2022年江西省基金從業(yè)資格《私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識(shí)》考試題庫(kù)（含解析）

2022年江西省基金從業(yè)資格《私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識(shí)》考試題庫(kù)(含解析)一、單選題.股權(quán)投資基金的。，是指通過(guò)對(duì)基金所持有的全部資產(chǎn)及應(yīng)承擔(dān)的全部負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行評(píng)估與計(jì)算，最終確定基金資產(chǎn)凈值的過(guò)程。A、分配B、清算C、變現(xiàn)D、估值答案：D解析：股權(quán)投資基金的估值，是指通過(guò)對(duì)基金所持有的全部資產(chǎn)及應(yīng)承擔(dān)的全部負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行評(píng)估與計(jì)算，最終確定基金資產(chǎn)凈值(NetAssetValue,NAV)的過(guò)程。目前行業(yè)較為常用的對(duì)股權(quán)投資基金進(jìn)行估值的方式，是先根據(jù)估值方法確定基金投資的每一個(gè)單一投資項(xiàng)目的價(jià)值及項(xiàng)目?jī)r(jià)值總和，加上基金持有的其他資產(chǎn)價(jià)值，再扣減基金應(yīng)承擔(dān)的費(fèi)用等負(fù)債，最終得到基金資產(chǎn)凈值。知識(shí)點(diǎn)：基金估值的概念；.二手資料收集的途徑主要有。I.通過(guò)查看企業(yè)的內(nèi)部資料獲取II.通過(guò)研究機(jī)構(gòu)和調(diào)查機(jī)構(gòu)獲取III.通過(guò)網(wǎng)絡(luò)獲取IV.通過(guò)各類會(huì)議獲取V.通過(guò)行業(yè)協(xié)會(huì)和商會(huì)獲?。緼、I.II.IV.VI.II.III.IV.VD、II.III.IV.V答案：C解析：二手資料收集的途徑主要有：通過(guò)查看企業(yè)的內(nèi)部資料獲?。ㄆ髽I(yè)的工商登記'財(cái)務(wù)報(bào)告'董事會(huì)會(huì)議記錄,業(yè)務(wù)文件及重大法律合同等）；通過(guò)網(wǎng)絡(luò)獲?。ㄊ占髽I(yè)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手和和上下游企業(yè)信息，尤其是上市公司的信息披露對(duì)評(píng)估企業(yè)利行業(yè)的真實(shí)狀況有很大幫助）；通過(guò)行業(yè)協(xié)會(huì)和商會(huì)獲??；通過(guò)研究機(jī)構(gòu)和調(diào)查機(jī)構(gòu)獲??；通過(guò)綜合性或?qū)I(yè)性圖書(shū)館獲??；通過(guò)各類會(huì)議獲??；通過(guò)新聞媒體獲取。3.企業(yè)自由現(xiàn)金流是歸屬于。的現(xiàn)金流量。I.公司股東II.公司管理層川.公司債權(quán)人？A、II.IllB、I.IllC、II.II.Ill答案：B解析：企業(yè)自由現(xiàn)金流（FCFF）是指公司在保持正常運(yùn)營(yíng)的情況下，可以向所有出資人（股東和債權(quán)人）進(jìn)行自由分配的現(xiàn)金流。.清算價(jià)值法評(píng)估的正確步驟是。。I.進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)查，收集與被評(píng)估資產(chǎn)或類似資產(chǎn)清算拍賣相關(guān)的價(jià)格資料II.根據(jù)市場(chǎng)調(diào)查計(jì)算出結(jié)果，對(duì)清算價(jià)格進(jìn)行評(píng)估III.根據(jù)差異程度及其他影響因素，估算被評(píng)估資產(chǎn)的價(jià)值，最后得出評(píng)估結(jié)果IV.分析、驗(yàn)證價(jià)格資料的科學(xué)性和可靠性V.逐項(xiàng)對(duì)比分析評(píng)估與參照物的差異及其程度，包括實(shí)物差異、市場(chǎng)條件、時(shí)間差異和區(qū)域差異等A、I、IV、V、川、IIB、川、I、II、V、IVC、I、II、III、IV、VD、I、川、V、II、IV答案：A解析：清算價(jià)值法評(píng)估的步驟：（1）進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)查，收集與被評(píng)估資產(chǎn)或類似資產(chǎn)清算拍賣相關(guān)的價(jià)格資料。（2）分析、驗(yàn)證價(jià)格資料的科學(xué)性和可靠性。（3）逐項(xiàng)對(duì)比分析評(píng)估與參照物的差異及其程度，包括實(shí)物差異、市場(chǎng)條件'時(shí)間差異和區(qū)域差異等。（4）根據(jù)差異程度及其他影響因素，估算被評(píng)估資產(chǎn)的價(jià)值，最后得出評(píng)估結(jié)果。（5）根據(jù)市場(chǎng)調(diào)查計(jì)算出結(jié)果，對(duì)清算價(jià)格進(jìn)行評(píng)估。一般采用清算價(jià)值法估值時(shí)采用較低的折扣率。對(duì)股權(quán)投資基金而言，清算很難獲得很好的投資回報(bào)，企業(yè)正?？沙掷m(xù)經(jīng)營(yíng)情況下，不會(huì)采用清算價(jià)值法。.下列各項(xiàng)屬于盡職調(diào)查作用的是（）。I幫助投資方判斷目標(biāo)公司是否值得投資并獲取項(xiàng)目估值所需信息II幫助投資方在投資條款談判、投資后管理重點(diǎn)內(nèi)容、項(xiàng)目退出方式選擇等方面的決策提供依據(jù)III降低信息不對(duì)稱可能帶來(lái)的問(wèn)題IV提高中介機(jī)構(gòu)自身的業(yè)務(wù)素質(zhì)和人員素質(zhì)A、I、IIvIIIB、IIxIILIVI、川、IV答案：A解析：盡職調(diào)查的作用有：①價(jià)值發(fā)現(xiàn)，幫助投資方判斷目標(biāo)公司是否值得投資并獲取項(xiàng)目估值所需信息；②風(fēng)險(xiǎn)發(fā)現(xiàn)，通過(guò)獲取目標(biāo)公司的真實(shí)信息，識(shí)別和評(píng)估目標(biāo)公司的主要風(fēng)險(xiǎn)，降低信息不對(duì)稱可能帶來(lái)的問(wèn)題；③投資決策輔助,依據(jù)盡職調(diào)查中發(fā)現(xiàn)的目標(biāo)公司的特點(diǎn)和風(fēng)險(xiǎn)，幫助投資方在投資條款談判'投資后管理重點(diǎn)內(nèi)容、項(xiàng)目退出方式選擇等方面的決策提供依據(jù)。6.基金募集機(jī)構(gòu)可以將C1中符合。情形之一的自然人，作為風(fēng)險(xiǎn)承受能力最低類別投資者。I.投資能力較低不具有完全民事行為能力III.沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)容忍度或者不愿承受任何投資損失IV.法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他情形A、I、II、IIIB、I、II、IVC、IIxIILIVI、IIv川、IV答案：C解析：基金募集機(jī)構(gòu)可以將C1中符合下列情形之一的自然人，作為風(fēng)險(xiǎn)承受能力最低類別投資者：Q）不具有完全民事行為能力；（2）沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)容忍度或者不愿承受任何投資損失；（3）法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他情形。.（2017年）創(chuàng)業(yè)投資基金通過(guò)注資的形式對(duì)。的增量股權(quán)進(jìn)行投資，從而為企業(yè)提供發(fā)展所需的資金。A、未上市成長(zhǎng)企業(yè)B、已上市成長(zhǎng)企業(yè)C、未上市成熟企業(yè)D、未上市小企業(yè)答案：A解析：創(chuàng)業(yè)投資基金，是指主要投資于處于各個(gè)創(chuàng)業(yè)階段的未上市成長(zhǎng)性企業(yè)的股權(quán)投資基金。.在照單一項(xiàng)目分配的模式下，為保障投資者相關(guān)利益，可應(yīng)用。。A、風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖機(jī)制B、綠鞋機(jī)制C、回?fù)軝C(jī)制D、風(fēng)險(xiǎn)決策機(jī)制答案：C解析：在前期項(xiàng)目盈利并提取了業(yè)績(jī)報(bào)酬而后期項(xiàng)目出現(xiàn)虧損的情況下，可能出現(xiàn)基金管理人已提取的業(yè)績(jī)報(bào)酬金額超過(guò)基金整體盈利部分既定比例，或者基金投資者獲取的投資收益不足門檻收益的情況。此時(shí)，可應(yīng)用回?fù)軝C(jī)制，要求基金管理人退回部分或全部業(yè)績(jī)報(bào)酬，保障基金投資者的利益。知識(shí)點(diǎn)：收益分配的方式：按照單一項(xiàng)目分配、按照基金整體分配；.合伙型股權(quán)投資基金，新增合伙人需(??)一致同意，并訂立入伙協(xié)議。A、全體合伙人B、一半以上合伙人C、2/3以上合伙人D、1/3以上合伙人答案：A解析：合伙型股權(quán)投資基金具有較強(qiáng)的人合性特征，新增合伙人需經(jīng)全體合伙人一致同意（但合伙協(xié)議另有約定的除外），并訂立入伙協(xié)議。.下列關(guān)于《私募投資基金管理人內(nèi)部控制指引》相關(guān)規(guī)定的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。A、股權(quán)投資基金管理人應(yīng)遵循綜合化原則B、股權(quán)投資基金管理人應(yīng)具備至少2名高級(jí)管理人員C、股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)建立財(cái)產(chǎn)分離制度D、股權(quán)投資基金管理人應(yīng)建立合格投資者適當(dāng)性制度答案：A解析：股權(quán)投資基金管理人應(yīng)遵循專業(yè)化原則，主營(yíng)業(yè)務(wù)清晰，不得兼營(yíng)與股權(quán)投資基金管理無(wú)關(guān)或存在利益沖突的其他業(yè)務(wù)。.對(duì)于早期階段的被投資企業(yè)，投資機(jī)構(gòu)側(cè)重于協(xié)助其進(jìn)行。。I、規(guī)范管理II、業(yè)務(wù)開(kāi)拓川、后續(xù)再融資IV、上市推動(dòng)A、I、IIvHLIVB、I、IIxIIIC、I、川、IVD、II、川、IV答案：B解析：對(duì)于早期階段的被投資企業(yè)，投資機(jī)構(gòu)側(cè)重于協(xié)助其進(jìn)行規(guī)范管理、業(yè)務(wù)開(kāi)拓、后續(xù)再融資等。.通常，同時(shí)具備下列條件，除刑法另有規(guī)定的以外，即構(gòu)成“非法吸收公眾存款或者變相吸收公眾存款"，即。。I.未經(jīng)有關(guān)部門依法批準(zhǔn)或者借用合法經(jīng)營(yíng)的形式吸收資金II.通過(guò)媒體、推介會(huì)'傳單、手機(jī)短信等途徑向社會(huì)公開(kāi)宣傳III.承諾在一定期限內(nèi)以貨幣、實(shí)物、股權(quán)等方式還本付息或者給付回報(bào)IV.向社會(huì)公眾即社會(huì)不特定對(duì)象吸收資金？A、I.II.IllB、II.III.IVC、I.II.IVD、I.II.III.IV答案：D解析：通常，同時(shí)具備下列四個(gè)條件，除刑法另有規(guī)定的以外，即構(gòu)成“非法吸收公眾存款或者變相吸收公眾存款”：G）未經(jīng)有關(guān)部門依法批準(zhǔn)或者借用合法經(jīng)營(yíng)的形式吸收資金。（2）通過(guò)媒體、推介會(huì)、傳單、手機(jī)短信等途徑向社會(huì)公開(kāi)宣傳。（3）承諾在一定期限內(nèi)以貨幣、實(shí)物'股權(quán)等方式還本付息或者給付回報(bào)。（4）向社會(huì)公眾即社會(huì)不特定對(duì)象吸收資金。.基金托管人應(yīng)當(dāng)履行的職責(zé)不包括。。A、安全保管基金財(cái)產(chǎn)B、定期或者不定期向基金投資者披露基金經(jīng)營(yíng)運(yùn)作等方面的信息C、將托管資金與基金托管機(jī)構(gòu)自有財(cái)產(chǎn)嚴(yán)格分開(kāi)D、按照相關(guān)法律的規(guī)定和托管協(xié)議的約定，根據(jù)基金管理人的指令，及時(shí)辦理清算、交割事宜答案：B解析：選項(xiàng)B符合題意：基金托管人主要履行下列職責(zé)：安全保管基金財(cái)產(chǎn)；按照規(guī)定開(kāi)設(shè)基金資金賬戶；對(duì)同一基金管理人所托管的不同基金的資金分別設(shè)置賬戶，確保各基金資金賬戶的獨(dú)立；將托管資金與基金托管機(jī)構(gòu)自有財(cái)產(chǎn)嚴(yán)格分開(kāi)；保存基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)的記錄、賬冊(cè)、報(bào)表和其他相關(guān)資料；按照相關(guān)法律的規(guī)定和托管協(xié)議的約定，根據(jù)基金管理人的指令，及時(shí)辦理清算、交割事宜;按照相關(guān)法律的規(guī)定監(jiān)督基金管理人的資金運(yùn)作，定期向基金管理人出具資產(chǎn)托管報(bào)告。