財務管理資料

1、施工企業(yè)財務管理 聲明：負面影響與本人無關PAGE PAGE 65國外財務管理發(fā)展過程：9世紀末，財務管理由企業(yè)主控制轉向財務管理20世紀初，財務管理的功能以籌集資金為主以后，財務管理由籌集資金轉向財務監(jiān)督，由財務監(jiān)督轉向事前控制。財務管理理論由籌資管理理論發(fā)展成為以資產(chǎn)管理為中心的內部控制財務管理理論。我國財務管理發(fā)展過程：建國初期，企業(yè)資金由財政撥款，利潤上繳。1978年開始，企業(yè)開始自負盈虧。1993年，現(xiàn)代企業(yè)財務制度建立。 施工企業(yè)是從事建筑安裝工程施工的盈利性經(jīng)濟組織。施工企業(yè)的經(jīng)濟活動：以施工生產(chǎn)活動為中心的供應、施工和工程點交三個主要施工經(jīng)營過程。 籌資渠道貨幣資金是企業(yè)資金運

2、動的起點。向投資者籌集法定資本金;向銀行借款;向社會發(fā)行企業(yè)債券;預收部分工程款.貨幣資金的運動,購買施工機械、運輸設備等勞動資料購買原材料、各種結構件等勞動對象.價值形態(tài)轉移:工程完工后，按合同造價取得工程結算收入;工程結算收入包括工程價值和新創(chuàng)造的價值;新創(chuàng)造的價值包括：支付工資和企業(yè)積累. 利潤分配:彌補生產(chǎn)耗費,上繳國家財政:利息支付:企業(yè)凈利潤（投資者和企業(yè)之間再分配）。施工企業(yè)財務管理對象:在物資運動和金融商品運動中伴隨著產(chǎn)生資金運動。施工企業(yè)資金運動規(guī)律1各種資金形態(tài)在空間上同時并存、在時間上相繼轉化:空間上，生產(chǎn)儲備資金、未完工資金、結算資金等并存，不斷轉化。時間上，各種資金在

3、不同周期處于不同的資金形態(tài)，資金在不斷的相互轉化2資金收支在數(shù)量上和時間上保持平衡,從籌資到工期結算，完成一次資金循環(huán)。資金收支在每一時點上保持平衡，是資金循環(huán)過程周而復始的必要條件。施工企業(yè)資金運動形成的財務關系 1 企業(yè)同投資者之間的財務關系資本金的收繳和投資利潤的分配關系企業(yè)需要投資者的資本金投資者需要利潤分配 2企業(yè)同國家之間的財務關系上繳各種稅金3企業(yè)同銀行等金融機構之間的財務關系存款、借款、還貸、結算包括還本付息 4企業(yè)同其他企業(yè)單位之間的財務關系同發(fā)包建設單位：取得預售工程款，結算工程款同供應單位：材料費、勞務費的結算 5企業(yè)內部各單位之間的財務關系企業(yè)供應部門、施工單位、輔助生

4、產(chǎn)單位、附屬工業(yè)企業(yè)之間的結算6企業(yè)同職工之間的財務關系:支付職工工資、津貼、獎金等結算。財務管理目標（理財目標）：是指企業(yè)進行財務活動所要達到的目的，是評價企業(yè)財務活動是否有效、合理的標準。財務管理總體目標財務管理總體目標是企業(yè)全部財務活動需要實現(xiàn)的最終目標。 凈利潤最大化:凈利潤全部收入（全部成本費用稅金。 資本利潤率稱凈資產(chǎn)收益率：凈利潤資本凈資產(chǎn)。企業(yè)價值最大化：企業(yè)價值又稱企業(yè)市場價值：企業(yè)在持續(xù)經(jīng)營期間所能獲得凈利潤的現(xiàn)值。優(yōu)點1）考慮了時間因素2）克服了短期行為3）考慮了風險和利潤之間的關系4）有利于財富的增加。財務管理具體目標概念：財務管理具體目標是指企業(yè)各項財務活動中在貫徹財

5、務理總體目標要求管下的目標。 1籌資管理目標：在滿足企業(yè)施工生產(chǎn)經(jīng)營所需資金的前提下，不斷降低資金成本和籌資風險。資金成本：取得和使用資金所發(fā)生的資金籌集費用和資金占用費用。資金籌集費用：股票、債券印刷費、委托金融機構代理發(fā)行股票、債券手續(xù)費和注冊費等。資金占用費：資金時間價值和投資風險價值?；I資風險：因籌資原因給企業(yè)造成盈利水平下降和債券不能及時償還的風險。2投資管理目標企業(yè)資金的投放和使用，包括對內和對外兩方面。在工程施工和固定資產(chǎn)投資項目中，以較少的資金投入獲得較多的利潤。要求： 盡可能多預收一部分：降低工程成本。分配管理目標在利潤分配時，正確處理企業(yè)相互利益主體之間的經(jīng)濟利益，合理確定

6、利潤留存比例及分配方式。根據(jù)現(xiàn)金存量和今后現(xiàn)金凈流量確定留存比例和選擇分配方式。 所有者與經(jīng)營者的矛盾與協(xié)調：建立經(jīng)營者的報酬與企業(yè)經(jīng)濟效益相聯(lián)系的激勵機制，使經(jīng)營者在取得企業(yè)價值最大化的同時，也能體現(xiàn)自身的。激勵方式1）非股份制企業(yè)：年終獎勵方式2）股份制企業(yè)：股票選擇權：允許經(jīng)營者以固定的價格購買一定數(shù)量的企業(yè)股票;績效股：根據(jù)企業(yè)的業(yè)績給予經(jīng)營者一定數(shù)量的股票。所有者與債權人之間的矛盾與協(xié)調。矛盾1）高風險項目完成后，債權人只能獲得合同規(guī)定利率的利息，投資者獲得全部超額利潤，二者不對稱2）未經(jīng)債權人同意，發(fā)行新債，增加風險。破產(chǎn)后，舊債權人損失大。協(xié)調1）擔保借債2）合同規(guī)定舉債單位的最

7、高負債率3）對債款的用途即期投資效益加以限制。施工企業(yè)財務管理的環(huán)境1經(jīng)濟體制環(huán)境:1）觀經(jīng)濟體制。整個國家的基本經(jīng)濟制度,分為計劃經(jīng)濟體制和市場經(jīng)濟體制. 2）微觀經(jīng)濟體制。即企業(yè)體制環(huán)境，涉及企業(yè)與國家、企業(yè)與所有者之間的關系。2市場環(huán)境: 1）建筑市場環(huán)境:主要指建筑市場的競爭程度或景氣度。在市場經(jīng)濟條件下，施工企業(yè)的工程任務是通過建筑市場的工程投標方式取得。影響投標取勝的因素：1企業(yè)本身的施工技術2施工質量3工程標價4了解市場后進行投標 2）生產(chǎn)資料市場環(huán)境:指建筑材料采購環(huán)境。分為穩(wěn)定的采購環(huán)境和波動的采購環(huán)境.在穩(wěn)定的采購環(huán)境下，企業(yè)可以少庫存，以減少資金占用。在波動的采購環(huán)境下，

