我國(guó)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)分析

1、第6章保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)上下游產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展情況及對(duì)行業(yè)的影響分析（王沖）6.1保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)上游行業(yè)發(fā)展及影響分析（重點(diǎn)）6.1.1保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)上游行業(yè)運(yùn)行現(xiàn)狀分析1、保費(fèi)現(xiàn)狀（1）保費(fèi)總額2011年1月到9月，我國(guó)保費(fèi)總額112540065.1萬(wàn)元】，按保險(xiǎn)類(lèi)別進(jìn)行劃分，構(gòu)成如下圖所示：圖6-1:2011年1月到9月我國(guó)保費(fèi)結(jié)構(gòu)（按保險(xiǎn)類(lèi)別分）由上圖可知，當(dāng)前我國(guó)所有保險(xiǎn)保費(fèi)中，壽險(xiǎn)2占的比例最大，占比約為62%。其次為財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)3。就我國(guó)保費(fèi)增長(zhǎng)情況來(lái)看，我國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)市場(chǎng)容量處在急劇擴(kuò)張的過(guò)程中。i數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)保監(jiān)局官方網(wǎng)站 HYPERLINK /web/site0/tab3061/module519

2、4/page1.htm /web/site0/tab3061/module5194/page1.htm2壽險(xiǎn)：即人壽保險(xiǎn)，是一種以人的生死為保險(xiǎn)對(duì)象的保險(xiǎn)。是被保險(xiǎn)人在保險(xiǎn)責(zé)任期內(nèi)生存或死亡，由保險(xiǎn)人根據(jù)契約規(guī)定給付保險(xiǎn)金的一種保險(xiǎn)。3財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)可分為企業(yè)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)和家庭財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)。財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)基本險(xiǎn)是為企事業(yè)單位提供保障的一個(gè)險(xiǎn)種，即以企業(yè)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)為主。任何屬于被保險(xiǎn)人所有或與他人共有而由被保險(xiǎn)人負(fù)責(zé)的財(cái)產(chǎn)、由被保險(xiǎn)人經(jīng)營(yíng)管理或替他人保管的財(cái)產(chǎn)、其他具有法律上承認(rèn)的與被保險(xiǎn)人有經(jīng)濟(jì)利害關(guān)系的財(cái)產(chǎn)都可在保險(xiǎn)標(biāo)的范圍內(nèi)。1997年以來(lái)保費(fèi)總額變化情況199?199S199920002Q01200220022(KM

3、2005200620072Q0820092CHO圖6-2:1997年以來(lái)保費(fèi)總額變化情況從上圖可以看出，1997年以來(lái)，我國(guó)保費(fèi)幾乎呈現(xiàn)指數(shù)增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。說(shuō)明我國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)容量正在迅速擴(kuò)張當(dāng)中。0,00%4.00%350%J.00%2.50%2.00%1.50%1.00%0.50%徐險(xiǎn)操度歷年變化率(右軸|+尿險(xiǎn)尿廈(左軸19S7L9981599200Q2001200220032004200520062007200S2(X)9201Q(2)保險(xiǎn)深度80.00%70.00%6Q.0W-G如00%4(100%30.00%20.00%10.00.0.00%-10.00%-20.00%圖6-3:1997年

4、以來(lái)的保險(xiǎn)深度自1997年以來(lái)，我國(guó)保險(xiǎn)深度4呈現(xiàn)三個(gè)階段的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。第一階段是1997年到2001年，此時(shí)我國(guó)保險(xiǎn)深度呈現(xiàn)快速上漲的態(tài)勢(shì)。第二階段是2001年到2007年，該階段我國(guó)保險(xiǎn)深度我保持在2.5%到3%的水平。2007年之后，我國(guó)保險(xiǎn)深度又進(jìn)入了上漲的態(tài)勢(shì)。保險(xiǎn)深度“上漲一一平穩(wěn)一一再上漲”的態(tài)勢(shì)，正和我國(guó)金融行業(yè)“開(kāi)放一一調(diào)整一開(kāi)放”時(shí)間相符。說(shuō)明我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)受到國(guó)家宏觀(guān)政策調(diào)控的跡象仍然比較大。從1997年我國(guó)保險(xiǎn)深度為1%不到，一直到現(xiàn)在上漲到3.5%。表明我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)增長(zhǎng)速度快于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度。這是由于我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)起步較晚，隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展，保險(xiǎn)業(yè)務(wù)在經(jīng)濟(jì)體系中不斷深化。這深化的過(guò)

5、程，對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品，保險(xiǎn)服務(wù)提出了更高的要求。5保險(xiǎn)密度指保費(fèi)與人口的比例圖6-4:1997年以來(lái)保險(xiǎn)密度變化趨勢(shì)及保費(fèi)變化趨勢(shì)（元/人）保險(xiǎn)密度5的變化和保費(fèi)變化幾乎完全一致。這反映了相對(duì)于保費(fèi)的變化率來(lái)說(shuō)，人口增長(zhǎng)的速度顯得微乎其微。保險(xiǎn)市場(chǎng)的擴(kuò)張速度大大超出人口增長(zhǎng)的速度。（4）國(guó)際保險(xiǎn)行業(yè)保險(xiǎn)深度和密度比較表6-1：我國(guó)2010年12月保險(xiǎn)深度國(guó)際比較經(jīng)濟(jì)體排名保險(xiǎn)深度（%）壽險(xiǎn)深度非壽險(xiǎn)深度中國(guó)大陸393.82.51.3保險(xiǎn)深度前二位經(jīng)濟(jì)體臺(tái)灣118.415.43南非214.8122.8英國(guó)312.49.52.9保險(xiǎn)深度中間三位經(jīng)濟(jì)體特立尼達(dá)和多巴哥433.412.4巴西443.11.6

6、1.5匈牙利4531.61.4保險(xiǎn)深度后三位經(jīng)濟(jì)體巴基斯坦860.70.30.3科威特870.50.10.4尼日利亞880.50.10.4我國(guó)2009年保險(xiǎn)深度排在第44位，行業(yè)保險(xiǎn)深度為3.4，壽險(xiǎn)深度為2.3，非壽險(xiǎn)深度為1.1；2010年，我國(guó)保險(xiǎn)深度排在第39位，上升5位，行業(yè)保險(xiǎn)深度為3.8，壽險(xiǎn)深度為2.5，非壽險(xiǎn)深度為1.3?？梢?jiàn)我國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展快于國(guó)際同等水平的發(fā)展。我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)深度發(fā)展速度快于世界水平的原因在于我國(guó)90年代初期保險(xiǎn)行業(yè)底子薄。表6-2：我國(guó)2010年12月保險(xiǎn)密度國(guó)際比較經(jīng)濟(jì)體排名保險(xiǎn)密度（美元/人）壽險(xiǎn)密度非壽險(xiǎn)密度中國(guó)61158.4105.552.9保險(xiǎn)密

