山西省煤化工行業(yè)運(yùn)行特點(diǎn)及趨勢(shì)分析

精品文檔精心整理精品文檔可編輯的精品文檔摘要回顧2013年4季度——2013年1-12月，山西省累計(jì)生產(chǎn)合成氨5198007噸，同比增加0.7%，12月份生產(chǎn)合成氨429860噸，同比降低9.9%。合成氨產(chǎn)量累計(jì)額在第4季度均同比增加，且增加幅度依月減少。累計(jì)生產(chǎn)精甲醇2165319噸，同比增長35.7%，12月份生產(chǎn)精甲醇225249噸，同比增長41.9%，精甲醇累計(jì)產(chǎn)量增速在第4季度基本保持穩(wěn)定。2013年1-11月生產(chǎn)焦炭8297萬噸，同比增長7.41%。2013年11月山西省生產(chǎn)焦炭774萬噸，同比增長1.42%。其原因主要是因?yàn)榍叭径葒窠?jīng)濟(jì)保持穩(wěn)定增長，固定資產(chǎn)投資和鋼材出口保持較高增長速度，由需求拉動(dòng)了焦炭產(chǎn)量穩(wěn)定增長。展望2014年1季度——隨著全國經(jīng)濟(jì)逐漸回暖，工業(yè)生產(chǎn)穩(wěn)中上升，企業(yè)利潤增加，煤化工行業(yè)的面臨的問題預(yù)期會(huì)有所緩解。當(dāng)然，由于我國污染問題的日趨嚴(yán)重，環(huán)保問題必將成為我國2014年重點(diǎn)整治的問題。當(dāng)環(huán)保問題頻發(fā)的時(shí)候，一些小型或者污染問題嚴(yán)重的煤化工企業(yè)可能因此而面臨政策叫停，甚至退出的風(fēng)險(xiǎn)。基于此，2014年1季度山西省煤化工行業(yè)的整體信貸原則為“緊跟市場(chǎng)、政策導(dǎo)向、擇優(yōu)支持、審慎介入，加大合理性需求營銷”。目錄摘要 1第一章2013年4季度山西煤化工行業(yè)運(yùn)行環(huán)境分析 5第一節(jié)行業(yè)外部環(huán)境分析 5一、宏觀經(jīng)濟(jì)因素分析 5二、貨幣政策與行業(yè)發(fā)展分析 5三、產(chǎn)業(yè)政策與行業(yè)發(fā)展分析 6四、重大事件 9第二節(jié)外部環(huán)境綜合評(píng)價(jià)及風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警 11第二章2013年4季度山西煤化工行業(yè)運(yùn)行分析 13第一節(jié)行業(yè)供需分析 13一、產(chǎn)量分析 13二、價(jià)格分析 14第二節(jié)行業(yè)經(jīng)營情況分析 15一、行業(yè)規(guī)模分析 15二、行業(yè)經(jīng)營效益分析 15第三節(jié)行業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)分析 16第四節(jié)行業(yè)運(yùn)行綜合評(píng)價(jià)及風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警 18一、行業(yè)運(yùn)行綜合評(píng)價(jià) 18二、行業(yè)信貸機(jī)會(huì)及風(fēng)險(xiǎn)提示 19第三章2013年4季度煤化工行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析 20第一節(jié)煤化工行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈 20第二節(jié)上游行業(yè)運(yùn)行及對(duì)本行業(yè)的影響 20一、需求偏異指數(shù)繼續(xù)回落 20二、供求平衡指數(shù)繼續(xù)回升 21三、市場(chǎng)預(yù)期逆轉(zhuǎn) 21四、價(jià)格偏異指數(shù)繼續(xù)回升 21五、趨勢(shì)分析 21第三節(jié)下游行業(yè)運(yùn)行及對(duì)本行業(yè)的影響 21一、鋼鐵行業(yè) 21二、化工行業(yè) 22第四節(jié)產(chǎn)業(yè)鏈風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)價(jià) 24第四章2013年4季度煤化工行業(yè)區(qū)域競(jìng)爭力分析 25一、區(qū)域競(jìng)爭力綜合分析 25二、區(qū)域規(guī)模對(duì)比分析 26三、區(qū)域效益對(duì)比分析 28四、山西煤化工行業(yè)運(yùn)行動(dòng)態(tài) 29五、山西煤化工行業(yè)企業(yè)動(dòng)態(tài) 31第五章2013年4季度山西煤化工行業(yè)貸款情況分析 33第一節(jié)行業(yè)融資需求分析 33一、行業(yè)總體信貸資金占用情況 33二、行業(yè)融資需求分析 35第二節(jié)行業(yè)非融資需求分析 36一、擔(dān)保質(zhì)押需求 36二、供應(yīng)鏈管理 36三、信用憑證 36四、財(cái)務(wù)顧問 36第三節(jié)銀行同業(yè)競(jìng)爭力分析 36一、銀行同業(yè)產(chǎn)品 36二、同業(yè)動(dòng)態(tài) 36第六章2014年1季度山西煤化工行業(yè)展望與風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警 38第一節(jié)2014年1季度展望 38一、宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)預(yù)測(cè) 38二、政策環(huán)境預(yù)測(cè) 38第二節(jié)行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警 38一、宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn) 38二、政策風(fēng)險(xiǎn) 38三、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) 38四、信貸風(fēng)險(xiǎn) 38第三節(jié)行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí) 39第七章2014年1季度山西煤化工行業(yè)金融業(yè)務(wù)策略 40第一節(jié)行業(yè)金融服務(wù)解決方案 40一、固定資產(chǎn)貸款 40二、流動(dòng)資金貸款 40三、項(xiàng)目融資 40四、離岸金融服務(wù) 40第二節(jié)行業(yè)信貸政策指引 40一、總體信貸原則 40二、細(xì)分信貸建議 41附表表12012年12月-2013年12月山西省合成氨產(chǎn)量及同比變化 13表22012年12月-2013年12月山西省精甲醇產(chǎn)量及同比增長情況 14表32013年1-12月山西省焦炭行業(yè)規(guī)模指標(biāo) 15表42013年1-12月山西省焦炭行業(yè)經(jīng)濟(jì)效益指標(biāo) 15表52013年1-12月山西省焦炭行業(yè)盈利能力指標(biāo) 16表62013年1-12月山西省焦炭行業(yè)償債能力指標(biāo) 17表72013年1-12月山西省焦炭行業(yè)發(fā)展能力指標(biāo) 17表82013年1-12月山西省焦炭行業(yè)營運(yùn)能力指標(biāo) 18表92013年4季度山西省煤化工行業(yè)綜合評(píng)價(jià) 18表10主要化工產(chǎn)品2013年12月價(jià)格及變動(dòng)情況 23表112013年4季度我國煤化工行業(yè)競(jìng)爭力情況 25表122013年4季度我國煤化工行業(yè)規(guī)模情況 26表132013年4季度我國煤化工行業(yè)區(qū)域效益情況 28表142013年1-12月山西省焦炭業(yè)資金占用情況 33表152013年1-12月全國各省市焦炭行業(yè)利息支出對(duì)比情況 33表162013年1-12月山西省焦炭行業(yè)資金占用情況 35表172013年4季度內(nèi)蒙古煤化工行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí) 39表18行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別劃分標(biāo)準(zhǔn) 39第一章2013年4季度山西煤化工行業(yè)運(yùn)行環(huán)境分析第一節(jié)行業(yè)外部環(huán)境分析一、宏觀經(jīng)濟(jì)因素分析（一）工業(yè)增加值同比提高2013年1-12月山西省生產(chǎn)總值為12602.24億元，比上年同期增加8.9%。12月工業(yè)增加值較2012年12月增加9.3%，2013年1-12月累計(jì)值較2012年同期增加10.5%。（二）固定資產(chǎn)投資穩(wěn)定增長2013年1-12月全社會(huì)固定資產(chǎn)投資為11200.2億元，較2012年同期增加22.1%。（三）對(duì)外貿(mào)易平穩(wěn)增長2013年全年山西外貿(mào)進(jìn)出口總值157.98億美元，累計(jì)增速5.0%，1月份累計(jì)增速最高，為61.3%，隨后逐漸下降至12月的5.0%。出口79.96億美元，累計(jì)增速14.0%。進(jìn)口78.01億美元，累計(jì)下降2.8%。點(diǎn)評(píng)：2013年1-12月山西省經(jīng)濟(jì)運(yùn)行穩(wěn)中有升，工業(yè)經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)回升，固定資產(chǎn)投資穩(wěn)定增長，民生狀況得到持續(xù)改善。國內(nèi)生產(chǎn)總值增速為8.9%，優(yōu)于全國平均水平。總體來看，山西省經(jīng)濟(jì)發(fā)展增長勢(shì)頭良好，對(duì)煤化工行業(yè)有一定的提振作用。二、貨幣政策與行業(yè)發(fā)展分析（一）貨幣信貸較快增長2013年末，廣義貨幣供應(yīng)量M2余額為110.7萬億元，同比增長13.6%，增速比2012年略低0.2個(gè)百分點(diǎn)。狹義貨幣供應(yīng)量M1余額為33.7萬億元，同比增長9.3%，增速比2012年末高2.8個(gè)百分點(diǎn)。流通中貨幣M0余額為5.9萬億元，同比增長7.1%。2013年末，金融機(jī)構(gòu)本外幣各項(xiàng)存款余額為107.1萬億元，同比增長13.5%，增速比上年末低0.6個(gè)百分點(diǎn)，比年初增加12.7萬億元，同比多增1.0萬億元。從人民幣存款部門分布看，住戶存款增長有所放緩，非金融企業(yè)存款增速總體回升。2013年末，金融機(jī)構(gòu)本外幣貸款余額為76.6萬億元，同比增長13.9%，比年初增加9.3萬億元，同比多增2249億元。從貸款結(jié)構(gòu)看，住戶貸款增長較快，非金融企業(yè)及其他部門貸款相對(duì)平穩(wěn)；新增中長期貸款占比上升。2013年末，人民幣住戶貸款同比增長23.1%，增速比2012年末高4.5個(gè)百分點(diǎn)，比年初增加3.7萬億元，同比多增1.2萬億元。其中，個(gè)人住房貸款比年初增加1.6萬億元，同比多增7204億元。非金融企業(yè)及其他部門貸款同比增長11.1%，比年初增加5.2萬億元，同比少增4835億元。從期限看，中長期貸款比年初增加4.6萬億元，同比多增1.7萬億元，在新增人民幣貸款中占比達(dá)51.6%，比2012年高16.5個(gè)百分點(diǎn)。包含票據(jù)融資在內(nèi)的短期貸款平穩(wěn)增長，比年初增加4.1萬億元。