某傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理論文

畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文）中文題目：暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理學(xué)習(xí)中心（函授站）：北京宣武紅旗大學(xué)。專業(yè)：會計(jì)學(xué)。姓名：孫1。學(xué)號：1。指導(dǎo)教師：劉1。北京交通大學(xué)遠(yuǎn)程與繼續(xù)教育學(xué)院DATE\@"yyyy年M月"2016年6月畢業(yè)設(shè)計(jì)(論文)承諾書與版權(quán)使用授權(quán)書本人所呈交的畢業(yè)論文是本人在指導(dǎo)教師指導(dǎo)下獨(dú)立研究、寫作的成果。除了文中特別加以標(biāo)注和致謝之處外，論文中不包含其他人已經(jīng)發(fā)表或撰寫過的研究成果，也不包含為獲得北京交通大學(xué)或其他教育機(jī)構(gòu)的學(xué)位或證書而使用過的材料。與我一同工作的同志對本研究所做的任何貢獻(xiàn)均已在論文中作了明確的說明并表示了謝意。本畢業(yè)論文是本人在讀期間所完成的學(xué)業(yè)的組成部分，同意學(xué)校將本論文的部分或全部內(nèi)容編入有關(guān)書籍、數(shù)據(jù)庫保存，并向有關(guān)學(xué)術(shù)部門和國家相關(guān)教育主管部門呈交復(fù)印件、電子文檔，允許采用復(fù)制、印刷等方式將論文文本提供給讀者查閱和借閱。論文作者簽名：孫12016年12月25日指導(dǎo)教師簽名：劉1 2016年12月25日

北京交通大學(xué)畢業(yè)設(shè)計(jì)(論文)成績評議年級層次專業(yè)姓名題目指導(dǎo)教師評閱意見成績評定：指導(dǎo)教師：年月日答辯小組意見答辯小組負(fù)責(zé)人：年月日

北京交通大學(xué)畢業(yè)設(shè)計(jì)(論文)任務(wù)書本任務(wù)書下達(dá)給：2014級會計(jì)專業(yè)學(xué)生孫1設(shè)計(jì)（論文）題目：暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理一、畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文）基本內(nèi)容1緒論2營運(yùn)資金理論概述3暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理存在的問題4暢達(dá)傳媒集團(tuán)的營運(yùn)資金管理問題產(chǎn)生的原因分析5暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理的改善措施二、基本要求1、題目要明確、精煉，語句通順且相對完整，選題不要太泛、過廣。2、內(nèi)容體系層次分明，邏輯性強(qiáng)。不管具體體系如何，基本上應(yīng)按如下層次和邏輯關(guān)系展開：①提出問題（立題的背景，研究的理論與現(xiàn)實(shí)意義）→②分析問題（事物發(fā)展現(xiàn)狀、存在的問題剖析）→③解決問題（解決問題的方法、措施、對策等）。3、觀點(diǎn)明確，論述有理有據(jù)，語句通順。4、緊扣主題展開寫作，無必要或無關(guān)緊要的東西不寫。5、要嚴(yán)格按繼續(xù)學(xué)院規(guī)定的規(guī)范寫作論文。①內(nèi)容齊全：如中英文摘要、關(guān)鍵詞、目錄、前言、正文、結(jié)論、參考文獻(xiàn)、致謝等；②頁面設(shè)置符合規(guī)范；③章節(jié)設(shè)計(jì)符合規(guī)范；④字體設(shè)置符合規(guī)范；⑤圖表設(shè)計(jì)符合規(guī)范。

三、重點(diǎn)研究的問題1暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理存在的問題2暢達(dá)傳媒集團(tuán)的營運(yùn)資金管理問題產(chǎn)生的原因分析3暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理的改善措施四、主要技術(shù)指標(biāo)無五、其他要說明的問題無下達(dá)任務(wù)日期：2015年11月15日要求完成日期：2016年3月20日指導(dǎo)教師：劉1

開題報告題目：暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理學(xué)生姓名：孫1學(xué)號：147021162015年12月30日一、文獻(xiàn)綜述1、國外文獻(xiàn)綜述Johnc.Groth（2012）站在一個全新的角度去看待營運(yùn)資金。在文章《經(jīng)營周期:風(fēng)險、收益和機(jī)會》中，他認(rèn)為營運(yùn)資金的運(yùn)動過程是在前期墊支資金，而在后期收回，這恰恰就是一個投資的過程，因此可以把營運(yùn)資金看成是一筆投資，投資的目標(biāo)是要通過最少的資金，獲取最大的收益，利用營運(yùn)資金獲取收益，其中一個有效途徑就是努力降低其成本，提高資金利用效率，簡言之就是合理有效的進(jìn)行營運(yùn)資金的管理工作，這一獨(dú)創(chuàng)性的說法受到了理論界的廣泛認(rèn)可。KennethNtmn（2013）通過大量實(shí)證研究分析歸納出了影響營運(yùn)資金管理的戰(zhàn)略性因素。他的研究結(jié)論告訴我們，營運(yùn)資金管理并不是一項(xiàng)孤立的管理工作，它是和企業(yè)各部門的管理工作緊密聯(lián)系在一起的，它的目標(biāo)要和企業(yè)的整體戰(zhàn)略相一致。但受到當(dāng)時研究的限制，他的研究并沒有突破領(lǐng)域的局限，主要是研究了生產(chǎn)領(lǐng)域的營運(yùn)資金管理情況，并沒有拓展到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的其他領(lǐng)域，還是存在一定的局限性的。AndrewHarris（2014）提出影響營運(yùn)資金管理的因素不只存在于組織內(nèi)外部，企業(yè)既要考慮到這一點(diǎn)，同時也要考慮到如果市場發(fā)生變化，這些驅(qū)動因素的敏感性問題。但財務(wù)學(xué)術(shù)界對此方面的內(nèi)容缺乏一定的經(jīng)驗(yàn)研究。2、國內(nèi)文獻(xiàn)綜述王竹泉、馬廣林(2013)在《分銷渠道控制:跨區(qū)分銷企業(yè)營運(yùn)資金管理的重心》中認(rèn)為渠道控制才一是跨地區(qū)經(jīng)營企業(yè)管理營運(yùn)資金的重點(diǎn)內(nèi)容，營運(yùn)資金管理要和企業(yè)其他生產(chǎn)經(jīng)營活動相掛鉤，企業(yè)要與供應(yīng)商和客戶保持良好關(guān)系，這樣才有利于營運(yùn)資金的有效管理，降低生產(chǎn)經(jīng)營活動產(chǎn)生的成本，提高企業(yè)整體的經(jīng)濟(jì)效益。王燦(2014)在《國內(nèi)企業(yè)集團(tuán)營運(yùn)資金管理問題與對策研究》一文中對企業(yè)集團(tuán)這種特殊企業(yè)模式營運(yùn)資金管理進(jìn)行了研究，文中提出由于企業(yè)集團(tuán)規(guī)模大、層次多、經(jīng)營管理難度大，因此造成營運(yùn)資金風(fēng)險大、結(jié)構(gòu)比例失調(diào)、資金成本高等問題，而后針對這些問題提出了對策。二、選題的目的和意義企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的重要前提就是企業(yè)要具備合理的財務(wù)穩(wěn)健性，因此在現(xiàn)代管理管理工作中，營運(yùn)資金和現(xiàn)金流管理就理所應(yīng)當(dāng)成為重點(diǎn)領(lǐng)域。所以說，一個企業(yè)的營運(yùn)資金就像是企業(yè)體內(nèi)的血脈，它關(guān)乎著一個企業(yè)的發(fā)展速度和規(guī)模，同時也決定了一個企業(yè)競爭力的強(qiáng)弱。因此，加強(qiáng)企業(yè)營運(yùn)資金的管理就成為了目前企業(yè)財務(wù)管理工作中的核心，尤其對中小企業(yè)來說，由于自身存在的不足，資金能否合理的運(yùn)營更是保障中小企業(yè)實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的關(guān)鍵。然而，我國很多中小企業(yè)卻沒有意識到營運(yùn)資金管理的重要性，致使很多中小企業(yè)的運(yùn)營資金管理沒有秩序，導(dǎo)致中小企業(yè)融資困難，現(xiàn)金庫存不合理，缺乏應(yīng)有的信用制度及存貨管理不當(dāng)?shù)鹊?，最終影響中小企業(yè)發(fā)展緩慢。另外，還有一些中企業(yè)為了生存和擴(kuò)大規(guī)模，就一味的追求銷售，而忽略了對營運(yùn)資金方面的管理，在當(dāng)今快速發(fā)展的社會中使這些企業(yè)管理仍然局限于生產(chǎn)經(jīng)營型管理格局之中，嚴(yán)重阻礙了中小企業(yè)創(chuàng)新的發(fā)展。另外，我國對于中小企業(yè)發(fā)展的相關(guān)政策還不完善，一定程度上還存在著某些方面的“歧視”，從而使中小企業(yè)和大型企業(yè)之間在發(fā)展過程中產(chǎn)生不公平競爭；再加上，一些地方政府和行業(yè)管理部門對中小企業(yè)的運(yùn)營過度的干預(yù)，一定程度上使中小企業(yè)在財務(wù)管理發(fā)展規(guī)劃中缺乏自主性，只能以短期的財務(wù)管理目標(biāo)為發(fā)展方向，這就導(dǎo)致了中小企業(yè)使運(yùn)營資金管理的作用沒有得到充分發(fā)揮，從而阻礙了中小企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展壯大。