安全防護(hù)與應(yīng)急救援用紡織品項(xiàng)目管理制度

1、泓域/安全防護(hù)與應(yīng)急救援用紡織品。項(xiàng)目管理制度安全防護(hù)與應(yīng)急救援用紡織品。項(xiàng)目管理制度xx有限責(zé)任公司目錄 TOC o 1-3 h z u HYPERLINK l _Toc113693711 一、 公司概況 PAGEREF _Toc113693711 h 3 HYPERLINK l _Toc113693712 公司合并資產(chǎn)負(fù)債表主要數(shù)據(jù) PAGEREF _Toc113693712 h 3 HYPERLINK l _Toc113693713 公司合并利潤表主要數(shù)據(jù) PAGEREF _Toc113693713 h 3 HYPERLINK l _Toc113693714 二、 產(chǎn)業(yè)環(huán)境分析 PAGE

2、REF _Toc113693714 h 4 HYPERLINK l _Toc113693715 三、 加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)，推進(jìn)產(chǎn)業(yè)高端化 PAGEREF _Toc113693715 h 5 HYPERLINK l _Toc113693716 四、 必要性分析 PAGEREF _Toc113693716 h 6 HYPERLINK l _Toc113693717 五、 項(xiàng)目簡介 PAGEREF _Toc113693717 h 6 HYPERLINK l _Toc113693718 六、 人力資源的基本概念 PAGEREF _Toc113693718 h 10 HYPERLINK l _Toc113

3、693719 七、 規(guī)劃人力資源管理 PAGEREF _Toc113693719 h 13 HYPERLINK l _Toc113693720 八、 規(guī)劃成本管理 PAGEREF _Toc113693720 h 14 HYPERLINK l _Toc113693721 九、 制定預(yù)算 PAGEREF _Toc113693721 h 14 HYPERLINK l _Toc113693722 十、 實(shí)施定量風(fēng)險(xiǎn)分析 PAGEREF _Toc113693722 h 18 HYPERLINK l _Toc113693723 十一、 風(fēng)險(xiǎn)的基本概念 PAGEREF _Toc113693723 h 19

4、HYPERLINK l _Toc113693724 十二、 經(jīng)濟(jì)效益及財(cái)務(wù)分析 PAGEREF _Toc113693724 h 23 HYPERLINK l _Toc113693725 營業(yè)收入、稅金及附加和增值稅估算表 PAGEREF _Toc113693725 h 24 HYPERLINK l _Toc113693726 綜合總成本費(fèi)用估算表 PAGEREF _Toc113693726 h 25 HYPERLINK l _Toc113693727 利潤及利潤分配表 PAGEREF _Toc113693727 h 27 HYPERLINK l _Toc113693728 項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表

5、PAGEREF _Toc113693728 h 29 HYPERLINK l _Toc113693729 借款還本付息計(jì)劃表 PAGEREF _Toc113693729 h 31 HYPERLINK l _Toc113693730 十三、 項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度計(jì)劃 PAGEREF _Toc113693730 h 32 HYPERLINK l _Toc113693731 項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度計(jì)劃一覽表 PAGEREF _Toc113693731 h 33公司概況（一）公司基本信息1、公司名稱：xx有限責(zé)任公司2、法定代表人：邵xx3、注冊(cè)資本：1350萬元4、統(tǒng)一社會(huì)信用代碼：xxxxxxxxxxxxx5、登記

6、機(jī)關(guān)：xxx市場監(jiān)督管理局6、成立日期：2015-12-237、營業(yè)期限：2015-12-23至無固定期限8、注冊(cè)地址：xx市xx區(qū)xx（二）公司主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)公司合并資產(chǎn)負(fù)債表主要數(shù)據(jù)項(xiàng)目2020年12月2019年12月2018年12月資產(chǎn)總額7547.706038.165660.77負(fù)債總額4276.043420.833207.03股東權(quán)益合計(jì)3271.662617.332453.74公司合并利潤表主要數(shù)據(jù)項(xiàng)目2020年度2019年度2018年度營業(yè)收入16505.6113204.4912379.21營業(yè)利潤3327.512662.012495.63利潤總額2844.202275.36213

7、3.15凈利潤2133.151663.861535.87歸屬于母公司所有者的凈利潤2133.151663.861535.87產(chǎn)業(yè)環(huán)境分析堅(jiān)持增量提升與存量優(yōu)化并舉，調(diào)結(jié)構(gòu)與促發(fā)展并重，抓好工業(yè)穩(wěn)增長、降成本、增效益，推進(jìn)先進(jìn)制造業(yè)強(qiáng)省建設(shè)，積極實(shí)施工業(yè)強(qiáng)基工程，推動(dòng)傳統(tǒng)工業(yè)由要素驅(qū)動(dòng)向創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)轉(zhuǎn)變、低中端生產(chǎn)向中高端制造轉(zhuǎn)變。（一）大力發(fā)展先進(jìn)裝備制造業(yè)全面實(shí)施中國制造2025遼寧行動(dòng)綱要，積極對(duì)接德國工業(yè)4.0，促進(jìn)新一代信息技術(shù)與裝備制造業(yè)融合，提升傳統(tǒng)裝備制造業(yè)，推進(jìn)高端裝備和重大成套裝備加快發(fā)展，構(gòu)建智能制造和智能服務(wù)體系，建設(shè)國家高端裝備、智能裝備制造業(yè)戰(zhàn)略基地和核心集聚區(qū)。高檔數(shù)控

8、機(jī)床。加快五軸聯(lián)動(dòng)臥式車銑復(fù)合加工中心、立臥轉(zhuǎn)換加工中心等關(guān)鍵產(chǎn)品和高精度雙擺角銑頭、電主軸等核心部件的產(chǎn)業(yè)化。加快i5數(shù)控系統(tǒng)、DMTG數(shù)控系統(tǒng)的研發(fā)和市場化應(yīng)用。（二）調(diào)整優(yōu)化原材料工業(yè)主動(dòng)減量、化解過剩產(chǎn)能、實(shí)現(xiàn)優(yōu)勝劣汰，調(diào)整優(yōu)化原材料工業(yè)結(jié)構(gòu)和空間布局，提高產(chǎn)業(yè)集中度和加工深度，向高加工度、延伸產(chǎn)業(yè)鏈方向發(fā)展。（三）培育壯大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)優(yōu)先發(fā)展新一代信息技術(shù)、生物醫(yī)學(xué)、節(jié)能環(huán)保、新能源、新材料、新能源汽車等重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)，引導(dǎo)社會(huì)各類資源集聚，使之成為帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長的新支柱。到2020年，戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)主營業(yè)務(wù)收入占規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)主營業(yè)務(wù)收入比重達(dá)到20%以上。加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)，推進(jìn)產(chǎn)業(yè)高

