電子-行業(yè)周報(bào)：重點(diǎn)關(guān)注在汽車領(lǐng)域有所突破的模擬芯片廠商

1|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明行業(yè)周報(bào)行業(yè)周報(bào)|電子電子行業(yè)周報(bào)(20220627-20220701)●核心結(jié)論●內(nèi)容每周觀點(diǎn)：關(guān)注模擬芯片廠商在汽車領(lǐng)域的突破。模擬芯片在汽車半導(dǎo)的數(shù)據(jù)進(jìn)行測(cè)算，2020年全球汽車模擬芯片市場(chǎng)規(guī)模為125億美元，預(yù)計(jì)22年達(dá)到206億美元。況。證券研究報(bào)告分析師賀茂飛S080052111000118217567458hemaofei@究2021年中期策略2021-05-13TWS銷量數(shù)據(jù)點(diǎn)評(píng)2020-06-112020-05-17。模擬芯片設(shè)計(jì)板塊漲跌幅表現(xiàn)最好，上漲9.68%；印制電路板板塊漲跌幅史新高；根據(jù)集微網(wǎng)，廣州統(tǒng)計(jì)消息顯示廣州1-5月模擬芯片產(chǎn)量同比增“實(shí)體清單”。/北司/拓荊科技/盛美上海;M/瑞芯微/中穎電子/斯達(dá)半導(dǎo)/宏微科技/新潔能/全志科技/恒玄科技/富瀚微/兆易創(chuàng)新/韋爾股份/卓勝微/晶豐明源/紫光國(guó)微/復(fù)旦微電/艾為電子股份/普冉股份/希荻微/富瀚微/芯朋微/北京君正；2|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明 1.1模擬芯片在汽車半導(dǎo)體市場(chǎng)占據(jù)重要地位 41.2重點(diǎn)關(guān)注在汽車領(lǐng)域有所突破的模擬芯片廠商 6、本周電子板塊行情回顧 9 圖1：全球汽車半導(dǎo)體市場(chǎng)規(guī)模(億美元) 4 圖4：2020年全球汽車半導(dǎo)體細(xì)分市場(chǎng)規(guī)模(百萬(wàn)美元) 5圖5：全球汽車模擬芯片市場(chǎng)規(guī)模(億美元) 5 ：本周電子行業(yè)上漲4.08% 10 0圖10：本周電子(申萬(wàn))行業(yè)指數(shù)上漲 11 本周漲幅靠前的海外重點(diǎn)電子公司 13 表1：模擬芯片細(xì)分產(chǎn)品交期及價(jià)格趨勢(shì) 6表2：海外模擬芯片廠商一季度業(yè)績(jī)和二季度指引 7汽車領(lǐng)域進(jìn)展匯總 8 3|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明 表6：本周陸股通凈流入前五名和后五名 144|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明一、每周觀點(diǎn)：關(guān)注模擬廠商在汽車領(lǐng)域的突破擬芯片在汽車半導(dǎo)體市場(chǎng)占據(jù)重要地位場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到735億美圖1：全球汽車半導(dǎo)體市場(chǎng)規(guī)模(億美元)00全球汽車半導(dǎo)體市場(chǎng)規(guī)模(億美元)增速2019202020212022E2023E2024E2025E-10%圖2：2020年全球汽車半導(dǎo)體市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局.2%器技5|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明明IHS占比約29%，于處理器的第二大市場(chǎng)。圖3：模擬芯片在汽車中的應(yīng)用圖4：2020年全球汽車半導(dǎo)體細(xì)分市場(chǎng)規(guī)模(百萬(wàn)美元)圖5：全球汽車模擬芯片市場(chǎng)規(guī)模(億美元)汽車模擬芯片市場(chǎng)規(guī)模(億美元)0135125E6|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明2重點(diǎn)關(guān)注在汽車領(lǐng)域有所突破的模擬芯片廠商00000智能手機(jī)出貨量(萬(wàn)部)2020-102021-0900國(guó)內(nèi)新能源汽車銷量(萬(wàn)輛)%%%%%%%%%-122019-112020-102021-09表1：模擬芯片細(xì)分產(chǎn)品交期及價(jià)格