《PPP模式下建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理分析（論文）》3400字

PPP模式下建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理分析目錄TOC\o"1-2"\h\u8073（PPP模式下建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理分析 14417引言 128949一、基礎(chǔ)設(shè)施PPP項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型 218256（一）政府職能缺失 225960（二）社會(huì)資本方面臨的風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型 225335二、基礎(chǔ)設(shè)施PPP項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理分析 329752（一）風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制分析 311864（二）PPP項(xiàng)目中的政府公共部門(mén)風(fēng)險(xiǎn)管理措施 421312三、結(jié)束語(yǔ) 4【摘要】自2014年到現(xiàn)在為止，PPP項(xiàng)目的熱度自產(chǎn)生以來(lái)就沒(méi)有減退過(guò)，隨著時(shí)間的增長(zhǎng)不斷上漲，基礎(chǔ)設(shè)施PPP項(xiàng)目作為政府的強(qiáng)有力工具，能夠打破政府壟斷與地方債務(wù)的壁壘，有利于激發(fā)市場(chǎng)活力，同時(shí)能夠有效轉(zhuǎn)變政府職能。加上2014年由全國(guó)人大常委決議修訂的新預(yù)算法和我國(guó)財(cái)政部在2017年頒布的43號(hào)文件相繼出臺(tái)為PPP項(xiàng)目在我國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)上提供了一定的法律保障，致使PPP項(xiàng)目快速成為當(dāng)前我國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目主要的融資方式，但是因其自身的特點(diǎn)雖然優(yōu)化了我國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施的融資方式但同時(shí)也帶了很多的風(fēng)險(xiǎn)，所以致使風(fēng)險(xiǎn)管理工作一直伴隨著PPP項(xiàng)目的建設(shè)整個(gè)過(guò)程當(dāng)中，并且從某種程度上可以說(shuō)PPP項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理的效果決定著項(xiàng)目的成功有否?！娟P(guān)鍵詞】基礎(chǔ)設(shè)施；PPP項(xiàng)目；風(fēng)險(xiǎn)管理引言PPP項(xiàng)目作為一種新型的融資方式，在城市基礎(chǔ)設(shè)施中引進(jìn)了社會(huì)資本，在這個(gè)過(guò)程中政府和企業(yè)雙方能夠互利共贏，并且PPP項(xiàng)目財(cái)務(wù)管理方式由于其獨(dú)特的優(yōu)越性被許多發(fā)達(dá)國(guó)家其他各種領(lǐng)域上得到了廣泛運(yùn)用。在PPP項(xiàng)目中因?yàn)橐M(jìn)了社會(huì)資本，所以在社會(huì)公共部門(mén)實(shí)施建設(shè)公共設(shè)施時(shí)能夠得到資金支持，另一方面政府通過(guò)基礎(chǔ)設(shè)施能夠使得社會(huì)資本獲利。雖然PPP項(xiàng)目能夠使政府和企業(yè)通過(guò)獲利，但是存在回收周期長(zhǎng)、較為單一和風(fēng)險(xiǎn)巨大等融資缺點(diǎn)，并且在利潤(rùn)分配上政府部門(mén)和企業(yè)還存在分歧，所以不能夠?qū)?xiàng)目中存在的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效的識(shí)別、分析和控制。所以針對(duì)這種問(wèn)題需要通過(guò)理論與實(shí)際相結(jié)合的方式來(lái)專(zhuān)門(mén)對(duì)PPP項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效識(shí)別和評(píng)估，同時(shí)針對(duì)存在的風(fēng)險(xiǎn)制定相應(yīng)的管理控制方法，極大程度控制風(fēng)險(xiǎn)帶了的損失，從而有效提高項(xiàng)目整體運(yùn)營(yíng)的質(zhì)量和效率。