9、端化加強(qiáng)技術(shù)迭代升級(jí)。支持企業(yè)加快技術(shù)改造，開拓產(chǎn)品在醫(yī)療健康、海洋工程、高效過濾、安全防護(hù)等領(lǐng)域的高端化應(yīng)用。充分應(yīng)用質(zhì)量、能耗、安全生產(chǎn)、環(huán)保等技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)、法律法規(guī)淘汰落后產(chǎn)能。梯度培育優(yōu)質(zhì)企業(yè)。支持優(yōu)勢企業(yè)兼并重組，培育創(chuàng)新能力突出、具有生態(tài)主導(dǎo)權(quán)和核心競爭力的龍頭企業(yè)。引導(dǎo)企業(yè)深耕細(xì)分領(lǐng)域，培育專精特新“小巨人”企業(yè)。加強(qiáng)大中小企業(yè)多維度協(xié)作，形成良好產(chǎn)業(yè)生態(tài)。推進(jìn)先進(jìn)產(chǎn)業(yè)集群建設(shè)。推動(dòng)產(chǎn)業(yè)集群建設(shè)高水平公共服務(wù)平臺(tái)，加快要素資源引進(jìn)力度和更新速度，完善產(chǎn)業(yè)鏈條，升級(jí)制造能力，優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)。推進(jìn)非織造布、防護(hù)用紡織品、高溫過濾用紡織品產(chǎn)業(yè)集群建設(shè)，提高集群產(chǎn)業(yè)鏈配套能力和核心競爭能力。必

10、要性分析1、提升公司核心競爭力項(xiàng)目的投資，引入資金的到位將改善公司的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，補(bǔ)充流動(dòng)資金將提高公司應(yīng)對(duì)短期流動(dòng)性壓力的能力，降低公司財(cái)務(wù)費(fèi)用水平，提升公司盈利能力，促進(jìn)公司的進(jìn)一步發(fā)展。同時(shí)資金補(bǔ)充流動(dòng)資金將為公司未來成為國際領(lǐng)先的產(chǎn)業(yè)服務(wù)商發(fā)展戰(zhàn)略提供堅(jiān)實(shí)支持，提高公司核心競爭力。項(xiàng)目簡介（一）項(xiàng)目單位項(xiàng)目單位：xx有限責(zé)任公司（二）項(xiàng)目地點(diǎn)項(xiàng)目選址位于xxx（待定）。（三）項(xiàng)目進(jìn)度結(jié)合該項(xiàng)目的實(shí)際工作情況，xx有限責(zé)任公司將項(xiàng)目工程的建設(shè)周期確定為12個(gè)月，其工作內(nèi)容包括：項(xiàng)目前期準(zhǔn)備、工程勘察與設(shè)計(jì)、土建工程施工、設(shè)備采購、設(shè)備安裝調(diào)試、試車投產(chǎn)等。（四）項(xiàng)目提出的理由1、符合我國

11、相關(guān)產(chǎn)業(yè)政策和發(fā)展規(guī)劃近年來，我國為推進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型升級(jí)，先后出臺(tái)了多項(xiàng)發(fā)展規(guī)劃或產(chǎn)業(yè)政策支持行業(yè)發(fā)展。政策的出臺(tái)鼓勵(lì)行業(yè)開展新材料、新工藝、新產(chǎn)品的研發(fā)，促進(jìn)行業(yè)加快結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級(jí)，有利于本行業(yè)健康快速發(fā)展。2、項(xiàng)目產(chǎn)品市場前景廣闊廣闊的終端消費(fèi)市場及逐步升級(jí)的消費(fèi)需求都將促進(jìn)行業(yè)持續(xù)增長。3、公司具備成熟的生產(chǎn)技術(shù)及管理經(jīng)驗(yàn)公司經(jīng)過多年的技術(shù)改造和工藝研發(fā)，公司已經(jīng)建立了豐富完整的產(chǎn)品生產(chǎn)線，配備了行業(yè)先進(jìn)的染整設(shè)備，形成了門類齊全、品種豐富的工藝，可為客戶提供一體化染整綜合服務(wù)。公司通過自主培養(yǎng)和外部引進(jìn)等方式，建立了一支團(tuán)結(jié)進(jìn)取的核心管理團(tuán)隊(duì)，形成了穩(wěn)定高效的核心管理架構(gòu)。公司管理

12、團(tuán)隊(duì)對(duì)行業(yè)的品牌建設(shè)、營銷網(wǎng)絡(luò)管理、人才管理等均有深入的理解，能夠及時(shí)根據(jù)客戶需求和市場變化對(duì)公司戰(zhàn)略和業(yè)務(wù)進(jìn)行調(diào)整，為公司穩(wěn)健、快速發(fā)展提供了有力保障。4、建設(shè)條件良好本項(xiàng)目主要基于公司現(xiàn)有研發(fā)條件與基礎(chǔ)，根據(jù)公司發(fā)展戰(zhàn)略的要求，通過對(duì)研發(fā)測試環(huán)境的提升改造，形成集科研、開發(fā)、檢測試驗(yàn)、新產(chǎn)品測試于一體的研發(fā)中心，項(xiàng)目各項(xiàng)建設(shè)條件已落實(shí)，工程技術(shù)方案切實(shí)可行，本項(xiàng)目的實(shí)施有利于全面提高公司的技術(shù)研發(fā)能力，具備實(shí)施的可行性。鼓勵(lì)產(chǎn)業(yè)用紡織品企業(yè)與基礎(chǔ)材料及終端應(yīng)用企業(yè)加強(qiáng)產(chǎn)業(yè)鏈上下游銜接，完善覆蓋生產(chǎn)與應(yīng)用的標(biāo)準(zhǔn)檢測評(píng)價(jià)體系，建立誠信共贏產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈。（五）建設(shè)投資估算1、項(xiàng)目總投資構(gòu)成分析項(xiàng)

