第一節(jié) 國(guó)際收支與國(guó)際收支平衡表

第一章國(guó)際收支第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表第二節(jié)國(guó)際收支的平衡與不平衡第三節(jié)國(guó)際收支的調(diào)節(jié)第四節(jié)我國(guó)的國(guó)際收支第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表

一、國(guó)際收支(BalanceofPayments)（一）基本概念1、狹義：必須立即結(jié)清（已實(shí)現(xiàn)）的外匯收入與支出

（不包括未到期的債權(quán)債務(wù)）2、廣義：一定時(shí)期內(nèi)全部經(jīng)濟(jì)交易的貨幣價(jià)值

之和（不管有沒有實(shí)現(xiàn)外匯收入與支出）

廣義的概念是目前各個(gè)國(guó)家普遍采用的概念

我國(guó)（本教材）也采用廣義的概念。思考：賒銷貿(mào)易額（出口）能否計(jì)入國(guó)際收支？

第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表二、國(guó)際收支的特征1、國(guó)際收支是一個(gè)流量概念

與一定的報(bào)告期相對(duì)應(yīng)，一般以一年為報(bào)告期

流量：流量是指在一定時(shí)間內(nèi)的增量

存量：在某一時(shí)刻的總量

舉例，你每個(gè)月往銀行里存1萬塊，這是流量；你這個(gè)月初在銀行里一共有60萬的存款，這是存量。

GDP、居民儲(chǔ)蓄總額、人口總額、工廠年產(chǎn)值是流量還是存量？第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表二、國(guó)際收支的特征2、國(guó)際收支反映的是以貨幣記錄的經(jīng)濟(jì)交易（1）交換：買賣貨物、服務(wù)或者金融資產(chǎn)（2）轉(zhuǎn)移：無償給予（國(guó)際援助、戰(zhàn)爭(zhēng)賠款、

僑民匯款等）（3）移居：移民涉及的對(duì)外資產(chǎn)、債務(wù)的變化（4）其他交易：根據(jù)推論存在的交易。如外商

直接投資收益的再投資。第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表二、國(guó)際收支的特征3、國(guó)際收支記錄的是一國(guó)居民與非居民之間的

交易（以居住地為標(biāo)準(zhǔn)劃分）

居民：指在一個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)領(lǐng)土內(nèi)具有一定經(jīng)濟(jì)利益的經(jīng)濟(jì)單位和自然人。在一國(guó)居住超過一年的法人和自然人屬于該國(guó)居民。

例外：一個(gè)國(guó)家的外交使節(jié)、駐外軍事人員、出國(guó)留學(xué)和出國(guó)就醫(yī)者仍是本國(guó)居民，是居住國(guó)的非居民。中國(guó)居民《國(guó)際收支統(tǒng)計(jì)申報(bào)辦法》（P4）第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表二、國(guó)際收支的特征4、國(guó)際收支是一個(gè)事后的概念

一定時(shí)期：一般指過去的會(huì)計(jì)年度，顯然是

對(duì)已經(jīng)發(fā)生事實(shí)的記錄。第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表二、國(guó)際收支平衡表（一）國(guó)際收支平衡表的概念1、概念：又稱國(guó)際收支賬戶，是按照復(fù)式薄記原理，以某一特定貨幣為計(jì)量單位，運(yùn)用簡(jiǎn)明的表格形式總括地反映一個(gè)經(jīng)濟(jì)體在特定時(shí)期內(nèi)與世界其他經(jīng)濟(jì)體間發(fā)生的全部經(jīng)濟(jì)交易的統(tǒng)計(jì)報(bào)表。第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表二、國(guó)際收支平衡表2、反映內(nèi)容（IFM的說明）