所以說加強(qiáng)中小企業(yè)營運(yùn)資金管理的研究是促進(jìn)中小企業(yè)快速健康發(fā)展的關(guān)鍵。在以市場為導(dǎo)向的社會主義市場經(jīng)濟(jì)建設(shè)過程中，我國的中小企業(yè)取得了令世人矚目的成果，中小企業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中的地位越來越重要，是國民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分。認(rèn)真研究和吸取我國中小企業(yè)在社會主義市場經(jīng)濟(jì)建設(shè)過程中的營運(yùn)資金管理經(jīng)驗(yàn)與教訓(xùn)，加快建設(shè)和完善符合我國國情、又適應(yīng)二十一世紀(jì)激烈競爭環(huán)境的中小企業(yè)營運(yùn)資金管理模式，對我國中小企業(yè)的發(fā)展具有重要意義。本文以暢達(dá)傳媒集團(tuán)為例描述了我國企業(yè)資金管理過程中存在的種種問題，分析了產(chǎn)生這種問題的原因，并提出相應(yīng)的對策。為我國企業(yè)今后開展資金管理活動提供相關(guān)理論依據(jù)。三、研究方案（框架）1緒論1.1研究背景1.2選題的目的與意義1.3國內(nèi)外研究現(xiàn)狀 1.3.1國內(nèi)研究現(xiàn)狀1.3.2國外研究現(xiàn)狀2營運(yùn)資金理論概述 2.1營運(yùn)資金的概念 2.2營運(yùn)資金管理的內(nèi)容 2.3企業(yè)營運(yùn)資金管理的特點(diǎn) 2.4加強(qiáng)企業(yè)營運(yùn)資金管理的重要性 3暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理存在的問題 3.1暢達(dá)傳媒集團(tuán)簡介 3.2暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理問題分析 3.2.1現(xiàn)金管理方面存在的問題 3.2.2應(yīng)付賬款管理方面存在的問題 3.2.3應(yīng)收賬款管理方面存在的問題 4暢達(dá)傳媒集團(tuán)的營運(yùn)資金管理問題產(chǎn)生的原因分析 4.1現(xiàn)金問題產(chǎn)生的原因 4.2應(yīng)付賬款問題產(chǎn)生的原因 4.3應(yīng)收賬款問題產(chǎn)生的原因 5暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理的改善措施 5.1完善資金管理 5.2加強(qiáng)應(yīng)付賬款方面的管理 5.3強(qiáng)化應(yīng)收賬款的管理 6結(jié)論 四、進(jìn)度計(jì)劃序號階段及內(nèi)容起訖日期階段成果形式21查閱論題相關(guān)資料，研究國內(nèi)外已有的相關(guān)成果，準(zhǔn)備論文選題2015年11月25日-12月10日準(zhǔn)備、選題22完成論文的寫作提綱與開題，請導(dǎo)師指導(dǎo)、修改2015年12月11日-12月20日完成開題33撰寫論文與中期檢查2015年1月1日-3月15日獨(dú)立進(jìn)行畢業(yè)論文的撰寫研究工作，按照指導(dǎo)教師的意見修改論文44畢業(yè)學(xué)員完成答辯提綱，準(zhǔn)備畢業(yè)答辯2015年3月16日-4月15日結(jié)題驗(yàn)收五、指導(dǎo)教師意見孫1同學(xué)的論文“暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理”選題符合會計(jì)專業(yè)研究方向。開題報告在對營運(yùn)資金管理進(jìn)行文獻(xiàn)綜述的基礎(chǔ)上，計(jì)劃論文從暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理問題談起，分析暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理問題產(chǎn)生的原因，最后提出暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理的改善措施。開題報告的研究思路基本合理，框架架構(gòu)較清晰，同意其開題報告。指導(dǎo)教師：劉12016年1月4日

中期報告題目：暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理學(xué)生姓名：孫1學(xué)號：14702116一、進(jìn)展情況本題目來源于工作實(shí)踐，通過對所學(xué)科目的深入挖掘與理解，并與導(dǎo)師溝通，聽取導(dǎo)師的意見，以走訪調(diào)查的形式進(jìn)行調(diào)研并且進(jìn)行網(wǎng)上調(diào)查，綜合查閱多篇文獻(xiàn)，結(jié)合自己的研究興趣愛好以及指導(dǎo)老師的建議擬出的課題——暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司營運(yùn)資金管理。（一）課題主要任務(wù)本文以暢達(dá)傳媒集團(tuán)為例描述了我國企業(yè)資金管理過程中存在的種種問題，分析了產(chǎn)生這種問題的原因，并提出相應(yīng)的對策。為我國企業(yè)今后開展資金管理活動提供相關(guān)理論依據(jù)。（二）論文進(jìn)展情況論文內(nèi)容基本上按照下表預(yù)定內(nèi)容進(jìn)行開展，在查找能夠產(chǎn)生混沌的系統(tǒng)方程及對其利用隨機(jī)相位進(jìn)行混沌控制方面已經(jīng)做了一定的工作。論文進(jìn)度按照計(jì)劃進(jìn)行，因此后續(xù)工作的進(jìn)展應(yīng)該比較順利，論文可以按照計(jì)劃如期完成。序號階段及內(nèi)容起訖日期階段成果形式1查閱論題相關(guān)資料，研究國內(nèi)外已有的相關(guān)成果，完成論文的整體構(gòu)思、完成開題2016.01-2015.02詳細(xì)提綱及開題報告2完成論文的寫作細(xì)綱，請導(dǎo)師指導(dǎo)、修訂后進(jìn)入論文的第一稿寫作2016.02-2015.03論文第一稿3論文修改、定稿及答辯2016.03-2015.04定稿，答辯本文基于暢達(dá)傳媒集團(tuán)展開案例分析，研究企暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理存在的問題，進(jìn)而挖掘問題的成因，希望通過一系列的分析研究工作，從中總結(jié)出有益解決對策，使?fàn)I運(yùn)資金得到較好的管理，從而走出營運(yùn)資金管理不善、資金浪費(fèi)、經(jīng)營受限的困局。文章主要分四部分，第一部分企業(yè)營運(yùn)資金管理的理論概述，主要包括：營運(yùn)資金的概念；營運(yùn)資金管理的內(nèi)容；企業(yè)營運(yùn)資金管理的特點(diǎn)以及加強(qiáng)企業(yè)營運(yùn)資金管理的重要性。第二部分是暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理存在的問題。第三部分是暢達(dá)傳媒集團(tuán)的營運(yùn)資金管理問題產(chǎn)生的原因。第四部分主要針對企業(yè)存在問題提出了相應(yīng)的對策和建議。（三）取得的成果1.收集和整理資料，參閱部分收集到的資料，對論文命題有了初步的認(rèn)識。2.完成開題報告，并通過指導(dǎo)老師和論文開題答辯小組審查。3.通過文獻(xiàn)研究和實(shí)踐研究，對論文命題有了較為全面的理解后，結(jié)合研究成果，完成論文初稿的撰寫。（四）存在的主要問題及解決辦法在論文撰寫過程中，遇到的問題較多，首先遇到的問題就是沒有寫作經(jīng)驗(yàn)，由于在學(xué)校學(xué)習(xí)階段都是被動的學(xué)校書面知識，極少就行論文的撰寫，這給我拍帶來了巨大的挑戰(zhàn)；其次，由于需要一邊找工作，一邊就行論文撰寫，時間和精力上有所沖突；最后，分析并解決實(shí)際問題的能力有限，導(dǎo)致論文實(shí)際撰寫中存在困難。解決這些問題首先要多參考前人的研究成果，并多詢問老師和同學(xué)，得到他們的幫助，彌補(bǔ)寫作上的不足；其次是要很好的協(xié)調(diào)找工作和撰寫論文，充分的利用時間；最后就是多就行社會實(shí)踐，多思考問題，提高自己的解決問題的能力。（五）下一步的主要研究任務(wù)、具體設(shè)想與安排在往后的論文寫作中主要研究任務(wù)是在已完成的基礎(chǔ)上給予完善，具體的方法是參閱更多的相關(guān)研究文章，尤其是研究較為完整系統(tǒng)的書籍，深度提取其成果，結(jié)合本文的研究方向與思路來引用，下一步需要深入探討的問題如下：第一，暢達(dá)傳媒集團(tuán)的營運(yùn)資金管理現(xiàn)狀；第二，暢達(dá)傳媒集團(tuán)的營運(yùn)資金管理問題產(chǎn)生的原因；第三，暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理的改善措施。另外，論文的進(jìn)度方面，在初稿基礎(chǔ)上進(jìn)行修改，爭取在4月初完成論文終稿。二、指導(dǎo)教師意見孫1同學(xué)的論文，研究方法基本合理，論文進(jìn)度符合要求，同意其中期報告。指導(dǎo)教師：劉12016年2月16日