13、目總投資包括建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動(dòng)資金。根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)估算，項(xiàng)目總投資18540.19萬元，其中：建設(shè)投資14852.55萬元，占項(xiàng)目總投資的80.11%；建設(shè)期利息170.98萬元，占項(xiàng)目總投資的0.92%；流動(dòng)資金3516.66萬元，占項(xiàng)目總投資的18.97%。2、建設(shè)投資構(gòu)成項(xiàng)目建設(shè)投資14852.55萬元，包括工程費(fèi)用、工程建設(shè)其他費(fèi)用和預(yù)備費(fèi)，其中：工程費(fèi)用12484.08萬元，工程建設(shè)其他費(fèi)用2014.64萬元，預(yù)備費(fèi)353.83萬元。（六）項(xiàng)目主要技術(shù)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)1、財(cái)務(wù)效益分析根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)測算，項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后每年?duì)I業(yè)收入30300.00萬元，綜合總成本費(fèi)用24752.44萬元，納稅總

14、額2680.27萬元，凈利潤4053.88萬元，財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率15.33%，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值1759.57萬元，全部投資回收期6.33年。2、主要數(shù)據(jù)及技術(shù)指標(biāo)表主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)一覽表序號(hào)項(xiàng)目單位指標(biāo)備注1總投資萬元18540.191.1建設(shè)投資萬元14852.551.1.1工程費(fèi)用萬元12484.081.1.2其他費(fèi)用萬元2014.641.1.3預(yù)備費(fèi)萬元353.831.2建設(shè)期利息萬元170.981.3流動(dòng)資金萬元3516.662資金籌措萬元18540.192.1自籌資金萬元11561.592.2銀行貸款萬元6978.603營業(yè)收入萬元30300.00正常運(yùn)營年份4總成本費(fèi)用萬元24752.445利

15、潤總額萬元5405.176凈利潤萬元4053.887所得稅萬元1351.298增值稅萬元1186.599稅金及附加萬元142.3910納稅總額萬元2680.2711盈虧平衡點(diǎn)萬元12035.21產(chǎn)值12回收期年6.3313內(nèi)部收益率15.33%所得稅后14財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值萬元1759.57所得稅后人力資源的基本概念（一）人事管理與人力資源現(xiàn)代的人力資源管理來源于傳統(tǒng)的人事管理。人事部門的產(chǎn)生則起源于產(chǎn)業(yè)革命后所形成的工廠系統(tǒng)，其目的在于為工廠主提供勞動(dòng)力。由于工廠系統(tǒng)本身的性質(zhì)以及科學(xué)管理思想和方法的推廣和應(yīng)用，工廠中每一個(gè)職位的工作范圍和性質(zhì)都是確定的，其工作所產(chǎn)生的價(jià)值也是相當(dāng)明確的。這個(gè)時(shí)候人

16、事部門最主要的工作目標(biāo)就是在確定的工作目標(biāo)和價(jià)值的基礎(chǔ)上降低實(shí)施勞動(dòng)的人力成本。傳統(tǒng)人事管理活動(dòng)的特點(diǎn)是：以事為中心，要求人去適應(yīng)事。將人力較多地視為成本。可以看出，傳統(tǒng)的人事管理是基于泰勒的科學(xué)管理思想的。隨著社會(huì)的發(fā)展，經(jīng)濟(jì)特征的逐步轉(zhuǎn)型，人在企業(yè)當(dāng)中的作用不僅僅局限在提供重復(fù)的“勞力”上。在很多的新興產(chǎn)業(yè)中，人的貢獻(xiàn)越來越多的是在一些創(chuàng)造性工作中。這個(gè)時(shí)候，已經(jīng)很難簡單地預(yù)測出其勞動(dòng)的價(jià)值，而且越來越多的企業(yè)在很大程度上高度地依賴這種“創(chuàng)造”出的價(jià)值。這個(gè)時(shí)候的人力已經(jīng)不是“成本”了，而是“利潤”的來源。與其去關(guān)注如何降低成本，還不如激發(fā)“人力資源”來創(chuàng)造出更大的利潤價(jià)值。人力資源理論就

17、是將“人力”看作企業(yè)的資本，而不是“成本”，力圖使其創(chuàng)造更高的價(jià)值。人力資源管理與傳統(tǒng)人事管理的區(qū)別：建立以人為本，以人為核心的管理理念。把人力當(dāng)成資本，當(dāng)成能創(chuàng)造更多價(jià)值的資源。把人力資源開發(fā)放到首位，提高人力資源品位，大力開發(fā)潛能。人力資源管理被提高到組織戰(zhàn)略高度，而不是當(dāng)事務(wù)性工作看待。人力資源管理部門被視為生產(chǎn)與效益部門。人力資源管理的基本理論可以追溯到著名的“霍桑實(shí)驗(yàn)”，在這個(gè)實(shí)驗(yàn)里首次揭示出人際關(guān)系對(duì)生產(chǎn)效率的影響。第二次世界大戰(zhàn)之后，有關(guān)人力資源管理理論進(jìn)入了一個(gè)蓬勃發(fā)展的時(shí)期。研究方向主要是如下幾方面：單純研究個(gè)體。研究者從個(gè)體人的角度出發(fā)，探討人工作的動(dòng)機(jī)，尋求管理者驅(qū)動(dòng)下屬