一國(guó)與其他國(guó)家間商品、勞務(wù)和收入的交易

該國(guó)貨幣、黃金、特別提款權(quán)以及對(duì)其他國(guó)家債權(quán)債務(wù)的所有變化和其他變化無償轉(zhuǎn)移支付第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表國(guó)際貨幣基金組織（InternationalMonetaryFund，簡(jiǎn)稱：IMF）于1945年12月27日成立，與世界銀行并列為世界兩大金融機(jī)構(gòu)之一，其職責(zé)是監(jiān)察貨幣匯率和各國(guó)貿(mào)易情況、提供技術(shù)和資金協(xié)助，確保全球金融制度運(yùn)作正常；其總部設(shè)在華盛頓。中國(guó)于1980年恢復(fù)在IMF的代表權(quán)。第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表二、國(guó)際收支平衡表（二）國(guó)際收支平衡表的記賬原理1、復(fù)式薄記原理：有借必有貸、借貸必相等

借方賬目：反映進(jìn)口實(shí)際資源的經(jīng)常賬戶；

反映資產(chǎn)增加或負(fù)債減少的資本與金融賬戶貸方賬目：反映出口實(shí)際資源的經(jīng)常賬戶；

反映資產(chǎn)減少或負(fù)債增加的資本與金融賬戶

任何一筆交易發(fā)生，必然涉及借方和貸方兩個(gè)方面，有借必有貸，借貸必相等

第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、記賬方法（1）資產(chǎn)的增加和負(fù)債的減少記錄在“借方”（2）資產(chǎn)的減少和負(fù)債的增加記錄在“貸方”

會(huì)計(jì)等式：資產(chǎn)+成本費(fèi)用=負(fù)債+所有者權(quán)益+收入

等式左邊增加記錄在“借方”，減少記錄在“貸方”

等式右邊增加記錄在“貸方”，減少記錄在“借方”第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表3、經(jīng)驗(yàn)法則（1）凡是引起本國(guó)外匯收入增加（流入）的項(xiàng)目記錄貸方（2）凡是引起本國(guó)外匯支出增加（流出）的項(xiàng)目記錄借方或者（1）凡是有利于國(guó)際收支順差增加或者逆差減少的資金來源增加或者資金占用減少均計(jì)入貸方（2）凡是有利于國(guó)際收支逆差增加或者順差減少的資金占用或資金來源減少均計(jì)入借方第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表商品進(jìn)出口：出口—貸方；進(jìn)口—借方

非貿(mào)易往來（勞務(wù)收支、投資所得等）：收入—貸方

支出—借方

無償轉(zhuǎn)移：從外國(guó)轉(zhuǎn)入本國(guó)—貸方

從本國(guó)轉(zhuǎn)入外國(guó)—借方

資本往來：從外國(guó)流入本國(guó)—貸方

從本國(guó)流入外國(guó)—借方儲(chǔ)備：本年度儲(chǔ)備增加額—借方

本年度儲(chǔ)備減少額—貸方

儲(chǔ)備增加為什么記借方：儲(chǔ)備增加相當(dāng)于本國(guó)放在國(guó)外的的資產(chǎn)增加，相當(dāng)于外匯資產(chǎn)的流出

第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表（三）國(guó)際收支平衡表的格式（IMF）賬戶借方貸方差額一、經(jīng)常項(xiàng)目1.商品2.服務(wù)3.收入4.經(jīng)常轉(zhuǎn)移二、資本和金融賬戶1.資本賬戶2.金融賬戶

直接投資

證券投資

其他投資

儲(chǔ)備資產(chǎn)三、錯(cuò)誤與遺漏合計(jì)第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表（四）國(guó)際收支平衡表的主要內(nèi)容1、經(jīng)常賬戶

記錄實(shí)質(zhì)資源的流動(dòng)，包括進(jìn)出口貨物、輸入輸出的服務(wù)、對(duì)外應(yīng)收應(yīng)付的收益，以及在無同等回報(bào)的情況下，與其他國(guó)家或地區(qū)之間發(fā)生的提供或接受經(jīng)濟(jì)價(jià)值的經(jīng)常轉(zhuǎn)移。最基本、最重要的賬戶第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表1、經(jīng)常賬戶（1）貨物

5種類型：一般商品、用于加工的貨物、貨物修理、各種運(yùn)輸工具在港口購(gòu)買的貨物、非貨幣黃金第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表1、經(jīng)常賬戶（2）服務(wù)11種服務(wù)：運(yùn)輸、旅游、通信服務(wù)、保險(xiǎn)服務(wù)、金融服務(wù)、計(jì)算機(jī)和信息服務(wù)、專有權(quán)力使用費(fèi)和特許費(fèi)、其他商業(yè)服務(wù)、有關(guān)個(gè)人服務(wù)及文化和娛樂服務(wù)、別處未提及的政府服務(wù)第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表1、經(jīng)常賬戶（3）收入

