基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識真題練習試題分享附答案

基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識真題練習試題分享附答案

單選題（共50題）1、關于債券，以下表述錯誤的是（）A.按照付息方式，債券可以分為息票債券和貼現(xiàn)債券B.對已發(fā)行的固定利率債券因發(fā)行大信用等級降低，發(fā)行人要償付的利息需要相應提高C.浮動利率債券的票面利率通常與基準利率掛鉤D.零息債券在償還期內不支付利息，在到期日一次性支付利息和本金【答案】B2、大量新技術被采用，新產品被研制但尚未大批量生產，銷售收入和收益急劇膨脹，這是處以行業(yè)生命周期的（）。A.初創(chuàng)期B.成長期C.成熟期D.衰退期【答案】A3、當貨幣市場基金前10名份額持有人的持有份額合計超過基金總份額的50%時，貨幣市場基金投資組合的平均剩余期限不得超過（）天，平均剩余存續(xù)期不得超過（）天。A.90；180B.60；120C.60；180D.90；120【答案】B4、下列不屬于基礎衍生工具的是（）。A.遠期合約B.期權合約C.結構化金融衍生工具D.互換合約【答案】C5、危機投資者可能僅用現(xiàn)有貸款人所持有債券面值的（）的資金來換取債券。A.10％～20％B.20％～30％C.30％～40％D.40％～50％【答案】B6、各項技術已經成熟，產品市場不斷擴大，公司利潤和股價不斷上升，行業(yè)領導者開始出現(xiàn)，這是處于行業(yè)生命周期的（）。A.初創(chuàng)期B.成長期C.成熟期D.衰退期【答案】B7、（）是識別和預測行業(yè)動態(tài)變化的重要且有效的途徑。A.行業(yè)生命周期B.市場價格C.景氣度調査D.動態(tài)分析【答案】C8、（）履行監(jiān)督管理銀行間債券市場功能。A.銀行業(yè)協(xié)會B.證監(jiān)會C.中國人民銀行D.國務院財政部【答案】C9、下列關于有限合伙制與公司制私募股權投資基金組織結構，說法正確的是（）。A.公司制是指私募股權投資基金以股份公司形式設立B.公司制目前成為私募股權投資基金最主要的運作方式C.有限合伙人具備獨立的經營管理權力D.公司制的基金管理人會受到股東的嚴格監(jiān)督管理【答案】D10、買斷式回購以凈價交易，全價結算，可選擇的結算方式不包括()。A.券款對付B.見券付款C.見款付券D.純券過戶【答案】D11、()在交易中執(zhí)行投資者的指令。A.保薦人B.托管人C.做市商D.經紀人【答案】D12、下列選項中不屬于流動性風險管理措施的是（）。A.進行流動性壓力測試，分析投資者申贖行為，測算當面臨外部市場環(huán)境的重大變化或巨額贖回壓力時，沖擊成本對投資組合資產流動性的影響，并相應調整資產配置和投資組合B.及時對投資組合資產進行流動性分析和跟蹤C.建立交易對手信用評級制度，根據交易對手的資質、交易記錄、信用記錄和交收違約記錄等因素對交易對手進行信用評級，并定期更新D.建立流動性風險管理制度，平衡資產的流動性與盈利性，以適應投資組合日常運作需要【答案】C13、關于保證金交易業(yè)務，以下表述正確的是（）A.證券市場的主要交易模式是一手交錢，一手交貨B.在標的證券價格變化時，融券業(yè)務的維持擔保比例也必須大于100%C.保證金交易讓投資者可以從銀行那里借得資金或證券，這樣就能進行超過自己可支付范圍的交易。D.融券交易沒有平倉之前，投資者融券賣出所得資金除買券還券外，可以用于其他用途的?！敬鸢浮緼14、()在交易中執(zhí)行投資者的指令。A.保薦人B.托管人C.做市商D.經紀人【答案】D15、關于房地產有限合伙，下列說法錯誤的是()。A.房地產有限合伙由有限合伙人和普通合伙人組成B.房地產有限合伙人將資金提供給普通合伙人，并不直接參與管理和經營項目C.房地產普通合伙人和私募股權當中的普通合伙人一樣，收取固定比例的管理費D.房地產有限合伙在功能上類似于公募股權合伙【答案】D16、關于均值、中位數與分位數，以下說法錯誤的是（）。A.對同一組數據來說，中位數就是大小處于正中間位置的那個數值B.