合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)在銀行全風(fēng)險(xiǎn)框架中的地位

合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)在銀行全風(fēng)險(xiǎn)框架中的地位

隨著我國(guó)對(duì)WTO承諾過(guò)渡期的結(jié)束，中資銀行與外資銀行同臺(tái)競(jìng)技的時(shí)代已經(jīng)拉開(kāi)帷幕。中資銀行經(jīng)過(guò)近幾年的修煉，自身的實(shí)力得到了增加，但還沒(méi)有強(qiáng)到足以與外資銀行全面抗衡的地步。中資銀行與外資銀行的差距何在？筆者認(rèn)為，主要在于風(fēng)險(xiǎn)管理水平上的差距，而合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理更是風(fēng)險(xiǎn)管理的核心所在。合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理在國(guó)外已經(jīng)具有很高的熟悉及管理水平，而在我國(guó)則剛剛啟蒙。但是，中資銀行要想在與外資銀行競(jìng)爭(zhēng)中生存、進(jìn)展，必需迎頭趕上，必需在風(fēng)險(xiǎn)管理及合規(guī)建設(shè)中求得突破。

一、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)與傳統(tǒng)銀行風(fēng)險(xiǎn)比較

傳統(tǒng)的銀行風(fēng)險(xiǎn)包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)三大風(fēng)險(xiǎn)，合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)是基于三大風(fēng)險(xiǎn)之上的更基本的風(fēng)險(xiǎn)。

依據(jù)新巴塞爾協(xié)議的定義，合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)是指銀行因未能遵循法律法規(guī)、監(jiān)管要求、規(guī)章、自律性組織制定的有關(guān)準(zhǔn)則、已經(jīng)適用于銀行自身業(yè)務(wù)活動(dòng)的行為準(zhǔn)則，而可能遭受法律制裁或監(jiān)管懲罰、重大財(cái)務(wù)損失或聲譽(yù)損失的風(fēng)險(xiǎn)。

信用風(fēng)險(xiǎn)是指合同的一方不履行義務(wù)的可能性，包括貸款、掉期、期權(quán)及在結(jié)算過(guò)程中的交易對(duì)手違約帶來(lái)?yè)p失的風(fēng)險(xiǎn)。金融機(jī)構(gòu)簽訂貸款協(xié)議、場(chǎng)外交易合同和授信時(shí)，將面臨信用風(fēng)險(xiǎn)。通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)管理掌握以及要求客戶(hù)供應(yīng)足夠的抵押品、支付保證金和在合同中規(guī)定凈額結(jié)算條款等程序，可以最大限度降低信用風(fēng)險(xiǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)與銀行的準(zhǔn)入機(jī)制高度關(guān)聯(lián)。

市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是指因市場(chǎng)波動(dòng)而使得投資者不能獲得預(yù)期收益的風(fēng)險(xiǎn)，包括價(jià)格或利率、匯率因經(jīng)濟(jì)緣由而產(chǎn)生的不利波動(dòng)。除股票、利率、匯率和商品價(jià)格的波動(dòng)帶來(lái)的不利影響外，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)還包括融券成本風(fēng)險(xiǎn)、股息風(fēng)險(xiǎn)和關(guān)聯(lián)風(fēng)險(xiǎn)。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)與銀行對(duì)相關(guān)行業(yè)及其子行業(yè)政策面的評(píng)估與推斷高度關(guān)聯(lián)。

操作風(fēng)險(xiǎn)是指因交易或管理系統(tǒng)操作不當(dāng)引致?lián)p失的風(fēng)險(xiǎn)，包括因銀行內(nèi)部失控而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。內(nèi)部失控的表現(xiàn)包括超過(guò)風(fēng)險(xiǎn)限額而未經(jīng)察覺(jué)、越權(quán)交易、交易或后臺(tái)部門(mén)的欺詐、職員的不嫻熟以及不穩(wěn)定、易于進(jìn)入的電腦系統(tǒng)等。操作風(fēng)險(xiǎn)與銀行內(nèi)部操作程序、系統(tǒng)管理水平、人員道德水準(zhǔn)等高度關(guān)聯(lián)。