（二）貨幣政策及其對(duì)煤化工行業(yè)的影響2014年2月份央行網(wǎng)站公布《2013年第四季度貨幣政策執(zhí)行報(bào)告》，提到將繼續(xù)實(shí)施穩(wěn)健的貨幣政策，綜合運(yùn)用數(shù)量、價(jià)格等多種貨幣政策工具組合，保持適度流動(dòng)性，實(shí)現(xiàn)貨幣信貸及社會(huì)融資規(guī)模合理增長。此外，央行還強(qiáng)調(diào)，將進(jìn)一步推進(jìn)利率市場(chǎng)化和人民幣匯率形成機(jī)制改革，這是進(jìn)入2014年2月以來，央行第二次公開作出上述表態(tài)。央行在報(bào)告中稱，要進(jìn)一步完善人民幣匯率形成機(jī)制，加大市場(chǎng)供求決定匯率的力度，增強(qiáng)匯率雙向浮動(dòng)彈性。種種跡象顯示，2014年改革之年，推進(jìn)匯率市場(chǎng)化，加大市場(chǎng)供求決定匯率的力度已成為央行的重點(diǎn)工作之一。整體來看，2014年第一季度我國經(jīng)濟(jì)仍以保增長，促轉(zhuǎn)型為核心，經(jīng)濟(jì)形勢(shì)整體穩(wěn)健。點(diǎn)評(píng)：從2013年四個(gè)季度的貨幣政策可以看出，廣義貨幣發(fā)行量在不斷增加，但增速有所回落。增加貨幣供給有利于整個(gè)宏觀環(huán)境下企業(yè)的發(fā)展，對(duì)于煤化工行業(yè)同樣起積極的影響。2014年第一季度將繼續(xù)實(shí)行穩(wěn)健的貨幣政策，保持匯率的基本穩(wěn)定，我國經(jīng)濟(jì)仍保持平穩(wěn)健康增長。穩(wěn)健的貨幣政策是煤化工行業(yè)健康發(fā)展的基礎(chǔ)。三、產(chǎn)業(yè)政策與行業(yè)發(fā)展分析（一）發(fā)改委廢止電力煤炭等百部規(guī)章和規(guī)范性文件國家發(fā)展和改革委員會(huì)日前宣布，為轉(zhuǎn)變職能、轉(zhuǎn)變作風(fēng)，經(jīng)國務(wù)院相關(guān)部門同意，決定廢止《關(guān)于發(fā)布〈煤炭生產(chǎn)許可證管理辦法實(shí)施細(xì)則〉的通知》等7件規(guī)章和《電力網(wǎng)和火力發(fā)電廠省煤節(jié)電工作條例》等108件規(guī)范性文件。這些文件中其中多份文件涉及許可證管理與多種商品及服務(wù)的價(jià)格調(diào)整。被廢止的文件還包括煤炭工業(yè)部1997年發(fā)布的《煤炭生產(chǎn)許可證環(huán)境保護(hù)年檢辦法》、國家計(jì)委和郵電部上個(gè)世紀(jì)90年代發(fā)布的有關(guān)清理整頓郵電價(jià)格或降低部分電信業(yè)務(wù)資費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)的通知、《關(guān)于奧美拉唑注射劑價(jià)格問題的復(fù)函》以及《關(guān)于調(diào)整鐵路貨物運(yùn)輸價(jià)格的通知》等。此外，發(fā)展改革委員會(huì)還決定修改《關(guān)于編制資源枯竭城市轉(zhuǎn)型規(guī)劃的指導(dǎo)意見》等5件規(guī)范性文件。點(diǎn)評(píng)：為了轉(zhuǎn)變職能、轉(zhuǎn)變作風(fēng)，國務(wù)院相關(guān)部門決定廢止《關(guān)于發(fā)布〈煤炭生產(chǎn)許可證管理辦法實(shí)施細(xì)則〉的通知》等7件規(guī)章和《電力網(wǎng)和火力發(fā)電廠省煤節(jié)電工作條例》等108件規(guī)范性文件。（二）國務(wù)院出臺(tái)政策促煤炭行業(yè)平穩(wěn)運(yùn)行在2013年11月24日舉行的《中國煤炭工業(yè)發(fā)展研究報(bào)告》發(fā)布會(huì)暨煤炭產(chǎn)業(yè)未來之路研討會(huì)上，為促進(jìn)煤炭行業(yè)平穩(wěn)運(yùn)行和持續(xù)健康發(fā)展，國務(wù)院辦公廳已于11月18日下發(fā)了《關(guān)于促進(jìn)煤炭行業(yè)平穩(wěn)運(yùn)行的意見》（以下簡稱《意見》）。雖然目前該《意見》尚未向社會(huì)公布，但國家能源局已收到正式文件。據(jù)介紹，《意見》主要包括堅(jiān)決遏制煤炭產(chǎn)量無序增長、切實(shí)減輕煤炭企業(yè)稅費(fèi)負(fù)擔(dān)、加強(qiáng)煤炭進(jìn)出口環(huán)節(jié)管理、提高煤炭企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營水平、營造煤炭企業(yè)良好發(fā)展環(huán)境等內(nèi)容。關(guān)于去年以來備受煤炭企業(yè)關(guān)注的進(jìn)口煤問題，《意見》提出，研究制定商品煤質(zhì)量國家標(biāo)準(zhǔn)；加強(qiáng)對(duì)進(jìn)口煤炭商品的質(zhì)量檢驗(yàn)，將褐煤納入法檢目錄；研究完善差別化煤炭進(jìn)口關(guān)稅政策，鼓勵(lì)優(yōu)質(zhì)煤炭進(jìn)口，禁止高灰分、高硫分劣質(zhì)煤炭的生產(chǎn)、使用和進(jìn)口；根據(jù)國內(nèi)外市場(chǎng)變化適時(shí)調(diào)整煤炭出口相關(guān)政策措施。在營造煤炭企業(yè)良好發(fā)展環(huán)境方面，《意見》提出了著力解決老礦區(qū)、老企業(yè)歷史遺留問題的多項(xiàng)措施。包括：原國有重點(diǎn)煤礦承擔(dān)的辦社會(huì)職能中，已分離轉(zhuǎn)移至地方的學(xué)校、公安等機(jī)構(gòu)的運(yùn)轉(zhuǎn)費(fèi)用，按相關(guān)政策納入當(dāng)?shù)刎?cái)政預(yù)算；尚未分離的職能，地方政府要采取有效措施加快移交。落實(shí)相關(guān)政策，解決原國有重點(diǎn)企業(yè)破產(chǎn)煤礦遺留的離退休人員醫(yī)療保障及社會(huì)化管理、社會(huì)職能移交等問題。建立完善退出機(jī)制，對(duì)資不抵債且扭虧無望的煤礦，要依法及時(shí)關(guān)閉破產(chǎn)。地方各級(jí)政府及有關(guān)部門要根據(jù)煤炭市場(chǎng)變化情況，及時(shí)調(diào)整完善企業(yè)考核機(jī)制。此外，《意見》還提出建立煤炭市場(chǎng)全國一盤棋的思想，不得出臺(tái)限制煤炭正常流通的地方保護(hù)性措施。并要充分發(fā)揮行業(yè)協(xié)會(huì)在自律管理、統(tǒng)計(jì)監(jiān)測(cè)、信息發(fā)布、推廣先進(jìn)技術(shù)和管理經(jīng)驗(yàn)、研究擬訂標(biāo)準(zhǔn)等方面的重要作用，引導(dǎo)行業(yè)健康發(fā)展。點(diǎn)評(píng)：十八屆三中全會(huì)對(duì)深化生態(tài)文明體制改革作出了明確部署，將加快構(gòu)建系統(tǒng)完整的生態(tài)文明制度體系，健全自然資源用途管制制度，實(shí)行生態(tài)補(bǔ)償制度，改革生態(tài)環(huán)境保護(hù)管理體制。這些政策對(duì)煤炭生產(chǎn)和消費(fèi)提出了更高的要求。煤炭行業(yè)需要轉(zhuǎn)變近10年來快速發(fā)展的慣性思維，著力推動(dòng)煤炭生產(chǎn)和利用方式變革。（三）資源稅將擴(kuò)圍至煤炭等礦產(chǎn)資源國務(wù)院2013年12月3日發(fā)布《全國資源型城市可持續(xù)發(fā)展規(guī)劃（2013-2020年）》?！兑?guī)劃》將我國262個(gè)資源型城市分類指導(dǎo)，并提出了四個(gè)“明顯提高”的奮斗目標(biāo)?！兑?guī)劃》同時(shí)強(qiáng)調(diào)，未來在國家重點(diǎn)扶貧縣的考核中，不再將GDP納入考核范圍。目前已率先在石油和天然氣上實(shí)行的從量計(jì)征改從價(jià)計(jì)征和提高稅率的資源稅改革，將來還要向煤炭等其他礦產(chǎn)資源進(jìn)一步延伸。自2001年國務(wù)院在遼寧阜新市開展全國首個(gè)資源枯竭城市經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型試點(diǎn)以來，國家先后分三批界定了69個(gè)資源枯竭城市。發(fā)改委副主任杜鷹昨日表示，在此基礎(chǔ)上，《規(guī)劃》首次界定了全國262個(gè)資源型城市，并劃分為成長型、成熟型、衰退型和再生型四種類型?！兑?guī)劃》提出了四個(gè)明顯提高的奮斗目標(biāo)。其中包括，資源型城市的節(jié)約集約利用資源的水平要有明顯提高。如提出資源產(chǎn)出率到2020年比2012年時(shí)要提高25個(gè)百分點(diǎn)。同時(shí)，可持續(xù)發(fā)展能力明顯提高?！兑?guī)劃》要求資源型城市的接續(xù)替代產(chǎn)業(yè)增加值占地區(qū)生產(chǎn)總值的比重提高6個(gè)百分點(diǎn)。此外，環(huán)境質(zhì)量要明顯提高?！兑?guī)劃》要求到2020年，歷史遺留的礦山地質(zhì)問題的恢復(fù)治理率要從目前的28%提高到目標(biāo)期的45%，提高17個(gè)百分點(diǎn)。《規(guī)劃》還強(qiáng)調(diào)，城鄉(xiāng)居民收入要明顯提高，增速要高于全國平均水平。點(diǎn)評(píng)：《規(guī)劃》政策體系針對(duì)性強(qiáng)，對(duì)資源型城市可持續(xù)發(fā)展具有重要指導(dǎo)意義。未來一段時(shí)間，各部門和地方將出臺(tái)更為細(xì)化的措施。（四）國務(wù)院接連取消審批權(quán)和審批項(xiàng)目國務(wù)院于2013年12月10日決定再取消和下放68項(xiàng)行政審批項(xiàng)目，并公布82項(xiàng)取消和下放管理層級(jí)的行政審批項(xiàng)目目錄，包括此前《國務(wù)院關(guān)于取消和下放一批行政審批項(xiàng)目等事項(xiàng)的決定》中提出的涉及法律的16項(xiàng)行政審批項(xiàng)目（國務(wù)院已按照法定程序提請(qǐng)全國人民代表大會(huì)常務(wù)委員會(huì)修改了相關(guān)法律）。被取消的行政審批項(xiàng)目包括煤炭生產(chǎn)許可證核發(fā)、設(shè)立煤炭經(jīng)營企業(yè)審批、民辦學(xué)校聘任校長核準(zhǔn)等。煤炭生產(chǎn)許可證核發(fā)、設(shè)立煤炭經(jīng)營企業(yè)審批，都根據(jù)原來的《中華人民共和國煤炭法》設(shè)定。配合國家發(fā)改委制定的《煤炭經(jīng)營監(jiān)管辦法》，以及各省制定的實(shí)施細(xì)則，各省指定的部門對(duì)煤炭生產(chǎn)和許可進(jìn)行審批。今年6月份，《煤炭法》進(jìn)行了修訂。修改后，已經(jīng)取消了煤炭生產(chǎn)許可證和煤炭經(jīng)營許可證。以往，煤炭生產(chǎn)企業(yè)必須辦理煤炭生產(chǎn)許可證才能生產(chǎn)。煤炭生產(chǎn)、經(jīng)營企業(yè)必須辦理煤炭經(jīng)營許可證才能進(jìn)行正常的煤炭經(jīng)營。兩者取消，結(jié)束了煤炭生產(chǎn)許可證和煤炭經(jīng)營許可證制度。兩項(xiàng)審批權(quán)取消前，辦理煤炭經(jīng)營許可證門檻高，辦理程序繁瑣，辦理周期長，很多希望進(jìn)行煤炭經(jīng)營的企業(yè)被拒之門外。同時(shí)，由于煤炭經(jīng)營許可證數(shù)量的限制，參與煤炭交易的企業(yè)數(shù)量有限，出現(xiàn)了煤炭經(jīng)營領(lǐng)域的相對(duì)壟斷。煤炭經(jīng)營許可證取消后，國家對(duì)煤炭交易的控制和干預(yù)就減少了，愿意進(jìn)行煤炭貿(mào)易的企業(yè)就可以不受約束參與煤炭市場(chǎng)交易，煤炭交易的市場(chǎng)化程度自然會(huì)提高。