有些時候，一組數據的均值與中位數相同C.中位數就是上50％分位數D.投資管理領域中，均值經常被用來作為評價基金經理業(yè)績的基準【答案】D17、關于戰(zhàn)略資產配置，以下表述正確的是（）A.戰(zhàn)略資產配置是在較長投資期限內以追求長期回報為目標的資產配置B.戰(zhàn)略資產配置是根據投資者的風險承受能力，對資產做出一種事后的、整體性的、最能滿足投資者需求的規(guī)劃和安排C.戰(zhàn)略資產配置的投資期限一般在一年以內D.戰(zhàn)略資產配置會確定每類細分資產的投資比例【答案】A18、大宗商品是指具有實體，可進入流通領域，但并非在零售環(huán)節(jié)進行銷售，具有商品屬性，用于工農業(yè)生產與消費使用的大批量買賣的物資商品。大宗商品價值受全球經濟因素、供求關系等影響較大，在通貨膨脹時價格隨之上漲，具有天然的（）功能。A.抗風險B.投資C.通貨膨脹保護D.高收益【答案】C19、與證券市場上的其他投資工具一樣，債券投資也面臨一系列風險，其中不包括（）。A.提前贖回風險B.利率風險C.再投資風險D.延遲贖回風險【答案】D20、P公司2014年報表顯示，當年P公司經營活動產生的現(xiàn)金流量為5億元，投資活動產生的現(xiàn)金流量為-8億元，籌資活動產生的現(xiàn)金流量為2億元，則下列說法正確的是（）。A.P公司2014年現(xiàn)金凈流出1億元B.P公司資產負債表中的現(xiàn)金科目在2014年減少1億元C.P公司股東權益中盈余公積科目在2014年減少1億元D.P公司2014年虧損8億元【答案】A21、關于均值方差法的假設，下列說法錯誤的是（）A.均值方差法假設是投資者是厭惡風險的B.均值方差法假設多種資產之間的預期收益率是無關的C.均值方差法假設投資者僅依據資產的預期收益率和方差來選擇投資組合,即在風險一定的情況下，投資者希望預期收益率最高D.均值方差法使用預期收益率的方差來度量風險【答案】B22、任何一家外資金融機構在中國境內的分支機構的遠期交易凈買入總余額不得超過其人民幣營運資金的（）。A.40％B.60％C.80％D.100％【答案】D23、關于可轉換債券的贖回條款，下列表述正確的是A.贖回條款的存在使得可轉換債券的債息成本較沒有贖回條款的一般債券更低B.贖回條款約定的權利在可轉換債券存續(xù)期內可以隨時行使C.贖回條款的存在限制了可轉換債券持有者的盈利空間D.贖回條款規(guī)定的是可轉換債券持有者的權利【答案】C24、下列關于衍生工具的說法中，錯誤的是（）。A.遠期合約、期貨合約、互換合約、結構化金融衍生工具常被稱為基礎性衍生工具B.按合約特點可以分為遠期合約、期貨合約、期權合約、互換合約和結構化金融衍生工具C.期權合約、期貨合約屬于獨立衍生工具D.按產品形態(tài)可以分為獨立衍生工具、嵌入式衍生工具【答案】A25、以下選項中不屬于可能存在操作風險的是（）。A.交易執(zhí)行不獨立于基金經理B.交易價格顯著偏離公允價格C.對交易所規(guī)則及相關法律法規(guī)不熟悉D.對交易對手風險的評估與控制不足【答案】C26、（）指按照目前市場價格回購企業(yè)股票，此法透明度較高。A.場外協(xié)議回購B.場內公開市場回購C.要約回購D.憑證回購【答案】B27、關于普通股和優(yōu)先股，以下表述錯誤的是()A.普通股的股東享有收益權、表決權B.公司在盈利不足時，也須按約定的股息率支付優(yōu)先股股息C.優(yōu)先股的股息率是固定的D.優(yōu)先股相比普通股有優(yōu)先分配股利和剩余資產的權利【答案】B28、關于最大回撤，以下表述錯誤的是（）。A.最大回撤只能衡最基金損失的大小，不能衡量損失發(fā)生的頻率B.最大回撤用于衡量基金經理對下行風險的控制能力C.某基金2020年1月2日成立，成立時基金凈值為1元，凈值于2月28日達到最小值0.85元，則該基金成立兩個月以來的最大回繳為15%D.基金的最大回撤與指定的時間區(qū)間長短無關【答案】D29、（）是指在一國證券市場上流通的代表外國公司有價證券的可轉讓憑證。A.存托憑證B.可轉換債券C.權證D.可轉讓存單【答案】A30、債券市場價格越（）債券面值，期限越（），則當期收益率就越偏離到期收益率。A.接近；長B.