2020年三季度保險(xiǎn)產(chǎn)品簡(jiǎn)報(bào)

1、01監(jiān)管與法規(guī)動(dòng)向發(fā)生率現(xiàn)金價(jià)值產(chǎn)品問(wèn)題提示、回溯報(bào)告精算規(guī)定其他公司風(fēng)內(nèi)險(xiǎn)部管控理制、公司管理、監(jiān)管核查類、規(guī)定精基算礎(chǔ)規(guī)假定設(shè)、產(chǎn)管品理產(chǎn)品審備批案、產(chǎn)品信息披露預(yù)定利率細(xì)則稍有調(diào)整大幅變化/有全新制度公代司理業(yè)人務(wù)管管理理等、無(wú)變化/無(wú)實(shí)質(zhì)影響的變化產(chǎn)品條命款名、產(chǎn)品設(shè)計(jì)01銀保監(jiān)銀保監(jiān)02銀保監(jiān)0310月29日 人身保險(xiǎn)公司保單質(zhì)押貸款管理辦法（征求意見(jiàn)稿）辦法從界定人身保險(xiǎn)公司保單質(zhì)押貸款的定義和性質(zhì)、規(guī)定人身保險(xiǎn)公司保單質(zhì)押貸款所遵循的業(yè)務(wù)規(guī)則、規(guī)范人身險(xiǎn)公司開(kāi)展保單質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)的管理要求等六方面出發(fā)，完善人身險(xiǎn)保單質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)的監(jiān)管規(guī)則和內(nèi)控規(guī)范，防控業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)和金融風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)保險(xiǎn)

2、消費(fèi)者利益。10月10日 關(guān)于優(yōu)化保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力監(jiān)管有關(guān)事項(xiàng)的通知通知由正文和七項(xiàng)附件構(gòu)成，正文主要規(guī)定了保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力自評(píng)估、管理和信息披露的基本要求；附件對(duì)各項(xiàng)投資管理能力建設(shè)的具體標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行了細(xì)化設(shè)計(jì)。旨在持續(xù)推進(jìn)簡(jiǎn)政放權(quán)，推動(dòng)優(yōu)化營(yíng)商環(huán)境，進(jìn)一步深化保險(xiǎn)資金運(yùn)用市場(chǎng)化改革。9月28日 互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法（征求意見(jiàn)稿）辦法旨在有效防范化解風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益，推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)高質(zhì)量發(fā)展。重點(diǎn)規(guī)范內(nèi)容包括厘清互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)本質(zhì)，規(guī)定互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)要求，強(qiáng)化持牌經(jīng)營(yíng)原則，規(guī)范保險(xiǎn)營(yíng)銷宣傳行為，全流程規(guī)范售后服務(wù)，按經(jīng)營(yíng)主體分類監(jiān)管等多方面內(nèi)容。04銀保監(jiān)銀保監(jiān)0607保監(jiān)

3、銀銀保監(jiān)08銀保監(jiān)0910保監(jiān)銀9月21日融資性信保業(yè)務(wù)保前管理操作指引和融資性信保業(yè)務(wù)保后管理操作指引銀保監(jiān)05“兩個(gè)指引”細(xì)化了信用保險(xiǎn)和保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法，主要包含六方面內(nèi)容，具有高標(biāo)準(zhǔn)、嚴(yán)要求的特點(diǎn)，可引導(dǎo)保險(xiǎn)公司提升管控能力，對(duì)融資性信保業(yè)務(wù)規(guī)范化經(jīng)營(yíng)具有重要指導(dǎo)意義。9月11日保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法配套規(guī)則為了貫徹落實(shí)“資管新規(guī)”，進(jìn)一步規(guī)范保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品業(yè)務(wù)發(fā)展，細(xì)化保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法（以下簡(jiǎn)稱產(chǎn)品辦法）相關(guān)規(guī)定，銀保監(jiān)會(huì)研究制定并發(fā)布了組合類保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品實(shí)施細(xì)則債權(quán)投資計(jì)劃實(shí)施細(xì)則和股權(quán)投資計(jì)劃實(shí)施細(xì)則等三個(gè)細(xì)則。9月9日關(guān)于規(guī)范保險(xiǎn)公司健康管理服務(wù)的通