與《煤炭法》對(duì)應(yīng)，國家發(fā)改委正在對(duì)2004年的《煤炭經(jīng)營監(jiān)管辦法》修訂征求意見。征求意見稿對(duì)煤炭經(jīng)營做了新的調(diào)整，主要是煤炭企業(yè)在工商登記注冊(cè)后，只需到煤炭經(jīng)營監(jiān)管部門備案。此外，征求意見稿對(duì)煤炭經(jīng)營企業(yè)的布局、資源節(jié)約和環(huán)保提出了要求。提出儲(chǔ)煤場(chǎng)地應(yīng)符合土地利用性質(zhì)，不得設(shè)在居民區(qū)、風(fēng)景名勝區(qū)等環(huán)境敏感區(qū)域。地方要制定儲(chǔ)煤場(chǎng)合理布局規(guī)劃。2013年12月17日，根據(jù)《國務(wù)院關(guān)于取消和下放一批行政審批項(xiàng)目的決定》，國家發(fā)展改革委取消行政審批項(xiàng)目4項(xiàng)。取消行政審批的項(xiàng)目包括：地方糧庫劃轉(zhuǎn)中央直屬糧食儲(chǔ)備庫(站)審批、煤炭生產(chǎn)許可證核發(fā)、設(shè)立煤炭經(jīng)營企業(yè)審批、國際金融組織貸款和外國政府貸款項(xiàng)目國際招標(biāo)國內(nèi)中標(biāo)機(jī)電設(shè)備進(jìn)口零部件免征關(guān)稅審核。點(diǎn)評(píng)：國家煤炭主管部門對(duì)于煤炭生產(chǎn)企業(yè)和煤炭經(jīng)營企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營干預(yù)將實(shí)質(zhì)性減少。這等于給煤炭生產(chǎn)企業(yè)松了綁，有利于煤炭生產(chǎn)經(jīng)營企業(yè)輕裝上陣，煤炭生產(chǎn)、交易的市場(chǎng)化程度將進(jìn)一步提高。（五）2014年進(jìn)口煤繼續(xù)零關(guān)稅2013年12月18日，財(cái)政部網(wǎng)站公布《2014年關(guān)稅實(shí)施方案》，明確2014年將對(duì)各種煤炭品種，包括“未制成型的無煙煤，不論是否粉化”、“煉焦煤”、“其他煙煤”、“未制成型的其他煤，不論是否粉化”、“煤磚、煤球及類似用煤制固體燃料”、“煤制焦炭及半焦炭不論是否成型”執(zhí)行0%的進(jìn)口商品暫定稅率。據(jù)海關(guān)總署統(tǒng)計(jì)，2011年中國全年進(jìn)口煤數(shù)量為1.824億噸，同比增長10.8%；2012年，進(jìn)口煤量再創(chuàng)新高，達(dá)到2.9億噸，而在2013年前11月，國內(nèi)累計(jì)煤炭進(jìn)口量已經(jīng)達(dá)到去年總和，業(yè)內(nèi)預(yù)計(jì)今年煤炭進(jìn)口超過3億噸。日前國務(wù)院發(fā)布的《關(guān)于促進(jìn)煤炭行業(yè)平穩(wěn)運(yùn)行的意見》也顯示，“加強(qiáng)對(duì)進(jìn)口煤炭商品的質(zhì)量檢驗(yàn)，將褐煤納入法定檢驗(yàn)?zāi)夸?。研究完善差別化煤炭進(jìn)口關(guān)稅政策，鼓勵(lì)優(yōu)質(zhì)煤炭進(jìn)口，禁止高灰分、高硫分劣質(zhì)煤炭的生產(chǎn)、使用和進(jìn)口?！秉c(diǎn)評(píng)：根據(jù)國家日前出臺(tái)的政策來看，雖然沒有對(duì)于進(jìn)口煤總量的限制，但是由于污染問題愈發(fā)引起人們關(guān)注，高污染（高灰，高硫）煤種的控制還是會(huì)有的。四、重大事件（一）山西煤礦安全整頓或減產(chǎn)7000萬噸2013年10月16日，山西省已經(jīng)停建省內(nèi)所有建設(shè)中的礦井，涉及到省內(nèi)近六成的產(chǎn)能。業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì)，這將減少約7000萬噸的煤炭供應(yīng)量，有利于后期煤炭價(jià)格的止跌回升。山西省煤炭工業(yè)廳下發(fā)《關(guān)于全省建設(shè)礦井全部停建進(jìn)行安全大整頓的通知》指出，自10月10日起，全省所有建設(shè)礦井（包括新建、兼并重組整合、持證改造等各類在建礦井）一律停止建設(shè)，進(jìn)行全覆蓋安全大整頓。此次礦井停建整頓緣于山西焦煤集團(tuán)汾西礦業(yè)正升煤業(yè)有限公司“9·28”透水事故。山西省煤炭工業(yè)廳統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至今年5月31日，山西全省共有煤礦1061個(gè)，合計(jì)產(chǎn)能131144萬噸/年，其中建設(shè)礦產(chǎn)能為78435萬噸/年，生產(chǎn)礦產(chǎn)能52079萬噸/年。因此，本次停建礦井占到全部產(chǎn)能的59.81%。點(diǎn)評(píng)：此次安全整頓將減少約7000萬噸的煤炭供應(yīng)量，有利于后期煤炭價(jià)格的止跌回升。（二）太原煤炭交易綜合價(jià)格指數(shù)順勢(shì)實(shí)現(xiàn)“六連漲”2013年11月11日發(fā)布的中國太原煤炭交易綜合價(jià)格指數(shù)為97.03點(diǎn)，較上期上漲0.85點(diǎn)。這是該指數(shù)發(fā)布25期以來的首次連續(xù)六期上漲。隨著供暖季到來，國內(nèi)動(dòng)力煤市場(chǎng)開始變得火熱起來。11月6日環(huán)渤海動(dòng)力煤價(jià)格指數(shù)報(bào)收545元/噸，上漲8元/噸，漲幅為1.49%，這是該指數(shù)第四周上漲，創(chuàng)去年以來指數(shù)最大漲幅。本期大同、朔州地區(qū)煤礦供應(yīng)偏緊，動(dòng)力煤價(jià)格每噸上調(diào)5至10元，銷售情況較好。10月以來，動(dòng)力煤指數(shù)累計(jì)上漲2.06點(diǎn)。呂梁地區(qū)近九成的地方煤礦產(chǎn)量均有下降，焦煤價(jià)格穩(wěn)中有漲。其中臨汾地區(qū)洗煤廠大量購進(jìn)原煤，煉焦煤銷售順暢，價(jià)格上漲幅度較大。10月以來，煉焦煤指數(shù)累計(jì)上漲1.04點(diǎn)。近期下游采購量提升拉動(dòng)無煙煤市場(chǎng)向好。本期陽泉地區(qū)化工煤企業(yè)整體銷售情況較好，價(jià)格穩(wěn)定；晉城地區(qū)化工煤價(jià)格出現(xiàn)上漲，每噸漲幅10-20元。截至目前，化工煤指數(shù)已實(shí)現(xiàn)三周連續(xù)上漲。點(diǎn)評(píng)：山西省煉焦煤部分品種價(jià)格上漲原因有兩方面：一是焦煤市場(chǎng)供應(yīng)量受限，二是受河北及山東地區(qū)鋼企焦炭采購價(jià)上調(diào)推動(dòng)。（三）山西蒲縣建成“空中煤走廊”山西蒲縣羅克公路喬家灣段東側(cè)溝壑中，2013年11月末出現(xiàn)了一條曲折蜿蜒的“鋼鐵巨龍”，它是蒲縣宏源集團(tuán)下屬的3座煤礦與500萬噸洗煤廠之間建設(shè)的原煤管狀帶式輸送機(jī)，全長9400米，是亞洲曲線最多的膠帶運(yùn)輸線路。這條空中運(yùn)煤走廊于今年10月建成并投入運(yùn)營，總投資1.2億元，共4條路線，上下曲線彎道達(dá)到19個(gè)、左右曲線彎道達(dá)到18個(gè)。4條管狀帶式輸送機(jī)中跨度最大的一個(gè)鋼結(jié)構(gòu)棧橋，橫跨兩座山頭之間，總長85米，垂直高度27米，總重量100噸，是我國管狀帶式輸送機(jī)里跨度最長的棧橋。蒲縣建成投用的管狀帶式輸送機(jī)具有長距離、大運(yùn)量、連續(xù)輸送、污染小等優(yōu)點(diǎn)，最大日處理能力達(dá)1.5萬噸，原煤在圓管里全封閉運(yùn)輸，直接到洗煤廠車間，經(jīng)過洗選運(yùn)往外地，降低了煤炭企業(yè)的運(yùn)營成本。據(jù)測(cè)算，4條管狀帶式輸送機(jī)年輸送量可達(dá)500萬噸，跟汽車運(yùn)輸相比，每噸降低費(fèi)用4元錢左右，一年可產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)效益2000萬元。點(diǎn)評(píng)：這是亞洲曲線最多的膠帶運(yùn)輸線路，雖然成本很高，但年均收益可觀，未來將節(jié)約更多成本，解決更多運(yùn)輸難題。（四）山西地方國有煤炭企業(yè)首次試水現(xiàn)代化交易模式2013年12月12日、13日，短短兩天時(shí)間里，忻州神達(dá)能源集團(tuán)收獲頗豐。一是經(jīng)營理念得以提升：作為地方國有煤炭企業(yè)首次參加年度交易大會(huì)，迅速感受到新型交易模式“大市場(chǎng)”“大客戶”的獨(dú)特吸引力。二是銷售進(jìn)入快車道：目前已有27家交易客戶鎖定了600多萬噸的動(dòng)力煤，占到目前全年產(chǎn)量的80%。神達(dá)能源集團(tuán)在全省率先進(jìn)入新型交易平臺(tái)開展年度煤炭交易，理念先進(jìn)、行動(dòng)超前。面對(duì)面的傳統(tǒng)場(chǎng)內(nèi)交易與打破時(shí)空的新型遠(yuǎn)程交易相結(jié)合，必將加深煤炭生產(chǎn)、消費(fèi)企業(yè)之間的合作。充分發(fā)揮市場(chǎng)作用，政府并非袖手旁觀。在13日進(jìn)行的神達(dá)能源集團(tuán)煤炭交易洽談會(huì)上，忻州市政府副秘書長靳澤表示，在煤炭供需企業(yè)合作過程中，政府將提供最好的服務(wù)、最便捷的方式，促進(jìn)各方互惠互利、共贏發(fā)展。點(diǎn)評(píng)：市場(chǎng)搭臺(tái)、企業(yè)主導(dǎo)、政府護(hù)航，這才是真正的市場(chǎng)化交易。第二節(jié)外部環(huán)境綜合評(píng)價(jià)及風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警我國能源消耗以煤為主，為了充分、高效、綜合利用煤炭資源，改變以往將煤炭“一燒了之”的粗放使用方式，大力發(fā)展以煤制油、煤制天然氣、煤制烯烴、煤制甲醇、煤制二甲醚、煤制新能源、IGCC等為代表的新型煤化工行業(yè)，將大大提高能源利用效率和經(jīng)濟(jì)效益。但是，就目前煤化工行業(yè)來講，中國煤化工發(fā)展面臨一些突出問題和發(fā)展瓶頸。突出表現(xiàn)在，傳統(tǒng)煤化工產(chǎn)業(yè)產(chǎn)能嚴(yán)重過剩，新型煤化工產(chǎn)業(yè)投資過熱。從世界經(jīng)濟(jì)看，10月全球主要經(jīng)濟(jì)體制造業(yè)繼續(xù)改善。美國、日本等經(jīng)濟(jì)體內(nèi)需明顯改善，歐元區(qū)、部分新興經(jīng)濟(jì)體則主要受益于外需恢復(fù)，韓國、臺(tái)灣出口新訂單指數(shù)繼續(xù)攀升。展望2014年第一季度，全球制造業(yè)還有繼續(xù)擴(kuò)張的空間。從經(jīng)濟(jì)基本面來看，發(fā)達(dá)國家的增長前景相對(duì)樂觀。美國私人部門的復(fù)蘇動(dòng)能繼續(xù)積聚，消費(fèi)繼續(xù)溫和復(fù)蘇，但隨著企業(yè)家對(duì)經(jīng)濟(jì)前景的預(yù)期改善，企業(yè)投資增長有望提速。受弱勢(shì)日元、超級(jí)寬松財(cái)政貨幣政策支持，到明年1季度之前日本經(jīng)濟(jì)仍將保持高增長。歐洲多數(shù)國家正逐步走出衰退的低谷，金融分化、財(cái)政緊縮等拖累因素將逐漸改善。從國內(nèi)經(jīng)濟(jì)看，2013年全國規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤總額62831億元，比上年增長12.2%，其中，主營活動(dòng)利潤62201.3億元，比上年增長4%。