2021年中國裝飾原紙行業(yè)現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢分析

2021年中國裝飾原紙行業(yè)現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢分析一、裝飾原紙綜述裝飾原紙是以優(yōu)質木漿和鈦白粉為主要原料、經過特殊工藝加工而成的工業(yè)特種紙，經過印刷、三聚氰胺樹脂浸膠后用于纖維板、刨花板等人造板的貼面，起到裝飾效果和防止底層膠液滲現(xiàn)的覆蓋作用。裝飾紙是很多建材產品中必不可少的原料，如家具、櫥柜用到的低壓板、高壓板，還有防火板、地板等。從分類來看，裝飾原紙按是否浸膠可分為三聚氰胺浸膠原紙（雙面光紙，克重70g以上，鈦白粉是重要原料）和寶麗原紙（單面光紙，克重40g以下，不添加鈦白粉），其中三聚氰胺原紙是主流；裝飾原紙按照功能的不同可以分為護面表層原紙、面層裝飾原紙、底層平衡原紙和其他原紙四個類型。二、裝飾原紙行業(yè)政策梳理我國生態(tài)部于2019年出臺《涂料、油墨以及膠粘劑工業(yè)大氣污染物排放標準》，制定實施重點行業(yè)VOCs綜合整治技術方案，明確石化、化工、工業(yè)涂裝、包裝印刷等行業(yè)的治理要求，對顆粒物、苯等、甲醛等污染物排放進行了明確規(guī)定。因此在“碳中和”、“碳達峰”的背景下，環(huán)保政策逐步趨于嚴格，受政策鼓勵且環(huán)保性優(yōu)良的裝飾原紙產業(yè)將實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。三、裝飾原紙產業(yè)鏈裝飾原紙上游原材料主要為木漿和鈦白粉，下游分別為浸漬裝飾紙與人造板產業(yè)和家具、地板與木門產業(yè)。裝飾原紙經過印刷、浸膠等后續(xù)加工，可以生產出浸漬裝飾紙，并在高溫高壓的環(huán)境下壓貼在人造板表面。其中，人造板最外層壓貼透明的護面表層紙，用于增強人造板的耐磨性能。面層裝飾紙位于護面表層紙下方，木紋精美、色彩明麗，具有良好的裝飾效果。底層平衡紙壓貼于人造板的底層，起到防潮的目的。經過壓貼后的人造板成品最終應用于家具、地板、木門等終端消費品的生產制造。從產業(yè)鏈上游來看，木漿是裝飾原紙重要原材料，木漿主要來源木材，我國木材依賴進口，因此我國木漿生產量遠小于消耗量。據(jù)統(tǒng)計，2021年我國木漿生產量為1809萬噸，消耗量為4151萬噸。四、裝飾原紙行業(yè)現(xiàn)狀分析1、特種紙行業(yè)現(xiàn)狀裝飾原紙是特種紙的一種，特種紙是指針對特定性能和特定用途而制造或改造的紙，因其良好的功能性廣泛應用于國民經濟生活的眾多領域。與白板紙、箱瓦紙、文化紙等大宗紙相比，特種紙具有產品針對性強、產品附加值高、下游客戶相對專業(yè)化的特點點。從特種紙供需情況來看，2021年我國特種紙供需均小幅下降，據(jù)中國造紙協(xié)會數(shù)據(jù)，2021年我國特種紙產量為395萬噸，消耗量為312萬噸。從特種紙產量結構情況來看，食品包裝和裝飾原紙產量占比達到51%。2、裝飾原紙行業(yè)現(xiàn)狀從裝飾原紙供需情況來看，我國裝飾原紙行業(yè)產量及消費量逐年增長。據(jù)中國林產業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)，2021年我國裝飾原紙產量為121萬噸，同比增長2.97%。從細分市場結構來看，根據(jù)中國林產業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)，2021年裝飾原紙總銷量達120.54萬噸，其中面層紙裝飾原紙114.97噸萬噸（素色31.48萬噸刷、可印刷83.49萬噸）、平紙衡紙4.46萬噸、表層紙1.11萬噸。五、裝飾原紙行業(yè)競爭格局中國特種紙行業(yè)起步較晚，以中小型企業(yè)居多且區(qū)域分布不均衡，整體行業(yè)競爭格局比較分散。然而，由于特種紙行業(yè)較高的盈利水平以及廣闊的市場前景，行業(yè)規(guī)模迅速擴張，細分領域出現(xiàn)壟斷格局。從裝飾原紙市場競爭格局來看，2021年齊峰新材、夏王紙業(yè)、華旺科技的市場份額（銷量口徑）分別為28.1%、21.4%、16.8%，CR3約70%，行業(yè)集中度處于高水平，主要企業(yè)間提價協(xié)同性強。六、裝飾原紙行業(yè)未來發(fā)展趨勢1、供給端在消費升級趨勢下，個性化、輕量化、外表美觀的定制家具愈發(fā)受到消費者喜愛，由此帶動中高端裝飾原紙需求高增。因此在下游需求旺盛背景下，擴產是提升市場份額的有效途徑。據(jù)統(tǒng)計，華旺科技預計新增13萬噸裝飾原紙產能（22Q1和23Q3分別投產5萬噸、8萬噸），夏王紙業(yè)2021年底投產的7萬噸裝飾原紙產能將在22-23年集中釋放，齊峰新材則在貴港建設20萬噸特種紙項目（建設周期長達7年）。隨著夏王和華旺新增產能逐步落地，中高端裝飾原紙市場份額和行業(yè)集中度均將進一步提升。2、需求端內需方面：在國家“房住不炒”基調下，商品房銷售面積（住宅）增速持續(xù)放緩，預計裝飾原紙內需增速將會趨緩。外需方面：通過引進國外先進的生產技術和管理經驗，國內裝飾原紙生產規(guī)模逐漸擴大（全球產量占比超50%）