金融學(xué) 曹龍騏 10教材課件

第十章

中央銀行第一節(jié)

中央銀行的產(chǎn)生和發(fā)展第二節(jié)

中央銀行的性質(zhì)、職能和結(jié)構(gòu)第三節(jié)

中央銀行的監(jiān)管第四節(jié)

中央銀行的支付清算回本篇

至下章

第一節(jié)中央銀行的產(chǎn)生和發(fā)展一、中央銀行產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)背景二、中央銀行產(chǎn)生的客觀要求三、中央銀行的發(fā)展四、中國中央銀行的產(chǎn)生和發(fā)展回本章

至下節(jié)一、中央銀行產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)背景

1.

時(shí)間中央銀行產(chǎn)生于17世紀(jì)后半期，形成于19世紀(jì)初。（1）商品經(jīng)濟(jì)的迅速發(fā)展；（2）資本主義經(jīng)濟(jì)危機(jī)的頻繁出現(xiàn)；（3）銀行信用的普遍化和集中化。2.

經(jīng)濟(jì)背景資本主義的銀行經(jīng)營客觀上要求有一家大的銀行，它既能集中眾多銀行的存款準(zhǔn)備，又能不失時(shí)宜地為其他商業(yè)銀行提供必要的周轉(zhuǎn)資金，為銀行充當(dāng)最后的貸款人。

資本主義經(jīng)濟(jì)的發(fā)展客觀上要求有一個(gè)資力雄厚并在全國范圍內(nèi)享有權(quán)威的銀行來統(tǒng)一發(fā)行銀行券。

資產(chǎn)階級政府為了開辟更廣泛的市場，需要巨大的貨幣財(cái)富作后盾。

二、中央銀行產(chǎn)生的客觀要求1.政府對貨幣財(cái)富和銀行的控制2.統(tǒng)一貨幣發(fā)行

3.集中信用的需要4.建立票據(jù)清算中心隨著銀行業(yè)的不斷發(fā)展，銀行經(jīng)營必然日趨擴(kuò)大，各家銀行之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系復(fù)雜化，客觀上要求建立一個(gè)全國統(tǒng)一的、有權(quán)威的、公正的清算中心，而這個(gè)中心只能由中央銀行來承擔(dān)。5.統(tǒng)一金融管理銀行業(yè)和金融市場的發(fā)展，需要政府出面進(jìn)行必要的管理，通過一個(gè)專門的機(jī)構(gòu)來實(shí)施政府對銀行業(yè)和金融市場的管理，這個(gè)使命由中央銀行來承擔(dān)最為合適。

◆中央銀行的初創(chuàng)歷程：從1656年最早成立的中央銀行瑞典國家銀行、到1694年英格蘭銀行成立和1913年美國建立聯(lián)邦儲備體系。

◆中央銀行初創(chuàng)時(shí)期的特點(diǎn)：（1）普通銀行的自然演進(jìn)；（2）貨幣發(fā)行的逐步集中；（3）政府控制動機(jī)的推進(jìn)；（4）對商業(yè)銀行提供服務(wù)；（5）與法制建設(shè)同步發(fā)展。三、中央銀行的發(fā)展1.中央銀行的初創(chuàng)時(shí)期(1656—1913年)

2.中央銀行的普遍推行時(shí)期(20世紀(jì)初至20世紀(jì)中葉)

◆1920年布魯塞爾國際金融會議大大推進(jìn)了各國中央銀行的普遍建立。

◆中央銀行制度普遍推行的主要原因：（1）各國先后放棄金本位制，發(fā)生惡性通貨膨脹，貨幣制度出現(xiàn)混亂，需要建立中央銀行穩(wěn)定貨幣；（2）一些新的國家建立，為解決國內(nèi)經(jīng)濟(jì)金融問題，需要設(shè)立中央銀行；（3）一批老中央銀行為新的中央銀行的建立提供了借鑒，加上國際聯(lián)盟的援助，為中央銀行的普遍化提供了條件。

3.中央銀行的強(qiáng)化時(shí)期(20世紀(jì)中葉至今)

◆各國為了穩(wěn)定貨幣、籌集資金，以貨幣信用政策作為干預(yù)和調(diào)節(jié)社會經(jīng)濟(jì)的主要杠桿。在此背景下，負(fù)有制定和執(zhí)行貨幣政策職責(zé)的中央銀行也隨之發(fā)生了深刻的變化。

