2022年清潔電器行業(yè)細分板塊及市場空間分析

1、2022年清潔電器行業(yè)細分板塊及市場空間分析1. 清潔電器剛需性強，產品力提升筑清潔電器行業(yè)大眾化基礎1.1. 有效實現(xiàn)人力替代，清潔電器剛需屬性強家務三大解放雙手場景之一，清潔電器滿足地面清潔剛需。我們認為在家庭日常生 活中，有三大高頻、必要，但機械重復度高、樂趣性低的家務工作，分別為洗碗、洗衣和 掃/拖地，對應廚房、衛(wèi)浴和全屋三大場景。其中，洗衣的需求已經由洗衣機這一成熟品 類所解決，而掃/拖地這項地面清潔工作由于其步驟繁瑣、時間耗費長等特點，長期以來 同樣也是困擾家庭的一大負擔。我們認為，隨著掃地機器人這一品類的出現(xiàn)和發(fā)展，家庭 日常地面清潔工作同樣有望實現(xiàn)徹底自動化，進而在地面清潔場景

2、下也能實現(xiàn)消費者雙 手的解放。因此，參考洗衣機品類，我們認為掃地機器人同樣具有較強的剛需屬性。效率更高、效果更優(yōu)，掃地機和洗地機能夠大大節(jié)省人力、精力，甚至真正實現(xiàn)“解 放雙手”。傳統(tǒng)掃地和拖地流程包括取出掃帚、清掃垃圾、倒垃圾、取出并浸濕拖把、拖 地、清洗拖把等至少 8 個步驟，耗費大量人力和精力，而地面清潔產品經過不斷發(fā)展與變 革，由需要純人力使用的掃帚和拖把，演變到人工輔助的吸塵器、電動拖把，再升級為人 工輕輔助的洗地機和能夠徹底不依賴人力的掃地機器人，二者僅需要很少人力參與，甚至 只需要用戶一鍵啟動便可自動完成清掃全流程，徹底滿足家庭“解放雙手”的需求。洗地機僅需人力輕輔助，對吸塵器等

3、傳統(tǒng)清潔電器形成替代。洗地機能夠實現(xiàn)吸拖 融合及自清潔，雖然仍需要人力輔助，但大大簡化了使用流程，解決了消費者傳統(tǒng)清掃程 序中切換多種工具及清洗麻煩的痛點，同時洗地機自帶牽引力也能大幅減少人力，因此我 們認為洗地機能夠在地面清潔場景下替代僅有掃/拖單一功能的吸塵器及電動拖把。掃地機基本無需人力參與，是地面清潔電器終極形態(tài)。掃地機器人僅需一鍵啟動便 能自動完成掃、拖、拖布自清潔、垃圾自動處理（自集塵）等功能，并能自動回到基站充 電，同時還能清掃床底等難以清掃的角落，不占用用戶休息日時間，甚至用戶工作日也能 遠程遙控清掃，真正解放用戶雙手，我們認為其是地面清潔電器的終極形態(tài)。現(xiàn)階段洗地機定位深度清

4、潔，掃地機器人定位日常清潔維護，二者具有互補性。目前 掃地機更多是清理吸口尺寸能夠覆蓋的小垃圾和干垃圾，同時吸力一般低于 6000Pa，因 而多用于日常清潔維護；而與之相對比，洗地機優(yōu)勢在于能夠回收地面污水或濕垃圾至機 身污水桶并實時噴水清潔，同時吸力可以高達 18-20kPa，因而能夠有效處理混合型干濕 垃圾，以及清潔具有頑固和黏膩污漬的臟污地面。因此我們認為，現(xiàn)階段掃地機適用日常 清潔維護場景，而洗地機適用人力輕輔助的深度清潔場景，二者在現(xiàn)階段由于產品特性具 有互補性，形成共存的狀態(tài)。但如果掃地機器人未來實現(xiàn)大吸力、濕垃圾清掃等洗地機的 功能，亦能夠對洗地機形成替代，徹底實現(xiàn)家庭“解放雙手