18、努力的途徑。這方面的研究成果包括人性理論、人格理論以及激勵(lì)理論。研究個(gè)體之間的協(xié)作。研究者從人與人之間的協(xié)作角度出發(fā)，探討高效率協(xié)作的技巧、方法和環(huán)境。所涉及的方面包括：協(xié)作、沖突、博弈以及公司政治等。研究團(tuán)隊(duì)行為，包括團(tuán)隊(duì)形成理論、團(tuán)隊(duì)角色理論等。研究管理者本身，這方面的代表是領(lǐng)導(dǎo)力理論。（二）項(xiàng)目人力資源管理過程項(xiàng)目中的人力資源管理過程有“管事”的一面，如對(duì)所需人力作出規(guī)劃，獲取資源，通過管理有效利用資源。這一管理思想忽視人與人之間的差異性，把人當(dāng)做一般性的可替代資源來考慮。從這一點(diǎn)來看，它傳承了傳統(tǒng)人事管理的思維。在項(xiàng)目管理知識(shí)體系中，項(xiàng)目的人力資源管理過程包括：規(guī)劃人力資源管理：項(xiàng)目的

19、組織結(jié)構(gòu)、人員角色和責(zé)任的分配、人力資源的使用計(jì)劃。組建項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)：獲取需要的人力資源。建設(shè)項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)：提高團(tuán)隊(duì)表現(xiàn)的績管理項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)：管理項(xiàng)目的團(tuán)隊(duì)績效。在整個(gè)項(xiàng)目管理過程中，“建設(shè)項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)”過程偏重“管人”的層面。規(guī)劃人力資源管理和組建項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)大多是在項(xiàng)目計(jì)劃階段完成的，其最終目的是為項(xiàng)目配備相應(yīng)的人力資源。建設(shè)項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)和管理項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)是項(xiàng)目實(shí)施階段的管理過程。前者通過一些主動(dòng)性的團(tuán)隊(duì)建設(shè)活動(dòng)提高人員績效，后者則是建立一套客觀的績效體系，監(jiān)測和控制團(tuán)隊(duì)績效水平。兩者相輔相成，共同作用。規(guī)劃人力資源管理規(guī)劃人力資源管理包括3個(gè)方面的內(nèi)容：確定項(xiàng)目的組織結(jié)構(gòu)。建立項(xiàng)目的責(zé)任分配矩陣。編制項(xiàng)目的人力資源

20、使用計(jì)劃。在大多數(shù)項(xiàng)目中，組織計(jì)劃主要作為項(xiàng)目最初階段的一部分。但是，這一活動(dòng)的結(jié)果應(yīng)當(dāng)在項(xiàng)目全過程中經(jīng)常性地復(fù)查，以保證它的適用性。如果最初的組織計(jì)劃不再有效，就應(yīng)當(dāng)立即修正。規(guī)劃人力資源管理總是和溝通計(jì)劃緊密聯(lián)系，因?yàn)轫?xiàng)目組織結(jié)構(gòu)會(huì)對(duì)項(xiàng)目的溝通需求產(chǎn)生重要影響。不同領(lǐng)域的項(xiàng)目在組織計(jì)劃的內(nèi)容上有很大的差異，沒有一個(gè)通用的模板，我們以一個(gè)包含產(chǎn)品研發(fā)過程的工程實(shí)施項(xiàng)目為例。（一）項(xiàng)目的組織結(jié)構(gòu)不同類型的項(xiàng)目，項(xiàng)目的組織結(jié)構(gòu)會(huì)有很大的區(qū)別，但大體上可以分成項(xiàng)目管理人員和項(xiàng)目工程實(shí)施人員。為了保證監(jiān)督的獨(dú)立性質(zhì)量保證人員采用了雙線匯報(bào)機(jī)制。在具體的實(shí)踐中需要把這張圖逐步細(xì)化到每一個(gè)人上，所以可能

21、會(huì)用多圖分級(jí)繪制。（二）項(xiàng)目的責(zé)任分配矩陣項(xiàng)目的責(zé)任分配矩陣主要用來將項(xiàng)目的主要工作職責(zé)和人力資源產(chǎn)生對(duì)應(yīng)關(guān)系，以明確人員在項(xiàng)目活動(dòng)中的作用和責(zé)任關(guān)系。（三）人力資源使用計(jì)劃人力資源使用計(jì)劃為項(xiàng)目的人力資源使用在時(shí)間上作出計(jì)劃。規(guī)劃成本管理規(guī)劃成本管理活動(dòng)主要是確定項(xiàng)目實(shí)施成本管理所需要的流程、技術(shù)、方法和工具，為整個(gè)項(xiàng)目如何管理成本提供指導(dǎo)和方向。規(guī)劃成本管理過程最重要的輸出就是成本管理計(jì)劃，其是項(xiàng)目管理計(jì)劃的組成部分。制定預(yù)算“凡事預(yù)則立，不預(yù)則廢?！鳖A(yù)算最基本的一個(gè)作用就是對(duì)未來進(jìn)行規(guī)劃，安排有限的資源投入到最關(guān)鍵的事情上。很多公司是忽視預(yù)算的作用的。雖然其口頭上也認(rèn)可“企業(yè)資源是有限的

22、”，但是行為卻是按照“企業(yè)資源是無限的”假設(shè)工作的：任何決策都是憑直覺作出的，不在整體上進(jìn)行優(yōu)先級(jí)排列，不在項(xiàng)目上作出取舍，不在有限的資源之間作出平衡。最終企業(yè)就會(huì)陷入看起來很多事情都有希望，但沒有一件事情可以做好的境地。預(yù)算還和組織的管理方式緊密相關(guān)。預(yù)算計(jì)劃反映了項(xiàng)目后續(xù)的活動(dòng)計(jì)劃，如果預(yù)算被批準(zhǔn)和認(rèn)可，項(xiàng)目經(jīng)理就應(yīng)該得到有效的授權(quán)，在預(yù)算之內(nèi)安排和執(zhí)行相關(guān)的項(xiàng)目活動(dòng)。如果企業(yè)不重視預(yù)算，就意味著每一件后續(xù)項(xiàng)目活動(dòng)需要的資源投入都可能被管理層重新進(jìn)行評(píng)估，降低了項(xiàng)目的執(zhí)行效率。一般來說，在強(qiáng)矩陣型或項(xiàng)目型組織中，項(xiàng)目經(jīng)理擁有較大的權(quán)力來制定預(yù)算，并且被授權(quán)按照預(yù)算來安排資源。綜合來說，項(xiàng)目