結(jié)題驗(yàn)收一、完成日期2016年3月16日二、完成質(zhì)量論文主題明確，框架比較合理，內(nèi)容基本充實(shí)。三、存在問題最后一章可考慮進(jìn)一步完善論文的具體性四、結(jié)論該同學(xué)論文達(dá)到會計(jì)專業(yè)本科畢業(yè)論文的要求，同意其參加答辯。指導(dǎo)教師：劉12016年3月16日中文摘要摘要：營運(yùn)資金是企業(yè)流動資產(chǎn)和流動負(fù)債的統(tǒng)稱，營運(yùn)資金是企業(yè)開展正常生產(chǎn)經(jīng)營活動的必要前提。營運(yùn)資金管理是財務(wù)管理的重中之重，也是企業(yè)資金管理的基礎(chǔ)。加快現(xiàn)金、應(yīng)付賬款和應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)速度，減少資金的不合理占用，降低資金成本。提高資金的運(yùn)用效益，以最小的投入，獲取最大的產(chǎn)出，就是遵守“資源最佳配置”原則。本文針對暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理的現(xiàn)狀和存在的問題，分析其產(chǎn)生的原因，并提出了優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和加強(qiáng)內(nèi)部控制的對策來強(qiáng)化企業(yè)營運(yùn)資金管理。結(jié)合信息手段實(shí)現(xiàn)營運(yùn)資金管理創(chuàng)新，從營運(yùn)資金的構(gòu)成要素入手，深入探尋運(yùn)用各種管理創(chuàng)新手段加強(qiáng)營運(yùn)資金管理的途徑和方法。關(guān)鍵詞：暢達(dá)傳媒；營運(yùn)資金；對策分析ABSTRACTABSTRACT:Workingcapitaliscurrentassetsandcurrentliabilitiesofenterprisescollectively,tocarryoutnormalbusinessworkingcapitalisanecessaryprerequisiteforproductionandbusinessactivities.Workingcapitalmanagementisthemostimportantpartoffinancialmanagement,asloisthefoundationofcapitalmanagement.Speedupthecash,inventoryandreceivablesturnoverrate,reducecapitalunreasonableoccupation,lowerfundingcosts.Increasetheuseofcapitalefficiency,withminimalinvestment,forthemaximumoutputistocomplywith"bestallocationofresources"principle.Inthispaper,forthecurrentmanagementofSMEworkingcapitalsituationandproblems,toanalyzethecausesandproposedtooptimizethestructureofassetsandliabilitiesandthestrengtheningofinternalcontrolmeasurestostrengthenenterprisemanagementofworkingcapital.Focusonthethreeaspectsofworkingcapitalfromtheclassification,supplychain,procurement,production,sales,abouthowtostrengthentheworkingcapitalmanagement.Atthesametime,strengthencombinationofinformationmeanstoachievetheworkingcapitalmanagementinnovation,fromtheelementsofworkingcapital,furtherexploretheuseofavarietyofinnovativemeanstostrengthenthemanagementofworkingcapitalmanagementapproachandmethods.KEYWORDS：SME;workingcapital;efficiency;ManagementStrategies目錄中文摘要 13ABSTRACT ii1緒論 51.1選題背景 51.2選題的目的與意義 51.3國內(nèi)外研究現(xiàn)狀 51.3.1國內(nèi)研究現(xiàn)狀 51.3.2國外研究現(xiàn)狀 72營運(yùn)資金理論概述 82.1營運(yùn)資金的概念 82.2營運(yùn)資金管理的內(nèi)容 82.3企業(yè)營運(yùn)資金管理的特點(diǎn) 82.4加強(qiáng)企業(yè)營運(yùn)資金管理的重要性 93暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理存在的問題 103.1暢達(dá)傳媒集團(tuán)簡介 103.2暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理問題分析 103.2.1現(xiàn)金管理方面存在的問題 103.2.2應(yīng)付賬款管理方面存在的問題 123.2.3應(yīng)收賬款管理反面存在的問題 134暢達(dá)傳媒集團(tuán)的營運(yùn)資金管理問題產(chǎn)生的原因分析 154.1現(xiàn)金問題產(chǎn)生的原因 154.2應(yīng)付賬款問題產(chǎn)生的原因 154.3應(yīng)收賬款問題產(chǎn)生的原因 164.3.1缺少信用檔案，保護(hù)意識不強(qiáng) 164.3.2回收力度缺乏，監(jiān)管機(jī)制不健全 165暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理額改善措施 185.1完善資金管理 185.2加強(qiáng)應(yīng)付賬款方面的管理 185.3強(qiáng)化應(yīng)收賬款的管理 196結(jié)論 23參考文獻(xiàn) 241緒論本文首先圍繞營運(yùn)資金的定義，然后針對暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理的現(xiàn)狀和存在的問題，分析其產(chǎn)生的原因，并提出了優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和加強(qiáng)內(nèi)部控制等對策來強(qiáng)化企業(yè)營運(yùn)資金管理，提出解決暢達(dá)傳媒集團(tuán)財務(wù)管理中存在問題的對策。1.1選題背景理財活動是市場經(jīng)濟(jì)條件下的基本管理活動之一。二十世紀(jì)八十年代以后，隨著社會主義市場經(jīng)濟(jì)體制的建立和發(fā)展，我國企業(yè)逐步成為自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧的經(jīng)濟(jì)實(shí)體。因此，財務(wù)管理在企業(yè)各項(xiàng)管理中的地位便突顯出來了。財務(wù)管理主要包括以下四個方面內(nèi)容：企業(yè)籌資引起的財務(wù)活動、企業(yè)投資引起的財務(wù)活動、企業(yè)日常經(jīng)營引起的財務(wù)活動、企業(yè)分配引起的財務(wù)活動。這四個方面相互聯(lián)系、相互依存，構(gòu)成了財務(wù)管理的基本內(nèi)容。我們將企業(yè)日常經(jīng)營資金，即流動資產(chǎn)與流動負(fù)債的管理稱為營運(yùn)資金管理。營運(yùn)資金管理在財務(wù)管理乃至企業(yè)管理之中占有非常重要的地位。1.2選題的目的與意義中小企業(yè)普遍存在規(guī)模小、自有資金不足、籌資困難、抗風(fēng)險能力弱等特性為彌補(bǔ)其不足，增強(qiáng)其競爭力，加強(qiáng)營運(yùn)資金管理愈顯重要。近年來，中小企業(yè)已成為我國國民經(jīng)濟(jì)生活中的一支重要力量。但是，我國中小企業(yè)是在改革開放的大好形式下才發(fā)展起來的。時間短，資金少，大多數(shù)還處在原始積累階段，營運(yùn)資金短缺問題是生產(chǎn)經(jīng)營過程中所面臨的一個突出問題。營運(yùn)資金是指企業(yè)流動資產(chǎn)減去流動負(fù)債的差額，中小企業(yè)的生存和發(fā)展在很大程度上甚至可以說在根本上是維系于營運(yùn)資金的管理和運(yùn)轉(zhuǎn)情況的。只有營運(yùn)資金不斷處于良好的管理和運(yùn)轉(zhuǎn)之中，企業(yè)才能得以生存，才有發(fā)展的基礎(chǔ)企業(yè)的目標(biāo)才能得以有實(shí)現(xiàn)的可能。盡管在轉(zhuǎn)制過程中，不合理的因素正在逐步得到改善，但由于種種原因，民營企業(yè)在營運(yùn)資金管理上仍存在許多薄弱環(huán)節(jié)。在企業(yè)資金管理中，營運(yùn)資金管理是企業(yè)資金管理的基礎(chǔ)，這是因?yàn)闋I運(yùn)資金是企業(yè)日常流動性最大、變化最快和周轉(zhuǎn)性最強(qiáng)的資金，企業(yè)一定時期資金盈利水平的高低主要是取決于其營運(yùn)資金管理水平的高低，也是一個被廣泛應(yīng)用于考核企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的指標(biāo)。1.3國內(nèi)外研究現(xiàn)狀 1.3.1國內(nèi)研究現(xiàn)狀營運(yùn)資金管理是企業(yè)財務(wù)管理的重要內(nèi)容，財務(wù)經(jīng)理在營運(yùn)資金管理上所花費(fèi)的時間占了三分之一以上。但20世紀(jì)90年代以來，國內(nèi)對于營運(yùn)資金管理的研究基本上處于停滯狀態(tài)，其理論框架與20世紀(jì)80年代相比沒有什么變化，仍然停留在孤立地研究企業(yè)的存貨控制和應(yīng)收賬款管理上，忽視了營運(yùn)資金管理與業(yè)務(wù)管理的內(nèi)在聯(lián)系。王竹泉教授率先提出“基于渠道管理的營運(yùn)資金管理理論”構(gòu)想，嘗試將營運(yùn)資金管理研究與渠道管理等領(lǐng)域的研究相結(jié)合，以營運(yùn)資金的重新分類為切入點(diǎn)，以渠道管理影響營運(yùn)資金管理的機(jī)理研究、營運(yùn)資金管理績效評價體系設(shè)計(jì)和營運(yùn)資金管理策略與管理模式研究等為主要內(nèi)容，探索營運(yùn)資金管理基礎(chǔ)理論的創(chuàng)新和突破，改變了20多年來營運(yùn)資金管理基礎(chǔ)理論停滯不前的局面。主要學(xué)術(shù)觀點(diǎn)和研究成果如下：