選項(xiàng)B屬于基金管理人的職責(zé)。.以下關(guān)于相對(duì)估值法的計(jì)算公式正確的是。A、目標(biāo)公司價(jià)值=目標(biāo)公司某種指標(biāo)X（可比公司價(jià)值/可比公司某種指標(biāo)）B、目標(biāo)公司價(jià)值=可比公司價(jià)值X（可比公司價(jià)值/可比公司某種指標(biāo)）C、目標(biāo)公司價(jià)值=目標(biāo)公司某種指標(biāo)X（可比公司價(jià)值/目標(biāo)公司某種指標(biāo)）D、目標(biāo)公司價(jià)值二可比公司某種指標(biāo)X（可比公司價(jià)值/目標(biāo)公司某種指標(biāo)）答案：A解析：相對(duì)估值法的計(jì)算公式為目標(biāo)公司價(jià)值=目標(biāo)公司某種指標(biāo)X（可比公司價(jià)值/可比公司某種指標(biāo)）.以下不屬于股權(quán)投資基金對(duì)被投資企業(yè)的監(jiān)控通常會(huì)采取的方式的是。。A、跟蹤協(xié)議條款執(zhí)行情況B、監(jiān)控被投資企業(yè)的各類經(jīng)營(yíng)指標(biāo)與財(cái)務(wù)狀況C、參與被投資企業(yè)的公司治理D、提供增值服務(wù)答案：D解析：股權(quán)投資基金對(duì)被投資企業(yè)的監(jiān)控通常會(huì)采取以下幾種方式：①跟蹤協(xié)議條款執(zhí)行情況；②監(jiān)控被投資企業(yè)的各類經(jīng)營(yíng)指標(biāo)與財(cái)務(wù)狀況；③參與被投資企業(yè)的公司治理。.股權(quán)投資基金財(cái)務(wù)盡職調(diào)查涵蓋的內(nèi)容不包括。。A、未來(lái)盈利預(yù)測(cè)B、資本性開(kāi)支C、定價(jià)能力D、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)敏感度分析答案：C解析：選項(xiàng)C符合題意：股權(quán)投資基金財(cái)務(wù)盡職調(diào)查涵蓋企業(yè)的歷史經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、未來(lái)盈利預(yù)測(cè)、營(yíng)運(yùn)資金、融資結(jié)構(gòu)、資本性開(kāi)支以及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)敏感度分析等內(nèi)容。.下列投資者視為合格投資者的是。I企業(yè)年金等養(yǎng)老基金II依法設(shè)立并在基金業(yè)協(xié)會(huì)備案的投資計(jì)劃川投資于所管理私募基金的私募基金管理人及其從業(yè)人員A、IxIIB、II、IIIC、I、IIID、I、IIvIII答案：D解析：下列投資者視為合格投資者：（1）社會(huì)保障基金,企業(yè)年金等養(yǎng)老基金，慈善基金等社會(huì)公益基金；（2）依法設(shè)立并在基金業(yè)協(xié)會(huì)備案的投資計(jì)劃；（3）投資于所管理私募基金的私募基金管理人及其從業(yè)人員；（4）中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他投資者。.下列不屬于項(xiàng)目跟蹤與監(jiān)控的主要方式的是。。A、跟蹤協(xié)議條款執(zhí)行情況B、提高被投資企業(yè)抵御和防范風(fēng)險(xiǎn)的能力C、監(jiān)控被投資企業(yè)的各類經(jīng)營(yíng)指標(biāo)與財(cái)務(wù)狀況D、參與被投資企業(yè)的公司治理答案：B解析：項(xiàng)目跟蹤與監(jiān)控的主要方式有：①跟蹤協(xié)議條款執(zhí)行情況；②監(jiān)控被投資企業(yè)的各類經(jīng)營(yíng)指標(biāo)與財(cái)務(wù)狀況；③參與被投資企業(yè)的公司治理。.股權(quán)投資基金運(yùn)行期間，股權(quán)投資基金信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在。結(jié)束之日起4個(gè)月內(nèi)，向投資者披露基金對(duì)外投資情況、基金財(cái)務(wù)情況、項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)情況、投資收益分配和損失承擔(dān)情況、基金費(fèi)用支出情況以及基金合同約定的其他信息。A、每個(gè)月B、每季度C、每半年D、每年度答案：D解析：股權(quán)投資基金運(yùn)行期間，股權(quán)投資基金信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在每年度結(jié)束之日起4個(gè)月內(nèi)，向投資者披露基金對(duì)外投資情況、基金財(cái)務(wù)情況、項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)情況'投資收益分配和損失承擔(dān)情況'基金費(fèi)用支出情況以及基金合同約定的其他信息。.()是股權(quán)投資基金市場(chǎng)的支撐者。A、基金托管人B、基金投資者C、基金管理人D、第三方機(jī)構(gòu)答案：B解析：基金投資者是股權(quán)投資基金市場(chǎng)的支撐者，只有基金投資者的合法權(quán)益得到應(yīng)有保護(hù)，才能鼓勵(lì)基金投資者把資金投資于股權(quán)投資基金行業(yè)，股權(quán)投資基金行業(yè)才能發(fā)展。.在私募基金募集期間，應(yīng)當(dāng)在招募說(shuō)明書(shū)或宣傳推介材料中向投資者披露。。I.基金的基本信息II.基金管理人基本信息III.基金的投資信息IV.基金的募集期限A、I、IIvIIIB、I、IILIVC、IIx川、IVD、I、IIvHLIV答案：D解析：基金募集期間，應(yīng)當(dāng)在宣傳推介材料中向投資者披露如下信息：基金基本信息；管理人基本信息；基金的投資信息；基金的募集期限；基金估值政策、程序和定價(jià)模式；基金合同的主要條款；基金的申購(gòu)與贖回安排；基金管理人最近三年的誠(chéng)信情況說(shuō)明；其他事項(xiàng)。.股權(quán)投資基金投資后管理的主要內(nèi)容包括O。I.對(duì)被投資企業(yè)進(jìn)行的項(xiàng)目監(jiān)控活動(dòng)II.對(duì)被投資企業(yè)提供增值服務(wù)III.對(duì)被投資企業(yè)進(jìn)行上市輔導(dǎo)IV.對(duì)被投資企業(yè)提供再融資服務(wù)A、I、IIvIIIB、I、III、IVC、II、川、IVD、IxII答案：D解析：投資后管理實(shí)際上是從投資機(jī)構(gòu)的視角出發(fā)，研究和分析如何對(duì)被投資企業(yè)進(jìn)行管理和監(jiān)控。投資后管理不同于項(xiàng)目管理，也不能簡(jiǎn)單地將其理解為投資后的風(fēng)險(xiǎn)管理。通常，投資后管理的主要內(nèi)容可以分為兩類，第一類為投資機(jī)構(gòu)對(duì)被投資企業(yè)進(jìn)行的項(xiàng)目跟蹤與監(jiān)控活動(dòng)；第二類為投資機(jī)構(gòu)為被投資企業(yè)提供的增值服務(wù)。知識(shí)點(diǎn)：投資后管理的主要內(nèi)容；.將企業(yè)的主要財(cái)務(wù)指標(biāo)乘以倍數(shù)，從而獲得對(duì)企業(yè)股權(quán)價(jià)值的估值參考結(jié)果的估值法是。。A、相對(duì)估值法B、貼現(xiàn)現(xiàn)金流法C、清算價(jià)值法D、成本法答案：A解析：相對(duì)估值法的基本原理是以可以比較的其他公司（可比公司）的價(jià)格為基礎(chǔ)，來(lái)評(píng)估目標(biāo)公司的相應(yīng)價(jià)值。評(píng)估所得的價(jià)值，可以是股權(quán)價(jià)值，也可以是企業(yè)價(jià)值。知識(shí)點(diǎn)：相對(duì)估值法的基本原理與主要方法；.下列不屬于推介基金時(shí)不得宣傳的內(nèi)容的是（）。A、預(yù)期收益B、預(yù)計(jì)收益C、預(yù)測(cè)投資業(yè)績(jī)D、投資期限答案：D解析：在推介基金時(shí)，不得以任何方式承諾投資者資金不受損失，或者以任何方式承諾投資者最低收益，包括宣傳“預(yù)期收益”“預(yù)計(jì)收益”“預(yù)測(cè)投資業(yè)績(jī)”等相關(guān)內(nèi)容。.投資后管理的主要內(nèi)容可分為兩類。。I、為股權(quán)投資基金對(duì)被投資企業(yè)進(jìn)行的項(xiàng)目監(jiān)控活動(dòng)II、為股權(quán)投資基金對(duì)被投資企業(yè)提供的增值服務(wù)III、為股權(quán)投資基金對(duì)被投資企業(yè)提供信息服務(wù)IV、為股權(quán)投資基金對(duì)被投資企業(yè)提供數(shù)據(jù)服務(wù)？A、I.IVB、I.IIC、I.IllD、III.IV答案：B解析：投資后管理的主要內(nèi)容可分為兩類：第一類為股權(quán)投資基金對(duì)被投資企業(yè)進(jìn)行的項(xiàng)目監(jiān)控活動(dòng)；第二類為股權(quán)投資基金對(duì)被投資企業(yè)提供的增值服務(wù)。.(2017年)管理人應(yīng)當(dāng)指定至少()名高級(jí)管理人專職擔(dān)任合規(guī)風(fēng)控負(fù)責(zé)人,負(fù)責(zé)對(duì)機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)運(yùn)作的合法合規(guī)性和風(fēng)險(xiǎn)管理狀況進(jìn)行監(jiān)督檢查。A、1B、2C、3D、4答案：A解析：股權(quán)投資基金管理人應(yīng)建立與其業(yè)務(wù)特點(diǎn)和規(guī)模相匹配的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)。管理人應(yīng)當(dāng)指定至少1名高級(jí)管理人專職擔(dān)任合規(guī)風(fēng)控負(fù)責(zé)人，負(fù)責(zé)對(duì)機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)運(yùn)作的合法合規(guī)性和風(fēng)險(xiǎn)管理狀況進(jìn)行監(jiān)督檢查。.相對(duì)估值法的優(yōu)點(diǎn)不屬于的一項(xiàng)是。A、受可比公司企業(yè)價(jià)值偏差影響B(tài)、運(yùn)用簡(jiǎn)單，易于理解C、主觀因素相對(duì)較少D、可以及時(shí)反映市場(chǎng)看法的變化答案：A解析：相對(duì)估值法的優(yōu)點(diǎn)是：運(yùn)用簡(jiǎn)單，易于理解；主觀因素相對(duì)較少；可以及時(shí)反映市場(chǎng)看法的變化。.公司的賬面價(jià)值是,如果評(píng)估標(biāo)的公司的真正價(jià)值，還需對(duì)—作出必要調(diào)整，在此基礎(chǔ)上，得出雙方都可接受的價(jià)格。（）A、公司資產(chǎn)總值；資產(chǎn)負(fù)債表的各個(gè)項(xiàng)目B、公司流動(dòng)資產(chǎn)減去負(fù)債后的價(jià)值；公司賬簿C、公司固定資產(chǎn)價(jià)值；投資收益率D、公司總資產(chǎn)減去總負(fù)債后的凈值；資產(chǎn)負(fù)債表的各個(gè)項(xiàng)目答案：D解析：公司總資產(chǎn)減去總負(fù)債后的凈值即為公司的賬面價(jià)值。但是若要評(píng)估目標(biāo)公司的真正價(jià)值，還必須對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表的各個(gè)項(xiàng)目作出必要的調(diào)整。.項(xiàng)目退出，是指股權(quán)投資基金選擇合適的時(shí)機(jī)，將在被投資企業(yè)的股權(quán)變現(xiàn)，由。，以實(shí)現(xiàn)資本增值或及時(shí)避免和降低財(cái)產(chǎn)損失。A、債權(quán)形態(tài)轉(zhuǎn)化為具有流動(dòng)性的現(xiàn)金收益B、股權(quán)形態(tài)轉(zhuǎn)化為具有流動(dòng)性的現(xiàn)金收益C、股權(quán)形態(tài)轉(zhuǎn)化為債權(quán)形態(tài)D、股權(quán)形態(tài)轉(zhuǎn)化為資產(chǎn)形態(tài)答案：B解析：項(xiàng)目退出，是指股權(quán)投資基金選擇合適的時(shí)機(jī)，將在被投資企業(yè)的股權(quán)變現(xiàn)，由股權(quán)形態(tài)轉(zhuǎn)化為具有流動(dòng)性的現(xiàn)金收益，以實(shí)現(xiàn)資本增值，或及時(shí)避免和降低財(cái)產(chǎn)損失。.我國(guó)股權(quán)投資基金行業(yè)發(fā)展的歷史階段不包括（）。A、探索與起步階段B、平穩(wěn)發(fā)展階段C、快速發(fā)展階段D、統(tǒng)一監(jiān)管下的規(guī)范化發(fā)展階段答案：B解析：在國(guó)務(wù)院各有關(guān)部門和地方政府的推動(dòng)下，我國(guó)股權(quán)投資基金行業(yè)發(fā)展經(jīng)歷了三個(gè)歷史階段：①探索與起步階段；②快速發(fā)展階段；③統(tǒng)一監(jiān)管下的規(guī)范化發(fā)展階段。.（2017年）股權(quán)投資基金募集程序?yàn)椋ǎ?。