案例分析財(cái)務(wù)管理部分模擬試題講解

D公司為國(guó)有大型公司，下設(shè)甲乙丙三個(gè)利潤(rùn)中心，相關(guān)財(cái)務(wù)資料如下責(zé)人可控的固定成本為4000元，利潤(rùn)中心不可控但應(yīng)由該中心負(fù)擔(dān)的固定成本為7000元，總部分?jǐn)偟挠脼?000元。資料二：乙利潤(rùn)中心可控貢獻(xiàn)為30000元，乙利潤(rùn)中心稅前營(yíng)業(yè)利潤(rùn)為22固定成本500元，部門不可控固定成本800元，分配給該部門的公司用500元。2011201220131.無息（平均5.該國(guó)有大型公司召開班子會(huì)議有關(guān)人員的發(fā)言如下總經(jīng)理：公司將采用部門稅前營(yíng)業(yè)利潤(rùn)指標(biāo)對(duì)各中心部門經(jīng)理進(jìn)行業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)，根據(jù)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)目標(biāo)的完成情況兌現(xiàn)業(yè)績(jī)。副經(jīng)理：公司每年支付給投資者的股利占凈利潤(rùn)的百分比為30%是固定的，采用副經(jīng)理：計(jì)算業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)指標(biāo)經(jīng)濟(jì)增加值時(shí)，通常對(duì)公司下設(shè)甲乙丙三個(gè)利潤(rùn)中心使用統(tǒng)一的資本成本。副經(jīng)理：剩余收益著眼于公司的價(jià)值創(chuàng)造過程，有利于防止次總會(huì)計(jì)師于某：凈資產(chǎn)收益率作為杜邦財(cái)務(wù)指標(biāo)體系的指標(biāo)，其重要性應(yīng)該比剩①利潤(rùn)中心貢獻(xiàn)②利潤(rùn)中心可控貢獻(xiàn)根據(jù)資料二計(jì)算乙利潤(rùn)中心不可控但應(yīng)由該利潤(rùn)中心負(fù)擔(dān)的固定成本（5）針對(duì)該國(guó)有大型召開班子會(huì)議有關(guān)人員的發(fā)言中的觀點(diǎn)做出評(píng)論，①利潤(rùn)中心貢獻(xiàn)=38000-14000=24000(元②利潤(rùn)中心可控貢獻(xiàn)=24000-4000=20000(元③=20000-7000=13000(④利潤(rùn)中心稅前利潤(rùn)=13000-3000=10000(乙利潤(rùn)中心不可控但應(yīng)由該利潤(rùn)中心負(fù)擔(dān)的固定成本=30000-利潤(rùn)中心稅前營(yíng)業(yè)利潤(rùn)=10000-6000-500-800=2700(年稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)調(diào)整后資本 =1300(元年稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)調(diào)整后資本 =1700(元年稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)調(diào)整后資本 =2200(元總經(jīng)理發(fā)言錯(cuò)誤采用部門稅前營(yíng)業(yè)利潤(rùn)指標(biāo)對(duì)部門經(jīng)理進(jìn)行業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)不合理。副經(jīng)理發(fā)言錯(cuò)誤。公司采用的是固定股利支付率戰(zhàn)略副經(jīng)理發(fā)言錯(cuò)誤。理由：應(yīng)該使用平均資本成本。副經(jīng)理：剩余收益著眼于公司的價(jià)值創(chuàng)造過程，有利于防止次優(yōu)化。正，原因是凈資產(chǎn)收益率以凈收益為基礎(chǔ)，沒有考慮權(quán)益資本成本因素權(quán)益資本的凈收益。公司有了，并不意味著為股東創(chuàng)造了價(jià)值。只有當(dāng)公司的稅后凈利潤(rùn)大于股東對(duì)，20133214124A2014高速增長(zhǎng)：銷售增長(zhǎng)率為20％。為了籌集高速增長(zhǎng)所需的，公司擬提高財(cái)務(wù)2013A公司預(yù)計(jì)會(huì)計(jì)信息化技術(shù)軟件，價(jià)值20萬元（6）A公司召開班子會(huì)議有關(guān)人員的發(fā)言如下副經(jīng)理：生產(chǎn)預(yù)算不涉及實(shí)物量指標(biāo)。副經(jīng)理：作業(yè)成本法的直接成本計(jì)算范圍要比傳統(tǒng)的成本計(jì)算方法的計(jì)算范圍副經(jīng)理：傳統(tǒng)的成本計(jì)算方法對(duì)全部生產(chǎn)成本進(jìn)行分配，作業(yè)成本法只對(duì)變動(dòng)成副經(jīng)理：為了便于不同規(guī)模的利潤(rùn)中心業(yè)績(jī)比較，應(yīng)以利潤(rùn)中心實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)與所（3）針對(duì)該國(guó)有大型召開班子會(huì)議有關(guān)人員的發(fā)言中的觀點(diǎn)做出評(píng)論，總經(jīng)理發(fā)言錯(cuò)誤。理由：對(duì)企業(yè)預(yù)算管理工作負(fù)總責(zé)的組織是董事會(huì)副經(jīng)理發(fā)言錯(cuò)誤。理由：在生產(chǎn)預(yù)算中，只涉及實(shí)物量指標(biāo)，不涉及價(jià)值量指標(biāo)。副經(jīng)理發(fā)言錯(cuò)誤。理由：作業(yè)成本計(jì)算方法也是對(duì)全部生產(chǎn)成本進(jìn)行分配副經(jīng)理發(fā)言正確1234A4AAA公司價(jià)值 =41097.22（萬元②10%的增長(zhǎng)率估計(jì)偏高，除非有特殊，增長(zhǎng)率一般為2%～6%為適宜的①預(yù)計(jì)的自由現(xiàn)金流量確③資本市場(chǎng)對(duì)公司評(píng)價(jià)缺乏效率。場(chǎng)定價(jià)約為600035001000Q=10000000/(6000-3500)=4000(臺(tái)）40000×(6000-3500)-10000000=9000(萬元生產(chǎn)批次=40000/400=100(次3500產(chǎn)品中與每批次相關(guān)的長(zhǎng)期變動(dòng)成本=2000000/100=20000(元）單位產(chǎn)品所分?jǐn)偟拈L(zhǎng)期變動(dòng)成本=20000/400=50(元）新產(chǎn)品的固定成本減少到的金額=10000000-2000000=8000