王竹泉、馬廣林（2005）提出“將跨地區(qū)經(jīng)營企業(yè)營運(yùn)資金管理的重心轉(zhuǎn)移到渠道控制上”的新理念，并倡導(dǎo)將營運(yùn)資金管理研究與供應(yīng)鏈管理、渠道管理和客戶關(guān)系管理等研究有機(jī)結(jié)合起來。王竹泉、逄詠梅、孫建強(qiáng)（2007）對營運(yùn)資金進(jìn)行了重新分類，首先將營運(yùn)資金分為經(jīng)營活動營運(yùn)資金和理財活動營運(yùn)資金，并進(jìn)一步將經(jīng)營活動營運(yùn)資金按照其與供應(yīng)鏈或渠道的關(guān)系分為營銷渠道的營運(yùn)資金、生產(chǎn)渠道的營運(yùn)資金和采購渠道的營運(yùn)資金。在此基礎(chǔ)上，他們構(gòu)建了一套全新的渠道管理視角的營運(yùn)資金管理績效評價體系，為基于渠道管理的營運(yùn)資金管理策略和管理模式研究奠定了基礎(chǔ)。王竹泉、劉文1、高芳（2007）發(fā)表了“中國上市公司營運(yùn)資金管理調(diào)查：1997-2006”，并按營運(yùn)資金周轉(zhuǎn)期指標(biāo)發(fā)布了“2006年度中國上市公司營運(yùn)資金管理績效排行榜”。王竹泉、劉文1等（2009）發(fā)表了“中國上市公司營運(yùn)資金管理調(diào)查：2007-2008”，除按與2006年度排行榜同樣的評價指標(biāo)對上市公司營運(yùn)資金管理績效進(jìn)行排行外，還首次采用“經(jīng)營活動營運(yùn)資金周轉(zhuǎn)期（按渠道）”對2007-2008年度中國上市公司營運(yùn)資金管理績效進(jìn)行了排行。2009年8月8日，“中國企業(yè)營運(yùn)資金管理研究中心”落戶中國海洋大學(xué)，王竹泉教授擔(dān)任研究中心主任。該中心作為全國會計(jì)領(lǐng)軍人才培養(yǎng)工程設(shè)立的第一個合作研究基地，將接受中國會計(jì)學(xué)會領(lǐng)導(dǎo)，吸收企業(yè)類、學(xué)術(shù)類領(lǐng)軍班學(xué)員參與研究。除研究中心專職研究人員外，目前已有27名實(shí)務(wù)界專家或理論界學(xué)者成為中國企業(yè)營運(yùn)資金管理研究中心的首批特邀研究員，并有12名國內(nèi)著名專家學(xué)者擔(dān)任研究中心的顧問。這標(biāo)志著本研究方向的研究已得到社會的廣泛認(rèn)可，中國企業(yè)營運(yùn)資金管理的研究也從此邁入了一個嶄新的階段。按照規(guī)劃，中國企業(yè)營運(yùn)資金管理研究中心將持續(xù)開展中國企業(yè)營運(yùn)資金管理調(diào)查，定期發(fā)布“中國企業(yè)營運(yùn)資金管理績效排行榜”，研究開發(fā)“中國營運(yùn)資金管理數(shù)據(jù)平臺”和“中國營運(yùn)資金管理案例庫”，并積極開展?fàn)I運(yùn)資金管理的專題咨詢和培訓(xùn)?？梢灶A(yù)見，本研究方向的研究將對豐富和發(fā)展?fàn)I運(yùn)資金管理理論、提升我國企業(yè)營運(yùn)資金管理水平產(chǎn)生重要的促進(jìn)作用。1.3.2國外研究現(xiàn)狀對于營運(yùn)資金管理方面的研究，西方發(fā)達(dá)國家起步較早。西方企業(yè)在長期實(shí)踐中，對營運(yùn)資金的管理已經(jīng)形成了一個較系統(tǒng)、較科學(xué)的體系，其主要側(cè)重于優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)，追求資金協(xié)調(diào)和強(qiáng)化資金定量質(zhì)控。在采取手段上，追求企業(yè)內(nèi)部用資和企業(yè)外部融資緊密結(jié)合；在管理重點(diǎn)上，以優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)為主，即通過優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、資本結(jié)構(gòu)來實(shí)現(xiàn)和保持良好的財務(wù)狀況。西方企業(yè)由于身處發(fā)達(dá)的金融市場中，其資金循環(huán)與金融市場的資金循環(huán)息息相關(guān)。企業(yè)在決定籌措資金時，關(guān)注的重點(diǎn)為企業(yè)籌措資金的總量、時間與金融市場可能提供資源相適應(yīng)。此外，在西方企業(yè)營運(yùn)資金管理中，充分體現(xiàn)了定性與定量分析相結(jié)合的原則。例如在現(xiàn)金和有價證券管理中，從理論上要求企業(yè)必須有一個必要的現(xiàn)金持有量，現(xiàn)金要得到最大限度地利用，每筆閑置資金都能得到最高的利息收入，同時，又使用著各種現(xiàn)金管理模型，用來確定現(xiàn)金的最佳持有量；在應(yīng)收賬款管理中，既強(qiáng)調(diào)保持一定比重應(yīng)收賬款的重要性與企業(yè)制定信用政策的重要性，同時又要進(jìn)行各種不同的應(yīng)收賬款管理方案的數(shù)量比較。在國外營運(yùn)資金管理領(lǐng)域的研究中最具有代表性的是丹尼森（Denison）在1976年提出的關(guān)于銷售增長和通貨膨脹壓力對企業(yè)“現(xiàn)金短缺”誘導(dǎo)效應(yīng)研究，以及威爾什（Welsch）等人于1991年提出的企業(yè)規(guī)模大小對企業(yè)現(xiàn)金流量的影響。由于現(xiàn)金流量狀況能對企業(yè)產(chǎn)生重要影響，已有不少學(xué)者對以現(xiàn)金流為基礎(chǔ)的分析指標(biāo)進(jìn)行了研究。較早將營運(yùn)資金管理中最主要的現(xiàn)金流量指標(biāo)引入體系的是瓦爾特（Walter），他將現(xiàn)金流量指標(biāo)用于財務(wù)分析與危機(jī)預(yù)警，這種分析思路導(dǎo)致了財務(wù)預(yù)警體系的建立。2營運(yùn)資金理論概述2.1營運(yùn)資金的概念營運(yùn)資金在學(xué)術(shù)界有兩種定義。一種把營運(yùn)資本定義為流動資產(chǎn)減流動負(fù)債。因此，營運(yùn)資本表示企業(yè)在現(xiàn)金、有價證券、應(yīng)收賬款和存貨方面的投資減去用于流動資產(chǎn)籌資的流動負(fù)債。一種是指企業(yè)的全部流動資產(chǎn)總額包含了企業(yè)所有流動資產(chǎn)，即企業(yè)一定時期持有的現(xiàn)金和有價證券、應(yīng)收和與預(yù)付賬款及各類存貨資產(chǎn)等。這種理解方式主要在研究企業(yè)流動資產(chǎn)的流動性和周轉(zhuǎn)狀況時使用。短期的現(xiàn)金流又被稱為“營運(yùn)資金”，通常是未來三個月內(nèi)企業(yè)經(jīng)營所需的資金。2.2營運(yùn)資金管理的內(nèi)容企業(yè)營運(yùn)資金管理主要從現(xiàn)金，應(yīng)收賬款，應(yīng)付賬款三個方面考慮。通過現(xiàn)金管理，使現(xiàn)金收支不但在數(shù)量上，而且在時間上相互銜接，對于企業(yè)經(jīng)營活動的現(xiàn)金需要，降低企業(yè)的閑置現(xiàn)金數(shù)量，提高現(xiàn)金收益率具有重要意義。最佳的現(xiàn)金持有量是在能滿足企業(yè)經(jīng)營需要的前提下，所有成本總和最低時的持有量。應(yīng)收賬款的管理，它主要的功能有促進(jìn)銷售，減少存貨等，與之對應(yīng)的是它也有機(jī)會成本，管理成本，壞賬成本。信用政策便隨著產(chǎn)生，即營收賬款的管理政策，指企業(yè)為對應(yīng)收賬款投資進(jìn)行規(guī)劃與控制而確定的基本原則與行為規(guī)范包括信用標(biāo)準(zhǔn)、信用條件和信用政策三部分內(nèi)容。應(yīng)收帳款的管理已成為企業(yè)加速資金周轉(zhuǎn)、降低經(jīng)營風(fēng)險的重要手段，是企業(yè)財務(wù)管理甚至經(jīng)營管理中的重點(diǎn)。相比之下，對應(yīng)付帳款的管理則鮮被提及。在會計(jì)理論中，應(yīng)付帳款是指企業(yè)因購買材料、商品或接受勞務(wù)供應(yīng)等而發(fā)生的債務(wù)，它反映的是經(jīng)濟(jì)交易中“買方”與“賣方”之間的關(guān)系，即作為買方的企業(yè)與作為賣方的供應(yīng)商之間的關(guān)系。傳統(tǒng)觀念認(rèn)為，既然大多數(shù)生產(chǎn)要素的市場是買方市場，只要我有購買需求，就會有賣家找上門來，與供應(yīng)商的關(guān)系如何并不重要，因此對應(yīng)付帳款不存在有意識的管理，對帳和盡可能地延緩支付貨款成為應(yīng)付帳款管理的主要內(nèi)容。