MA均線交易系統(tǒng)

1、均線交易系統(tǒng)一一單線，雙線，三線交叉(2009-04-0616:49:38)轉(zhuǎn)載加權(quán)移動平均線在許多的技術(shù)指標(biāo)中如果說有許多指標(biāo)能夠人為地做出“騙線”的話，那么移動平均線這一技術(shù)指標(biāo)是最為客觀，不易被人操縱的。移動平均線這一技術(shù)指標(biāo)適用廣泛，構(gòu)造簡便，它的參數(shù)易于檢驗，所以被絕大部分順應(yīng)趨勢運作人士所運用。它的客觀性與精確性常常為人稱道。所謂“移動平均線”是指最近或相當(dāng)一段時間內(nèi)的算術(shù)平均線，如我們采用最近10天的價格或指數(shù)數(shù)據(jù)，我們把新的收市價逐日地加入10天的價格或指數(shù)數(shù)據(jù)，我們把新的收市價逐日地加入10天數(shù)據(jù)之和，把往前倒數(shù)的第11個收市價剔除，把新的總和除以10,就得到了10在移動平均

2、線的數(shù)值。以時間的長短劃分，移動平均線可分為短期、中期、長期幾種，一般短期移動平均線有5天與10天；中期有30天、65天；長期則有200天及280天，因為280天線實際是365天中的全部交易日，又被稱作年線，在統(tǒng)計上有特殊的意義，年線收陰或收陽顯示出本年度投資股票的平均收益率。200天移動平均線則被歐美機構(gòu)或基金經(jīng)理人看重，以此作長期投資的依據(jù)。5天及10天移動平均線在中國股市上運用十分廣泛，成為短期行情的重要依據(jù)，至于30天或65天移動平均線在股市上運用也很頻繁，尤其便于把握中級以上行情，成為進出貨的主要數(shù)據(jù)。綜合觀察長、中、短期移動平均線，可以研判市場的多重傾向，如果三種移動平均線并列上漲

3、，該市場呈多頭排列；如果三種移動平均線并列下跌，該市場呈空頭排列。移動平均線說到底是一種追蹤趨勢的工具，便于識別舊的趨勢已經(jīng)終結(jié)或反轉(zhuǎn)，新的趨勢正在誕生或延續(xù)的契機。它不企圖領(lǐng)先于市場，只是忠實地追隨市場，所以它具有滯后的特點，然而卻無法造假。移動平均線是一種平滑工具，通過每日收市價的平均值我們可以得到一條較為平緩的曲線，這條平滑的曲線濾去過于瑣碎的小波動，而將大體趨勢呈現(xiàn)在我們面前。短期移動平均線如5天和10天移動平均線比30天和65天移動平均線更貼近價格的波動變化，顯得更為敏感，而長期移動平均線則較為遲鈍，所以短線和中長線投資者各有其愛好及習(xí)慣。在期貨市場上，采用短期移動平均線更為有利，一

4、般會使用4天、9天、15天移動平均線組合；而在中國股市許多分析人士及媒介已習(xí)慣采用5天、10天、30天移動平均線組合。對于長線或機構(gòu)投資者30天、65天、280天線組合也是出入市的重要參數(shù)。一、移動平均線的種類移動平均線可分為“算術(shù)移動平均線”、“加權(quán)移動平均線”、“指數(shù)平滑移動平均線”三種。1算術(shù)移動平均線算術(shù)移動平均線是簡單而普遍的移動平均線。平均線是指算術(shù)平均數(shù)，計算方法為一組數(shù)字相加，除以該組數(shù)據(jù)的組成個數(shù)。以5天移動平均線為便，計算方法如下：MA=(C1+C2+C3+C4+C5)/5一般公式:MA=(C1+C2+C3+C4+C5+.+Cn)/nC：第一日收盤價n：移動平均數(shù)周期“移動

5、平均數(shù)”是指以某一日數(shù)為基礎(chǔ)周期(上述例子為5日)，當(dāng)新的數(shù)據(jù)加入后則剔除基期中前一日的數(shù)據(jù)。由于算術(shù)移動平均線并不計較基期中最前一日的數(shù)據(jù)。由于算術(shù)移動平均線并不計較基期中某一日價格對未來價格流動的影響份量，將周期中的每日價格影響一視同仁，按統(tǒng)計學(xué)的原理不盡合理。統(tǒng)計學(xué)的理論觀點認為：對5日移動平均線的周期而言，第5日的收盤價對第6日價格波動的影響力理應(yīng)大于第一日的收盤價，為了反映這一事實，有人發(fā)明了加權(quán)移動平均線進行彌補。.加權(quán)移動平均線加權(quán)的原因是基于移動平均線周期內(nèi)最近一日的收盤價對未來價格的波動影響最大，因此賦予它較大的權(quán)重即加權(quán)份量。加權(quán)的方式分為三種：階梯式加權(quán)，線形加權(quán)，平方系

