居民的人均消費支出做時間序列分析和對20042008年各地區(qū)(31個省市)城鎮(zhèn)居民的人均消費支出做面板數(shù)據(jù)分析，比較分析了人均可支配收入、消費者物價指數(shù)和銀行一年期存款利率等變量對居民消費的不同影響。2. 模型理論西方消費經(jīng)濟學者們認為，收入是影響消費者消費的主要因素，消費是需求的函數(shù)。消費經(jīng)濟學有關收入與消費的關系，即消費函數(shù)理論有：（1）凱恩斯的絕對收入理論。他認為消費主要取決于消費者的凈收

2、入，邊際消費傾向小于平均消費傾向。他假定，人們的現(xiàn)期消費，取決于他們現(xiàn)期收入的絕對量。（2）杜森貝利的相對收入消費理論。他認為消費者會受自己過去的消費習慣以及周圍消費水準來決定消費，從而消費是相對的決定的。當期消費主要決定于當期收入和過去的消費支出水平。（3）弗朗科莫迪利安的生命周期的消費理論。這種理論把人生分為三個階段：少年、壯年和老年；在少年與老年階段，消費大于收入；在壯年階段，收入大于消費，壯年階段多余的收入用于償還少年時期的債務或儲蓄起來用來防老。（4）弗里德曼的永久收入消費理論。他認為消費者的消費支出主要不是由他的現(xiàn)期收入來決定，而是由他的永久收入來決定的。這些理論都強調了收入對消費

3、的影響。除此之外，還有其他一些因素也會對消費行為產(chǎn)生影響。（1）利率。傳統(tǒng)的看法認為，提高利率會刺激儲蓄，從而減少消費。當然現(xiàn)代經(jīng)濟學家也有不同意見，他們認為利率對儲蓄的影響要視其對儲蓄的替代效應和收入效應而定，具體問題具體分析。（2）價格指數(shù)。價格的變動可以使得實際收入發(fā)生變化，從而改變消費。基于上述這些經(jīng)濟理論，我找到中國1979-2008年全國城鎮(zhèn)居民人均消費以及城鎮(zhèn)居民人均可支配收入、城鎮(zhèn)居民消費者物價指數(shù)和20042008年各地區(qū)城鎮(zhèn)居民人均消費以及城鎮(zhèn)居民人均可支配收入、城鎮(zhèn)居民消費者物價指數(shù)、以及銀行一年期存款利率的官方數(shù)據(jù)。想借此來分析中國消費的影響因素以及它們具體是如何對消費

4、產(chǎn)生影響的。針對這一模型，有以下兩個假定。一，自改革開放以來，我國人均消費傾向呈現(xiàn)緩慢的遞減趨勢，即保持粘性。這一假定符合我國居民的儲蓄消費心理，也與其他一些發(fā)展中國家的情況大體一致。 二，由儲蓄和消費的替代關系，可以假定刺激儲蓄的因素，會制約消費。我們知道提高利率會刺激儲蓄，因而我把利率也引入模型的分析中。以下對我所找的數(shù)據(jù)作一一說明:1、城鎮(zhèn)居民人均消費水平。借此來代表城鎮(zhèn)居民的消費支出情況，這是將要建立計量經(jīng)濟學模型的被解釋變量。由下圖可以看到消費是逐年增加的，與此同時，人均可支配收入也是逐年增加，隱含著兩者可能有很高的線性相關性這層意思。2、城鎮(zhèn)居民人均可支配收入。由前面的理

5、論，收入是決定消費的主要因素。因此，這里用這一變量來代表人均收入。人均收入提高，人均消費也會隨之增加。3、前一期的人均消費水平。根據(jù)杜森貝利的相對收入消費理論，消費者會受自己過去的消費習慣來決定當期消費。因而把它引入模型中，它與當期消費應該是正相關的。4、城鎮(zhèn)居民消費者物價指數(shù)。借此來說明價格變動對消費的影響，價格水平越高，人們的購買力普遍降低，為維持原來的消費水平，消費者的支出也會越多。它們應該是正相關的關系。這里假定上一年為基期，第二年的價格指數(shù)是對以上一年數(shù)據(jù)為100的相對數(shù)。5、中國人民銀行一年期儲蓄利率。一般認為，提高利率會刺激儲蓄，減少消費支出,因為利率水平越高，消費的機會成本就越

6、大，居民就會壓縮當前消費。因此，它們應該是負相關的。利率提高時，人們認為減少目前的消費，增加將來消費比較有利 ，從而增加儲蓄，這是利率對儲蓄的替代效應；另一方面，利率提高時他將來的利息收入增加，會使他認為自己比較富有，以致增加目前消費，從而可能反而減少儲蓄，這是利率對儲蓄的收入效應。利率對不同人群的影響也是不同的。由于中國人民銀行的一年期利率總是不定期地進行調整，可能幾年調整一次，或者一年調整幾次，這給我的計量經(jīng)濟學分析帶來了一定的困難。為達成統(tǒng)一，我每年各種年利率進行加權后作為全年的利率。二、多元線性回歸及其相關檢驗1. 模型設計：本案例以人均消費性支出為被解釋變量，以cpi，i，s，r為解