接近；短C.偏離；長D.偏離；短【答案】D31、關于主動投資和被動投資的說法，錯誤的是（）。A.被動投資的目標是減少跟蹤偏離度和跟蹤誤差B.被動投資是在市場有效假定下的一種投資方式C.主動投資是在市場有效假定下的一種投資方式D.主動投資的目標是擴大主動收益、縮小主動風險，提高信息比率【答案】C32、中國外匯交易中心人民幣利率互換參考利率不包括（）。A.上海銀行間同業(yè)拆放利率B.3年期定期存款利率C.1年期定期存款利率D.國債回購利率【答案】B33、基金管理人運用證券投資基金買賣股票、債券的差價收入，()營業(yè)稅。A.免征B.不征收C.征收D.減征【答案】A34、（）認為，股票會隨市場的趨勢同向變化以反映市場趨勢和狀況，股票變化表現(xiàn)為三種趨勢，即長期趨勢，中期趨勢和短期趨勢。A.過濾法則B.止損指令C.“量價”理論D.道氏理論【答案】D35、基金會計則以（）為會計核算主體。A.證券投資基金B(yǎng).基金管理人C.基金托管人D.基金持有人【答案】A36、關于名義利率和實際利率，以下表述正確的是（）。A.當物價不斷下降時，名義利率比實際利率高B.名義利率是扣除通貨膨脹補償以后的利率，實際利率是包含通貨膨脹補償以后的利率C.名義利率是包含通貨膨脹補償以后的利率，實際利率是扣除通貨膨脹補償以后的利率D.當物價不斷上漲時，名義利率比實際利率低【答案】C37、下列關于股票收益互換的說法中錯誤的是（）。A.交易一方或雙方支付的金額與特定股票、指數等權益類標的證券的表現(xiàn)掛鉤B.雙方按照收益軋差后的凈額進行支付，會發(fā)生本金交換C.股票收益互換可以幫助投資者鎖定買入成本，對沖買入期間價格波動的風險D.股票收益互換的模式包括固定利率和股票收益的互換，股票收益和固定利率的互換，股票收益和股票收益的互換【答案】B38、關于我國QDII基金的特點，下列說法錯誤的是（）。A.在投資管理過程中，國內基金公司除了借助境外投資顧問的力量外，還可以組成專門的投資團隊參與境外投資的整個過程B.QDII基金的投資范圍較為廣泛，包括了幾乎所有發(fā)達國家和大部分新興市場的股票和（非對沖）基金C.QDII基金的投資組合較為豐富，可以投資包括ETF，F(xiàn)OF，權證、期權、股指期貨等金融衍生產品D.QDII基金產品的門檻較高，大部分金融投資產品的認購門檻是幾萬元甚至幾十萬元人民幣，QDII基金產品起點為五十萬元人民幣【答案】D39、市場參與者中，任何一只基金的遠期交易凈買入總余額不得超過其基金資產凈值的（）。A.40%B.60%C.80%D.100%【答案】D40、有效的投資策略可以使投資的債券投資組合，獲得的利息和收回的本金恰好滿足未來現(xiàn)金需求，這種方法稱為（）A.水平配比策略B.久期配比策略C.現(xiàn)金配比策略D.價格免疫策略【答案】C41、交易過程中的顯性成本不包括（）。A.交易傭金B(yǎng).過戶費C.買賣價差D.印花稅【答案】C42、下列算法交易中，在盡量不造成大的市場沖擊的情況下，盡快以接近客戶委托時的市場成交價格來完成交易的最優(yōu)化算法為（）。A.成交量加權平均價格算法B.時間加權平均價格算法C.跟量算法D.執(zhí)行缺口算法【答案】D43、金融衍生工具的基本特征不包括()。A.跨期性B.收益性C.聯(lián)動性D.不確定性或高風險性【答案】B44、股票價格與每股凈資產的比值被稱為（）。A.市凈率B.市盈率C.凈值收益率D.凈現(xiàn)值【答案】A45、基金托管人對基金資產估值負有()責任。A.復核B.監(jiān)督C.直接估值D.披露【答案】A46、某基金管理人統(tǒng)計了某個基金產品100個交易日的每天凈值變化的基點值△(單位：點），并將△從小到大依次排列，分別為△(1)-△(100),其中△(91)-△(100)為15.75,16.34,15.78,16.85,17.12,17.56,18.41,18.57,18.87,18.99,則△的上2.5%分位數為（）A.16.78B.16.56C.16.34D.18.72【答案】D47、基金份額登記機構計算基金申贖數額的基金價格來自于()A.基金托管人B.基金管理人C.第三方銷售機構網站D.證監(jiān)會網站【答案】B48、目前,我國證券投資基