7、度前三位經(jīng)濟(jì)體瑞士16633.73666.82966.9荷蘭25845.31511.84333.5盧森堡35653.23698.31954.9保險(xiǎn)密度中間三位經(jīng)濟(jì)體納米比亞43421.1282.8138.3匈牙利44401.1275.7125.4克羅地亞45399.7213.6186保險(xiǎn)密度后三位經(jīng)濟(jì)體尼日利亞867.61.26.4巴基斯坦876.13.22.9孟加拉885.84.41.4上表可知，相對(duì)于我國(guó)的保險(xiǎn)深度而言，我國(guó)保險(xiǎn)密度排名更加靠后。這也從側(cè)面反映了我國(guó)個(gè)人受到經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)帶來(lái)的利益增長(zhǎng)速度要慢于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的速度。2009年我國(guó)保險(xiǎn)密度排名44位，整個(gè)行業(yè)的保險(xiǎn)密度121.2美元/人

8、，壽險(xiǎn)密度為81.1美元/人，非壽險(xiǎn)密度為40美元/人。2010年，我國(guó)整個(gè)行業(yè)的保險(xiǎn)密度排名下降到61位，整個(gè)行業(yè)的保險(xiǎn)密度為158.4,壽險(xiǎn)密度為105.5,非壽險(xiǎn)密度為52.9。這顯示，我國(guó)保險(xiǎn)密度縱向比較雖然增長(zhǎng)迅速，但是橫向比較非但沒(méi)有前進(jìn)反而后退。這與我國(guó)國(guó)家財(cái)政收入上漲，稅收上漲有關(guān)。而隨著當(dāng)局越來(lái)越認(rèn)識(shí)到內(nèi)需的重要性,我國(guó)保險(xiǎn)密度有著巨大的發(fā)展?jié)摿Α?保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)上游行業(yè)的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)現(xiàn)狀(1)總體保險(xiǎn)行業(yè)的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)當(dāng)前，一共統(tǒng)計(jì)97家保險(xiǎn)公司，這97家保險(xiǎn)公司的保費(fèi)占所有全國(guó)所有保費(fèi)的100%。+氓門(mén)止丄歡占吒?jìng)僆t珂圖6-5:2011年9月份我國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)整體壟斷程度上圖可知，保險(xiǎn)行

9、業(yè)的壟斷程度比較高。前四家公司對(duì)整個(gè)行業(yè)的壟斷程度為67.48%。前八家公司對(duì)整個(gè)行業(yè)的壟斷程度為83.62%，前16家公司對(duì)整個(gè)行業(yè)的壟斷程度為91%。并且排在前列的保險(xiǎn)公司都具有國(guó)資背景，因此保險(xiǎn)行業(yè)可以算作寡頭壟斷市場(chǎng)。(2)壽險(xiǎn)行業(yè)的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)圖6-6：2011年9月壽險(xiǎn)行業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)上圖可知，壽險(xiǎn)行業(yè)壟斷程度與整個(gè)行業(yè)的壟斷程度大致相同。前四家公司在壽險(xiǎn)行業(yè)的壟斷程度達(dá)到65%，前八家公司對(duì)市場(chǎng)的壟斷程度達(dá)到85%，前16家公司對(duì)市場(chǎng)的壟斷程度達(dá)到92.44%。（4）財(cái)險(xiǎn)行業(yè)的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)圖6-7:2011年9月財(cái)險(xiǎn)行業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)其中行業(yè)財(cái)險(xiǎn)行業(yè)數(shù)據(jù)采用的是保監(jiān)局的數(shù)據(jù)，而各公司財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)數(shù)據(jù)采

10、用的是巨靈信息數(shù)據(jù)。其中可能產(chǎn)生偏差，偏差為3%。因此出現(xiàn)了大于100%的現(xiàn)象。財(cái)險(xiǎn)行業(yè)的壟斷程度較整個(gè)行業(yè)來(lái)說(shuō)要高。前四家公司對(duì)市場(chǎng)的壟斷程度為74%，前八家公司對(duì)市場(chǎng)的壟斷程度為85.59%，前16家公司對(duì)市場(chǎng)的壟斷程度為95.67%。3保險(xiǎn)行業(yè)在各地域的發(fā)展現(xiàn)狀淀咗遼11-總:卜繪叫曲羞瓷叫-V-汐12000000II0圖6-8：2011年9月全國(guó)各地區(qū)（省級(jí)、副省級(jí)和部分地級(jí)市）保費(fèi)狀況圖中各地區(qū)生產(chǎn)總值數(shù)據(jù)采用的是2010年年底的數(shù)據(jù)，對(duì)于仍未公布的地區(qū)生產(chǎn)總值，采用估計(jì)值。上圖可知，我國(guó)保費(fèi)的主要來(lái)源為壽險(xiǎn)保費(fèi)和財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)保費(fèi)。其中，廣東和江蘇兩省保費(fèi)額度最大。對(duì)于山東、河南、北京、

11、四川、河北以及上海來(lái)講，保險(xiǎn)深度發(fā)展較快。612、對(duì)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)產(chǎn)生的影響分析1從保費(fèi)的角度分析對(duì)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的影響（1）廣東、江蘇、浙江、河南保險(xiǎn)深度較低，存在開(kāi)發(fā)空間aaoooooK11售凳生裁*各地區(qū)尿險(xiǎn)探度（右軸0.0450.035A40000002000000姿如其”氓.魁二!J亠”護(hù)卜I：豐衆(zhòng)I：“：；7.二電.法蘭懺門(mén)待盪-：-l片晡卜一工r杠刖j已r匕|山|0.030.0150.01-0.00550圖6-9：2011年9月份全國(guó)各地區(qū)保險(xiǎn)深度及算術(shù)平均保險(xiǎn)深度上圖可知，全國(guó)各地保險(xiǎn)深度起伏較大。細(xì)連線(xiàn)表示各地區(qū)保險(xiǎn)深度，柱狀圖表示保費(fèi)。其中，粵、蘇、浙、豫四省保險(xiǎn)深度低于平均水平。