23、制定預(yù)算有三大作用：第一，項(xiàng)目制定預(yù)算是按照計(jì)劃對(duì)項(xiàng)目資源進(jìn)行分配，用以保證各項(xiàng)項(xiàng)目工作能夠獲得所需要的各種資源，并使資源得到充分利用，提高資源的使用效率。第二，項(xiàng)目制定預(yù)算也是一種控制機(jī)制。項(xiàng)目制定預(yù)算作為項(xiàng)目各項(xiàng)具體工作的全部成本定額，是度量項(xiàng)目各項(xiàng)工作在實(shí)際實(shí)施過程中資源使用數(shù)量和效率的標(biāo)準(zhǔn)，項(xiàng)目工作所花費(fèi)的實(shí)際成本應(yīng)該盡量在預(yù)算成本的限度以內(nèi)。必須在完成項(xiàng)目目標(biāo)的前提下盡可能節(jié)約資源，嚴(yán)格控制資源的使用。另外也要看到，由于項(xiàng)目在實(shí)施過程中會(huì)面臨種種不確定性，還可能遇到很多不可預(yù)測的事件，項(xiàng)目實(shí)際成本偏離項(xiàng)目預(yù)算計(jì)劃也是難免的，因此需要根據(jù)實(shí)際情況，對(duì)項(xiàng)目各項(xiàng)工作的成本預(yù)算進(jìn)行適當(dāng)?shù)恼{(diào)整

24、。第三，項(xiàng)目制定預(yù)算為項(xiàng)目管理者監(jiān)控項(xiàng)目施工進(jìn)度提供了一把標(biāo)尺。項(xiàng)目費(fèi)用總要和一定的施工進(jìn)度相聯(lián)系，在項(xiàng)目實(shí)施的任何時(shí)點(diǎn)上，都應(yīng)該有確定的預(yù)算成本支出。根據(jù)項(xiàng)目預(yù)算成本的完成情況和完成這些預(yù)算成本所消耗的實(shí)際工期，并與完成同樣的預(yù)算成本額的計(jì)劃工期相比較，項(xiàng)目管理者可以及時(shí)掌握項(xiàng)目的進(jìn)度情況。如果制定預(yù)算和項(xiàng)目進(jìn)度沒有聯(lián)系，那么管理者就有可能忽視一些潛在的危險(xiǎn)情況。例如，實(shí)際實(shí)施費(fèi)用已經(jīng)超過了項(xiàng)目進(jìn)度所對(duì)應(yīng)的成本預(yù)算，但是還沒有超出項(xiàng)目的總預(yù)算，從而有可能因偏差的日積月累最終造成項(xiàng)目的失敗。（一）制定成本預(yù)算的方法制定項(xiàng)目預(yù)算的實(shí)質(zhì)就是為WBS的每一項(xiàng)活動(dòng)分配資源。我們知道，WBS是一個(gè)樹型結(jié)

25、構(gòu)，上層節(jié)點(diǎn)的工作范圍是其下層節(jié)點(diǎn)范圍之和。最底層的葉子節(jié)點(diǎn)代表了項(xiàng)目實(shí)施最基本的活動(dòng)。實(shí)施這些活動(dòng)都需要資源，而制定預(yù)算就是預(yù)先對(duì)這些資源作出計(jì)劃和安排。項(xiàng)目可以采用兩種方式來進(jìn)行預(yù)算制定工作：自上而下和自下而上。所謂“自上而下”，就是項(xiàng)目經(jīng)理先將項(xiàng)目的總預(yù)算分配給下一級(jí)的工作單元，再由下一級(jí)細(xì)化到次下一級(jí)。如此循環(huán)直到每個(gè)活動(dòng)都被分配了一定的預(yù)算。而“自下而上”則正好相反，先由一線人員估計(jì)出每個(gè)活動(dòng)所需要的預(yù)算，然后逐級(jí)向上匯總，最終得到項(xiàng)目的總預(yù)算。兩種預(yù)算制定方法各有利弊。“自上而下”的方法可以確保預(yù)先分配的總預(yù)算不會(huì)被“超支”，但在分配上卻可能“官僚”，產(chǎn)生計(jì)劃和實(shí)際之間的偏差，從而

26、使得一線執(zhí)行人員得不到足夠的資源完成計(jì)劃。如果采用“自下而上”的方法，大多數(shù)一線人員由于過分擔(dān)心不確定性因素的影響，會(huì)有意地超額估計(jì)所需要的資源來緩沖風(fēng)險(xiǎn)，這就導(dǎo)致“自下而上”的方法往往會(huì)產(chǎn)生超出期望的總預(yù)算。因此，大多數(shù)組織會(huì)混合采用“自上而下”和“自下而上”兩種方法。一方面可以控制總預(yù)算不超支，另一方面也綜合考慮來自一線人員的實(shí)際需求。無論怎樣，制定預(yù)算的過程都體現(xiàn)出參與各方進(jìn)行利益博奔和均衡的過程。具體預(yù)算的內(nèi)容，首先需要考慮項(xiàng)目的直接成本，例如完成項(xiàng)目活動(dòng)所需要的物質(zhì)資源、人力資源等；其次要考慮的是項(xiàng)目需要外購的產(chǎn)品或者服務(wù)的支出；再次是需要被攤銷的間接成本；最后是項(xiàng)目為了應(yīng)付意外和風(fēng)

27、險(xiǎn)所需要準(zhǔn)備的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金和風(fēng)險(xiǎn)儲(chǔ)備金。它們的意義將在第9章中講述。（二）成本基準(zhǔn)計(jì)劃制定預(yù)算過程最重要的輸出就是成本基準(zhǔn)計(jì)劃。當(dāng)我們把預(yù)算分配到WBS的每一項(xiàng)活動(dòng)上，并且加入進(jìn)度計(jì)劃的時(shí)間因素時(shí)，就可以得到一幅累計(jì)花費(fèi)的成本和進(jìn)度之間的關(guān)系圖。所謂成本基準(zhǔn)計(jì)劃，就是按時(shí)間進(jìn)行分段的費(fèi)用預(yù)算計(jì)劃（費(fèi)用線），可用來測量和監(jiān)督項(xiàng)目成本的實(shí)際發(fā)生情況，并能夠很好地將成本與進(jìn)度聯(lián)系起來，是按時(shí)間對(duì)項(xiàng)目成本支出進(jìn)行控制的重要依據(jù)。成本基準(zhǔn)計(jì)劃一般有兩種表示方法：直方圖表示法和S形曲線表示法。項(xiàng)目的任何一項(xiàng)活動(dòng)都需要資源支持，即項(xiàng)目的工作范圍和成本是有關(guān)系的，花費(fèi)了成本就意味著相應(yīng)的工作完成了。在理想情況下