4、知為了進(jìn)一步促進(jìn)商業(yè)健康保險(xiǎn)穩(wěn)健發(fā)展，該通知從四方面著手對(duì)保險(xiǎn)公司健康管理工作進(jìn)行了規(guī)劃指導(dǎo)：明確健康管理服務(wù)的概念和目的；提出健康管理服務(wù)應(yīng)遵循的原則和要求；完善健康管理服務(wù)的運(yùn)行規(guī)則；強(qiáng)化健康管理服務(wù)的監(jiān)督管理。9月9日關(guān)于保險(xiǎn)資金投資債轉(zhuǎn)股投資計(jì)劃有關(guān)事項(xiàng)的通知該通知旨在提升保險(xiǎn)資金服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效，優(yōu)化保險(xiǎn)資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)，支持市場(chǎng)化法治化債轉(zhuǎn)股業(yè)務(wù)。通知主要包含五方面內(nèi)容：明確監(jiān)管依據(jù)；明確發(fā)行人條件；明確投資范圍；按照穿透原則實(shí)施分類管理；加強(qiáng)集中度監(jiān)管。9月3日關(guān)于實(shí)施車險(xiǎn)綜合改革的指導(dǎo)意見(jiàn)指導(dǎo)意見(jiàn)通過(guò)對(duì)交強(qiáng)險(xiǎn)、商車險(xiǎn)、產(chǎn)品準(zhǔn)入和管理方式、配套基礎(chǔ)建設(shè)及車險(xiǎn)監(jiān)管等多方面進(jìn)行改革規(guī)劃，

5、進(jìn)一步健全市場(chǎng)化條款費(fèi)率形成機(jī)制，激發(fā)市場(chǎng)活力，規(guī)范市場(chǎng)秩序，提升服務(wù)水平，有效強(qiáng)化監(jiān)管，促進(jìn)車險(xiǎn)高質(zhì)量發(fā)展。8月28日健全銀行業(yè)保險(xiǎn)業(yè)公司治理三年行動(dòng)方案(2020-2022年)為了進(jìn)一步防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)，深化金融改革，推動(dòng)我國(guó)銀行業(yè)保險(xiǎn)業(yè)切實(shí)提升公司治理質(zhì)效，力爭(zhēng)通過(guò)三年努力，初步構(gòu)建起中國(guó)特色銀行業(yè)保險(xiǎn)業(yè)公司治理機(jī)制。方案圍繞公司治理各個(gè)方面規(guī)劃了一系列重點(diǎn)工作安排，是今后三年我國(guó)銀行業(yè)保險(xiǎn)業(yè)公司治理監(jiān)管的行動(dòng)指南。8月5日推動(dòng)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展三年行動(dòng)方案（20202022年）近年來(lái)，財(cái)險(xiǎn)市場(chǎng)由高速增長(zhǎng)向高質(zhì)量發(fā)展轉(zhuǎn)變，財(cái)險(xiǎn)監(jiān)管工作從功能監(jiān)管向機(jī)構(gòu)、功能監(jiān)管并 重轉(zhuǎn)型。為了進(jìn)一步加強(qiáng)

6、財(cái)險(xiǎn)市場(chǎng)的頂層設(shè)計(jì)與整體規(guī)劃，行動(dòng)方案堅(jiān)持回歸風(fēng)險(xiǎn)保障、科 技創(chuàng)新引領(lǐng)、深化改革開(kāi)放、強(qiáng)化綜合監(jiān)管的基本原則，旨在推動(dòng)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)業(yè)實(shí)現(xiàn)平穩(wěn)較快增長(zhǎng)。項(xiàng)（在2本0通2報(bào)0知）告撰。寫(xiě)同期時(shí)間，銀我保們監(jiān)關(guān)發(fā)重注布到了中關(guān)國(guó)于精使算用師生有率關(guān)事表將的在下季度。報(bào)此告兩中項(xiàng)詳新細(xì)規(guī)解讀將這對(duì)兩項(xiàng)大新疾規(guī)病及保對(duì)險(xiǎn)行產(chǎn)業(yè)生的影響影。響，預(yù)計(jì)會(huì)有一系列的新產(chǎn)品替代舊有產(chǎn)品。我們注：銀保監(jiān)指中國(guó)銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)資料來(lái)源：銀保監(jiān)會(huì)官網(wǎng)、中國(guó)精算師協(xié)會(huì)、畢馬威分析 重點(diǎn)解讀 1：關(guān)于優(yōu)化保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力監(jiān)管有關(guān)事項(xiàng)的通知7類：為以通下知包含正文及7個(gè)附件，正文中首先明確了保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力的定義，