趨勢(shì)細(xì)分產(chǎn)品公司貨期貨期趨勢(shì)價(jià)格趨勢(shì)貨期貨期趨勢(shì)價(jià)格趨勢(shì)貨期貨期趨勢(shì)價(jià)格趨勢(shì)鏈長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)芯長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)50長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)52長(zhǎng)-52長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)50長(zhǎng)-50長(zhǎng)器長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)52長(zhǎng)-52長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)芯長(zhǎng)50長(zhǎng)-50長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)7|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)(部長(zhǎng)長(zhǎng)源長(zhǎng)長(zhǎng)-50長(zhǎng)長(zhǎng)50長(zhǎng)-50長(zhǎng)口長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)50長(zhǎng)50長(zhǎng)-50長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)5252長(zhǎng)-52長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)5252長(zhǎng)-52長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)長(zhǎng)5252長(zhǎng)-52ADI財(cái)年Q2汽車領(lǐng)域收加速增長(zhǎng)。矽力杰表示工業(yè)、通訊、汽車領(lǐng)域訂單能見(jiàn)度較高。表2：海外模擬芯片廠商一季度業(yè)績(jī)和二季度指引公司Q指引注億美元YoY億美元YoY美元YoY49.114%22.026%48+5%~-2%??ADI29.779%7.885%-31.5%+6%??3.848%0.875%.2-4.4%%??Q數(shù)據(jù)領(lǐng)域收入同比+163%，存儲(chǔ)和計(jì)算消費(fèi)電子領(lǐng)域收入同比+21%。公司預(yù)計(jì)數(shù)據(jù)中心領(lǐng)域?qū)⒓铀僭鲩L(zhǎng)8|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明矽力杰2.046%0.559%矽力杰2.046%0.559%、量供貨，相關(guān)業(yè)務(wù)增速較高，預(yù)計(jì)未來(lái)汽車領(lǐng)域收入占比將進(jìn)一步提高。表3：國(guó)內(nèi)模擬芯片廠商汽車領(lǐng)域進(jìn)展匯總公司人員規(guī)模人員規(guī)模領(lǐng)域元2021年末共858人，其中研發(fā)人??累，在后裝市場(chǎng)已經(jīng)形成銷售規(guī)模，裝市場(chǎng)也在不斷積累。組建專業(yè)的汽車電子團(tuán)隊(duì)，陸續(xù)段或已進(jìn)入銷售階段。LMBQ戶。車等眾多領(lǐng)域元2021年末共395?人，其中研發(fā)人建立完整的汽車電子質(zhì)量管理體系并通過(guò)相關(guān)客戶的認(rèn)可，首顆汽車級(jí)高壓精密放大器(TPA1882Q)已現(xiàn)批量供貨H息通訊元，驅(qū)動(dòng)與采樣芯片，信號(hào)感知芯?人，其中研發(fā)及技術(shù)人員127人?動(dòng)力等頭部廠商的批量供貨，同時(shí)用于新能公司隔離與接口芯片、驅(qū)動(dòng)與采樣芯片已涉足新能源汽車領(lǐng)、五菱汽車、長(zhǎng)城汽車、一汽集團(tuán)、寧德手機(jī)、AIOT2021年末共985?人，其中技術(shù)人用到比亞迪、現(xiàn)代、五菱、吉利、奇瑞等終端汽9|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明泛工業(yè)類市場(chǎng)2021年末共495人，其中研發(fā)及T電器2021年末共285人，其中研發(fā)人?