8、要增加材.價格的漲跌對采購成本影響很大。估計價格上漲，應提前準備多備貨，估計價格下跌，應盡量少庫存，隨時進貨。3金融環(huán)境:資金供應者和資金需求者雙方通過某種形式融通資金的領域。1）金融市場的組成:金融市場主體、金融工具、交易2）金融工具:資金提供者將資金轉移給資金需求者的憑證和證明，如票據(jù)、證券等3）金融市場:資金市場、外匯市場、黃金市場,可分為貨幣市場（短期資金市場）和資本市場（長期資金市場）4）市場利率漲跌的影響:規(guī)避籌資成本上升和風險.4財稅環(huán)境:財政、稅收政策的變動對企業(yè)財務管理的影響和制約。1）緊縮的財政政策:增加稅目、提高稅率、減少補貼支出，減少公共支出和國家投資支出2）擴張的財政

9、政策：減少稅目、降低稅率、增加補貼支出，增加公共支出和國家投資支出.5法律環(huán)境建立一個完整的法律體系來維護市場秩序。1）企業(yè)設立、合并、分立、解散破產(chǎn)通過公司法約束2）施工生產(chǎn)經(jīng)營活動通過經(jīng)濟合同法、建筑安裝工程招標投標法、建筑安裝工程承包合同條例、工程質量監(jiān)督條例等約束.資金時間價值觀念 1含義資金在周轉使用中由于時間因素而形成的新增加值,其大小以利率表示。2客觀基礎:商品經(jīng)濟的高度發(fā)展和借貸關系的普遍存在3施工企業(yè)的資金時間價值:施工生產(chǎn)經(jīng)營過程中的時間越長，資金的時間價值就越大.資金投入的時間越早，時間價值就越大.資金周轉一次的時間越短，資金的時間價值就越大. 名義利率即年利率，即以一個

10、周期年為基本計息時間單位。如銀行一年期定期存款利率。實際利率資金在計息期計算利息時使用的利率?？梢砸栽聻橛嬒挝?，以月利率或半年利率進行計算。 復利終值資金在規(guī)定期限內按一定利率計算的到期值。 復利現(xiàn)值未來某一特定資金的現(xiàn)在價值。 年金是指在一定時期內，間隔相等時間支付或收入固定的金額。年金終值是指根據(jù)年金按照復利累計的總和。年金現(xiàn)值年金現(xiàn)值是指在今后一定時期內，每年都有一定等額資金的現(xiàn)值。資金存儲值（償債資金）為了償還一筆規(guī)定在若干年后歸還的債務，或若干年后需要的一筆投資，每年應該存入的資金數(shù)。資金回收值一定期限內，分期償還一筆利率固定債務，每年必須償還固定的金額。財務管理中的風險：某一項目

11、或事件在一定條件下和一定時間內可能發(fā)生的收益或損失的變動程度。企業(yè)財務管理中的風險，主要是資金風險資金籌集和使用過程中的風險。資金的風險價值：冒風險籌集資金和使用資金而取得的額外收益。1）籌資風險價值冒風險籌集資金而取得的超過資金成本以外的收益或損失。主要是長期資金的籌資風險，包括利率變動風險、匯率變動風險、無力償債風險、再籌資風險等。2）投資風險價值冒風險進行投資（使用資金從事建筑安裝工程施工、購建固定資產(chǎn)和購買有價證券等）獲得的超過資金時間價值以外的收益或損失。投資收益的組成：資金的時間價值，投資風險價值1）資金的時間價值（無風險投資收益）2）投資風險價值（風險補償收益）資金風險價值產(chǎn)生的

12、客觀基礎商品經(jīng)濟條件下必然存在資金風險.資金風險價值的計算1）計算資金收益率或收益額的期望2）計算標準離差.標準離差是指可能獲得資金收益率或收益額對期望資金收益率或期望收益值之間的偏離程度3）計算標準離差率標準離差率是指標準離差與期望資金收益率或期望值的相對數(shù)4）計算資金風險收益率5）求資金風險價值:資金風險價值投資額資金風險收益率.資金風險價值的運用企業(yè)籌資時，如果自身高風險，則必須低成本支付；如果自身低風險，可以高成本支. 籌集資金的含義企業(yè)根據(jù)其施工生產(chǎn)經(jīng)營、投資及調整資金結構的需要，通過籌資渠道和資金市場，并運用籌資方式獲得所需資金的一種行為?；I集資金的目的1）籌集資本金，設立企業(yè)2）

13、滿足施工生產(chǎn)經(jīng)營和投資的需要3）滿足資金結構調整的需要?；I集資金的渠道籌集資金的渠道是指企業(yè)資金1）財政資金2）銀行信貸資金3）非銀行金融機構信貸資金4）其他企業(yè)單位資金5）居民個人資金6）企業(yè)留存資金7）外商資金. 籌集資金的方式1）吸收直接投資2）發(fā)行股票3）銀行借款4）發(fā)行企業(yè)債券5）融資租賃6）商業(yè)信用籌集資金的分類.按所籌集資金的性質分類:1） 自有資金包括：資本金、資本公積金、盈余公積金、未分配利潤.特點：1）所有權屬于所有者2）可長期占用3）無還本付息壓力4）通過財政資金、其他企業(yè)單位資金、居民個人資金、外商資金等渠道，采用直接投資、發(fā)行股票、留存收益等方式籌資。2）債務資金也稱

14、負債資金或借入資金特征：1）債權債務關系2）還本付息3）債權人無經(jīng)營決策權4）主要通過銀行、非銀行金融機構、其他企業(yè)、居民個人等渠道，采用銀行借款、發(fā)行企業(yè)債券、融資租賃、商業(yè)新穎等方式籌資。按籌資活動是否通過金融機構分類:1）直接籌資不經(jīng)過銀行等金融機構，直接以資金供應者投入、借入或發(fā)行股票、債券等方式進行籌資2） 間接籌資借助于銀行等金融機構進行籌銀行借款、非銀行金融機構借款、融資租賃等?；I集資金的原則1根據(jù)資金需要。合理確定籌資2研究資金投向，講求資金使用3選擇資金渠道，力求降低資金4適度負債經(jīng)營，防范籌資風險。資本金：企業(yè)在工商行政管理部門等級的注冊資本。法定資本金：國家規(guī)定開辦企業(yè)必

15、須籌集的最低資本金數(shù)額。資本金制度國家圍繞資本金的籌集、管理以及所有者的責、權、利等方面所作的法律 。建立資本金制度的意義1）有利于保障企業(yè)所有者的權益，正確反映企業(yè)資產(chǎn)負債狀況2）有利于企業(yè)建立自主經(jīng)營、自負盈虧、自我發(fā)展和自我約束的經(jīng)營機.資本金的投資主體國家資本金、法人資本金、個人資本金、外商資本金等。國家資本金：有權代表國家投資機構以國有資本投入企業(yè)形成的資本金.法人資本金：其他法人單位以其依法可以支配的資產(chǎn)投入企業(yè)形成的資本金.個人資本金：社會個人或企業(yè)內部職工以個人合法財產(chǎn)投入企業(yè)形成的資本金.外商資本金：國外投資者以及港澳臺等地區(qū)投資者投入企業(yè)形成的資本金.資本金的籌集方式:可以

16、吸收貨幣資金，也可以吸收實物、無形資產(chǎn)等形式進行投資，還可以發(fā)行股票籌集資金。資本金籌集方法1）一次籌集:應從營業(yè)執(zhí)照簽發(fā)之日起6個月內籌足2）分次籌集:最后一次出資應在營業(yè)執(zhí)照簽發(fā)之日起3年內繳清。第一次籌集的資金不得低于注冊資本15，并且在營業(yè)執(zhí)照簽發(fā)之日起3個月內繳清。 無形資產(chǎn)企業(yè)吸收的無形資產(chǎn)（不包括土地使用權），不得超過企業(yè)注冊資本的20，特殊情況要超過20的，最高不得超過30。違約處理1）有限責任公司股東違約，公司有權追繳，追繳后仍不履行，可以請求法院追究違約責任2）合營各方違約，視為合營解散，吊銷營業(yè)執(zhí)照；繳納第一期，后續(xù)沒有，工商行政管理部門督促限期繳清，否則吊銷營業(yè)執(zhí)照.