7、并將投資管理能力劃分（1）信用風(fēng)險(xiǎn)管理能力（2）股票投資管理能力（3）股權(quán)投資管理能力（4）不動(dòng)產(chǎn)投資管理能力（5）衍生品運(yùn)用管理能力（6）債權(quán)投資計(jì)劃產(chǎn)品管理能力（7）股權(quán)投資計(jì)劃產(chǎn)品管理能力其中，（1）至（5）項(xiàng)適用于保險(xiǎn)集團(tuán)（控股）公司和保險(xiǎn)公司，（1）、（2）、（5）、（6）、（7）項(xiàng)適用于保險(xiǎn)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)。保險(xiǎn)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)具備債權(quán)投資計(jì)劃產(chǎn)品管理能力的，可以提供不動(dòng)產(chǎn)投資咨詢服務(wù)和技術(shù)支持；具備股權(quán)投資計(jì)劃產(chǎn)品管理能力的，可以提供股權(quán)投資咨詢服務(wù)和技術(shù)支持。保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)購(gòu)置自用性不動(dòng)產(chǎn)、投資保險(xiǎn)類企業(yè)股權(quán)、設(shè)立從事專項(xiàng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的子公司，應(yīng)當(dāng)按照有關(guān)監(jiān)管規(guī)定履行相應(yīng)程序，不作投資管理能

8、力要求。通知正文中對(duì)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)加強(qiáng)投資管理能力建設(shè)及評(píng)估監(jiān)督等作出了詳細(xì)要求，重點(diǎn)內(nèi)容如下：保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開(kāi)展相關(guān)投資管理業(yè)務(wù)前，應(yīng)當(dāng)對(duì)照本通知規(guī)定的投資管理能力標(biāo)準(zhǔn)，做好調(diào)研論證、自評(píng)估和信息披露工作，確保人員資質(zhì)、制度建設(shè)、系統(tǒng)建設(shè)等符合能力標(biāo)準(zhǔn)；保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)董事會(huì)履行審計(jì)職責(zé)的專業(yè)委員會(huì)應(yīng)至少每年就保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力建設(shè)情況進(jìn)行審核，并向董事會(huì)提出意見(jiàn)和改進(jìn)建議。保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的合規(guī)管理部門具體負(fù)責(zé)投資管理能力的合規(guī)評(píng)估工作；對(duì)于每一項(xiàng)投資管理能力，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)均應(yīng)當(dāng)明確至少2名風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任人，其中包括1名行政責(zé)任人和1名專業(yè)責(zé)任人；保險(xiǎn)集團(tuán)（控股）公司、保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)在公司及中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)官方網(wǎng)站上主動(dòng)、及時(shí)

9、披露投資管理能力 建設(shè)及自評(píng)估情況；保險(xiǎn)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在公司及中國(guó)保險(xiǎn)資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會(huì)官方網(wǎng)站上主動(dòng)、及時(shí)披露投 資管理能力建設(shè)及自評(píng)估情況。保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力信息披露包括首次披露、半年度披露和重大事項(xiàng)披露；保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)持續(xù)加強(qiáng)投資管理能力建設(shè)，動(dòng)態(tài)評(píng)估各項(xiàng)投資管理能力達(dá)標(biāo)及合規(guī)情況，嚴(yán)禁在不符合投資管理能力標(biāo)準(zhǔn)的情況下新增相關(guān)投資管理業(yè)務(wù)。此外，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)需嚴(yán)格遵守7個(gè)附件中相應(yīng)的投資管理能力標(biāo)準(zhǔn)，通過(guò)加強(qiáng)相關(guān)專業(yè)人員建設(shè)、強(qiáng)化內(nèi)部監(jiān)督和控制流程、及時(shí)披露相關(guān)信息等方式提升投資管理能力質(zhì)效，防范公司金融投資風(fēng)險(xiǎn)。畢馬威觀點(diǎn)我們認(rèn)為該通知對(duì)行業(yè)的的意義和影響為：有利于引導(dǎo)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)進(jìn)一步優(yōu)化整合

10、各項(xiàng)投資管理能力，細(xì)化能力建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)要求；有利于促進(jìn)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理文化的培育，同時(shí)不斷完善保險(xiǎn)資金運(yùn)用體系的建設(shè)；有利于加強(qiáng)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理人才的建設(shè)，助力其打造一支充分合規(guī)及高度專業(yè)的人才隊(duì)伍。 重點(diǎn)解讀 2：互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法（征求意見(jiàn)稿）服務(wù)辦管法理首、先運(yùn)明營(yíng)確管了理互四聯(lián)個(gè)網(wǎng)方保面險(xiǎn)對(duì)業(yè)互務(wù)聯(lián)的網(wǎng)定保義險(xiǎn)，業(yè)闡務(wù)明作持出牌了經(jīng)詳營(yíng)細(xì)的要原求則，。其同主時(shí)要，內(nèi)從容業(yè)如務(wù)下條：件、銷售管理、業(yè)務(wù)條件：規(guī)定了開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)所需的相關(guān)資質(zhì)、網(wǎng)絡(luò)安全要求、產(chǎn)品條件和險(xiǎn)種管理等；銷售管理：總體要求保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，應(yīng)加強(qiáng)銷售管理，充分進(jìn)行信息披露，規(guī)范營(yíng)銷宣傳行為，優(yōu)化銷售

