市值管理咨詢方案-web

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經(jīng)綸傳成市值管理咨詢方案2Contents市值管理概述Valuemanagementintroduction

市值管理策略Valuemanagementstrategy

市值管理案例Valuemanagementcases

市值管理概述Valuemanagementintroduction注冊(cè)會(huì)計(jì)師、注冊(cè)稅務(wù)師、物流專家、執(zhí)業(yè)律師、行業(yè)研究員、經(jīng)濟(jì)分析師、品牌管理專家、人力資源專家、公關(guān)專家等市值管理專業(yè)人員。a)通過(guò)明晰和優(yōu)化公司的發(fā)展戰(zhàn)略（包括市值戰(zhàn)略、資本戰(zhàn)略和產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略），確定公司的戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)以及實(shí)現(xiàn)目標(biāo)的具體路徑和措施；b)通過(guò)優(yōu)化公司商業(yè)模式、公司治理與股權(quán)激勵(lì)、公司市值管理架構(gòu)等，全面和可持續(xù)地提升公司的價(jià)值創(chuàng)造能力；c)通過(guò)適時(shí)和適當(dāng)?shù)脑偃谫Y、并購(gòu)重組和增減持與回購(gòu)等，系統(tǒng)地提升公司的價(jià)值經(jīng)營(yíng)能力，加快公司的發(fā)展；d)通過(guò)加強(qiáng)和改善投資者關(guān)系管理、分析師關(guān)系管理、媒介關(guān)系管理和危機(jī)管理等，充分地向市場(chǎng)揭示和推介公司的投資價(jià)值，增加投資者對(duì)公司的持股信心。市值管理的目標(biāo)市值管理團(tuán)隊(duì)組成34市值戰(zhàn)略咨詢資本戰(zhàn)略咨詢產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略咨詢一、市值管理戰(zhàn)略咨詢4市值管理策略Valuemanagementstrategy為客戶提供當(dāng)前經(jīng)濟(jì)環(huán)境下的戰(zhàn)略籌劃,在宏觀上對(duì)客戶的市值管理行為進(jìn)行技術(shù)指導(dǎo)。為客戶提供資本市場(chǎng)中市值管理的具體化運(yùn)作模型。結(jié)合客戶所屬行業(yè),對(duì)客戶產(chǎn)業(yè)上下游進(jìn)行分析,根據(jù)客戶定制要求按照周、月、季度的頻率給客戶提供相關(guān)產(chǎn)業(yè)跟蹤報(bào)告和發(fā)展趨勢(shì)預(yù)測(cè)報(bào)告。市值管理策略Valuemanagementstrategy1.商業(yè)模式咨詢就客戶當(dāng)前商業(yè)模式給出標(biāo)準(zhǔn)化分析報(bào)告,并將客戶可能適應(yīng)的其它商業(yè)模式進(jìn)行分析和拆解,以便于客戶理解和運(yùn)用.2.公司治理咨詢就客戶當(dāng)前可能存在的管理問(wèn)題給出合理化建議.3.管理構(gòu)架咨詢?cè)诳蛻羰跈?quán)下對(duì)企業(yè)管理層提出合理的整合建議.4.EVA考核咨詢以提高客戶的EVA考核成績(jī)?yōu)槟繕?biāo)提出合理化建議。8.品牌增值咨詢與知名高校合作建設(shè)研究院、課題組，并設(shè)置相關(guān)網(wǎng)站、論壇、定期大型會(huì)議以提升企業(yè)知名度和品牌含金量。7.品牌管理咨詢5.成本控制咨詢合理利用財(cái)會(huì)手段、稅務(wù)統(tǒng)籌、流程控制、物流管理等手段為客戶降低運(yùn)營(yíng)成本提出合理化建議。二、市值管理之價(jià)值創(chuàng)造咨詢6.