中國北斗導(dǎo)航系統(tǒng)發(fā)展現(xiàn)狀及市場發(fā)展前景分析

中國北斗導(dǎo)航系統(tǒng)發(fā)展現(xiàn)狀及市場發(fā)展前景分析

一、北斗系統(tǒng)順利推進

GNSS全球?qū)Ш叫l(wèi)星系統(tǒng)能在地球表面或近地空間的任何地點，為用戶提供全天候的位置、速度、時間信息。GNSS的最大特點是軍民兩用，已經(jīng)成為信息時代國家安全和經(jīng)濟的基礎(chǔ)設(shè)施，在政治、經(jīng)濟、軍事方面具有重要意義。由于其軍民兩用的獨特性和對國民經(jīng)濟的重要性，世界主要經(jīng)濟體競相發(fā)展完全獨立自主的衛(wèi)星導(dǎo)航系統(tǒng)，目前世界四強格局由美國GPS、歐洲伽利略GALILEO、俄羅斯格洛納斯GLONASS和中國北斗BDS組成。

1、北斗系統(tǒng)研發(fā)建設(shè)三步走

北斗系統(tǒng)根據(jù)國家規(guī)劃分為三步實施，2012年已建成北斗二號系統(tǒng)，為亞太地區(qū)用戶提供服務(wù)；目前正在建設(shè)北斗三號系統(tǒng)（北斗全球系統(tǒng)），預(yù)計能在2020年前后完成35顆衛(wèi)星發(fā)射組網(wǎng)，為全球用戶提供服務(wù)。

2、北斗三號密集發(fā)射，承上啟下關(guān)鍵節(jié)點

《2020-2026年中國北斗衛(wèi)星導(dǎo)航系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)運營現(xiàn)狀及發(fā)展前景分析報告》數(shù)據(jù)顯示：按照規(guī)劃，中國北斗正在向全球覆蓋穩(wěn)步推進，2018-2020年是密集發(fā)射衛(wèi)星組網(wǎng)的關(guān)鍵期，北斗三號開始全球組網(wǎng)。目前中國已同30個國家和地區(qū)以及3個國際組織簽署了98份北斗導(dǎo)航合作協(xié)定，涉及“一帶一路”國家和地區(qū)11個，協(xié)定23份。隨著北斗三號加速建設(shè)，將進入行業(yè)發(fā)展的重要機遇期。

3、自主程度穩(wěn)步提升，北斗產(chǎn)值持續(xù)增長

目前我國北斗芯片已經(jīng)實現(xiàn)規(guī)模化應(yīng)用，跨入28納米的工藝新時代，最低單片價格降至人民幣6元以下，總體性能達到甚至優(yōu)于國際同類產(chǎn)品。目前，北斗導(dǎo)航芯片及模塊銷量已突破8000萬片，輸出90余個國家和地區(qū)。北斗先天具有軍民兩用屬性，下游應(yīng)用主要包括軍用、民用專業(yè)市場、民用大眾消費市場等三個方向。目前北斗在軍用領(lǐng)域優(yōu)勢突出，可與民用專業(yè)市場和GPS等其他GNSS系統(tǒng)相互兼容，在民用大眾消費市場也即將迎來彎道超車機遇。國內(nèi)衛(wèi)星導(dǎo)航產(chǎn)業(yè)規(guī)模預(yù)計從2015年的約2000億元增長至2020年的4000億元，其中北斗系統(tǒng)滲透率不斷提升，北斗導(dǎo)航市場空間有望由2015年的420億提升至2020年的2600億。

二、軍改壓制因素解除，軍用北斗爆發(fā)在即

GPS即衛(wèi)星導(dǎo)航系統(tǒng)的鼻祖最初便是為了滿足軍用需求而研發(fā)，因此衛(wèi)星導(dǎo)航系統(tǒng)具有軍民兩用的特點。目前北斗下游應(yīng)用仍聚焦在軍用市場，可為軍隊提供導(dǎo)航位置服務(wù)、授時服務(wù)，并利用衛(wèi)星通信功能傳達指示、命令、收集各部隊的基礎(chǔ)地理位置信息，為指揮部提供有效的戰(zhàn)場管理數(shù)據(jù)。具體應(yīng)用場景包括步兵、車輛、艦船、軍機、彈藥多種場景?？梢蕴峁┒ㄎ粚?dǎo)航、監(jiān)控指揮、軍種協(xié)同、精確制導(dǎo)、提高非軍事行動保障能力等多種重要功能。

我國北斗軍用技術(shù)已經(jīng)具備國際先進水平。中國察打一體無人機（彩虹-4）的精確制導(dǎo)武器命中率可達97%以上，主要采用了北斗/慣性導(dǎo)航組合的技術(shù)。我國的體系化精確制導(dǎo)彈藥，實現(xiàn)從50公斤級到1000公斤級全覆蓋，命中精度高。

軍改這一重大歷史事件影響北斗軍用市場。以2015年11月24日中央軍委改革工作會議召開為標志，改革強軍戰(zhàn)略開始實施。中央軍委于2016年1月1日印發(fā)并實施《中央軍委關(guān)于深化國防和軍隊改革的意見》，其中對于軍工產(chǎn)品采購具有直接影響的改革措施包括：改革領(lǐng)導(dǎo)管理體制；改革裝備發(fā)展領(lǐng)導(dǎo)管理體制，構(gòu)建由軍委裝備部門集中統(tǒng)管、軍種具體建管、戰(zhàn)區(qū)聯(lián)合運用的體制架構(gòu)；裝備發(fā)展建設(shè)實行軍委裝備部門—軍種裝備部門體制，裝備管理保障實行軍委裝備部門—軍種裝備部門—部隊保障部門體制；加強國防動員系統(tǒng)的統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)。