一、基礎(chǔ)設(shè)施PPP項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型因?yàn)镻PP項(xiàng)目本身具有周期長(zhǎng)、規(guī)模大的特征，所以該模式的基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目在運(yùn)行過(guò)程中一般伴隨著重大的風(fēng)險(xiǎn)，所以在項(xiàng)目建設(shè)實(shí)施之前需要各種風(fēng)險(xiǎn)因素進(jìn)行分析和管理。并且基于不同的角度其風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi)有所區(qū)別。文章接下來(lái)介紹的PPP項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)主要是基于項(xiàng)目參與方的角度將風(fēng)險(xiǎn)劃分成政府職能缺失和社會(huì)資本面臨的風(fēng)險(xiǎn)。（一）政府職能缺失縱觀整個(gè)基礎(chǔ)設(shè)施PPP建設(shè)過(guò)程中政府在其中扮演著不可或缺的角色，包括項(xiàng)目建設(shè)實(shí)施之前的相關(guān)決策規(guī)定和完善相關(guān)法律條文制度，在后期能夠積極推進(jìn)項(xiàng)目的實(shí)施，從而保證項(xiàng)目的順利完成。由于我國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施PPP項(xiàng)目較國(guó)外相比開(kāi)始的比較晚，所以相關(guān)規(guī)定和法律制度尚處于一個(gè)發(fā)展的階段，所以在項(xiàng)目的建設(shè)和運(yùn)營(yíng)過(guò)程中還需要借鑒國(guó)外優(yōu)秀的經(jīng)驗(yàn)。但是這時(shí)企業(yè)在政府宏觀調(diào)控和市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行機(jī)制下沒(méi)有較高的地位，比較弱勢(shì)，所以當(dāng)政策發(fā)生改變的時(shí)候很容易影響項(xiàng)目的盈利水平，所以當(dāng)政府相關(guān)部門(mén)對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行決策變更時(shí)極大程度的會(huì)加大PPP項(xiàng)目建設(shè)過(guò)程中社會(huì)資本的參與的難度，同樣還可能因?yàn)檎毮懿块T(mén)的政策變化、領(lǐng)導(dǎo)干部換屆、監(jiān)管不力和職能確實(shí)都有可能導(dǎo)致PPP項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的增大，可能進(jìn)一步引發(fā)重大工程事故從而導(dǎo)致項(xiàng)目的失敗。（二）社會(huì)資本方面臨的風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型1.社會(huì)資本職能缺失在社會(huì)資本參與到PPP項(xiàng)目建設(shè)和管理的整個(gè)過(guò)程中，因?yàn)橘Y金管理出現(xiàn)紕漏，管理不到位從而使得資金使用和管理效率低下，并且無(wú)法準(zhǔn)確估計(jì)出項(xiàng)目建設(shè)過(guò)程中的支出和收入，這樣更可能會(huì)導(dǎo)致預(yù)算超支的情況發(fā)生，從而需要對(duì)預(yù)算進(jìn)行及時(shí)的調(diào)整和追加資金，并根據(jù)相關(guān)規(guī)定來(lái)進(jìn)行審批，但是由于預(yù)算審批整套流程下來(lái)需要一定的時(shí)間，所以可能導(dǎo)致項(xiàng)目施工不能按照正常預(yù)期的時(shí)間進(jìn)行；再加上社會(huì)資本方在項(xiàng)目建設(shè)和運(yùn)營(yíng)的過(guò)程中沒(méi)有發(fā)揮出良好的職能，項(xiàng)目相關(guān)管理人員缺乏科學(xué)、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)墓芾硪庾R(shí)；對(duì)成本的控制力度也不夠，致使項(xiàng)目因?yàn)槌杀具^(guò)高的原因而面臨著資金短缺的風(fēng)險(xiǎn)，甚至于有時(shí)候還可能會(huì)出現(xiàn)資金不能夠及時(shí)供應(yīng)的現(xiàn)象，進(jìn)一步可能導(dǎo)致資金鏈斷裂，使得項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)出現(xiàn)嚴(yán)重問(wèn)題而不能夠正常運(yùn)行；因?yàn)閼虮就顿Y方還存在著不能夠準(zhǔn)確評(píng)估項(xiàng)目投資收益的問(wèn)題，從而造成低水平的項(xiàng)目盈利狀況，進(jìn)一步可能導(dǎo)致項(xiàng)目出現(xiàn)虧損，使得在項(xiàng)目后期的運(yùn)營(yíng)過(guò)程中產(chǎn)生的投資收益可能達(dá)不到預(yù)期的設(shè)想。