11、流程，保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益。同時(shí)對(duì)相關(guān)信息披露、營(yíng)銷宣傳、核保續(xù)保、電子化回訪等方面作出了詳細(xì)規(guī)定；服務(wù)管理：對(duì)線上及線下服務(wù)、批改保全、退保、理賠和爭(zhēng)議投訴處理等方面進(jìn)行規(guī)范要求，提出保險(xiǎn)公司應(yīng)建立全流程服務(wù)體系，加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的服務(wù)過(guò)程管理和服務(wù)質(zhì)量管理，并根據(jù)客戶評(píng)價(jià)、投訴等情況，審視經(jīng)營(yíng)中存在的問(wèn)題，及時(shí)改進(jìn)產(chǎn)品管理，優(yōu)化服務(wù)流程；運(yùn)營(yíng)管理：對(duì)全流程回溯、人員管理、網(wǎng)絡(luò)安全、客戶信息保護(hù)、統(tǒng)一結(jié)算、反洗錢反欺詐等方面進(jìn)行詳細(xì)規(guī)范，旨在要求保險(xiǎn)公司不斷優(yōu)化運(yùn)營(yíng)管理，防范相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)。同大時(shí)類，機(jī)構(gòu)辦的法相關(guān)分業(yè)別務(wù)對(duì)進(jìn)互行聯(lián)了網(wǎng)規(guī)保范險(xiǎn)要公求司，、主傳要統(tǒng)內(nèi)保容險(xiǎn)如公下司：、保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)、互聯(lián)

12、網(wǎng)企業(yè)代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)四互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司：明晰了互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司的定義，強(qiáng)調(diào)此類公司需提高線上全流程服務(wù)能力，提升線上服務(wù)體驗(yàn)和效率；應(yīng)在自營(yíng)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)設(shè)立統(tǒng)一集中的互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)銷售和客戶服務(wù)業(yè)務(wù)辦理入口，在提供線上服務(wù)的同時(shí)，與線下服務(wù)有機(jī)融合，向消費(fèi)者提供及時(shí)有效的服務(wù)。同時(shí)對(duì)產(chǎn)品開(kāi)發(fā)、風(fēng)險(xiǎn)控制及投訴管理等進(jìn)行了詳細(xì)規(guī)定；傳統(tǒng)保險(xiǎn)公司：要求保險(xiǎn)公司總公司對(duì)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)實(shí)行統(tǒng)一、垂直管理，同時(shí)對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品的經(jīng)營(yíng)區(qū)域、分支機(jī)構(gòu)的客戶服務(wù)、渠道融合與賦能、業(yè)務(wù)統(tǒng)計(jì)規(guī)則分別進(jìn)行了詳細(xì)要求；保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)：要求保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)建立互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)產(chǎn)品篩選機(jī)制，選擇符合消費(fèi)者需求和互聯(lián)網(wǎng)特點(diǎn)的保險(xiǎn)產(chǎn)品進(jìn)行銷售或提供保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)服

13、務(wù)，并對(duì)其業(yè)務(wù)范圍、機(jī)構(gòu)名稱、客戶披露告知、服務(wù)要求、基礎(chǔ)建設(shè)等方面提出了相關(guān)要求；互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)：規(guī)定互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)應(yīng)獲得經(jīng)營(yíng)保險(xiǎn)代理業(yè)務(wù)許可，并對(duì)經(jīng)營(yíng)要求、獨(dú)立運(yùn)營(yíng)、售后服務(wù)快速反應(yīng)、風(fēng)險(xiǎn)隔離與網(wǎng)絡(luò)安全等方面進(jìn)行了嚴(yán)格規(guī)范。畢馬威觀點(diǎn)我們認(rèn)為該辦法對(duì)行業(yè)的意義和影響為：嚴(yán)格規(guī)定了互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的開(kāi)展主體，有助于杜絕非保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)打擦邊球、非法經(jīng)營(yíng)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的情況；對(duì)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)進(jìn)行了全流程的規(guī)范，有利于防范化解相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的健康有序發(fā)展；鼓勵(lì)保險(xiǎn)與互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等新技術(shù)相融合，支持保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)通過(guò)創(chuàng)新的方式開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)管理、健康管理、案件調(diào)查、防災(zāi)減損等業(yè)