從內(nèi)涵上看，合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)主要是強(qiáng)調(diào)銀行由于各種自身緣由主導(dǎo)性地違反法律法規(guī)和監(jiān)管規(guī)章等而遭受的經(jīng)濟(jì)或聲譽(yù)的損失。這種風(fēng)險(xiǎn)性質(zhì)更嚴(yán)峻、造成的損失也更大。它直接誘發(fā)操作風(fēng)險(xiǎn)，并與市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)高度關(guān)聯(lián)。合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)更多體現(xiàn)為銀行自身緣由，而信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)更多地體現(xiàn)為外部緣由，操作風(fēng)險(xiǎn)則體現(xiàn)為銀行自身緣由和外部緣由綜合，表現(xiàn)得更為簡(jiǎn)單。但探求更深層次緣由，筆者認(rèn)為三大風(fēng)險(xiǎn)均與合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)高度關(guān)聯(lián)，合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)是最終的風(fēng)險(xiǎn)，合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)在銀行全風(fēng)險(xiǎn)框架中居主導(dǎo)核心地位。

信用風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)為客戶(hù)違約，但假如銀行對(duì)客戶(hù)的調(diào)查、審查、事后監(jiān)督程序及機(jī)制完善，對(duì)客戶(hù)的選擇更審慎，交易方案的設(shè)計(jì)更合理，客戶(hù)違約成本較高，就在很大程度上避開(kāi)了信用風(fēng)險(xiǎn)。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)為由于客觀市場(chǎng)發(fā)生不行預(yù)見(jiàn)性波動(dòng)導(dǎo)致交易受損，但假如銀行對(duì)客戶(hù)所在行業(yè)及子行業(yè)政策面的評(píng)估與推斷具備較強(qiáng)的可操作性，并具備持續(xù)跟蹤監(jiān)測(cè)的力量，則市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)可掌握在可接受范圍內(nèi)。操作風(fēng)險(xiǎn)可能更簡(jiǎn)單些，但不外乎外部緣由和內(nèi)在緣由相作用而使銀行的程序及機(jī)制失效所導(dǎo)致，但程序及機(jī)制的失效恰恰說(shuō)明白合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理不到位，而這些程序及機(jī)制的建立健全也正是合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)在要求。

二、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理的核心要求

合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理是指銀行主動(dòng)避開(kāi)違規(guī)大事發(fā)生，主動(dòng)發(fā)覺(jué)并實(shí)行適當(dāng)措施訂正已發(fā)生的違規(guī)大事，其崗位手冊(cè)也是一個(gè)相關(guān)制度和相應(yīng)做法持續(xù)修訂的周而復(fù)始的循環(huán)過(guò)程。這一合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理的過(guò)程，是構(gòu)建銀行有效的內(nèi)部掌握機(jī)制的基礎(chǔ)和核心。既然合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理是一個(gè)自我糾錯(cuò)的不斷循環(huán)的過(guò)程，那么如何保證這一過(guò)程運(yùn)行有效并形成良性的、周而復(fù)始的循環(huán)過(guò)程？筆者認(rèn)為，建立健全符合監(jiān)管及行業(yè)要求和自身業(yè)務(wù)特點(diǎn)的各項(xiàng)規(guī)章制度是合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理有效的必要條件，而良性的合規(guī)文化及合規(guī)機(jī)制則是合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理有效的充分條件。

（一）合規(guī)文化建設(shè)的內(nèi)涵。依據(jù)巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)關(guān)于合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)的界定，銀行的合規(guī)特指遵守法律、法規(guī)、監(jiān)管規(guī)章或標(biāo)準(zhǔn)。傳統(tǒng)的操作風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)這三大類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)有可能對(duì)銀行資本造成損失，但合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)則有可能對(duì)銀行資本造成重大損失或?qū)︺y行聲譽(yù)造成重大毀損。近年來(lái)曝光的銀行內(nèi)部的一些案件，恰恰說(shuō)明“合規(guī)文化”在我國(guó)銀行業(yè)的膚淺或缺失，合規(guī)文化的管理理念還遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒(méi)有浸潤(rùn)到銀行的日常管理和決策中。

銀行是典型的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的企業(yè)，其經(jīng)營(yíng)過(guò)程就是管理風(fēng)險(xiǎn)的過(guò)程。這就要求銀行必需有一套風(fēng)險(xiǎn)管理的操作規(guī)程和保證操作規(guī)程得到徹底執(zhí)行的內(nèi)在機(jī)制，這種內(nèi)在機(jī)制其實(shí)就是一種人人自覺(jué)遵守的浸潤(rùn)在業(yè)務(wù)鏈條每個(gè)環(huán)節(jié)的潛規(guī)章，上升到肯定程度就是合規(guī)文化。