28、，當(dāng)所有預(yù)算都花費(fèi)完了，就意味著完成了項(xiàng)目的所有工作，也應(yīng)該產(chǎn)生了項(xiàng)目的最終交付物。從這個(gè)層面上看，衡量項(xiàng)目的成本花費(fèi)就可以得到項(xiàng)目的范圍進(jìn)展信息。實(shí)施定量風(fēng)險(xiǎn)分析風(fēng)險(xiǎn)定量分析常常在風(fēng)險(xiǎn)定性分析之后進(jìn)行，但也可以是一個(gè)獨(dú)立而并行操作的過程?？紤]到實(shí)施定量分析的復(fù)雜度和代價(jià)，很多項(xiàng)目可能只對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行定性分析。常用的風(fēng)險(xiǎn)定量分析技術(shù)包括決策樹分析。決策樹是一種圖形方法，可以幫助選擇在未來結(jié)果不確定的情況下最好的行動(dòng)路徑。和決策樹分析相關(guān)聯(lián)的一個(gè)概念是期望貨幣值。期望貨幣值是風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生概率和用貨幣值表示的風(fēng)險(xiǎn)事件收益的乘積。下面用一個(gè)例子來說明：項(xiàng)目可以選擇采用一項(xiàng)新的技術(shù)，它會(huì)顯著地縮短項(xiàng)目進(jìn)度

29、，但一項(xiàng)新的技術(shù)也會(huì)帶來一定程度失敗的風(fēng)險(xiǎn)。為保險(xiǎn)起見，項(xiàng)目也可以選擇采用過去成熟的技術(shù)。我們考慮各種可能性和每一種選擇的收益（損失）。最后我們可以看到，即使考慮失敗的風(fēng)險(xiǎn)因素，選擇“采納新技術(shù)”也會(huì)帶來相對(duì)好的收益。事實(shí)上，決策樹分析是一種考慮風(fēng)險(xiǎn)因素的決策技術(shù)，它并不代表最后的收益結(jié)果。風(fēng)險(xiǎn)的基本概念談到項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)管理，得先認(rèn)識(shí)什么是風(fēng)險(xiǎn)。在字典中，風(fēng)險(xiǎn)的定義為“損失或損害的可能性”。這里有兩個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)：第一，它強(qiáng)調(diào)了風(fēng)險(xiǎn)是一種可能性，也就是說未來可能發(fā)生，也可能不發(fā)生；第二，它說明了如果發(fā)生，將會(huì)帶來負(fù)面的影響。從這一點(diǎn)上來說，大多數(shù)風(fēng)險(xiǎn)都是指一種需要規(guī)避的因素。但事實(shí)上，未來發(fā)生的事情既

30、可能帶來危害，也可能帶來收益，而后者經(jīng)常被認(rèn)為是機(jī)會(huì)。經(jīng)常說的風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)會(huì)并存，就是指這種不確定性會(huì)給事情的發(fā)展帶來某種變化。這種變化雖然會(huì)打破原來的預(yù)期，危害到原有計(jì)劃的執(zhí)行，看起來是一種損害，但同時(shí)在變化中也往往孕育著新的機(jī)會(huì)。項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的定義：一種不確定的事件或情況，發(fā)生后會(huì)對(duì)項(xiàng)目的目標(biāo)產(chǎn)生某種正面的或者負(fù)面的影響。從定義中可以看出，風(fēng)險(xiǎn)有兩個(gè)基本特征，即風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性和風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后的影響。這兩個(gè)要素決定了我們?cè)撛鯓訉?duì)待風(fēng)險(xiǎn)。先看風(fēng)險(xiǎn)的第一個(gè)要素：風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性。無論風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性是多少，都意味著不能確信它一定發(fā)生。如果一定會(huì)發(fā)生就不能稱為“風(fēng)險(xiǎn)”了。雖然任何風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生都有其內(nèi)在根源和誘

31、因，但從項(xiàng)目本身的范圍來看，一定是項(xiàng)目目前不可掌控的因素在影響著風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。雖然有的時(shí)候可以知道引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的根源，但大部分情況卻可能是未知的。認(rèn)識(shí)到這一點(diǎn)非常重要，因?yàn)樗鼪Q定了人們對(duì)待風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度。影響風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的因素由外部因素決定，而不受人主觀期望的影響。如果意識(shí)到這一點(diǎn)，就不得不為風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生與不發(fā)生兩種可能都做好準(zhǔn)備。例如，一個(gè)人買入一只股票時(shí)，雖然他期望它會(huì)上漲，但影響該股票短期漲跌的因素卻不是他的意志，而是所有股東對(duì)該股票的買賣力量對(duì)比的結(jié)果，所以漲跌都有可能。風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)體現(xiàn)在對(duì)未來情形的客觀認(rèn)識(shí)和對(duì)各種可能情況的積極準(zhǔn)備上。風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)強(qiáng)的人能夠清醒地意識(shí)到未來可控和不可控的因素都是什么，正視