14、務(wù)；有利于強(qiáng)化互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的信息披露，可進(jìn)一步保障消費(fèi)者知情權(quán)，保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益。02季度新產(chǎn)品概況特大型人身保險(xiǎn)公司新產(chǎn)品數(shù)量分析我們將10家特大型人身險(xiǎn)公司第三季度新產(chǎn)品中的各產(chǎn)品類型數(shù)量占比與2019年的新產(chǎn)品進(jìn)行了對(duì)比。特大型人身保險(xiǎn)公司2019年占比30%2020Q3占比24%18%14%13%12%9%6%3%1%20%10%0%健康險(xiǎn)傳統(tǒng)壽險(xiǎn) 傳統(tǒng)年金疾病險(xiǎn)團(tuán)險(xiǎn)分紅險(xiǎn)意外險(xiǎn)萬(wàn)能險(xiǎn)投連險(xiǎn)2020年第三季度的新產(chǎn)品中，健康險(xiǎn)占比較2019年顯著上升，主要來(lái)自太保壽險(xiǎn)等公司新增的多款醫(yī)療險(xiǎn)產(chǎn)品；此外，由于各保險(xiǎn)公司在第三季度等待正式版新重疾定義的最終落成，因此在三季度放緩了對(duì)疾病險(xiǎn)產(chǎn)品

15、的開(kāi)發(fā)，疾病險(xiǎn)新產(chǎn)品開(kāi)發(fā)占比較2019年下降了約10個(gè)百分點(diǎn)。注：特大型公司指2019年總資產(chǎn)大于3500億元的人身險(xiǎn)公司資料來(lái)源：銀保監(jiān)會(huì)官網(wǎng)、畢馬威分析季度新產(chǎn)品舉例根據(jù)畢馬威的觀察，本期報(bào)告選取2個(gè)在健康告知、免責(zé)條款、保障責(zé)任等方面均有一定特色的定期壽險(xiǎn)產(chǎn)品，分別分析其產(chǎn)品設(shè)計(jì)特點(diǎn)。產(chǎn)品信息概覽投保規(guī)則及保險(xiǎn)責(zé)任產(chǎn)品A產(chǎn)品B投保規(guī)則職業(yè)限制1-4類職業(yè)1-6類職業(yè)健康告知4條3條保障期限最高保至70歲最高保至80歲免責(zé)條款3條（不含違規(guī)駕駛）3條（不含違規(guī)駕駛）保險(xiǎn)責(zé)任基本責(zé)任身10故0%/全基殘本保額金：賠付身10故0%/全保殘額保險(xiǎn)金：賠付特被別保關(guān)人愛(ài)全身殘1故8保0天險(xiǎn)后金身：

16、故，額外賠付20%保額猝人死在關(guān)等愛(ài)待保期險(xiǎn)后金發(fā)：生被猝保死額外賠付30%保額全豁殘免保后費(fèi)期豁保免費(fèi)：全殘后，可選責(zé)任保年單度轉(zhuǎn)后換且6權(quán)0：歲第之5前個(gè)，?？蓡我赞D(zhuǎn)免為健年康金告險(xiǎn)知或、終免身體壽檢險(xiǎn)保業(yè)證、增結(jié)額婚權(quán)、：生當(dāng)子處、于購(gòu)畢房四可檢、以免免等健待康期告增知加、保免額，體附疾加給投、保中人癥、/被輕保癥險(xiǎn)豁人免重保費(fèi)航全空殘保/交險(xiǎn)通金工具意外身故/產(chǎn)品設(shè)計(jì)分析對(duì)于高血壓的門檻大多設(shè)置在160mmHg。寬松的健康告知可幫助保險(xiǎn)產(chǎn)品觸及更多客戶。兩?？?，產(chǎn)且品對(duì)的高健血康壓告患知者都較比為較寬寬松松，被其保中險(xiǎn)產(chǎn)人品的B收的縮健壓康不限超制過(guò)最17少0。mm產(chǎn)H品gA即同可時(shí)，