17、回收和撤資1）投資者可依法轉讓，一般不得抽回投資2）中外合作經(jīng)營企業(yè)，若合同中約定合作期滿時將全部固定資產(chǎn)歸中國合作者所有，可以在合同中約定外國合作者在合同期限內先行收回投資。 企業(yè)組織形式現(xiàn)代企業(yè)的組織形式一般為有限責任公司，投資者分擔風險和虧損一般以注冊資本為限，承擔有限責任。股份有限公司資本金的籌資方式：1）發(fā)起方式2）募集方式。最低限額為人民幣1000萬元。有外商投資股份的，最低限額為人民幣3000萬元。 股票發(fā)行的價格1）每股收益2）同行業(yè)公司股票平均市盈率3）公司在行業(yè)中所處的地位。上市要求1）是已向社會公開發(fā)行的股票2）股本總額不少于人民幣5000萬元3）開業(yè)3年以上，最近3年連

18、續(xù)盈利4）持股1000元以上的股東不少于1000人；社會公眾股戰(zhàn)25以上5）最近3年無重大違法行為。 有限責任公司的定義由2個以上50個以下股東共同出資，每個股東以其出資額為限對公司承擔責任，公司以其全部財產(chǎn)對公司的債務承擔責任的企業(yè)法人。有限責任公司與股份有限公司的區(qū)別1）不是等額股份2）不發(fā)行股票3）以實繳資本登記注冊，不少于50萬元4）不得隨意轉讓，須經(jīng)半數(shù)以上股東同意。獨資企業(yè)：單一所有制企業(yè)。包括國有獨資公司、集體獨資公司、個人企業(yè)。股份有限公司資本金的計算： 1）貨幣資金直接計入資本金2）溢價發(fā)行的股票，溢價部分計入資本公積金。有限責任公司資本金的計算：新增注冊資本時，新股東按比例

19、出資的部分作為資本金，超額部分作為資本公積金。 獨資公司所有者投入的資金全部為資本金。資本金的增加和減少企業(yè)法人管理條例規(guī)定，企業(yè)法人實有資本比原注冊資本數(shù)額增加或減少20時，應持資金證明或者驗資證明，向原登記機關申請變更登記。股份有限公司資本金增減變動應具備的條件1發(fā)行新股增加資本金的條件2向股東配股增加資本金的條件3將公積金轉為資本金的條件。將公積金轉為資本金時，按股東原有股份比例派送新股或者增加每股面值。將法定盈余公積金轉為資本金時，所留存的該項公積金不得少于注冊資本的25。資本公積金是實際收到投資者投入的資本額超過企業(yè)在工商局注冊登記的注冊資本金的部分，是企業(yè)的一種準資本。它可供企業(yè)無

20、償、無限期地運用。主要包括接受捐贈資產(chǎn)、法定資產(chǎn)重估增值、資本溢價、資本折算差額等。 盈余公積金分為法定盈余公積、任意盈余公積和公益金。法定盈余公積是按稅后利潤扣除國家允許扣除因素之后的10%計算。任何一個企業(yè)必須提取，任意盈余公積可以根據(jù)企業(yè)需要決定是否提取和提取比率，如果提取一般應該指定用途。公益金也是從稅后利潤中按國家或企業(yè)規(guī)定的比例提取，用途是為職工興辦集體福利，如購建職工住宅、俱樂部等。 資本金的減少因施工生產(chǎn)任務不足，資本金過剩，或由于連年發(fā)生虧損，短期無法彌補等原因，需要減少資本金。資本金過剩時，收購本公司的注意：1按面值注銷資本，沖銷盈余公積金和未分配利潤2屬于溢價發(fā)行的，首先

21、沖銷溢價凈收入3還有超過部分，沖銷盈余公4盈余公積金不足，沖銷未分。因虧損而減少資本金，消除股份或注銷每股部分面值1有限責任公司增加資本金,經(jīng)股東大會決議1）按約定的比例進行增資2）超過增資額度，屬于資本溢價，計入資本公積金.2有限責任公司減少資本金1）編制資產(chǎn)負債表及財產(chǎn)清2）做出減少注冊資本決議之日起10日內通知債權人3）30日內在報上至少公布3次4）償清各項債務或為債務提供清償保證5）減少資本金后，注冊資本不得低于法定最低額。資本公積金施工企業(yè)所有者投入的資金，一般都作為資本金。主要有：1）投資者實際繳付的出資額超出其資本金的差額，包括資本溢價和股票溢價.資本溢價是指投資人交付的出資額大

22、于注冊資本而產(chǎn)生的差額。股票溢價是指股票高出票面價值溢價發(fā)行時溢價收入扣除發(fā)行費用后的凈額2）接收捐贈的資產(chǎn).捐贈形成了企業(yè)權益的增加，作為準資本金的資本公積金處理3）外幣資本折算差額.因匯率的不同而產(chǎn)生的資本折算。發(fā)行企業(yè)債券.是企業(yè)為籌資而發(fā)行的有價證券，債券持有人無權參與施工企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營管理決策，不能參加企業(yè)分紅。發(fā)行企業(yè)債券類型1 按有無財產(chǎn)擔保分1）抵押債券:發(fā)行企業(yè)有特定的財產(chǎn)作為擔保品的債券.可分為不動產(chǎn)抵押債券、動產(chǎn)抵押債券、信托抵押債券（以企業(yè)持有的有價證券為擔保而發(fā)行的債券）2）信用債券:其也沒有設定擔保品，僅憑信用發(fā)行的債券2按是否記名分分為記名債券和不記名債券3按償還

23、方式分為定期償還債券和隨時償還4按籌資長短分短期債券：1年或1年以內的債券長期債券：1年以上的債券5按能否轉換為公司股票分可轉換債券：發(fā)行契約允許持券人按預訂的條件、時間和轉換率將持有的債券轉換為公司普通股的債券不可轉換債券：不能轉換為公司普通股的債券。資本公積金的影響因素1）債券面值2）票面利率3）市場利率4）債券期限。銀行借款1）借款分類：短期借款：借入期在1年以下的各種借款，屬于流動負債.長期借款：借入期在1年以上的各種借款，屬于長期負債2）基本建設投資借款:施工企業(yè)借入用于新建、擴建等建設項目的投資借款3）更新改造借款：施工企業(yè)在施工生產(chǎn)經(jīng)營過程中為了固定資產(chǎn)更新改造向銀行和其他金融機