12、而保費(fèi)絕對(duì)值較高。這說(shuō)明，這四省保險(xiǎn)業(yè)務(wù)總量仍然有開(kāi)發(fā)余地；同時(shí)，自身保費(fèi)也有一定基礎(chǔ)。表明，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)在這些地區(qū)的機(jī)會(huì)更大一些。但是，河南的保險(xiǎn)深度低很可能是因?yàn)楹幽先丝诙嘣斐傻?。河南的機(jī)會(huì)可能會(huì)小于粵蘇浙三省。保險(xiǎn)深度的高低，更多的體現(xiàn)企業(yè)的保險(xiǎn)需求。而企業(yè)的保險(xiǎn)需求集中體現(xiàn)在財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)需求上。因此，廣東、江蘇以及浙江等地的財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)還有待開(kāi)發(fā)。這些地區(qū)對(duì)于保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商來(lái)說(shuō)，開(kāi)發(fā)潛力較大。壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)可能存在發(fā)展?jié)摿?dòng)車(chē)無(wú)蘇險(xiǎn),工裡保險(xiǎn).億元.10.71%算他IZS9億元.9.42%人奇操險(xiǎn)#11.54-,7tr.07%2斗-加億元.1345%企業(yè)粥產(chǎn)保險(xiǎn)九42億元，M出億元,12.32%1077%

13、圖6-10:我國(guó)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司2011年上半年保費(fèi)收入狀況上圖顯示，我國(guó)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)中，保費(fèi)收入最大的是企業(yè)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)，占比37%；其次是工程保險(xiǎn)，占比13.15%；再次按占比大小依次是機(jī)動(dòng)車(chē)輛保險(xiǎn)，占比12.82%；責(zé)任保險(xiǎn)，占比10.77%；傳播、貨物運(yùn)輸保險(xiǎn)，占比10.71%。而人壽保險(xiǎn)僅占6.07%。這和我國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)保費(fèi)的結(jié)構(gòu)存在差異。圖6-1顯示，我國(guó)壽險(xiǎn)是保險(xiǎn)行業(yè)保費(fèi)的主要來(lái)源，占到整個(gè)保費(fèi)的62%。而保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中承攬的壽險(xiǎn)保費(fèi)僅占6.07%。其中可能蘊(yùn)含巨大的市場(chǎng)潛力。12000000LMOOOCOSCDOO00600000040000002CDOO00健康險(xiǎn)保費(fèi)二Lh苗.游”心叨

14、5芯-尋險(xiǎn)保費(fèi)耳人均可配收入各地區(qū)281年9月保費(fèi)之匕t右軸:奇險(xiǎn)與人均可支配收入比例的平均水平右軸)3503OU250200100圖6-11：2011年9月全國(guó)各地區(qū)壽險(xiǎn)保費(fèi)與人均可支配收入之比以及算術(shù)平均上圖顯示，廣東、江蘇、山東、河南、四川等地區(qū)，雖然經(jīng)濟(jì)總量較大，地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)。但是壽險(xiǎn)保費(fèi)與人均可支配收入之比較高，相對(duì)于人均可支配收入來(lái)講，這些地區(qū)壽險(xiǎn)保費(fèi)也屬于比較高的狀態(tài)。購(gòu)買(mǎi)壽險(xiǎn)的主要潛在市場(chǎng)是個(gè)人。因此，個(gè)人購(gòu)買(mǎi)力的大小和壽險(xiǎn)的潛在市場(chǎng)大小息息相關(guān)。人均可支配收入是衡量個(gè)人購(gòu)買(mǎi)力的一個(gè)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。壽險(xiǎn)保費(fèi)與人均可支配收入相比，體現(xiàn)了該市場(chǎng)的開(kāi)發(fā)程度。該比例（壽險(xiǎn)保費(fèi)與人均可支配收入

15、之比）越高，說(shuō)明該市場(chǎng)被開(kāi)發(fā)的程度越大，市場(chǎng)潛力相對(duì)較?。环粗?，該比例越小，則說(shuō)明該市場(chǎng)被開(kāi)發(fā)的程度較小，市場(chǎng)潛力相對(duì)較大。上圖可知，北京、上海、浙江三省壽險(xiǎn)保費(fèi)與人均可支配收入的比值較低。這表明，這三省相對(duì)于保費(fèi)水平，人均可支配收入較高，同時(shí)壽險(xiǎn)保費(fèi)相對(duì)較少。由此，在這些地區(qū)的壽險(xiǎn)市場(chǎng)潛力較大。作為保險(xiǎn)渠道商的經(jīng)紀(jì)行業(yè)可以介入開(kāi)發(fā)這些市場(chǎng)。2、從保險(xiǎn)行業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)角度分析對(duì)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的影響保險(xiǎn)行業(yè)目前處于寡頭壟斷的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。且前幾位的保險(xiǎn)公司巨頭都有或?qū)⒂袊?guó)資背景。外資保險(xiǎn)公司雖有介入，但規(guī)模較小。1）保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商與保險(xiǎn)行業(yè)幾大巨頭的關(guān)系作為保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的上游保險(xiǎn)行業(yè)處于寡頭壟斷地位。根據(jù)古諾模型

16、的描述，寡頭壟斷企業(yè)根據(jù)“邊際成本（MC）=邊際收益（MR）”進(jìn)行決策，即在邊際成本無(wú)法有效降低的情況下，寡頭壟斷廠(chǎng)商傾向于限制產(chǎn)量，而沒(méi)有動(dòng)力去積極開(kāi)拓市場(chǎng)。對(duì)于作為上游的保險(xiǎn)行業(yè)中處于壟斷前列的幾家大公司來(lái)說(shuō)，擔(dān)負(fù)開(kāi)拓市場(chǎng)任務(wù)的保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商需要從切實(shí)降低保險(xiǎn)公司的邊際成本出發(fā)，才能激發(fā)大型保險(xiǎn)公司進(jìn)一步開(kāi)拓市場(chǎng)的興趣。2）保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商與保險(xiǎn)行業(yè)非巨頭公司的關(guān)系許多新進(jìn)入我國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)的保險(xiǎn)公司，由于并非行業(yè)巨頭，也許本身實(shí)力雄厚（如國(guó)外的許多跨國(guó)保險(xiǎn)公司），管理經(jīng)驗(yàn)先進(jìn)，但仍然無(wú)法在市場(chǎng)上形成對(duì)抗行業(yè)巨頭的力量。可根據(jù)兩種公司對(duì)待市場(chǎng)的態(tài)度不同，對(duì)這些公司可以作如下劃分：圖6-12：國(guó)內(nèi)非巨頭保

