PE投資協(xié)議培訓(xùn)講義

1、 疤_拜_霸_盎_阿 關(guān)于股份有限公司之股份認(rèn)購(gòu)及增資協(xié)議挨_唉_艾_岸_耙 由xxxxxxxx有限公司與xxxxxxxx有限公司及等簽訂20年 月 日中國(guó)深圳1 目 錄凹第一條 定義佰.佰.盎.絆.俺.霸.氨.案.扳.5芭第二條 投資的前提條件唉.板.笆.扒.板.柏.皚.7捌第三條 新發(fā)行股份的認(rèn)拜購(gòu)唉.骯.拔.埃.拌.耙.傲.7盎第四條 變更登記手續(xù)岸.安.捌.敗.拌.辦.芭.藹.11搬第五條 股份回購(gòu)及轉(zhuǎn)讓皚.伴.阿.邦.板.襖.哀.12佰第六條 經(jīng)營(yíng)目標(biāo)扳.巴.柏.按.愛(ài).扒.昂.八.13安第七條 公司治理叭.扒.拔.伴.佰.斑.艾.芭.15斑第八條 上市前的股份轉(zhuǎn)隘讓安.壩.俺.凹.

2、澳.斑.岸.18拜第九條 新投資者進(jìn)入的稗限制稗.辦.把.澳.靶.爸.19唉第十條 競(jìng)業(yè)禁止啊.阿.哀.襖.稗.版.案.岸.19壩第十一條 知識(shí)產(chǎn)權(quán)的占有與班使用捌.翱.扳.愛(ài).把.叭.20瓣第十二條 清算財(cái)產(chǎn)的分配唉.絆.頒.哀.隘.敖.昂.20矮第十三條 債務(wù)和或有債務(wù)絆.般.礙.頒.案.安.扮.20安第十四條 關(guān)聯(lián)交易和同業(yè)競(jìng)盎爭(zhēng)熬.襖.吧.凹.鞍.安.扳.21搬第十五條 首次公開(kāi)發(fā)行股票邦并上市安.板.把.拔.佰.拔.22板第十六條 保證和承諾搬.凹.奧.白.靶.奧.壩.敖.22啊第十七條 通知及送達(dá)挨.罷.罷.伴.愛(ài).擺.板.吧.23胺第十八條 違約及其責(zé)任板.頒.背.瓣.矮.芭.岸

3、.愛(ài).25班第十九條 協(xié)議的變更、解除埃和終止昂.啊.埃.骯.叭.俺.252 拌第二十條 爭(zhēng)議解決霸.八.板.班.矮.疤.疤.氨.26挨第二十一條 附則頒.拔.瓣.唉.爸.哎.耙.吧.26敗附件一、標(biāo)的公司及其主要控懊股子公司和關(guān)聯(lián)企業(yè)的詳細(xì)情百?zèng)r俺.敖.柏30矮附件二、本次增資前標(biāo)的公司襖股本結(jié)構(gòu)板.扒.疤.昂.藹.艾.3般4扒附件三、管理人員和核心業(yè)務(wù)瓣人員名單奧.熬.版.吧.癌.3澳4癌5隘附件四、投資完成后義務(wù)敗.跋.礙.耙.班.俺.捌.35阿6班附件五、原股東和標(biāo)的公司的癌陳述、保證及承諾叭.拔.白.壩.3絆6巴附件六、關(guān)聯(lián)交易半.安.罷.奧.皚.安.佰.罷.43骯4白附件七、重大債

4、務(wù)敗.懊.胺.白.背.哎.搬.壩.44拌附件八、訴訟清單案.搬.敗.邦.八.埃.笆.絆.44白附件九、知識(shí)產(chǎn)權(quán)清單擺.巴.百.啊.辦.疤.芭.稗.44稗附表一、保密及競(jìng)業(yè)禁止協(xié)笆議哎.版.阿.扳.把.襖.4百63 股份認(rèn)購(gòu)及增資協(xié)議胺本增資協(xié)議書(shū)由以下各方于 鞍20白年月日在中國(guó)深圳簽訂：扳投資方：甲方：深圳市 按xxxx凹創(chuàng)業(yè)投資管理有限公司注冊(cè)地址：廣東省深圳市法定代表人：胺乙方：深圳市 礙xxxx搬投資有限公司注冊(cè)地址：廣東省深圳市法定代表人：稗丙方：藹xxxx胺投資中心（有限合伙）注冊(cè)地址：執(zhí)行事務(wù)合伙人：拜原股東：藹xxx(案自然人或法人扒)住址：身份證號(hào)碼：xxx(自然人或法人)住

5、址：身份證號(hào)碼：白(啊以上為標(biāo)的公司股東名冊(cè)上記扒載的其他股東澳)奧標(biāo)的公司：敖xxxxxxxxxxx搬股份有限公司注冊(cè)地址：法定代表人：4 鑒于：1.敖xxxxxx 佰 股份有限公司是一家依中華靶人民共和國(guó)法律成立并合法存絆續(xù)的股份澳有限公司，注冊(cè)地在中華人民捌共和國(guó) 愛(ài)xx叭市 艾xx哀區(qū)（見(jiàn)法律備忘錄），現(xiàn)登記懊注冊(cè)資本為人民幣 耙xxxx皚萬(wàn)元，總股本為 藹xxxx邦萬(wàn)股，標(biāo)的公司及其主要控?cái)[股子公司和關(guān)聯(lián)企業(yè)的詳細(xì)情氨況見(jiàn)本協(xié)議附件一；靶2. 胺標(biāo)的公司現(xiàn)有登記股東共計(jì) 懊xxx板左右，其中xxx(自然人或矮法人)以凈資產(chǎn)出叭資認(rèn)購(gòu) xxx 萬(wàn)元，占公皚司注冊(cè)資本的 xxx%；x安x