A、基金風(fēng)險(xiǎn)類型評(píng)估一特定對(duì)象確定一投資者適當(dāng)性匹配一基金風(fēng)險(xiǎn)揭示一合格投資者確認(rèn)一投資冷靜期一回訪確認(rèn)B、特定對(duì)象確定一投資者適當(dāng)性匹配一基金風(fēng)險(xiǎn)類型評(píng)估一基金風(fēng)險(xiǎn)揭示一合格投資者確認(rèn)一投資冷靜期一回訪確認(rèn)C、特定對(duì)象確定一基金風(fēng)險(xiǎn)類型評(píng)估一投資者適當(dāng)性匹配一基金風(fēng)險(xiǎn)揭示一合格投資者確認(rèn)一投資冷靜期一回訪確認(rèn)D、特定對(duì)象確定一基金風(fēng)險(xiǎn)類型評(píng)估一基金風(fēng)險(xiǎn)揭示一投資者適當(dāng)性匹配一合格投資者確認(rèn)一投資冷靜期一回訪確認(rèn)答案：C解析：（教材P262）股權(quán)投資基金募集時(shí)，一般按照如下程序進(jìn)行：特定對(duì)象確定一基金風(fēng)險(xiǎn)類型評(píng)估一投資者適當(dāng)性匹配一基金風(fēng)險(xiǎn)揭示一合格投資者確認(rèn)一投資冷靜期一回訪確認(rèn)。.公司制創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)采取股權(quán)投資方式直接投資于種子期、初創(chuàng)期科技型企業(yè)滿（）年的，可以按照投資額的（）在股權(quán)持有滿2年的當(dāng)年抵扣該公司創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的應(yīng)納稅所得額；當(dāng)年不足抵扣的，可以在以后納稅年度結(jié)轉(zhuǎn)抵扣。A、1,70%B、2,70%C、3,70%D、2,60%答案：B解析：《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第九十七條規(guī)定，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)采取股權(quán)投資方式投資于未上市的中小高新技術(shù)企業(yè)2年以上的，可以按照其投資額的70%在股權(quán)持有滿2年的當(dāng)年，抵扣該創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的應(yīng)納稅所得額。當(dāng)年不足抵扣的，可以在以后納稅年度結(jié)轉(zhuǎn)抵扣。.一份詳盡的盡職調(diào)查工作計(jì)劃不包括：A、盡職調(diào)查對(duì)象B、盡職調(diào)查內(nèi)容與方法C、盡職調(diào)查的手段D、盡職調(diào)查的日程安排答案：C解析：一份詳盡的盡職調(diào)查工作計(jì)劃通常包括：盡職調(diào)查對(duì)象、盡職調(diào)查內(nèi)容與方法、盡職調(diào)查項(xiàng)目組人員組成、盡職調(diào)查的日程安排'盡職調(diào)查的配套安排等內(nèi)容。知識(shí)點(diǎn)：盡職調(diào)查的方法.(),是指基金管理人委托第三方機(jī)構(gòu)代為募集基金，為基金管理人提供推介基金、發(fā)售基金份額'辦理基金份額認(rèn)繳、退出等募集服務(wù)。A、委托募集B、委派募集C、自行募集D、間接募集答案：A解析：委托募集，是指基金管理人委托第三方機(jī)構(gòu)代為募集基金。受托募集的第三方機(jī)構(gòu)就是基金銷售機(jī)構(gòu)，為基金管理人提供推介基金'發(fā)售基金份額、辦理基金份額認(rèn)繳,退出等募集服務(wù)。.在股權(quán)投資基金管理人內(nèi)部控制原則中，基金財(cái)產(chǎn)、管理人固有財(cái)產(chǎn)'其他財(cái)產(chǎn)的運(yùn)作應(yīng)當(dāng)分離體現(xiàn)了。。A、全面性原則B、執(zhí)行有效原則C、獨(dú)立性原則D、相互制約原則答案：C解析：管理人內(nèi)部控制原則中的獨(dú)立性原則是指各部門和崗位職責(zé)應(yīng)當(dāng)保持相對(duì)獨(dú)立，基金財(cái)產(chǎn)'管理人固有財(cái)產(chǎn)、其他財(cái)產(chǎn)的運(yùn)作應(yīng)當(dāng)分離。.區(qū)域性股權(quán)交易市場(chǎng)是多層次資本市場(chǎng)的重要組成部分，對(duì)于促進(jìn)企業(yè)特別是。股權(quán)交易和融資，鼓勵(lì)科技創(chuàng)新和激活民間資本，加強(qiáng)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)薄弱環(huán)節(jié)的支持，具有積極作用。A、大型企業(yè)B、中小微企業(yè)C、傳統(tǒng)企業(yè)D、高新技術(shù)企業(yè)答案：B解析：區(qū)域性股權(quán)交易市場(chǎng)是多層次資本市場(chǎng)的重要組成部分，對(duì)于促進(jìn)企業(yè)特別是中小微企業(yè)股權(quán)交易和融資，鼓勵(lì)科技創(chuàng)新和激活民間資本，加強(qiáng)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)薄弱環(huán)節(jié)的支持，具有積極.（2017年）下列不屬于基金托管人職責(zé)的是（）。A、安全保管基金財(cái)產(chǎn)B、復(fù)核審查資產(chǎn)凈值C、召集基金份額持有人大會(huì)D、參與基金的投資運(yùn)作答案：D解析：股權(quán)投資基金托管是指托管人對(duì)基金履行安全保管財(cái)產(chǎn)'開(kāi)設(shè)基金資金賬戶、辦理清算交割、復(fù)核審查資產(chǎn)凈值、開(kāi)展投資監(jiān)督'召集基金份額持有人大會(huì)等職責(zé)的行為。.金融機(jī)構(gòu)投資于股權(quán)投資基金主要有。等方式。I.以子公司的形式進(jìn)行創(chuàng)業(yè)投資或并購(gòu)?fù)顿Y業(yè)務(wù)II.作為基金投資者投資于股權(quán)投資基金III.作為基金管理人發(fā)起成立基金，直接參與股權(quán)投資IV.通過(guò)信托計(jì)劃形成的契約型股權(quán)投資基金A、I、IIvIIIB、IxIVC、I、IILIVD、IIVIII答案：D解析：金融機(jī)構(gòu)投資于股權(quán)投資基金主要有兩種方式：一是作為基金投資者投資于股權(quán)投資基金；二是作為基金管理人發(fā)起成立基金，直接參與股權(quán)投資。知識(shí)點(diǎn)：國(guó)外股權(quán)投資基金投資者的主要類型；.關(guān)于估值方法中的清算價(jià)值法，表述錯(cuò)誤的是。。A、在使用清算價(jià)值法估值時(shí)，通常采用較低的折扣率B、清算價(jià)值法中需要考慮變現(xiàn)價(jià)值C、清算價(jià)值法在企業(yè)可持續(xù)經(jīng)營(yíng)的情況下極少使用D、清算價(jià)值法僅適用于破產(chǎn)清算的情形答案：D解析：清算包括破產(chǎn)清算和解散清算。假設(shè)企業(yè)破產(chǎn)或公司解散時(shí)，將企業(yè)拆分為可出售的幾個(gè)業(yè)務(wù)或資產(chǎn)包，并分別估算這些業(yè)務(wù)或資產(chǎn)包的變現(xiàn)價(jià)值，加總后作為企業(yè)估值的參考標(biāo)準(zhǔn)。一般采用清算價(jià)值法估值時(shí)采用較低的折扣率。對(duì)股權(quán)投資基金而言，清算很難獲得很好的投資回報(bào)，企業(yè)正?？沙掷m(xù)經(jīng)營(yíng)情況下，不會(huì)采用清算價(jià)值法。.為了保證基金財(cái)產(chǎn)的安全，有些國(guó)家的法律法規(guī)要求股權(quán)投資基金按照資產(chǎn)管理和保管分開(kāi)的原則進(jìn)行運(yùn)作，由專門的。保管基金資產(chǎn)。A、基金管理人B、服務(wù)機(jī)構(gòu)C、基金托管人D、基金投資者答案：C解析：選項(xiàng)C正確：為了保證基金財(cái)產(chǎn)的安全，有些國(guó)家的法律法規(guī)要求股權(quán)投資基金按照資產(chǎn)管理和保管分開(kāi)的原則進(jìn)行運(yùn)作，由專門的基金托管人保管基金資產(chǎn)。.公司章程的必備條款包括O。I股東的權(quán)利義務(wù)II入股、退股及轉(zhuǎn)讓川利潤(rùn)分配及虧損分擔(dān)IV終止、解散及清算A、I、IIB、I、IIIC、II、IILIVD、I、IIvHLIV答案：D解析：IKIlkIV均屬于公司章程的必備條款。42.基金管理人進(jìn)行登記并開(kāi)展基金管理業(yè)務(wù)通常應(yīng)滿足如下基本要求有（）1.主體資格要求II-專業(yè)化經(jīng)營(yíng)要求III.防范利益沖突要求IV.運(yùn)營(yíng)基本設(shè)施和條件要求A、II.III.IVB、I.II.III.C、I.III.IVD、I.II.III.IV答案：D解析：基金管理人進(jìn)行登記并開(kāi)展基金管理業(yè)務(wù)通常應(yīng)滿足如下基本要求：1.主體資格要求2.專業(yè)化經(jīng)營(yíng)要求3.防范利益沖突要求4.運(yùn)營(yíng)基本設(shè)施和條件要求43.（2017年）有限責(zé)任公司型股權(quán)投資基金作出增資或者減資決議，必須經(jīng)（）通過(guò)。A、出席股東大會(huì)的股東所持表決權(quán)的1/2以上B、代表2/3以上表決權(quán)的股東C、出席股東大會(huì)的股東所持表決權(quán)的2/3以上D、代表1/2以上表決權(quán)的股東答案：B解析：有限責(zé)任公司型股權(quán)投資基金作出增資或者減資決議，必須經(jīng)代表2/3以上表決權(quán)的股東通過(guò)。.（2017年）盡職調(diào)查報(bào)告主要包括（）。A、前言B、正文C、附件D、以上都對(duì)答案：D解析：一般而言，盡職調(diào)查報(bào)告主要分為前言,正文和附件三個(gè)部分。.折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法的估值步驟屬于。I.選擇適用的折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法II.確定詳細(xì)預(yù)測(cè)期數(shù)（n）III.計(jì)算詳細(xì)預(yù)測(cè)期內(nèi)的每期現(xiàn)金流（CF1）IV.計(jì)算折現(xiàn)率（r）V.計(jì)算終值（IV）A、I.II.III.IVB、I.III.IV.VC、II.III.IV.VD、I.II.III.IV.V答案：D解析：折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法的估值步驟為：選擇適用的折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法；確定詳細(xì)預(yù)測(cè)期數(shù)（n）；計(jì)算詳細(xì)預(yù)測(cè)期內(nèi)的每期現(xiàn)金流（CF1）；計(jì)算折現(xiàn)率（r）；計(jì)算終值（IV）。.基金業(yè)協(xié)會(huì)是社會(huì)團(tuán)體法人的特點(diǎn)有O。I市場(chǎng)主體自愿成立II自愿成立的成員自愿出資成立自己的團(tuán)體財(cái)產(chǎn)或者基金，該財(cái)產(chǎn)或者基金屬于團(tuán)體所有III成員共同制定團(tuán)體的章程IV以自己所有的財(cái)產(chǎn)承擔(dān)民事責(zé)任A、I、IIvHLIVB、IIx川、IVC、I、IILIVD、I、IIxIII答案：A解析：基金業(yè)協(xié)會(huì)是社會(huì)團(tuán)體法人。所謂社會(huì)團(tuán)體法人，是指由市場(chǎng)主體自愿組織成立的從事社會(huì)公益、學(xué)術(shù)研究、文學(xué)藝術(shù)等活動(dòng)的一種法人。這種法人一般具有下述特點(diǎn)：①市場(chǎng)主體自愿成立；②自愿成立的成員自愿出資成立自己的團(tuán)體財(cái)產(chǎn)或者基金，該財(cái)產(chǎn)或者基金屬于團(tuán)體所有；③成員共同制定團(tuán)體的章程;④以自己所有的財(cái)產(chǎn)承擔(dān)民事責(zé)任；⑤不以營(yíng)利為目的。.下列不屬于股權(quán)投資基金募集階段基金管理人與投資人互動(dòng)的重點(diǎn)是。。A、基金管理人召集基金年度會(huì)議B、幫助投資者對(duì)基金管理人進(jìn)行充分調(diào)研C、幫助投資者充分理解股權(quán)投資基金的協(xié)議約定D、基金管理人開(kāi)展投資者教育答案：A解析：股權(quán)投資基金募集期間，基金管理人與投資人互動(dòng)的重點(diǎn)有：①基金管理人應(yīng)充分了解投資者，建議投資者進(jìn)行合理的資產(chǎn)配置；②基金管理人開(kāi)展投資者教育；③幫助投資者對(duì)基金管理人進(jìn)行充分調(diào)研；④幫助投資者充分理解股權(quán)投資基金的協(xié)議約定。.股權(quán)投資基金管理人、股權(quán)投資基金銷售機(jī)構(gòu)在宣傳推介過(guò)程中可以有的行為是。