17、險(xiǎn)公司的兩種戰(zhàn)略顯然，保險(xiǎn)行業(yè)中的挑戰(zhàn)者更加傾向于以各種手段從各個(gè)維度（如地域、產(chǎn)品種類(lèi)、產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)等）去爭(zhēng)奪細(xì)分市場(chǎng)。許多跨國(guó)保險(xiǎn)公司擁有先進(jìn)的保險(xiǎn)產(chǎn)品理念、保險(xiǎn)產(chǎn)品管理經(jīng)驗(yàn)以及先進(jìn)的保險(xiǎn)服務(wù)。保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商通過(guò)與他們的合作，倒逼當(dāng)前的行業(yè)巨頭與自己合作。6.2保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)下游行業(yè)發(fā)展及影響分析6.2.1中國(guó)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)下游行業(yè)運(yùn)行現(xiàn)狀分析（1）對(duì)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)下游客戶(hù)的劃分按照對(duì)象客戶(hù)的不同，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)下游面臨兩類(lèi)客戶(hù)：普通個(gè)人客戶(hù)和企業(yè)客戶(hù)按照業(yè)務(wù)不同，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)下游面對(duì)兩類(lèi)客戶(hù)：財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)業(yè)務(wù)客戶(hù)和人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)客戶(hù)。:按對(duì)象客戶(hù)的不同劃分按業(yè)務(wù)類(lèi)型不同的劃分i圖6-13：對(duì)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)下游的

18、劃分2）下游客戶(hù)與保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司的價(jià)值關(guān)系保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司在保險(xiǎn)行業(yè)中與客戶(hù)的關(guān)系如下圖所示：保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行昂；保險(xiǎn)投資策劃，!r業(yè)下游客戶(hù)及保險(xiǎn)品種購(gòu)買(mǎi)L保險(xiǎn)公司A11歹A/I木險(xiǎn)產(chǎn)口口丄保險(xiǎn)產(chǎn)品2保險(xiǎn)投資策劃案/提成”f保險(xiǎn)產(chǎn)品4保險(xiǎn)公司Bf保險(xiǎn)產(chǎn)品5f保險(xiǎn)產(chǎn)品3保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公提成司保險(xiǎn)公司保險(xiǎn)產(chǎn)品N相:關(guān):費(fèi)；用:M圖6-14:保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)下游客戶(hù)、保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司之間的價(jià)值關(guān)系保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司站在客戶(hù)的角度，根據(jù)客戶(hù)的風(fēng)險(xiǎn)程度以及財(cái)務(wù)狀況等一系列情況,為客戶(hù)量身定做適合的保險(xiǎn)方案。并從現(xiàn)有的保險(xiǎn)公司以及其產(chǎn)品中進(jìn)行選擇，為客戶(hù)配置保險(xiǎn)產(chǎn)品籃子。（3）保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)下游企業(yè)客戶(hù)發(fā)展現(xiàn)狀1）各地區(qū)財(cái)險(xiǎn)類(lèi)業(yè)務(wù)的下游

19、客戶(hù)現(xiàn)狀當(dāng)前，財(cái)險(xiǎn)是保險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的主要業(yè)務(wù)（依據(jù)見(jiàn)圖6-10），財(cái)險(xiǎn)業(yè)務(wù)占整個(gè)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的85%，其中又以企業(yè)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)保費(fèi)占保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)保費(fèi)總量的37%，獨(dú)占鰲頭。本文用財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)保費(fèi)與各地區(qū)規(guī)模以上企業(yè)個(gè)數(shù)之比，以及財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)保費(fèi)與各地區(qū)規(guī)模以上企業(yè)的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入總和之比，兩個(gè)比值來(lái)衡量該地區(qū)的財(cái)險(xiǎn)市場(chǎng)潛力。該比值越小表明市場(chǎng)潛力越大；反之，則表明市場(chǎng)潛力越小。n1財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)掃管收A（右軸）U.丄-0.09ann比直寧力元:/上癥地:三訕；jQ.OS0.07H-UU財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)與企業(yè)個(gè)數(shù)比例全國(guó)平均（左軸）/0.06ant一一世中汽三1許現(xiàn)AJI：罰上巨二以（苛1J；/VAJ/O.Oizuu1000.03

20、0.02n0.D11111111111111111111111111111111護(hù)爐靑護(hù)膚一少京*狀於芒/爐圖6-15:各地區(qū)財(cái)險(xiǎn)業(yè)務(wù)的市場(chǎng)潛力上圖中，財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)與主營(yíng)收入之比從小到大排在前五位的分別是：山東、遼寧、江蘇、廣東、天津五省市。2）剔除國(guó)有企業(yè)業(yè)務(wù)的各地財(cái)險(xiǎn)類(lèi)業(yè)務(wù)客戶(hù)潛力財(cái)險(xiǎn)的以企業(yè)客戶(hù)為主。而中國(guó)企業(yè)大致可分為：民營(yíng)企業(yè)，外資企業(yè)，國(guó)有企業(yè)（含國(guó)有控股企業(yè)）以及合資企業(yè)。一般，國(guó)有企業(yè)規(guī)模龐大，國(guó)資背景，更加傾向于直接和國(guó)有背景的保險(xiǎn)公司合作。一般來(lái)講，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司介入的難度較大，可能性較小。因此，在探討市場(chǎng)潛力時(shí)，需將其剔除。保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商的主要客戶(hù)是民營(yíng)企業(yè)、外資企業(yè)以及合資企業(yè)。