24、構借入的款項。方式：短期借款、長期借款4）流動資金借款1補充正常施工生產(chǎn)經(jīng)營所需流動資金的不足2用以補充季節(jié)性儲備所需超定額流動資金的不足。融資租賃1）定義:由租賃公司按承租企業(yè)要求融通資金購買機械設備，在較長的契約或合同期限內提供承租單位使用的租賃業(yè)務。2）業(yè)務特征1兼有融資、融物兩種功能2.涉及三方當事人，至少訂立兩個合同：出租方與承租方訂立租賃合同；出租方與供貨商訂立購貨合同3承租方對設備和供貨商有選擇的權利4. 租賃期滿，承租方對設備的處置，按合同規(guī)定歸承租方留購、續(xù)租或退回出租方3）設備租賃費的計算1租賃費的構成,租賃設備的購置成本利息相關費用一定的利潤2租賃利率也叫內含利率，包括手

25、續(xù)費和一定利潤在內的利率根據(jù)資金成本等因素確定租賃3租賃利率的選擇.固定利率和浮動利率，一般以固定利率為主4租賃費的計算:按照設備成本（買價、運輸費、保險費）、租賃利率、租賃期限、租賃費支付次數(shù)等進行計算4）融資租入固定資產(chǎn)的優(yōu)點1在企業(yè)資金短缺的情況下，可以引進先進機械設備，加速技術改造的步伐2金融和貿易相結合，可以加速技術設備的引進3可以促進企業(yè)重視經(jīng)濟效益。商業(yè)信用是企業(yè)在商品購銷活動中因預收貨款或延期付款而形成的借貸關系2）預收工程款因建筑安裝工程建設周期長、造價高，施工企業(yè)難以墊支施工期間所需流動資金的情況下，向發(fā)包建設單位預收的工程款。應付賬款賒購商品或延期支付勞務款時的應付欠款。

26、應付票據(jù):買方根據(jù)購銷合同，向賣方開出或承兌的商業(yè)票據(jù)。期限一般為16個月，最長不超過9個月。債務資金的優(yōu)化組合1債務資金的構成,預收工程款，應付賬款,應付票據(jù),銀行借款,債券資金2對舉債單位債務資金的約束直接約束：債權人對債務資金的用途有明確的限制間接約束：舉債單位必須對債務提供擔保3優(yōu)化債務功能約束結構是指舉債單位要在債務資金成本與債務約束之間尋求最佳組合，以求少約束、多功能而又低成本地利用債務資金4債務資金的償還期限.期限長：有利于合理使用資金并加以償還，但越長，資金成本就越高期限短：降低資金成本，但還本付息風險大5優(yōu)化債務資金利率結構.合理搭配債務資金的利息支付結構和利息習性結構1）利

27、息的支付結構：由單利法和復利法組成2）利率的習性結構：由固定利率和浮動利率組成。資金成本是資金使用者向資金所有者和中介人支付的占用費和籌資費。資金籌集費：向銀行借款支付的手續(xù)費、股票債券印刷費、委托金融機構代理發(fā)行股票、債券的手續(xù)費和注冊費等。資金占用費：包括資金時間價值和投資者要考慮的投資風險。資金成本率:施工企業(yè)使用資金所負擔的費用同籌集資金凈額的比率。資金成本的性質:具有一般成本的基本屬性，資金成本是企業(yè)的耗費，根據(jù)不同情況計入不同的費用。資金成本的作用1是企業(yè)選擇資金來源、擬定籌資方式的依據(jù)2是評價企業(yè)固定資產(chǎn)投資項目可行性的主要經(jīng)濟標準。留存收益：企業(yè)在支付股息后，留存一部分資金用于

28、發(fā)展生產(chǎn)，追加投資，不進行利潤分配?；I資風險及其回避的概念:是指由于負債籌資而引起的債務到期不能償還的可能性。自有資金屬于長期占用資金，無還本付息壓力；債務資金需要還本付息?；I資風險分為現(xiàn)金性籌資風險和收支性籌資風險兩類?，F(xiàn)金性籌資風險:又稱資金性籌資風險，是指企業(yè)在特定時點上，現(xiàn)金流出量超出現(xiàn)金流入量而產(chǎn)生的到期不能償付債務本息的風特征：1是一種個別風險2是一種支付風險3因理財不當引起回避：合理安排現(xiàn)金流量即可。收支性籌資風險:是指企業(yè)在收不抵支情況下出現(xiàn)的不能償還到期債務本息的風險。特征：1是一種整體風險2不僅是一種支付風險，更意味著經(jīng)營失敗3是一種終極風險4對再籌資不利。財務杠桿損益含義

29、:利用負債籌資給企業(yè)帶來的額外經(jīng)濟效益或損失。它包括兩種形態(tài)：一是現(xiàn)有資金結構不夠變的情況下由于息稅前利潤的變動而對所有者權益的影響，二是在息稅前利潤不變的情況下，改變不同的負債宇資本的比例而對所有者權益的影響?；I資風險的回避（一）現(xiàn)金性籌資風險的回避1現(xiàn)金性籌資風險在特定時點現(xiàn)金流出量超出現(xiàn)金流入量而產(chǎn)生的到期不能償付債務本息的風險2籌資安排債款期限應與施工周期相匹配。（二）收支性籌資風險的回避1根據(jù)企業(yè)總資產(chǎn)息稅前利潤率是否高于債務資金利息率，調整負債比重，從總體上減少收支性風險，從靜態(tài)上優(yōu)化資金結構，增加自有資金比重，降低總體債務風險；從動態(tài)上根據(jù)資金需要與負債的可能，自動調節(jié)債務結構，

30、加強財務杠桿對企業(yè)籌資的自我約束2加強施工經(jīng)營管理，提高企業(yè)經(jīng)濟效益3.在企業(yè)財務發(fā)生困難時，及時實施債務重組。資金結構的含義:資金結構是指企業(yè)各種資金的構成及其比例關系。廣義的資金結構是指全部資金的來源構成。狹義的資金結構是指自有資金與長期債務資金的構成及其比例關系。最佳資金結構決策的含義:企業(yè)在一定時間內，使綜合資金成本率最低、企業(yè)資本利潤率最高、企業(yè)價值最大時的資金結構。其標準標準有：1）綜合資金成本率最低2）有利于提高企業(yè)資本利潤率，促使企業(yè)價值最大化3）資金結構具有彈性，能夠及時加以調整，減少籌資風險。比較綜合資金成本率法1比較綜合資金成本率通過資金結構的綜合資金成本率，并以此為標準

31、，選擇其中綜合資金成本率最低的資金結構2決策過程1）確定各個方案的資金結構2）計算各個方案的綜合資金成本率3）選擇綜合資金成本率最低方案的結構為最佳資金結構。稅后資本利潤率平衡點分析法1稅后資本利潤率平衡點各種資金結構下稅后資本利潤相等的息稅前利潤點分析：息稅前利潤率為20 增加自有資金，稅后資本利潤率為20.1增加銀行借款，稅后資本利潤率為25.46說明：增資后息稅前利潤達到240萬元時，采用負債籌資更為有利3. 平衡點計算說明：1）息稅前利潤100萬元是一個平衡點，增加自由資金和銀行借款一樣2）息稅前利潤預計大于100萬元，增加銀行借款更有利3）息稅前利潤預計小于100萬元，增加自有資金更

