股票技術分析方法

股票技術分析方法技術分析法：通過對市場行為本身的分析來預測市場價格的變動方向股票的技術分析法技術分析法的三大假設(前提)市場行為包含一切（Marketactiondiscountseverything）是技術分析的基礎，既市場價格反映了各種因素的綜合作用。技術分析并不關心價格漲跌的原因，不去取勝市場。價格呈趨勢變動(Pricesmoveintrends)是技術分析最根本，最核心的因素，是牛頓慣性定律的運用。運行中的趨勢更可能會持續(xù)而不是反轉。歷史會重演(Historyrepeatsitself)是人的心理學因素的運用。了解未來的關鍵在于對過去的研究，未來僅僅是對過去的重復。股票的技術分析法二。基本知識K線2移動平均線移動平均線:將一段時間內的股票收盤價加以算術平均，并滾動計算，然后將所有數據標在圖上，連接成一條趨勢線。股票的技術分析法3常用術語多頭：指股票成交中的買方?？疹^：指股票成交中的賣方。牛市：指整個股市價格呈上升趨勢。熊市：指整個股市價格呈下降趨勢。騙線：主力利用市場心理在趨勢線上做手腳，使他人做出錯誤決定。對倒：主力在不同的帳戶間同時買賣相同的股票（自買自賣），制造成交量假象，屬違法行為。股票的技術分析法4股票分析軟件的使用基本界面由K線圖，成交量柱狀圖，技術指標，買賣信息，即時走勢組成。即時走勢圖由圖形，買賣信息，成交明細。（按F5與基本界面互相切換）成交明細表當日所有成交的詳細情況（在即時走勢圖狀態(tài)下按F1）分價表在每個價位的成交總量（在即時走勢圖狀態(tài)下按F2）股票的技術分析法圖中名詞含義A：委比：委托買賣的比例，用以衡量一段時間內委托買賣盤相對強弱的指標。委比=（委買手數—委賣手數）/（委買手數+委賣手數）*100%B：均價：當日已成交股票的平均價格。C：總手：當日已成交股票的總量。D：現手：當前成交股票的數量。股票的技術分析法E：量比：是衡量相對成交量的指標，是開市后每分鐘的平均成交量與過去5個交易日每分鐘的平均成交量之比。F：內盤：以買方成交的委托。外盤：以賣方成交的委托。內盤+外盤=總手股票的技術分析法5股價指數：是將某一證券交易所上市的全部或部分股票按一定方法計算而得的在某一時點的價格平均值。上證指數：以上海證券交易所成立的1990.12.19為基期，基期指數為100點，采用全部上市股票為樣本股，并選用發(fā)行總股本為權數，通過拉斯貝爾指數法計算。深圳成指：是深交所選用40家樣本股，以1994.7.20為基期，基期指數為1000點，選用上市流通股為權數，采用派氏指數法計算。股票的技術分析法三.分析方法K線類技術分析方法,切線類技術分析方法移動平均線分析法,形態(tài)類技術分析方法指標類技術分析法股票的技術分析法(一)K線類技術分析方法K線類的研究手法是側重若干天的K線組合情況，推測證券市場多空雙方力量的對比，進而判斷證券市場多空雙方誰占優(yōu)勢，是暫時的，還是決定性的。其中K線圖是進行各種技術分析的最重要的圖表。股票的技術分析法（1）K線

K線又稱為日本線，起源于日本。K線是一條柱狀的線條，由影線和實體組成。影線在實體上方的部分叫上影線，下方的部分叫下影線。實體分陽線和陰線兩種，又稱紅（陽）線和黑（陰）線。一條K線的記錄就是某一種股票一天的價格變動情況。（2）陽線（紅線）和陰線（黑線）在K線圖中中間的矩形長條叫實體，如果開盤價高于收盤價，則實體為陰線或黑線；反之，收盤價高于開盤價，則實體為陽線或紅線最高價收盤價開盤價最低價最高價開盤價收盤價最低價Back股票的技術分析法(3)K線分析方法光頭光腳，T字型和倒T字型,十字星1.光頭光腳陽線:沒有上下影線,開盤價為最低價,收盤價為最高價.常見于牛市之中.

2.光頭光腳陰線:沒有上下影線,開盤價為最高價,收盤價為最低價.常見于跌勢之中.