A、向合格投資者之外的單位和個(gè)人募集資金B(yǎng)、通過(guò)報(bào)刊、電臺(tái)、電視、互聯(lián)網(wǎng)等公眾傳播媒體或者講座、報(bào)告會(huì)、分析會(huì)和布告、傳單、手機(jī)短信,微信、博客和電子郵件等方式，向不特定對(duì)象宣傳推介C、通過(guò)簽訂協(xié)議、說(shuō)明書(shū)等方式向投資者告知投資風(fēng)險(xiǎn)，即風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)D、宣傳推介材料有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏答案：C解析：股權(quán)投資基金管理人、股權(quán)投資基金銷售機(jī)構(gòu)在宣傳推介過(guò)程中不得有以下行為：（1）向合格投資者之外的單位和個(gè)人募集資金；或者為投資者提供多人拼湊、資金借貸等滿足投資金額的建議或者便利；（2）通過(guò)報(bào)刊、電臺(tái)、電視、互聯(lián)網(wǎng)等公眾傳播媒體或者講座、報(bào)告會(huì),分析會(huì)和布告'傳單、手機(jī)短信、微信、博客和電子郵件等方式，向不特定對(duì)象宣傳推介；（3）口頭或者通過(guò)簽訂回購(gòu)協(xié)議、承諾函等方式直接或者間接向投資者承諾投資本金不受損失或者最低收益，或者預(yù)測(cè)收益率；（4）宣傳推介材料有虛假記載'誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。.公司型基金的參與主體主要為。。I.投資者il.基金管理人III.基金銷售人？I.III.IllC、II.IllD、I.II.Ill答案：A解析：公司型基金的參與主體主要為投資者和基金管理人。.相對(duì)于基金投資者，基金管理人居于信息優(yōu)勢(shì)地位，掌握著關(guān)于基金。等關(guān)系到投資者利益的信息。I.投資項(xiàng)目質(zhì)量II,投資規(guī)模大小III.投資風(fēng)險(xiǎn)IV.投資業(yè)績(jī)A、I、IIxIIIB、I、III、IVC、I、IIID、IIxIILIV答案：B解析：基金投資者和基金管理人之間屬于委托受托關(guān)系，基金管理人負(fù)責(zé)進(jìn)行基金的投資決策，但投資資金主要由基金投資者提供。股權(quán)投資基金管理人和投資者之間存在較為嚴(yán)重的信息不對(duì)稱：基金管理人居于信息優(yōu)勢(shì)地位，掌握著關(guān)于基金投資項(xiàng)目質(zhì)量'投資風(fēng)險(xiǎn)、投資業(yè)績(jī)等關(guān)系到投資者利益的信息；而基金投資者通常處于信息劣勢(shì)地位。.以下哪項(xiàng)不是投資機(jī)構(gòu)通常采取與被投資企業(yè)主要管理人員進(jìn)行溝通接觸的方式？A、電話B、郵件C、會(huì)面D、到企業(yè)實(shí)地考察答案：B解析：投資機(jī)構(gòu)通常采取電話或會(huì)面'到企業(yè)實(shí)地考察等方式與被投資企業(yè)主要管理人員進(jìn)行溝通接觸。.股權(quán)投資基金投資者按。享受收益和承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。A、其所持有的基金份額B、人數(shù)多少C、認(rèn)繳出資額D、合同約定答案：A解析：股權(quán)投資基金投資者，也稱基金份額持有人，是股權(quán)投資基金的出資人、基金財(cái)產(chǎn)的所有者，按其所持有的基金份額享受收益和承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。.股權(quán)投資基金管理人違反《私募投資基金信息披露管理辦法》的，中國(guó)基金業(yè)協(xié)會(huì)可對(duì)其采取的紀(jì)律處分不包括。。A、公開(kāi)譴責(zé)B、要求參加強(qiáng)制培訓(xùn)C、取消會(huì)員資格D、暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)答案：B解析：股權(quán)投資基金管理人違反《私募投資基金信息披露管理辦法》的，中國(guó)基金業(yè)協(xié)會(huì)可視情節(jié)輕重對(duì)基金管理人采取公開(kāi)譴責(zé)、暫停辦理相關(guān)業(yè)務(wù)、撤銷管理人登記或取消會(huì)員資格等紀(jì)律處分。.下列選項(xiàng)中屬于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)需考慮的因素的有。。I.投資領(lǐng)域因素II.時(shí)間因素III.成本因素IV.風(fēng)險(xiǎn)因素A、IxIIB、I、IIIC、I、IIVIIID、I、IIxIV答案：A解析：不同基金的投資領(lǐng)域、設(shè)立時(shí)間等均有較大差別，因此在進(jìn)行業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)和比較時(shí)需綜合考慮這兩方面因素。.產(chǎn)業(yè)導(dǎo)向或區(qū)域?qū)蜉^強(qiáng)的政府引導(dǎo)基金，可通過(guò)（）支持創(chuàng)業(yè)投資基金發(fā)展并引導(dǎo)其投資方向。A、參股B、融資擔(dān)保C、跟進(jìn)投資D、直接投資答案：C解析：跟進(jìn)投資是指產(chǎn)業(yè)導(dǎo)向或區(qū)域?qū)蜉^強(qiáng)的政府引導(dǎo)基金，通過(guò)跟進(jìn)投資，支持創(chuàng)業(yè)投資基金發(fā)展并引導(dǎo)其投資方向。.基金管理人進(jìn)行登記備案需要遵循的信息報(bào)送原則不包括。。A、公平性B、真實(shí)性C、完整性D、合規(guī)性答案：A解析：選項(xiàng)A符合題意：基金管理人進(jìn)行登記與備案，應(yīng)遵循如下原則：（1）及時(shí)性（2）信息報(bào)送的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性、合規(guī)性.下列不屬于清算退出流程的是。。A、清查公司財(cái)產(chǎn)、制訂清算方案B、了結(jié)公司債權(quán)、債務(wù)，處理公司未了結(jié)的業(yè)務(wù)C、辦理變更登記D、分配公司剩余財(cái)產(chǎn)答案：C解析：清算退出流程包括：①清查公司財(cái)產(chǎn)、制訂清算方案；②了結(jié)公司債權(quán)、債務(wù)，處理公司未了結(jié)的業(yè)務(wù)；③分配公司剩余財(cái)產(chǎn)。.二手資料調(diào)查的方法不包括（）A、查找B、索討C、搜索D、購(gòu)買答案：C解析：二手資料調(diào)查的方法有：查找、索討'購(gòu)買,接收'交換。.（2017年）下列不屬于投資機(jī)構(gòu)對(duì)處于早期階段被投資企業(yè)的投資后管理側(cè)重點(diǎn)的是。。A、資源導(dǎo)入B、規(guī)范管理C、業(yè)務(wù)開(kāi)拓D、后續(xù)再融資答案：A解析：在當(dāng)前市場(chǎng)環(huán)境下，增值服務(wù)能力甚至成為投資機(jī)構(gòu)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。一方面，通過(guò)增值服務(wù)能協(xié)助被投資企業(yè)實(shí)現(xiàn)更好更快的發(fā)展；另一方面，可以有效地降低投資風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，良好的增值服務(wù)能夠增加投資機(jī)構(gòu)品牌內(nèi)涵和價(jià)值，成為投資機(jī)構(gòu)“軟實(shí)力”的重要體現(xiàn)。對(duì)于處在不同成長(zhǎng)階段的被投資企業(yè)，投資機(jī)構(gòu)對(duì)其在投資后管理中參與的程度與側(cè)重點(diǎn)也有所不同。對(duì)于早期階段的被投資企業(yè)，投資機(jī)構(gòu)側(cè)重于協(xié)助其進(jìn)行規(guī)范管理'業(yè)務(wù)開(kāi)拓'后續(xù)再融資等，而對(duì)于發(fā)展較為成熟的被投資企業(yè)，投資機(jī)構(gòu)提供增值服務(wù)的內(nèi)容往往側(cè)重于資源導(dǎo)入、兼并收購(gòu)、上市推動(dòng)等。資源導(dǎo)入屬于對(duì)發(fā)展較為成熟的被投資企業(yè)進(jìn)行投資后管理的側(cè)重點(diǎn)。故A項(xiàng)錯(cuò)誤。.業(yè)務(wù)盡職調(diào)查的主要內(nèi)容不包括。。A、企業(yè)基本情況B、管理團(tuán)隊(duì)C、產(chǎn)品/服務(wù)D、納稅分析答案：D解析：業(yè)務(wù)盡職調(diào)查的主要內(nèi)容有：企業(yè)基本情況、管理團(tuán)隊(duì)、產(chǎn)品/服務(wù)、市場(chǎng)、發(fā)展戰(zhàn)略、融資運(yùn)用、風(fēng)險(xiǎn)分析。.政府引導(dǎo)基金本身。從事股權(quán)投資業(yè)務(wù)。A、直接B、不直接C、前兩者都可以D、前兩者都不行答案：B解析：政府引導(dǎo)基金本身不直接從事股權(quán)投資業(yè)務(wù)。.我國(guó)第一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)是()。A、中國(guó)新技術(shù)創(chuàng)業(yè)投資公司B、IDGC、凱雷投資集團(tuán)D、軟銀集團(tuán)答案：A解析：1985年9月經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)，原國(guó)家科委出資10億元成立了中國(guó)新技術(shù)創(chuàng)業(yè)投資公司，是我國(guó)第一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)。.()反映基金在一段時(shí)間內(nèi)投資項(xiàng)目所獲得的利潤(rùn)或虧損，是反映其投資經(jīng)營(yíng)情況的重要指標(biāo)。A、資產(chǎn)核算B、損益核算C、負(fù)債核算D、權(quán)益核算答案：B解析：損益核算反映基金在一段時(shí)間內(nèi)投資項(xiàng)目所獲得的利潤(rùn)或虧損，是反映其投資經(jīng)營(yíng)情況的重要指標(biāo)。.具有基金銷售業(yè)務(wù)資格的主體不包括（）。A、商業(yè)銀行B、P2P信貸C、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)D、證券公司答案：B解析：目前具有基金銷售業(yè)務(wù)資格的主體包括商業(yè)銀行、證券公司、期貨公司'保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)、獨(dú)立基金銷售機(jī)構(gòu)等。（不包括B項(xiàng)）P2P信貸，指有資金并且有理財(cái)投資想法的個(gè)人，通過(guò)第三方網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)牽線搭橋，使用信用貸款的方式將資金貸給其他有借款需求的人。.普通合伙人對(duì)合伙型基金債務(wù)承擔(dān)。連帶責(zé)任；而有限合伙人以其。為限對(duì)合伙企業(yè)債務(wù)承擔(dān)責(zé)任。A、有限；認(rèn)繳的出資額B、有限；實(shí)繳的出資額C、無(wú)限；認(rèn)繳的出資額D、無(wú)限；實(shí)繳的出資額答案：C解析：普通合伙人對(duì)合伙型基金債務(wù)承擔(dān)無(wú)限連帶責(zé)任；而有限合伙人以其認(rèn)繳的出資額為限對(duì)合伙企業(yè)債務(wù)承擔(dān)責(zé)任。.（2016年）股權(quán)投資基金管理人履行重大事項(xiàng)信息報(bào)送更新義務(wù)中，不屬于重大信息的變更事項(xiàng)為。變更。A、基金投資者B、基金管理人C、基金托管人D、基金管理人的高級(jí)管理人員答案：A解析：根據(jù)《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》第二十二條及第二十三條，私募基金管理人發(fā)生以下重大事項(xiàng)的，應(yīng)當(dāng)在10個(gè)工作日內(nèi)向基金業(yè)協(xié)會(huì)報(bào)告：①私募基金管理人的名稱,高級(jí)管理人員發(fā)生變更；②私募基金管理人的控股股東,實(shí)際控制人或者執(zhí)行事務(wù)合伙人發(fā)生變更；③私募基金管理人分立或者合并；④私募基金管理人或高級(jí)管理人員存在重大違法違規(guī)行為；⑤依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)；⑥可能損害投資者利益的其他重大事項(xiàng)。私募基金運(yùn)行期間，發(fā)生以下重大事項(xiàng)的，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)在5個(gè)工作日內(nèi)向基金業(yè)協(xié)會(huì)報(bào)告：①基金合同發(fā)生重大變化；②投資者數(shù)量超過(guò)法律法規(guī)規(guī)定；③基金發(fā)生清盤或清算；④私募基金管理人、基金托管人發(fā)生變更；⑤對(duì)基金持續(xù)運(yùn)行,投資者利益、資產(chǎn)凈值產(chǎn)生重大影響的其他事件。.一般情況下，設(shè)置了門檻收益率條款的股權(quán)投資基金的收益分配順序?yàn)?。A、本金'業(yè)績(jī)報(bào)酬、門檻收益B、業(yè)績(jī)報(bào)酬、本金'門檻收益C、本金、門檻收益、業(yè)績(jī)報(bào)酬D、門檻收益、本金、業(yè)績(jī)報(bào)酬答案：C解析：在設(shè)置了門檻收益率條款的股權(quán)投資基金里，向全體基金投資者返還投資本金后，還應(yīng)繼續(xù)向基金投資者進(jìn)行分配，直至投資者獲得按照門檻收益率計(jì)算的投資回報(bào)（門檻收益）之后，才開(kāi)始向基金管理人分配業(yè)績(jī)報(bào)酬。.（2017年）下列關(guān)于股權(quán)投資協(xié)議中的反攤薄條款的表述中，正確的是。。