21、文章以（1-國(guó)有企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)總額占當(dāng)?shù)匾?guī)模以上企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)總額比例），以及（1-國(guó)有企業(yè)個(gè)數(shù)占當(dāng)?shù)匾?guī)模以上企業(yè)個(gè)數(shù)的比例）為兩個(gè)調(diào)整系數(shù)。分別對(duì)上述圖中數(shù)據(jù)進(jìn)行調(diào)整。調(diào)整后結(jié)果如下圖所示：圖6-16:剔除國(guó)有企業(yè)影響后的各地區(qū)財(cái)險(xiǎn)業(yè)務(wù)市場(chǎng)潛力上圖可知，剔除國(guó)有企業(yè)影響之后，河南、浙江、廣東、江蘇、山東、上海、福建這幾個(gè)省的財(cái)險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)需求的市場(chǎng)潛力最大。由于西藏?cái)?shù)據(jù)特殊，對(duì)分析圖像已經(jīng)造成干擾，因此在分析的時(shí)候剔除。3）各地區(qū)人身險(xiǎn)類(lèi)業(yè)務(wù)的下游居民客戶(hù)現(xiàn)狀為了統(tǒng)計(jì)方便，將壽險(xiǎn)、健康險(xiǎn)、意外險(xiǎn)三大險(xiǎn)種根據(jù)其對(duì)象為自然人的特點(diǎn)合并為一種人身險(xiǎn)。下游居民的儲(chǔ)蓄6情況可以用來(lái)衡量保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的市場(chǎng)容量

22、。因?yàn)榫用窕ㄗ约旱腻X(qián)從保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商那里購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)，其前提條件是本身有一定的可支配收入，然后在可支配收入中扣除消費(fèi)性支出。剩下的錢(qián)才有可能用來(lái)購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)產(chǎn)品。因此，儲(chǔ)蓄可以用來(lái)衡量保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的市場(chǎng)容量。6這里的儲(chǔ)蓄并不是普通意義的儲(chǔ)蓄存款，而是經(jīng)濟(jì)學(xué)含義中的儲(chǔ)蓄。是可支配收入除去消費(fèi)性支出的儲(chǔ)蓄。儲(chǔ)蓄恒等于投資。鑒于城鎮(zhèn)居民和農(nóng)村居民的統(tǒng)計(jì)不一致，計(jì)算公式如下：城鎮(zhèn)居民儲(chǔ)蓄=城鎮(zhèn)居民可支配收入-城鎮(zhèn)居民消費(fèi)支出農(nóng)村居民儲(chǔ)蓄=農(nóng)村居民純收入-農(nóng)村居民生活及消費(fèi)支出本文分別以居民人口數(shù)為權(quán)重，對(duì)城鎮(zhèn)居民儲(chǔ)蓄和農(nóng)村居民儲(chǔ)蓄進(jìn)行加權(quán)平均。公式如下：全國(guó)人均儲(chǔ)蓄=城鎮(zhèn)居民人均儲(chǔ)蓄*城鎮(zhèn)居民人口權(quán)重+農(nóng)村居民人

23、均儲(chǔ)蓄*農(nóng)村居民人口權(quán)重保費(fèi)，某種意義上是一種成交量，也就是意味著已經(jīng)開(kāi)發(fā)的市場(chǎng)。本文以保費(fèi)為參照，用儲(chǔ)蓄與人身險(xiǎn)保費(fèi)的比值作為相對(duì)指標(biāo)衡量下游居民的市場(chǎng)潛力。同時(shí)，以人均儲(chǔ)蓄額為絕對(duì)指標(biāo)，作為市場(chǎng)潛力的參考。儲(chǔ)蓄額與人身類(lèi)險(xiǎn)的保費(fèi)的比值越大，說(shuō)明該地區(qū)尚未被開(kāi)發(fā)的市場(chǎng)越大；反之，則越小。如下圖所示1200DOD1000000800000GOODOO4000002000000.；：麗TAX；詩(shī)卻人均卅:Xt:人均啡蓄/./JA.?要“令三覽二J-対；900080007000500050D04000300020D010D00圖6-17:各地區(qū)人身險(xiǎn)類(lèi)業(yè)務(wù)下游城鎮(zhèn)居民客戶(hù)現(xiàn)狀上圖可知，儲(chǔ)蓄額度與人

24、身險(xiǎn)保費(fèi)額度的比值高于全國(guó)均值的依次有：河南、浙江、青海、上海、福建、江蘇、山東、廣東、湖南、陜西和內(nèi)蒙古。其具體數(shù)值如下表所示:表6-3:人身險(xiǎn)市場(chǎng)潛力前八位（按“儲(chǔ)蓄/人身險(xiǎn)保費(fèi)”排）地區(qū)的幾項(xiàng)指標(biāo)人均儲(chǔ)蓄/人均保費(fèi)人均儲(chǔ)蓄地區(qū)人口地區(qū)生產(chǎn)總值河南10195402695.035939487(7.11%)19480.46(5.72%)浙江7369265547.955885180(3.88%)1081.27(6.75%)青海6194721715.77921557.3(0.42%)22990.35(0.32%)上海2435297256.407961921(1.44%)12236.53(4.42%

25、)福建2082533957.82523627(2.72%)33896.65(10.12%)江蘇2064325090.084287725(5.79%)34457.30(9.95%)山東1968863681.12519470.3(7.10%)15046.45(11.60%)廣東1938243681.40349638(7.22%)39482.56(11.60%)湖南1217252343.107126406(4.80%)13059.69(3.84%)陜西987471538.944953772(2.83%)8169.80(2.40%)內(nèi)蒙古748082309.687962422.07(1.81%)129

26、61.10(2.86%)上表是從“儲(chǔ)蓄/人身險(xiǎn)保費(fèi)”這個(gè)指標(biāo)來(lái)衡量我國(guó)各地區(qū)人身險(xiǎn)市場(chǎng)潛力的。在考慮相對(duì)量的同時(shí)，也需要考慮絕對(duì)量的大小。因?yàn)椋M管青海、湖南、陜西和內(nèi)蒙古四省的相對(duì)市場(chǎng)潛力較大，但是由于人均儲(chǔ)蓄低于全國(guó)平均水平，仍然不能形成有效的市場(chǎng)容量，因此將其剔除。剔除之后，剩下的河南、浙江、上海、福建、江蘇、山東、廣東七省市，不僅相對(duì)市場(chǎng)潛力巨大，而且擁有一定的市場(chǎng)容量絕對(duì)量。是擴(kuò)展人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)的潛力市場(chǎng)。6.2.2、對(duì)本行業(yè)產(chǎn)生的影響分析（1）在組織構(gòu)架上需根據(jù)下游客戶(hù)的不同進(jìn)行細(xì)分由于人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)僅僅涉及自然人客戶(hù)，而財(cái)險(xiǎn)業(yè)務(wù)涉及自然人和法人。而自然人和法人之間的特征有較大區(qū)別，對(duì)保險(xiǎn)