17、支目持前智市能場(chǎng)核上保同和類郵產(chǎn)件品核健康告知1對(duì)不但同包時(shí)含也酒相駕應(yīng)相提關(guān)高內(nèi)了容公，司相的較四理于條賠其風(fēng)五它條產(chǎn)險(xiǎn)。的品免而責(zé)言，條款可而對(duì)言有，飲上酒述習(xí)兩慣款的產(chǎn)客品戶的提免供責(zé)更條為款寬相松對(duì)的精理簡(jiǎn)賠，條且件均，免責(zé)條款2及合理避稅。兩種保障形式均免去了健康告知和體檢，便于客戶快速行使權(quán)利。從保可額選，責(zé)增任加來(lái)對(duì)看未，來(lái)產(chǎn)的品保障A設(shè)；置轉(zhuǎn)保換單權(quán)轉(zhuǎn)則換充權(quán)分和考保慮證了增人額生權(quán)重，要擁節(jié)有點(diǎn)比，較轉(zhuǎn)獨(dú)換特為的終產(chǎn)身品壽保險(xiǎn)障有。助增于額遺權(quán)產(chǎn)可傳加承高保險(xiǎn)責(zé)任注就的基增本加責(zé)，任其而對(duì)言猝，死產(chǎn)的品B賠的付?？烧铣杀葹檩^該全產(chǎn)面品。吸考引慮客到戶近的年特來(lái)色中之老一年。人

18、猝死率以及人們對(duì)猝死現(xiàn)象關(guān)3資料來(lái)源：搜狐網(wǎng)、慧擇網(wǎng)、沃保網(wǎng)、深藍(lán)保、畢馬威分析保險(xiǎn)市場(chǎng)概況整體市場(chǎng)分析03(+9%)2020年第三季度原保費(fèi)同比變動(dòng)情況9,8042020年1-9月原保費(fèi)同比變動(dòng)情況20,187(+5%)(+7%)9,222(+17%)6,666(-2%)916(+7%)36,990(+8%)4,568(+9%)3,015(+12%)1,906(+9%)316合計(jì)壽險(xiǎn)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)健康險(xiǎn)意外險(xiǎn)2019Q3原保費(fèi)收入（億元）2020Q3原保費(fèi)收入（億元）合計(jì)壽險(xiǎn)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)健康險(xiǎn)意外險(xiǎn)2019年1-9月原保費(fèi)收入（億元） 2020年1-9月原保費(fèi)收入（億元）從原保費(fèi)數(shù)據(jù)看，2020年第三季度

19、保險(xiǎn)市場(chǎng)整體較第二季度增長(zhǎng)放緩，但依然處于穩(wěn)定增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。與2019年同期相比，各險(xiǎn)種均有10%左右的增長(zhǎng)；從2020年前三季度來(lái)看，整體原保費(fèi)增長(zhǎng)了7%，其中健康險(xiǎn)增長(zhǎng)率為17%，是2020年增長(zhǎng)勢(shì)頭最快的險(xiǎn)種，這反映出消費(fèi)者對(duì)疾病的預(yù)防意識(shí)和對(duì)健康風(fēng)險(xiǎn)的保障意識(shí)在日益加強(qiáng)。2,933(+10%)2020年第三季度原保費(fèi)分區(qū)域?qū)Ρ?1,1152020年1-9月原保費(fèi)分區(qū)域?qū)Ρ?+8%)(6+,350%5)(5+,671%6 )(5+,486%0 )(+7%)(+7%)1,742(+11%)1,513(+10%)1,454(+8%)982(+6%) (+7%)6405113,772(2+,55%

20、24)(2+,814%4)華東地區(qū)華南地區(qū)華北地區(qū)華中地區(qū)西南地區(qū)東北地區(qū)西北地區(qū)2019Q3原保費(fèi)收入（億元）2020Q3原保費(fèi)收入（億元）華東地區(qū) 華南地區(qū) 華中地區(qū) 華北地區(qū) 西南地區(qū) 東北地區(qū) 西北地區(qū)2019年1-9月原保費(fèi)收入（億元）從區(qū)域來(lái)看，2020年第三季度和整體前三季度，華東和華南地區(qū)的原保費(fèi)總量均占據(jù)主要地位。此外，與 2019年同期相比，各地區(qū)第三季度的增幅普遍高于1-9月的增速，可以看出保險(xiǎn)市場(chǎng)正在加速回暖，逐漸從疫情的影響中恢復(fù)過(guò)來(lái)。資料來(lái)源：銀保監(jiān)會(huì)官網(wǎng)、畢馬威分析大型壽險(xiǎn)公司及上市險(xiǎn)企數(shù)據(jù)分析2原0保20費(fèi)年（前億三元季）度保費(fèi)同比變動(dòng)綜2合0償20付年能前力三