6、x 以凈資產(chǎn)出資認(rèn)購(gòu) x瓣xx 萬(wàn)襖元，占公司注冊(cè)資本的xxx拔%；具體股東名冊(cè)及其持股比哎例見(jiàn)本協(xié)議附件二，吧(拜上述 昂xx 斑位股東以下合稱為盎“邦原股東般”)挨；罷3. 癌標(biāo)的公司及原股東一致同意標(biāo)斑的公司以非公開(kāi)形式發(fā)行新股阿 佰xxx 捌 萬(wàn)股，上岸述股份均為普通股，每股面值阿 矮1阿元，標(biāo)的公司新增注冊(cè)資本人隘民幣 吧xxxx昂萬(wàn)絆元。標(biāo)的公司全部新發(fā)行股份疤由投資方按照本協(xié)議規(guī)定的條案款和條件認(rèn)購(gòu)。爸本次新股發(fā)行及增資完成后，熬標(biāo)的公司的股本總數(shù)為 艾xxxx瓣萬(wàn)股，注冊(cè)資本哀總額為 跋x(chóng)xxx岸萬(wàn)元。標(biāo)的公司全體原股東不笆認(rèn)購(gòu)本次新發(fā)行股份。把4. 奧投資方同意按照本協(xié)議規(guī)定

7、的斑條款和條件認(rèn)購(gòu)標(biāo)的公司全部半新發(fā)行股份，爸其中甲方出資 骯xxxx 昂萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)新發(fā)行股份 斑xxxx 啊 萬(wàn)股，占新股發(fā)行及增資完辦成后標(biāo)的公司總股本的 愛(ài)xx%罷，乙方出資 般xxxx 傲萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)新發(fā)行股份 暗xxxx 百 萬(wàn)巴股，占新股發(fā)行及增資完成后半標(biāo)的公司總股本的 扒xx%伴，丙方出資 擺xxxx把萬(wàn)元啊認(rèn)購(gòu)新發(fā)行股份 案xxxx 拜 萬(wàn)股，占新股發(fā)行及增資完藹成后標(biāo)的公司總股本的xx%。絆上述各方根據(jù)中華人民共和國(guó)壩有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，經(jīng)過(guò)友奧好協(xié)商，達(dá)成一致，特訂立本協(xié)議如下條款，哀以供各方共同遵守。第一條 定義半1.1 礙除非本協(xié)議文意另有所指，下鞍列詞語(yǔ)具有以下含義：盎各

8、方或協(xié)議各方 指投資方頒、原股東和標(biāo)的公司。5 吧標(biāo)的公司或公司 指 百xxxxxxxxx俺股份有限公司。本協(xié)議般指本股份認(rèn)購(gòu)及增資協(xié)議柏及各方就本股份認(rèn)購(gòu)及增資襖協(xié)議拔約定事項(xiàng)共同簽訂的補(bǔ)充協(xié)議凹和相關(guān)文件。本次交易工作日艾指投資方認(rèn)購(gòu)標(biāo)的公司新發(fā)行埃股份的行為。邦指除星期六、星期日及中華人岸民共和國(guó)政府規(guī)定的法定節(jié)假藹日以外的時(shí)間。中國(guó)搬指中華人民共和國(guó)，為本協(xié)議唉之目的，不包括懊香港特別行政區(qū)、澳門(mén)特別行政區(qū)及臺(tái)灣地區(qū)。元癌指中華人民共和國(guó)法定貨幣人敖民幣元。盡職調(diào)查罷指基于本次交易之目的，由投翱資方委派專業(yè)人士對(duì)標(biāo)的公司礙在財(cái)昂務(wù)、法律等相關(guān)方面進(jìn)行的調(diào)罷查。投資完成送達(dá)靶指投資方按照

9、本協(xié)議第 敖3白條的約定完成總額 熬xxxx萬(wàn)元的出資義務(wù)。按指本協(xié)議任一方按照本協(xié)議約哎定的任一種送達(dá)方式將書(shū)面文百件發(fā)出的行為。投資價(jià)格百指認(rèn)購(gòu)標(biāo)的公司新發(fā)行股份 般1搬股所對(duì)應(yīng)的實(shí)際出資金額，也伴就是吧標(biāo)的公司本次新發(fā)行股份的發(fā)氨行價(jià)格，依據(jù)本協(xié)議，投資方拌的投艾資價(jià)格為 佰xxx 巴元。氨(皚以上內(nèi)容適合于股份公司，如斑果標(biāo)的企業(yè)為啊非股份公司，相應(yīng)參考內(nèi)容如笆下：指認(rèn)購(gòu)標(biāo)的公司新增發(fā)的罷 礙1拌元挨注冊(cè)資本所對(duì)應(yīng)的實(shí)際出資額頒，也就是標(biāo)的公司本次增資價(jià)鞍格，埃依據(jù)本協(xié)議，投資方的投資價(jià)吧格為 襖xx拔元購(gòu)買(mǎi) 白1捌元注冊(cè)資本金。斑)拜指本協(xié)議簽署之日至投資方按扒照本協(xié)議約定的期限完成

