《財(cái)務(wù)分析(第二版)》教師教學(xué)課件：第六章所有者權(quán)益變動(dòng)表分析

1、第六章所有者權(quán)益變動(dòng)表分析第一節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表分析概述第二節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析第三節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析第四節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表項(xiàng)目分析1財(cái)務(wù)分析（第二版）第1頁(yè)，共36頁(yè)。學(xué)習(xí)目標(biāo)：1.了解所有者權(quán)益變動(dòng)表分析的目的和作用，所有者權(quán)益變動(dòng)表分析內(nèi)容；2.掌握所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析的目的、步驟及要點(diǎn)，所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析應(yīng)注意的問題；3.掌握所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析的目的、步驟及要點(diǎn)，了解影響所有者權(quán)益結(jié)構(gòu)的因素；4.掌握所有者權(quán)益各項(xiàng)目分析要點(diǎn)。2財(cái)務(wù)分析（第二版）第2頁(yè)，共36頁(yè)。案例導(dǎo)入： 2017年2月，為提升經(jīng)營(yíng)實(shí)力，滿足資金需求，樂視的控股子公司樂視致新決定

2、進(jìn)行增資擴(kuò)股，信利國(guó)際旗下公司信利電子出資7.2億元，認(rèn)購(gòu)新增的749.89萬(wàn)元注冊(cè)資本，交易完成后，信利電子將持有樂視致新2.3438%股權(quán)。占增資后樂視致新總股本的2.34%。樂視曾高調(diào)引入融創(chuàng)等多方作為其生態(tài)的戰(zhàn)略投資者，合計(jì)投資額超過168億元。其中，樂然投資、華夏人壽及融創(chuàng)旗下的嘉睿匯鑫分別斥資14.3億元、4億元及79.5億元入股樂視致新。 樂視網(wǎng)表示，通過本次交易，公司引入戰(zhàn)略投資股東，不僅獲得未來發(fā)展的資金支持，資本實(shí)力得到提升，并且能夠借助于戰(zhàn)略投資股東實(shí)力，與其合作提升公司運(yùn)營(yíng)能力。3財(cái)務(wù)分析（第二版）第3頁(yè)，共36頁(yè)。第一節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表分析概述一、所有者權(quán)益變動(dòng)表分

3、析的目的及作用二、所有者權(quán)益變動(dòng)表分析的內(nèi)容4財(cái)務(wù)分析（第二版）第4頁(yè)，共36頁(yè)。一、所有者權(quán)益變動(dòng)表分析的目的及作用5財(cái)務(wù)分析（第二版）可以披露綜合收益，為公允價(jià)值的廣泛應(yīng)用創(chuàng)造條件揭示了所有者權(quán)益變動(dòng)的原因，正確評(píng)價(jià)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理反映了企業(yè)股利分配政策及現(xiàn)金支付能力，輔助投資決策第5頁(yè)，共36頁(yè)。二、所有者權(quán)益變動(dòng)表分析的內(nèi)容 所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析 所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析 所有者權(quán)益變動(dòng)表項(xiàng)目分析6財(cái)務(wù)分析（第二版）第6頁(yè)，共36頁(yè)。第二節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析一、所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析的目的二、所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析步驟三、所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析實(shí)例四、所有者權(quán)益變動(dòng)表水平

4、分析應(yīng)注意的問題 7財(cái)務(wù)分析（第二版）第7頁(yè)，共36頁(yè)。一、所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析的目的 所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析的目的是通過分析所有者權(quán)益的來源及其變動(dòng)，推測(cè)所有者權(quán)益增減變動(dòng)的原因，揭示企業(yè)所有者權(quán)益變動(dòng)的合法性和合理性，為報(bào)表使用者提供較為真實(shí)的所有者權(quán)益總額及其變動(dòng)信息。8財(cái)務(wù)分析（第二版）第8頁(yè)，共36頁(yè)。二、所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析步驟總體性分析實(shí)收資本（或股本）分析資本公積分析盈余公積分析未分配利潤(rùn)分析小結(jié)9財(cái)務(wù)分析（第二版）第9頁(yè)，共36頁(yè)。三、所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析實(shí)例（一）總體性分析 2x15年上汽集團(tuán)所有者權(quán)益較上期增長(zhǎng)了25 918 208 705.30元，增長(zhǎng)率為