7、釋變量，通過相關檢驗確定影響人均消費性支出的因素，及其各因素對人均消費性支出的影響大小。其中cpi是居民消費價格指數(shù)，i是人均可支配收入，s是儲蓄，r是利率，pcce是人均消費性支出。最小二乘回歸結果如下由上圖：R值很大，說明模型擬合度很高，但是cpi、r的t檢驗都未通過，而且方差特別大，我們可以猜測該模型存在多重共線性；DW近似為1，說明該模型可能存在序列相關性。下面就對多重共線性、序列相關性、異方差性，分別進行檢驗。2、異方差檢驗White檢驗異方差的修正，權重取殘差絕對值的倒數(shù)3、序列相關性檢驗通過觀察自相關圖，DW值和拉格朗日乘數(shù)檢驗來判斷相關性，殘差e與其滯后一階的自相關圖如下由圖形

8、判斷可能存在正相關由DW值=0.9837判斷存在正相關拉格朗日乘數(shù)檢驗結果如下運用差分法做修正，做一階差分，回歸結果如下，4、多重共線性檢驗各解釋變量間的相關系數(shù)如下由相關系數(shù)看，s與i存在高度相關，即存在多重貢獻性直接剔除相關系數(shù)高的變量，觀察多重共線性的情況剔除s，結果如下剔除i，加入s，結果如下比較兩者，選擇剔除s，保留i，效果更好此時相關系數(shù)如下三、虛擬變量分析1979年-2008年我國城鎮(zhèn)居民人均消費性支出時間序列圖如下： 從圖中大致可以看出，該折線變化的斜率在2000年左右發(fā)生了比較大的變化，后一段的斜率更大。我們知道中國在2001年加入世界貿(mào)易組織（簡稱WTO），這標志著中國的開

9、放程度增大，中國與外國的貿(mào)易往來更為自由，本文試檢驗改革開放前后中國城鎮(zhèn)居民人均消費這個時間序列的斜率是否發(fā)生變化。定義虛擬變量為WTO如下： 0，（1979-2001）WTO= 1，（2002-2008） 以時間t為解釋變量，城鎮(zhèn)居民人均消費用Y表示，則數(shù)據(jù)列表如下：中國城鎮(zhèn)居民人均消費性支出數(shù)據(jù)（1979-2008）（單位：元人民幣）設模型如下：Yi=0+1t+2WTOi+3（t WTOi）+ui用Eviews進行估計，則輸出結果如下所示：所以，估計結果為：Y= -733.7205+ 231.3752t-11227.77WTO+512.5770t*WTO (-3.2) (13.4) (-4

10、.4) (5.2)在t值要求不高的情況下，可以認為在加入WTO前后斜率的變化是顯著的，即 -733.7205+ 231.3752t （WTO=0, 1979-2001）Y= -11961.4905+743.9522t 1，（WTO=1, 2002-2008）莊子云：“人生天地之間，若白駒過隙，忽然而已?！笔茄剑呵镏脫Q，日月交替，這從指尖悄然劃過的時光，沒有一點聲響，沒有一刻停留，仿佛眨眼的功夫，半生已過。人活在世上，就像暫時寄宿于塵世，當生命的列車駛到終點，情愿也罷，不情愿也罷，微笑也罷，苦笑也罷，都不得不向生命揮手作別。我們無法挽住時光的腳步，無法改變人生的宿命。但我們可以拿起生活的畫筆，

11、把自己的人生涂抹成色彩靚麗的顏色。生命如此短暫，豈容隨意揮霍！只有在該辛勤耕耘的時候播灑汗水，一程風雨后，人生的筐簍里才能裝滿碩果。就算是煙花劃過天空，也要留下短暫的絢爛。只有讓這僅有一次的生命豐盈充實，才不枉來塵世走一遭。雁過留聲，人過留名，這一趟人生旅程，總該留下點兒什么！生活是柴米油鹽的平淡，也是行色匆匆的奔波。一粥一飯來之不易，一絲一縷物力維艱。前行的路上，有風也有雨。有時候，風雨撲面而來，打在臉上，很疼，可是，我們不能向生活低頭認輸，咬牙抹去臉上的雨水，還有淚水，甩開腳步，接著向前。我們需要呈現(xiàn)最好的自己給世界，需要許諾最好的生活給家人。所以，生活再累，不能后退。即使生活賜予我們一杯不加糖的苦咖啡，皺一皺眉頭，也要飲下。人生是一場跋涉，也是一場選擇。我們能抵達哪里，能看到什么樣的風景，能成為什么樣的人，都在于我們的選擇。如果我們選擇面朝大海，朝著陽光的方向揮手微笑，我們的世界必會收獲一片春暖花開。如果我們選擇小橋流水，在不動聲色的日子里種籬修菊，我們的世界必會收獲一隅靜謐恬淡。選擇臨風起舞，我們就是歲月的勇者；選擇臨陣脫逃，我們就是生活的懦夫。沒有淌不過去的河，就看我們如何擺渡。沒有爬不過去的山，就看我們何時啟程。德國哲學家尼采說：“每一個不曾起舞的日子，都是對生命的辜負。”