27、經(jīng)紀(jì)服務(wù)的要求也有所不同。對(duì)自然人市場(chǎng)的挖掘，需要借助感情營(yíng)銷(xiāo)。而對(duì)法人客戶(hù)，則需要不斷跟蹤其保險(xiǎn)需求，開(kāi)發(fā)新組合，新產(chǎn)品。（2）地區(qū)競(jìng)爭(zhēng)方面盡管北京、天津等地作為我國(guó)前列的大城市，不僅人多，而且錢(qián)多。但是這方面市場(chǎng)開(kāi)發(fā)較深。河南、浙江、福建、山東、江蘇等地，有些地方錢(qián)多，有些地方人多，有些地方兩者指標(biāo)都不錯(cuò)。因此，預(yù)計(jì)這些地方的保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)有較大的市場(chǎng)發(fā)展空間。從保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的下游客戶(hù)看，廣東地區(qū)壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)和財(cái)險(xiǎn)業(yè)務(wù)都具有較大的開(kāi)發(fā)潛力。相對(duì)于廣東人口眾多，經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的基礎(chǔ)而言，廣東的壽險(xiǎn)、人身險(xiǎn)和財(cái)險(xiǎn)等業(yè)務(wù)還有市場(chǎng)空間。此外，廣東作為外貿(mào)大省之一，對(duì)于國(guó)際財(cái)險(xiǎn)業(yè)務(wù)有著更多的特殊需求。因此從下游

28、客戶(hù)的角度看，廣東保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的機(jī)會(huì)更多。6.3其他相關(guān)行業(yè)發(fā)展及影響分析1、保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的替代性行業(yè)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的替代行業(yè)是保險(xiǎn)代理行業(yè)。保險(xiǎn)代理是站在保險(xiǎn)公司的角度，替代保險(xiǎn)公司開(kāi)發(fā)市場(chǎng)，招攬客戶(hù)。而保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)是站在客戶(hù)的角度，根據(jù)客戶(hù)的不同情況替客戶(hù)出謀劃策，并購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)。保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)運(yùn)營(yíng)的成本顯然要比代理行業(yè)要高，并且不僅包含開(kāi)拓市場(chǎng)的營(yíng)銷(xiāo)技術(shù)，還包含著保險(xiǎn)策劃技術(shù)。技術(shù)含量高于代理行業(yè)。由于保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商是完全獨(dú)立于保險(xiǎn)公司和投保者兩者之間的第三方，作為渠道商和保險(xiǎn)策劃服務(wù)商，其生命力在于保險(xiǎn)公司和其下游客戶(hù)之間的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。如果市場(chǎng)結(jié)構(gòu)偏向于壟斷，并且集中程度不斷加高。那么根據(jù)MC=MR

29、的原理，保險(xiǎn)公司并不會(huì)太多在意客戶(hù)的開(kāi)發(fā)和客戶(hù)需求是否滿(mǎn)足。因此，這樣一個(gè)市場(chǎng)，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)可能的空間較小。此時(shí)，就算有些小市場(chǎng)需要開(kāi)發(fā)，保險(xiǎn)公司也會(huì)傾向于成本更低的保險(xiǎn)代理商。如果市場(chǎng)結(jié)構(gòu)偏向于競(jìng)爭(zhēng)，并且集中程度不斷下降。那么競(jìng)爭(zhēng)將不斷迫使保險(xiǎn)公司開(kāi)發(fā)市場(chǎng)，根據(jù)需求研發(fā)新的保險(xiǎn)產(chǎn)品。當(dāng)保險(xiǎn)產(chǎn)品層出不窮，保險(xiǎn)需求千差萬(wàn)別的時(shí)候作為下游無(wú)論自然人客戶(hù)還是企業(yè)客戶(hù)都面臨著選擇和組織自己保險(xiǎn)籃子的問(wèn)題。此時(shí)，單純的保險(xiǎn)代理已經(jīng)不能滿(mǎn)足客戶(hù)的需要，對(duì)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商的需求就出現(xiàn)了，并且不斷加大2、其他競(jìng)爭(zhēng)性行業(yè)保險(xiǎn)是一種投資。其需求根植于流動(dòng)性，以及其他金融投資渠道的選擇。如果股票市場(chǎng)向好，則對(duì)投入保險(xiǎn)的資

30、金產(chǎn)生分流的作用。此外，虛擬資本市場(chǎng)盈利利率較高，或房地產(chǎn)盈利率較高，也會(huì)吸引大量實(shí)業(yè)進(jìn)入這些市場(chǎng)。而實(shí)業(yè)經(jīng)濟(jì)體是保險(xiǎn)行業(yè)中企業(yè)財(cái)險(xiǎn)的主要客戶(hù)，因此也會(huì)對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)生一定的分流作用。第7章保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)發(fā)展前景預(yù)測(cè)（王沖）7.1政策變化趨勢(shì)預(yù)測(cè)（1）關(guān)于保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)新政策出臺(tái)的背景從1999年第1家保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)設(shè)立至今，經(jīng)過(guò)十二年的發(fā)展，截止2011年11月，我國(guó)擁有保險(xiǎn)集團(tuán)控股公司9家；人身險(xiǎn)保險(xiǎn)公司87家，財(cái)險(xiǎn)類(lèi)保險(xiǎn)公司69家；再保險(xiǎn)公司8家；保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司11家；代理公司2626家；經(jīng)紀(jì)公司519家；外資保險(xiǎn)公司代表處177家。在快速發(fā)展過(guò)程中，保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)理念、體制、機(jī)制、專(zhuān)業(yè)水平都