合規(guī)文化所包含的內(nèi)涵相當(dāng)豐富，不但包括誠(chéng)懇、守信、正直等道德價(jià)值標(biāo)準(zhǔn)或行為操守準(zhǔn)則，并且誠(chéng)信和正直等還是合規(guī)的重要基礎(chǔ)。因此，合規(guī)文化需要銀行高層提倡并做出表率。同時(shí)，銀行合規(guī)文化還包含合規(guī)人人有責(zé)、合規(guī)意識(shí)、合規(guī)制造價(jià)值、合規(guī)與監(jiān)管有效互動(dòng)和主動(dòng)合規(guī)等理念、意識(shí)和行為準(zhǔn)則。

首先，合規(guī)文化必需從高層做起。長(zhǎng)期以來(lái)，中資銀行始終在強(qiáng)調(diào)依法合規(guī)經(jīng)營(yíng)，但銀行高層并不清晰他們應(yīng)在依法合規(guī)經(jīng)營(yíng)方面擔(dān)當(dāng)什么樣的職責(zé)，如何在言行上真正體現(xiàn)銀行所提倡的誠(chéng)信與正直的價(jià)值觀念。高級(jí)管理人員不僅直接領(lǐng)導(dǎo)合規(guī)管理部門(mén)，而且還是各項(xiàng)規(guī)章的制定者。只有高級(jí)管理人員領(lǐng)先垂范，樹(shù)立合規(guī)意識(shí)，在行動(dòng)上以身作則，保持言行與銀行的宗旨和價(jià)值觀相全都，廣闊員工才能對(duì)合規(guī)理念建立信念，這種示范效應(yīng)是特別巨大的，它可以潛移默化地浸潤(rùn)到每個(gè)員工的日常工作中去，可以保證銀行業(yè)務(wù)健康有序地運(yùn)行，這就是合規(guī)制造價(jià)值的體現(xiàn)。

其次，合規(guī)文化要強(qiáng)調(diào)有效互動(dòng)。通過(guò)合規(guī)與監(jiān)管的有效互動(dòng)，解決過(guò)去銀行與監(jiān)管者博弈、銀行主要實(shí)行規(guī)避監(jiān)管規(guī)定的傳統(tǒng)理念，即訂正過(guò)去的“貓鼠嬉戲”這一熟悉。假如銀行合規(guī)仍沿用這一文化，那么合規(guī)的有效性不行能得到保證，在此文化規(guī)章下，隱瞞和虛報(bào)很難被杜絕。解決上述潛規(guī)章需要銀行和監(jiān)管機(jī)構(gòu)兩方面共同努力：一方面監(jiān)管規(guī)章的出臺(tái)要更深化地征求銀行的意見(jiàn)，賜予監(jiān)管對(duì)象充分的話語(yǔ)權(quán)，使監(jiān)管規(guī)章更具操作性，更符合銀行業(yè)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的實(shí)際需求；另一方面銀行也必需樂(lè)觀主動(dòng)地爭(zhēng)取和利用好自己在法律、規(guī)章和準(zhǔn)則制定過(guò)程中的話語(yǔ)權(quán)，圍繞擬出臺(tái)法律、規(guī)章和準(zhǔn)則的可行性、將來(lái)執(zhí)行效果、制約因素以及對(duì)銀行經(jīng)營(yíng)與產(chǎn)品創(chuàng)新的影響等，提出自己客觀的意見(jiàn)和需求，主動(dòng)爭(zhēng)取有利于銀行將來(lái)進(jìn)展和業(yè)務(wù)創(chuàng)新的外部政策。這就需要銀行合規(guī)部門(mén)親密關(guān)注和持續(xù)跟蹤法律、規(guī)章和準(zhǔn)則的制定與修改等，準(zhǔn)時(shí)正面和系統(tǒng)地闡述銀行業(yè)機(jī)構(gòu)自身的觀點(diǎn)。所謂“合規(guī)制造價(jià)值”部分也就體現(xiàn)在這里。