2.3企業(yè)營運(yùn)資金管理的特點(diǎn)為了有效地管理企業(yè)的營運(yùn)資金，必須研究營運(yùn)資金的特點(diǎn)，以便有針對性地進(jìn)行管理。營運(yùn)資金一般具有以下特點(diǎn)：周轉(zhuǎn)時間短，根據(jù)這一特點(diǎn)，說明營運(yùn)資金可以通過短期籌資方式加以解決非現(xiàn)金形態(tài)的營運(yùn)資金如存貨、應(yīng)收賬款、短期有價證券容易變現(xiàn)，這一點(diǎn)對企業(yè)應(yīng)付臨時性的資金需求有重要意義。數(shù)量具有波動性，流動資產(chǎn)或流動負(fù)債容易受內(nèi)外條件的影響，數(shù)量的波動往往很大。但是，一個經(jīng)營業(yè)績優(yōu)越的企業(yè)應(yīng)該有一個正常的波動范圍，除非外界條件變化迫使整個行業(yè)受影響。來源具有多樣性，營運(yùn)資金的需求問題既可通過長期籌資方式解決，也可通過短期籌資方式解決。僅短期籌資就有，銀行短期借款、短期融資、商業(yè)信用、票據(jù)貼現(xiàn)等多種方式。2.4加強(qiáng)企業(yè)營運(yùn)資金管理的重要性營運(yùn)資金的管理主要是對現(xiàn)金、應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)速度的控制，降低營運(yùn)。資金的持有、管理成本，提高資金利用效果。營運(yùn)資金運(yùn)用好壞是決定一個企業(yè)是否成功最主要的因素之一不當(dāng)?shù)臓I運(yùn)資金管理會使企業(yè)走入困境，反之正確的營運(yùn)資金政策則能作為企業(yè)發(fā)展的后盾，為企業(yè)的發(fā)展注入一劑強(qiáng)心針。中小企業(yè)由于缺乏外部籌資能力和內(nèi)部資金調(diào)度余地，因而更應(yīng)加強(qiáng)營運(yùn)資金管理，使企業(yè)理財更加科學(xué)有效。企業(yè)在正常的日常經(jīng)營運(yùn)轉(zhuǎn)中就必須要擁有適量的營運(yùn)資金，營運(yùn)資金在企業(yè)供產(chǎn)銷活動中處于重要地位，對企業(yè)利潤目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)會產(chǎn)生重大影響，營運(yùn)資金管理是企業(yè)財務(wù)管理的重要組成部分，因此應(yīng)加強(qiáng)對營運(yùn)資金的分析。營運(yùn)資金管理在企業(yè)的財務(wù)管理中占據(jù)著非常重要的地位營運(yùn)資金是企業(yè)日常流動性最大、變化最快和周轉(zhuǎn)性最強(qiáng)的資金，企業(yè)一定時期資金盈利水平的高低主要取決于營運(yùn)資金管理水平的高低。

3暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理存在的問題3.1暢達(dá)傳媒集團(tuán)簡介暢達(dá)傳媒，匯聚了中國高鐵傳媒行業(yè)最富經(jīng)驗(yàn)團(tuán)隊(duì)，目前擁有北京鐵路局、濟(jì)南鐵路局及廣州鐵路局超過400列組高鐵動車列組、200列普速列車內(nèi)平面媒體的獨(dú)家經(jīng)營權(quán)，全面覆蓋近500條中國高鐵運(yùn)行線路及95%的高鐵通行城市，是中國領(lǐng)先的高鐵傳媒集團(tuán)。暢達(dá)傳媒，以高鐵媒體為載體，以高效傳播為導(dǎo)向，針對中國最具購買力和消費(fèi)力的高鐵人群，協(xié)助廣告主實(shí)現(xiàn)品牌傳播，助力廣告主提升銷售，實(shí)現(xiàn)廣告主企業(yè)價值最大化。作為中國高鐵媒體行業(yè)的領(lǐng)軍企業(yè)，暢達(dá)集團(tuán)擁有“中國高鐵國門站”北京南站全部平面媒體，以及北京鐵路局、廣州鐵路局、濟(jì)南鐵路局高鐵動車及普速列車的獨(dú)家廣告經(jīng)營權(quán)。暢達(dá)傳媒發(fā)布了創(chuàng)新的“移動互聯(lián)網(wǎng)+高鐵媒體”戰(zhàn)略。暢達(dá)傳媒“移動互聯(lián)網(wǎng)+高鐵媒體”戰(zhàn)略的核心優(yōu)勢，是以移動互聯(lián)網(wǎng)“連接、互動、傳播”三大要素中的“傳播”作為突破點(diǎn)，將高鐵車廂內(nèi)媒體作為移動互聯(lián)產(chǎn)品的線下渠道和導(dǎo)流平臺，引導(dǎo)長時間停留的數(shù)億乘客掃描面前廣告上的二維碼，關(guān)注及下載移動應(yīng)用和手游產(chǎn)品；同時通過Ibeacon技術(shù)，旅客可以在車廂內(nèi)使用微信搖一搖功能，獲取海量超值優(yōu)惠券。暢達(dá)傳媒已和眾多移動互聯(lián)領(lǐng)軍企業(yè)建立戰(zhàn)略合作，開發(fā)移動應(yīng)用、手游、高鐵車廂內(nèi)虛擬現(xiàn)實(shí)平臺以及Ibeacon技術(shù)。3.2暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理問題分析3.2.1現(xiàn)金管理方面存在的問題盡管每個企業(yè)都可能制訂了現(xiàn)金使用計(jì)劃和各項(xiàng)費(fèi)用開支計(jì)劃，但是實(shí)際情況，很多的企業(yè)根本不能按計(jì)劃實(shí)施，使得現(xiàn)金使用的計(jì)劃形同虛設(shè)，沒有任何的實(shí)際意義，導(dǎo)致計(jì)劃與實(shí)際嚴(yán)重脫節(jié)，使企業(yè)在現(xiàn)金管理上趨于盲目的狀態(tài)，影響企業(yè)現(xiàn)金的正常周轉(zhuǎn)。具體體現(xiàn)在：3.2.1.1現(xiàn)金管理混亂眾所周知，現(xiàn)金資產(chǎn)有兩個極為顯著的特點(diǎn):流動性最強(qiáng)、獲利水平最低。庫存現(xiàn)金閑置或短缺均對企業(yè)的發(fā)展有害而無益。在部分大中小企業(yè)中，財務(wù)管理機(jī)構(gòu)不健全、財務(wù)人員短缺、財務(wù)管理意識薄弱，疏于對現(xiàn)金進(jìn)行管理，現(xiàn)金或者高額持有，大量富余閑置，或者余額不足，貨款不夠付現(xiàn)的情況時有發(fā)生，偶爾還會出現(xiàn)現(xiàn)金坐支的情況。這種混亂的現(xiàn)金管理模式大大降低了企業(yè)的經(jīng)營效率，不利于企業(yè)提高綜合競爭力。3.2.1.2現(xiàn)金流不平衡據(jù)有關(guān)調(diào)查顯示，我國企業(yè)的發(fā)展大多都是以銀行借款為主，有的企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率嚴(yán)重超過65%的國際警戒線。有的企業(yè)，甚至所有的現(xiàn)金流都來自銀行貸款。一旦企業(yè)的現(xiàn)金流短缺，極有可能造成企業(yè)的生產(chǎn)受到嚴(yán)重影響甚至倒閉現(xiàn)金流對于企業(yè)，就像血液對于人。只有血液充足且流動順暢，人體才會健康，良性循環(huán)的現(xiàn)金流可以使企業(yè)健康成長。企業(yè)若沒有充足的現(xiàn)金就無法運(yùn)轉(zhuǎn)。如果現(xiàn)金流出現(xiàn)負(fù)債，將會導(dǎo)致企業(yè)正常營運(yùn)活動的中斷，并引起連鎖反應(yīng)，導(dǎo)致企業(yè)事業(yè)的夭折。企業(yè)管理者應(yīng)經(jīng)常關(guān)注企業(yè)現(xiàn)金流，充分考慮資金的流入流出，并做好一旦現(xiàn)金流出現(xiàn)負(fù)值的防范措施。在企業(yè)的運(yùn)營過程中，保證現(xiàn)金流不中斷非常關(guān)鍵?，F(xiàn)金流的平衡是現(xiàn)代企業(yè)融資發(fā)展中不可忽視的問題?，F(xiàn)金流量流入流出比分析表3.1暢達(dá)傳媒集團(tuán)2011-2014年現(xiàn)金流入流出比2014年2013年2012年2011年經(jīng)營活動現(xiàn)金流入流出比1.19711.19711.05101.2142投資活動現(xiàn)金流入流出比0.03310.00440.00030籌資活動現(xiàn)金流入流出比1.76800.75492.73161.1466從表3.1可以看出，暢達(dá)傳媒集團(tuán)的經(jīng)營活動現(xiàn)金流入流出比不是很高，表明暢達(dá)傳媒集團(tuán)每一元的現(xiàn)金流出可以換回的現(xiàn)金不多，盈利能力不強(qiáng)；暢達(dá)傳媒集團(tuán)的投資活動現(xiàn)金流入流出比在這四年中數(shù)據(jù)都很低，因?yàn)闀尺_(dá)傳媒集團(tuán)連續(xù)四年都出現(xiàn)了較大規(guī)模的投資活動，基本上只有現(xiàn)金流出，現(xiàn)金流入量很低；暢達(dá)傳媒集團(tuán)的籌資活動現(xiàn)金流入流出較不穩(wěn)定。2012年由于經(jīng)營活動產(chǎn)生現(xiàn)金凈流量很低，所以在此期間籌資活動的現(xiàn)金流入流出比達(dá)到2.7316，當(dāng)然關(guān)于籌資活動的現(xiàn)金流入流出比還必須按照公司前期所籌資金到期情況而定。除了2013年度籌資活動現(xiàn)金流入流出比以外，其他三個年度均大于1，這些說明暢達(dá)傳媒集團(tuán)經(jīng)營活動相對平穩(wěn)，為了取得更大的盈利，暢達(dá)傳媒集團(tuán)圍繞著現(xiàn)金流量仍然在進(jìn)行調(diào)整。3.2.2應(yīng)付賬款管理方面存在的問題隨著企業(yè)的發(fā)展壯大，應(yīng)付賬款的管理顯得越來越重要。