A、用來(lái)保證股權(quán)投資基金權(quán)益的約定B、目標(biāo)企業(yè)發(fā)行新股時(shí)，作為老股東的股權(quán)投資人可以按照比例優(yōu)先認(rèn)購(gòu)C、當(dāng)目標(biāo)企業(yè)未達(dá)到設(shè)定的業(yè)績(jī)約定時(shí)，投資方要求其贖回相應(yīng)股權(quán)D、約定目標(biāo)企業(yè)董事會(huì)席位數(shù)量答案：A解析：反攤薄條款也稱為反稀釋條款，本質(zhì)上是一種價(jià)格保護(hù)機(jī)制，適用于后輪融資為降價(jià)融資時(shí)，用于保護(hù)前輪投資者利益的條款。B項(xiàng)描述的是優(yōu)先認(rèn)購(gòu)權(quán)條款。C項(xiàng)描述的是回售權(quán)條款。D項(xiàng)描述的是董事會(huì)席位條款。.對(duì)信托（契約）型基金來(lái)講，基金合同當(dāng)事人遵循。原則訂立基金信托契約，明確當(dāng)事人的權(quán)利,義務(wù)和責(zé)任。I.平等自愿II.誠(chéng)實(shí)信用III.公平原則IV.真實(shí)性？A、I.II.IllB、II.III.VII.II.VII.II.III.VI答案：A解析：對(duì)信托（契約）型基金來(lái)講，基金合同當(dāng)事人遵循平等自愿、誠(chéng)實(shí)信用、公平原則訂立基金信托契約，明確當(dāng)事人的權(quán)利'義務(wù)和責(zé)任。.（）是指計(jì)算公司各年度毛利率、資產(chǎn)收益率、凈資產(chǎn)收益率等，分析公司各年度盈利能力及其變動(dòng)情況，分析和判斷公司盈利能力的持續(xù)性A、盈利能力分析B、財(cái)務(wù)比率分析C、償債能力分析D、運(yùn)營(yíng)能力分析答案：A解析:盈利能力分析是指計(jì)算公司各年度毛利率、資產(chǎn)收益率、凈資產(chǎn)收益率等，分析公司各年度盈利能力及其變動(dòng)情況，分析和判斷公司盈利能力的持續(xù)性知識(shí)點(diǎn)：財(cái)務(wù)比率分析.反攤薄條款根據(jù)新一輪融資發(fā)行的股數(shù)的比例、價(jià)格的不同，可能采取完全棘輪法或者（）。A、完全權(quán)益法B、完全隨機(jī)法C、算術(shù)平均法D、加權(quán)平均法答案：D解析：反攤薄條款根據(jù)新一輪融資發(fā)行的股數(shù)的比例'價(jià)格的不同，可能采取完全棘輪法或者加權(quán)平均法，在調(diào)整完成前，公司不得增資。.契約型基金的參與主體不包括。。A、普通合伙人B、基金投資者C、基金管理人D、基金托管人答案：A解析：契約型基金的參與主體主要為基金投資者、基金管理人、基金托管人。.各類私募基金募集完畢后的。個(gè)工作日內(nèi)，基金管理人應(yīng)對(duì)所募集的基金進(jìn)行備案。A、10B、20C、30D、60答案：B解析：各類私募基金募集完畢后的20個(gè)工作日內(nèi)，基金管理人應(yīng)對(duì)所募集的基金進(jìn)行備案知識(shí)點(diǎn)：登記與備案的原則和基本要求.基金業(yè)協(xié)會(huì)采用。A、公司制B、會(huì)員制C、獨(dú)立制D、合伙制答案：B解析：基金業(yè)協(xié)會(huì)采用會(huì)員制，其中證券投資基金管理人、基金托管人必須加入基金業(yè)協(xié)會(huì)成為會(huì)員，股權(quán)投資基金管理人、基金服務(wù)機(jī)構(gòu)是否加入基金業(yè)協(xié)會(huì)由其自行決定知識(shí)點(diǎn)：中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)的性質(zhì)75.在競(jìng)價(jià)交易階段，交易實(shí)行漲跌幅限制，無(wú)論是買入或者是賣出，股票（含A股、B股）在一個(gè)交易日內(nèi)交易價(jià)格相對(duì)上一個(gè)交易日收市價(jià)格的漲跌幅不得超過(guò) ,其中ST股票和*ST股票價(jià)格的漲跌幅不得超過(guò) o0A、5%；3%B、6%；3%C、10%；5%D、15%；10%答案：C解析：我國(guó)上海'深圳證券交易所的交易規(guī)則略有差異，但都采取集合競(jìng)價(jià)和連續(xù)競(jìng)價(jià)兩種方式。在集合競(jìng)價(jià)和連續(xù)競(jìng)價(jià)階段，交易均實(shí)行漲跌幅限制，無(wú)論是買入或者是賣出，股票（合A股、B股）在一個(gè)交易日內(nèi)交易價(jià)格相對(duì)上一個(gè)交易日收市價(jià)格的漲跌幅不得超過(guò)10%,其中ST股票和*ST股票價(jià)格的漲跌幅不得超過(guò)5%。.（2017年）下列構(gòu)成非法吸收公眾存款罪的是。。I不具有房產(chǎn)銷售的真實(shí)內(nèi)容或者不以房產(chǎn)銷售為主要目的，以返本銷售方式非法吸收資金的II以轉(zhuǎn)讓股權(quán)并代為管護(hù)等方式非法吸收資金的III不具有發(fā)行股票、債券的真實(shí)內(nèi)容，以虛假轉(zhuǎn)讓股權(quán)、發(fā)售虛構(gòu)債券等方式非法吸收資金的IV以委托理財(cái)?shù)姆绞椒欠ㄎ召Y金的A、I、IIvIIIB、I、II、IVC、II、川、IVD、I、IIx川、IV答案：D解析：以上內(nèi)容均可構(gòu)成非法吸收公眾存款罪。.下列關(guān)于基金托管的說(shuō)法中，正確的有O。I.在股權(quán)投資基金運(yùn)作中引入基金托管制度，有利于基金財(cái)產(chǎn)的安全和投資者利益的保護(hù)II.股權(quán)投資基金的托管人與基金管理人之間存在相互合作'相互監(jiān)督、相互制衡的關(guān)系III.公募基金及類屬非公開(kāi)募集基金的股權(quán)投資基金均強(qiáng)制要求托管IV,股權(quán)投資基金托管人由具有托管業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行或者其他金融機(jī)構(gòu)擔(dān)任A、I、IIvIIIB、I、II、IVC、II、IILIVD、I、IIvHLIV答案：B解析：股權(quán)投資基金托管是指具有托管業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行或者其他金融機(jī)構(gòu)擔(dān)任托管人，按照法律法規(guī)的規(guī)定及基金合同或托管協(xié)議的約定，對(duì)基金履行安全保管財(cái)產(chǎn)、開(kāi)設(shè)基金資金賬戶、辦理清算交割'復(fù)核審查資產(chǎn)凈值'開(kāi)展投資監(jiān)督、召集基金份額持有人大會(huì)等職責(zé)的行為。股權(quán)投資基金的托管人是基金重要的當(dāng)事人之一，為了保證基金財(cái)產(chǎn)的安全，按照管理權(quán)和保管權(quán)分離的原則進(jìn)行運(yùn)作，與基金管理人形成相互合作、相互監(jiān)督'相互制衡的關(guān)系。在股權(quán)投資基金運(yùn)作中引入基金托管制度，有利于基金財(cái)產(chǎn)的安全和投資者利益的保護(hù)。知識(shí)點(diǎn)：基金托管的含義,作用'資格取得及基本原則；.信托（契約）型股權(quán)投資基金收益分配和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)原則由。約定。A、基金合同B、投資計(jì)劃C、大股東D、管理層答案：A解析：信托（契約）型股權(quán)投資基金收益分配和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)原則由基金合同約定。.我國(guó)股權(quán)投資基金行業(yè)發(fā)展經(jīng)歷的歷史階段有（）。A、探索與起步階段（1985?2004年）B、快速發(fā)展階段（2005?2012年）C、統(tǒng)一監(jiān)管下的制度化發(fā)展階段（2013年至今）D、以上都是答案：D解析：在國(guó)務(wù)院各有關(guān)部門和地方政府的推動(dòng)下，我國(guó)股權(quán)投資基金行業(yè)發(fā)展經(jīng)歷了三個(gè)歷史階段。（一）探索與起步階段（1985—2004年）；（二）快速發(fā)展階段（2005?2012年）；（三）統(tǒng)一監(jiān)管下的制度化發(fā)展階段（2013年至今）。.（2017年）下列關(guān)于普通投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力和基金產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的適當(dāng)性匹配原則，正確的是。。IC1型（含風(fēng)險(xiǎn)承受能力最低類別）普通投資者可以購(gòu)買R2級(jí)基金產(chǎn)品IIC2型普通投資者可以購(gòu)買R1級(jí)風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的基金產(chǎn)品IIIC3型普通投資者可以購(gòu)買R3級(jí)風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的基金產(chǎn)品IVC4型普通投資者可以購(gòu)買R2級(jí)風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的基金產(chǎn)品A、I、IIvIIIB、I、IIxIVC、IIx川、IVD、I、IIvHLIV答案：C解析：基金募集機(jī)構(gòu)要根據(jù)普通投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力和基金產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)建立以下適當(dāng)性匹配原則：（1）C1型（含風(fēng)險(xiǎn)承受能力最低類別）普通投資者可以購(gòu)買R1級(jí)基金產(chǎn)品。（2）C2型普通投資者可以購(gòu)買R2級(jí)及以下風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的基金產(chǎn)品。（3）C3型普通投資者可以購(gòu)買R3級(jí)及以下風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的基金產(chǎn)品。（4）C4型普通投資者可以購(gòu)買R4級(jí)及以下風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的基金產(chǎn)品。（5）C5型普通投資者可以購(gòu)買所有風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的基金產(chǎn)品。.（2016年）簽署競(jìng)業(yè)禁止協(xié)議的人員離開(kāi)被投資企業(yè)A后先去了非競(jìng)爭(zhēng)行業(yè)的公司B,后離職在一家與A同行業(yè)的公司C從業(yè)，這時(shí)。。A、視競(jìng)業(yè)禁止協(xié)議期限確定違反與否B、原競(jìng)業(yè)禁止協(xié)議失效C、視C企業(yè)發(fā)展?fàn)顩r確定違反與否D、違反了原競(jìng)業(yè)禁止協(xié)議答案：A解析：競(jìng)業(yè)禁止條款是指在投資協(xié)議中，股權(quán)投資基金為了確保公司的良好發(fā)展和利益，要求目標(biāo)公司通過(guò)保密協(xié)議或其他方式，確保其董事、高管和其他關(guān)鍵員工不得兼職與本公司業(yè)務(wù)有競(jìng)爭(zhēng)的職位，同時(shí)不得在離職后一段時(shí)期內(nèi)加入與本公司有競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系的公司。.基金服務(wù)業(yè)務(wù)的服務(wù)內(nèi)容包括基金募集,投資顧問(wèn)、份額登記、估值核算、信息技術(shù)系統(tǒng)等，下列說(shuō)法正確的是。。I.基金服務(wù)機(jī)構(gòu)提供基金銷售募集服務(wù)，應(yīng)當(dāng)取得相應(yīng)的業(yè)務(wù)資質(zhì)，并與基金管理人簽訂書(shū)面的代銷協(xié)議，嚴(yán)格按照股權(quán)投資基金的銷售募集流程進(jìn)行基金募集II.提供投資顧問(wèn)服務(wù)的機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)符合法律法規(guī),監(jiān)管機(jī)構(gòu)規(guī)定的條件，并簽訂相關(guān)委托協(xié)議III.建立并管理投資者的基金賬戶是估值核算服務(wù)的基本職責(zé)IV.中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)為基金服務(wù)機(jī)構(gòu)辦理登記不構(gòu)成對(duì)基金服務(wù)機(jī)構(gòu)服務(wù)能力,持續(xù)合規(guī)情況的認(rèn)可，不作為對(duì)基金財(cái)產(chǎn)和投資者財(cái)產(chǎn)安全的保證A、I、IIvIIIB、I、IIxIVC、IIx川、IVD、II、IV答案：B解析：川項(xiàng)，建立并管理投資者的基金賬戶是份額登記服務(wù)的基本職責(zé)。.下列關(guān)于股權(quán)投資基金項(xiàng)目退出幾種方式的比較的說(shuō)法錯(cuò)誤的是O。