21、充季足度率較2償0付20能年力上充半足年率變動(dòng)（百分點(diǎn)）中國(guó)人壽5,4369%265%-3平安壽險(xiǎn)3,776-4%232%+1太保壽險(xiǎn)1,8620%242%0新華人壽1,34325%284%+2太平人壽1,2082%216%-3泰康人壽1,35117%260%+9人保壽險(xiǎn)821-5%266%+2合計(jì)15,7975%252%+1新2業(yè)0務(wù)20價(jià)年值前（三億季元度）新同業(yè)比務(wù)變價(jià)動(dòng)值2總02投0年資前收三益季率度同比總變投動(dòng)資（收百益分率點(diǎn)）中國(guó)人壽/2.7%5.4%-0.4中國(guó)平安428-27%5.2%-0.8中國(guó)太保/5.5%+0.4新華人壽/5.6%+0.92020年前三季度，國(guó)內(nèi)七家主要壽

22、險(xiǎn)公司的原保費(fèi)收入占據(jù)前三季度保險(xiǎn)市場(chǎng)整體原保費(fèi)的約43%，占比較為穩(wěn)定。其中，中國(guó)人壽的原保費(fèi)維持穩(wěn)定增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，首年期交保費(fèi)同比增長(zhǎng)7%，續(xù)期保費(fèi)同比增長(zhǎng)10%，短期險(xiǎn)保費(fèi)同比增長(zhǎng)9%；新華人壽依然維持較高的保費(fèi)增速，其銀保渠道發(fā)揮重要渠道的作用，實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期險(xiǎn)首年保費(fèi)同比增長(zhǎng)530%，長(zhǎng)期險(xiǎn)首年期交保費(fèi)同比增長(zhǎng)40%。據(jù)新浪科技與新浪財(cái)經(jīng)報(bào)道，新華人壽銀保渠道高速發(fā)展的原因之一是公司從戰(zhàn)略層面將該渠道作為重要發(fā)力點(diǎn)，打造了一支擁有上萬(wàn)名員工的隊(duì)伍專門服務(wù)于銀保渠道，同時(shí)，在與原有的國(guó)有六大銀行合作的基礎(chǔ)上，選擇重點(diǎn)銀行定制專屬產(chǎn)品和專屬合作，不斷在銀保渠道深耕細(xì)作；七家主要壽險(xiǎn)公司前三季度的平

23、均綜合償付充足率約為252%，整體變動(dòng)較為穩(wěn)定；據(jù)上市險(xiǎn)企三季度報(bào)告顯示，中國(guó)人壽以價(jià)值為統(tǒng)領(lǐng)，規(guī)模成長(zhǎng)與結(jié)構(gòu)改善共同推動(dòng)公司價(jià)值穩(wěn)步增長(zhǎng)，前三季度新業(yè)務(wù)價(jià)值實(shí)現(xiàn)同比增長(zhǎng)2.7%；此外，由于香港股票市場(chǎng)下跌、市場(chǎng)利率波動(dòng)等因素，中國(guó)平安的投資收益率有所承壓。同時(shí)，受疫情影響，中國(guó)平安的傳統(tǒng)代理人線下業(yè)務(wù)展業(yè)受阻，線下大型活動(dòng)的舉辦依然受限，線下客戶拜訪仍未恢復(fù)到疫情前水平，公司高價(jià)值的長(zhǎng)期保障型業(yè)務(wù)受到一定負(fù)面影響。另外，代理人規(guī)模的下降也對(duì)中國(guó)平安的新業(yè)務(wù)價(jià)值產(chǎn)生了一定沖擊，截至9月末，公司個(gè)險(xiǎn)渠道代理人規(guī)模約為105萬(wàn)，較2019年底下降10%，較2020年中期減少約10萬(wàn)人。資料來(lái)源：各

24、保險(xiǎn)公司2020年第三季度財(cái)報(bào)、償付能力季度報(bào)告摘要、新浪財(cái)經(jīng)、新浪科技、畢馬威分析大型財(cái)險(xiǎn)公司及互聯(lián)網(wǎng)險(xiǎn)企數(shù)據(jù)分析保20費(fèi)2收0年入前（三億季元度）保費(fèi)同比變動(dòng)綜2合0償20付年能前力三充季足度率較2償0付20能年力上充半足年率變動(dòng)（百分點(diǎn)）人保財(cái)險(xiǎn)3,4494%299%-2平安產(chǎn)險(xiǎn)2,19511%229%-5-4太保產(chǎn)險(xiǎn)1,14415%263%國(guó)壽財(cái)險(xiǎn)66014%203%-8中華財(cái)險(xiǎn)41914%229%0大地保險(xiǎn)3876%332%-5陽(yáng)光產(chǎn)險(xiǎn)293-2%240%+3太平財(cái)險(xiǎn)2168%238%-10合計(jì)8,7648%263%-8安心財(cái)險(xiǎn)保20費(fèi)2收0年入前（三億季元度） 20保費(fèi)同比變動(dòng)-2