所以根據(jù)對暢達(dá)傳媒集團(tuán)在營運(yùn)資金方面的深入調(diào)查發(fā)現(xiàn)，其應(yīng)付賬款管理方面存在著很大的問題，比如帳實(shí)不符導(dǎo)致催款難、錯記賬、賬務(wù)核銷后供應(yīng)商往回要錢，由于某些原因賬務(wù)無法往回沖等等。其主要有：3.2.2.1應(yīng)付賬款長期掛賬應(yīng)付賬款的長期掛賬，主要表現(xiàn)在企業(yè)的若干“應(yīng)付賬款”明細(xì)款項(xiàng)長期未付而掛賬，有的屬于合同糾紛或缺乏償債能力無力償還；有的屬于銷貨單位消亡而無從支付的情況，這種情況下，被審計(jì)單位極易隱瞞利潤，虛增債務(wù)。處于成熟期或者衰退期的暢達(dá)傳媒集團(tuán)有穩(wěn)定的供應(yīng)商，在平穩(wěn)的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，缺乏危機(jī)感，自然的習(xí)慣性選擇了逾期付款，可能在之前的交易中供應(yīng)商也對“老客戶”的拖欠表示了默許；暢達(dá)傳媒集團(tuán)選擇逾期付款的外部原因可能是供應(yīng)商沒有提供較為吸引人的信用政策，如果逾期付款的成本高于從其他渠道融資成本，暢達(dá)傳媒集團(tuán)可能會選擇更合適的融資渠道而按時支付貨款。3.2.2.2利用應(yīng)付賬款?貪污現(xiàn)金折扣暢達(dá)傳媒集團(tuán)在支付貨款符合現(xiàn)金折扣的條件下?按總額支付?然后從對方套取現(xiàn)金私分或留存“小金庫”。按規(guī)定.對儲款期內(nèi)付款享有現(xiàn)金折扣的應(yīng)付賬款:按—總價借記:“材料采購”?貸記“應(yīng)付賬款”；在件款掰內(nèi)付款時?對享有的現(xiàn)金折扣應(yīng)予以扣除而以折扣后的金額付款。但暢達(dá)傳媒集團(tuán)有時在付款時?對享有的現(xiàn)金折扣不予扣除?通過以下方式套取現(xiàn)金折扣?即:借:應(yīng)付賬款——××單位(總價)?貸:銀行存款?之后?再從銷貨單位拿取折扣的部分。3.2.2.3企業(yè)普遍存在選擇性付款問題在實(shí)際操作中，暢達(dá)傳媒集團(tuán)能保證應(yīng)付賬款按期全額付款是很少見的，也是很難做到的。資金是企業(yè)正常運(yùn)作的基礎(chǔ)，暢達(dá)傳媒集團(tuán)需要考慮籌集資金的問題，特別是在經(jīng)濟(jì)危機(jī)的大背景下，之前資金周轉(zhuǎn)狀況良好的暢達(dá)傳媒集團(tuán)也需要面對資金有限而多家供應(yīng)商同時上門催款的狀況。對于這部分無需經(jīng)過復(fù)雜的籌資手續(xù)而且似乎是沒有籌資成本的貨款，暢達(dá)傳媒集團(tuán)自然希望能更長時間的占用；還有一種可能是，暢達(dá)傳媒集團(tuán)資金周轉(zhuǎn)確實(shí)困難，無力將各家供應(yīng)商的貨款及時全額償還。所以，在處理過程中選擇性付款普遍存在，留給管理者的難題是哪筆先付，哪筆后付以及什么時間付。3.2.3應(yīng)收賬款管理反面存在的問題3.2.3.1應(yīng)收賬款相關(guān)財務(wù)指標(biāo)分析截止2014年12月31日，暢達(dá)傳媒集團(tuán)應(yīng)收賬款達(dá)到1331萬元，占流動資產(chǎn)的55%，占總資產(chǎn)的21%。在2014年，暢達(dá)傳媒集團(tuán)當(dāng)年實(shí)現(xiàn)銷售收入2837萬元，與上年同期相比有所下降，但同時應(yīng)收賬款卻有所增加，并且出現(xiàn)逐年遞增的趨勢，與此同時應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率不斷下降，影響暢達(dá)傳媒集團(tuán)的健康發(fā)展。下表2是暢達(dá)傳媒集團(tuán)2012年至2014年的應(yīng)收賬款相關(guān)的財務(wù)指標(biāo)表3.2暢達(dá)傳媒集團(tuán)2012-2014年應(yīng)收賬款有關(guān)財務(wù)指標(biāo)項(xiàng)目2014年2013年2012年產(chǎn)品銷售收入(萬元)283731393520凈利潤(萬元)178294455期末流動資產(chǎn)(萬元)243522292257期末總資產(chǎn)(7／元)633456403332應(yīng)收賬款余額(萬元)133111291066應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率(次)2.312.863.92由上表可以看出，2014年暢達(dá)傳媒集團(tuán)產(chǎn)品銷售收入比2012年下降了9.6％，但凈利潤降幅卻高達(dá)39.5％。主要原因固然是因?yàn)檫@兩年廠家之間競爭加劇，利潤空間壓縮導(dǎo)致，但暢達(dá)傳媒集團(tuán)的應(yīng)收賬款去在收入與利潤都下降的前提下，卻以17.9％的增幅在增長。毫無疑問，應(yīng)收賬款居高不下，連年增加無疑也對利潤的大幅下降起了推波助瀾的作用。3.2.3.2應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率問題通過對暢達(dá)傳媒集團(tuán)的調(diào)查，暢達(dá)傳媒集團(tuán)在經(jīng)營上范圍非常的廣，由于暢達(dá)傳媒集團(tuán)的客戶眾多，其產(chǎn)量相對來說也較大，很多客戶都采用賒欠的方式與之合作，久之就造成了暢達(dá)傳媒集團(tuán)的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)緩慢的問題。3.2.3.3暢達(dá)傳媒集團(tuán)壞賬準(zhǔn)備數(shù)為零壞賬準(zhǔn)備是企業(yè)對預(yù)計(jì)可能無法收回的應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、其他應(yīng)收款、長期應(yīng)收款等應(yīng)收預(yù)付款項(xiàng)所提取的壞賬準(zhǔn)備金。然而，暢達(dá)傳媒集團(tuán)對應(yīng)收賬款進(jìn)行管理的過程中，卻沒有對公司的壞賬準(zhǔn)備數(shù)額給予一定的核算，經(jīng)常出現(xiàn)壞賬準(zhǔn)備數(shù)為零的現(xiàn)象。其具體從以下分析中就可以看出。一般而言，應(yīng)收賬款的賬齡越長，其成為壞賬的可能性就越大。然而根據(jù)對暢達(dá)傳媒集團(tuán)對應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提比例上來看，其對壞賬準(zhǔn)備的設(shè)置是極其的不合理，尤其是針對賬齡大于3年的應(yīng)收賬款，其成為壞賬的可能性非常大，設(shè)置為50%的壞賬計(jì)提比例顯然太少，一般來說，賬齡大于3年的應(yīng)收賬款，其壞賬準(zhǔn)備應(yīng)該全額計(jì)提。下表3.3是2014年暢達(dá)傳媒集團(tuán)應(yīng)收賬款的賬齡及壞賬計(jì)提比例表：表3.32014年暢達(dá)傳媒集團(tuán)應(yīng)收賬款的賬齡及壞賬計(jì)提比例表應(yīng)收賬款賬齡（年）金額（萬元）比率（%）壞賬計(jì)提比例賬齡≤1113184.97%1%1＜賬齡≤2876.53%10%2＜賬齡≤3644.82%30%≥3493.68%50%總額1331100%由上表可以看出，暢達(dá)傳媒集團(tuán)在應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例設(shè)置較為隨意，對應(yīng)收賬款不同賬齡的壞賬計(jì)提比例，沒有按照《企業(yè)會計(jì)制度》中的規(guī)定執(zhí)行。

4暢達(dá)傳媒集團(tuán)的營運(yùn)資金管理問題產(chǎn)生的原因分析4.1現(xiàn)金問題產(chǎn)生的原因其主要原因就是現(xiàn)金收入預(yù)算缺乏科學(xué)性。許多企業(yè)出于各自利益考慮對于現(xiàn)金管理沒有嚴(yán)格地執(zhí)行制度，主要表現(xiàn)為付現(xiàn)類費(fèi)用快速增長，用現(xiàn)金支付的管理費(fèi)超高速增長掩蓋著大量的經(jīng)濟(jì)問題，預(yù)算制度形同虛設(shè)。暢達(dá)傳媒集團(tuán)在事前不認(rèn)真預(yù)測各種活動的現(xiàn)金流入、流出情況，進(jìn)入生產(chǎn)經(jīng)營后，由于忙于平衡資金和催收貨款、借款，嚴(yán)重影響企業(yè)的決策水平。而且暢達(dá)傳媒集團(tuán)在編制預(yù)算態(tài)度上的不負(fù)責(zé)任，只是簡單的對上期的實(shí)際數(shù)字進(jìn)行簡單的抄列或是修修補(bǔ)補(bǔ)，在編制預(yù)算上根本沒有考慮各項(xiàng)預(yù)算項(xiàng)目的實(shí)際情況。在編制現(xiàn)金流量的編制上，暢達(dá)傳媒集團(tuán)除了簡單的1態(tài)的編制預(yù)算，而沒有進(jìn)行其他方式的預(yù)算編制。暢達(dá)傳媒集團(tuán)的籌資渠道狹窄，很難通過金融渠道融通資金，主要原因就是是財務(wù)管理上的缺乏科學(xué)管理。由于現(xiàn)金收入的預(yù)算與銷售收入的預(yù)算是緊密的聯(lián)系在一起的，所以，一旦銷售收入出現(xiàn)的問題，現(xiàn)金收入預(yù)算也不可避免的會造成到一定的影響。在企業(yè)了，上層的領(lǐng)導(dǎo)都要求今年的銷售收入要比上一年的收入在原則上要增長10％或者10％以上，這種要求其實(shí)不是科學(xué)的。競爭均衡理論認(rèn)為，一個企業(yè)不可能永遠(yuǎn)以高于宏觀經(jīng)濟(jì)增長的速度發(fā)展下去。