A、從退出收益的角度來(lái)看，掛牌轉(zhuǎn)讓退出和協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出的收益一般要比上市轉(zhuǎn)讓退出的收益高；清算退出一般將面臨虧損的風(fēng)險(xiǎn)B、清算退出所需時(shí)間受債權(quán)公告'資產(chǎn)處置等環(huán)節(jié)影響，不同企業(yè)清算所花時(shí)間呈現(xiàn)出較大的差異性C、協(xié)議轉(zhuǎn)讓交易不需要支付高額的保薦、承銷等費(fèi)用，只需并購(gòu)方和被并購(gòu)方雙方達(dá)成協(xié)議，協(xié)轉(zhuǎn)讓即可完成；清算退出需要支出清算費(fèi)用，且清算費(fèi)用是需要優(yōu)先支付的D、從退出風(fēng)險(xiǎn)的角度來(lái)看，全球主要股票市場(chǎng)均設(shè)置了限售期的要求，股權(quán)投資基金通常需在企業(yè)上市一段時(shí)間后才可以將所持上市企業(yè)的股票賣出，鎖定期內(nèi)的股票價(jià)格波動(dòng)會(huì)影響到股權(quán)投資基金的退出收益答案：A解析：選項(xiàng)A符合題意：從退出收益的角度來(lái)看，上市轉(zhuǎn)讓退出的收益一般要比掛牌轉(zhuǎn)讓退出和協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出的收益高；清算退出一般將面臨虧損的風(fēng)險(xiǎn)。從退出效率的角度來(lái)看，如果選擇上市的話，從券商進(jìn)場(chǎng)確定股改基準(zhǔn)日算起，完成首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市（以下簡(jiǎn)稱首發(fā)上市）一般需要2年甚至更長(zhǎng)時(shí)間，上市成功后一般還有相當(dāng)期限的限售期，實(shí)現(xiàn)最終退出耗時(shí)較長(zhǎng)。場(chǎng)外股權(quán)交易市場(chǎng)掛牌一般實(shí)行注冊(cè)制，所需時(shí)間相對(duì)較短。對(duì)協(xié)議轉(zhuǎn)讓而言，收購(gòu)方和被收購(gòu)方談定交易價(jià)格和條件后，就可以進(jìn)行交割，并且交易后不存在限售期的問(wèn)題，股權(quán)投資基金通過(guò)協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出的方式可以更快地收回現(xiàn)金，實(shí)現(xiàn)快速退出。清算退出所需時(shí)間受債權(quán)公告、資產(chǎn)處置等環(huán)節(jié)影響，不同企業(yè)清算所花時(shí)間呈現(xiàn)出較大的差異性。從退出成本的角度來(lái)看，首發(fā)上市需要支付給承銷商及其他市場(chǎng)服務(wù)機(jī)構(gòu)相對(duì)較高的費(fèi)用。在場(chǎng)外交易市場(chǎng)掛牌通常也需要聘請(qǐng)專業(yè)市場(chǎng)服務(wù)機(jī)構(gòu)提供改制、輔導(dǎo)等服務(wù)，但相對(duì)于上市來(lái)說(shuō)，掛牌所需費(fèi)用相對(duì)較低。協(xié)議轉(zhuǎn)讓交易不需要支付高額的保薦'承銷等費(fèi)用，只需并購(gòu)方和被并購(gòu)方雙方達(dá)成協(xié)議，協(xié)轉(zhuǎn)讓即可完成。對(duì)清算退出而言，需要支出清算費(fèi)用，且清算費(fèi)用是需要優(yōu)先支付的。從退出風(fēng)險(xiǎn)的角度來(lái)看，全球主要股票市場(chǎng)均設(shè)置了限售期的要求，股權(quán)投資基金通常需在企業(yè)上市一段時(shí)間后才可以將所持上市企業(yè)的股票賣出，鎖定期內(nèi)的股票價(jià)格波動(dòng)會(huì)影響到股權(quán)投資基金的退出收益；在我國(guó)，目前股票市場(chǎng)首發(fā)上市準(zhǔn)入實(shí)行核準(zhǔn)制，因此企業(yè)上市申請(qǐng)能否獲得核準(zhǔn)仍然存在相當(dāng)大的不確定性。.以下內(nèi)容需要按規(guī)定進(jìn)行信息披露。A、通過(guò)境外機(jī)構(gòu)或省境外系統(tǒng)下達(dá)投資交易指令B、直接或間接參與場(chǎng)外配資活動(dòng)或者為場(chǎng)外配資活動(dòng)提供服務(wù)或便利C、外接未經(jīng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)或者自律組織認(rèn)證的其他交易系統(tǒng)，為違法證券期貨業(yè)務(wù)活動(dòng)提供端口服務(wù)使利D、向中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)報(bào)送相關(guān)信息答案：D解析：以下內(nèi)容需要按規(guī)定進(jìn)行信息披露1.向中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)報(bào)送相關(guān)信息2.向投資者披露信息.下列說(shuō)法關(guān)于股權(quán)投資基金退出，錯(cuò)誤的是()A、從退出收益的角度來(lái)看，上市轉(zhuǎn)讓退出的收益一般要比掛牌轉(zhuǎn)讓退出和協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出的收益高B、從退出效率的角度來(lái)看，上市成功后一般還有相當(dāng)期限的限售期，實(shí)現(xiàn)最終退出耗時(shí)較長(zhǎng)C、場(chǎng)外股權(quán)交易市場(chǎng)掛牌一般實(shí)行注冊(cè)制，所需時(shí)間相對(duì)較短D、清算退出所需時(shí)間受債權(quán)公告'資產(chǎn)處置等環(huán)節(jié)影響，不同企業(yè)清算所花時(shí)間大體相同答案：D解析：從退出收益的角度來(lái)看，上市轉(zhuǎn)讓退出的收益一般要比掛牌轉(zhuǎn)讓退出和協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出的收益高；清算退出一般將面臨虧損的風(fēng)險(xiǎn);從退出效率的角度來(lái)看,如果選擇上市的話.從券商進(jìn)場(chǎng)確定股改基準(zhǔn)日算起，完成首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市一般需要2年甚至更長(zhǎng)時(shí)間，上市成功后一般還有相當(dāng)期限的限售期，實(shí)現(xiàn)最終退出耗時(shí)較長(zhǎng)。場(chǎng)外股權(quán)交易市場(chǎng)掛牌一般實(shí)行注冊(cè)制，所需時(shí)間相對(duì)較短;清算退出所需時(shí)間受債權(quán)公告、資產(chǎn)處置等環(huán)節(jié)影響，不同企業(yè)清算所花時(shí)間呈現(xiàn)出較大的差異性。知識(shí)點(diǎn)項(xiàng)目退出的主要方式.（2017年）中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)于（）召開(kāi)第一次會(huì)員大會(huì)。A、2012年6月B、2010年10月C、2012年7月D、2001年8月答案：A解析：基金業(yè)協(xié)會(huì)于2010年10月開(kāi)始籌建，并于2012年6月6日召開(kāi)第一次會(huì)員大會(huì)暨成立大會(huì)。.根據(jù)《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司管理暫行辦法》的規(guī)定，全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌股票轉(zhuǎn)讓可采取協(xié)議方式'?；蛑袊?guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的其他轉(zhuǎn)讓方式？A、做市方式B、上市轉(zhuǎn)讓方式C、股權(quán)轉(zhuǎn)讓方式D、清算方式答案：A解析：根據(jù)《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司管理暫行辦法》的規(guī)定，全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌股票轉(zhuǎn)讓可采取協(xié)議方式、做市方式或中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的其他轉(zhuǎn)讓方式。.股權(quán)投資基金的收益分配主要在。與。之間進(jìn)行。A、投資者；第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)B、管理人；第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)C、投資者；管理人D、投資者；股東答案：C解析：股權(quán)投資基金的收益分配主要在投資者與管理人之間進(jìn)行。.有限合伙型股權(quán)投資基金是指投資者依據(jù)《合伙企業(yè)法》成立的有限合伙企業(yè)，以下關(guān)于有限合伙型股權(quán)投資基金組成主體的描述，正確的是（）。A、至少由2名普通合伙人和1名有限合伙人組成B、至少由1名普通合伙人和1名有限合伙人組成C、至少由1名普通合伙人和2名有限合伙人組成D、至少由2名普通合伙人和2名有限合伙人組成答案：B解析：有限合伙企業(yè)由普通合伙人和有限合伙人組成。有限合伙企業(yè)由2個(gè)以上50個(gè)以下合伙人設(shè)立，但是法律法規(guī)另有規(guī)定的除外，有限合伙企業(yè)至少應(yīng)當(dāng)有一個(gè)普通合伙人。.公司型基金的成立日期為。。A、營(yíng)業(yè)執(zhí)照簽發(fā)日期B、登記備案日期C、開(kāi)立賬戶日期D、公司注冊(cè)日期答案：A解析：申請(qǐng)人提交的申請(qǐng)材料齊全，符合法定形式，登記機(jī)構(gòu)能夠當(dāng)場(chǎng)登記的,應(yīng)予當(dāng)場(chǎng)登記，頒發(fā)營(yíng)業(yè)執(zhí)照。公司營(yíng)業(yè)執(zhí)照簽發(fā)日期為公司成立日期。.合伙型股權(quán)投資基金確定清算主體時(shí)，經(jīng)全體合伙人。同意，可以指定一個(gè)或者數(shù)個(gè)合伙人，或者委托第三人擔(dān)任清算人。Av1/4B、1/3C、過(guò)半數(shù)D、全部答案：C解析：合伙型股權(quán)投資基金的清算由清算人負(fù)責(zé)。清算人由全體合伙人擔(dān)任；經(jīng)全體合伙人過(guò)半數(shù)同意，可以指定一個(gè)或者數(shù)個(gè)合伙人，或者委托第三人擔(dān)任清算人。.財(cái)務(wù)盡職調(diào)查的內(nèi)容不包括（）。A、企業(yè)的歷史經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)B、企業(yè)的未來(lái)盈利預(yù)測(cè)C、企業(yè)的治理狀況D、企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)敏感度分析答案：c解析：財(cái)務(wù)盡職調(diào)查涵蓋企業(yè)的歷史經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、未來(lái)盈利預(yù)測(cè)、營(yíng)運(yùn)資金、融資結(jié)構(gòu)、資本性開(kāi)支以及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)敏感度分析等內(nèi)容。.合伙型股權(quán)投資基金的參與主體主要包括O。A、基金投資人、有限合伙人及基金托管人B、普通合伙人、有限合伙人及基金管理人C、基金投資人及有限合伙人D、普通合伙人、有限合伙人及基金托管人答案：B解析：合伙型基金的參與主體主要為普通合伙人、有限合伙人及基金管理人。.下列關(guān)于政府管理的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是。。A、國(guó)家對(duì)創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)實(shí)行備案管理B、各類處于創(chuàng)建或重建過(guò)程中的未上市成長(zhǎng)性企業(yè)的投資均可歸入創(chuàng)業(yè)投資C、創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的組織形式只能為有限責(zé)任公司或股份有限公司D、股權(quán)投資基金的監(jiān)督管理由中國(guó)證監(jiān)會(huì)負(fù)責(zé)答案：C解析：C項(xiàng)，《創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)管理暫行辦法》明確了創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)存在的組織形式以及創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)與其管理人之間的法律關(guān)系。該辦法規(guī)定，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)可以以有限責(zé)任公司、股份有限公司或法律規(guī)定的其他企業(yè)組織形式設(shè)立，確立了創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的“企業(yè)”性質(zhì)。.通常觸發(fā)“回售權(quán)”的條件是。。A、負(fù)收益率和高資產(chǎn)負(fù)債B、股價(jià)下跌和發(fā)行新股C、公司合并和公司分立D、業(yè)績(jī)指標(biāo)和非業(yè)績(jī)事件答案：D解析：通常觸發(fā)“回售權(quán)”的兩類條件有：業(yè)績(jī)指標(biāo)和非業(yè)績(jī)事件。.