(3)帶下影線的陽線:沒有上影線,收盤價即為最高價,常見于漲勢之中.(4)帶下影線的陰線:開盤價為最高價,高開低走,但呈下跌抵抗特征,常見于跌勢.(5)帶上影線的陽線:開盤價為最低價,盤中沖高回落,呈上漲遇阻特征,常見于漲勢.(6)帶上影線的陰線:高開高走或盤中沖高,但遇阻回落,以當日最低價收盤,常見于跌勢之中.(7)“一”字線:當日開盤價.最高價.最低價.收盤價均為同一價位,說明該股成交量少,常見于一開盤就漲停或跌停的個股,而且由于極度看漲或極度看空導致單邊買盤或賣盤,幾乎找不到成交對手.常見于有突發(fā)消息的個股.(8)倒T字形:開盤價與收盤價均為同一價位,且收于當日最低價,常見于市場的頂部.

(9)十字形:開盤價與收盤價同為一個價,盤中價格上下振蕩,說明市勢不明朗,常見于市場的頂部或底部.

(10)T字形:開盤價與最高價.收盤價為同一個價位,盤中價格急劇下探但后又被拉起,這種形態(tài)常見于市場的底部,有看漲意義股票的技術分析法優(yōu)點

能夠全面透徹地觀察到市場的真正變化。我們從Ｋ線圖中，既可看到股價（或大市）的趨勢，也同時可以了解到每日市況的波動情形缺點

（１）繪制方法十分繁復，是眾多走勢圖中最難制作的一種。

（２）陰線與陽線的變化繁多，對初學者來說，在掌握分析方面會有相當的困難股票的技術分析法（二）切線類技術分析方法切線類是按一定方法和原則在由股票價格的數據所繪制的圖表中畫出一些直線，然后根據這些直線的情況推測股票價格的未來趨勢，這些直接就叫切線。切線有壓力線和支撐線兩類。切線類技術分析方法就是依據切線來進行分析的方法。股票的技術分析法趨勢趨勢就是股票價格市場運動的方向；趨勢是由一系列的波峰與浪谷依次上升或下降連綿不斷地構成的趨勢的方向有三個：上升方向；下降方向和水平方向。趨勢的類型有主要趨勢、次要趨勢和短暫趨勢三種股票的技術分析法1.一系列依次上升的峰和谷定義為上升趨勢。上升趨勢中，市場的高峰和低谷依次抬高，表現為一系列依次抬高的底部和逐步上升的頂部。A一BCD股票的技術分析法2.一系列依次下降的峰和谷定義為下降超勢。下降趨勢中，市場的高峰與低谷依次下降，表現為一系列逐步降低的頂部和不斷創(chuàng)新低位的低谷。ABCD股票的技術分析法3.一系列波峰和浪谷依次橫向排列的情形稱為盤整趨勢。盤整趨勢常被人忽略，因為市場呈現沒有趨勢的狀態(tài)，高峰與低谷依次呈水平方向伸展，并在橫向方向形成平衡區(qū)域。ABCDE股票的技術分析法趨勢線趨勢線是用來衡量價格波動的方向的直線，由趨勢線的方向可以明確地看出股價的趨勢。在上升趨勢中，將兩個低點連成一條直線，就得到上升趨勢線。在下降趨勢中，將兩個高點連成一條直線，就得到下降趨勢線。上升趨勢線起支撐作用，下降趨勢線起壓力作用，也就是說，上升趨勢線是支撐線的一種，下降趨勢線是壓力線的一種。股票的技術分析法支撐線支撐線又稱為抵抗線。當股價跌到某個價位附近時，股價停止下跌，甚至有可能回升，這是因為多方在此買入造成的。支撐線起阻止股價繼續(xù)下跌的作用。這個起著阻止股價繼續(xù)下跌的價位就是支撐線所在的位置。股票的技術分析法阻擋阻擋支撐支撐股票的技術分析法壓力線壓力線又稱為阻力線。當股價上漲到某個價位附近時，股價會停止上漲，甚至回落，這是因為空方在此拋出造成的。壓力線起阻止股價繼續(xù)上市的作用。這個起著阻止股價繼續(xù)上升的價位就是支撐線所在的位置。股票的技術分析法支撐阻擋支撐阻擋股票的技術分析法支撐與阻力的角色互換12345阻擋支撐股票的技術分析法支撐阻檔股票的技術分析法軌道線軌道線又稱通道線或管道線，是基于趨勢線的一種方法。在已經得到了趨勢線后，通過第一個峰和谷可以作出這條趨勢線的平行線，這條平行線就是軌道線。軌道的作用是限制股價的變動范圍，讓它不能變得太離譜。一個軌道一旦得到確認，那么價格將在這個通道里變動。對上面的或下面的直線的突破將意味著有一個大的變化。股票的技術分析法