◆各國中央銀行的主要變化：（1）由一般貨幣發(fā)行向國家壟斷發(fā)行轉(zhuǎn)化；（2）由代理政府國庫款項(xiàng)收支向政府的銀行轉(zhuǎn)化；（3）由集中保管準(zhǔn)備金向銀行的銀行轉(zhuǎn)化；（4）由貨幣政策的一般運(yùn)用向綜合配套運(yùn)用轉(zhuǎn)換；（5）各國中央銀行之間的金融合作加強(qiáng)。

四、中國中央銀行的產(chǎn)生和發(fā)展1.清政府時(shí)期的中央銀行（1）戶部銀行：1905年建立，我國最早的中央銀行。（2）大清銀行：1908年由戶部銀行改名而來。2.辛亥革命時(shí)期和北洋政府時(shí)期的中央銀行

（1）中國銀行：由大清銀行改組，1911年2月5日開業(yè)。（2）交通銀行：1908年創(chuàng)建，后來由商業(yè)銀行演變成北洋政府的中央銀行。3.孫中山創(chuàng)建的中央銀行1924年在廣州創(chuàng)立央行，1926年在漢口設(shè)立央行。

4.國民黨時(shí)期的中央銀行

1928年11月1日建立，與中國銀行、交通銀行、中國農(nóng)民銀行一起處于國民黨政府金融壟斷體系中心。5.革命根據(jù)地的中央銀行（1）1932年2月設(shè)立蘇維埃國家銀行。（2）1935年11月設(shè)立蘇維埃國家銀行西北分行。（3）1948年成立中國人民銀行。

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至下節(jié)6.新中國的中央銀行

（1）1948—1978年：“大一統(tǒng)”的、“一身二任”的復(fù)合式中央銀行體制；

（2）1979—1983年：“大一統(tǒng)”體制有所改良，各專業(yè)銀行相繼恢復(fù)和建立；

（3）1984—1998年：中國人民銀行專門行使中央銀行的職能；

（4）1998年以后：設(shè)立9個(gè)跨省區(qū)的一級分行(1998年10月)，銀監(jiān)會從中央銀行獨(dú)立出去(2003年4月28日)

，中國人民銀行專門行使貨幣發(fā)行和貨幣政策職能。第二節(jié)中央銀行的性質(zhì)、

職能和結(jié)構(gòu)一、中央銀行的性質(zhì)二、中央銀行的職能三、中央銀行的結(jié)構(gòu)四、中國的中央銀行回本章

至下節(jié)中央銀行是國家賦予其制定和執(zhí)行貨幣政策，對國民經(jīng)濟(jì)進(jìn)行宏觀調(diào)控和管理監(jiān)督的特殊的金融機(jī)構(gòu)。一、中央銀行的性質(zhì)▲性質(zhì)定義：

1.地位的特殊性身份：政府的職能部門，國家貨幣政策的體現(xiàn)者，國家干預(yù)經(jīng)濟(jì)生活的重要工具。宗旨：維持一國的貨幣和物價(jià)穩(wěn)定，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長，保障充分就業(yè)和維持國際收支平衡。2.業(yè)務(wù)的特殊性業(yè)務(wù)經(jīng)營的目的：不以盈利為目標(biāo)，而是為國家干預(yù)經(jīng)濟(jì)生活，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)政策目標(biāo)服務(wù)。業(yè)務(wù)經(jīng)營的特征：資金來源主要來自發(fā)行的貨幣，同時(shí)也接受商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)的存款。3.管理的特殊性是行政管理機(jī)構(gòu)，但不僅僅憑行政權(quán)力，更多的是采取綜合行政的、經(jīng)濟(jì)的和法律的手段。

二、中央銀行的職能1.中央銀行是發(fā)行的銀行（1）中央銀行成為發(fā)行的銀行是在歷史發(fā)展過程中逐步形成的。（2）中央銀行制定貨幣發(fā)行的規(guī)定及其保證制度。

（3）中央銀行發(fā)行的銀行券是籌集資金的主要來源。2.中央銀行是政府的銀行（1）代理國庫，管理政府資金。（2）為政府提供信用。（3）代表政府管理國內(nèi)外金融事務(wù)。

3.中央銀行是銀行的銀行（1）保管和調(diào)度一般金融機(jī)構(gòu)的存款準(zhǔn)備金。（2）作為最后貸款人的銀行。（3）作為最后清算人的銀行。4.中央銀行是調(diào)節(jié)和控制宏觀經(jīng)濟(jì)的銀行（1）制定和執(zhí)行貨幣政策。（2）調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量。（3）監(jiān)督和管理金融業(yè)。

三、中央銀行的結(jié)構(gòu)1.