5、14.01%。導(dǎo)致所有者權(quán)益增長(zhǎng)的主要因素是未分配利潤(rùn)和盈余公積，分別占所有者權(quán)益增加額的39.78%和18.88%，說明上汽集團(tuán)采取以盈利為資本保值增值的模式。 企業(yè)利潤(rùn)是經(jīng)營(yíng)資本增加的源泉，也是所有者權(quán)益增長(zhǎng)的重要途徑，是企業(yè)持續(xù)發(fā)展的保障。10財(cái)務(wù)分析（第二版）第10頁(yè)，共36頁(yè)。（二）實(shí)收資本（或股本）分析 2x15年上汽集團(tuán)期初和期末股本均為 11 025 566 629.00元，維持不變，說明企業(yè)當(dāng)期并未采用股權(quán)籌資。11財(cái)務(wù)分析（第二版）第11頁(yè)，共36頁(yè)。（三）資本公積分析 2x15年上汽集團(tuán)資本公積較上期增長(zhǎng)了 953 170 694.19元，增長(zhǎng)率為2.51%，主要是由于本

6、年因?qū)ψ庸境止杀壤兏a(chǎn)生的變動(dòng)，可被視為合理變動(dòng)。12財(cái)務(wù)分析（第二版）第12頁(yè)，共36頁(yè)。 （四）盈余公積分析 2x15年上汽集團(tuán)盈余公積較上期增長(zhǎng)了 4 892 099 856.96元，增長(zhǎng)率為22.40%，主要是由于利潤(rùn)分配中提取盈余公積而產(chǎn)生的變動(dòng)，這是盈余公積的合理變動(dòng)，說明企業(yè)當(dāng)期經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)較好。13財(cái)務(wù)分析（第二版）第13頁(yè)，共36頁(yè)。 （五）未分配利潤(rùn)分析 2x15年上汽集團(tuán)未分配利潤(rùn)較上期增長(zhǎng)了 10 311 957 169.25元，增長(zhǎng)率為13.55%，主要是由于綜合收益產(chǎn)生的變動(dòng)，說明企業(yè)當(dāng)期盈利能力較強(qiáng)，具有較強(qiáng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。14財(cái)務(wù)分析（第二版）第14頁(yè)，共36頁(yè)

7、。 （六）小結(jié) 總體而言，2x15年上汽集團(tuán)所有者權(quán)益總額增加，內(nèi)部結(jié)構(gòu)也有所改變。所有者權(quán)益總額的增加主要由于盈余公積和未分配利潤(rùn)增加所導(dǎo)致，是企業(yè)正常經(jīng)營(yíng)的合理變動(dòng)結(jié)果，說明上汽集團(tuán)具有較強(qiáng)獲利能力和競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力，未來發(fā)展看好。15財(cái)務(wù)分析（第二版）第15頁(yè)，共36頁(yè)。四、所有者權(quán)益變動(dòng)表水平分析應(yīng)注意的問題16財(cái)務(wù)分析（第二版）1.區(qū)分“輸血性”變化和“盈利性”變化“輸血性”變化指企業(yè)因?yàn)楣蓶|入資而增加的所有者權(quán)益“盈利性”變化則指企業(yè)依靠自身的盈利而增加的所有者權(quán)益2.關(guān)注所有者權(quán)益內(nèi)部項(xiàng)目互相結(jié)轉(zhuǎn)的財(cái)務(wù)效應(yīng)第16頁(yè)，共36頁(yè)。17財(cái)務(wù)分析（第二版）3.關(guān)注股權(quán)結(jié)構(gòu)的變化與其方向變化4.關(guān)

8、注其他綜合收益的構(gòu)成及其貢獻(xiàn)5.關(guān)注會(huì)計(jì)政策變更和前期差錯(cuò)更正的影響第17頁(yè)，共36頁(yè)。第三節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析一、所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析的目的二、影響所有者權(quán)益結(jié)構(gòu)的因素三、所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析步驟及要點(diǎn)四、所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析實(shí)例18財(cái)務(wù)分析（第二版）第18頁(yè)，共36頁(yè)。一、所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析的目的 所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析的目的是通過分析所有者權(quán)益各項(xiàng)目比重及其變動(dòng)情況，明確各項(xiàng)目的影響程度，揭示所有者權(quán)益的變動(dòng)原因，輔助報(bào)表使用者進(jìn)行決策。 19財(cái)務(wù)分析（第二版）第19頁(yè)，共36頁(yè)。二、影響所有者權(quán)益結(jié)構(gòu)的因素20財(cái)務(wù)分析（第二版）所有者權(quán)益規(guī)模利潤(rùn)分配政策企業(yè)