4.2應(yīng)付賬款問題產(chǎn)生的原因?qū)τ跁尺_(dá)傳媒集團(tuán)應(yīng)付賬款管理中所存在的問題發(fā)現(xiàn)，產(chǎn)生其問題存在的主要原因是賬戶設(shè)置不合理，應(yīng)付產(chǎn)品賬款管理混亂。暢達(dá)傳媒集團(tuán)未對應(yīng)付產(chǎn)品款按供貨單位設(shè)置分戶賬，既不利于企業(yè)內(nèi)部的賬賬核對，也不利于和各供貨單位之間核對往來賬款；而且在暢達(dá)傳媒集團(tuán)廠里，對有些產(chǎn)品設(shè)置了分戶賬，但是由于賬戶設(shè)置太多，串戶、漏記、重復(fù)時有發(fā)生，不利于財務(wù)監(jiān)控。部分暢達(dá)傳媒集團(tuán)業(yè)務(wù)終止后沒有及時清理賬戶，部分暢達(dá)傳媒集團(tuán)名稱變更后，沒有將原賬戶余額結(jié)轉(zhuǎn)人新賬戶，造成呆賬死賬。特別在經(jīng)辦人員變更后處理一些歷史遺留的呆賬，尤其是存在經(jīng)濟(jì)糾紛的應(yīng)付賬款時，常因缺乏第一手材料而造成核對困難，使暢達(dá)傳媒集團(tuán)經(jīng)濟(jì)利益受損。除此之外，應(yīng)付賬款的支付存在妥全隱患。當(dāng)今付款方式一般采用轉(zhuǎn)賬支票或網(wǎng)銀付款方式，所以說，在暢達(dá)傳媒集團(tuán)以轉(zhuǎn)賬支票方式付款時，只將經(jīng)辦人簽字的支票存根作為付款憑據(jù)，沒有同時將銀行蓋章確認(rèn)付款的出票人回單作為付款依據(jù)，可能產(chǎn)生支票正聯(lián)與存根聯(lián)收款單位不一致的情況，容易產(chǎn)生舞弊現(xiàn)象。4.3應(yīng)收賬款問題產(chǎn)生的原因?qū)τ跁尺_(dá)傳媒集團(tuán)之前的賬務(wù)、應(yīng)收款案例的分析，其本質(zhì)原因很多，其具體表現(xiàn)在以下幾個方面：4.3.1缺少信用檔案，保護(hù)意識不強(qiáng)暢達(dá)傳媒集團(tuán)對于客戶的管理，特別是一些賒銷客戶的資料沒有完整的檔案管理系統(tǒng)，客戶的所有資料都分散地分布在暢達(dá)傳媒集團(tuán)的多個部門，這樣一來，對產(chǎn)生應(yīng)收賬款的賒銷客戶無法做到及時的檔案查詢，信用跟蹤及有效分析和反饋，因此無法對這些客戶的經(jīng)營狀況進(jìn)行科學(xué)判斷，也無法對客戶的信用度及其變化進(jìn)行有效分析，使得暢達(dá)傳媒集團(tuán)錯失了很多回收應(yīng)收賬款的良機(jī)，同時也加大了由于賒銷客戶信用度降低而造成的壞賬風(fēng)險。此外，在實(shí)際的財務(wù)管理過程中，暢達(dá)傳媒集團(tuán)沒有形成對自己的良好保護(hù)意識，經(jīng)常會產(chǎn)生一些因?yàn)闀尺_(dá)傳媒集團(tuán)自身沒有認(rèn)真履行合同條款而造成違約的，最終導(dǎo)致對方賒銷方拒絕支付款項(xiàng)，或者因?yàn)橘d銷客戶故意欺詐而導(dǎo)致應(yīng)收賬款無法回收的，再加上通過法律訴訟程序?qū)で筮@種債權(quán)保護(hù)的方式需要投入大量的人、財、物，也使得企業(yè)失去了使用法律武器保護(hù)自身的勇氣和決心。據(jù)統(tǒng)計(jì)，由于我國企業(yè)間不講信用，互相拖欠貨物構(gòu)成連環(huán)債鏈的資金總額已達(dá)到3000到4000億元，占全國流動資金的20%。而暢達(dá)傳媒集團(tuán)因缺少信用檔案的保護(hù)，而造成資金的大量流失，每年因拖欠的貨款基本上占暢達(dá)傳媒集團(tuán)總資金的30%，資金的缺乏給暢達(dá)傳媒集團(tuán)的周轉(zhuǎn)帶來了巨大的損失。4.3.2回收力度缺乏，監(jiān)管機(jī)制不健全在暢達(dá)傳媒集團(tuán)，由于財務(wù)管理水平不高，相應(yīng)的應(yīng)收賬款管理水平也很欠缺，除了對信用管理等方面缺乏之外，還缺少相應(yīng)的應(yīng)收賬款回收的機(jī)制和制度，沒有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)使得部門或員工在執(zhí)行應(yīng)收賬款管理時有較大的隨意性，也無法對應(yīng)收賬款進(jìn)行防范和控制，對產(chǎn)生的問題沒有指導(dǎo)性的解決辦法，最終導(dǎo)致應(yīng)收賬款回收力度缺乏，這種現(xiàn)狀也嚴(yán)重影響了企業(yè)的市場競爭力。另外，應(yīng)收賬款本是暢達(dá)傳媒集團(tuán)給予賒銷方的一項(xiàng)短期無息貸款，暢達(dá)傳媒集團(tuán)在此過程中本身就已經(jīng)犧牲了自己的部分經(jīng)濟(jì)利益，如果最終的結(jié)果還因?yàn)閼?yīng)收賬款被長期施欠形成壞賬，那對暢達(dá)傳媒集團(tuán)的損失將更加嚴(yán)重，而實(shí)際過程中，由于沒有對應(yīng)的監(jiān)管機(jī)制，銷售部與財務(wù)部互相獨(dú)立，沒有形成相應(yīng)的互相制約機(jī)制，使得應(yīng)收賬款在暢達(dá)傳媒集團(tuán)的兩個部門之間“蕩秋千”，卻無法實(shí)現(xiàn)回收。

5暢達(dá)傳媒集團(tuán)營運(yùn)資金管理額改善措施5.1完善資金管理提高資金的營運(yùn)效率，形成合理的資金結(jié)構(gòu)，確定合理的負(fù)債比例，使資金應(yīng)用得到最佳的效果。根據(jù)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的特點(diǎn)，科學(xué)合理的測定其業(yè)務(wù)流動資金占用額，并以此為基礎(chǔ)，確定不同的時期流動資金貸款的合理需求，以提高資金使用效率。營運(yùn)資金量影響因素主要包括現(xiàn)金、存貨、應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款、預(yù)收賬款、預(yù)付賬款等。在調(diào)查基礎(chǔ)上，預(yù)測各項(xiàng)資金周轉(zhuǎn)時間變化，合理估算借款人營運(yùn)資金量。將估算出的營運(yùn)資金需求量扣除借款人自有資金、現(xiàn)有流動資金貸款以及其他融資，即可估算出新增流動資金貸款額度。認(rèn)真做好營運(yùn)資金計(jì)劃，事先掌握各流動項(xiàng)目和資本支出的變動趨勢，預(yù)先消除影響營運(yùn)資金狀況的消極因素。加強(qiáng)營運(yùn)資金管理的制度建設(shè)，做到規(guī)范、合理和有序的管理，提高管理層次和水平。建立營運(yùn)資金管理考核機(jī)制，加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部審計(jì)的監(jiān)督力度。在改善資金結(jié)構(gòu)的同時要維持一定的付現(xiàn)能力，以保證日常資金運(yùn)用的周轉(zhuǎn)靈活，預(yù)防市場波動和貸款困難的制約，確定最佳的現(xiàn)金持有量。一般來說，流動性強(qiáng)的資產(chǎn)收益低，這就意味著企業(yè)應(yīng)盡可能的減少閑置資金即使不將其投資于本企業(yè)的資產(chǎn)也要將其投資于能產(chǎn)生收益的其他資產(chǎn)，避免資金閑置帶來的損失。當(dāng)企業(yè)實(shí)際的現(xiàn)金余額大于最佳的現(xiàn)金持有量時，可采用償還債務(wù)、投資有價證券等策略來調(diào)節(jié)實(shí)際現(xiàn)金余額，反之當(dāng)實(shí)際現(xiàn)金余額小于最佳現(xiàn)金持有量時，可以用短期籌資來調(diào)節(jié)實(shí)際現(xiàn)金余額。總之，暢達(dá)傳媒集團(tuán)應(yīng)加強(qiáng)財務(wù)預(yù)算，提高企業(yè)營運(yùn)效率。財務(wù)預(yù)算能使企業(yè)正確預(yù)測風(fēng)險，及時得到資金的各種信息，及時采取一定措施，防范風(fēng)險，提高效益。同時，各種財務(wù)預(yù)算，還可以協(xié)調(diào)企業(yè)各部門的工作，避免部門間沖突，提高內(nèi)部協(xié)作的效率，而且，銷售部門在銷售、費(fèi)用等預(yù)算指導(dǎo)下，還可事先對市場有一定了解，把握市場變化，減少存貨的市場風(fēng)險。因此，財務(wù)管理應(yīng)站在企業(yè)全局的角度，構(gòu)建科學(xué)的預(yù)測體系，進(jìn)行科學(xué)預(yù)算，包括銷售預(yù)算、采購預(yù)算、投資預(yù)算、人工預(yù)算、費(fèi)用預(yù)算等等。5.2加強(qiáng)應(yīng)付賬款方面的管理針對暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司在應(yīng)付賬款管理方面存在的問題以及產(chǎn)生問題的原因分析后，可以從以下兩個方面對其應(yīng)付賬款管理進(jìn)行加強(qiáng)：一是，嚴(yán)格執(zhí)行“采購與付款業(yè)務(wù)”崗位職責(zé)分工控制制。建立采購與付款業(yè)務(wù)的崗位責(zé)任制，明確各類產(chǎn)品、財務(wù)部門的崗位職責(zé)、權(quán)限，確保辦理采購與付款業(yè)務(wù)的不相容崗位相互分離、制約和監(jiān)督。采購、驗(yàn)收、儲存、應(yīng)付賬款業(yè)務(wù)記錄和貨幣資金的支付必須由不同的部門或人員獨(dú)立辦理，確保應(yīng)付賬款發(fā)生和核準(zhǔn)采購業(yè)務(wù)的協(xié)調(diào)性，應(yīng)付賬款金額和實(shí)際入庫產(chǎn)品價值的一致性。建立健全產(chǎn)品出入庫制度，盤點(diǎn)盤存制度，財務(wù)審計(jì)人員不定期監(jiān)盤，分析盤虧盤盈原因，杜絕虛假交易。