10、投資啊之日的期間。過(guò)渡期凈利潤(rùn)伴是指公司經(jīng)由投資方認(rèn)可的具邦有證券從業(yè)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)板所艾審計(jì)的歸屬于母公司所有者合芭并凈利潤(rùn)（即扣除少數(shù)股東權(quán)安益以靶后的凈利潤(rùn)，如公司發(fā)生非經(jīng)隘常性損益，該值為報(bào)表合并凈擺利潤(rùn)盎扣除非經(jīng)常性損益前后孰低數(shù)頒）。6 凈資產(chǎn)癌是指公司經(jīng)由投資方認(rèn)可的具隘有證券從業(yè)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)哎所審計(jì)的合并凈資產(chǎn)?？毓勺庸景仓腹局苯踊蜷g接持股比例達(dá)皚到或超過(guò) 隘50%半的所有被投資企業(yè)跋或公司直接或間接持股比例達(dá)般到第一大股東地位的所有被投阿資鞍企業(yè)，并包括通過(guò)公司章程、安協(xié)議或合同約定具有實(shí)際控制笆權(quán)的公司。耙首次公開(kāi)發(fā)行股 標(biāo)的公司稗在 扒20 xx柏年 吧12矮月

11、 礙31凹日前首次公開(kāi)發(fā)行股票并于中藹國(guó)或票并上市權(quán)利負(fù)擔(dān)者境外證券交易所掛牌上市俺指任何擔(dān)保權(quán)益、質(zhì)押、抵押拜、留置百(芭包括但不限于稅收優(yōu)先權(quán)、班撤銷權(quán)和代位權(quán)笆)柏、租賃、許可、債務(wù)負(fù)擔(dān)、優(yōu)白先安排、限制性承諾、條件或任何種類的限制靶，包括但不限于對(duì)使用、表決般、轉(zhuǎn)擺讓、收益或?qū)ζ渌惺顾袡?quán)擺任何權(quán)益的任何限制。搬重大不利變化 指下述傲涉及公司業(yè)務(wù)或公司氨(壩包括其控股子公司拔)案的任何情況、變愛(ài)更或影響：該情況、變更或影霸響單獨(dú)地或與公司的其他任何背情況、藹變更或影響共同地：皚(a)百對(duì)業(yè)務(wù)或公司的資產(chǎn)、負(fù)債拜(盎包括但不限拌于或有責(zé)任爸)靶、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)或財(cái)務(wù)狀況造成或背可能造成嚴(yán)重不

12、利影佰響，或澳(b)巴對(duì)公司以及其目前經(jīng)營(yíng)或開(kāi)展熬業(yè)務(wù)的方式經(jīng)營(yíng)和開(kāi)展隘業(yè)務(wù)的資質(zhì)產(chǎn)生或可能產(chǎn)生嚴(yán)襖重不利影響。吧1.2 笆本協(xié)議的條款標(biāo)題僅為了方便奧閱讀，不應(yīng)影響對(duì)本協(xié)議條款辦的理解。第二條 投資的前提條件安2.1 瓣各方確認(rèn)，投資方在本協(xié)議項(xiàng)拜下的投資義務(wù)以下列全部條件埃的滿足為前提：挨2.1.1 襖各方同意并正式簽署本協(xié)議，扒包括所有附件內(nèi)容；案2.1.2 案標(biāo)的公司按照本協(xié)議的相關(guān)條叭款修改章程并經(jīng)標(biāo)的公司所有跋股東正邦式簽署，該等修改和簽署業(yè)經(jīng)斑投資方以書(shū)面形式認(rèn)可；除上爸述標(biāo)的公司章程修訂之外，過(guò)渡期內(nèi)熬，不得修訂或重述標(biāo)的公司章胺程。百2.1.3 礙本次交易取得政府部門(mén)氨(八如

13、需跋)跋、標(biāo)的公司內(nèi)部和其它第三方八所有相關(guān)胺的同意和批準(zhǔn)，包括但不限于愛(ài)標(biāo)的公司董事會(huì)、股東大會(huì)決壩議通過(guò)7 澳本協(xié)議項(xiàng)下的新股發(fā)行和增資愛(ài)事宜，及前述修改后的章程或拔章程修正案；扒2.1.4 案標(biāo)的公司及原股東已經(jīng)以書(shū)面形式向投資方充分、真實(shí)、完暗整披露傲標(biāo)的公司的資產(chǎn)、負(fù)債、權(quán)益奧、對(duì)外擔(dān)保以及與本協(xié)議有關(guān)耙的全部信息；唉2.1.5 柏過(guò)渡期內(nèi)，標(biāo)的公司的經(jīng)營(yíng)或安財(cái)務(wù)狀況等方面沒(méi)有發(fā)生重大疤的不利稗變化百(把由投資方根據(jù)獨(dú)立判斷作出決翱定 皚)襖，未進(jìn)行任何形式的利潤(rùn)分配；鞍2.1.6 埃過(guò)渡期內(nèi)，標(biāo)的公司未在任何澳資產(chǎn)或財(cái)產(chǎn)上設(shè)立或允許設(shè)立捌任何權(quán)辦利負(fù)擔(dān)。標(biāo)的公司沒(méi)有以任何般方式直接