9、控制權(quán)其他第20頁(yè)，共36頁(yè)。三、所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析步驟及要點(diǎn)第一，計(jì)算所有者權(quán)益中各項(xiàng)目增減變動(dòng)額結(jié)構(gòu)比，分析結(jié)構(gòu)比的合理性；第二，比較所有者權(quán)益各結(jié)構(gòu)比的變動(dòng)，分析變動(dòng)的合理性。21財(cái)務(wù)分析（第二版）第21頁(yè)，共36頁(yè)。四、所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析實(shí)例 上汽集團(tuán)2x15年所有者權(quán)益變動(dòng)項(xiàng)目總構(gòu)成為100%，其中：股本當(dāng)期沒有發(fā)生變動(dòng)，資本公積增加的構(gòu)成為3.68%，其他綜合收益增加的構(gòu)成為4.68%，專項(xiàng)儲(chǔ)備增加的構(gòu)成為0.36%，盈余公積增加的構(gòu)成為18.88%，未分配利潤(rùn)增加的構(gòu)成為39.79%，歸屬于母公司所有者權(quán)益變動(dòng)的構(gòu)成為67.38%，少數(shù)股東權(quán)益為32.62%。22財(cái)務(wù)

10、分析（第二版）第22頁(yè)，共36頁(yè)。四、所有者權(quán)益變動(dòng)表結(jié)構(gòu)分析實(shí)例 上汽集團(tuán)2x15年“盈利性”變化使所有者權(quán)益增加的比重為63.35%，其中包括留存收益增加的比重為58.67%（39.79%+18.88%），其他綜合收益增加的比重為4.68%?！拜斞浴弊兓顾姓邫?quán)益增加的比重為3.68%。 總體而言，上汽集團(tuán)所有者權(quán)益的增加，通過經(jīng)營(yíng)形成的盈利性增加占據(jù)了較大比重。說明上汽集團(tuán)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)良好，留存收益的增加有利于降低企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)實(shí)力。23財(cái)務(wù)分析（第二版）第23頁(yè)，共36頁(yè)。第四節(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表項(xiàng)目分析一、會(huì)計(jì)政策變更分析二、前期會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正分析三、直接計(jì)入所有者權(quán)益的利

11、得和損失分析四、所有者投入或減少資本的分析五、利潤(rùn)分配分析六、所有者權(quán)益內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)的分析24財(cái)務(wù)分析（第二版）第24頁(yè)，共36頁(yè)。（一）會(huì)計(jì)政策及會(huì)計(jì)政策變更會(huì)計(jì)政策，是指企業(yè)在會(huì)計(jì)確認(rèn)、計(jì)量和報(bào)告中所采用的原則、基礎(chǔ)和會(huì)計(jì)處理方法。會(huì)計(jì)政策變更，是指企業(yè)對(duì)相同的交易或事項(xiàng)由原來采用的會(huì)計(jì)政策改用另一會(huì)計(jì)政策的行為。會(huì)計(jì)政策變更項(xiàng)目分析，主要針對(duì)企業(yè)采用追溯調(diào)整法處理的會(huì)計(jì)政策變更的累積影響金額。25一、會(huì)計(jì)政策變更分析財(cái)務(wù)分析（第二版）第25頁(yè)，共36頁(yè)。（二）會(huì)計(jì)政策變更分析要點(diǎn)1.會(huì)計(jì)政策變更的合法、合規(guī)、合理性分析不屬于會(huì)計(jì)變更的情況：（1）本期發(fā)生的交易或者事項(xiàng)與前期相比具有本質(zhì)差別而

12、采用新的會(huì)計(jì)政策（2）對(duì)初次發(fā)生的或不重要的交易或者事項(xiàng)采用新的會(huì)計(jì)政策2.會(huì)計(jì)政策變更影響數(shù)分析26財(cái)務(wù)分析（第二版）第26頁(yè)，共36頁(yè)。（一）會(huì)計(jì)差錯(cuò)會(huì)計(jì)差錯(cuò)，是指在會(huì)計(jì)核算時(shí)，由于計(jì)量、確認(rèn)、記錄等方面出現(xiàn)的錯(cuò)誤。會(huì)計(jì)差錯(cuò)在當(dāng)期發(fā)現(xiàn)時(shí)，應(yīng)在財(cái)務(wù)報(bào)表發(fā)布之前予以更正。會(huì)計(jì)差錯(cuò)可分為重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)和非重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)。“前期差錯(cuò)更正”項(xiàng)目反映采用追溯重述法處理的會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正的累積影響金額。27二、前期會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正分析財(cái)務(wù)分析（第二版）第27頁(yè)，共36頁(yè)。（二）會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正分析1.會(huì)計(jì)差錯(cuò)的性質(zhì)2.會(huì)計(jì)差錯(cuò)的金額3.會(huì)計(jì)差錯(cuò)的變動(dòng)方向28財(cái)務(wù)分析（第二版）第28頁(yè)，共36頁(yè)。 甲股份有限公司2014