職工報(bào)酬：個(gè)人在非居民經(jīng)濟(jì)體為該經(jīng)濟(jì)體居民工作而得到的現(xiàn)金或?qū)嵨镄问降墓べY、薪水和福利

投資收益：居民與非居民之間有關(guān)金融資產(chǎn)與負(fù)債的收入與支出。第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表1、經(jīng)常賬戶（4）經(jīng)常轉(zhuǎn)移

用來記載居民與非居民之間的不涉及經(jīng)濟(jì)價(jià)值的回報(bào)的實(shí)際資源或金融產(chǎn)品的所有權(quán)的變更，不管這種變更是自愿還是非自愿的。如：政府間的經(jīng)濟(jì)援助、捐贈(zèng)、戰(zhàn)爭(zhēng)賠款、國(guó)際組織作為一項(xiàng)政策向各國(guó)政府定期提供的轉(zhuǎn)移、僑匯、繼承、捐贈(zèng)、自主性匯款等我國(guó)20世紀(jì)接受國(guó)際救援大事記1981年，聯(lián)合國(guó)救災(zāi)署到中國(guó)河北、湖北實(shí)地考察，3月23日呼吁世界各國(guó)要為中國(guó)災(zāi)區(qū)提供援助，最終20多個(gè)國(guó)家和國(guó)際組織響應(yīng)了呼吁，捐助2000多萬美元的物資。1987年5月的大興安嶺森林火災(zāi)，是新中國(guó)成立以來毀林面積最大的特大災(zāi)難。國(guó)際社會(huì)20多個(gè)國(guó)家和國(guó)際組織捐助了資金、藥材、食品。當(dāng)時(shí)統(tǒng)計(jì)，接受的國(guó)際援助現(xiàn)金有70多萬美元，救災(zāi)物資這和現(xiàn)金400多萬美元。1988年云南瀾滄江流域的7.6級(jí)地震，也是10多個(gè)國(guó)家和國(guó)際組織向地震災(zāi)區(qū)捐款1500萬美元，這其中不包括物資援助1991年中國(guó)18個(gè)省份發(fā)生水災(zāi)，5個(gè)省、市發(fā)生嚴(yán)重旱災(zāi)，安徽一省受災(zāi)人口就占該省的70%。根據(jù)當(dāng)時(shí)的報(bào)道，“淮河大堤上搭起了一眼望不到頭的救災(zāi)棚”，包括全球華人在內(nèi)的5000多萬元人民幣國(guó)際救助款，對(duì)緩解災(zāi)區(qū)人民的痛苦起到了一定作用1996年云南麗江地震，通過接受國(guó)際援助使麗江得到了世界關(guān)注，次年恢復(fù)重建，1997年12月，麗江古城就被聯(lián)合國(guó)組織納入世界文化遺產(chǎn)清單，成為中國(guó)首批古城類的世界文化遺產(chǎn)1998年洪災(zāi)，中國(guó)大約接受了10億元人民幣國(guó)際援助2003年“非典”累計(jì)接收的國(guó)際援助達(dá)3800萬美元第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、資本和金融賬戶

記錄資本轉(zhuǎn)移和非生產(chǎn)、非金融資產(chǎn)交易以及其他所有引起一個(gè)經(jīng)濟(jì)體對(duì)外資產(chǎn)和負(fù)債發(fā)生的變化（1）資本賬戶

反映資產(chǎn)在居民和非居民之間的轉(zhuǎn)移，由資本轉(zhuǎn)移和非生產(chǎn)、非金融資產(chǎn)交易兩部分組成。（用于生產(chǎn)的基本生產(chǎn)要素如資金、廠房、設(shè)備材料等）資本轉(zhuǎn)移：涉及固定資產(chǎn)所有權(quán)的變更及債權(quán)的減免非生產(chǎn)、非金融資產(chǎn)交易：非生產(chǎn)性有形資產(chǎn)和無形資產(chǎn)的收買與放棄第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、資本和金融賬戶（2）金融賬戶