一.在上升趨勢中,先畫出市場的上升趨勢線,然后從第一個顯著的高點出發(fā),用虛線作出一條趨勢線的平行線,兩條線共同構成一條上升通道.股票的技術分析法

二.在下降趨勢中,先畫出下降趨勢線,然后從第一個明顯的低點引出一條平行線,在隨后的價格趨勢中,該通道線起到短暫的支撐作用,促使價格向壓力線反彈.然后進一驗證該條下降通道的有效性.

股票的技術分析法三、通道線對價格目標的預測意義

1.預測市場波動的大概區(qū)間.2.預測一旦市場運動打破了原有的走勢通道之后能走多遠.股票的技術分析法三.移動平均線分析法移動平均線法的作用在于，通過移動平均線的描繪，可得到一段時間的平均股價的移動趨勢，以避免和減少偶然性因素對股價變動趨勢的影響，幫助投資者把握股市走向，進而有效地進行股票投資。股票的技術分析法美國著名股票分析家格蘭比爾（J.E.Cranviille）根據200天移動平均線與每日股價平均值的關系提出了買賣股票的8條法則：這8條法則中指出的購進時機是：股票的技術分析法(1)當移動平均線持續(xù)下降后，處于平衡上升狀態(tài)，而股價(每日線)從移動平均線下方突破并向上延升時宜買進。這是因為，移動平均止跌轉平，表示股價將轉為上升趨勢，而此時股價再突破平均線而向上延升，則表示當天股價已經突破賣方壓力，買方已處于相對優(yōu)勢地位。股票的技術分析法(2)移動平均線呈上升狀態(tài)，而股價跌至平均線以下時，宜買進。這是因為移動平均線移動較為緩慢，當移動平均線持續(xù)上升時，若股價急速跌進并跌入平均線之下。在多數情況下，這種下跌只是一種假象，幾天后，股價又會回升至移動平均線之上，故也是一種買進時機。股票的技術分析法(3)股價在移動平均線之上，且向移動平均線靠近，在尚未跌破均線又再度上升時，宜買進。因為在這種情況下，往往是表示投資者又再度上升時，宜買進。因為在這種情況下，往往是表示投資者獲利回吐，但由于承接力較強，股價在短期內經過重整后，又會強勁上升，因而是買進時機。股票的技術分析法(4)當移動平均線下降，但股價在移動平均線以下大幅下降時，宜買進。因為在這種情況下，往往是股價過地偏低，極有可能反彈至移動平均線附近。股票的技術分析法格蘭比爾的另外四條法則，則是對股票賣出時機的界定，這些賣出時機是：

(5)移動平均線上升后轉為平移或下降狀態(tài)，而股價則跌破移動平均線之下時，此時表明股價將繼續(xù)下跌。宜賣出。股票的技術分析法(6)移動平均線持續(xù)下降，而股價在突破平均線上升后又回落到平均經以下時，此時表明股價大勢趨跌。宜賣出。