31、發(fā)生了很大變化，同時(shí)，保險(xiǎn)市場(chǎng)也對(duì)保險(xiǎn)中介行業(yè)提出了更高的要求。（2）政策變化趨勢(shì)一、更加注重被保險(xiǎn)人利益的保護(hù)。一方面是明確保險(xiǎn)中介活動(dòng)當(dāng)事人權(quán)利義務(wù)，增加了對(duì)被保險(xiǎn)人利益保護(hù)的條款，例如，完善保證金與職業(yè)責(zé)任險(xiǎn)制度、強(qiáng)化中介機(jī)構(gòu)的告知義務(wù)、增加經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品承保公司的說(shuō)明義務(wù)和對(duì)產(chǎn)品的分析責(zé)任等；另一方面是進(jìn)一步規(guī)范經(jīng)營(yíng)行為，規(guī)定中介機(jī)構(gòu)不得委托未取得資格證書(shū)的人員開(kāi)展保險(xiǎn)中介業(yè)務(wù)，細(xì)化了關(guān)于不得欺騙投保人、被保險(xiǎn)人、受益人以及不得進(jìn)行不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)的禁止性規(guī)定，并明確了法律責(zé)任。二、監(jiān)管重點(diǎn)更加突出。將監(jiān)管重心轉(zhuǎn)移到關(guān)注市場(chǎng)、關(guān)注風(fēng)險(xiǎn)上來(lái)，進(jìn)一步減少行政審批項(xiàng)目，減少對(duì)具體經(jīng)營(yíng)行為的干預(yù)

32、，注重運(yùn)用市場(chǎng)化的調(diào)控手段，加強(qiáng)對(duì)市場(chǎng)秩序的規(guī)范和被保險(xiǎn)人利益的保護(hù)。三、監(jiān)管力度進(jìn)一步強(qiáng)化。強(qiáng)化了對(duì)機(jī)構(gòu)高管及主要責(zé)任人員的責(zé)任追究；強(qiáng)化了對(duì)保險(xiǎn)中介交易記錄的完整性和真實(shí)性要求；加大了對(duì)保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)虛構(gòu)業(yè)務(wù)、套取費(fèi)用、銷(xiāo)售假保單等嚴(yán)重違法違規(guī)行為的打擊力度；增加了沒(méi)收違法所得、責(zé)令停止業(yè)務(wù)、吊銷(xiāo)許可證等處罰手段。四、市場(chǎng)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)適當(dāng)提高。一是將經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)、全國(guó)性代理機(jī)構(gòu)的最低注冊(cè)資本調(diào)整為1000萬(wàn)元，將經(jīng)營(yíng)區(qū)域?yàn)樽?cè)地所在?。ㄗ灾螀^(qū)、直轄市）的代理機(jī)構(gòu)的最低注冊(cè)資本提高到200萬(wàn)元；二是對(duì)股東的投資資質(zhì)提出要求，要求股東、發(fā)起人信譽(yù)良好，最近三年無(wú)重大違法記錄；三是提高了高管任職的資格條件

33、。五、注重發(fā)揮市場(chǎng)對(duì)資源配置與整合的作用，提高保險(xiǎn)中介業(yè)的服務(wù)能力和競(jìng)爭(zhēng)能力。一方面是允許符合條件的保險(xiǎn)專(zhuān)業(yè)代理機(jī)構(gòu)在全國(guó)開(kāi)展業(yè)務(wù)；另一方面是允許成立以“保險(xiǎn)銷(xiāo)售為名稱(chēng)的專(zhuān)業(yè)代理機(jī)構(gòu)；三是允許保險(xiǎn)公估機(jī)構(gòu)從事風(fēng)險(xiǎn)管理咨詢(xún)業(yè)務(wù)；四是完善市場(chǎng)退出機(jī)制。7.2供求趨勢(shì)預(yù)測(cè)7.2.1、供給預(yù)測(cè)（包括產(chǎn)業(yè)投資預(yù)測(cè)）（1）保險(xiǎn)公司的產(chǎn)業(yè)投資預(yù)測(cè)1）按業(yè)務(wù)分類(lèi)的保險(xiǎn)行業(yè)產(chǎn)業(yè)投資根據(jù)2010年年鑒，中國(guó)統(tǒng)計(jì)局把保險(xiǎn)公司分成：財(cái)險(xiǎn)公司、壽險(xiǎn)公司、再保險(xiǎn)公司。根據(jù)會(huì)計(jì)恒等式：總資產(chǎn)=所有者權(quán)益+負(fù)債。所有者權(quán)益包含股權(quán)投資，而負(fù)債包含債券投資。因此，從資產(chǎn)的增長(zhǎng)變化可以衡量保險(xiǎn)公司的產(chǎn)業(yè)投資。圖6-18：2002

34、年以來(lái)我國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)總資產(chǎn)變化貨幣供給是市場(chǎng)流動(dòng)性增長(zhǎng)的一個(gè)重要參考指標(biāo)。自2002年到2007年，保險(xiǎn)行業(yè)總資產(chǎn)增長(zhǎng)率高于貨幣供給增長(zhǎng)率，說(shuō)明對(duì)保險(xiǎn)行業(yè)的投資水平要快于其他行業(yè)的投資水平。2008年到2009年，為了應(yīng)對(duì)金融危機(jī)我國(guó)加大了流動(dòng)性的注入。而同年，保險(xiǎn)行業(yè)的總資產(chǎn)增長(zhǎng)率迅速下降，低于貨幣供應(yīng)量的增長(zhǎng)率。訃空4圖6-19:整個(gè)保險(xiǎn)公司、財(cái)險(xiǎn)公司、壽險(xiǎn)公司、再保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)增長(zhǎng)率2）按出資方分類(lèi)的保險(xiǎn)行業(yè)產(chǎn)業(yè)投資根據(jù)上圖顯示，壽險(xiǎn)公司總資產(chǎn)變化率最為穩(wěn)定。再保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)變動(dòng)幅度最大。財(cái)險(xiǎn)公司在金融危機(jī)沖擊下，總資產(chǎn)有較大幅度的縮水。45000.DD40000.DD35000.DD30

35、000.DD25000.DD20000.DD15000.DD10000.DD5000.DD0.0020022005200420052006200720032009圖6-20:保險(xiǎn)公司中外資公司和中資公司的總資產(chǎn)變化從上圖可知，我國(guó)保險(xiǎn)公司中，從2004年起開(kāi)始出現(xiàn)外資保險(xiǎn)公司，此后保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)逐年增加。圖6-21:中資保險(xiǎn)公司和外資保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)增長(zhǎng)率上圖可以看出，外資保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)增長(zhǎng)率較高，但其總資產(chǎn)占整個(gè)保險(xiǎn)行業(yè)中保險(xiǎn)公司的總資產(chǎn)比例較小。因此，種子保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)增長(zhǎng)率和所有保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)增長(zhǎng)率幾乎保持一致。3）保險(xiǎn)行業(yè)產(chǎn)業(yè)投資預(yù)測(cè)2010年國(guó)家開(kāi)始收緊流動(dòng)性，由于統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)的滯后性，