及電驅(qū)功率芯片研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化括高壓電源控制芯片、高壓半橋驅(qū)動(dòng)芯片、高壓隔離半導(dǎo)體可靠性實(shí)驗(yàn)中心及封測(cè)產(chǎn)線以手機(jī)及周邊小元人，其中技術(shù)人??品牌的汽車中。研狀態(tài)。H業(yè)控制人，其中研發(fā)人?2021年末共422人，其中研發(fā)人?二、本周電子板塊行情回顧1行業(yè)行情10|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明 煤炭貿(mào)零售建筑材料有色金屬房地產(chǎn)食品飲料?；A(chǔ)化工美容護(hù)理通運(yùn)輸銀行公用事業(yè)社會(huì)服務(wù)建筑裝飾機(jī)械設(shè)備輕工制造用電器紡織服飾媒信石油石化合鐵算機(jī)農(nóng)林牧漁銀金融車模擬芯片設(shè)計(jì)其電子數(shù)字芯片設(shè)計(jì)集成電路封測(cè)半導(dǎo)體設(shè)備半導(dǎo)體材料光學(xué)元件分立器件消費(fèi)電子零部件及組裝子被動(dòng)元件 煤炭貿(mào)零售建筑材料有色金屬房地產(chǎn)食品飲料?；A(chǔ)化工美容護(hù)理通運(yùn)輸銀行公用事業(yè)社會(huì)服務(wù)建筑裝飾機(jī)械設(shè)備輕工制造用電器紡織服飾媒信石油石化合鐵算機(jī)農(nóng)林牧漁銀金融車模擬芯片設(shè)計(jì)其電子數(shù)字芯片設(shè)計(jì)集成電路封測(cè)半導(dǎo)體設(shè)備半導(dǎo)體材料光學(xué)元件分立器件消費(fèi)電子零部件及組裝子被動(dòng)元件路板超額收益。圖9：本周模擬芯片設(shè)計(jì)板塊表現(xiàn)最好8%6%4%2%%00指數(shù)(-2.21%)。11|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明圖10：本周電子(申萬(wàn))行業(yè)指數(shù)上漲%滬深300電子(申萬(wàn)滬深300/1/2/1/2/1/2/1/2/1/2圖11：本周費(fèi)城半導(dǎo)體指數(shù)下跌費(fèi)城半導(dǎo)體指數(shù)費(fèi)城半導(dǎo)體指數(shù)標(biāo)普500%%/1/2/1/2/1/2/1/2/1/2.2個(gè)股表現(xiàn)本周電子行業(yè)漲幅居前的個(gè)股分別為：傳藝科技(61.01%)、宇順電子(23.90%)、易天股份(20.80%)等，漲幅靠后的個(gè)股分別為飛榮達(dá)(-14.90%)、三利譜(-11.76%)、南亞新材(-11.74%)等。圖12：本周電子行業(yè)漲幅前五%%%%%%傳藝科技宇順電子易天股份天華超凈全志科技圖13：本周電子行業(yè)漲幅后五 華特氣體奕東電子南亞新材三利譜飛榮達(dá)8%)、 12|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明圖14：本周300億市值以上電子公司漲幅前五天華超凈瑞芯微匯頂科技圖15：本周300億市值以上電子公司漲幅后五華天科技中微公司深南電路揚(yáng)杰科技東山精密表4：重點(diǎn)公司股價(jià)漲幅市值(億元市值(億元)年內(nèi)最高市值年內(nèi)最低市值最新市值公司簡(jiǎn)稱票代碼今月內(nèi)11.SH-1%-15%2052.SZ68.SH聯(lián)%-18%21.SH-10%1.SZ%-18%7.SZ-1%-10%.SZ歌爾股份-18%5.SH6.SH-1%.SZ-16%-12%8.SH-10%6.SH-1%-10%.SZ微0.SH斯達(dá)半導(dǎo)-1%40.SH.SZ股6.SH-1%-15%4.SZ-1%%003.SH-13%2.SZ98.SH2.SH3%3%3.SH2.SH拓荊科技-U2.SH32.SH中微公司-1%13|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明7.SH0.SH5.SH0%1.SH技-15%6.SH金宏氣體-17%8.SH-15%高通蘋(píng)果亞德諾德州儀器英特爾 % % % %%%%%%%資料來(lái)源：wind，西部證券研發(fā)中心資料來(lái)源：wind，西部證券研發(fā)中心表5：海外重點(diǎn)公司漲跌幅票代碼公司簡(jiǎn)稱內(nèi)TSM.N-10%-19%-18%QCOM.O-1%-13%-19%OVDAO-15%TXN.O州儀器-1%-16%-18%PIOAAPL.OAVGO.O-17%ADI.O-1%-15%-13%STM.N-10%ON.O-12%SWKS.O-16%RO-8%-25%-26%14|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明IO-17%.TW科.TWW-19%TW杰W聯(lián)詠-18%3陸股通動(dòng)態(tài)陸股通方面，本周資金凈流入排名前五有歌爾股份(5.20億元)、立訊精密(2.44億元)、京東方A(2.16億元)、兆易創(chuàng)新(2.15億元)、紫光國(guó)微(1.90億元)；排名后五名為長(zhǎng)信科技(-1.12億元)、士蘭微(-1.13億元)、卓勝微(-2.61億元)、北方華創(chuàng)(-3.44億元)、聞泰科技(-11.29億元)。表6：本周陸股通凈流入前五名和后五名陸股通凈買入金額(億元)陸股通凈買入股數(shù)(萬(wàn)股).SZ歌爾股份.SZ.SZ6.SH芯片設(shè)計(jì).SZ芯片設(shè)計(jì).SZ80.SH.SZ微模擬芯片設(shè)計(jì)-124.SZ備-1265.SH95三、本周行業(yè)新聞GlobalWafers計(jì)劃在美國(guó)德州建廠：據(jù)日經(jīng)報(bào)道，全球第三大芯片制造硅片生產(chǎn)商015|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明，三代半導(dǎo)體碳化硅產(chǎn)品(碳化硅晶片、碳化硅外延晶片)；研究、開(kāi)發(fā)碳化硅晶片、碳化硅36氪)7.1%，全球總設(shè)備(電腦、平板和手機(jī))出貨量將下降7.6%。其中，大中華區(qū)智能手機(jī)車產(chǎn)量同比增長(zhǎng)1.1倍；新一代信息技術(shù)產(chǎn)品增勢(shì)較好，通信及電子網(wǎng)絡(luò)用電纜、網(wǎng))會(huì)(ERC)于2022年6月28日做出最終決定，將南昌歐菲光科技有限公司正式從美國(guó)商務(wù)部工業(yè)和安全局(BIS)實(shí)體清單中移除。(歐菲光公司官網(wǎng))一的三星電子宣布,基于3nm全環(huán)繞柵極(Gate-All-AroundT,簡(jiǎn)稱GAA)制程工藝節(jié)點(diǎn)降16|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明17|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明四、風(fēng)險(xiǎn)提示2、復(fù)工進(jìn)度不及預(yù)期。當(dāng)前依然存在疫情多點(diǎn)散發(fā)反復(fù)的可能性，如果出現(xiàn)較大面積的會(huì)影響行業(yè)整體復(fù)工進(jìn)度。。18|請(qǐng)務(wù)必仔細(xì)閱讀報(bào)告尾部的重要聲明漲幅超過(guò)大盤(滬深300指數(shù))10%以上跌幅超過(guò)大盤(滬深300指數(shù))10%以上本報(bào)告由西部證券股份有限公司(已具備中國(guó)證監(jiān)會(huì)批復(fù)的證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格)制作。本報(bào)告僅供西部證券股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱“本公司”)及時(shí)刪除該郵件及所附報(bào)告并予以保密。發(fā)送本報(bào)告的電子郵件可能含有保密信息、版權(quán)專有信息或私人信息，未經(jīng)授權(quán)者請(qǐng)勿針對(duì)郵件內(nèi)容進(jìn)行任何更改或以任何方式傳播、復(fù)制、轉(zhuǎn)發(fā)或以其他任何形式使用，發(fā)件人保留與該郵件相關(guān)的一切權(quán)利。同時(shí)本公司無(wú)法保證互聯(lián)網(wǎng)傳送本報(bào)告的及時(shí)、安。本報(bào)告基于已公開(kāi)的信息編制，但本公司對(duì)該等信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性及完整性不作任何保證。本報(bào)告所載的意見(jiàn)、評(píng)估及預(yù)測(cè)僅為本報(bào)告出具日的觀點(diǎn)和判斷，該等意見(jiàn)、評(píng)估及預(yù)測(cè)在出具日外無(wú)需通知即可隨時(shí)更改。在不同時(shí)期，本公司可能會(huì)發(fā)出與本報(bào)告所