軍改核心目標是提升戰(zhàn)斗力，軍工訂單先抑后揚。需要注意的是，此次軍改的背景并非是國際形勢日趨和平，國防壓力日益減輕，而是恰恰相反，處于國際地緣政治形勢日益復(fù)雜，緊張情緒加劇，敏感事件頻發(fā)的大背景下。因此受到暫時壓抑的軍工北斗市場需求，并非取消，僅僅是暫緩，在十三五后三年（2018-2020年）有望深蹲起跳，在補償性采購帶動下，行業(yè)呈現(xiàn)先抑后揚的趨勢。

2014年中國國防裝備領(lǐng)域投入約2586億元，其中國防信息化開支約750億元；2015年國防裝備支出約2927億元，其中國防信息化開支約878億元，同比增長17%，占比為30%。根據(jù)中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)的調(diào)研報告，預(yù)測2025年中國國防信息化開支將增長至2513億元，年復(fù)合增長率11.6%，占2025年國防裝備費用比例將達40%，未來10年市場總規(guī)模有望達到1.66萬億元。另外，根據(jù)美國軍用GPS投入占整個軍費開支比重約1%估算，結(jié)合我國軍費預(yù)算歷史情況，預(yù)計到2020年國內(nèi)軍用北斗導(dǎo)航市場規(guī)模將超過120億人民幣。

三、未來自動駕駛呼喚高精度北斗導(dǎo)航

1、高精度導(dǎo)航應(yīng)用是北斗彎道超車的戰(zhàn)略機遇

從GPS發(fā)展歷史來看，北斗發(fā)展的真正潛在空間還是在于民用市場，民用市場體量遠大于軍用和專業(yè)市場，發(fā)展民用導(dǎo)航市場就必須直接和GPS正面競爭，北斗作為后來者面臨成本挑戰(zhàn)，僅僅提供同質(zhì)化服務(wù)難以超越GPS。然而由于國際局勢問題，GPS難以提供高度可靠的高精度導(dǎo)航服務(wù)，給了北斗通過高精度導(dǎo)航彎道超車的戰(zhàn)略機遇。隨著信息化社會的發(fā)展，社會各個行業(yè)積極探索高精度導(dǎo)航服務(wù)應(yīng)用模式，并取得了一定進展。我們認為，高精度導(dǎo)航服務(wù)代表了未來衛(wèi)星導(dǎo)航行業(yè)的發(fā)展方向，北斗系統(tǒng)在該領(lǐng)域具有的獨特優(yōu)勢，是北斗系統(tǒng)拓展民用市場的核心競爭力。

2、自動駕駛加速發(fā)展，是高精度導(dǎo)航最大的潛在市場

自動駕駛汽車依靠5G、人工智能、視覺計算、雷達、監(jiān)控裝置和全球定位系統(tǒng)協(xié)同合作，讓電腦可以在沒有任何人類主動的操作下，自動安全地操作機動車輛。近年來全球汽車行業(yè)達成共識，認為自動駕駛代表了未來汽車行業(yè)的發(fā)展方向。實現(xiàn)自動駕駛是一個漸進過程，目前國際通用的自動駕駛標準根據(jù)自動駕駛程度逐步提升可以分為5級。

推廣自動駕駛僅僅依靠車輛自身傳感器和車輛本身的處理器難以保障行程安全，主要表現(xiàn)在道路地面的異物和凹陷容易造成自動駕駛的判斷錯誤，而高精地圖多維度數(shù)據(jù)能夠很好解決這一問題。從自動駕駛發(fā)展的階段看，L3實現(xiàn)了駕駛決策由人向車轉(zhuǎn)變，為保證自動駕駛的可靠性，L3以上自動駕駛系統(tǒng)要求動態(tài)信息以較高頻率更新。

預(yù)計2020-2025年，國內(nèi)自動駕駛新車滲透率至少提升一倍，2025年左右出現(xiàn)自動駕駛拐點。我們預(yù)計2020年國內(nèi)自動駕駛滲透率接近30%，至2025年翻一倍達60%左右。基于對自動駕駛底層技術(shù)成本曲線的估算，2025-2027年將是自動駕駛與人力駕駛的經(jīng)濟平價點，此后市場對自動駕駛的需求將穩(wěn)步上升。

3、自動駕駛高精度導(dǎo)航市場空間巨大

北斗高精度導(dǎo)航需求將先于自動駕駛爆發(fā)。目前自動駕駛發(fā)展還處于初級階段，完全自動駕駛的前提條件是需要北斗高精度定位服務(wù)，并且北斗可以在進入自動駕駛時代之前，為各個階段的手動/半自動駕駛提供增強服務(wù)。其需求和技術(shù)的連續(xù)性可以持續(xù)自動駕駛發(fā)展成熟的整個過程。我們判斷，北斗高精度定位需求有望在全面自動駕駛需求興起之前先行爆發(fā)，作為一項標配設(shè)備，逐步應(yīng)用于國內(nèi)汽車市場。鑒于目前產(chǎn)業(yè)龍頭發(fā)力高精度導(dǎo)航/高精度地圖，我們判斷，2018年龍頭公司少數(shù)車型開始配置高精度導(dǎo)航模塊；2021年應(yīng)用于高速公路的4級自動駕駛汽車出現(xiàn)，高精度導(dǎo)航模塊全面應(yīng)用于豪華車并繼續(xù)擴散；2025年高精度導(dǎo)航成為汽車行業(yè)標配產(chǎn)品，可以在市區(qū)使用5級自動駕駛汽車。

我國已經(jīng)成為世界最大的汽車銷售市場，年汽車銷量超過2800萬輛，一旦配置高精度導(dǎo)航模塊規(guī)模，會帶來可觀的高精度導(dǎo)航硬