5、”的地面清掃模式。掃地機與洗地機雙輪驅動清潔電器行業(yè)規(guī)模增長。據(jù)奧維云網(wǎng)數(shù)據(jù)，2016 年到 2021 年，我國掃地機器人零售額從 38.4 億元增長到 120.1 億元，2016-2021 年復合增長率為 25.6%。2016 年洗地機開始推向市場，2020 年隨著添可等多家公司推出新品迎來行業(yè)爆 發(fā)，當年零售額同比爆發(fā)式增長 1742.9%，2021 年我國洗地機零售額達到 58 億元，同比 大幅增長 349.6%。目前掃地機與洗地機已成長為我國清潔電器市場第一和第三大細分品 類，據(jù)奧維云網(wǎng)數(shù)據(jù)，2021 年掃地機器人和洗地機銷額占比分別為 38.8%、18.7%，共同 驅動我國清潔電器行

6、業(yè)規(guī)模增長。1.2. 掃地機：技術迭代解決需求痛點，產品力提升驅動行業(yè)前期高速增長智能性、障礙物識別能力、清潔效果等是掃地機器人的主要需求痛點。利用網(wǎng)絡爬蟲 手段，我們對 2015-2019 年科沃斯掃地機代表產品的京東用戶評價進行了分析。通過構建 負面評價指數(shù)，我們發(fā)現(xiàn)過去影響掃地機器人消費者需求的問題主要在智能程度低、障礙 物識別能力差、清潔效果不理想等方面。技術迭代提升產品力，掃地機器人智能程度不斷提升。掃地機器人的產品歷經從隨 機清掃到規(guī)劃清掃的過程。第一代隨機式掃地機器人清掃路線無法控制，清掃重復率和漏 掃率較高，未能真正為消費者接受。2010 年后規(guī)劃類產品出現(xiàn)，通過 SLAM 算

7、法實現(xiàn)“先 建圖、后清掃”，有效提升清掃覆蓋率并優(yōu)化了掃地機器人的清掃自主性和可管理性，掃 地機器人開始獲得消費者青睞，LDS 激光雷達和視覺傳感器（LDS SLAM 和 VSLAM） 的廣泛應用使得掃地機器人具有了感知外部環(huán)境的能力，導航精度和智能程度大幅提升。2018 年后技術迭代體現(xiàn)在傳感器升級、AI 賦能、自清潔、人機交互等。2018 年科沃 斯發(fā)布“人工智能+視覺解讀”的 AIVI 技術，通過 AI 視覺識別技術賦予機器人深度學習 的能力，降低被困幾率，開啟 AI 賦能掃地機避障的新階段。2020 年龍頭紛紛布局新型 3D 傳感器（包括 ToF、結構光、RGB 雙目等），在測量物體距

8、離信息的同時也能獲取其深度 信息（三維信息）。AI 技術融合不僅能夠解決掃地機理解能力較低的痛點，還能收集房屋 結構、物品擺放、用戶習慣等信息，以用戶偏好為基礎形成多樣化清掃模式，帶來掃地機 器人向認知智能化方向的升級和發(fā)展。自集塵、自清潔打通掃地機解放雙手最后一環(huán)。2018 年 iRobot 推出 Clean Base 自動 集塵充電座，能自動將掃地機器人集塵盒里的污垢吸入集塵裝置中的一次性集塵袋中，避 免用戶每次費時費力地清理塵盒。2019 年底云鯨公司則推出具有拖布自清潔系統(tǒng)的拖地 機器人 J1，打通掃地機解放雙手最后一環(huán)且直擊拖布清洗可能導致二次污染的痛點，獲 得市場巨大反響。自清潔方

9、案的推出成為又一大助推行業(yè)增長的革命式技術，云鯨也憑借 J1 銷量大漲，1 年時間公司線上份額便追趕至市場第二名，而自清潔產品占掃地機行業(yè)銷 額比例也從 2019 年的不到 1%快速提升至 2021 年的 38%。每一次產品力優(yōu)化都帶來掃地機器人零售額增速的顯著提升?；仡檼叩貦C行業(yè)規(guī)模 提升歷史，我們認為產品力優(yōu)化為其關鍵驅動因素。從僅能滿足用戶基本清掃需求的隨機 式掃地機，到實現(xiàn)自動導航、障礙識別、遠程遙控等功能的規(guī)劃類產品，到導航、避障性 能進一步提升以及自動集塵、自動清潔拖布、融合式基站的推出，每一次產品力優(yōu)化都帶 來行業(yè)發(fā)展的提速。1.3. 洗地機：高效+優(yōu)質地滿足拖地剛需，自推出后行