14、或者間接地處置其主傲要資產(chǎn)，靶也沒(méi)有發(fā)生或承擔(dān)任何重大債安務(wù) 靶(扳通常業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)中的處置或負(fù)債邦除外)；傲2.1.7 扒過(guò)渡期內(nèi)，不得聘用或解聘任藹何關(guān)鍵員工，或提高或承諾提骯高其應(yīng)案付給其雇員的工資、薪水、補(bǔ)埃償、獎(jiǎng)金、激勵(lì)報(bào)酬、退休金挨或其他敖福利且提高幅度在 骯10%翱以上；骯2.1.8 芭原股東在過(guò)渡期內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓其絆所持有的部分或全部標(biāo)的公司版股份或在其上設(shè)置質(zhì)押等權(quán)利負(fù)擔(dān)；藹2.1.9 艾標(biāo)的公司作為連續(xù)經(jīng)營(yíng)的實(shí)體吧，不存在亦不得有任何違法、扮違規(guī)的行為。礙2.2 板若本協(xié)議第 暗2.1艾條的任何條件在 藹20 xx搬年 襖x瓣月 癌x斑日前因任何原因未能實(shí)現(xiàn)，笆則甲方或者乙方有權(quán)以

15、書(shū)面通凹知的形式單方解除本協(xié)議。第三條 新發(fā)行股份的認(rèn)購(gòu)瓣3.1 辦各方同意，標(biāo)的公司本次全部鞍新發(fā)行股份 扳xxxx班萬(wàn)股均由投資方認(rèn)購(gòu)，每股凹發(fā)行價(jià)格為 挨xx背元，投資方總出資額為 靶xxxx跋萬(wàn)元。跋其中：甲方出資 藹xxxx捌萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)新發(fā)行股份 昂xxxx骯萬(wàn)股，占新股發(fā)行及增資完柏成后標(biāo)的公司總股本的 般xx%澳，乙方出資 辦xxxx癌萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)新發(fā)行股份 敗xxxx唉萬(wàn)股，敖占新股發(fā)行及增資完成后標(biāo)的骯公司總股本的 瓣xx%爸，丙方出資 癌xxxx搬萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)8 斑新發(fā)行股份 埃xxxx艾萬(wàn)股，占新股發(fā)行及增資完成隘后標(biāo)的公司總股本的 班xx%岸。拜各方確認(rèn)，本次投資方認(rèn)購(gòu)公挨司新發(fā)

16、行股份的投資估值計(jì)算拔方法以公司澳200 x 哀年度承諾保證實(shí)現(xiàn)稅后凈利潤(rùn)礙 瓣xxxx 案萬(wàn)元為基礎(chǔ)，按照攤薄前 襖xx 吧 倍市疤盈率計(jì)算出投資價(jià)格（包含投柏資方投資金額完全攤薄后的市瓣盈率為 靶xx班倍）。白鑒于原股東及公司承諾，公司伴 氨200 x拜年度凈利潤(rùn)不低于 笆xxxx唉萬(wàn)元，在經(jīng)投資岸方認(rèn)可的具有證券從業(yè)資格的哀會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的公司 啊200 x 皚 年度凈利潤(rùn)具礙體數(shù)額確定之前，各方同意按按照 擺200 x俺年度凈利潤(rùn)為 胺xxxx萬(wàn)元計(jì)算。疤3.2 巴投資方投資完成后，標(biāo)的公司柏注冊(cè)資本增加 案xxxx 礙 萬(wàn)元，即注冊(cè)資本由原爸xxxx笆萬(wàn)元增至 罷xxxx百萬(wàn)元。投

17、資方總出資額 俺xxxx骯萬(wàn)元高于公司新增注冊(cè)資唉本的 昂xxxx熬萬(wàn)元全部計(jì)為標(biāo)的公司的資本耙公積金。扳3.3 把增資完成后，標(biāo)的公司的股本啊結(jié)構(gòu)如下圖所示：所占比例股東投資金額（%）xxxxxxxxxx9 甲方乙方丙方合計(jì)100.00%皚3.4 矮各方同意，投資方應(yīng)將本協(xié)議辦第 懊3.1岸條約定的投資金額按以下約定鞍條件，以現(xiàn)金方式付至公司賬戶。傲3.4.1按在本協(xié)議第 白2.1埃條約定的全部條件滿足后，標(biāo)捌的公司應(yīng)按照本協(xié)議約定懊向投資方提供董事會(huì)決議、股白東大會(huì)決議、修改后的公司章阿程或章程修正案胺等文件正本并獲得投資方的書(shū)般面認(rèn)可。挨3.4.2案投資方在收到上述 稗3.4.1款所述文

18、件后 艾xx俺個(gè)工作日內(nèi)支付全部出資骯,壩即氨xxxx稗萬(wàn)元，其中甲方應(yīng)當(dāng)支付出資霸 扒xxxx阿萬(wàn)元，乙方應(yīng)當(dāng)支付出資 翱 巴xxxx奧萬(wàn)元，丙方應(yīng)當(dāng)支付出資 爸xxxx萬(wàn)元。笆3.5 .哀各方同意，本協(xié)議第 靶3.4礙條約定的安“擺公司賬戶邦”八指以下賬戶：案戶 名：xxxxxxx壩股份有限公司10 銀行賬號(hào)：皚開(kāi) 戶 行：斑xx按銀行 頒xx壩支行懊3.6 扳各方同意，投資方按本協(xié)議第捌 稗3.4拜條約定支付完畢全部出資款后白，投資方在翱本協(xié)議項(xiàng)下的出資義務(wù)即告完背成。背3.7 哀投資方成為公司股東后，依照拜法律、本協(xié)議和公司章程的規(guī)翱定享有所有股埃東權(quán)利并承擔(dān)相應(yīng)股東義務(wù)，伴公司的資本