32、有利。資金結構的調整1債務資金比例過高或自有資金比例過低1）將長期債務收兌或提前償還）2在股份有限公司將可轉換債券轉換為普通股股票3）在企業(yè)財務困難時，通過債務重組，將債務轉為資本金4）增加資本金2自有資金比例過高或債務資金比例過低1）減少資本金2）用企業(yè)留存收益償還債務3） 在企業(yè)盈利水平較高時，增加負債籌資規(guī)模。流動資產(chǎn)的概念是指能夠在1年或超過1年的一個施工經(jīng)營周期內變現(xiàn)的資產(chǎn)。特點1）周轉速度快、變現(xiàn)能力強2）屬于勞動對象和勞動產(chǎn)品，不屬于勞動資料.流動資產(chǎn)的分類按流動性強弱，流動資產(chǎn)可分為速動資產(chǎn)和非速動資產(chǎn)1速動資產(chǎn)周轉速度快、變現(xiàn)能力強的流動資產(chǎn)，包括庫存現(xiàn)金,銀行存款,其他貨幣

33、資金短期投資、應收票據(jù),應收賬款,其他應收款,預付賬款2非速動資產(chǎn),流動性較弱、變現(xiàn)能力較差、除了速動資產(chǎn)以外的存貨、待攤費用和待處理流動資產(chǎn)損失等。存貨包括：庫存材料、低值易耗品、周轉材料、委托加工物資、未完工程、在制品、庫存產(chǎn)成品等。待處理流動資產(chǎn)損失是因盤虧、毀損、報廢等已經(jīng)損失了的流動資產(chǎn)，因原因未查明，無法變現(xiàn)。營運資金是指流動資產(chǎn)占用資金減去流動負債后的余額。營運資金流動資產(chǎn)流動負債長期負債所有者權益非流動資。營運資金對償債能力的影響1）營運資金越多，短期償債能力越強，反之，越弱2）增加營運資金規(guī)模，可降低企業(yè)短期償債風險3）減少營運資金規(guī)模，償債。庫存現(xiàn)金的日常管理1遵守規(guī)定的庫

34、存現(xiàn)金使用范圍。庫存現(xiàn)金只能用于支付個人款項及不夠支票結算起點的開支2遵守庫存現(xiàn)金限額。由開戶銀行根據(jù)企業(yè)規(guī)模的大小、每天庫存現(xiàn)金收付金額的多少、企業(yè)距離的遠近確定：一般不超過35天零星開支的正常需要量為限額遠離開戶銀行的施工企業(yè)，庫存現(xiàn)金的限額最高不超過15天的日常零星開支。3嚴格庫存現(xiàn)金存取手續(xù)，不得坐支現(xiàn)金?，F(xiàn)金預算管理現(xiàn)金預算一般按年分季或分月編制，采用現(xiàn)金收支預算法。現(xiàn)金收支預算法是將預算期內可能發(fā)生的一切現(xiàn)金收支項目分類列入現(xiàn)金預算表內，以確定收支差異，采取適當財務對策的方法?，F(xiàn)金收入包括期期初現(xiàn)金余額額和本期現(xiàn)金金:本期現(xiàn)金收收入包括：1工程結算收收入2產(chǎn)品銷售收收入3其他業(yè)務收

35、收入4收回應收款款5利息、股利利收入:預算算期內可動用用的現(xiàn)金合計計期初現(xiàn)金金余額本期期現(xiàn)金收入額額二）現(xiàn)金支支出:本期現(xiàn)現(xiàn)金支出額和和期末現(xiàn)金必必要余額本期期現(xiàn)金支出包包括：1材料采購支支出2職工工資、福福利費支出其其他生產(chǎn)費用用支出4稅費支出5歸還應付款款6利息、股利利支出7購建建固定資產(chǎn)、臨臨時設施和無無形資產(chǎn)。支出期末現(xiàn)現(xiàn)金必要余額額是指在正常常施工經(jīng)營條條件下，企業(yè)業(yè)在預算期期期末必須持有有的現(xiàn)金。預預算期動用現(xiàn)現(xiàn)金合計本本期現(xiàn)金支出出期末現(xiàn)金金必要余額。現(xiàn)金融通:現(xiàn)金融通部分包括現(xiàn)金多余的處置和現(xiàn)金短缺的融資。應設置的項目：1銀行短期借款2銀行長期借款3.歸還短期借款4歸還長期借款

36、5投資有價證券6.出售有價證券7發(fā)行企業(yè)債券8收回企業(yè)債券處置辦法或融資方式：1臨時性現(xiàn)金多余，可考慮先歸還短期借款，然后購買有價證券2經(jīng)常性、長時期現(xiàn)金多余，歸還長期借款或進行長期投資3臨時性現(xiàn)金短缺，可出售短期有價證券或向銀行舉借短期借款4經(jīng)常性、長時期現(xiàn)金短缺，向銀行舉借長期借款或發(fā)行企業(yè)債券。最佳現(xiàn)金持有量的確定:最佳現(xiàn)金持有量，可采用存貨經(jīng)濟批量的模式確定。在預算期現(xiàn)金需要總量既定的條件下，影響最佳現(xiàn)金持有量的因素是現(xiàn)金的機會成本和有價證券與現(xiàn)金之間的轉換成本1機會成本:因持有一定數(shù)量現(xiàn)金而喪失的再投資收益。持有現(xiàn)金的機會成本持有現(xiàn)金而喪失證券投資收益銀行活期存款利息持有現(xiàn)金除了要付

37、出機會成本外，還會發(fā)生管理費用2轉換成本:將現(xiàn)金轉換為有價證券，或將有價證券轉換為現(xiàn)金，所付出的交易費，即為轉換成本。轉換成本包括：委托買賣傭金、委托手續(xù)費、印花稅、證券過戶費等3現(xiàn)金缺失成本:現(xiàn)金持有量不足而又無法及時通過有價證券變現(xiàn)加以補充而給企業(yè)造成的成本。由于難以計算，一般不考慮4最佳現(xiàn)金持有量計算舉例計算的前提條件：1）企業(yè)所需的現(xiàn)金均可通過有價證券變現(xiàn)獲得2）預算期內現(xiàn)金需要總量可以預測3）現(xiàn)金的支出比較穩(wěn)定，波動小，可通過變現(xiàn)有價證券補足4）有價證券的收益率以及每次變現(xiàn)的固定交易費用可以獲悉.應收賬款是企業(yè)提供商業(yè)信用，采取延期付款、賒銷等結算、銷售方式而應向發(fā)包建設單位等客戶收

38、取的款項。應收賬款的管理目標：在充分發(fā)揮應收賬款功能的基礎上，降低應收賬款的成本，使提供商業(yè)信用、擴大工程承包和產(chǎn)品銷售所增加的收益，大于其所占用的資金成本和發(fā)生的管理成本及壞賬損失。 應收賬款的功能：在建筑市場疲軟的情況下，促使工程承包和產(chǎn)品銷售的實現(xiàn)和增加。應收賬款的成本：應收賬款的機會成本、管理成本和壞賬損失。應收賬款政策的制定1應收賬款政策包括信用標準、信用條件、收帳政策三個部分2信用標準:企業(yè)同意向發(fā)包建設單位等客戶提供商業(yè)信用而提出的基本要求。通常以預期的壞賬損失率做出判別標準。標準過高，客戶難以接受，標準過低，壞賬損失較大。3.信用條件,企業(yè)要求客戶支付延期付款、賒銷款項的條件，