2013年，規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入1029149.8億元，比上年增長11.2%。每百元主營業(yè)務(wù)收入中的成本為85.27元，以利潤總額計(jì)算的利潤率為6.11%，以主營活動(dòng)利潤計(jì)算的利潤率為6.04%。工業(yè)生產(chǎn)穩(wěn)中有升，企業(yè)利潤繼續(xù)增加，煤炭行業(yè)面臨的需求疲軟問題預(yù)期有所緩解。第二章2013年4季度山西煤化工行業(yè)運(yùn)行分析第一節(jié)行業(yè)供需分析一、產(chǎn)量分析（一）合成氨產(chǎn)量2013年1-12月，山西省累計(jì)生產(chǎn)合成氨5198007噸，同比增加0.7%，12月份生產(chǎn)合成氨429860噸，同比降低9.9%。合成氨產(chǎn)量累計(jì)額在第4季度均同比增加，且增加幅度依月減少。表12012年12月-2013年12月山西省合成氨產(chǎn)量及同比變化企業(yè)數(shù)合成氨（噸）（個(gè)）本月去年同月同比±%本月累計(jì)去年累計(jì)同比±%2012年12月2245696731478545.24935250474354442013年1月-------2013年2月21---781724872210-10.42013年3月224202394172550.712019631294945-7.22013年4月224472194210646.216491821716009-3.92013年5月224168044119971.220659852128006-2.92013年6月2241306634660319.2247905124746090.22013年7月234057273983411.9292479228729501.82013年8月244387294111956.73527929342492732013年9月2442424835588319.2395217837808104.52013年10月244072154011091.5435939241819194.22013年11月24408754419584-2.6476814746015033.62013年12月24429860476934-9.9519800751611880.7數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智（二）精甲醇產(chǎn)量2013年12月，山西省累計(jì)生產(chǎn)精甲醇2165319噸，同比增長35.7%，12月份生產(chǎn)精甲醇225249噸，同比增長41.9%，精甲醇累計(jì)產(chǎn)量增速在第4季度基本保持穩(wěn)定。表22012年12月-2013年12月山西省精甲醇產(chǎn)量及同比增長情況企業(yè)數(shù)精甲醇（噸）（個(gè)）本月去年同月同比±%本月累計(jì)去年累計(jì)同比±%2012年12月2414580512097320.51471697141566442013年1月-------2013年2月26---33602226552126.62013年3月-------2013年4月2715444413735912.464572053840319.92013年5月2715407213268016.179979367108219.22013年6月2718135110331075.598162377439226.82013年7月2716201510992647.4114363788431829.32013年8月2815019811313232.81303936100793029.42013年9月2819658612299559.815005241130926322013年10月2822870013958963.81729225127051536.12013年11月2821084516300529.31940069143352035.32013年12月2822524915875741.92165319159600635.7數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智（三）焦炭產(chǎn)量2013年1-11月，山西省生產(chǎn)焦炭8297萬噸，同比增長7.41%。2013年11月山西省生產(chǎn)焦炭774萬噸，同比增長1.42%。其原因主要是因?yàn)榍叭径葒窠?jīng)濟(jì)保持穩(wěn)定增長，固定資產(chǎn)投資和鋼材出口保持較高增長速度，由需求拉動(dòng)了焦炭產(chǎn)量穩(wěn)定增長。二、價(jià)格分析國內(nèi)焦炭市場(chǎng)整體持穩(wěn)，市場(chǎng)成交情況良好。據(jù)了解，目前國內(nèi)大型煤礦紛紛下調(diào)生產(chǎn)，小型礦企也多以停產(chǎn)為主，這使得煉焦煤資源越加緊張，受此影響，在煉焦煤價(jià)格上漲的推動(dòng)下給焦炭價(jià)格的上漲帶來有力支撐。目前，煉焦煤庫存較為充足的焦企多處于正常生產(chǎn)狀態(tài)，而煉焦煤庫存偏小的焦企仍維持限產(chǎn)的狀態(tài)。以目前形勢(shì)來看，近期隨著鋼廠對(duì)于焦炭的采購增加，以及上游煉焦煤資源短缺帶來的價(jià)格支撐下，短期內(nèi)國內(nèi)焦企仍有上調(diào)焦炭出貨價(jià)格的意向，因此預(yù)計(jì)后期國內(nèi)焦炭市場(chǎng)或以向好態(tài)勢(shì)為主。市場(chǎng)監(jiān)測(cè)顯示：現(xiàn)河北邯鄲地區(qū)二級(jí)冶金焦1250元(噸價(jià)，下同)，準(zhǔn)一級(jí)出廠含稅價(jià)1300元；唐山二級(jí)冶金焦1350元，準(zhǔn)一級(jí)1400元。山西臨汾地區(qū)現(xiàn)二級(jí)冶金焦1130-1150元。東北遼寧撫順地區(qū)一級(jí)冶金焦出廠含稅價(jià)1370元；黑龍江七臺(tái)河地區(qū)二級(jí)冶金焦出廠含稅價(jià)1290元。華東地區(qū)主流二級(jí)冶金焦承兌出廠含稅價(jià)1360-1370元，均與昨日持平。第二節(jié)行業(yè)經(jīng)營情況分析一、行業(yè)規(guī)模分析2013年1-12月，山西省焦炭行業(yè)規(guī)模有所擴(kuò)大，企業(yè)數(shù)量為171家，資產(chǎn)總計(jì)達(dá)2380.00億元，同比增長8.46%，增速較去年同期上升0.44個(gè)百分點(diǎn)；負(fù)債總計(jì)達(dá)2039.18億元，同比增長8.03%，增速較去年同期下降5.63個(gè)百分點(diǎn)。表32013年1-12月山西省焦炭行業(yè)規(guī)模指標(biāo)企業(yè)數(shù)量資產(chǎn)總計(jì)增長率負(fù)債總計(jì)增長率2012年1-12月1862410.208.022062.2813.662013年1-03月1712484.6119.872131.3824.852013年1-06月1702486.8918.362158.0320.752013年1-09月1712560.4714.642241.0214.582013年1-12月1712380.008.462039.188.03數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智二、行業(yè)經(jīng)營效益分析在2013年第4季度，受需求增加影響，焦炭行業(yè)經(jīng)營效益有所改善。山西省焦炭企業(yè)利潤虧損減少，銷售收入有小幅下降，虧損額下降幅度相對(duì)較大。具體來看，2013年1-12月，山西省焦炭行業(yè)銷售收入達(dá)到1286億元，同比減少了1.29%；利潤總額為-49.72億元，同比增加28.17%；虧損額為68.38億元，同比減少13.72%。表42013年1-12月山西省焦炭行業(yè)經(jīng)濟(jì)效益指標(biāo)銷售收入增速利潤總額增速虧損額增速2012年1-12月1,452-13.43-84.09-323.9094.15105.272013年1-03月308-3.49-15.6824.2820.11-10.542013年1-06月609-11.46-34.6912.0040.74-3.312013年1-09月904-8.37-59.549.3867.32-0.962013年1-12月1,286-1.29-49.7228.1768.38-13.72數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智第三節(jié)行業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)分析（一）盈利能力2013年1-12月，山西省焦炭行業(yè)盈利能力有所上升，銷售毛利率穩(wěn)步提升，銷售利潤率情況改善，資產(chǎn)報(bào)酬率更是達(dá)到0.02，出現(xiàn)了正值。其中，銷售毛利率為7.00%，比2013年1-9月上升了1.85個(gè)百分點(diǎn)；銷售利潤率為-3.87%，比2013年1-9月上升了2.72個(gè)百分點(diǎn)；資產(chǎn)報(bào)酬率達(dá)到正值0.02，結(jié)束了2013年前三季度的負(fù)資產(chǎn)報(bào)酬率的狀況。表52013年1-12月山西省焦炭行業(yè)盈利能力指標(biāo)2012年1-12月2013年1-03月2013年1-06月2013年1-09月2013年1-12月銷售毛利率3.566.845.755.157.00銷售利潤率-5.79-5.09-5.70-6.59-3.87資產(chǎn)報(bào)酬率-1.89-0.52-0.81-1.090.02數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智（二）償債能力2013年1-12月，山西省煤炭行業(yè)償債能力較上一季度有所提高，負(fù)債率和產(chǎn)權(quán)比率均有所下降，利息保障倍數(shù)有所上升。具體來看，山西省焦炭行業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率為85.68%，較2013年1-9月份下降了1.84個(gè)百分點(diǎn)；產(chǎn)權(quán)比率為598.31%，較2013年1-9月份下降了103.21個(gè)百分點(diǎn)；利息保障倍數(shù)為0.01%，較2013年1-9月上升了0.55個(gè)百分點(diǎn)，結(jié)束2013年前三季度利息保障倍數(shù)為負(fù)的狀況。表62013年1-12月山西省焦炭行業(yè)償債能力指標(biāo)2012年1-12月2013年1-03月2013年1-06月2013年1-09月2013年1-12月負(fù)債率85.5685.7886.7887.5285.68產(chǎn)權(quán)比率592.74603.40656.22701.52598.31利息保障倍數(shù)-1.18-0.26-0.41-0.540.01數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智（三）發(fā)展能力從銷售利潤和資產(chǎn)增長速度來看，2013年1-4季度山西省焦炭工業(yè)發(fā)展能力增強(qiáng)。從應(yīng)收賬款增長率來看，2013年1-4季度山西省焦炭工業(yè)發(fā)展能力有所減弱。具體來看，2013年1-12月應(yīng)收賬款增長率為25.99%，較去年同期上升了23.38個(gè)百分點(diǎn)；2013年1-12月份利潤總額增長率為28.17%，較去年同期增加了352.07個(gè)百分點(diǎn)；2013年1-12月資產(chǎn)增長率為8.46%，較去年同期增加了0.44個(gè)百分點(diǎn)；2013年1-12月銷售收入增長率為-1.29%，較去年同期增加了12.14個(gè)百分點(diǎn)。