10、業(yè)爆發(fā)式增長中國家庭硬地面材質占比高，拖地需求剛性強。中國家庭的地面材質以瓷磚和木質 地板等硬地面材質為主，除清掃地板灰塵外，使用濕拖的方式對地面的頑固污漬進行清潔 必要性強。中國家庭地面 56%為瓷磚材質， 43%為木地板材質，有48.5%的家庭每周要進行1-3次拖地，而每天拖地的家庭占比21.2%。 對于中國家庭來說，拖地是家務剛需。洗地機形成“吸-拖-洗”清潔閉環(huán)，能夠更優(yōu)、更高效地滿足中國家庭對拖地的剛性 需求。洗地機具體洗地過程為：清水箱向地面實時噴水，利用高速旋轉的滾刷清潔地面及 刮條刮除臟污水漬，并依靠吸力或滾筒吸附將污水及干濕垃圾回收進污水箱，最后在清洗 結束放回基座后進行自清

11、潔，從而形成“吸-拖-洗”的清潔閉環(huán)。洗地機實時清潔+自帶 牽引力的特點，使其能在人力輕輔助條件下，更高效率、更優(yōu)效果地完成家庭拖地需求?？莆炙孤氏仍谥袊袌鐾瞥鎏砜上吹貦C后，行業(yè)爆發(fā)式增長。由于洗地機僅需較少 人力參與，便能達到對干濕垃圾的有效處理和對房屋地面的深度清潔，解決了吸塵器無法 拖地及彌補了掃地機當前對濕垃圾處理不足等痛點，在科沃斯于 2020 年推出芙萬系列洗 地機后，行業(yè)實現(xiàn)了爆發(fā)式增長，奧維數(shù)據(jù)顯示，國內洗地機市場規(guī)模由 2019 年的 0.7 億元大幅增長至 2021 年的 58 億元，CAGR 高達 810.26%。而我們認為在中國家庭對拖地 的剛性需求下，洗地機品類后續(xù)

12、仍有非?？捎^的增長空間。1.4. 消費者正反饋顯著提升，“能用”走向“好用”實現(xiàn)大眾化第一步規(guī)劃類產品推出后掃地機迭代加速，實用性大幅提升。規(guī)劃類掃地機產品的推出是 行業(yè)發(fā)展重要分水嶺，此后的掃地機迭代加速，消費者的需求痛點也得到解決，對于掃地 機性能的評價顯著提升。2015 年及之前購買 掃地機器人的被調查消費者中“非常有用”評價占比為 39.7%，2016-2019 年間購買的“非 常有用”評價占比為 59.1%，而 2020 年占比大幅上升至 71.6%，同時棄用率越來越低。網(wǎng)絡爬取掃地機產品用戶評價，2020-2021 年消費者使用正反饋顯著提升。利用網(wǎng)絡 爬蟲手段，我們對 2015

13、年-2021 年科沃斯掃地機代表產品在京東平臺的用戶評價進行了 分析，并構建正面評價指數(shù)，我們發(fā)現(xiàn)“智能程度高”、“避障能力強”等正面評價指數(shù)提 升趨勢明顯，且在 2020、2021 年上升幅度大。結果同樣說明掃地機技術迭代能夠有效解 決用戶對于智能程度、避障能力等核心性能的需求痛點，且 2020 年后的技術升級尤為突 出。網(wǎng)絡爬取洗地機產品用戶評價，消費者使用正反饋亦顯著提升。利用網(wǎng)絡爬蟲手段， 我們也對 2020-2021 年添可洗地機代表產品在京東平臺的用戶評價進行了分析，并構建正 面評價指數(shù)，我們發(fā)現(xiàn)“地面深度清潔能力強”、“自清潔能力強”、“使用方便省力”等正 面評價的指數(shù)值也有顯著