有限責(zé)任公司型股權(quán)投資基金應(yīng)按。順序進(jìn)行基金清算。I支付職工的工資、社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)用和法定補(bǔ)償金II繳納所欠稅款I(lǐng)II清償公司債務(wù)IV按照股東的出資比例向股東分配V支付清算費(fèi)用A、V、IV、I、川、IIB、V、III、II、IxIVC、II、V、I、IV、川D、V、I、II、川、IV答案：D解析：公司型股權(quán)投資基金進(jìn)行基金清算時(shí)，公司財(cái)產(chǎn)按照以下順序分配：（1）支付清算費(fèi)用；（2）支付職工的工資、社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)用和法定補(bǔ)償金；（3）繳納所欠稅款；（4）清償公司債務(wù)；（5）剩余的財(cái)產(chǎn)有限責(zé)任公司按照股東的出資比例分配，股份有限公司按照股東持有的股份比例分配。.（2017年）下列屬于投資后管理內(nèi)容的是。。I項(xiàng)目跟蹤與監(jiān)控活動(dòng)II為被投資者引入高端專業(yè)人才III為被投資企業(yè)提供增值服務(wù)IV為被投資者建立科學(xué)合理的戰(zhàn)略規(guī)劃C、II、IILIVD、I、IIvHLIV答案：D解析：投資后管理的主要內(nèi)容可以分為兩類，第一類為投資機(jī)構(gòu)對(duì)被投資企業(yè)進(jìn)行的項(xiàng)目跟蹤與監(jiān)控活動(dòng)：第二類為投資機(jī)構(gòu)為被投資企業(yè)提供的增值服務(wù)。II項(xiàng)和IV項(xiàng)屬于為被投資者提供增值服務(wù)。.對(duì)于基金管理人存在的以下情形，基金業(yè)協(xié)會(huì)采取的措施正確的是。。A、擬申請(qǐng)登記私募基金管理人的高管人員最近五年存在重大失信記錄，協(xié)會(huì)將不予辦理登記申請(qǐng)B、申請(qǐng)機(jī)構(gòu)的高管人員最近三年存在重大失信記錄的不予登記C、對(duì)作為異常機(jī)構(gòu)公示的基金管理人，在整改完畢后立即恢復(fù)正常機(jī)構(gòu)公示狀態(tài)D、基金管理人未按時(shí)履行季度'年度和重大事項(xiàng)信息報(bào)送更新義務(wù)的，將基金管理人列入異常機(jī)構(gòu)公示答案：B解析：A項(xiàng)，擬申請(qǐng)登記私募基金管理人的高管人員最近三年存在重大失信記錄,協(xié)會(huì)將不予辦理登記申請(qǐng)；C項(xiàng)，對(duì)作為異常機(jī)構(gòu)公示的基金管理人，在整改完畢至少6個(gè)月后才能恢復(fù)正常機(jī)構(gòu)公示狀態(tài);D項(xiàng)，基金管理人未按時(shí)履行季度、年度和重大事項(xiàng)信息報(bào)送更新義務(wù)的應(yīng)暫停受理私募基金產(chǎn)品備案申請(qǐng)。.下列屬于基金業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)員的是。I普通會(huì)員II管理會(huì)員III特別會(huì)員A、I、IIB、II、IIIC、I、IIID、I、II、III答案：C解析：基金業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)員可分為普通會(huì)員、聯(lián)席會(huì)員、觀察會(huì)員、特別會(huì)員。.()的作用是幫肋股權(quán)投資基金全面評(píng)估企業(yè)資產(chǎn)和業(yè)務(wù)的合法性以及潛在的法律風(fēng)險(xiǎn)。A、業(yè)務(wù)盡職調(diào)查B、法律盡職調(diào)查C、財(cái)務(wù)盡職調(diào)查D、股權(quán)投資調(diào)查答案：B解析：法律盡職調(diào)查的作用是幫肋股權(quán)投資基金全面評(píng)估企業(yè)資產(chǎn)和業(yè)務(wù)的合法性以及潛在的法律風(fēng)險(xiǎn)。.某登記的股權(quán)投資基金管理人未按時(shí)履行信息報(bào)送更新義務(wù)累計(jì)達(dá)2次，根據(jù)相關(guān)自律規(guī)則，中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將對(duì)該管理人采取的措施有。。I注銷管理人登記II列入異常機(jī)構(gòu)名單III通過(guò)私募基金管理人平臺(tái)對(duì)外公示IV在完成整改前，暫停受理該管理人的私募基金產(chǎn)品備案A、I、II、IVB、II、III、IVC、I、IIx川、IVD、IxII答案：B解析：基金管理人未按時(shí)履行季度、年度和重大事項(xiàng)信息報(bào)送更新義務(wù)的，在完成整改前，中國(guó)基金業(yè)協(xié)會(huì)將暫停受理該機(jī)構(gòu)的私募基金產(chǎn)品備案申請(qǐng)；累計(jì)達(dá)2次的，基金業(yè)協(xié)會(huì)將其列入異常機(jī)構(gòu)名單，并通過(guò)私募基金管理人公示平臺(tái)對(duì)外公示。.自然人投資者需繳納股息紅利所得稅的稅率為（）％。A、13B、17C、20D、25答案：C解析：自然人投資者需繳納股息紅利所得稅（適用稅率為20%）并由基金代扣代繳，因而需承擔(dān)雙重征稅（公司所得稅與個(gè)人所得稅）。.公司型股權(quán)投資基金的權(quán)益變更登記流程，應(yīng)符合。的相關(guān)規(guī)定。A、工商管理機(jī)關(guān)B、證監(jiān)會(huì)C、證券交易所D、中國(guó)基金業(yè)協(xié)會(huì)答案：A解析：公司型股權(quán)投資基金的權(quán)益變更登記流程，應(yīng)符合工商管理機(jī)關(guān)的相關(guān)規(guī)定。.內(nèi)部環(huán)境包括經(jīng)營(yíng)理念和內(nèi)控文化、治理結(jié)構(gòu)、組織結(jié)構(gòu)、人力資源政策和員工道德素質(zhì)等，是管理人內(nèi)部控制的要素之一，下列說(shuō)法正確的是。。I.內(nèi)部環(huán)境是實(shí)施內(nèi)部控制的基礎(chǔ)II.基金管理人應(yīng)通過(guò)內(nèi)部控制杜絕不正當(dāng)關(guān)聯(lián)交易、利益輸送和內(nèi)部人控制現(xiàn)象的發(fā)生，保護(hù)投資者利益和基金財(cái)產(chǎn)安全I(xiàn)II.基金管理人的組織結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)體現(xiàn)職責(zé)明確'相互制約的原則，各部門有明確的授權(quán)分工，操作相互獨(dú)立IV.公司應(yīng)當(dāng)建立決策科學(xué)、運(yùn)營(yíng)規(guī)范、管理高效的運(yùn)行機(jī)制，包括科學(xué)、透明的決策程序和管理議事規(guī)則，高效、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)臉I(yè)務(wù)執(zhí)行系統(tǒng),以及健全、有效的內(nèi)部監(jiān)督和反饋系統(tǒng)A、I、HLIVB、IIx川、IVC、I、IIxIVD、I、IIv川、IV答案：D解析：內(nèi)部環(huán)境包括經(jīng)營(yíng)理念和內(nèi)控文化'治理結(jié)構(gòu)'組織結(jié)構(gòu)、人力資源政策和員工道德素質(zhì)等，是實(shí)施內(nèi)部控制的基礎(chǔ)?；鸸芾砣说墓芾韺討?yīng)當(dāng)牢固樹(shù)立內(nèi)控優(yōu)先和風(fēng)險(xiǎn)管理理念，培養(yǎng)全體員工的風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，營(yíng)造一個(gè)濃厚的內(nèi)控文化氛圍，保證全體員工及時(shí)了解國(guó)家法律法規(guī)和內(nèi)部規(guī)章制度，使風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)貫穿到各個(gè)部門'各個(gè)崗位和各個(gè)環(huán)節(jié)?；鸸芾砣藨?yīng)通過(guò)內(nèi)部控制杜絕不正當(dāng)關(guān)聯(lián)交易'利益輸送和內(nèi)部人控制現(xiàn)象的發(fā)生，保護(hù)投資者利益和基金財(cái)產(chǎn)安全?；鸸芾砣说慕M織結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)體現(xiàn)職責(zé)明確、相互制約的原則，各部門有明確的授權(quán)分工，操作相互獨(dú)立。公司應(yīng)當(dāng)建立決策科學(xué)、運(yùn)營(yíng)規(guī)范、管理高效的運(yùn)行機(jī)制，包括科學(xué)、透明的決策程序和管理議事規(guī)則，高效、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)臉I(yè)務(wù)執(zhí)行系統(tǒng),以及健全、有效的內(nèi)部監(jiān)督和反饋系統(tǒng)。知識(shí)點(diǎn)：內(nèi)部環(huán)境、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、控制活動(dòng)'信息與溝通'內(nèi)部監(jiān)督;.合伙企業(yè)合伙人是自然人的，繳納。；合伙人是法人和其他組織的，繳納（）.A、個(gè)人所得稅；企業(yè)所得稅B、個(gè)人所得稅；個(gè)人所得稅C、企業(yè)所得稅；個(gè)人所得稅D、企業(yè)所得稅；企業(yè)所得稅答案：A解析：合伙企業(yè)合伙人是自然人的，繳納個(gè)人所得稅；合伙人是法人和其他組織的，繳納企業(yè)所得稅。.（2017年）中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)基金管理人登記、基金備案，應(yīng)依照。。I、《證券投資基金法》II、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》川、《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》IV、《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項(xiàng)的公告》A、I、II、IIIB、I、IIx川、IVC、I、II、IVD、IxII答案：B解析：以上都正確。.下列監(jiān)管方式中，最具權(quán)威性和有效性的監(jiān)管方式是。。A、政府監(jiān)管B、行業(yè)自律C、內(nèi)部監(jiān)控D、社會(huì)監(jiān)督答案：A解析：相比于行業(yè)自律、內(nèi)部監(jiān)控和社會(huì)力量監(jiān)督，政府監(jiān)管是最具權(quán)威、最為有效的監(jiān)管。政府監(jiān)管對(duì)維護(hù)股權(quán)投資基金行業(yè)的良好秩序、提高股權(quán)投資基金行業(yè)效率、保護(hù)股權(quán)投資基金投資利益均具有重大意義。.新登記的股權(quán)投資基金管理人在辦結(jié)登記手續(xù)之日起（）內(nèi)仍未備案首只私募基金產(chǎn)品的，中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將注銷該基金管理人登記。Av1個(gè)月B、3個(gè)月C、6個(gè)月D、一年答案：C解析：自《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項(xiàng)的公告》發(fā)布之日起,新登記的股權(quán)投資基金管理人在辦結(jié)登記手續(xù)之日起6個(gè)月內(nèi)仍未備案首只私募基金產(chǎn)品的，中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將注銷該基金管理人登記。.有限責(zé)任公司的股東。。A、以認(rèn)購(gòu)股份為限對(duì)公司承擔(dān)責(zé)任B、不對(duì)公司承擔(dān)責(zé)任C、對(duì)公司承擔(dān)全部責(zé)任D、以認(rèn)繳的出資額為限對(duì)公司承擔(dān)責(zé)任答案：D解析：有限責(zé)任公司的股東以其認(rèn)繳的出資額為限對(duì)公司承擔(dān)責(zé)任。.下列關(guān)于管理人內(nèi)部控制的作用，說(shuō)法正確的是（）。I.保證管理人經(jīng)營(yíng)運(yùn)作嚴(yán)格遵守國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則，自覺(jué)形成守法經(jīng)營(yíng)、規(guī)范運(yùn)作的經(jīng)營(yíng)思想和經(jīng)營(yíng)理念I(lǐng)I.管理經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營(yíng)管理效益，確保經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)行，實(shí)現(xiàn)持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展III.保障股權(quán)投資基金財(cái)產(chǎn)的安全、完整IV.確?