19、公積金、盈余公積翱金和未分配利伴潤(rùn)由投資方和公司原股東按本岸協(xié)議第 凹3.3奧款確定的股份比例享有。扒3.8 哎若部分投資方不能在上述約定壩時(shí)間內(nèi) 礙(奧以公司帳戶進(jìn)帳時(shí)間為準(zhǔn) 巴)版將其認(rèn)繳敗的出資匯入公司帳戶，應(yīng)當(dāng)向案標(biāo)的公司和其他股東承擔(dān)相應(yīng)矮責(zé)任，但不影稗響其他如約履行完畢出資義務(wù)八的投資方行使股東權(quán)利，其他瓣投資方也不對(duì)其違約行為承擔(dān)任何責(zé)任。澳3.9 皚各方同意，投資方對(duì)標(biāo)的公司巴的全部出資僅用于標(biāo)的公司本百輪私募融資招背股文件載明的正常經(jīng)營(yíng)需求（皚主要用于： 靶-氨-安）、補(bǔ)充流動(dòng)資金襖或經(jīng)公司董事會(huì)以特殊決議批頒準(zhǔn)的其它用途，不得用于償還盎公司或者股東矮債務(wù)等其他用途，也不得用

20、于皚非經(jīng)營(yíng)性支出或者與公司主營(yíng)吧業(yè)務(wù)不相關(guān)的扮其他經(jīng)營(yíng)性支出；不得用于委絆托理財(cái)、委托貸款和期貨交易佰。第四條 變更登記手續(xù)瓣4.1 盎各方同意，由標(biāo)的公司負(fù)責(zé)委拔托有資質(zhì)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)投胺資方的出資進(jìn)把行驗(yàn)資并出具相應(yīng)的驗(yàn)資報(bào)告岸，并依據(jù)驗(yàn)資報(bào)告由標(biāo)的公司八向投資方簽發(fā)凹并交付公司出資證明書(shū)，同時(shí)傲，標(biāo)的公司應(yīng)當(dāng)在公司股東名艾冊(cè)中分別將甲霸方、乙方、丙方和丁方登記為白公司股東。由標(biāo)的公司負(fù)責(zé)辦案理相應(yīng)的工商登記變更手續(xù)。般4.2 胺原股東承諾，在投資方將出資骯款支付至公司帳戶之日起的 安30芭天內(nèi)，按照本矮協(xié)議的約定完成相應(yīng)的公司驗(yàn)氨資、工商變更登記手續(xù)靶(扳包括但不限于按本協(xié)扮議修改并簽

21、署的公司章程及按搬本協(xié)議第七條選舉的董事等在爸工商局的變更備案)。絆4.3 矮如果公司未按 拜4.2 拔 條約定按時(shí)辦理相關(guān)驗(yàn)資和安工商變更手續(xù)，且逾期超過(guò)霸30 版天仍無(wú)法辦理相應(yīng)的工商變更凹登記手續(xù) 襖(敖由于政府方面原因或不可抗力11 阿的因素情形除外班)澳，全部或部分投資方均有權(quán)單絆獨(dú)或共同以書(shū)面通知的形式搬提出終止本協(xié)議，公司應(yīng)于本哀協(xié)議終止后 頒15扳個(gè)工作日內(nèi)退還該投資方已經(jīng)骯支付的全部出資款，并返還等班同該筆款項(xiàng)銀行同期貸款產(chǎn)生暗的利息。公司愛(ài)原股東對(duì)公司上述款項(xiàng)的返還翱承擔(dān)連帶責(zé)任。但如果投資方柏同意豁免的情形除外。案4.4 扳辦理工商變更登記或備案手續(xù)鞍所需費(fèi)用由標(biāo)的公司承

22、擔(dān)。第五條 股份回購(gòu)及轉(zhuǎn)讓礙5.1 白當(dāng)出現(xiàn)以下情況時(shí)，投資方有敖權(quán)要求標(biāo)的公司或原股東回購(gòu)瓣投資方所持有的全部公司股份：背5.1.1澳不論任何主觀或客觀原因，標(biāo)啊的公司不能在 頒201x柏年 骯12挨月 笆31伴日前實(shí)現(xiàn)稗首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市，該凹等原因包括但不限于標(biāo)的公司拌經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)方面版不具備上市條件，或由于公司暗歷史沿革方面的不規(guī)范未能實(shí)扳現(xiàn)上市目標(biāo)，或由于參與公司經(jīng)營(yíng)的原股東扳存在重大過(guò)錯(cuò)、經(jīng)營(yíng)失誤等原叭因造成公司無(wú)法上市等；靶5.1.2鞍在 八201x拔年 啊12奧月 盎31藹日之前的任何時(shí)間，原股東或拜公司明示放棄本協(xié)議艾項(xiàng)下的標(biāo)的公司上市安排或工辦作；擺5.1.3敗當(dāng)公司累計(jì)新

23、增虧損達(dá)到投資瓣方進(jìn)入時(shí)以 哎200 x扒年 隘12月 扒31哎日為基準(zhǔn)日唉公司當(dāng)期凈資產(chǎn)的 啊20矮時(shí)；伴5.1.4岸原股東或標(biāo)的公司實(shí)質(zhì)性違反熬本協(xié)議及附件的相關(guān)條款。巴5.2 瓣本協(xié)議項(xiàng)下的股份回購(gòu)價(jià)格應(yīng)邦按以下兩者較高者確定：扒5.2.1 盎 按照本協(xié)議第三條規(guī)定的投昂資方的全部出資額及自從實(shí)際瓣繳納出資日扳起至原股東或者公司實(shí)際支付巴回購(gòu)價(jià)款之日按年利率 把10%半計(jì)算的利息（復(fù)利）。捌5.2.2 吧 回購(gòu)時(shí)投資方所持有股份所扒對(duì)應(yīng)的公司經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)。唉5.3 暗本協(xié)議項(xiàng)下的股份回購(gòu)均應(yīng)以吧現(xiàn)金形式進(jìn)行，全部股份回購(gòu)斑款應(yīng)在投資方敖發(fā)出書(shū)面回購(gòu)要求之日起 奧2 瓣 個(gè)月內(nèi)全額支付給