再次，合規(guī)文化要樹(shù)立主動(dòng)合規(guī)意識(shí)。提倡主動(dòng)發(fā)覺(jué)和暴露合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)隱患或問(wèn)題，并相應(yīng)地在業(yè)務(wù)政策、行為手冊(cè)和操作程序上進(jìn)行適當(dāng)?shù)母倪M(jìn)，以避開(kāi)任何類(lèi)似違規(guī)大事的發(fā)生和訂正已發(fā)生的違規(guī)大事，并對(duì)相關(guān)責(zé)任人賜予必要的懲戒措施。銀行必需熟悉到任何合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)信息可能并不是一個(gè)孤立的、偶然的現(xiàn)象或問(wèn)題，有可能是一個(gè)整體的、具有因果關(guān)聯(lián)和共性的問(wèn)題或者潛在隱患。這就需要銀行形成鼓舞主動(dòng)報(bào)告合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)的基調(diào)，同樣的問(wèn)題，假如發(fā)覺(jué)了合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)而隱瞞不報(bào)，一旦被內(nèi)審部門(mén)或外部監(jiān)管者查實(shí)，隱瞞不報(bào)者肯定要受到更加嚴(yán)峻的懲處；而對(duì)于主動(dòng)報(bào)告問(wèn)題或隱患的，則可以視狀況減輕懲罰，甚至免責(zé)，乃至賜予嘉獎(jiǎng)。

（二）建立合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制的必要性。銀行有效合規(guī)機(jī)制的形成，需要一個(gè)不斷積累和完善的過(guò)程，至少要經(jīng)過(guò)3～5年的運(yùn)作和磨合。中國(guó)銀監(jiān)會(huì)上海監(jiān)管局局長(zhǎng)王華慶強(qiáng)調(diào)，當(dāng)前商業(yè)銀行合規(guī)文化建設(shè)的核心是合規(guī)機(jī)制的建設(shè)，組建相對(duì)獨(dú)立的合規(guī)部門(mén)。必需轉(zhuǎn)變長(zhǎng)期以來(lái)的粗放式管理套路，盡快建設(shè)透徹的合規(guī)文化，在運(yùn)營(yíng)管理的每個(gè)細(xì)節(jié)和環(huán)節(jié)上始終堅(jiān)持以是否合規(guī)來(lái)推斷和決策，進(jìn)而逐步形成商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理全新的合規(guī)文化傳統(tǒng)。

國(guó)外商業(yè)銀行大都設(shè)有合規(guī)部門(mén)，其職責(zé)包括合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、監(jiān)測(cè)、評(píng)估與報(bào)告，準(zhǔn)時(shí)發(fā)覺(jué)并制止風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生以及由此造成的破壞；梳理整合銀行的各項(xiàng)規(guī)章制度、合規(guī)培訓(xùn)、參加銀行的組織構(gòu)架和業(yè)務(wù)流程再造、為新產(chǎn)品供應(yīng)合規(guī)支持。對(duì)國(guó)內(nèi)大多數(shù)商業(yè)銀行而言，構(gòu)建合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制任重而道遠(yuǎn)。最明顯的問(wèn)題是沒(méi)有單設(shè)的合規(guī)部門(mén)，或者其職能由審計(jì)部門(mén)、法律事務(wù)部或監(jiān)察部門(mén)分擔(dān)，而詳細(xì)職能定位還只限于根據(jù)監(jiān)管當(dāng)局的要求進(jìn)行的例行檢查，對(duì)于如何建立有效的合規(guī)制度沒(méi)有必要的預(yù)備。因此，商業(yè)銀行培育“合規(guī)文化”，建立合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制勢(shì)在必行。

（三）構(gòu)建合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制的有效途徑。2024年4月29日國(guó)際巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)了《合規(guī)與銀行內(nèi)部合規(guī)部門(mén)》的高級(jí)文件，提出了銀行合規(guī)管理與合規(guī)部門(mén)建設(shè)的10項(xiàng)指導(dǎo)原則，可以說(shuō)這是為國(guó)際銀行業(yè)的合規(guī)管理確立了一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)。

合規(guī)是銀行業(yè)一項(xiàng)核心的風(fēng)險(xiǎn)管理活動(dòng)，健全、有效的合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，是實(shí)施以風(fēng)險(xiǎn)為本監(jiān)管的基礎(chǔ)。商業(yè)銀行可以從以下五方面構(gòu)建合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。