反映居民與非居民之間投資與借貸增減變化的賬戶

a直接投資

本國(guó)經(jīng)濟(jì)組織（企業(yè)）在國(guó)外對(duì)工礦、商業(yè)、金融等企業(yè)進(jìn)行的投資和利潤(rùn)再投資并獲得企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理發(fā)言權(quán)。如中國(guó)海爾在美國(guó)建立分廠，就應(yīng)該計(jì)入中國(guó)國(guó)際收支平衡表中的直接投資賬戶

第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、資本和金融賬戶（2）金融賬戶

b證券投資

在證券市場(chǎng)上購(gòu)買他國(guó)政府發(fā)行的債券、企業(yè)發(fā)行的中長(zhǎng)期債券及股票所進(jìn)行的投資，投資者對(duì)企業(yè)不享有經(jīng)營(yíng)管理權(quán)。例（1）A國(guó)某公司用500萬美元購(gòu)入D國(guó)某家上市公司股份

的51%（直接投資）

（2）B國(guó)某投資者用其在A國(guó)某商業(yè)銀行的20萬美元短期存

款，購(gòu)入A國(guó)某公司發(fā)行的10萬股普通股票（證券投資）第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、資本和金融賬戶（2）金融賬戶

c儲(chǔ)備資產(chǎn)

貨幣黃金：一國(guó)持有的黃金外匯資產(chǎn)：通過國(guó)際收支順差等形成的外匯儲(chǔ)備特別提款權(quán)：IMF按會(huì)員國(guó)份額比例無償分配的“紙黃金”在IMF的儲(chǔ)備頭寸及其他債權(quán)儲(chǔ)備頭寸(reservepositionintheIMF)：是指一成員國(guó)在IMF的儲(chǔ)備部分提款權(quán)余額，再加上向IMF提供的可兌換貨幣貸款余額。第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表特別提款權(quán)又稱“紙黃金”，是IMF在1969年創(chuàng)設(shè)的一種儲(chǔ)備資產(chǎn)和記賬單位。它的價(jià)值則由“一籃子”(美元、日元、歐元和英鎊)貨幣決定。成員國(guó)擁有的特別提款權(quán)可以在發(fā)生國(guó)際收支逆差時(shí)，用來向IMF指定的其它會(huì)員國(guó)換取外匯，以償付國(guó)際收支逆差或償還基金組織貸款。2011年11月，“歐元之父”羅伯特·蒙代爾呼吁將人民幣納入特別提款權(quán)體系。第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表頭寸（position）也稱為“頭襯”就是款項(xiàng)的意思，是金融界商業(yè)界的流行用語。銀行在當(dāng)日的全部付款中收入大于支出，就稱為”多頭寸”付出款項(xiàng)大于收入款項(xiàng)，就稱為“缺頭寸“第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、資本和金融賬戶（2）金融賬戶

d其他投資包括所有直接投資、證券投資或儲(chǔ)備資產(chǎn)未包括的金融交易。

如：貿(mào)易信貸、貸款、貨幣和存款以及其他資產(chǎn)和負(fù)債。

一國(guó)在另一個(gè)銀行的存款就屬于其他投資。第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、資本和金融賬戶（3）錯(cuò)誤與遺漏

用于抵消其他賬戶的統(tǒng)計(jì)偏差。

借方總額大于貸方總額，該賬戶在貸方列出這一差額

貸方總額大于借方總額，該賬戶在借方列出這一差額

IMF：錯(cuò)誤與遺漏差額<5%（進(jìn)出口貿(mào)易總額）第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表二、國(guó)際收支平衡表（五）國(guó)際收支平衡表的編制1、步驟（1）做出每筆交易的會(huì)計(jì)分錄（2）編制國(guó)際收支平衡表2、國(guó)際收支平衡表舉例—以A國(guó)為例（1）A國(guó)出口商品價(jià)值100萬美元，收入記入境外美元存款賬戶會(huì)計(jì)分錄如下借：其他投資100萬美元