24、投資方。案投資方之前從公司氨所收到的所有股息和紅利可作盎為購(gòu)買(mǎi)價(jià)格的一部分予以扣除靶。12 板5.4 皚如果公司對(duì)投資方的股份回購(gòu)敗行為受到法律的限制，原股東辦應(yīng)作為收購(gòu)方，絆應(yīng)以其從公司取得的分紅或從哎其他合法渠道籌措的資金收購(gòu)敗投資方持有的公司股份。把5.5 把當(dāng)出現(xiàn)下列任何重大事項(xiàng)時(shí)，癌投資方有權(quán)轉(zhuǎn)讓其所持有的全艾部或者部分公跋司股份，原股東具有按本協(xié)議扳第 耙5.2爸條規(guī)定的股份回購(gòu)價(jià)格受讓該壩等股份的壩義務(wù)；但是如果任何第三方提翱出的購(gòu)買(mǎi)該等股份的條件優(yōu)于巴股份回購(gòu)價(jià)格，跋則投資方有權(quán)決定將該等股份爸轉(zhuǎn)讓給第三方：壩5.5.1 半 原股東和標(biāo)的公司出現(xiàn)重大胺誠(chéng)信問(wèn)題嚴(yán)重?fù)p害公司利益，

25、傲包括但不限啊于公司出現(xiàn)投資方不知情的大拜額帳外現(xiàn)金銷售收入等情形；安5.5.2 盎標(biāo)的公司的有效資產(chǎn)耙(扒包括土地、房產(chǎn)或設(shè)備等凹)唉因行使抵押權(quán)被拍賣跋等原因?qū)е滤袡?quán)不再由標(biāo)的熬公司持有或者存在此種潛在風(fēng)擺險(xiǎn)，并且在合凹理時(shí)間內(nèi)版(吧不超過(guò)三個(gè)月板)唉未能采取有效措施解決由此給翱公司造成重大影響；版5.5.3 愛(ài) 原股東所持有的標(biāo)的公司之板股份因行使質(zhì)押權(quán)等原因，所傲有權(quán)發(fā)生實(shí)芭質(zhì)性轉(zhuǎn)移或者存在此種潛在風(fēng)跋險(xiǎn)；邦5.5.4 板 標(biāo)的公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、業(yè)務(wù)盎范圍發(fā)生實(shí)質(zhì)性調(diào)整，并且不扒能得到投資方的同意；疤5.5.5耙其它根據(jù)一般常識(shí)性的、合理爸的以及理性的判斷，因投資方邦受到不平俺等、不公

26、正的對(duì)待等原因，繼愛(ài)續(xù)持有標(biāo)的公司股份將給投資芭方造成重大損哎失或無(wú)法實(shí)現(xiàn)投資預(yù)期的情況。岸5.6進(jìn)行本協(xié)議第 耙5.1班條的審計(jì)機(jī)構(gòu)由投資方負(fù)責(zé)聘扮請(qǐng)，并由投資方支付費(fèi)用。叭5.7 氨原股東在此共同連帶保證：如俺果投資方中任何一方根據(jù)本協(xié)按議第 絆5.1 傲 條要求班標(biāo)的公司或原股東回購(gòu)其持有藹的標(biāo)的公司全部或者部分股份八，或者根據(jù)本協(xié)拜議第 稗5.5懊條要求轉(zhuǎn)讓其所持有的標(biāo)的公啊司全部或者部分股份，原股東俺應(yīng)促使靶標(biāo)的公司的董事會(huì)、股東大會(huì)巴同意該股份的回購(gòu)或轉(zhuǎn)讓，在隘相應(yīng)的董事會(huì)和壩股東大會(huì)上投票同意，并簽署啊一切必需簽署的法律文件。第六條 經(jīng)營(yíng)目標(biāo)巴6.1 熬原股東和標(biāo)的公司共同承諾，

27、霸公司應(yīng)實(shí)現(xiàn)以下經(jīng)營(yíng)目標(biāo)：13 安6.1.1 20 xx藹年度公司稅后凈利潤(rùn)達(dá)到 般xxxx皚萬(wàn)元；斑6.1.2 疤投資完成后的當(dāng)年度，即 背20 xx 芭年度，標(biāo)的公司實(shí)現(xiàn) 板xxxx 般 萬(wàn)元的稅前利潤(rùn)；芭6.2 伴各方同意，標(biāo)的公司的實(shí)際經(jīng)板營(yíng)情況按以下方式確認(rèn)：版6.2.1 頒由投資方認(rèn)可的具有證券從業(yè)澳資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所在 敖20 xx矮年 按x氨月 耙 x襖日之前，對(duì)標(biāo)的公司 埃200 x八年度的經(jīng)營(yíng)財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行審計(jì)襖，并向投資扳方和標(biāo)的公司出具相應(yīng)的審計(jì)捌報(bào)告；6.2.2 斑由投資方委托具有證券從業(yè)資案格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所在投資完成叭后的當(dāng)版年度屆滿之日起 板90伴個(gè)工作日內(nèi)，對(duì)標(biāo)的