2.資金籌集難度大，存在不可控金融風(fēng)險(xiǎn)社會(huì)資本方在基礎(chǔ)實(shí)施PPP項(xiàng)目實(shí)施的過(guò)程將會(huì)面臨金融風(fēng)險(xiǎn)，該風(fēng)險(xiǎn)是由于項(xiàng)目自身資本結(jié)構(gòu)設(shè)置不合理和還未成熟的資本市場(chǎng)等內(nèi)外因素導(dǎo)致的。其具體表現(xiàn)為企業(yè)資金籌集的渠道過(guò)于單一，并且資金運(yùn)轉(zhuǎn)也存在一定的困難等問(wèn)題。在PPP項(xiàng)目建設(shè)實(shí)施前期，社會(huì)資本將會(huì)與政府相關(guān)部門(mén)簽訂一項(xiàng)具有特許經(jīng)營(yíng)性質(zhì)的協(xié)議，在這個(gè)協(xié)議中有條文明確規(guī)定了項(xiàng)目順利實(shí)施的前提條件就是企業(yè)在規(guī)定時(shí)間內(nèi)順利的完成項(xiàng)目投資。但是由于PPP項(xiàng)目規(guī)模一般都比較大，所以在整個(gè)建設(shè)過(guò)程中需要大量的資金投入，但是對(duì)于社會(huì)資本而言因?yàn)橘Y金籌集的渠道單一，所以導(dǎo)致資金籌集具有相當(dāng)大的難度。在項(xiàng)目實(shí)施過(guò)程中如果出現(xiàn)了通貨膨脹的問(wèn)題，那么將會(huì)導(dǎo)致項(xiàng)目成本的增加，從而面臨項(xiàng)目收益出現(xiàn)降低的風(fēng)險(xiǎn)。二、基礎(chǔ)設(shè)施PPP項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理分析（一）風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制分析在各種項(xiàng)目當(dāng)中，收益總是伴隨著風(fēng)險(xiǎn)，所以對(duì)于項(xiàng)目獲得的收益也應(yīng)該按照風(fēng)險(xiǎn)大小來(lái)進(jìn)行分配，所以在PPP項(xiàng)目建設(shè)過(guò)程和后期運(yùn)營(yíng)的整個(gè)階段所面臨的風(fēng)險(xiǎn)不應(yīng)該由其中的某一方來(lái)進(jìn)行承擔(dān)，應(yīng)該采取風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制，雙方共同承擔(dān)PPP項(xiàng)目中的風(fēng)險(xiǎn)。而在風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制當(dāng)中應(yīng)該秉承一定的原則，當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)具有較強(qiáng)控制力的一方應(yīng)該對(duì)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行及時(shí)、有效的控制，在項(xiàng)目中政府和社會(huì)資本方所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)該有所上限，并且其承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)與收益回報(bào)成正相關(guān)。所以，社會(huì)資本方需要承擔(dān)資金投入、項(xiàng)目設(shè)計(jì)、項(xiàng)目建設(shè)、財(cái)務(wù)管理、項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)及其維護(hù)等方面的風(fēng)險(xiǎn)；而政府因?yàn)樵赑PP項(xiàng)目上的主導(dǎo)地位，所以在項(xiàng)目周期中所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)更加復(fù)雜多樣化，除了需要承擔(dān)項(xiàng)目的最低需求風(fēng)險(xiǎn)、公共利益和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)之外還需要對(duì)項(xiàng)目的法律和政策風(fēng)險(xiǎn)；出了雙方各自需要的承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)之外，還需要共同承擔(dān)一些自然災(zāi)害等一些不可控風(fēng)險(xiǎn)。