老鼠倉的形成與應(yīng)用

華泰證券一何為老鼠倉老鼠倉：可操縱個(gè)股短期走勢者在準(zhǔn)備拉升股價(jià)之前，先用自有股票帳戶或他人股票帳戶在遠(yuǎn)低于當(dāng)時(shí)市場價(jià)的位置建倉，待其主動(dòng)拉升股價(jià)到一定位置后，提前建倉資金再率先賣出得以獲利。此部分提前建倉且遠(yuǎn)低于當(dāng)時(shí)市場價(jià)的資金即為老鼠倉，又名送禮線、紅包單等。老鼠倉主要是個(gè)人謀利或賄賂他人而做出的特別操作。注：可操縱個(gè)股短期走勢者大多為公有資金（基金、機(jī)構(gòu)戶、私募、游資等）或資金非常大的個(gè)人投資者；受益帳戶一般為操作該公有資金的操盤手其自有資金能直接操控的股票帳戶，或被賄賂者其自有資金能直接操縱的股票帳戶，此種情況大多為商業(yè)賄賂（利用股市賄賂難查到實(shí)據(jù)，從而達(dá)到保護(hù)行賄者和受賄者）二老鼠倉的表現(xiàn)形式個(gè)股分時(shí)圖中突然成交一筆遠(yuǎn)低于現(xiàn)價(jià)4%以上的成交單，該單成交后，股價(jià)快速恢復(fù)到此跳空成交前的股價(jià)，在分時(shí)圖上形成一個(gè)近乎垂直的V字（如果跳空價(jià)成交后在同一秒結(jié)束前現(xiàn)價(jià)有成交一筆，則分時(shí)圖無此V字）。日K線則是出現(xiàn)一根非常長的下影線。出現(xiàn)老鼠倉后，以當(dāng)時(shí)跳空成交后的現(xiàn)價(jià)為基準(zhǔn)，個(gè)股一般在半個(gè)月內(nèi)漲幅達(dá)10%以上（多在20%左右）。為方便理解與記憶，以具體個(gè)股600116、000801、601208、002239、002263、000567歷史走勢中出現(xiàn)的老鼠倉為例。具體請注意個(gè)股日K線、分時(shí)圖以及跳空成交單的表現(xiàn)形式。三峽水利6001162010-10-22出現(xiàn)老鼠倉，半月漲幅超30%分時(shí)圖看不到跳空成交單痕跡，成交金額90萬2011.6.22日東材科技2011-06-22出現(xiàn)老鼠倉，半月漲幅超40%跳單成交金額達(dá)125萬金飛達(dá)0022392011.9.13出現(xiàn)老鼠倉后,漲幅達(dá)40%跳單成交金額210萬四川九洲0008012011-04-12出現(xiàn)老鼠倉，半月漲幅超過40%分時(shí)圖看不到跳空成交單痕跡，成交金額152萬大東南0022632011-04-14出現(xiàn)老鼠倉，一周漲幅近20%跳空成交金額206萬海德股份0005672012-06-7出現(xiàn)老鼠倉，目前漲幅已超10%以上。分時(shí)圖出現(xiàn)垂直V字走勢，成交金額118萬三老鼠倉的形成過程可操縱個(gè)股短期走勢者，在得知該股即將公布重大利好消息；或該操縱者得知其團(tuán)隊(duì)準(zhǔn)備拉升該股，其用可控自有資金帳戶在遠(yuǎn)低于當(dāng)前市場價(jià)的位置掛買單，然后利用公有資金采用市價(jià)委托掛一個(gè)與其私有帳戶等數(shù)或超出小部分股數(shù)的賣出單。能對個(gè)股短期走勢形成影響的行賄方，告知受賄者個(gè)股，并與其約定股數(shù)、掛單位置和掛單時(shí)間，待受賄者掛好買單后，行賄者同樣采用市價(jià)委托的方式賣予受賄者等數(shù)或超出小部分股數(shù)的該股。注：市價(jià)委托——以當(dāng)時(shí)市場上能最快成交的價(jià)格進(jìn)行委托（使用該委托指令，其委托者不能控制成交價(jià)。）市價(jià)委托買，目前所有掛賣單等待成交的價(jià)格中，以最高價(jià)格的賣單成交；市價(jià)委托賣，目前所有掛買單等待成交的價(jià)格中，以最低價(jià)格的買單成交。此委托指令最適合追漲殺跌的操作模式，然因絕大多數(shù)投資不懂市價(jià)委托的成交規(guī)則，從而導(dǎo)致非常多的投資者受到本不該有的虧損，為保護(hù)投資者利益，現(xiàn)大多券商已在普通交易軟件中屏蔽市價(jià)委托功能。四老鼠倉的發(fā)現(xiàn)盤中盯盤發(fā)現(xiàn)“漲速%”突然達(dá)到5%以上個(gè)股時(shí)，細(xì)看個(gè)股分時(shí)走勢，并做進(jìn)一步分析。收盤后復(fù)盤時(shí)，采用“振幅%”排名，對振幅超過6%以上的個(gè)股進(jìn)行逐個(gè)排查。五老鼠倉的判斷一、日K線表現(xiàn)為近期震蕩整理或溫和上漲。二、該股當(dāng)日未公布重大利空消息。三、跳空成交價(jià)低于現(xiàn)價(jià)超過4%以上（跳空幅度越大越好）。四、跳空成交單成交金額在100-250萬最宜。五、收盤價(jià)收于跳空成交價(jià)后的市場現(xiàn)價(jià)1%以上。六老鼠倉的應(yīng)用盤中發(fā)現(xiàn)老鼠倉的跳空成交單，立刻按是否為真正老鼠倉的判斷條件進(jìn)行比對，分析出若是真老鼠倉，激進(jìn)者可直接以當(dāng)時(shí)市場價(jià)介入；穩(wěn)健者當(dāng)日只介入部分計(jì)劃資金，待接下來的幾日股價(jià)逐步走高時(shí)分批逢低介入。復(fù)盤發(fā)現(xiàn)老鼠倉并經(jīng)過分析認(rèn)為是真老鼠倉，隔日則可依個(gè)人操作水平盤中逢低介入。介入此類個(gè)股后，若無個(gè)股利好消息公布或市場傳聞，需以個(gè)股技術(shù)分析為主導(dǎo)確定賣出時(shí)機(jī)（漲幅達(dá)到10%以上可邊漲邊賣）；若有利好消息公布或市場傳聞，則可將漲幅預(yù)期提到更高（漲幅一般能達(dá)到20%或更高）。七預(yù)防被鼠咬參與老鼠倉屬短線操作行為，充分做好止盈動(dòng)作，切不可貪心。因老鼠倉多屬損公肥私的個(gè)人謀利行為，深受公共資金痛恨，且受證監(jiān)會(huì)嚴(yán)厲打擊。老鼠倉出現(xiàn)后，接下來的幾個(gè)交易日，股價(jià)若明顯受到打壓，已介入此類個(gè)股者，需退出做進(jìn)一步觀查，以免受持續(xù)性的打壓或長期橫盤整理而浪費(fèi)更多交易機(jī)會(huì)。莊股有時(shí)會(huì)在股價(jià)高位故意做老鼠倉的形式自買自賣，吸引投資者跟風(fēng)，從而達(dá)到拉高出