28、公司在相敖應(yīng)期限內(nèi)經(jīng)營(yíng)財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行審計(jì)，出具審計(jì)報(bào)告藹，并將審計(jì)報(bào)告向標(biāo)的公司全傲部股東提供；爸6.2.3 爸審計(jì)報(bào)告將作為確認(rèn)標(biāo)的公司罷實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況的最終依據(jù)；柏6.2.4 扳審計(jì)費(fèi)用應(yīng)由標(biāo)的公司支付。凹6.3 巴鑒于本次交易是以公司 骯20 xx 板年度凈利潤(rùn) 跋x(chóng)xxx 俺 萬(wàn)元及包含投資人投資金額白完全攤薄后 八xx 氨倍市盈率為作價(jià)依據(jù)，且公司岸和原股東承諾公司 扮20 xx 敖 年度白稅前利潤(rùn)絆(挨或凈利潤(rùn)熬)扳不低于 皚xxxx 骯 萬(wàn)元。公司有義務(wù)盡力實(shí)現(xiàn)百和完成最佳的吧經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，公司管理層有義務(wù)班盡職管理公司，確保公司實(shí)現(xiàn)拜該等經(jīng)營(yíng)目標(biāo)。矮如果標(biāo)的公司 搬20 xx敗年度經(jīng)審

29、計(jì)的凈利潤(rùn)低于 把xxxx萬(wàn)元，則視為未完成經(jīng)柏營(yíng)指標(biāo)，應(yīng)以 哎20 xx愛(ài)年度經(jīng)審計(jì)的實(shí)際凈利潤(rùn)為基稗礎(chǔ)，按照 百xx矮倍市盈率重疤新調(diào)整本次交易的投資估值，芭調(diào)整后標(biāo)的公司所有股東所持骯有的股份比例礙保持不變，公司應(yīng)以現(xiàn)金方式暗退還各投資方相應(yīng)多付的投資愛(ài)款。此時(shí)，標(biāo)愛(ài)的公司估值（設(shè)為隘“A”翱）艾=擺實(shí)際完成凈利潤(rùn)伴xx 辦 倍市盈率。標(biāo)的公司需將投半資方多投的投資款（具體為矮“xxxx擺萬(wàn)元耙A案(隘投資時(shí)的所占的股權(quán)比例阿)”皚）版退還投資方。公司退還的投資唉款由投資方按照各自持股比例懊進(jìn)行分配?！就稊≠Y人可以選擇 安1八、退款；扳2柏、股權(quán)調(diào)整】啊6.4 啊鑒于公司和原股東承諾公司

30、 耙20 xx 敖年度稅前利潤(rùn)不低于 懊xxxx 拔 萬(wàn)元。公司有鞍義務(wù)盡力實(shí)現(xiàn)和完成最佳的經(jīng)胺營(yíng)業(yè)績(jī)，公司管理層有義務(wù)盡霸職管理公司，確保公司實(shí)現(xiàn)該等經(jīng)營(yíng)目標(biāo)。14 敖如果標(biāo)的公司 哀20板年度經(jīng)審計(jì)的稅前利潤(rùn)低于 敗 班xxxx 班 萬(wàn)元，則視為未完成絆經(jīng)營(yíng)指標(biāo)，應(yīng)以 藹20百年度經(jīng)審計(jì)的實(shí)際稅前利潤(rùn)為跋基礎(chǔ)，按照 懊xxxx 耙 倍稅芭前利潤(rùn)的倍數(shù)重新調(diào)整本次交艾易的投資估值，調(diào)整后標(biāo)的公傲司所有股東所版持有的股份比例保持不變，公稗司應(yīng)以現(xiàn)金方式退還各投資方瓣相應(yīng)多付的投艾資款。此時(shí)，標(biāo)的公司估值（礙設(shè)為擺“B”耙）澳=捌實(shí)際完成凈利潤(rùn)爸xxx翱倍。標(biāo)的公伴司需將投資方多投的投資款（熬具

31、體為皚“xxxx愛(ài)萬(wàn)元巴B埃(百投資時(shí)所占公司股權(quán)唉比例襖”瓣）退還投資方。公司退還的投般資款由投資方按照持股比例進(jìn)皚行分配。癌6.5 般原股東承諾對(duì)本協(xié)議第 按6.3岸條、第 按6.4擺條約定的對(duì)投資方的現(xiàn)金補(bǔ)償敖義務(wù)承案擔(dān)連帶清償責(zé)任。如果受到法愛(ài)律的限制或者其他任何原因，班標(biāo)的公司未能按或者無(wú)法履行上述義務(wù)，原股百東有義務(wù)方向投資方退還上述拌應(yīng)退還的投資款。阿6.6 愛(ài)各方同意，依本協(xié)議第 凹6.3佰條、第 把6.4岸條約定標(biāo)的公司退還給投資方艾的投資版款應(yīng)在第 靶6.2罷條規(guī)定的審計(jì)報(bào)告作出之日起半一個(gè)月內(nèi)完成，各方不得以任百何敗理由、任何方式拖延、阻礙或耙拒絕該等退款。投資方有權(quán)以?shī)W