（二）PPP項(xiàng)目中的政府公共部門(mén)風(fēng)險(xiǎn)管理措施1.增強(qiáng)政府對(duì)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的管理意識(shí)在項(xiàng)目中政府的相關(guān)管理人員應(yīng)該對(duì)項(xiàng)目的完整的周期過(guò)程充分了解掌握，并參與項(xiàng)目整個(gè)周期中每個(gè)環(huán)節(jié)的風(fēng)險(xiǎn)管理。并且應(yīng)該建立事前評(píng)估預(yù)測(cè)、事中監(jiān)督控制、事后運(yùn)營(yíng)管理的全方位長(zhǎng)效風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。政府在與項(xiàng)目建設(shè)和運(yùn)營(yíng)過(guò)程中相關(guān)的政策制度制定上給與一定的優(yōu)惠和補(bǔ)貼，完善相關(guān)政策和制度，進(jìn)而保證在項(xiàng)目的后期運(yùn)營(yíng)過(guò)程中有完善的法律政策來(lái)提供保障。除了這些方面之外，還應(yīng)當(dāng)在金融資本市場(chǎng)上發(fā)揮良好的市場(chǎng)調(diào)控能力，針對(duì)因?yàn)橥ㄘ浥蛎浐蛥R率變化而形成的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)采取及時(shí)有效的措施來(lái)進(jìn)行管理和控制，針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的管控形成一套完善的風(fēng)險(xiǎn)管控機(jī)制，對(duì)同類(lèi)型的因素可能造成的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行及時(shí)防范和應(yīng)對(duì)措施。同時(shí)政府公共部門(mén)可根據(jù)項(xiàng)目周期的情況對(duì)相關(guān)政策進(jìn)行適當(dāng)?shù)恼{(diào)整，例如為確保社會(huì)資本方經(jīng)濟(jì)收益的獲得采取特許經(jīng)營(yíng)或者是調(diào)價(jià)的方式，同時(shí)這樣的方式在通貨膨脹時(shí)期能夠有效減少項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)損失。2.利用合同約束防止政府職能缺失風(fēng)險(xiǎn)在基礎(chǔ)設(shè)施PPP項(xiàng)目中，政府與社會(huì)資本方是合作雙方，地位是平等的，雙方之間是一種基于市場(chǎng)機(jī)制而建立的一種互惠共贏的合作伙伴的關(guān)系。所以可以通過(guò)簽訂合作協(xié)定和合同來(lái)保障雙方的權(quán)利，同時(shí)對(duì)雙方應(yīng)付的責(zé)任起到監(jiān)督和約束的作用。政府在項(xiàng)目當(dāng)中發(fā)揮的主要職能為項(xiàng)目授權(quán)與監(jiān)管職能，調(diào)節(jié)社會(huì)資本項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)所產(chǎn)生的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)，確保公共利益獲得的同時(shí)滿足社會(huì)資本方合理利益的獲得。為了防止因?yàn)檎毮艿娜笔г斐身?xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生，所以在簽訂合同時(shí)，應(yīng)該對(duì)相關(guān)的利益分配的原則進(jìn)行詳細(xì)規(guī)定，從而來(lái)平衡雙方之間的利益。并且當(dāng)所運(yùn)行的項(xiàng)目獲得收益較低的時(shí)候，政府應(yīng)當(dāng)按照合同的內(nèi)容對(duì)社會(huì)資本方進(jìn)行資金補(bǔ)貼，而當(dāng)社會(huì)資本方在項(xiàng)目中獲得超額利潤(rùn)時(shí)，政府同樣應(yīng)該采取適當(dāng)?shù)拇胧﹣?lái)對(duì)其利潤(rùn)收益進(jìn)行有效控制，從而有效降低因政府職能缺失而造成的風(fēng)險(xiǎn)。三、結(jié)束語(yǔ)綜上所述，在基礎(chǔ)設(shè)施PPP項(xiàng)目建設(shè)中可將風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)型按照參與主體劃分成兩種，一種是政府職能缺失所面臨的的風(fēng)