風(fēng)險(xiǎn)管理的國際準(zhǔn)則課件

商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的國際準(zhǔn)則

——巴塞爾協(xié)議1主要內(nèi)容巴塞爾協(xié)議發(fā)展的歷程1988巴塞爾協(xié)議Ⅰ的框架1998巴塞爾協(xié)議的修改內(nèi)容2004巴塞爾協(xié)議Ⅱ的變化2010巴塞爾協(xié)議Ⅲ簡介2巴塞爾協(xié)議發(fā)展的歷程1988年公布《巴塞爾協(xié)議》。1998巴塞爾協(xié)議（1996年修正版）,引入了市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；2004年6月，發(fā)布了《巴塞爾新資本協(xié)議》（巴塞爾協(xié)議Ⅱ），涵蓋了操作風(fēng)險(xiǎn)。2010年9月12日，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)管理層會(huì)議通過了巴塞爾協(xié)議Ⅲ，把流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理作為監(jiān)管重點(diǎn)。31988巴塞爾協(xié)議的框架一是界定了風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)=∑風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)類型×權(quán)重*二是界定了資本

第三個(gè)工作是界定了資本充足率要求

*41998巴塞爾協(xié)議的修改內(nèi)容將主要的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)*納入資本要求的范圍，所包括的是在交易帳戶中的利率風(fēng)險(xiǎn)和股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，以及在銀行帳戶和交易帳戶中的匯率風(fēng)險(xiǎn)和商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。資本充足率=資本/（信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)+12.5×市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本要求）在原協(xié)議一級(jí)資本、二級(jí)資本的基礎(chǔ)上，增加了三級(jí)資本，用來抵御市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。51998巴塞爾協(xié)議的修改內(nèi)容我國2004年《資本充足率管理辦法》和2005年《市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理指引》對(duì)交易賬戶的定義：商業(yè)銀行從事自營而短期持有并旨在日后出售或計(jì)劃從買賣的實(shí)際或預(yù)期價(jià)差、其他價(jià)格及利率變動(dòng)中獲利的金融工具頭寸為執(zhí)行客戶買賣委托及做市而持有的頭寸為規(guī)避交易賬戶其他項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)而持有的頭寸

61998巴塞爾協(xié)議的修改內(nèi)容抵御市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)所需要的資本計(jì)算方法有兩類：標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部模型法。標(biāo)準(zhǔn)法：利率風(fēng)險(xiǎn)*（標(biāo)準(zhǔn)期限法計(jì)算）匯率風(fēng)險(xiǎn)*（短邊法提8%）股票風(fēng)險(xiǎn)：多樣化組合提4%

單一組合提8%

商品風(fēng)險(xiǎn)：一般提15%

71998巴塞爾協(xié)議的修改內(nèi)容內(nèi)部模型法計(jì)算公式

[3×10日市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)Var值+４×10日特定風(fēng)險(xiǎn)Var

］×觸發(fā)額／８觸發(fā)額與銀行內(nèi)部控制的質(zhì)量有關(guān)，北美國家通常取８，英國取８～２５．

*82004巴塞爾協(xié)議Ⅱ的變化從原來的一個(gè)支柱(資本充足率要求)變成三個(gè)支柱,分別是:資本充足率要求、監(jiān)管當(dāng)局對(duì)資本充足率的監(jiān)督檢查、市場(chǎng)約束。92004巴塞爾協(xié)議Ⅱ的變化88年的文本只涉及到信用風(fēng)險(xiǎn)，96修正版涵蓋了信用風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，新巴塞爾協(xié)議包含了信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)。資本充足率=資本/（信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)和+12.5×市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本要求+12.5×操作風(fēng)險(xiǎn)資本要求）102004巴塞爾協(xié)議Ⅱ的變化信用風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)算有三種方法：