32、那些不可控因素可能產(chǎn)生的負(fù)面影響，積極地做好事前準(zhǔn)備；而風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)弱的人則只會(huì)單純地期望外部環(huán)境按照希望的方向發(fā)展，當(dāng)結(jié)果相反時(shí)只會(huì)歸責(zé)于運(yùn)氣不佳。再看風(fēng)險(xiǎn)的第二個(gè)要素：風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后所造成的影響。雖然被稱作第二個(gè)要素，但是只要確定了一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)，其影響程度就可以得知。所以在現(xiàn)實(shí)當(dāng)中，往往是先考慮哪些情況會(huì)對(duì)項(xiàng)目產(chǎn)生影響，然后考慮其發(fā)生的可能性。當(dāng)然這里面有個(gè)前提，就是已經(jīng)發(fā)現(xiàn)了可能會(huì)對(duì)項(xiàng)目產(chǎn)生影響的風(fēng)險(xiǎn)。現(xiàn)實(shí)中也存在這種情況：某一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)沒有被項(xiàng)目發(fā)現(xiàn)，而當(dāng)其發(fā)生的時(shí)候才注意到它的影響。雖然總體上說，風(fēng)險(xiǎn)就代表著項(xiàng)目的某種不確定性，但是項(xiàng)目組在進(jìn)行決策時(shí)，或多或少會(huì)獲得有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)的若干信息。我們按照對(duì)風(fēng)險(xiǎn)

33、已知信息的多少將風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行如下分類：可以預(yù)測到某一類風(fēng)險(xiǎn)，且該風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的根源是知道的，由此可以推算出其發(fā)生的可能性和危害等所有信息。這一類風(fēng)險(xiǎn)被稱為“已知已知”?？梢灶A(yù)測到某一類風(fēng)險(xiǎn)，但該風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)信息卻無法全面獲知例如其發(fā)生的可能性未知，或者危害程度未知。這一類風(fēng)險(xiǎn)被稱為“已知一未知”。還有一類風(fēng)險(xiǎn)，我們無法預(yù)測到，更談不上獲取其相關(guān)的信息了。這一類風(fēng)險(xiǎn)被稱為“未知一未知”。事實(shí)上，這三者之間是一個(gè)包含的關(guān)系。它們逐步由未知變化到已知。影響項(xiàng)目的未知因素很多，但是我們需要盡可能地把這些未知因素確定化，以減少對(duì)項(xiàng)目的沖擊。項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)實(shí)際上就來源于項(xiàng)目所遇到的不確定性，這種不確定性可能來自內(nèi)部因素，也

34、可能來自外部因素。這些不確定性可能會(huì)對(duì)項(xiàng)目目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)產(chǎn)生影響，需要預(yù)見這些因素并進(jìn)行相應(yīng)的處理，這就是風(fēng)險(xiǎn)管理最樸實(shí)的原則。總體來說，我們可以用5個(gè)問題來闡述項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理的意圖：什么因素會(huì)產(chǎn)生不確定性？這些因素發(fā)生的可能性是多少？這些因素發(fā)生后對(duì)項(xiàng)目的影響有多大？我們做些什么可以緩解風(fēng)險(xiǎn)的影響？我們?nèi)绾螒?yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后的情形呢？由于風(fēng)險(xiǎn)是一種不確定性，我們采取相應(yīng)行動(dòng)的時(shí)候?qū)嶋H上是在不確定性“確定”之前。這就說明上述對(duì)待風(fēng)險(xiǎn)的策略是一種“主動(dòng)出擊”。但在現(xiàn)實(shí)當(dāng)中，對(duì)這種不確定性的態(tài)度決定了有些情況下并不一定會(huì)“主動(dòng)出擊”。這是由人的某種“心理傾向”決定的。有兩類極端情況：一類是不愿意變化，或者抵

35、制變化的人。這在傳統(tǒng)工程師行業(yè)中比較多，MBTI里面的SJ類型的人也是如此。他們的傾向就是會(huì)有意無意地忽視風(fēng)險(xiǎn)的客觀存在。他們喜歡一切都按照計(jì)劃進(jìn)行，對(duì)于可能發(fā)生的變化會(huì)在心理上期望其不會(huì)發(fā)生。另外一類人則喜愛變化，不喜歡一成不變的事情，認(rèn)為意外的事情會(huì)帶來機(jī)會(huì)。很多有商業(yè)頭腦的人都具備在變化中尋求機(jī)會(huì)的感覺，MBTI里面的NP類型也屬于這種傾向。在上述兩個(gè)極端情況下會(huì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)因素采取相對(duì)“被動(dòng)”的應(yīng)對(duì)策略。前一種會(huì)忽視存在，后一種是寄希望于發(fā)生之后可以“從容”應(yīng)付。這種被動(dòng)對(duì)待風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度經(jīng)常被稱為“印第安納瓊斯式”。經(jīng)濟(jì)效益及財(cái)務(wù)分析（一）營業(yè)收入估算項(xiàng)目正常經(jīng)營年份預(yù)計(jì)每年可實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入30

36、300.00萬元；具體測算數(shù)據(jù)詳見營業(yè)收入稅金及附加和增值稅估算表所示。營業(yè)收入、稅金及附加和增值稅估算表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目第1年第2年第3年第4年第5年1營業(yè)收入18180.0022725.0024240.0030300.002增值稅650.72851.67918.661186.592.1銷項(xiàng)稅2363.402954.253151.203939.002.2進(jìn)項(xiàng)稅1712.682102.582232.542752.413稅金及附加78.08102.20110.24142.393.1城建稅45.5559.6264.3183.063.2教育費(fèi)附加19.5225.5527.5635.603.3地方教

37、育附加13.0117.0318.3723.73（二）正常經(jīng)營年份增值稅估算根據(jù)中華人民共和國增值稅暫行條例的規(guī)定和關(guān)于全國實(shí)施增值稅轉(zhuǎn)型改革若干問題的通知及相關(guān)規(guī)定，項(xiàng)目正常經(jīng)營年份應(yīng)繳納增值稅計(jì)算如下：正常經(jīng)營年份應(yīng)繳增值稅=銷項(xiàng)稅額-進(jìn)項(xiàng)稅額=1186.59萬元。（三）綜合總成本費(fèi)用估算項(xiàng)目總成本費(fèi)用主要包括外購原材料費(fèi)、外購燃料動(dòng)力費(fèi)、工資及福利費(fèi)、修理費(fèi)、其他費(fèi)用（其他制造費(fèi)用、其他管理費(fèi)用、其他營業(yè)費(fèi)用）、折舊費(fèi)、攤銷費(fèi)和利息支出等。項(xiàng)目年綜合總成本費(fèi)用的估算是以產(chǎn)品的綜合總成本費(fèi)用為基點(diǎn)進(jìn)行，根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)測算，當(dāng)項(xiàng)目達(dá)到正常生產(chǎn)年份時(shí)，按正常經(jīng)營年份經(jīng)營能力計(jì)算，項(xiàng)目綜合總成本費(fèi)用