股權(quán)激勵(lì)與市值經(jīng)營(yíng)咨詢?cè)诳蛻衄F(xiàn)有股權(quán)分配的基礎(chǔ)和架構(gòu)上提出股權(quán)最優(yōu)分配建議，在股權(quán)安全控制的范疇下實(shí)現(xiàn)股權(quán)激勵(lì)的最大效用。5Theyears2007through2010sawrapidgrowthinthenumberofconsumersgoingonline.市值管理策略Valuemanagementstrategy1.再融資咨詢市場(chǎng)環(huán)境較有利的情況下通過(guò)發(fā)行債券實(shí)現(xiàn)再融資。2.增減持與回購(gòu)咨詢以增減持股票為杠桿實(shí)現(xiàn)市值管理的直接有效增值目標(biāo)。3.并購(gòu)與重組咨詢?cè)诠善笔袌?chǎng)出現(xiàn)適當(dāng)?shù)钠鯔C(jī)之時(shí)合理進(jìn)行并購(gòu)與重組題材的實(shí)施，可以獲得更高的市值管理收益。三、市值管理之價(jià)值經(jīng)營(yíng)咨詢61.投資者關(guān)系管理咨詢2.媒介關(guān)系管理咨詢3.危機(jī)管理咨詢市值管理策略Valuemanagementstrategy四、市值管理之價(jià)值實(shí)現(xiàn)咨詢建設(shè)并協(xié)助運(yùn)營(yíng)適合上市企業(yè)發(fā)布、傳播公眾信息，展示維護(hù)自身形象的專業(yè)網(wǎng)站在國(guó)家相關(guān)政策發(fā)生重大變化之時(shí)提供相應(yīng)解決方案和應(yīng)對(duì)策略報(bào)告。了解公司股東變化情況，分析原因，并提出股東優(yōu)化解決方案。了解同業(yè)企業(yè)、產(chǎn)業(yè)上下游企業(yè)的發(fā)展變化，并每季度提供報(bào)告。以第三方中介的身份，對(duì)客戶公司股票異常走勢(shì)的原因、公司重大事件的機(jī)構(gòu)意見(jiàn)、公司活動(dòng)的效果等內(nèi)容進(jìn)行投資者的廣泛調(diào)研，獲取客觀信息反饋于客戶，以采取正確的應(yīng)對(duì)措施。了解投資機(jī)構(gòu)對(duì)客戶公司的看法、疑慮、遠(yuǎn)期分析和未來(lái)盈利預(yù)期，并形成報(bào)告。71市值管理策略Valuemanagementstrategy五、市值管理咨詢服務(wù)的目標(biāo)與效果通過(guò)明晰和優(yōu)化公司的發(fā)展戰(zhàn)略（包括市值戰(zhàn)略、資本戰(zhàn)略和產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略），確定公司的戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)以及實(shí)現(xiàn)目標(biāo)的具體路徑和措施；2通過(guò)優(yōu)化公司商業(yè)模式、公司治理與股權(quán)激勵(lì)、公司市值管理架構(gòu)等，全面和可持續(xù)地提升公司的價(jià)值創(chuàng)造能力；43通過(guò)適時(shí)和適當(dāng)?shù)脑偃谫Y、并購(gòu)重組和增減持與回購(gòu)等，系統(tǒng)地提升公司的價(jià)值經(jīng)營(yíng)能力，加快公司的發(fā)展；通過(guò)加強(qiáng)和改善投資者關(guān)系管理、分析師關(guān)系管理、媒介關(guān)系管理和危機(jī)管理等，充分地向市場(chǎng)揭示和推介公司的投資價(jià)值，增加投資者對(duì)公司的持股信心。8市值管理案例Valuemanagementcases91.中信證券市值管理案例Valuemanagementcases僅三年多的時(shí)間，中信證券的總市值增長(zhǎng)近十倍，速度之快令同業(yè)望塵莫及。截至9月26日，中信證券市值達(dá)到407億美元，已經(jīng)超過(guò)美國(guó)老牌投行雷曼兄弟，一躍成為全球市值排名第八的券商。