36、2010年的數(shù)據(jù)仍然沒(méi)有完全出來(lái)。但可以預(yù)計(jì)的是M2的增長(zhǎng)率會(huì)下降。此外，通貨膨脹高企和中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難導(dǎo)致許多中小企業(yè)利潤(rùn)率下降，大批中小企業(yè)倒閉。這些對(duì)保險(xiǎn)行業(yè)的產(chǎn)業(yè)投資有壓制作用。因此，2011年及以后的幾年以?xún)?nèi)保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)增長(zhǎng)率出現(xiàn)大幅度上升的可能性較小。即，保險(xiǎn)行業(yè)產(chǎn)業(yè)總資產(chǎn)預(yù)期不會(huì)加速上漲。鑒于壽險(xiǎn)行業(yè)總資產(chǎn)變化波動(dòng)較小，這是由于壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)的客戶(hù)對(duì)象相對(duì)穩(wěn)定造成的。預(yù)期日后的壽險(xiǎn)行業(yè)的總資產(chǎn)變化幅度仍然不大。壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)將保持較為穩(wěn)定的增長(zhǎng)幅度。財(cái)險(xiǎn)行業(yè)總資產(chǎn)受到金融危機(jī)沖擊下，增長(zhǎng)率下降幅度較大。預(yù)計(jì)在流動(dòng)性收緊，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)持續(xù)徘徊的情況下，財(cái)險(xiǎn)行業(yè)的產(chǎn)業(yè)投資出現(xiàn)萎縮或停止不前的可能性

37、較大。外資投資國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)行業(yè)，是我國(guó)金融保險(xiǎn)業(yè)逐步放開(kāi)后，國(guó)際跨國(guó)保險(xiǎn)公司涉足我國(guó)國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)行業(yè)的舉動(dòng)。在歐洲債務(wù)危機(jī)和美國(guó)債務(wù)危機(jī)影響下，國(guó)際尤其是歐美跨國(guó)保險(xiǎn)公司有向其他國(guó)家轉(zhuǎn)移獲利的沖動(dòng)。但是，我國(guó)目前中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)仍然為典型的寡頭壟斷市場(chǎng)，進(jìn)入難度較大。因此出現(xiàn)大幅度上漲的可能性也不大。預(yù)計(jì)外資保險(xiǎn)公司的總資產(chǎn)在接下來(lái)的幾年仍然會(huì)保持穩(wěn)步的小幅度上漲態(tài)勢(shì)，其總體的增長(zhǎng)率仍然會(huì)高于中資保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)增長(zhǎng)率。（2）保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)產(chǎn)業(yè)投資預(yù)測(cè)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的產(chǎn)業(yè)投資受到保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的市場(chǎng)需求的影響。隨著我國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)壟斷程度不斷降低，原有壟斷保險(xiǎn)公司有動(dòng)力去迎合各種各樣的自然人和法人的保險(xiǎn)需求創(chuàng)新出各種

38、保險(xiǎn)產(chǎn)品。而經(jīng)濟(jì)活動(dòng)日益復(fù)雜也會(huì)導(dǎo)致人們的保險(xiǎn)需求出現(xiàn)多樣化。此時(shí)，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商站在客戶(hù)的角度，分析客戶(hù)的保險(xiǎn)需求，為客戶(hù)量身定制各種保險(xiǎn)產(chǎn)品，這樣的需求將會(huì)旺盛。即，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的市場(chǎng)需求將隨著保險(xiǎn)公司壟斷程度的逐步下降，保險(xiǎn)產(chǎn)品的不斷增多而不斷增多。此外，在浙江、河南、廣東、江蘇等地，雖然經(jīng)濟(jì)較為發(fā)達(dá)，人口眾多。但是保費(fèi)卻不大。這說(shuō)明這些地區(qū)仍然存在巨大的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)開(kāi)發(fā)空間。而保險(xiǎn)公司對(duì)這些地區(qū)的業(yè)務(wù)開(kāi)發(fā)顯然不足。這就需要保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)商作為保險(xiǎn)產(chǎn)品的渠道商介入，尤其是經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)，民營(yíng)經(jīng)濟(jì)活躍的浙江，廣東和江蘇等地區(qū)。這些地區(qū)將是保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)產(chǎn)業(yè)投資的重點(diǎn)地區(qū)。7.2.2需求預(yù)測(cè)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的市場(chǎng)需求受兩

39、方面影響，如下圖所示：圖6-22：保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)需求影響因素上圖表示，影響保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的因素有兩個(gè)。一個(gè)是“量“方面的影響，一個(gè)是“結(jié)構(gòu)”方面的影響。在“量”方面的影響，主要從“人”、“資產(chǎn)”以及“成交量”三個(gè)角度出發(fā)。在“市場(chǎng)結(jié)構(gòu)”方面的影響，則在上文已經(jīng)提及，不再贅述。目前我國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)仍然處于壟斷程度相當(dāng)高的寡頭壟斷市場(chǎng)，但隨著金融行業(yè)的逐步開(kāi)放，國(guó)外跨國(guó)保險(xiǎn)公司的涉足，壟斷程度有所下降。為保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)拓展了生存空間但是，不可忽視的是，隨著金融危機(jī)的爆發(fā)，壟斷下降這一進(jìn)程有所滯緩。此外，在從三個(gè)角度分析保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)市場(chǎng)需求之前，先闡述一下分析的基本思路和要點(diǎn)：a)下述分析思路是基于保險(xiǎn)公司或保險(xiǎn)行業(yè)的擴(kuò)張率與總體市場(chǎng)容量增長(zhǎng)率之間的比較來(lái)分析的。一般而言，如果保險(xiǎn)公司或保險(xiǎn)行業(yè)的擴(kuò)張率小于市場(chǎng)容量增長(zhǎng)率，表明留給保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行業(yè)的市場(chǎng)空隙越來(lái)越大。反之，則越來(lái)越小。b)但是，我國(guó)金融行業(yè)在上個(gè)世紀(jì)90年代末才逐步開(kāi)放。目前仍然處于壟斷性較強(qiáng)的階段。因此該行業(yè)中公司擴(kuò)張的速度快于整體市場(chǎng)容量的擴(kuò)張速率是正常現(xiàn)象。說(shuō)明保險(xiǎn)行業(yè)整體仍然處于一個(gè)“跑馬圈地”