32、書(shū)面通知的形昂式要求標(biāo)的公司或者原股東履哎行上述義務(wù)。熬6.7 耙截至 班200 x氨年 鞍12懊月 爸31吧日止，公司資產(chǎn)負(fù)債表所列可柏分配利潤(rùn)及 八200 x疤年 昂 12瓣月 板31矮日之后至投資完成之前公司產(chǎn)奧生的利潤(rùn)，在投資完成前不得背進(jìn)行分配，案由包括原股東在內(nèi)的公司其它癌所有股東與投資方按本次增資絆完成后的股份比例共同享有。翱6.8 敗如標(biāo)的公司或者原股東涉及應(yīng)叭繳納而未繳納的稅款，由標(biāo)的敖公司或者原股東承擔(dān)。第七條 公司治理扳7.1 傲各方同意并保證，投資完成后罷，標(biāo)的公司董事會(huì)成員應(yīng)不超哎過(guò) 懊x 熬 人，投資邦方有權(quán)提名 板1 佰 人擔(dān)任標(biāo)的公司董事，各方熬同意在相關(guān)股東大

33、會(huì)上投票贊氨成巴上述投資方提名的人士出任公隘司董事。標(biāo)的公司應(yīng)在辦理營(yíng)敖業(yè)執(zhí)照變更的愛(ài)同時(shí)辦理董事變更手續(xù)。標(biāo)的把公司新董事會(huì)至少每半年召開(kāi)壩一次董事會(huì)會(huì)議。15 傲7.2 翱各方同意并保證，所有標(biāo)的公艾司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員疤的任職資格均俺應(yīng)當(dāng)符合有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定辦，不應(yīng)具有對(duì)公司后續(xù)上市構(gòu)凹成障礙的情形。叭當(dāng)上述任何一方提名的董事、阿監(jiān)事辭任或者被解除職務(wù)時(shí)，芭由提名該名董拜事、監(jiān)事的一方繼續(xù)提名繼任霸人選，各方并應(yīng)保證在相關(guān)股爸東大會(huì)上投票般贊成該等人士擔(dān)任公司董事、絆監(jiān)事。唉7.3 昂原股東和標(biāo)的公司同意并保證艾，投資完成后，標(biāo)的公司的財(cái)班務(wù)總監(jiān)、會(huì)計(jì)班師事務(wù)所和律師事務(wù)所的聘任

34、斑或解聘必須取得投資方的同意把或認(rèn)可。壩7.4 按在標(biāo)的公司首次公開(kāi)發(fā)行股票靶并上市前，以下主要事項(xiàng)應(yīng)當(dāng)翱按照修訂后的斑公司章程所規(guī)定的決策機(jī)制由澳公司董事會(huì)或者股東大會(huì)審議矮通過(guò)，如系董吧事會(huì)決議事項(xiàng)，則必須經(jīng)標(biāo)的昂公司董事會(huì)中至少一（熬1白）名投資方董事的投凹票確認(rèn)方可形成決議；如系股扳東大會(huì)決議事項(xiàng)，則須經(jīng)出席矮股東會(huì)議的股般東或股東代表所持表決權(quán)三分扒之二（阿2/3邦）以上 ，并且同時(shí)需要甲方熬的股東代表同意，方可形成決議：翱7.5.1 鞍增加或者減少注冊(cè)資本；佰7.5.2 疤公司合并、分立、被收購(gòu)、解盎散、清算或者變更公司形式；巴7.5.3 艾公司業(yè)務(wù)范圍、本質(zhì)和拌/背或業(yè)務(wù)活動(dòng)的重

35、大改變；礙7.5.4 斑并購(gòu)和處置稗(敗包括購(gòu)買(mǎi)及處置襖)超過(guò) 拔xxx俺萬(wàn)元的主要資產(chǎn)埃;白7.5.5 斑商標(biāo)、專利、專有技術(shù)等知識(shí)扳產(chǎn)權(quán)的購(gòu)買(mǎi)、出售、租賃及其擺它處置；奧7.5.6 扒公司向銀行單筆貸款超過(guò) 矮xxxx(壩原則上 矮500)敖萬(wàn)元或累計(jì)超過(guò) 矮xxxx(凹原跋則上 稗1000靶萬(wàn)元案)隘的額外債務(wù)；7.5.7 對(duì)外擔(dān)保；挨7.5.8 奧對(duì)外提供貸款；俺7.5.9 霸對(duì)公司及其子公司的股東協(xié)議笆、備忘錄及章程條款的增補(bǔ)、挨修改或刪除；矮7.5.10 罷 將改變或變更任何股東的權(quán)安利、義務(wù)或責(zé)任，或稀釋任何案股東的所有權(quán)比例的任何訴訟；哀7.5.11 佰 股息或其它分配的宣告和派吧發(fā)及公司股息政策的任何改變拜；扳7.5.12 跋 訂立任何投資性的互換、期跋貨或期權(quán)交易；16 靶7.5.13 隘提起或和解金額超過(guò) 氨xx(埃原則上 吧20挨萬(wàn)元罷)骯的任何重大法律訴訟、仲裁；稗7.5.14 敖 聘請(qǐng)或更換公司審計(jì)師；搬7.5.15 俺設(shè)立超過(guò) 邦xx(辦原則上 頒100)矮萬(wàn)元的參、控股子公司、合資爸企業(yè)、合伙企敗業(yè)或?qū)ν馔顿Y，或以轉(zhuǎn)讓、增擺資或其它形式處置上述單位的盎投資；柏7.5.16 捌超過(guò)經(jīng)批準(zhǔn)的年度預(yù)算 叭10%靶的資本性支出唉(壩經(jīng)批準(zhǔn)的年度預(yù)算額度外)；把7.5.17 公司上市計(jì)劃；拌7.5.18 壩 公司新的融資計(jì)