39、一般包括信用期限、折扣期限和現(xiàn)金折扣等。4.收帳政策:當客戶違反信用條件、拖欠賬款時所采取的收帳策略。應收賬款的日常管理1做好客戶的信用調查,信用調查是以被調查客戶以及其他單位保存的有關資料為基礎，通過加工整理獲得被調查客戶信用的一種方法。調查的主要資料來源：客戶財務會計報告信用評估機構對客戶評定的信用等級銀行信用部的材料財稅部門、工商管理部門、行業(yè)協(xié)會等有關信用資料2對客戶的信用進行評估采用信用評分法進行評估1) 對一系列反映企業(yè)信用狀況的財務比率和信用情況進行評價，確定得分2)進行加權平均，求得客戶的信用評分3應收賬款的日常管理。包括應收賬款帳齡分析、確定收帳程序和收帳方法1) 應收賬款帳

40、齡分析應收賬款帳齡結構分析分析帳齡：在信用期內，超過信用期1個月、6個月、1年、2年、3年等。2)分析拖欠原因工程項目竣工前拖欠：是否為投資缺口工程項目竣工后拖欠：是否為故意拖欠3)壞賬準備:根據(jù)有關規(guī)定和實際情況，提取壞賬準備，并對發(fā)生的壞賬損失，沖銷提取的壞賬準備。施工企業(yè)的材料，是指主要材料、結構件、機械配件、周轉材料等勞務對象和經(jīng)營管理部門使用的低值易耗品。施工企業(yè)的材料控制1根據(jù)材料供應計劃，控制材料采購用2采用A、B、C分析法，對材料資金進行控制:按照各項材料耗用金額占材料消耗總額的比重，將其劃分為A、B、C三類，甚至更多，其中A類最重要，B類次之，C類再次之，依此類推。3掌握材料

41、庫存動態(tài)，防止發(fā)生超儲積壓1.材料庫存指標三個指標：最高儲備量、最低儲備量、采購點儲備量1）最高儲備量供應間隔期間儲存的材料數(shù)量，加上加工整理和保險儲備。是庫存材料即將超儲的極限2）最低儲備量:供應期間間隔期儲備的材料已經(jīng)用完，庫中僅存加工整理材料和保險材料3）采購點儲備量也叫定貨點儲備量是采購材料的信號，當庫存材料達到采購點儲備時，應及時組織進料，使庫存材料保持必要的儲備量4）采購周期從辦理訂貨手續(xù)到材料入庫的全部時間4確定“經(jīng)濟批量”，使材料儲備保持合理水平.經(jīng)濟批量：既能減少占用資金和保管費用，又能節(jié)約采購費用1采購費用主要包括1）訂貨費2）運雜費2保管費用主要包括： 1）儲存材料占用流

42、動資金所支付的利息2）儲存材料的倉庫、場地及其起重運輸?shù)仍O備的折舊費、修理費、動力費、租賃費等3）倉庫工作人員的工資、職工福利費、辦公費、勞動保護費、保險費和材料加工整理費4）材料的自然耗損3缺貨損失費用主要包括：1）短缺材料、工具等儲備而發(fā)生的停工損失2）缺少材料儲備而引起不能按期竣工所支付的罰金3）因存貨不足，突擊采購材料而多付的運雜費和采購人員旅差費等. 價款結算方式1）按月結算：月終按已完成部分分部分項工程結算價款2）分段結算：按工程形象進度劃分的不同階段分段結算工程價款3）竣工后一次結算：單項工程或建設項目全部竣工后結算價款工程施工成本建筑安裝工程在施工過程中耗費的各項生產(chǎn)費用分為直

43、接費用和間接費用.1）直接費用：材料費、人工費、機械使用費、其他直接費2）間接費用：企業(yè)所屬各單位為組織和管理施工生產(chǎn)活動所發(fā)生的各項費用.工程成本預測主要有1工程成本預測1)工程預算成本2）工程預算成本:根據(jù)全國或地區(qū)統(tǒng)一制訂的預算定額并按統(tǒng)一規(guī)定編制工程預算方法計算的工程成本。工程成本計算程序：1） 根據(jù)分部分項工程材料消耗定額和地區(qū)材料預算定額，計算分項工程材料費2）根據(jù)分部分項工程的勞動定額和工資標準，計算分部分項的人工費3）根據(jù)分部分項工程的機械臺班定額和機械臺班費標準，計算機械使用費4）根據(jù)材料費、人工費、機械使用費的合計數(shù)和其他直接費定額，計算其他直接費5）將分部分項工程的材料費

44、、人工費、機械使用費和其他直接費相加，計算出分部分項工程的直接費用，制訂出分部分項工程的地區(qū)統(tǒng)一單位估價表6）根據(jù)工程量和統(tǒng)一估價表中相應單價算出各項工程的直接費用7）根據(jù)間接費用和期間費用定額，算出工程間接費用和期間費用8）工程預算成本直接費用間接費用期間費用9）工程造價工程預算成本（1利潤率稅費率）營業(yè)稅營業(yè)稅附加。工程成本降低額的預測1）根據(jù)計劃年度施工產(chǎn)值、固定費用總額和變動費用在工程造價中的比重以及稅費率、利潤率加以測算2工程成本計劃按直接費和間接費進行計算工程計劃成本。計劃成本施工預算成本節(jié)約額。各單位間接費用有：1）臨時設施攤銷費2）管理人員工資3）職工福利費4）折舊費5）修理費

45、6）工具用具使用費7）辦公費8）差旅交通費9）勞動保護費10）其他費用。財務費用計算（1）支出銀行借款利息（2）支出債券發(fā)行手續(xù)費等.工程成本計劃表。工程成本的控制是指企業(yè)在施工經(jīng)營過程中，按照既定的工程成本目標，對構成工程成本的一切耗費進行嚴格的計算、考核和監(jiān)督，及時揭示偏差，并采取有效措施，糾正不利差異，發(fā)展有利差異，使工程成本被限制在預定的目標范圍之內。工程成本控制及其基本程序1制訂工程成本標準工程成本標準是對各項費用開支和資源消耗規(guī)定的數(shù)量限制，是工程成本控制和考核的依據(jù)2執(zhí)行標準3確定差異4消除差異5 考核獎勵。責任成本的內容：1）按勞動定額、人工結算價格和工程量計算的工程人工費2）

46、按材料消耗定額、材料結算價格和工程量計算的工程材料費3）按機械臺班定額、機械臺班結算價格和工程量計算的工程機械使用費4）按工程人工費、材料費、機械使用費和其他直接費定額計算的工程其他直接費5）間接費用、管理費用和財務費用中的可控部分責任成本中心是對成本負責控制和保證完成的責任單位?？己顺杀局行牡闹饕笜耸秦熑纬杀究己速M用中心的主要指標是責任費用限額。固定資產(chǎn)的概念:施工企業(yè)的固定資產(chǎn)是從事建筑安裝工程施工的重要物質條件，包括施工企業(yè)的主要勞動資料和非生產(chǎn)經(jīng)營用房屋設備等。主要勞動資料作為固定資產(chǎn)的兩個條件：1使用期限在1年以上2單位價值在規(guī)定限額以上另外，使用期限在2年以上、單位價值在2000