表72013年1-12月山西省焦炭行業(yè)發(fā)展能力指標(biāo)2012年1-12月2013年1-03月2013年1-06月2013年1-09月2013年1-12月應(yīng)收帳款增長率2.6131.3818.649.1925.99利潤總額增長率-323.9024.2812.009.3828.17資產(chǎn)增長率8.0219.8718.3614.648.46銷售收入增長率-13.43-3.49-11.46-8.37-1.29數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智（四）營運(yùn)能力2013年1-12月，山西省焦炭工業(yè)營運(yùn)能力有所增強(qiáng)。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率和流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率都較2013年1-9月有小幅度的提升。具體來看，行業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率為7.56次，存貨周轉(zhuǎn)率為5.15次，流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為1.04次，均較2013年1-9月有小幅度的增加。表82013年1-12月山西省焦炭行業(yè)營運(yùn)能力指標(biāo)2012年1-12月2013年1-03月2013年1-06月2013年1-09月2013年1-12月應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率9.877.726.947.017.56存貨周轉(zhuǎn)率5.705.065.124.955.15流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率1.090.870.870.811.04數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智第四節(jié)行業(yè)運(yùn)行綜合評(píng)價(jià)及風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警一、行業(yè)運(yùn)行綜合評(píng)價(jià)根據(jù)煤化工行業(yè)運(yùn)行綜合評(píng)級(jí)體系，我們認(rèn)為山西省煤化工行業(yè)2013年第4季度較2013年第3季度景氣程度略有下降，行業(yè)供給略有回落，價(jià)格繼續(xù)上漲。而行業(yè)財(cái)務(wù)指標(biāo)方面則形勢(shì)較好，各項(xiàng)指標(biāo)情況均有所改善。表92013年4季度山西省煤化工行業(yè)綜合評(píng)價(jià)基期報(bào)告期報(bào)告期相對(duì)基期變化情況展望預(yù)警期評(píng)級(jí)行業(yè)景氣指數(shù)略有好轉(zhuǎn)略有好轉(zhuǎn)上升略有上升趨勢(shì)行業(yè)供給增速供給增速回落供給增速回落增加產(chǎn)量增速下降行業(yè)需求增速增幅放緩增幅放緩少量增加需求增幅減緩供需關(guān)系繼續(xù)供大于求繼續(xù)供大于求產(chǎn)能增多持續(xù)供大于求償債能力上升穩(wěn)定回升有所回升上升盈利能力上升上升上升上升營運(yùn)能力穩(wěn)中微升穩(wěn)中微升增幅放緩上升發(fā)展能力穩(wěn)中微升穩(wěn)中微升增幅放緩小幅上升數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智備注：基期為2013年3季度，報(bào)告期為2013年4季度，展望預(yù)警期為2014年1季度二、行業(yè)信貸機(jī)會(huì)及風(fēng)險(xiǎn)提示山西是我國最大產(chǎn)煤省，素有“煤鄉(xiāng)”之稱。煤炭資源優(yōu)勢(shì)得天獨(dú)厚，儲(chǔ)量大、分布廣、品種全、質(zhì)量優(yōu)、易開采。山西省多年來一直是全國最重要的煤炭基地，其資源稟賦、地理位置以及多年的能源基地建設(shè)決定了今后相當(dāng)長一段時(shí)期內(nèi)山西省仍將是全國最大的產(chǎn)煤省份。2010年，國務(wù)院確定山西省為煤炭工業(yè)可持續(xù)發(fā)展政策措施試點(diǎn)省份，標(biāo)志著山西省煤炭業(yè)又面臨著一個(gè)新的發(fā)展機(jī)遇。目前山西省煤炭企業(yè)籌資主要有銀行貸款、股票融資和債券融資三種渠道。由于山西省資本市場(chǎng)發(fā)展緩慢，銀行貸款一直以來是煤炭企業(yè)融資的主要渠道。從近年金融機(jī)構(gòu)信貸行業(yè)投向看，山西省金融機(jī)構(gòu)新增貸款中投向煤炭業(yè)的貸款占到七成，主要投向一些大型企業(yè)。而生產(chǎn)規(guī)模較小的地方性煤炭企業(yè)由于生產(chǎn)規(guī)模較小，安全問題也較嚴(yán)重，難以獲得銀行貸款的支持，資金來源困難。第三章2013年4季度煤化工行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析第一節(jié)煤化工行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈圖1煤炭行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)品結(jié)構(gòu)圖我國煤化工行業(yè)的發(fā)展已經(jīng)步入了相對(duì)成熟的階段，上下游產(chǎn)業(yè)格局基本確定，從現(xiàn)在的產(chǎn)業(yè)鏈來看，上游仍是影響煤化工行業(yè)價(jià)格的關(guān)鍵。第二節(jié)上游行業(yè)運(yùn)行及對(duì)本行業(yè)的影響中國煤炭工業(yè)協(xié)會(huì)及中國煤炭運(yùn)銷協(xié)會(huì)共同發(fā)布的最新數(shù)據(jù)顯示，2013年12月全國煤炭市場(chǎng)景氣指數(shù)為-16.9，比11月份回落12.1個(gè)基點(diǎn)，煤炭市場(chǎng)景氣度結(jié)束連續(xù)5個(gè)月的穩(wěn)步回升，再次跌出正常區(qū)間。一、需求偏異指數(shù)繼續(xù)回落2013年12月份煤炭需求偏異指數(shù)-15.1，比上月下降2.2個(gè)基點(diǎn)。當(dāng)月工業(yè)用電量同比增長7.9%，同比增幅比上月略有回落，工業(yè)日均用電量比上月環(huán)比明顯下降，顯示工業(yè)經(jīng)濟(jì)增長動(dòng)力不足；氣溫與常年相比總體偏高，氣候因素所帶動(dòng)煤炭需求相對(duì)平穩(wěn)；受經(jīng)濟(jì)基本面和氣候因素的疊加作用，全國日均煤炭消費(fèi)量同比僅增長1.2%，增速比11月回落0.5個(gè)百分點(diǎn)。結(jié)合此前兩年同期基數(shù)變化，測(cè)算當(dāng)月煤炭需求偏異指數(shù)比上月繼續(xù)回落。二、供求平衡指數(shù)繼續(xù)回升2013年12月份煤炭供求平衡指數(shù)-9.2，比上月回升4.7個(gè)基點(diǎn)。部分地方煤礦復(fù)產(chǎn)，同時(shí)進(jìn)口量環(huán)比也增加700多萬噸，受此影響，全社會(huì)存煤環(huán)比繼續(xù)增加，但由于日均消費(fèi)量升幅更大，全社會(huì)存煤天數(shù)繼續(xù)下降。結(jié)合前兩個(gè)月存煤天數(shù)變化情況，計(jì)算12月份供求平衡指數(shù)比上月繼續(xù)回升。三、市場(chǎng)預(yù)期逆轉(zhuǎn)2013年12月份市場(chǎng)預(yù)期指數(shù)比上月大幅回落39.9個(gè)基點(diǎn)，至-15.3。12月季節(jié)性消費(fèi)接近峰值，海運(yùn)費(fèi)明顯回調(diào)，PMI指數(shù)比11月回落，一系列因素疊加，尤其是前期市場(chǎng)價(jià)格漲幅較大、供需基本面對(duì)高價(jià)位的支撐力不足，促使市場(chǎng)主體心理預(yù)期逆轉(zhuǎn)，北方港口的錨地船舶數(shù)量明顯下降，環(huán)渤海主要港口“錨地船舶數(shù)量/裝船煤量”比率系數(shù)急劇下降，市場(chǎng)預(yù)期指數(shù)隨之大幅降低。四、價(jià)格偏異指數(shù)繼續(xù)回升2013年12月份煤炭價(jià)格偏異指數(shù)為5.6，比上月回升1.4個(gè)基點(diǎn)。當(dāng)月中國煤炭價(jià)格指數(shù)上升1.6個(gè)基點(diǎn)；秦皇島動(dòng)力煤價(jià)格自10月中下旬以來連續(xù)上漲，11月底至12月25日5500大卡動(dòng)力煤平倉價(jià)11月份累計(jì)上漲55元/噸，但是之后價(jià)格出現(xiàn)下跌；環(huán)渤海動(dòng)力煤價(jià)格指數(shù)也累計(jì)上漲55元/噸；煉焦煤價(jià)格繼續(xù)保持基本平穩(wěn)；以上情況支撐煤炭價(jià)格偏異指數(shù)繼續(xù)穩(wěn)步回升。五、趨勢(shì)分析綜合分析，第一季度煤炭需求將保持小幅增長，加上前期供應(yīng)減少，短期內(nèi)供求矛盾有所緩解，價(jià)格將有所回升，但由于進(jìn)口煤的沖擊，漲幅不會(huì)太大。長期來看，市場(chǎng)繼續(xù)呈現(xiàn)供需總量寬松、結(jié)構(gòu)性過剩態(tài)勢(shì)，煤炭價(jià)格下行的壓力依然存在。第三節(jié)下游行業(yè)運(yùn)行及對(duì)本行業(yè)的影響目前，國內(nèi)煤化工產(chǎn)品的主要消費(fèi)市場(chǎng)是鋼鐵、化工和農(nóng)業(yè)，其中鋼鐵和化工行業(yè)消費(fèi)較多。一、鋼鐵行業(yè)2013年上半年，在全球經(jīng)濟(jì)弱勢(shì)復(fù)蘇、國內(nèi)經(jīng)濟(jì)增速放緩的形勢(shì)下，鋼鐵行業(yè)在低迷中艱難運(yùn)行。由于鋼鐵產(chǎn)能快速釋放，而下游需求不溫不火，供需矛盾日益激化，行業(yè)盈利一度下滑至工業(yè)行業(yè)的最低水平。與往年相比，上半年國內(nèi)鋼鐵行業(yè)呈現(xiàn)出產(chǎn)量處于歷史高位、價(jià)格持續(xù)低迷、鋼材出口超預(yù)期增長的特點(diǎn)。2013年下半年，我國仍處于艱難的弱復(fù)蘇階段，資金緊張對(duì)鋼鐵產(chǎn)業(yè)鏈沖擊巨大，廠家、商家和終端用戶都面臨資金緊缺的矛盾，產(chǎn)能過剩的問題繼續(xù)存在。（一）鋼鐵產(chǎn)品產(chǎn)量繼續(xù)保持高水平2013年1月-12月份，全國鋼材、生鐵和粗鋼產(chǎn)量分別為106762萬噸、70897萬噸和77904萬噸，同比分別增長11.35%、6.24%和7.54%。12月份，全國鋼材、生鐵和粗鋼產(chǎn)量分別為9041萬噸、5472萬噸和6235萬噸，分別同比增長10.32%、5.85%和6.51%近期鋼鐵產(chǎn)能釋放較快，市場(chǎng)供需矛盾未有改善。（二）進(jìn)口大幅增加2013年1月-10月份，全國累計(jì)出口鋼坯數(shù)量0.26萬噸，同比減少34.78%。1-10月累計(jì)金額0.4萬美元，同比減少28.68%；累計(jì)進(jìn)口鋼坯45.61萬噸，同比上升57.76%；累計(jì)進(jìn)口鋼坯金額42878萬美元，同比增長4.6%。（三）鋼材庫存幅度下降2013年以來，全國主要市場(chǎng)5種鋼材社會(huì)庫存量在1月-3月份大幅增加，4月-10月份持續(xù)下降，與去年趨勢(shì)基本一致。截至9月末，5種鋼材庫存量為1359萬噸，環(huán)比略降0.29%，同比增加105萬噸，上升8.36%。