14、提升。2. 掃地機和洗地機空間廣闊，掃地機以價換量成清潔電器行業(yè)下一步實現(xiàn)大眾化關鍵2.1. 掃地機進入微創(chuàng)新階段，新品功能差異性逐漸縮小掃地機進入微創(chuàng)新階段，新推出產品性能有趨同趨勢。在經過了幾輪大的技術革命 后，我們認為用戶核心需求已被基本覆蓋，且從反饋來看已基本達到好用程度，因此我們 判斷，若掃地機品類后續(xù)應用場景無大的變革，行業(yè)將進入微創(chuàng)新階段。同時，我們也發(fā) 現(xiàn)，目前市場推出的新品在功能上已經開始呈現(xiàn)趨同性：市場新推出的掃地機產品基本是 掃拖一體；導航技術以激光導航為主；“拖布自清潔+自集塵”的全能基站新品陸續(xù)推出； 且基本具有語音助手、APP 等交互功能。2.2. 價格成為大眾購買

15、掃地機主要影響因素，未來供應鏈效率驅動行業(yè)以價換量價格成為消費者購買掃地機考慮的最重要因素，有望成為接下來行業(yè)發(fā)展的主要驅 動力。在價格、品牌、性能、清掃效果等影響消費 者購買掃地機產品的因素中，將價格因素排在第一位的消費者占比最高，達到 35.7%，且 合計共有 64.0%的消費者將價格作為影響掃地機器人購買的前三大考慮因素。我們認為，掃地機器人經過產品迭代提高實用性后，已能夠基本滿足家庭地面清潔需 求，因而行業(yè)接下來的發(fā)展中，價格下沉將能夠觸達更多消費者，“以價換量”有望成為 掃地機市場規(guī)模增長主要驅動力。而在行業(yè)逐漸成熟、產品迭代放緩后，一方面成本端開 模等環(huán)節(jié)成本削減，另一方面規(guī)模效應

16、和供應鏈效率提升也將降低成本費用，均能夠為 掃地機“以價換量”提供支撐。2.3. 掃地機、洗地機市場空間廣闊，滲透率仍有加速提升潛力掃地機器人剛需屬性強，行業(yè)發(fā)展天花板高。掃地機器人的出現(xiàn)使消費者開始進入 掃/拖地場景下解放雙手的時代，而洗衣機和掃地機器人均具有“清潔剛需+解放雙手”的 屬性，參考洗衣機從家庭可選消費到家庭必選消費的發(fā)展過程，掃地機亦有望實現(xiàn)從可選 到必選的屬性轉變，行業(yè)具有較高天花板。而根據(jù)測算，2021 年我國城鎮(zhèn)家庭掃地機器人滲透率僅不足 8%，相較洗衣機近 100%的滲透率還有非?？捎^的發(fā)展空間。預計至 2025 年我國掃地機器人銷量達 1455 萬臺，距今有約 151

17、%增長空間。根據(jù)我 們的測算，2021 年我國掃地機器人城鎮(zhèn)家庭滲透率為 7.2%。2020 年美 國掃地機器人滲透率為 15%，較 2014 年提升約 9pct，滲透率年均提升 1.5pct，對標美國， 同時考慮到滲透率超過 10%時速度將加快，我們假設國內掃地機器人市場滲透率 2022- 2025 年滲透率分別提升0.1pct/0.6pct/1.5pct/2.5pct，假設至 2025 年我國掃地機器人城鎮(zhèn)滲 透率提升至 12%，則市場總銷量預計達 1455 萬臺，銷量距今有約 151%增長空間；在行 業(yè)未來發(fā)展階段，供應鏈效率驅動行業(yè)以價換量，價格下沉以觸達更多消費者成為增長主 要驅動力，我們假設 2023 年市場均價開始下降，則預計至 2025 年市場銷售額規(guī)模達 314.6 億元，銷額規(guī)模距今有約 162%增長空間。預計至 2025 年我國洗地機銷量達 951 萬臺，距今有