47、元以上，但不屬于勞動資料范圍的一些非生產(chǎn)經(jīng)營用房屋、設備等也列為固定資產(chǎn)。固定資產(chǎn)管理的要點1管好固定資產(chǎn)，保證完整無缺2根據(jù)固定資產(chǎn)損耗和企業(yè)財務狀況及其變動趨勢，選擇合適的折舊政策3不斷提高固定資產(chǎn)的利用效果，減少占用資金。固定資產(chǎn)需要量的查定:要查定固定資產(chǎn)的需要量，首先要清查1）查清固定資產(chǎn)的實有數(shù)量2）查清固定資產(chǎn)的質量3）查清固定資產(chǎn)的生產(chǎn)能力。施工機械設備需要量的查定1施工企業(yè)必須配備一定數(shù)量的施工機械和運輸設備如挖土機、推土機、裝載機、混凝土攪拌機、自卸汽車等2查定施工機械設備的需要量1）根據(jù)企業(yè)施工任務特點（工程結構、性質、施工工藝、集中分散情況以及以往年度歷史資料），確定萬

48、元工作量的主要實物工程量2）根據(jù)工程任務計算主要工種工程實物量1）計算土方工程量2）計算土方運輸量3）計算施工設備需要量。生產(chǎn)設備需要量的查定1生產(chǎn)設備需要量計算2決定生產(chǎn)設備需要量的因素1）計劃生產(chǎn)任務是計算生產(chǎn)設備需要量的主要依據(jù)。若生產(chǎn)品種不多，可按計劃規(guī)定的各種產(chǎn)品進行計算； 若生產(chǎn)品種多，可按產(chǎn)品結構或工藝相近等因素，將產(chǎn)品進行適當分類，將同類產(chǎn)品換算為代表性產(chǎn)品進行計算2）生產(chǎn)設備全年有效工作時間。按照企業(yè)現(xiàn)行的工作制度計算生產(chǎn)設備的全部有效工作時間。生產(chǎn)設備的有效工作時間，一般等于日歷時間減去修理生產(chǎn)設備所必需的停工時間3）生產(chǎn)設備單位時間的產(chǎn)量定額生產(chǎn)設備單位時間的產(chǎn)量定額，通

49、常用單位臺時實物生產(chǎn)量來表現(xiàn)。在計算生產(chǎn)設備需要量時，可以各種產(chǎn)品加工所需定額總臺時除以生產(chǎn)設備全年有效臺時計算對固定資產(chǎn)進行行合理的分類類1按使用情況分分1）在用固固定資產(chǎn)2）租出固定定資產(chǎn)3）未使用固固定資產(chǎn)4）不不需用固定資資產(chǎn)2按用途分11）生產(chǎn)用固固定資產(chǎn)直接接或間接參加加施工生產(chǎn)或或施工生產(chǎn)經(jīng)經(jīng)營管理過程程的固定資產(chǎn)產(chǎn)2）非生產(chǎn)產(chǎn)用固定資產(chǎn)產(chǎn)企業(yè)施工生生產(chǎn)和施工生生產(chǎn)經(jīng)營管理理以外所需用用的固定資產(chǎn)產(chǎn)固定資產(chǎn)與低值值易耗品的區(qū)區(qū)別1）有些勞動動資料在企業(yè)業(yè)中所占比重重較大、使用用期限較長，應應劃為固定資資產(chǎn)2）有些些勞動資料，雖雖然價值已經(jīng)經(jīng)達到固定資資產(chǎn)的規(guī)模限限額，但如果果使用

50、期限不不穩(wěn)定，而且且更換頻繁，可可以將其作為為低值易耗品品。固定資產(chǎn)產(chǎn)的管理：11實行固定資資產(chǎn)歸口分級級管理，建立立使用保管責責任制2對固定資產(chǎn)產(chǎn)的使用、保保管、調撥、出出售、清理進進行經(jīng)常的核核算和檢查33做好固定資資產(chǎn)的清查盤盤點工作，保保證固定資產(chǎn)產(chǎn)的完整無缺缺。折舊：由于固固定資產(chǎn)的耗耗損而逐漸轉轉移到工程和和產(chǎn)品成本中中去的價值。使用損耗：由于生產(chǎn)使用而發(fā)生的損耗。自然損耗：由于自然力的侵蝕而引起的損耗無形損耗1）更便宜的設備投入市場2）新的勞動資料代替舊的勞動資料3）新材料、新工藝、新構件代替舊材料、舊工藝、舊構件。無形損耗的表現(xiàn)形式1）第一類無形損耗：機械設備價值貶值，但不影響

51、其生產(chǎn)能力和使用壽命2）第二類無形損耗：使用年限縮短，提前報廢，使價值上損失。機械設備的折舊機械設備由于技術進步而提前報廢的損失，應通過實際使用期間折舊率的提高，從提取的折舊中回收。在確定機械設備折舊時，不僅要考慮固定資產(chǎn)物理性能上的耐用年限，而且要考慮到經(jīng)濟上的可用年限。固定資產(chǎn)折舊計算的方法1平均年限折舊法1） 概念:固定資產(chǎn)的損耗價值，一般是依其使用年限平均計入各個期間的工程和產(chǎn)品成本中，每年的折舊額是由固定資產(chǎn)價值除以使用年限算得。2）平均年限折舊法（直線法）：將固定資產(chǎn)價值按其使用年限平均計入各個期間工程和產(chǎn)品成本的方法。2.預計凈殘值預計殘值預計清理費。3）預計凈殘值率是預計凈殘值

52、占固定資產(chǎn)價值的百分比。4）折舊率計算固定資產(chǎn)折舊率是折舊額與固定資產(chǎn)價值的百分比。固定資產(chǎn)折舊率通常是按年計算的。月折舊額固定資產(chǎn)價值月折舊率。5）折舊率計算方法（1）個別折舊率：就某項固定資產(chǎn)單獨計算（2）分類折舊率：按固定資產(chǎn)類別分別計算的平均折舊率。2臺班折舊法1）適用范圍:對于某些流動性較大、不是經(jīng)常使用的大型施工機械，需要采用與這些機械使用特點相適應的“臺班折舊法”，將這些機械的折舊費按照工作臺班直接計入有關工程成本2）折舊方法第一種：根據(jù)機械設備價值和預計折舊年限內工作臺班數(shù)，計算每一臺班折舊定額，然后根據(jù)工作臺班折舊定額和實際工作臺班計提折舊.月折舊額臺班折舊定額月工作臺班.缺

53、點：預計折舊年限內工作臺班難以符合實際。一般只宜對少數(shù)在特殊工程中使用的施工機械使用。第二種：在確定固定資產(chǎn)折舊年限和年折舊額的前提下，按年度施工任務確定當年機械設備的工作臺班的計劃數(shù)，算出該年度內每一臺班應提取的折舊定額，年中按折舊定額預提折舊，年末按年度實際折舊額加以調整。優(yōu)點:年度內機械設備利用臺班越多，每個臺班的折舊費越少，有利于促使施工單位充分利用機械設備。3行駛里程折舊法.:對于汽車等運輸設備，根據(jù)汽車價值、預計凈殘值率和預計折舊年限內行駛里程來計算單位里程折舊額，然后根據(jù)各月實際行駛里程和單位里程折舊額計提折舊.月折舊額單位里程折舊額月行駛里程4雙倍余額遞減折舊法1含義:根據(jù)固定