自5月份以來，鋼材庫存降幅呈收窄趨勢(shì)，表明市場(chǎng)去庫存化基本結(jié)束。（四）我國鋼鐵行情趨勢(shì)分析從宏觀因素來看，2013年全球經(jīng)濟(jì)緩慢增長，2014年良好復(fù)蘇的預(yù)期亦不斷強(qiáng)化，外部環(huán)境正在轉(zhuǎn)好。而國內(nèi)經(jīng)濟(jì)已經(jīng)進(jìn)入中速增長階段，新一屆政府政策的走向更加明確，即以改革為重點(diǎn)，通過改革刺激消費(fèi)以及民間投資，從而起到調(diào)結(jié)構(gòu)、穩(wěn)增長的作用。雖無冬儲(chǔ)等刺激拉漲，但歷史低位的售價(jià)已為市場(chǎng)提供一定的上調(diào)空間，新年過后或可期待一波小行情?？偟膩砜矗h(huán)保政策不僅僅影響鋼廠生產(chǎn)率，同時(shí)也影響了特鋼下游工廠的開工情況，華北地區(qū)不少終端工廠受環(huán)保政策限制而減少開工或干脆停工，所以整體上供需面在年初還是持續(xù)兩淡格局。二、化工行業(yè)（一）產(chǎn)量同比增長2013年1-12月，化工行業(yè)主要產(chǎn)品中，合成橡膠、合成纖維產(chǎn)量分別為4292萬噸、409萬噸和2305.7萬噸，分別增長6.3%和4.8%。乙烯產(chǎn)量1622.5萬噸，增長8.5%?；十a(chǎn)量7153.7萬噸，增長4.9%；其中，氮肥、磷肥、鉀肥產(chǎn)量分別為4926.5萬噸、1632.9萬噸、593萬噸，分別同比增長5.9%、-1.4%和16.3%。農(nóng)藥產(chǎn)量319萬噸，增長1.6%。（二）價(jià)格普遍下降2013年12月，化工行業(yè)主要產(chǎn)品中，硫酸、鹽酸、硝酸價(jià)格分別為350元/噸、290元/噸和1570元/噸，分別同比下降28.1%、19.1%和6.5%；純堿重灰規(guī)格為1680元/噸，輕灰規(guī)格為1530元/噸，分別同比下降6.4%和8.6%；電石價(jià)格為2750元/噸，同比下降16.8%；復(fù)合肥（45%氯基）為2150元/噸，復(fù)合肥（45%硫基）為2400元/噸，分別同比下降15.3%和12.4%。表10主要化工產(chǎn)品2013年12月價(jià)格及變動(dòng)情況產(chǎn)品名稱等級(jí)、規(guī)格2013年12月月環(huán)比月同比累計(jì)均價(jià)累計(jì)同比硫酸98%,凈水350-2.8-14.6365-28.1鹽酸>31%2901645192-19.7硝酸>98%1570-1.9-7.11683-6.5硼酸>99%5310-2.7-5.25407-13.7磷酸85%工業(yè)級(jí)4640-0.4-1.74710-8.1純堿重灰1680515.11450-6.4純堿輕灰1530211.71343-8.6亞硝酸鈉一級(jí)300011.1-13.32956-12.1磷酸三鈉98%2300-1.3-28.62552-24.8次氯酸鈉350-5.4-12.5391-22.3小蘇打食用級(jí)1700-6.6-221860-1.7大蘇打99%國產(chǎn)20004.28.1183013.3紅礬鈉一級(jí)150003.45.6153674.6電石一級(jí)27501.5-9.52919-16.8氫氧化鉀92.00%7800-3.28.379841.8甲醇一級(jí)，凈水33504.416.328131乙醇工業(yè)級(jí)67004.756249-4.9冰醋酸一級(jí)，凈水360011.8222978-1.1草酸>99.4%5600-3.4-18.858131.7液氨2700-6.4-6.42845-9.7尿素>46%1710-1.1-1.11922-13.4碳酸氫按650-3-3671-3.6氯化銨農(nóng)用濕基23.5%580-4.8-4.8738-29.3硫酸銨21%550-3.4-3.4713-31.5復(fù)合肥45%氯基2150-3.5-3.52299-15.3復(fù)合肥45%硫基2400-2.4-2.42501-12.4天然橡膠SCR5168005.85.819752-20.9天然橡膠SCRlO185502.52.521579-13.9數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智第四節(jié)產(chǎn)業(yè)鏈風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)價(jià)從上游來講，煤化工行業(yè)上游煤炭行業(yè)處于弱勢(shì)運(yùn)行，整體供過于求，產(chǎn)能過剩，市場(chǎng)供需仍將呈現(xiàn)總量寬松、結(jié)構(gòu)性過剩態(tài)勢(shì)，煤炭去產(chǎn)能、去庫存的壓力依然很大。因此，煤化工企業(yè)成本壓力有變小趨勢(shì)。從下游來講，鋼鐵生產(chǎn)方面，鋼鐵生產(chǎn)水平偏高導(dǎo)致市場(chǎng)供大于求矛盾加劇，但鋼材庫存逐月下降，煤化工行業(yè)下游需求逐漸增加，由于鋼鐵價(jià)格回落，鋼鐵主業(yè)仍處于虧損狀態(tài)。進(jìn)口鐵礦石價(jià)格被壟斷，鋼鐵生產(chǎn)成本難以大幅下降；企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率較高，財(cái)務(wù)費(fèi)用、融資成本也有增加趨勢(shì)，所以鋼鐵企業(yè)效益也難以大幅增加，仍會(huì)是低盈利水平?？傮w而言，2014年第一季度煤化工產(chǎn)業(yè)鏈下游風(fēng)險(xiǎn)仍舊很大，但情況會(huì)有所好轉(zhuǎn)。第四章2013年4季度煤化工行業(yè)區(qū)域競(jìng)爭力分析一、區(qū)域競(jìng)爭力綜合分析我們選取行業(yè)企業(yè)數(shù)量、總資產(chǎn)、銷售收入、利潤總額等指標(biāo)，并綜合考慮煤化工行業(yè)的規(guī)模、市場(chǎng)份額、利潤等因素，且對(duì)其分別賦予了0.5、0.3以及0.2的權(quán)重，從而對(duì)行業(yè)區(qū)域進(jìn)行綜合排名。位于前五位的地區(qū)是山西省、河南省、山東省、河北省和內(nèi)蒙古。其中，山西省由于豐富的資源以及煤炭業(yè)發(fā)展歷史，綜合排名保持在全國第一位?？傮w來看，山西省煤化工行業(yè)具有極強(qiáng)的競(jìng)爭力。表112013年4季度我國煤化工行業(yè)競(jìng)爭力情況分組名稱資產(chǎn)規(guī)模評(píng)分市場(chǎng)份額評(píng)分利潤評(píng)分綜合評(píng)分山西100.00100.00-99.6660.07河南14.8749.52100.0042.29山東25.5058.9239.6938.36河北26.8163.0827.5237.83內(nèi)蒙古24.8125.3024.9124.97陜西20.8629.125.6120.29云南13.3821.0513.2815.66江蘇9.1620.8813.3013.51寧夏16.4210.683.5712.13新疆9.838.799.769.50江西9.2313.084.289.39四川6.1515.477.819.28貴州6.526.115.726.24遼寧7.735.972.806.22湖南2.676.918.565.12黑龍江10.199.54-16.314.69吉林0.614.642.942.29天津1.602.770.921.81重慶0.781.463.101.45湖北1.021.462.171.38安徽1.351.470.281.17福建0.501.151.780.95廣東0.700.731.190.81甘肅0.890.580.060.63青海1.911.16-3.900.52廣西0.140.15-0.580.00北京0.000.000.000.00上海0.000.000.000.00浙江0.000.000.000.00海南0.000.000.000.00西藏0.000.000.000.00數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智二、區(qū)域規(guī)模對(duì)比分析從資產(chǎn)規(guī)模來看，我國焦炭行業(yè)主要分布在山西省、河北省和山東省，三者相加接近全國資產(chǎn)總規(guī)模的一半。山西省資產(chǎn)規(guī)模以絕對(duì)優(yōu)勢(shì)排在第一位，規(guī)模在全國各省中最大，平均資產(chǎn)也在全國各省中名列前茅。表122013年4季度我國煤化工行業(yè)規(guī)模情況分組名稱企業(yè)單位數(shù)資產(chǎn)總計(jì)同比增速銷售收入同比增速利潤總額同比增速全國17.007464.2712.805916.793.5779.22163.90山西171.002380.008.461286.31-1.29-49.7228.17河北66.00637.972.07811.44-10.5613.7327.90山東50.00606.9820.44757.8314.3919.8019.74內(nèi)蒙古27.00590.3822.96325.4221.9712.43949.65陜西86.00496.5612.21374.55-0.812.80-39.60寧夏21.00390.7536.80137.4079.551.78-72.14河南35.00353.9913.51636.921.7449.8918.33云南35.00318.385.10270.828.806.63481.13黑龍江21.00242.480.72122.71-16.93-8.14-14.51新疆60.00233.8732.80113.0317.124.87-26.83江西8.00219.6514.94168.254.602.1317.65江蘇12.00218.1219.06268.5525.636.6348.41遼寧14.00184.0126.6776.8122.061.40186.13貴州31.00155.2554.7278.58-5.112.85-17.47四川32.00146.416.97199.021.623.90-10.72湖南12.0063.5819.7088.925.204.2770.65青海0.0045.36-1.7714.98-52.93-1.95-648.43天津0.0037.9612.0835.6096.890.4642.47安徽4.0032.113.9418.8616.720.14123.14湖北0.0024.23-57.8618.74-7.471.08178.16甘肅4.0021.1034.367.40521.190.03128.95重慶11.0018.5521.1818.753.561.552.74廣東0.0016.6718.969.44-6.150.59-49.01吉林9.0014.62-3.9959.72-5.131.47133.82福建0.0011.88-7.3514.82-10.320.89-20.42廣西0.003.4032.571.91-51.34-0.29-41.92北京0.000.000.000.000.000.000.00上海0.000.000.000.000.000.000.00浙江0.000.000.000.000.000.000.00海南0.000.000.000.000.000.000.00西藏0.000.000.000.000.000.000.00數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智三、區(qū)域效益對(duì)比分析從銷售收入來看，江蘇、江西、河南、山東和河北位列前五位，山西省排名為第8。從利潤總額來看，山西省經(jīng)濟(jì)效益處于虧損的地位，企業(yè)平均利潤在全國省份中排名倒數(shù)第二，從區(qū)域利潤來看山西省的競(jìng)爭力較弱。