貸：商品貿(mào)易100萬美元第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、國(guó)際收支平衡表舉例—以A國(guó)為例（2）A國(guó)居民到外國(guó)旅游花費(fèi)10萬美元，該筆費(fèi)用從該居民的海外存款賬戶中扣除會(huì)計(jì)分錄如下借：服務(wù)貿(mào)易10萬美元

貸：其他投資10萬美元第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、國(guó)際收支平衡表舉例—以A國(guó)為例（3）A國(guó)企業(yè)在海外投資建廠，當(dāng)年獲得利潤(rùn)1000萬美元，其中500萬美元在當(dāng)?shù)卦偻顿Y，200萬美元存于其在海外的美元存款賬戶，100萬美元用于進(jìn)口，200萬美元調(diào)回國(guó)內(nèi)結(jié)售給A國(guó)政府

會(huì)計(jì)分錄如下借：直接投資500萬美元其他投資200萬美元商品貿(mào)易100萬美元

官方儲(chǔ)備200萬美元貸：收入–投資收益1000萬美元元第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、國(guó)際收支平衡表舉例—以A國(guó)為例（4）外商以價(jià)值2000萬美元的設(shè)備投資A國(guó)，興辦合資企業(yè)會(huì)計(jì)分錄如下借：商品2000萬美元

貸：直接投資2000萬美元第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、國(guó)際收支平衡表舉例—以A國(guó)為例（5）A國(guó)政府動(dòng)用100萬美元外匯儲(chǔ)備向外國(guó)提供無償援助，另提供價(jià)值50萬美元的藥品、食品援助

會(huì)計(jì)分錄借：經(jīng)常轉(zhuǎn)移150萬美元

貸：官方儲(chǔ)備100萬美元

商品50萬美元第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表2、國(guó)際收支平衡表舉例—以A國(guó)為例（6）A國(guó)某企業(yè)購(gòu)買價(jià)值2000萬美元國(guó)外某企業(yè)股票，占其股票總額的8%，以境外美元存款賬戶支付會(huì)計(jì)分錄借：證券投資2000萬美元

貸：其他投資2000萬美元第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表3、編制國(guó)際收支平衡表借方

貸方

差額一、經(jīng)常項(xiàng)目收支合計(jì)22601150—1150（1）商品100+2000100+50—1950（2）服務(wù)10—10（3）收入1000+1000（4）經(jīng)常轉(zhuǎn)移150—150二、資本與金融賬戶合計(jì)30004110+1110（1）直接投資5002000+1500（2）證券投資2000—2000（3）其他投資100+20010+2000+1710（4）官方儲(chǔ)備200100—100

合計(jì)526052600第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表練習(xí)題寫出A國(guó)各項(xiàng)國(guó)際經(jīng)濟(jì)交易的會(huì)計(jì)分錄1、A國(guó)企業(yè)出口價(jià)值100萬美元的設(shè)備，這一出口行為導(dǎo)致該企業(yè)在海外存款的相應(yīng)增加2、A國(guó)居民到外國(guó)旅游花費(fèi)30萬美元，這筆費(fèi)用從該居民的海外存款賬戶中扣除3、外商以價(jià)值1000萬美元的設(shè)備投入A國(guó)，興辦合資企業(yè)4、A國(guó)政府動(dòng)用外匯庫存40萬美元向外國(guó)提供無償援助，另提供相當(dāng)于60萬美元的糧食藥品援助第一節(jié)國(guó)際收支和國(guó)際收支平衡表5、A國(guó)某企業(yè)在海外投資獲得利潤(rùn)150萬美元。其中75萬美元用于當(dāng)?shù)氐脑偻顿Y，50萬美元購(gòu)買當(dāng)?shù)厣唐愤\(yùn)回國(guó)內(nèi)，25萬美元調(diào)回國(guó)內(nèi)結(jié)售給政府以換取本國(guó)貨幣6、A國(guó)居民動(dòng)用其在海外存款40萬美元，用以購(gòu)買外國(guó)某公司的股票7、A國(guó)某公司用500萬美元購(gòu)入D國(guó)某家上市公司股份的51%，D國(guó)股票的賣方將其美元外匯存入其在A國(guó)某商業(yè)銀行的賬戶上