6、數(shù)加權(quán)。線形加權(quán)移動平均線計算方法：MA=/（2義1+2義2+2義3+2義4）即為第5日的階梯式的加權(quán)移動平均線公式:平方系數(shù)加權(quán)移動平均線：為線形加權(quán)演變而來，即將每一加權(quán)數(shù)平方（以5日為例）。計算方式為：MA=/（1*1+2*2+3*3+4*4+5*）.指數(shù)平滑移動平均線（EMA）當(dāng)指數(shù)平滑移動平均線起算基期不同時，起算基期較晚的計算結(jié)果會與起基期較早的數(shù)字有所差異。比如從10月30日起算5日指數(shù)平滑移動平均線的人，他所計算出的11月5日的數(shù)字一般和9和10日起算的人所到的11月5日的指數(shù)平滑移動平均線有所不同。這一差異經(jīng)過稍長一段時間的平滑運算以后會趨于一致，不會有大的差異。因此，投資者

7、在計算EMA時或運用EMA技巧的技術(shù)指標(biāo)如RSI和KD線時，如計算與他人數(shù)字有出入，關(guān)非運算有錯誤。根據(jù)上述現(xiàn)象，投資者不見得需要用算術(shù)移動平均線來運算EMA的第一個值，事實上第二日即可算出5日乂人或10日乂人。從5日指數(shù)平滑移動平均線為例，計算方式是首先以算術(shù)移動平均線計算出第一移動平均線，第二個移動平均線為：（第6日收盤價又1/5）+（前一日移動平均線義4/5）公式EMA=C6*1/5+EMA5*4/5以上三種移動平均線的計算比較以后可以發(fā)現(xiàn)指數(shù)平滑移動平均線是較方便的方法，既省略了儲存數(shù)據(jù)資料的麻煩，又省略了運算的麻煩，所以幾乎所有的統(tǒng)計性指標(biāo)均以EMA技巧來運用，掌握這一方法可以舉一反

8、三。二、移動平均線的運用.采用一條移動平均線期貨市場經(jīng)常采用簡單移動平均線，期貨投資者只用一條移動平均線尋找趨勢訊號，在日線圖上把移動平均值伴隨著每天的價格圖線逐日畫出。當(dāng)收市價高于移動平均值之上，就產(chǎn)生買入訊號；當(dāng)收市價低于移動平均值后就出現(xiàn)賣出訊號。如果采用非常短期的移動平均線（如4天、9天線），這些線的表現(xiàn)十分靈敏活躍，時時出現(xiàn)穿越現(xiàn)象，非常貼近收市價格的軌跡，這些穿越訊號可能有效，也可能無效。如果跟隨這些訊號買賣一是損失手續(xù)費，二是作出錯誤決定，但同時它也更及時地揭示出趨勢的變化。對于一條移動平均線的利弊有些投資者采用過濾的原則：在吸收移動平均線的信號時不僅要求收市價必須穿越移動平均線

9、，同時要求當(dāng)天的全部價格停留在移動平均線一側(cè)。收市價格穿越移動平均線的幅度必須達到預(yù)定的要求，預(yù)定穿越幅度可以是最小價格單位的若干倍數(shù)或某個百分比。比例越小保護性能越差，比例越大則信號阻滯，中短線投資者可以根據(jù)自己的習(xí)慣進行選擇。一些穩(wěn)健的投資者往往等待價格在移動平均線一側(cè)站住三天方予確認，這也是避免做出錯誤決定的步驟，唯一的缺點是入市稍晚，價格也已升高或降低，但對于趨勢的把握卻十分穩(wěn)當(dāng)。另一種作法是在移動平均線的上方和下方設(shè)定一定的百分比，分別作出移動平均線的平移曲線。當(dāng)收市價格不僅高過移動平均線，而且還超越平移曲線才構(gòu)成買入訊號，反之則構(gòu)成賣出訊號。這一百分點比可定為移動平均線的1%至3%