1、樹(shù)立主動(dòng)合規(guī)意識(shí)，克服被動(dòng)合規(guī)心理。合規(guī)是銀行業(yè)穩(wěn)健運(yùn)行的基本內(nèi)在需求，也是銀行文化的重要組成部分。第一，在銀行員工中樹(shù)立合規(guī)人人有責(zé)、主動(dòng)合規(guī)意識(shí)、合規(guī)制造價(jià)值等理念，讓員工接觸到每一筆業(yè)務(wù)時(shí)，就要想到必需進(jìn)行合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)的審查，提倡主動(dòng)發(fā)覺(jué)和暴露合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)隱患或問(wèn)題，以便準(zhǔn)時(shí)整改。其次，合規(guī)文化是由一整套的制度、方法和工具支持的，這需要銀行加強(qiáng)規(guī)章制度的后評(píng)價(jià)。針對(duì)發(fā)覺(jué)的問(wèn)題相應(yīng)地在業(yè)務(wù)政策、行為手冊(cè)和操作程序上進(jìn)行適當(dāng)?shù)母倪M(jìn)，以避開(kāi)任何類(lèi)似違規(guī)大事的發(fā)生和訂正已發(fā)生的違規(guī)大事，并對(duì)相關(guān)責(zé)任人賜予必要的懲戒措施。假如發(fā)覺(jué)了合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)而隱瞞不報(bào)，一旦被內(nèi)審部門(mén)或外部監(jiān)管者查實(shí)，隱瞞不報(bào)者肯定要受到更加嚴(yán)峻的懲處；而對(duì)于主動(dòng)報(bào)告問(wèn)題或隱患的，則可以視狀況減輕懲罰，甚至免責(zé)乃至賜予嘉獎(jiǎng)。第三，要將績(jī)效考核機(jī)制作為培育合規(guī)文化的重要組成部分，以充分體現(xiàn)商業(yè)銀行提倡合規(guī)經(jīng)營(yíng)和懲處違規(guī)的價(jià)值觀念。

2、制定合規(guī)政策，組建合規(guī)部門(mén)。合規(guī)部門(mén)是支持、幫助銀行高級(jí)管理層做好合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理的獨(dú)立職能部門(mén)，一線業(yè)務(wù)部門(mén)對(duì)合規(guī)負(fù)有直接的責(zé)任，高級(jí)管理層對(duì)銀行合規(guī)經(jīng)營(yíng)負(fù)有最終的責(zé)任。構(gòu)建商業(yè)銀行合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，需要設(shè)立專(zhuān)職的合規(guī)部門(mén)，并且要確保合規(guī)部門(mén)不受干擾地發(fā)覺(jué)、調(diào)查問(wèn)題，讓合規(guī)人員準(zhǔn)時(shí)地參加到銀行組織架構(gòu)和業(yè)務(wù)流程的再造過(guò)程，使依法合規(guī)經(jīng)營(yíng)原則真正落實(shí)到業(yè)務(wù)流程的每一個(gè)環(huán)節(jié)乃至每一位員工。同時(shí)，要制定和核準(zhǔn)一個(gè)符合商業(yè)銀行自身特點(diǎn)且行之有效的合規(guī)政策，它是銀行合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理的綱領(lǐng)性文件；通過(guò)實(shí)踐積累閱歷，摸索出一條有效管理合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)的運(yùn)行機(jī)制和治理操作風(fēng)險(xiǎn)的治本良策。但必需明確：切忌將合規(guī)部門(mén)的工作到位與否作為銀行各業(yè)務(wù)部門(mén)和高級(jí)管理層推卸責(zé)任的借口，合規(guī)部門(mén)絕不能成為高級(jí)管理層和其他部門(mén)責(zé)任追究的“替罪羊”。

3、建立舉報(bào)監(jiān)督機(jī)制。要在員工中樹(shù)起依法合規(guī)經(jīng)營(yíng)和掌握合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)的意識(shí)，必需建立舉報(bào)監(jiān)督機(jī)制，為員工舉報(bào)違規(guī)、違法行為供應(yīng)必要的渠道和途徑，并建立有效的舉報(bào)愛(ài)護(hù)和激勵(lì)機(jī)制。

4、建立風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制。要盡快建立健全和完善風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和評(píng)估體系，仔細(xì)借鑒國(guó)際先進(jìn)閱歷，