標(biāo)準(zhǔn)法、內(nèi)部評(píng)級(jí)初級(jí)法、內(nèi)部評(píng)級(jí)高級(jí)法。標(biāo)準(zhǔn)法計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的模型和88年的基本模型形式是一致的，都是線性模型：風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)=∑風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)類型×權(quán)重，但內(nèi)容有了大的變化，主要是權(quán)重的變化。*112004巴塞爾協(xié)議Ⅱ的變化權(quán)重的變化體現(xiàn)在三個(gè)方面：一是變?cè)瓉淼陌促Y產(chǎn)類型賦權(quán)重的做法，為按外部評(píng)級(jí)賦權(quán)重，有助于提高風(fēng)險(xiǎn)敏感度；二是改變了原來的對(duì)OECD國家有利，對(duì)非OECD國家歧視的做法，增強(qiáng)了客觀性。三是對(duì)評(píng)級(jí)過低的資產(chǎn)（B-以下）增設(shè)了150%的權(quán)重，強(qiáng)化了對(duì)低信用質(zhì)量資產(chǎn)的資本覆蓋。

122004巴塞爾協(xié)議Ⅱ的變化內(nèi)部評(píng)級(jí)法（IRB法）的基本思想：風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的信用風(fēng)險(xiǎn)資本要求=資本權(quán)重K×違約風(fēng)險(xiǎn)暴露EAD；

K是違約概率PD、違約損失率LGD和剩余期限M的函數(shù)K(PD、LGD、M)；(*)IRB初級(jí)法由銀行估計(jì)PD，巴塞爾委員會(huì)或監(jiān)管當(dāng)局規(guī)定

LGD、EAD和M；(*)IRB高級(jí)法由銀行估計(jì)PD、

LGD、EAD和M。132004巴塞爾協(xié)議Ⅱ的變化操作風(fēng)險(xiǎn)(*)的計(jì)算有三種方法：基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法和高級(jí)計(jì)量法。

1、基本指標(biāo)法：所需資本=商業(yè)銀行前三年總收入的平均值×15%

2、標(biāo)準(zhǔn)法：所需資本=∑各業(yè)務(wù)條線前三年總收入的平均值×反映這個(gè)業(yè)務(wù)線風(fēng)險(xiǎn)的貝塔因子142004巴塞爾協(xié)議Ⅱ的變化高級(jí)計(jì)量法：內(nèi)部度量法和損失分布法.內(nèi)部度量法：操作風(fēng)險(xiǎn)資本要求等于預(yù)期損失乘以固定參數(shù)乘以風(fēng)險(xiǎn)指數(shù)，預(yù)期損失等于發(fā)生概率乘以違約的損失乘以操作風(fēng)險(xiǎn)暴露敞口.固定參數(shù)由監(jiān)管當(dāng)局確定，相當(dāng)于將預(yù)期損失轉(zhuǎn)換成非預(yù)期損失的因子。風(fēng)險(xiǎn)指數(shù)是處理銀行個(gè)體損失分布特征的因子.

152004巴塞爾協(xié)議Ⅱ的變化損失分布法:分為參數(shù)法和非參數(shù)法。參數(shù)法是假設(shè)風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的概率服從泊松分布，損失嚴(yán)重程度服從對(duì)數(shù)正態(tài)分布或帕累托分布，再通過統(tǒng)計(jì)方法來估計(jì)參數(shù)。非參數(shù)法其實(shí)是一種在險(xiǎn)價(jià)值法，即VaR法。

162010巴塞爾協(xié)議Ⅲ簡介2015年1月1日前普通股與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的比例不低于4.5%，包括普通股在內(nèi)的一級(jí)資本充足率不低于6%，總資本充足率仍為8%。新規(guī)還要求銀行建立新的普通股“資本留存緩沖”，這部分資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的比例最終應(yīng)達(dá)到2.5%，亦即普通股資本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)比例最終將達(dá)到7%。172010巴塞爾協(xié)議Ⅲ簡介巴塞爾協(xié)議III把加強(qiáng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理作為監(jiān)管重點(diǎn)，就引入流動(dòng)性覆蓋率（LCR：優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)儲(chǔ)備