54、資產(chǎn)凈值乘以折舊率來計算折舊額,隨著固定資產(chǎn)逐年減少，各年計提的折舊額也逐年遞減。 折舊額計提.采用雙倍余額遞減折舊法計算折舊的固定資產(chǎn)，應在其固定資產(chǎn)到期兩年內，將固定資產(chǎn)凈值扣除預計凈殘值后的凈額平均攤銷。5年度總和折舊法1含義:也叫年限合計折舊法以固定資產(chǎn)折舊年限的各年可使用年限相加之和為分母，以各年可使用年限為分子，計算各年折舊額2.計算公式月折舊率年折舊率12月折舊額（固定資產(chǎn)原值預計凈殘值）月折舊率。雙倍余額遞減折舊法和年數(shù)總和折舊法都屬于遞減折舊法采用的原因：固定資產(chǎn)在使用過程中，效率或收益能力逐年下降，修理費逐年上升。2. 固定資產(chǎn)折舊年限和折舊方法一經(jīng)確定，一般不得隨意變更。

55、需要變更，在變更年度前報主管財政機關批準。固定資產(chǎn)減值準備1. 減值原因：市場價格持續(xù)下跌、或技術陳舊、長期閑置等，導致其可收回金額低于賬面凈值，應將可收回金額低于其賬面凈值的部分，按單項資產(chǎn)計提減值準備2.減值準備1）按該項固定資產(chǎn)的凈值全額提取減值準備2）等待清理或立即加以報廢清理3）已按其凈值全部提取減值準備的固定資產(chǎn)，不再計提折舊。固定資產(chǎn)折舊政策 企業(yè)根據(jù)自身的財務狀況及其變動趨勢，對固定資產(chǎn)折舊方法和折舊年限所作的選擇。折舊政策及其種類:1快速折舊政策在較短年限內平均提取完畢，使固定資產(chǎn)的回收均勻分布在較短折舊年限內2遞減折舊政策在折舊年限內依時間的順序先多后少提取折舊，使固定資產(chǎn)

56、投資的回收在前期較多，后期逐步遞減3慢速折舊政策在較長年限內平均提取折舊，使固定資產(chǎn)投資的回收均勻分布在較長的折舊年限內。折舊政策對企業(yè)財務的影響1對籌資的影響2對投資的影響3對分配的影響。選擇折舊政策需要考慮的因素1固定資產(chǎn)投資的回收2財務、稅法規(guī)定各類固定資產(chǎn)折舊年限的彈性3企業(yè)現(xiàn)金流量狀況4企業(yè)市場價值的高低。無形資產(chǎn)：不具備實物形態(tài)，而以其某種特殊權利、技術、知識、素質、信譽等價值形態(tài)存在于企業(yè)并對企業(yè)長期發(fā)揮作用的非貨幣性資產(chǎn)。無形資產(chǎn)特征1無形資產(chǎn)沒有獨立實體，但又依賴實體而存在2無形資產(chǎn)的價格，具有高度的不確定性無形資產(chǎn)分類1按實效性分類有限期無形資產(chǎn)和無限期無形資產(chǎn)2按可否辨認

57、分類可辨的無形資產(chǎn)，如專利技術不可辨認的無形資產(chǎn)，如商譽。專利權的含義:國家專利機關根據(jù)發(fā)明人的申請，經(jīng)審查認為其發(fā)明創(chuàng)造符合法律規(guī)定，授予發(fā)明人于一定期限內制造或專賣其發(fā)明創(chuàng)造成果的一種特殊權利。一般是指對某一工種、工程或產(chǎn)品造型、配方、結構、施工制造或程序。專利權特征:專利權可以轉讓所有權或使用權專利權作為技術成果，既有價值，又有使用價值 。專利權作用:有助于降低工程、產(chǎn)品成本有助于確立獨占性優(yōu)勢轉讓出去可以獲得轉讓費。專利成本:1）通過購買取得的，成本就是在購買時所支付的價款2）自行開發(fā)并依法申請取得的，成本就是依法取得時所發(fā)生的注冊費、律師費等。專利費攤銷:法律規(guī)定專利權有效期限為15

58、年，攤銷專利權成本的期限應比法定期限為短。非專利技術1. 含義:也叫專有技術，是指不為外界所知的技術2.非專利技術的四要素新穎性、有價值、實用性、保密性3.注意問題在轉讓非專利技術討論授權條款時，必須明確技術使用的范圍、技術由誰使用或在何處使用等問題。許可協(xié)議中必須明確，許可雙方交換和相互交換改進技術，實行對等原則。租賃權：承租方在給予出租方一定報酬的條件下，授予承租方在約定的期限內，占有和使用租賃財產(chǎn)的權利。租賃期滿，融資租入固定資產(chǎn)所有權歸承租方。應將其列入固定資產(chǎn)。土地使用權:土地使用費由土地出讓金和土地開發(fā)費構成企業(yè)取得土地使用權，也是一種租賃權，應將其列入無形資產(chǎn)如果土地使用權沒有年

59、限規(guī)定，就不必攤銷其價值，否則應在剩余年限中進行攤銷。商標權1. 含義:用各種文字或圖案標注在商品包裝上的標記2.享有的權利商標專用權、轉讓權、續(xù)展權、使用許可權3.攤銷商標是一種無形資產(chǎn)1）購買所得，商標的成本就是支付的價款2）自創(chuàng)，商標的成本包括注冊和保護商標權所發(fā)生的登記注冊費、律師費、訴訟費等3）商標無法定的有效期限，一般在10年內攤銷。商譽1.含義:企業(yè)能獲得高于正常投資收益率能力所形成的價值。由于企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營出色、工程質量優(yōu)異、技術先進、生產(chǎn)效率高，或歷史悠久、信譽卓著，或所處地理位置優(yōu)越等綜合因素，使施工企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營特別興旺，與同行業(yè)其他企業(yè)比較，可獲得超額利潤而形成的價值2.商

60、譽的特點:商譽與企業(yè)整體有關對有助于形成商譽的各個因素，不能用任何方法或公式進行單獨評估在企業(yè)實行聯(lián)營、股份經(jīng)營、中外合資經(jīng)營、合作經(jīng)營時可確認的商譽的預期超額利潤，可能和建立商譽過程中所發(fā)生的成本沒有關系。固定資產(chǎn)投資建設的程序1提出項目建議書。主要內容：1）項目建設提出的必要性和依據(jù)2）產(chǎn)品方案、擬建規(guī)模和建設地點的初步設想3）資源情況、建設條件、協(xié)作關系和引進國別、廠商的初步分析4）投資估算和資金籌措設想5）利用外資項目的可能性及償貸能力初步預算6）項目建設進度設想7）經(jīng)濟效益和社會效益初步估計2進行可行性研究: 根據(jù)批準的項目建議書，對項目在技術、工程、經(jīng)濟和外部協(xié)作條件等的可行性進行