表132013年4季度我國煤化工行業(yè)區(qū)域效益情況地區(qū)企業(yè)平均資產(chǎn)企業(yè)平均銷售收入企業(yè)平均利潤單位億元億元千元全國439.07348.05465982.94江蘇18.1822.3855285.17江西27.4621.0326666.00河南10.1118.20142531.06山東12.1415.1639598.90河北9.6712.2920801.41內(nèi)蒙古21.8712.0546027.67云南9.107.7418933.20山西13.927.52-29075.07湖南5.307.4135591.58吉林1.626.6416289.11寧夏18.616.548473.00四川4.586.2212182.09黑龍江11.555.84-38742.14遼寧13.145.499983.00安徽8.034.723439.50陜西5.774.363255.94貴州5.012.539198.94新疆3.901.888111.80甘肅5.281.85763.75重慶1.691.7014055.64北京---天津---上海---浙江---福建---湖北---廣東---廣西---海南---西藏---青海---（企業(yè)單位數(shù)為0或數(shù)據(jù)缺省，用“-”表示）數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智四、山西煤化工行業(yè)運(yùn)行動(dòng)態(tài)（一）山西煤礦代表隊(duì)在第五屆全國煤炭行業(yè)職業(yè)技能競(jìng)賽中取得佳績“中國平煤神馬杯”第五屆全國煤炭行業(yè)職業(yè)技能競(jìng)賽經(jīng)過三天的角逐，于9月28日降下帷幕。山西煤礦代表隊(duì)在全國12個(gè)省、市、集團(tuán)公司的41支煤炭企業(yè)參賽代表隊(duì)中取得了優(yōu)異成績，在前六名的總分排名中，第二至第六名均為山西煤炭企業(yè)獲得，分別為大同煤礦集團(tuán)公司、山西焦煤西山煤電、霍州煤電、汾西礦業(yè)集團(tuán)公司，潞安礦業(yè)集團(tuán)公司。在電機(jī)車修配工、安全儀器監(jiān)測(cè)工和綜采維修電工的前15名獲獎(jiǎng)選手中，山西煤礦代表隊(duì)分別各占了9席和7席，獲獎(jiǎng)比例占到55.56%。大同煤礦集團(tuán)參賽選手王學(xué)軍獲綜采維修電工第一名，申報(bào)為全國五一勞動(dòng)獎(jiǎng)?wù)??！暗诹鶎谩比珖禾啃袠I(yè)職業(yè)技能競(jìng)賽將于2015年在冀中能源集團(tuán)舉行。（二）山西2億元專項(xiàng)資金助推煤礦棚戶區(qū)改造2013年10月，山西省財(cái)政撥付2億元專項(xiàng)資金支持我省的中央下放煤礦棚戶區(qū)改造項(xiàng)目，助推保障性安居工程建設(shè)，盡快改善煤礦棚戶區(qū)群眾居住條件。

山西省作為典型的煤炭資源地區(qū)，國有工礦企業(yè)較多，大多數(shù)企業(yè)建廠時(shí)都是先生產(chǎn)后生活，形成了大量的城市和國有工礦棚戶區(qū)。棚戶區(qū)居住條件簡陋，基礎(chǔ)設(shè)施匱乏，居住環(huán)境臟亂差，水電氣等基本生活條件難以保障，甚至大多存在嚴(yán)重的地質(zhì)和火災(zāi)隱患。

2006年4月，同煤集團(tuán)和西山煤電棚戶區(qū)改造項(xiàng)目開工奠基，拉開了山西省棚戶區(qū)改造工作序幕。據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2012年年底，山西省已累計(jì)開工建設(shè)國有重點(diǎn)煤礦棚戶區(qū)改造安置住房17.48萬套；2013年前8個(gè)月開工建設(shè)0.44萬套，預(yù)計(jì)2014年年底前將基本完成全省八大中央下放煤礦棚戶區(qū)的改造任務(wù)。省財(cái)政廳相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹說，此次撥付的2億元專項(xiàng)資金，將用于重點(diǎn)支持西山煤電玉門住宅小區(qū)中央下放煤礦棚戶區(qū)改造項(xiàng)目。該棚戶區(qū)改造項(xiàng)目總建設(shè)面積92.08萬平方米，其中住宅建筑面積70.62萬平方米，配套公建5.73萬平方米，人防地下室工程4.81萬平方米，地下車庫10.93萬平方米；安置棚戶區(qū)住戶7326戶、動(dòng)遷戶808戶，共計(jì)安置8134戶（三）山西省首家“礦區(qū)綠色發(fā)展規(guī)劃”通過評(píng)審2013年11月30日，山西省環(huán)保廳組織的“平朔礦區(qū)生態(tài)修復(fù)綠色示范區(qū)建設(shè)規(guī)劃與行動(dòng)方案成果論證會(huì)”在太原舉行，由山西省環(huán)境規(guī)劃院和北京師范大學(xué)編寫的5項(xiàng)平朔礦區(qū)綠色發(fā)展規(guī)劃子課題通過專家論證，為全省18個(gè)主要礦區(qū)的生態(tài)修復(fù)提供了重要示范。平朔礦區(qū)是我國目前規(guī)模最大、現(xiàn)代化程度最高的露井聯(lián)采煤炭生產(chǎn)企業(yè)，也是我國主要的出口煤基地和國家確立的晉西北億噸級(jí)煤炭生產(chǎn)基地之一，在《山西省綜合配套改革試驗(yàn)區(qū)環(huán)境保護(hù)專項(xiàng)行動(dòng)方案》中被列為“生態(tài)修復(fù)綠色示范區(qū)”。

為推進(jìn)平朔礦區(qū)的生態(tài)修復(fù)和綠色轉(zhuǎn)型工作，省環(huán)境規(guī)劃院和北京師范大學(xué)從去年8月開始，組織骨干技術(shù)力量，對(duì)礦區(qū)進(jìn)行全方位的“環(huán)保體檢”和“綠色發(fā)展規(guī)劃”，高標(biāo)準(zhǔn)編制了5項(xiàng)子課題，分別為：平朔礦區(qū)生態(tài)修復(fù)績效評(píng)估與長效機(jī)制研究、平朔礦區(qū)生態(tài)減排評(píng)估與持續(xù)推進(jìn)措施、平朔礦區(qū)生態(tài)修復(fù)綠色示范區(qū)建設(shè)戰(zhàn)略規(guī)劃、平朔礦區(qū)生態(tài)修復(fù)綠色示范區(qū)建設(shè)三年行動(dòng)方案、平朔礦區(qū)重大發(fā)展規(guī)劃環(huán)境影響報(bào)告書。五、山西煤化工行業(yè)企業(yè)動(dòng)態(tài)（一）陽煤集團(tuán)三到五年實(shí)現(xiàn)煤礦生產(chǎn)智能化自動(dòng)化高效化在當(dāng)今科技、經(jīng)濟(jì)發(fā)展的新形勢(shì)和煤礦企業(yè)發(fā)展的需求下，開采技術(shù)、裝備的改革必須立足于煤炭行業(yè)的前沿，立足于解決煤炭工業(yè)工程實(shí)際問題，煤礦企業(yè)才能得以生存和發(fā)展。2013年10月，陽煤集團(tuán)集團(tuán)公司決定，通過三到五年的時(shí)間，進(jìn)一步完善更新采、掘、運(yùn)系統(tǒng)的技術(shù)、裝備和設(shè)施，逐步實(shí)現(xiàn)礦井生產(chǎn)智能化、自動(dòng)化和高效化。試點(diǎn)礦井要通過三到五年的時(shí)間，在新裝備方面，逐步試驗(yàn)推行端頭支架、井下水力切割機(jī)、液壓錨桿臺(tái)車、濕式噴漿機(jī)等先進(jìn)設(shè)備；引進(jìn)支架電液控制和自動(dòng)供液系統(tǒng)等，推進(jìn)綜采自動(dòng)化進(jìn)程；開拓巖巷中要逐步使用扒渣機(jī)、液壓鉆車、移動(dòng)矸倉等先進(jìn)設(shè)備，推廣巖巷快速作業(yè)線；在老礦井運(yùn)輸系統(tǒng)基礎(chǔ)上引進(jìn)新的運(yùn)輸設(shè)備，加快礦井運(yùn)輸系統(tǒng)改造；使用無軌膠輪車、齒軌車等先進(jìn)設(shè)備，實(shí)現(xiàn)連續(xù)運(yùn)輸；加快采區(qū)以上巷道實(shí)現(xiàn)軌道重型化步伐；采用高速列車、無極繩牽引配套人車、小型雙駕駛無軌膠輪車等先進(jìn)設(shè)備，解決運(yùn)送人員問題；礦井主要運(yùn)輸斜巷全部采用雷達(dá)監(jiān)控和其他先進(jìn)的智能化跑車防護(hù)監(jiān)控裝置，采區(qū)軌道巷主要部位阻車器、道岔等設(shè)施采用電、氣操控，主要運(yùn)輸大巷實(shí)現(xiàn)“信、集、閉”系統(tǒng)管理等，全力推進(jìn)運(yùn)輸設(shè)施智能化、自動(dòng)化進(jìn)程。在新技術(shù)方面，大力推廣小煤柱開采技術(shù)和大采高工藝；合理安排采掘銜接，運(yùn)用采區(qū)后退式開采等方式，避開采動(dòng)期，實(shí)現(xiàn)安全開采。同時(shí)，健全運(yùn)輸管理體制，加強(qiáng)運(yùn)輸業(yè)務(wù)培訓(xùn)，繼續(xù)推進(jìn)運(yùn)輸專業(yè)化管理。（二）晉煤集團(tuán)煤電氣一體化合作模式邁向多元化2013年10月23日，晉煤集團(tuán)與高平市人民政府舉行高平市西部煤電氣化一體化項(xiàng)目合作簽約儀式。此舉，標(biāo)志著晉煤集團(tuán)煤電氣一體化合作模式邁向多元化。從上世紀(jì)九十年代起，晉煤集團(tuán)就在始終不懈地探索煤電產(chǎn)業(yè)鏈共同發(fā)展的路子，并且建設(shè)了煤矸石電廠，隨后又于本世紀(jì)初涉足瓦斯發(fā)電，在全國范圍內(nèi)率先發(fā)展起了“發(fā)電不用煤”的綠色電力集團(tuán)。近年來，該公司又進(jìn)一步探索“煤-氣-電”產(chǎn)業(yè)鏈，著力開展煤、電、氣一體化的電力發(fā)展模式，共裝配瓦斯發(fā)電機(jī)組97臺(tái)，裝機(jī)容量189兆瓦，約占全國10%左右；有50兆瓦煤矸石綜合利用電力裝機(jī)容量。此外，公司還積極發(fā)展低濃度瓦斯發(fā)電、乏風(fēng)發(fā)電和IGCC發(fā)電，計(jì)劃建設(shè)多個(gè)低熱值煤坑口煤電一體化項(xiàng)目。今年以來，企業(yè)更是抓住山西省推進(jìn)煤電一體化的政策機(jī)遇，探索形成了與電力大集團(tuán)開展長期供煤合作、獨(dú)立開發(fā)低熱值坑口電站、與當(dāng)?shù)卣_展煤電一體化合作等多種合作模式。此次，晉煤集團(tuán)與高平市人民政府開展的煤電一體化項(xiàng)目位于高平市西部，主要依托溝底煤礦。溝底煤礦位于高平市原村鄉(xiāng)交河村西，井田面積為71.1平方千米，地質(zhì)儲(chǔ)量5.8億噸，設(shè)計(jì)能力500萬噸/年，項(xiàng)目總投資約18億元。煤電化一體化項(xiàng)目建成后，年銷售收入可達(dá)145億元，實(shí)現(xiàn)利稅36億元，將會(huì)對(duì)高平市地方經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展提供強(qiáng)有力支撐。（三）我國首個(gè)煤制氣示范項(xiàng)目投運(yùn)2013年12月18日，由國家發(fā)改委核準(zhǔn)、中國大唐集團(tuán)建設(shè)的我國首個(gè)煤制天然氣示范項(xiàng)目——大唐內(nèi)蒙古克什克騰旗煤制天然氣項(xiàng)目投入運(yùn)行，正式向中石油北京段天然氣管線輸送清潔的煤制天然氣產(chǎn)品。克什克騰旗煤制天然氣項(xiàng)目建設(shè)規(guī)模為年產(chǎn)40億立方米，分三個(gè)系列連續(xù)滾動(dòng)建設(shè)，每系列建設(shè)規(guī)模為年產(chǎn)13.3億立方米。此次投產(chǎn)出氣的為克什克騰旗煤制天然氣項(xiàng)目一系列裝置，二、三系列裝置將分別于2014年和2016年建成投產(chǎn)。屆時(shí)，克什克騰旗煤制天然氣項(xiàng)目所產(chǎn)40億立方米天然氣將通過配套輸氣管線途經(jīng)赤峰市、錫林郭勒盟、承德市，在北京市密云縣古北口站經(jīng)中石油輸氣管路并入北京天然氣管網(wǎng)，線路全長430千米。