(7)股價線在移動平均線的下方，并朝著移動平均線的方向上升，但在末到達移動平均線而再次降落時，此時表明股價疲軟。宜賣出。

(8)移動平均線呈上升態(tài)勢，而股價線在其上方突然暴漲至遠離平均線時，這時往往表明股價離高峰已相差不遠，股價極可能出現回跌。宜賣出。股票的技術分析法以上8條法則是根據單一的多動平均線來判斷股價變動的走向和決定買賣時機。由于稱動平均線分為短期線(一般為6天、15天、30天)、中期線(一般為75天、90天和100天等)和長期線(一般為150天、200天和300天等)。短期線容易受股價變動影響，反應比較靈敏，買進或賣出的信號顯示得也較為頻繁；中、長期線反應較為遲鈍，但卻能說明股價運動的基本趨勢。因此，有些投資者在分析股市行情時，將每日行情曲線與各種移動平均線結合起來進行分析對比，在把握買賣時點上收到了較好的效果。股票的技術分析法(1)當短期線急劇地超越中、長期線向上方移動時，意味著買進時機到來，從這時起，投資者應不失時機地買進。這是因為，當股價持續(xù)下降至谷底后轉為上升趨勢時，對此反映最快的是短期線，因此，短期線首先越過中、長期線而居于三線的最上方，隨后中期線移至長期線之上。中期線超過長期線的這個時點一般稱之為黃金交叉點(GoldenCross)。這一點標志著行情已進入上漲時期。黃金交叉點出現后，短期線、中期線和長期線開始由上至下依次排列，這也就是所謂的“順向圖形”，是典型的上漲行情。股票的技術分析法(2)每日移動線位于最上方并同短期線、中期線和長期線并列，且各條線都呈上升狀態(tài)，這種情況是最能令人安心的堅挺行情。

(3)堅挺持續(xù)了一段時日后，短期線從停滯狀態(tài)的高點出現下降傾向時，則表示股價在高漲區(qū)出現了下跌的傾向，是開始將持有的股票拋出的較好時機。

(4)當短、中、長三條線開始微妙地交叉時，應及時將買進部分賣出。股票的技術分析法(5)當短期線漸漸下落至最下方，中期線也下移至長期線以下時，這即為典型的疲軟行情。中期線下移與長期線相交之點稱為終結交叉點(DeadCross)。終結交叉點意味著上漲行情的結束。此后，每日移動線與短期線、中期線和長期線一起按自下而上的順序排列，這就是所謂的逆向圖形，也即為典型的下跌行情（6）下跌行情持續(xù)了相當一段時間后，短期線從谷底轉為上升傾向時，預示著股價進入回升期，此時價格低廉，正是購股入市的好時機。股票的技術分析法四.形態(tài)類技術分析方法形態(tài)類技術分析就是根據價格圖表中過去一段時間走過的軌跡形態(tài)來預測股票價格未來趨勢的方法。主要的形態(tài)有M頭、W底、頭肩頂、頭肩底等十幾種形態(tài)具有兩個類別：反轉型和持續(xù)型股票的技術分析法

反轉形態(tài)(一)反轉形態(tài)的共同特征

1.所有反轉形態(tài)出現之前,市場存在運動的明顯趨勢.2.重要的趨勢線被突破是既有趨勢即將反轉的第一個信號.3.形態(tài)的規(guī)模越大,那么形態(tài)完成后的市場運動的規(guī)模越大.股票的技術分析法4.構成頂部的反轉形態(tài)通常經歷的時間較底部形態(tài)短,但價格的波動幅度大,而且更為劇烈.5.出現在底部的反轉形態(tài)通常波動幅度不大,但經歷時間較長.股票的技術分析法1.反轉形態(tài)的頭號主角-----頭肩形

在市場運動中,如果出現頭肩頂或頭肩底,既有趨勢己經開始反轉的可能性幾乎可以肯定,它們是市場走勢中最經典的價格形態(tài).股票的技術分析法頸線股票的技術分析法頭肩頂股份成交量經線突破點右肩頭左肩股票的技術分析法頭肩底右肩左肩頭股份成交量股票的技術分析法頭肩頂與頭肩底的決定性因素

1.市場擊穿了頸線.2.收盤價必須保持在頸線的位置之下.

☆在確認頭肩頂反轉形態(tài)完成之時,可以用價格過濾器(即突破3％和5％才確認突破的技術)和雙日原則(連續(xù)兩天的收盤價收于頸線之下)作為輔助驗證的手段,這對于長線投資者而言,顯得特別重要.股票的技術分析法重視成交量扮演的角色在價格沖高形成頭部時,相對應的成交量比前一波峰(即左肩)時少,顯示市場上攻的動能不足.

在市場形成第三個峰(即右肩)時,成交量進一步萎縮,這是成交量發(fā)出趨勢可能生變的最重要信號.