中央銀行的資本結(jié)構(gòu)特殊性：中央銀行的權(quán)力機(jī)構(gòu)與資本結(jié)構(gòu)無關(guān)。

世界各國中央銀行的資本結(jié)構(gòu)的五種形式：國家所有制形式。集體所有制形式。公私混合型所有者形式。多國所有制形式。無資本型形式。

①貨幣發(fā)行；②吸收存款準(zhǔn)備金；③財(cái)政性存款；④中央銀行資本金。2.中央銀行的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)（1）中央銀行的負(fù)債結(jié)構(gòu)：

①再貼現(xiàn)和再貸款；②黃金外匯占款；③購入債券和票據(jù)；④其他資產(chǎn)。（2）中央銀行的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)：

3.中央銀行的權(quán)力結(jié)構(gòu)（1）決策、執(zhí)行和監(jiān)督權(quán)力一體制：如美國、英國。

（2）決策、執(zhí)行和監(jiān)督權(quán)力分散制：如日本、德國。（3）決策、執(zhí)行和監(jiān)督權(quán)力分散制與監(jiān)督、執(zhí)行機(jī)構(gòu)決策制：如瑞士。

在國務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)下，制定和實(shí)施貨幣政策，對金融業(yè)實(shí)施監(jiān)督管理的政府職能部門。四、中國的中央銀行1.

中國中央銀行的性質(zhì)共性：與西方中央銀行基本類似。

特性：

①中國社會主義的中央銀行是建立在生產(chǎn)資料公有制基礎(chǔ)上的。

②中國中央銀行在國務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)下管理全國金融事業(yè)，基于中國目前的商業(yè)銀行主要是國有企業(yè)，故中央銀行與政府的關(guān)系更為密切。

2.中國中央銀行的職能（1）審批商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)的設(shè)置或撤并。（2）領(lǐng)導(dǎo)、管理、協(xié)調(diào)、監(jiān)督、稽核商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)工作。（3）經(jīng)理國庫，代理發(fā)行政府債券。（4）管理股票、債券等有價(jià)證券交易和金融市場。（5）代表政府從事有關(guān)國際金融活動。

按現(xiàn)行《中華人民共和國中國人民銀行法》規(guī)定，中國人民銀行履行下列職責(zé)：

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至下節(jié)（1）依法制定和執(zhí)行貨幣政策；（2）發(fā)行人民幣，管理人民幣流通；（3）按照規(guī)定審批、監(jiān)督管理金融機(jī)構(gòu)；（4）按照規(guī)定監(jiān)督管理金融市場；（5）發(fā)布有關(guān)金融監(jiān)督管理和業(yè)務(wù)的命令和規(guī)章；（6）持有、管理、經(jīng)營國家外匯儲備、黃金儲備；（7）經(jīng)理國庫；（8）維護(hù)支付、清算系統(tǒng)的正常進(jìn)行；（9）負(fù)責(zé)金融業(yè)的統(tǒng)計(jì)、調(diào)查、分析和預(yù)測；（10）作為國家的中央銀行，從事有關(guān)的國際金融活動；（11）國務(wù)院規(guī)定的其他職責(zé)。第三節(jié)中央銀行的監(jiān)管一、中央銀行與金融監(jiān)管二、金融監(jiān)管的目的三、金融監(jiān)管的程序和內(nèi)容四、中國中央銀行與金融監(jiān)管回本章

至下節(jié)一、中央銀行與金融監(jiān)管1.金融監(jiān)管體制的變動趨勢●

80年代前中央銀行集中監(jiān)管，是唯一的監(jiān)管主體?！衲壳爸醒脬y行著重于制定貨幣政策，監(jiān)管權(quán)逐漸分散?！裰醒脬y行作為金融領(lǐng)域的最高管理機(jī)構(gòu)，仍然有相當(dāng)?shù)谋O(jiān)管權(quán)。2.各國中央銀行與其他金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的關(guān)系例表：各國家(地區(qū))中央銀行金融檢查權(quán)、處罰權(quán)及與其他金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的關(guān)系