10、。還有一種辦法是針對每日的最高價和最低價分別與移動平均線形成兩條曲線，收市價必須穿越最高價才構(gòu)成買入訊號，而下方的最低價可用來確定止蝕。收市價必須穿越最低價才構(gòu)成賣出訊號，上方最高價成為止損線。.采用兩條移動平均線采用一條移動平均線會出現(xiàn)頻繁的穿越以及拉據(jù)現(xiàn)象，為了提高移動平均線的可信度和運用效果，通常也可以選擇兩條或三條移動平均線組合使用。如果選擇兩條移動平均線，稍長時間的用來看趨勢，稍短時間的用來選擇買賣點，如5天與10天，5天與12天，10天與30天等等均是以上類型的組合。正是兩條移動平均線和價格三者之間的相互關(guān)系和作用才產(chǎn)生出明確的趨勢信號。怎樣辨別兩條移動平均線發(fā)出的信號？有如下兩種

11、方法：“雙線相交法”。當(dāng)短期移動平均線向上穿越長期移動平均線，發(fā)出“黃金交叉”，構(gòu)成買入訊號。譬如在中國股市上5天線上穿10天線，10天線上穿30天線買入訊號的有效率達30%以上；反之當(dāng)短期移動平均線向下穿越長期移動平均線，發(fā)出“死亡交叉”，構(gòu)成賣出訊號，在這幾年中國股市上5天線下穿10天線，10天線下窗30天線賣出訊號的有效率達70%左右?！半p線中性區(qū)”。把兩條移動平均線之間的區(qū)域設(shè)為“中性區(qū)”，當(dāng)收市價格同時向上穿越兩條平均線之后才構(gòu)成買入訊號，如果價格跌回兩條平均線之后才構(gòu)成賣出訊號，如果價格又回到兩條平均線之間的中性區(qū)就耐心等待。.采用三條移動平均線兩條移動平均線勝過一條移動平均線，三

12、條移動平均線的組合就勝過前面二者了,所以被人稱為三重交叉法。在股市上人們常用5天、10天、30天移動平均線三重組合，在期貨市場上又通用4天、9天、18天移動平均線三重組合。在股市上如果5天線上穿10天線，10天線上又穿30天線所發(fā)出的買入訊號比兩條移動平均線組合可靠得多；反之，5天下窗10天線，10天線下穿30在線民發(fā)出的賣出訊號也十分有效。在期貨市場4天、9天、18天移動平均線的組合使用最為廣泛。在上升趨勢中，多頭排列應(yīng)當(dāng)為4天平均線高于9天線，9天線又高于18天平均線；在下降趨勢中正相反，空頭排列為4天平均線在下，9天平均線次之，18天線居上。豆一指觸DCE1制口舊線MA54G77.41臼

13、當(dāng)上升趨勢轉(zhuǎn)為下跌趨勢時，最敏感的短期移動平均線4天均線向下跌破9天均線和18天均線只是賣出的預(yù)警訊號，穩(wěn)健的投資者往往要等待短期均線2天移動平均線向下跌破18天移動平均線才認為賣出訊號得到確認。.移動平均線適用于任何時間尺度移動平均線最主要應(yīng)用于日線圖，不過它也能應(yīng)用在更長期的趨勢分析上，也可以應(yīng)用于更短期的研究中。在股市中有13周移動平均線和30周移動平均線的組合，它們可以用來研判數(shù)年前就開始的主要趨勢及反轉(zhuǎn)；在期貨市場上移動平均線可以應(yīng)用于當(dāng)日圖表，指導(dǎo)進行短線操作。當(dāng)市場處于明顯的上升或下跌趨勢中時，移動平均線會給出清晰的買賣訊號，其工作狀態(tài)最佳，但當(dāng)市場進入橫盤指數(shù)忽上忽下輕微變動之

14、時，移動平均線給出的訊號常?；ハ嗝?，十分模糊，而這種時候是經(jīng)常性的，達交易的一半以上或更多。正因為這一特點我們不能過于依賴移動平均線，而應(yīng)該把它與其它技術(shù)指標(biāo)有機結(jié)合起來使用。.移動平均線的優(yōu)缺點優(yōu)點：利用移動平均線原理去買賣交易時可以界定風(fēng)險，將虧損降至最低；在趨勢轉(zhuǎn)變，行情發(fā)動時，買賣交易的利潤可觀；移動平均線的組合可以判斷行情的真正趨勢。缺點：在行情牛皮調(diào)整時發(fā)生的買賣信號過于頻繁，容易使投資者踩錯；移動平均線的最佳組合無從判斷，經(jīng)常因各市場情況而改變；單憑移動平均線的買賣訊號無法給出充足的依據(jù)，一般還要靠其它技術(shù)指標(biāo)的幫助。.移動平均線的買賣信號一一格蘭碧八大買賣法則平均線從下降逐漸轉(zhuǎn)為盤局或上升，而股價從平均線下方突破平均線，為買進訊號。股價雖然跌破平均線，但又立刻回升到平均線上，此時平均線仍然持續(xù)上升，仍為買進訊