據(jù)介紹，該項(xiàng)目的最大特點(diǎn)是以劣質(zhì)褐煤為原料，為世界首例，這為我國大規(guī)模開發(fā)利用褐煤找到了新途徑。褐煤由于發(fā)熱量低、灰分高、水分大，此前世界范圍內(nèi)在煤化工領(lǐng)域并無大規(guī)模利用的先例。目前，我國天然氣對(duì)外依存度已達(dá)30%，預(yù)計(jì)5年后將攀升到40%。煤制天然氣是我國政府鼓勵(lì)發(fā)展的五大新型煤化工路線之一，有利于緩解日益凸顯的天然氣供需矛盾。（四）全自動(dòng)采煤機(jī)“落戶”陽煤一礦2013年12月5日，從德國引進(jìn)的一套現(xiàn)代化全自動(dòng)采煤機(jī)，“落戶”陽煤集團(tuán)一礦8310工作面，并已進(jìn)入調(diào)試階段。這套采煤機(jī)組總投資達(dá)2.32億元，運(yùn)行功率達(dá)2390千瓦，一次截割煤層高度可達(dá)7.2米，滿足了該開采工作面平均6.41米的一次性采全高采煤工藝的厚度要求，變革了此前放頂煤開采的傳統(tǒng)工藝，開采效率得到顯著提升。陽煤一礦是陽煤集團(tuán)首家擁有此型智能化全自動(dòng)采煤機(jī)組的礦井。第五章2013年4季度山西煤化工行業(yè)貸款情況分析第一節(jié)行業(yè)融資需求分析一、行業(yè)總體信貸資金占用情況（一）資金占用情況2013年1-12月，山西省焦炭業(yè)累計(jì)利息支出50.15億元，同比增長37.79%，增速較去年同期有大幅增加；占銷售收入比重為3.90%，總體而言，利息支出占銷售收入比重有小幅下降，而利息支出比以往有中等幅度的上升。表142013年1-12月山西省焦炭業(yè)資金占用情況利息支出（億元）同比增長（%）占銷售收入比重(%)2012年1-12月38.596.602.662013年1-03月12.4712.324.052013年1-06月24.5630.514.042013年1-09月38.6642.694.282013年1-12月50.1537.793.90數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智（二）與其他區(qū)域焦炭行業(yè)信貸資金占用情況對(duì)比分析2013年1-12月，全國焦炭業(yè)利息支出超過一半集中在山西和河北兩省，總計(jì)高達(dá)64.80億元。表152013年1-12月全國各省市焦炭行業(yè)利息支出對(duì)比情況利息支出情況同比增速銷售收入同比增速利息支出占銷售收入的比重（千元）（%）（%）（%）全國12607397.0017.813.572.13山西5015007.0037.79-1.293.90河北1464631.004.25-10.561.80云南781606.009.248.802.89山東730982.0010.2414.390.96河南632819.0070.281.740.99陜西534100.0015.08-0.811.43江西461409.0037.954.602.74內(nèi)蒙古454048.00-46.8121.971.40江蘇412698.0015.4725.631.54新疆363990.0017.8517.123.22寧夏339747.0073.3079.552.47黑龍江330295.00-19.57-16.932.69遼寧327182.0060.7022.064.26湖南175609.0029.835.201.97貴州119264.0045.21-5.111.52四川116530.00-26.961.620.59天津106753.00-14.2396.893.00青海99988.00-8.72-52.936.68吉林46410.0026.73-5.130.78安徽35201.004.5916.721.87廣東32316.008.21-6.153.42重慶13639.00-36.473.560.73湖北9272.00-29.17-7.470.49福建3556.00-86.75-10.320.24甘肅345.00228.57521.190.05北京0.000.000.00#DIV/0!上海0.000.000.00#DIV/0!浙江0.000.000.00#DIV/0!廣西0.000.00-51.340.00海南0.000.000.00#DIV/0!西藏0.000.000.00#DIV/0!數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智二、行業(yè)融資需求分析2013年1-12月，山西焦炭行業(yè)產(chǎn)成品同比下降10.72%，較2012年同期有大幅下降；應(yīng)收賬款同比增長25.99%，較去年同期有大幅上升。2013年4季度，山西省焦炭行業(yè)生產(chǎn)有所下降，產(chǎn)成品資金占用率較3季度減少，應(yīng)收賬款同比增長較3季度有大幅度增加。表162013年1-12月山西省焦炭行業(yè)資金占用情況產(chǎn)成品同比增長（%）產(chǎn)成品資金占用率（%）應(yīng)收賬款同比增長（%）應(yīng)收賬款資金占用率（%）2012年1-12月7.458.892.6111.042013年1-03月-3.428.1731.3811.232013年1-06月-7.058.4318.6412.512013年1-09月-2.638.179.1911.602013年1-12月-10.728.0025.9913.81數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)智新開工項(xiàng)目方面，經(jīng)過國家部門批準(zhǔn)的基礎(chǔ)設(shè)施、新建或擴(kuò)建煤化工生產(chǎn)項(xiàng)目需要大量的資金需求。其中特別是現(xiàn)有企業(yè)以擴(kuò)大再生產(chǎn)為主的技術(shù)改造項(xiàng)目、煤化工科研項(xiàng)目、煤化工企業(yè)直接購置生產(chǎn)、倉儲(chǔ)、辦公等用房等。日常經(jīng)營方面，煤化工企業(yè)需要一定的中短期資金來保證日常經(jīng)營活動(dòng)。進(jìn)出口方面，煤化工企業(yè)進(jìn)口產(chǎn)品及設(shè)備則需要不同的幣種和信貸支持。國內(nèi)貿(mào)易方面，需要資金結(jié)算和融資，同時(shí)，在生產(chǎn)經(jīng)營中購買原材料需要支付一定的預(yù)付金，從而產(chǎn)生流動(dòng)資金需求。第二節(jié)行業(yè)非融資需求分析一、擔(dān)保質(zhì)押需求由于煤化工項(xiàng)目需要的資金額度大、風(fēng)險(xiǎn)高、項(xiàng)目復(fù)雜、技術(shù)要求高，因此，煤化工所需的大量資金需要一定的擔(dān)保質(zhì)押來減少風(fēng)險(xiǎn)。其中包括減少可控制的完工風(fēng)險(xiǎn)、生產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、環(huán)境保護(hù)風(fēng)險(xiǎn)等。二、供應(yīng)鏈管理供應(yīng)鏈管理已經(jīng)成為現(xiàn)代企業(yè)經(jīng)營管理的核心部分。企業(yè)所關(guān)注的已不再是單純的資金結(jié)算和融資，而是對(duì)加快資金周轉(zhuǎn)、降低融資成本、防范各類風(fēng)險(xiǎn)及優(yōu)化財(cái)務(wù)報(bào)表等方面的綜合需求。三、信用憑證在煤化工企業(yè)國內(nèi)貿(mào)易、與上下游企業(yè)資金結(jié)算、進(jìn)出口方面，企業(yè)為了保證資金穩(wěn)定運(yùn)行、加快資金流轉(zhuǎn)、降低市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，沒有未向收取或者獲得全額保證金，而開具信用證，減少資金占?jí)?，加快資金周轉(zhuǎn)，從而提高資金使用效率，增加資金使用效益。四、財(cái)務(wù)顧問由于煤化工企業(yè)的資金大，往往需要對(duì)企業(yè)資金進(jìn)行財(cái)務(wù)管理、投資理財(cái)來實(shí)現(xiàn)更高的收益率。同時(shí)在較多的兼并重組等關(guān)聯(lián)交易過程中，需要獨(dú)立的財(cái)務(wù)顧問出具報(bào)告，對(duì)關(guān)聯(lián)交易的公平性、合法性等給予專業(yè)建議。第三節(jié)銀行同業(yè)競(jìng)爭力分析一、銀行同業(yè)產(chǎn)品煤化工項(xiàng)目屬于大型項(xiàng)目，也是國家相關(guān)部門批準(zhǔn)的技術(shù)項(xiàng)目，因此一般來說具有周期長、建設(shè)資金大、項(xiàng)目復(fù)雜、技術(shù)要求高等特點(diǎn)，銀行一般在風(fēng)險(xiǎn)可控、市場(chǎng)預(yù)期看好、長期收益穩(wěn)定的情況下積極支持。針對(duì)信貸產(chǎn)品，主要有固定資產(chǎn)貸款、流動(dòng)資金貸款、銀團(tuán)貸款、融資項(xiàng)目等等。二、同業(yè)動(dòng)態(tài)為進(jìn)一步促進(jìn)山西省煤炭經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，2013年以來，山西省銀行業(yè)切實(shí)改善煤炭行業(yè)金融服務(wù)，積極支持礦井改造及省內(nèi)重點(diǎn)項(xiàng)目建設(shè)和省屬重點(diǎn)企業(yè)的信貸需求，前三季度煤炭行業(yè)新增貸款496億元，占全部新增貸款的33.9%。從貸款投向看，一是進(jìn)一步加大了煤炭行業(yè)信貸投放，9月末，全省煤炭行業(yè)貸款余額3552億元，同比增加648億元，增長22.4%，高于各項(xiàng)貸款增速8.84個(gè)百分點(diǎn)；煤炭行業(yè)貸款占比24.1%，比同期上升1.8個(gè)百分點(diǎn)；二是進(jìn)一步支持煤炭企業(yè)礦井改造等重點(diǎn)項(xiàng)目建設(shè)，今年以來向全省37座改造礦井新增技改貸款近350億元；三是進(jìn)一步滿足省屬煤企的信貸需求，前三季度，向7大煤企新增各類貸款419億元；四是支持新型煤炭產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目，投放煤層氣開發(fā)、煤電聯(lián)合等新型產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目貸款150億元。第六章2014年1季度山西煤化工行業(yè)展望與風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警第一節(jié)2014年1季度展望一、宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)預(yù)測(cè)在2013年的四個(gè)季度里，我國經(jīng)濟(jì)取得了穩(wěn)定的發(fā)展。在2014年第一季度，我國經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型與緊貨幣并存，消費(fèi)增速表現(xiàn)將好于基建和房地產(chǎn)投資，同時(shí)消費(fèi)和服務(wù)業(yè)投資回升將帶動(dòng)制造業(yè)投資穩(wěn)定，歐美復(fù)蘇啟動(dòng)帶動(dòng)出口有所好轉(zhuǎn)，我國經(jīng)濟(jì)將繼續(xù)穩(wěn)定發(fā)展。二、政策環(huán)境預(yù)測(cè)由于煤化工項(xiàng)目的水資源需求量大，而煤化工項(xiàng)目集中建設(shè)在中西部，恰恰可開發(fā)的水資源較少，因此污染水資源很可能受到社會(huì)和國家的關(guān)注，從而使得煤化工項(xiàng)目暫停，改造環(huán)保技術(shù)從