二、金融監(jiān)管的目的1.商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)性2.銀行在經(jīng)濟(jì)生活中的重要作用●

銀行是公共流動資金的主要儲藏所?！胥y行將這些資金用于貸款和投資，從而起到將稀少的儲蓄配置于生產(chǎn)效益較高的部門的作用?！胥y行充當(dāng)了中央銀行貨幣政策的主要傳導(dǎo)媒介?！裆虡I(yè)銀行是全國支付系統(tǒng)的主體。

①維護(hù)公眾對銀行體系的信心；

②保護(hù)存款人的資金安全，并在銀行倒閉時(shí)，盡可能減少存款保險(xiǎn)基金的損失；

③培育一個(gè)能夠以合理的成本滿足公眾對高質(zhì)量金融服務(wù)需要的高效和有競爭的銀行體系；

④確保銀行經(jīng)營的合規(guī)性，即在經(jīng)營過程中遵守法律和相關(guān)規(guī)定。

3.各國實(shí)施金融監(jiān)管的原因和目的三、金融監(jiān)管的程序和內(nèi)容機(jī)構(gòu)功能定位：服務(wù)對象、業(yè)務(wù)范圍和服務(wù)方式。市場準(zhǔn)入：機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入、業(yè)務(wù)準(zhǔn)入和高管人員準(zhǔn)入。業(yè)務(wù)營運(yùn)監(jiān)管：非現(xiàn)場監(jiān)管和現(xiàn)場檢查。風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)：對風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)進(jìn)行綜合分析比較，對金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)作出綜合評價(jià)。風(fēng)險(xiǎn)處置：糾正、救助和市場退出。【金融監(jiān)管的基本程序與主要環(huán)節(jié)圖示】

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至下節(jié)四、中國中央銀行與金融監(jiān)管中國央行金融監(jiān)管體制的幾次重大改革：

●

1992年，中國證券監(jiān)督管理委員會成立，專門負(fù)責(zé)對證券業(yè)的監(jiān)管。

●1998年，中國保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會成立，專門負(fù)責(zé)對保險(xiǎn)業(yè)的監(jiān)管。

●1998年，中國人民銀行進(jìn)行機(jī)構(gòu)改組和組織體系重大改革，組建9大分行和2個(gè)營業(yè)管理部。

●2003年，中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會成立，專門負(fù)責(zé)對銀行業(yè)的監(jiān)管。目前中國人民銀行主要著重于貨幣政策的制定。第四節(jié)中央銀行的支付結(jié)算一、中央銀行在支付體系中的作用二、中央銀行支付清算的內(nèi)容三、美國的支付清算體系四、中國的支付清算體系回本章

至下章一、中央銀行在支付體系中的作用

1.支付體系的作用

●是國家金融體系的重要組成部分；

●是有效的經(jīng)濟(jì)管理，特別是通過貨幣政策進(jìn)行經(jīng)濟(jì)管理的必要渠道；

●是提高經(jīng)濟(jì)效率的方式。2.中央銀行在其中的作用

●作為支付體系的使用者；

●作為支付體系的成員；

●作為支付體系的提供者；

●作為公共利益的保護(hù)人。二、中央銀行支付清算的內(nèi)容1.為銀行提供賬戶服務(wù)中央銀行向所有金融機(jī)構(gòu)提供清算中介服務(wù)，使跨行匯劃款項(xiàng)通過中央銀行賬戶完成最終清算，以提高支付效率，減少資源消耗。2.運(yùn)行與管理支付系統(tǒng)中央銀行通過行間資金清算，不僅有助于提高支付清算安排的整體效率，還可及時(shí)掌握各金融機(jī)構(gòu)資金頭寸的增減變化趨勢，便于監(jiān)控和控制貨幣流通量，維護(hù)貨幣信用體系的穩(wěn)定性。

一些私營清算系統(tǒng)尚在實(shí)施差額清算，為了實(shí)現(xiàn)清算參加者間的債權(quán)債務(wù)抵消，很多清算機(jī)構(gòu)樂于利用中央銀行提供的差額清算服務(wù)，后者通過賬戶進(jìn)行差額頭寸的轉(zhuǎn)移劃撥，即可完成最終清算。4.為支付系統(tǒng)提供透支便利中央銀行提供的透支便利，可在相當(dāng)程度上吸收及化解支付系統(tǒng)的信