；鸷突鸸芾砣说呢?cái)務(wù)和其他信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整'及時(shí)A、I、IIxIVB、I、IIvIIIC、I、川、IVD、I、IIv川、IV答案：D解析：管理人內(nèi)部控制的作用：（一）保證管理人經(jīng)營(yíng)運(yùn)作嚴(yán)格遵守國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則。自覺(jué)形成守法經(jīng)營(yíng)、規(guī)范運(yùn)作的經(jīng)營(yíng)思想和經(jīng)營(yíng)理念（二）管理經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營(yíng)管理效益，確保經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)行，實(shí)現(xiàn)持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展（三）保障股權(quán)投資基金財(cái)產(chǎn)的安全、完整（四）確?；鸷突鸸芾砣说呢?cái)務(wù)和其他信息真實(shí)'準(zhǔn)確'完整、及時(shí)基金管理人的決策受制于內(nèi)部運(yùn)作信息，沒(méi)有完備的內(nèi)部控制便不能保證信息的質(zhì)量。知識(shí)點(diǎn)：內(nèi)部控制的作用；111.（2017年）股權(quán)投資基金的合格投資者是指。。I具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力II投資于單只基金的金額不低于100萬(wàn)元III凈資產(chǎn)不低于1000萬(wàn)元的單位IV金融資產(chǎn)不低于100萬(wàn)元或者最近三年年均收入不低于50萬(wàn)元的個(gè)人I、IIvIIII、IIxIVC、II、III、IVD、I、IIvIIKIV答案：A解析：股權(quán)投資基金的合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，投資于單只基金的金額不低于100萬(wàn)元且符合下列相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的單位和個(gè)人：（1）凈資產(chǎn)不低于1000萬(wàn)元的單位。（2）金融資產(chǎn)不低于300萬(wàn)元或者最近三年年均收入不低于50萬(wàn)元的個(gè)人。.基金管理人進(jìn)行登記并開(kāi)展基金管理業(yè)務(wù)通常應(yīng)滿足的基本要求不包括（）A、主體資格要求B、專業(yè)化經(jīng)營(yíng)要求C、防范利益沖突要求D、制定和執(zhí)行要求答案：D解析：基金管理人進(jìn)行登記并開(kāi)展基金管理業(yè)務(wù)通常應(yīng)滿足如下基本要求：1.主體資格要求；2.專業(yè)化經(jīng)營(yíng)要求；3.防范利益沖突要求；4.運(yùn)營(yíng)基本設(shè)施和條件要求。.股權(quán)投資通常被稱為。。A、有耐心的資本B、價(jià)值投資C、私人投資D、以上都不是答案：A解析：由于股權(quán)投資基金主要投資于未上市企業(yè)股權(quán)或上市企業(yè)的非公開(kāi)交易股權(quán)，通常需要3?7年才能完成投資的全部流程從而實(shí)現(xiàn)退出，股權(quán)投資因此被稱為“有耐心的資本”。此外，股權(quán)投資基金的基金份額流動(dòng)性較差，在基金清算前，基金份額的轉(zhuǎn)讓或投資者的退出都具有一定難度。知識(shí)點(diǎn)：股權(quán)投資基金的特點(diǎn)；.一項(xiàng)業(yè)務(wù)在經(jīng)過(guò)兩個(gè)以上相互制約環(huán)節(jié)對(duì)其進(jìn)行監(jiān)督和核查時(shí)，其發(fā)生錯(cuò)弊現(xiàn)象的概率較低，為此對(duì)于股權(quán)投資中重要環(huán)節(jié)的工作需要在內(nèi)部控制層面進(jìn)行相互制約，下列說(shuō)法正確的是。。I.就縱向控制而言，完成某個(gè)重要環(huán)節(jié)的工作需由來(lái)自彼此獨(dú)立的兩個(gè)平行部門或人員協(xié)調(diào)運(yùn)作、相互監(jiān)督、相互制約、相互證明II.就具體的內(nèi)部控制措施來(lái)說(shuō)，相互制約須考慮橫向控制和縱向控制兩方面的制約關(guān)系川.經(jīng)過(guò)橫向控制和縱向控制的核查和制約，工作中發(fā)生的錯(cuò)弊將進(jìn)一步減少，即使發(fā)生問(wèn)題，也將便于糾正IV.就橫向控制而言，完成某個(gè)工作需經(jīng)過(guò)兩個(gè)或兩個(gè)以上的縱向崗位和環(huán)節(jié)，以使下級(jí)受上級(jí)監(jiān)督，上級(jí)受下級(jí)牽制A、IxIIB、II、IIIC、I、III、IVD、I、IIvIIKIV答案：B解析：I項(xiàng)錯(cuò)誤，就橫向控制而言，完成某個(gè)重要環(huán)節(jié)的工作需由來(lái)自彼此獨(dú)立的兩個(gè)平行部門或人員協(xié)調(diào)運(yùn)作'相互監(jiān)督、相互制約、相互證明。IV項(xiàng)錯(cuò)誤,就縱向控制而言，完成某個(gè)工作需經(jīng)過(guò)兩個(gè)或兩個(gè)以上的縱向崗位和環(huán)節(jié)，以使下級(jí)受上級(jí)監(jiān)督，上級(jí)受下級(jí)牽制。知識(shí)點(diǎn)：全面性原則'相互制約原則、執(zhí)行有效原則'獨(dú)立性原則'成本效益原則、適時(shí)性原則；115.契約型基金合同適應(yīng)股權(quán)投資相關(guān)內(nèi)容主要包括（）。I基金的募集II基金費(fèi)用與稅收III當(dāng)事人及其權(quán)利義務(wù)IV基金的投資I、III、IVI、II、IIIGII、III、IVD、I、II、III、IV答案：D解析：契約型基金合同適應(yīng)股權(quán)投資業(yè)務(wù)的具體內(nèi)容應(yīng)包括：基金的募集；基金的投資；當(dāng)事人及權(quán)利義務(wù)；基金的費(fèi)用與稅收；基金的收益分配。116.清算組進(jìn)行清算退出的流程不包括（）。A、清查公司財(cái)產(chǎn)，制訂清算方案B、處理公司未了結(jié)的業(yè)務(wù)C、分配公司剩余財(cái)產(chǎn)D、開(kāi)展新的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)答案：D解析：清算退出的流程包括：（1）清查公司財(cái)產(chǎn)，制訂清算方案。（2）了結(jié)公司債權(quán)'債務(wù)，處理公司未了結(jié)的業(yè)務(wù)。（3）分配公司剩余財(cái)產(chǎn)。清算期間，公司不得開(kāi)展新的經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)。.（2017年）關(guān)于契約型股權(quán)投資基金的設(shè)立，不符合《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》規(guī)定的是。。A、基金管理人應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定向中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)履行登記手續(xù)B、除基金合同另有約定外，基金應(yīng)當(dāng)由基金托管人托管C、基金募集完畢后20個(gè)工作日內(nèi)向中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)登記備案D、契約型基金應(yīng)當(dāng)向合格投資者募集，合格投資者累計(jì)不得超過(guò)50人答案：D解析：基金應(yīng)當(dāng)向合格投資者募集，單只基金的投資者人數(shù)累計(jì)不得超過(guò)《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》《中華人民共和國(guó)公司法》和《中華人民共和國(guó)合伙企業(yè)法》等法律規(guī)定的特定數(shù)量。目前，我國(guó)股權(quán)投資基金投資者人數(shù)限制如下：（1）公司型基金：有限公司不超過(guò)50人、股份公司不超過(guò)200人。（2）合伙型基金：不超過(guò)50人。（3）契約型基金：不超過(guò)200人。.關(guān)于中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的發(fā)展和融資需求特征包括。。I信息不對(duì)稱比較嚴(yán)重II創(chuàng)業(yè)成功的確定性較高III科技型中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中無(wú)形資產(chǎn)占比較高IV中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的融資需求不強(qiáng)A、I、IIIB、II、川、IVC、I、II、川、IVD、川、IV答案：A解析：中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)通常具有以下的發(fā)展和融資需求特征：①信息不對(duì)稱比較嚴(yán)重；②創(chuàng)業(yè)成功的不確定性較高；③科技型中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中無(wú)形資產(chǎn)占比較高；④中小微創(chuàng)業(yè)企業(yè)的融資需求呈現(xiàn)階段性特征。.信托（契約）型股權(quán)投資基金的清算小組由（）負(fù)責(zé)組織。A、中國(guó)證監(jiān)會(huì)B、基金投資者C、基金管理人D、基金托管人答案：C解析：信托（契約）型股權(quán)投資基金的清算由清算小組負(fù)責(zé)。清算小組由基金管理人負(fù)責(zé)組織，并由基金管理人、基金托管人以及相關(guān)中介服務(wù)機(jī)構(gòu)組成。.新登記的股權(quán)投資基金管理人在辦登記結(jié)算手續(xù)之日起（）個(gè)月內(nèi)仍未備案首只私募基金產(chǎn)品的，中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將注銷該基金管理人的登記。A、3B、6C、12D、18答案：B解析：選項(xiàng)B符合題意：基金管理人在辦結(jié)登記手續(xù)之日起6個(gè)月內(nèi)仍未備案首只私募基金產(chǎn)品的，基金業(yè)協(xié)會(huì)將注銷該基金管理人的登記。.下列屬于杠桿收購(gòu)基金的投資方式（）。I.股權(quán)資本II.夾層資本III.銀行貸款?A、I.IllB、II.IllC、I.IID、I.II.Ill答案：D解析：杠桿收購(gòu)基金的投資方式：股權(quán)資本'夾層資本'銀行貸款.股權(quán)投資基金管理人和托管人發(fā)生重大事項(xiàng)變更、股權(quán)投資基金發(fā)生觸及基金止損線或者預(yù)警線'管理費(fèi)率或者托管費(fèi)率變更、清盤或者清算、重大關(guān)聯(lián)交易'提取業(yè)績(jī)報(bào)酬等影響投資者利益的重大事項(xiàng)的，信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在。個(gè)工作日內(nèi)向投資者披露？A、5B、10C、15D、30答案：B解析：股權(quán)投資基金管理人和托管人發(fā)生重大事項(xiàng)變更、股權(quán)投資基金發(fā)生觸及基金止損線或者預(yù)警線'管理費(fèi)率或者托管費(fèi)率變更、清盤或者清算'重大關(guān)聯(lián)交易、提取業(yè)績(jī)報(bào)酬等影響投資者利益的重大事項(xiàng)的，信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在I0個(gè)工作日內(nèi)向投資者披露。.私人股權(quán)不包括().A、非公開(kāi)發(fā)行和交易的普通股B、可轉(zhuǎn)換為普通股的優(yōu)先股C、可轉(zhuǎn)換債券D、A股答案：D解析：國(guó)內(nèi)所稱“股權(quán)投資基金”，其全稱應(yīng)為“私人股權(quán)投資基金”(PrivateEquityFund),是指主要投資于"私人股權(quán)"(PrivateEquity)的投資基金。前述私人股權(quán)即非公開(kāi)發(fā)行和交易的股權(quán)，包括未上市企業(yè)和上市企業(yè)非公開(kāi)發(fā)行和交易的普通股、可轉(zhuǎn)換為普通股的優(yōu)先股和可轉(zhuǎn)換債券。知識(shí)點(diǎn)：私人股權(quán)的界定；.股權(quán)投資基金行業(yè)有力地推動(dòng)了。在我國(guó)的發(fā)展，為互聯(lián)網(wǎng)等新興產(chǎn)業(yè)在我國(guó)的發(fā)展發(fā)揮了重大作用。A、直接融資和資本市場(chǎng)B、直接融資和基金C、間接融資和資本市場(chǎng)D、間接融資和基金答案：A解析：股權(quán)投資基金行業(yè)有力地推動(dòng)了直接融資和資本市場(chǎng)在我國(guó)的發(fā)展，為互聯(lián)網(wǎng)等新興產(chǎn)業(yè)在我國(guó)的發(fā)展發(fā)揮了重大作用。.《企業(yè)所得稅法》規(guī)定符合條件的居民企業(yè)之間的。為免稅收入，可以在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)減除。A、股息'紅利等權(quán)益性投資收益B、特許權(quán)使用費(fèi)收入C、接受捐贈(zèng)收入D、轉(zhuǎn)讓財(cái)產(chǎn)收入