13、年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)500萬(wàn)元。該公司2014年發(fā)生和發(fā)現(xiàn)的下列交易或事項(xiàng)中，會(huì)影響其2014年年初未分配利潤(rùn)的是（）。A發(fā)現(xiàn)2013年少計(jì)財(cái)務(wù)費(fèi)用300萬(wàn)元B為2013年售出設(shè)備提供售后服務(wù)發(fā)生支出50萬(wàn)元 C 2014年實(shí)現(xiàn)收入1000萬(wàn)元 D 因客戶資信狀況明顯改善將應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例由20%改為5%財(cái)務(wù)分析（第二版）29課堂練習(xí)第29頁(yè)，共36頁(yè)。（一）可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動(dòng)凈額分析應(yīng)關(guān)注資本公積確認(rèn)的合規(guī)性及賬務(wù)處理的規(guī)范性（二）權(quán)益法下被投資單位其他所有者權(quán)益變動(dòng)分析（三）與計(jì)入所有者權(quán)益項(xiàng)目相關(guān)的所得稅的賬務(wù)處理分析30三、直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失分析財(cái)務(wù)分析（第二版

14、）第30頁(yè)，共36頁(yè)。（四）固定資產(chǎn)等轉(zhuǎn)為投資性房地產(chǎn)時(shí)公允價(jià)值變動(dòng)的賬務(wù)處理分析（五）以權(quán)益結(jié)算的股份支付分析31財(cái)務(wù)分析（第二版）第31頁(yè)，共36頁(yè)。（一）所有者投入資本分析包括投入金額分析、投入者分析和投入資本的形態(tài)分析。（二）所有者減少資本分析包括減少金額分析和減少方式分析。注意：應(yīng)關(guān)注企業(yè)減資是否符合相關(guān)法律規(guī)定。32四、所有者投入或減少資本的分析財(cái)務(wù)分析（第二版）第32頁(yè)，共36頁(yè)。（一）提取盈余公積 提取盈余公積和未分配利潤(rùn)數(shù)額的大小，反映企業(yè)當(dāng)前面臨的經(jīng)營(yíng)狀態(tài)和理財(cái)政策，對(duì)此應(yīng)結(jié)合企業(yè)的歷史情況進(jìn)行評(píng)價(jià)。（二）對(duì)所有者（或股東）的分配項(xiàng)目1.利潤(rùn)分配政策的穩(wěn)定性和連續(xù)性。2.若

15、當(dāng)期應(yīng)付股利較高，意味著企業(yè)為創(chuàng)造良好的財(cái)務(wù)形象，取得外界各方的信賴，給人以資金穩(wěn)定感，或主要滿足投資者對(duì)投資回報(bào)的渴求。33五、利潤(rùn)分配分析財(cái)務(wù)分析（第二版）第33頁(yè)，共36頁(yè)。（一）資本公積內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)分析 資本公積轉(zhuǎn)增資本，既沒有改變企業(yè)的投入資本總額，更沒有改變企業(yè)的所有者權(quán)益總額，不會(huì)增加企業(yè)的價(jià)值。 （二）盈余公積內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)分析 企業(yè)以盈余公積轉(zhuǎn)增資本時(shí)，減少盈余公積，但同時(shí)增加企業(yè)實(shí)收資本或股本的數(shù)額，并不引起所有者權(quán)益總額的變動(dòng)。34六、所有者權(quán)益內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)的分析財(cái)務(wù)分析（第二版）第34頁(yè)，共36頁(yè)。本章小結(jié) 所有者權(quán)益變動(dòng)表是反映構(gòu)成所有者權(quán)益的各組成部分當(dāng)期的增減變動(dòng)情況的報(bào)表。所有者權(quán)益變動(dòng)表應(yīng)當(dāng)全面反映一定時(shí)期所有者權(quán)益變動(dòng)的情況，不僅包括所有者