25、%2凈0利20潤(rùn)年（前億三元季）度-0.032020年前三季度ROE-8.3%眾安保險(xiǎn)11112%0.553.9%泰康在線74135%-0.50-18.2%2020年前三季度，相較于財(cái)險(xiǎn)行業(yè)整體的保費(fèi)增速（同比增長(zhǎng)8%），大部分頭部財(cái)險(xiǎn)公司的保費(fèi)增速均在 10%以上；其中，太保產(chǎn)險(xiǎn)增速最高，達(dá)到了15%，而人保財(cái)險(xiǎn)因受信保業(yè)務(wù)的影響，縮減了相關(guān)業(yè)務(wù)，保費(fèi)增速較低?？紤]到9月份車險(xiǎn)綜改對(duì)于行業(yè)的影響將逐步擴(kuò)大，車險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保費(fèi)下降預(yù)期會(huì)在四季度進(jìn)一步體現(xiàn)，未來(lái)季度各財(cái)險(xiǎn)公司的保費(fèi)增速也會(huì)受到相應(yīng)影響；八家主要財(cái)險(xiǎn)公司前三季度的平均綜合償付充足率約為263%，相比于二季度有明顯下降的趨勢(shì)；2020年

26、前三季度，專業(yè)互聯(lián)網(wǎng)財(cái)險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)整體上保持增長(zhǎng)：其中泰康在線增速達(dá)135%，前三季度累計(jì)保 費(fèi)收入已經(jīng)超過(guò)去年全年，達(dá)74億元；眾安保險(xiǎn)作為互聯(lián)網(wǎng)財(cái)險(xiǎn)領(lǐng)域的代表公司之一，也保持著高速發(fā)展的 狀態(tài)。從互聯(lián)網(wǎng)財(cái)險(xiǎn)業(yè)務(wù)的整體發(fā)展態(tài)勢(shì)來(lái)看，非車險(xiǎn)業(yè)務(wù)占比持續(xù)上升，其中健康險(xiǎn)表現(xiàn)最為強(qiáng)勁；此外，渠道費(fèi)用、以技術(shù)服務(wù)費(fèi)為主的業(yè)管費(fèi)是互聯(lián)網(wǎng)財(cái)險(xiǎn)公司的主要成本，也是難以實(shí)現(xiàn)全面盈利的原因之一， 較高的賠付支出也是實(shí)現(xiàn)盈虧平衡的一大難點(diǎn)；從目前互聯(lián)網(wǎng)險(xiǎn)企披露的凈利潤(rùn)情況來(lái)看，僅有眾安保險(xiǎn)實(shí) 現(xiàn)前三季度盈利，這也得益于其對(duì)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化以及整體渠道費(fèi)用率的改善，而安心財(cái)險(xiǎn)及泰康在線尚未 能在2020年前三季度實(shí)現(xiàn)盈利。資料來(lái)源：各保險(xiǎn)公司2020年第三季度償付能力季度報(bào)告摘要、畢馬威分析04未來(lái)方向建議轉(zhuǎn)型升級(jí)，加快推進(jìn)國(guó)際化發(fā)展主力業(yè)重疾險(xiǎn)務(wù)之通常是一，貢獻(xiàn)壽險(xiǎn)剩余公司邊際應(yīng)當(dāng)和新對(duì)新重業(yè)務(wù)價(jià)疾定值的義和品營(yíng)銷新重疾兩個(gè)角表給度充予高分度重視利用新定，從產(chǎn)義帶來(lái)品設(shè)計(jì)和的機(jī)產(chǎn)會(huì)人帶來(lái)例如重繳費(fèi)降點(diǎn)宣傳低的新 利好重疾表，利用給未較成年人低費(fèi)率和青和較年高保額擴(kuò)大銷售額。逐步現(xiàn)代化，提升管理水平基于 2020 年第三季度觀察到的監(jiān)管和行業(yè)動(dòng)向，我們對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品的未來(lái)方向有以下建議：隨著互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的快速發(fā)展，監(jiān)管機(jī)構(gòu)格絡(luò)也遵安加守快持完牌善經(jīng)相關(guān)營(yíng)運(yùn)制規(guī)營(yíng)度則管建的理設(shè)基、。礎(chǔ)客上保，險(xiǎn)機(jī)不構(gòu)斷需加