當市場以巨大的能量擊穿線時,成交量會急劇擴張,顯示來自頸線上方的拋盤壓力沉重.股票的技術分析法對此型態(tài)的分析：

（1）這是一個長期性趨勢的轉向型態(tài)，通常會在牛市的盡頭出現。

（2）當最近的一個高點的成交量較前一個高點為低時，就暗示了頭肩頂出現的可能性；當第三次回升股價沒法升抵上次的高點，成交繼續(xù)下降時，有經驗的投資者就會把握機會沽出。股票的技術分析法（3）當頭肩頂頸線擊破時，就是一個真正的沽出訊號，雖然股價和最高點比較，已回落了相當的幅度，但跌勢只是剛剛開始，未出貨的投資者繼續(xù)沽出。

（4）當頸線跌破后，我們可根據這型態(tài)的最少跌幅量度方法預測股價會跌至哪一水平。這量度的方法是一一從頭部的最高點畫一條垂直線到頸線，然后在完成右肩突破頸線的一點開始，向下量出同樣的長度，由此量出的價格就是該股將下跌的最小幅度。股票的技術分析法要點提示

（1）一般來說左肩和右肩的高點大致相等，部分頭肩頂的右肩較左肩為低。但如果右肩的高點較頭部還要高，型態(tài)便不能成立。

（2）如果其頸線向下傾斜，顯示市場非常疲乏無力。

（3）成交量方面，左肩最大，頭部次之，而右肩最少。不過，根據有些統(tǒng)計所得，大約有三分之一的頭肩頂左肩成交量較頭部為多，三分之一的成交量大致相等，其余的三分之一是頭部的成交大于左肩的。股票的技術分析法（4）當頸線跌破時，不必成交增加也該信賴，倘若成交在跌破時激增，顯示市場的拋售力量十分龐大，股價會在成交量增加的情形下加速下跌。

（5）在跌破頸線后可能會出現暫時性的回升（回抽），這情形通常會在低成交量的跌破時出現。不過，暫時回升應該不超越頸線水平。股票的技術分析法（6）頭肩頂是一個殺傷力十分強大的形態(tài)，通常其跌幅大于量度出來的最少跌幅。

（7）假如股價最后在頸線水平回升，而且高于頭部，又或是股價于跌破頸線后回升高于頸線，這可能是一個失敗的頭肩頂，不宜信賴。股票的技術分析法在頭肩形轉勢形態(tài)中的交易策略

1.分階段買入或賣出.在頭肩頂形態(tài)中,只要市場跌破了原有趨勢線,即使頭肩形態(tài)尚未完成,那么也可以先拋出一部分籌碼了,而當頸線被決定性地擊穿時,再拋出剩余籌碼,市場向上出現反撲是拋空的最后時機.股票的技術分析法

2.在運用頭肩形態(tài)指導操作時,同樣要重視市場趨勢線的支撐與阻力,由于頭肩形的孕育需要一段時間,那么可以利用其對重要趨勢的突破時機,完成部分建倉或出貨計劃.股票的技術分析法三重頂與三重底ACEBD股票的技術分析法頸線股份成交量股票的技術分析法雙重頂與雙重底ACBD股票的技術分析法雙重頂與雙重底的分析要決

1.只有當市場真正跌破了前一個反彈低點才表明雙重頂反轉形態(tài)成立;當市場真正突破前一個反彈高點時,說明雙重底的有效性初步被認定.

2.大多數潛在的雙重頂或雙重底都只是市場原有趨勢的調整形態(tài),它們只是一些看起來像是要發(fā)生突破的所謂潛在形態(tài),如果它不擊穿頸線,市場仍會回到既有的趨勢中去ABCD

3.市場在雙峰或雙谷之間徘徊的時間越長、形態(tài)的高度越高,那么反轉發(fā)生的潛力越大,反轉發(fā)生的規(guī)模越大,走勢也越猛烈.股票的技術分析法圓頂與圓底股票的技術分析法

圓形頂圖3.34圓形頂碟柄股份成交量

1．型態(tài)分析

股價呈孤形上升,即雖不斷升高,但每一個高點升不了多少就回落，先是新高點較前點高，后是回升點略低于前點，這樣把短期高點連接起來，就形成一圓形頂。在成交量方面也會有一個圓形狀。

2．市場含義

經過一段買方力量強于賣方力量的升勢之后，買方趨弱或僅能維持原來的購買力量，使?jié)q勢緩和，而賣方力量卻不斷加強，最后雙方力量均衡，此時股價會保持沒有上落的靜止狀態(tài)。如果賣方力量超過買方，股價就回落，開始只是慢慢改變，跌勢不明顯，但后期則由賣方完全控制市場，跌勢轉急，說