市值管理已經(jīng)成為中信證券的綜合戰(zhàn)略工程，在持續(xù)的市值管理的過(guò)程中，中信證券的規(guī)模不斷壯大，綜合實(shí)力不斷提升，可持續(xù)發(fā)展能力不斷增強(qiáng)，市值不斷增長(zhǎng)。截至今年9月26日，中信證券市值已經(jīng)超過(guò)美國(guó)老牌投行雷曼兄弟，成為全球市值排名第八的券商。102.中海油競(jìng)購(gòu)優(yōu)尼科市值管理案例Valuemanagementcases05年年初，優(yōu)尼科掛牌出售。雪佛龍、意大利埃尼公司等均表示了收購(gòu)興趣。3月，中海油遞交初步并購(gòu)方案，每股報(bào)價(jià)在59-62美元。6月10日美國(guó)聯(lián)邦貿(mào)易委員會(huì)批準(zhǔn)了雪佛龍的收購(gòu)計(jì)劃，6月22日，中海油正式向優(yōu)尼科提出收購(gòu)要約，要約價(jià)為185億美元，每股67美元。后雪佛龍?zhí)岣邎?bào)價(jià)，8月10日優(yōu)尼科和雪佛龍合并協(xié)議獲批準(zhǔn)。盡管中海油競(jìng)購(gòu)優(yōu)尼科失敗了，但中海油卻給股東帶來(lái)了豐厚的回報(bào)，中海油在紐交所的股價(jià)猛增，競(jìng)購(gòu)案中，中海油展示了自己，提高了自己的知名度，帶來(lái)了自身市值的提高。113.三一重工市值管理案例Valuemanagementcases上市后，三一重工的銷售收入和利潤(rùn)平均以50%以上的年增長(zhǎng)率向前推進(jìn)，而與之相對(duì)應(yīng)的是，三一重工的市值也從2003年7月3日上市初始的37億元躍升為2009年年末的540余億元，成為中國(guó)工程機(jī)械行業(yè)是指最大的上市公司，在民營(yíng)上市公司中其市值也名列前茅。價(jià)值經(jīng)營(yíng)是市值管理的關(guān)鍵。三一重工在價(jià)值經(jīng)營(yíng)上主要體現(xiàn)在對(duì)宏觀政策的準(zhǔn)確理解、長(zhǎng)袖善舞的資本運(yùn)作、對(duì)品牌形象的苦心經(jīng)營(yíng)、對(duì)社會(huì)輿論的正確引導(dǎo)、信息披露的及時(shí)公正準(zhǔn)確、跟投資者的良好溝通等方面。12市值管理案例Valuemanagementcases1.路翔股份2.太陽(yáng)紙業(yè)3.南風(fēng)股份據(jù)路翔股份公告披露，公司董事鄭國(guó)華于10月20日違規(guī)減持其所持有的公司股票29．64萬(wàn)股，占公司總股本總額的0．24%，交易金額約1057．82萬(wàn)元。由于公司于2010年10月27日披露三季報(bào)，鄭國(guó)華的減持行為違反了“上市公司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員在定期報(bào)告公告前30日內(nèi)不得買賣本公司股票”的相關(guān)規(guī)定，因此路翔股份決定對(duì)其給予通報(bào)批評(píng)，并處罰金110萬(wàn)元。太陽(yáng)紙業(yè)控股股東兗州市金太陽(yáng)投資有限公司在9月7日出現(xiàn)了違規(guī)短線交易，當(dāng)天金太陽(yáng)先以11.804元賣出40萬(wàn)股太陽(yáng)紙業(yè)，隨后又以11.74元買回40萬(wàn)，扣除印花稅、傭金后雖只賺了3735.78元的價(jià)差，卻違反了“上市公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員、持有上市公司股份百分之五以上的股東，將其持有的該公司的股票在買入后六個(gè)月內(nèi)賣出，或者在賣出后六個(gè)月內(nèi)買入，由此所得收益歸該公司所有，公司董事會(huì)應(yīng)當(dāng)收到其所得收益”。南風(fēng)股份董事鄧健偉于年11月2~3日累計(jì)賣出23.67萬(wàn)股南風(fēng)，均價(jià)59.19元/股，最高價(jià)59.48