38、24752.44萬元，其中：可變成本21096.99萬元，固定成本3655.45萬元。正常經(jīng)營年份項(xiàng)目經(jīng)營成本23648.34萬元。具體測算數(shù)據(jù)詳見綜合總成本費(fèi)用估算表所示。綜合總成本費(fèi)用估算表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料費(fèi)11996.8914996.1115995.8519994.812工資及福利費(fèi)1102.181102.181102.181102.183修理費(fèi)474.48474.48474.48474.484其他費(fèi)用2076.872076.872076.872076.874.1其他制造費(fèi)用142.54142.54142.54142.544.2其他管理費(fèi)用1

39、56.62156.62156.62156.624.3其他營業(yè)費(fèi)用1777.711777.711777.711777.715經(jīng)營成本15650.4218649.6419649.3823648.346折舊費(fèi)736.08736.08736.08736.087攤銷費(fèi)26.0726.0726.0726.078利息支出341.95341.95341.95341.959總成本費(fèi)用16754.5219753.7420753.4824752.449.1其中：固定成本3655.453655.453655.453655.459.2可變成本13099.0716098.2917098.0321096.99（四）稅金及附

40、加項(xiàng)目稅金及附加主要包括城市維護(hù)建設(shè)稅、教育費(fèi)附加和地方教育附加。根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)測算，項(xiàng)目正常經(jīng)營年份應(yīng)納稅金及附加142.39萬元。（五）利潤總額及企業(yè)所得稅根據(jù)國家有關(guān)稅收政策規(guī)定，項(xiàng)目正常經(jīng)營年份利潤總額（PFO）：利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費(fèi)用-稅金及附加=5405.17（萬元）。企業(yè)所得稅稅率按25.00%計(jì)征，根據(jù)規(guī)定項(xiàng)目應(yīng)繳納企業(yè)所得稅，正常經(jīng)營年份應(yīng)納企業(yè)所得稅：企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額稅率=5405.1725.00%=1351.29（萬元）。（六）利潤及利潤分配該項(xiàng)目正常經(jīng)營年份可實(shí)現(xiàn)利潤總額5405.17萬元，繳納企業(yè)所得稅1351.29萬元，其正常經(jīng)營年份凈利潤：凈利潤

41、=正常經(jīng)營年份利潤總額-企業(yè)所得稅=5405.17-1351.29=4053.88（萬元）。利潤及利潤分配表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目第1年第2年第3年第4年第5年1營業(yè)收入18180.0022725.0024240.0030300.002稅金及附加78.08102.20110.24142.393總成本費(fèi)用16754.5219753.7420753.4824752.444利潤總額1347.402869.063376.285405.175應(yīng)納所得稅額1347.402869.063376.285405.176所得稅336.85717.26844.071351.297凈利潤1010.552151.80253

42、2.214053.888期初未分配利潤0.00909.502755.174758.649可供分配的利潤1010.553061.305287.388812.5210法定盈余公積金101.06306.13528.74881.2511可供分配的利潤909.502755.174758.647931.2712未分配利潤909.502755.174758.647931.2713息稅前利潤2026.203928.274562.307098.41（四）財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（所得稅后）項(xiàng)目財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR），系指項(xiàng)目在整個(gè)計(jì)算期內(nèi)各年凈現(xiàn)金流量現(xiàn)值累計(jì)為零時(shí)的折現(xiàn)率，項(xiàng)目財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率為：財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（FI

43、RR）=15.33%。項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率15.33%，高于行業(yè)基準(zhǔn)內(nèi)部收益率，表明項(xiàng)目對(duì)所占用資金的回收能力要大于同行業(yè)占用資金的平均水平，投資使用效率較高。（五）財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（所得稅后）所得稅后財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV）系指項(xiàng)目按設(shè)定的折現(xiàn)率，計(jì)算項(xiàng)目經(jīng)營期內(nèi)各年現(xiàn)金流量的現(xiàn)值之和：財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV）=1759.57（萬元）。以上計(jì)算結(jié)果表明，財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值1759.57萬元（大于0），說明項(xiàng)目具有較強(qiáng)的盈利能力，在財(cái)務(wù)上是可以接受的。（六）投資回收期（所得稅后）投資回收期是指以項(xiàng)目的凈收益抵償全部投資所需要的時(shí)間，是財(cái)務(wù)上投資回收能力的主要靜態(tài)指標(biāo)；全部投資回收期（Pt）=（累計(jì)現(xiàn)金流量開始

44、出現(xiàn)正值年份數(shù)）-1+上年累計(jì)現(xiàn)金凈流量的絕對(duì)值/當(dāng)年凈現(xiàn)金流量，項(xiàng)目投資回收期：投資回收期（Pt）=6.33年。項(xiàng)目全部投資回收期6.33年，要小于行業(yè)基準(zhǔn)投資回收期，說明項(xiàng)目投資回收能力高于同行業(yè)的平均水平，這表明項(xiàng)目的投資能夠及時(shí)回收，盈利能力較強(qiáng)，故投資風(fēng)險(xiǎn)性相對(duì)較小。項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表單位：萬元序號(hào)項(xiàng)目第1年第2年第3年第4年第5年1現(xiàn)金流入0.0018180.0022725.0024240.0030300.001.1營業(yè)收入0.0018180.0022725.0024240.0030300.002現(xiàn)金流出14852.5517838.5019279.3322045.4625021.552.1建設(shè)投資14852.550.002.2流動(dòng)資金2110.00527.492285.841230.822.3經(jīng)營成本15650.4218649.6419649.3823648.342.4稅金及附加78.08102.20110.24142.393所得稅前凈現(xiàn)金流量-14852.55341.503445.672194.545278.454累計(jì)所得稅前凈現(xiàn)金流量-14852.55-14511.05-11065.38-8870.84-3592.395調(diào)整所得稅506.55982.071140.581774.606