二是，建立應(yīng)付賬款分戶明細(xì)賬，每月及時掛賬。為了查找、核對方便，應(yīng)在“應(yīng)付賬款”科目下設(shè)“各類產(chǎn)品”二級科目和具體部門的分戶明細(xì)科目。供貨單位變更戶名時及時結(jié)轉(zhuǎn)余額；供貨單位終止業(yè)務(wù)時，雙方對賬及時結(jié)清債權(quán)債務(wù)。三是，檢查帶有現(xiàn)金折扣的應(yīng)付賬款。如果購入的資產(chǎn)在形成一筆應(yīng)付賬款時是帶有現(xiàn)金折折扣的，應(yīng)付賬款入賬金額的確定按發(fā)票上記載的應(yīng)付金額的總值（即不扣除折扣）記賬。在這種方法下，應(yīng)按發(fā)票上記載的全部應(yīng)付金額，借記有關(guān)科目，貸記“應(yīng)付賬款”科目；付款時獲得的現(xiàn)金折扣，沖減財務(wù)費(fèi)用。即（1）企業(yè)發(fā)生的應(yīng)付賬款，不管是否有沒有現(xiàn)金折扣，均應(yīng)按應(yīng)付的全部金額入賬：借：物資采購應(yīng)交稅金———應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅額）貸：應(yīng)付賬款（2）在享受現(xiàn)金折扣的情況下，企業(yè)應(yīng)于應(yīng)付賬款支付時，將發(fā)生的現(xiàn)金折扣作為財務(wù)費(fèi)用處理：借：應(yīng)付賬款貸：財務(wù)費(fèi)用（按實(shí)際發(fā)生的現(xiàn)金折扣）銀行存款（按實(shí)際支付的款項(xiàng)）。四是，分析長期掛賬的應(yīng)付賬款。分析長期掛賬的應(yīng)付賬款，要求被審計(jì)單位作出解釋，判斷被審計(jì)單位是否缺乏償債能力或利用應(yīng)付賬款隱瞞利潤。長期掛賬有很多原因，可能是缺乏償債能力，真的無法支付，也可能是隱瞞利潤。實(shí)務(wù)操作中，有的企業(yè)為了增加人工費(fèi)用和制造費(fèi)用，多計(jì)成本，從而虛構(gòu)材料費(fèi)用，因?yàn)橘d購比現(xiàn)購更容易，現(xiàn)購需要相應(yīng)的銀行存款單據(jù)。但是，捏造的應(yīng)付賬款又不能長期掛賬，沒有真實(shí)的債權(quán)人可以付款，所以被審單位可能會把應(yīng)付賬款金額結(jié)轉(zhuǎn)到預(yù)付款項(xiàng)中去。針對這種情況，審計(jì)師應(yīng)該仔細(xì)檢查預(yù)付賬款的明細(xì)賬和相應(yīng)的付款單據(jù)。此外，有時應(yīng)付賬款由于銷貨單位解體消亡而無法或無需支付時，按照新會計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，對無需支付應(yīng)付賬款應(yīng)計(jì)入營業(yè)外收入借：應(yīng)付賬款貸：營業(yè)外收入，同時并入當(dāng)期企業(yè)所得稅應(yīng)稅所得。有的企業(yè)為了隱瞞收入，少計(jì)利潤，故意不把營業(yè)外收入入賬，一直把應(yīng)付賬款掛在賬上，這也是被審計(jì)單位常用的作假手段，應(yīng)該重點(diǎn)注意。5.3強(qiáng)化應(yīng)收賬款的管理加強(qiáng)應(yīng)收賬款的管理與控制。很多中小企業(yè)為了片面追求銷售業(yè)績，可能會忽視對應(yīng)收賬款的管理或管理效率低下。企業(yè)為了實(shí)現(xiàn)利潤、銷售更多產(chǎn)品，經(jīng)常采用賒銷形式，但對賒銷對象的現(xiàn)金流動情況及信用狀況缺乏了解，以及未能及時催收貨款，容易出現(xiàn)貨款被客戶拖欠，造成賬面利潤很高，但實(shí)際資金卻很少的局面。對此，財務(wù)部門應(yīng)加強(qiáng)對賒銷和預(yù)購業(yè)務(wù)的控制，制定相應(yīng)的應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款控制制度，加強(qiáng)對應(yīng)收賬款的管理，及時收回應(yīng)收賬款，減少風(fēng)險從而提高中小企業(yè)資金使用率。針對傳統(tǒng)應(yīng)收賬款管理的問題，必須建立一套符合商業(yè)信用特點(diǎn)的管理制度，如“綜合性銷售分類賬管理制度”、“賒銷客戶監(jiān)控制度”和“欠款催收制度”等，實(shí)行應(yīng)收賬款的全面信息管理。加強(qiáng)對應(yīng)收賬款形成的全過程和全壽命管理實(shí)施事前控制、事中控制和事后控制相結(jié)合的應(yīng)收賬款管理方法。事前控制屬于客戶資信調(diào)查的內(nèi)容，即在合同簽訂前對客戶資信進(jìn)行評估，事中控制就是在企業(yè)決定信用額度后，要對客戶實(shí)施嚴(yán)密的風(fēng)險跟蹤，當(dāng)客戶出現(xiàn)銷售大降、法律糾紛、財務(wù)收支危機(jī)等情況時，就要立即調(diào)查，采取相應(yīng)的措施。應(yīng)用這套管理制度盡可能達(dá)到既不失去客戶，又能及時足額回收賬款的目的。企業(yè)是否采用信用銷售和企業(yè)信用政策的寬松程度，要綜合考慮企業(yè)自身的財務(wù)狀況，不可為了擴(kuò)大銷售而盲目采用。對于資金緊張的企業(yè)而言，由于應(yīng)收賬款的機(jī)會成本、融資成本過高，選用商業(yè)信用的方式不但不能實(shí)現(xiàn)利潤最大化的財務(wù)目標(biāo)，還會造成企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營上的困難。而且信用政策過于寬松。還會造成大量應(yīng)收賬款，破壞企業(yè)的財務(wù)結(jié)構(gòu)，帶來較大的壞賬損失。建立以客戶為中心的營銷理念。以客戶為中心的營銷理念，不但可以在客戶心中樹立良好的企業(yè)形象，而且可以滿足客戶日益增加的個性化需求。良好的客戶關(guān)系可使企業(yè)根據(jù)訂單制定采購計(jì)劃，減少原材料庫存和產(chǎn)成品庫存，可以有效節(jié)約營運(yùn)資金的占用，減少企業(yè)營運(yùn)資金的融資成本。根據(jù)公司的營銷策略設(shè)計(jì)一套合理的信用政策。根據(jù)企業(yè)的自身情況、市場情況、競爭對手的情況，設(shè)計(jì)一套科學(xué)合理的信用政策，不但可以擴(kuò)大銷售規(guī)模增加銷售收入，而且可以促進(jìn)應(yīng)收賬款的及時回收。有些企業(yè)認(rèn)為自身經(jīng)濟(jì)實(shí)力雄厚，對賒銷策略忽視，信用標(biāo)準(zhǔn)比較低，信用期限比較長，信用折扣缺乏吸引力。在資金緊張的情況下，常常會因?yàn)閼?yīng)收賬款無法收回而使企業(yè)面臨短期償債危機(jī)之中。因此信用政策的制定對企業(yè)是非常重要的，制定后嚴(yán)格執(zhí)行同樣重要。多年來，我國很多的企業(yè)資金上陷入了經(jīng)營、流動的緊缺困境，解決此困境的重要措施就是加強(qiáng)對應(yīng)收賬款的管理。其具體可以通過以下幾點(diǎn)進(jìn)行強(qiáng)化：（1）建立信用體系，加大跟蹤力度企業(yè)對應(yīng)收賬款的管理，應(yīng)首先從基礎(chǔ)入手，應(yīng)收賬款是基于信用而存在的，因此信用體系的建立就顯得非常重要，它包含兩個部分：一是對債務(wù)人實(shí)行動態(tài)的信用政策，信用政策不是標(biāo)準(zhǔn)，更不是制度，而是一系列針對市場需求、環(huán)境因素、銷售對象等制定的銷售政策，它是動態(tài)的，隨時可以進(jìn)行調(diào)整的，目的是為了減少應(yīng)收賬款的積累、縮短應(yīng)收賬款回收期間，從而避免了由賬齡太長而帶來的壞賬風(fēng)險；二是建立客戶信用檔案，在對每個客戶進(jìn)行賒銷之前，都要通過信用檔案對其信用度進(jìn)行評價，根據(jù)信用標(biāo)準(zhǔn)確定是否能夠進(jìn)行賒銷。這里的信用標(biāo)準(zhǔn)可從兩個方面綜合考慮：其一是企業(yè)自身的優(yōu)勢，如果暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司的優(yōu)勢不明顯，那么可采取適當(dāng)降低信用標(biāo)準(zhǔn)，反之提升信用標(biāo)準(zhǔn)；其二是根據(jù)暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司自身的抗風(fēng)險水平，水平越高，信用標(biāo)準(zhǔn)可以越低，反之越高。此外，對已經(jīng)構(gòu)成應(yīng)收賬款的賒銷客戶，應(yīng)采取及時跟蹤措施，根據(jù)款項(xiàng)大小適當(dāng)選擇加大跟蹤力度，對賒銷客戶的企業(yè)狀況、市場情況等進(jìn)行多方面調(diào)查，盡量避免錯過應(yīng)收賬款回收的黃金時期，從而將壞賬的風(fēng)險降到最低。（2）加強(qiáng)企業(yè)應(yīng)收賬款融資，做好壞賬準(zhǔn)備計(jì)提當(dāng)暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司認(rèn)為某些應(yīng)收賬款存在壞賬的可能或者較難回收時，可采取應(yīng)收賬款融資的方式，將可能的損失轉(zhuǎn)移。應(yīng)收賬款融資主要有三種方式，一是使用代理回收，即暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司以委托人的身份將應(yīng)收賬款回收任務(wù)委托給專門的代理機(jī)構(gòu)，由代理機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)對應(yīng)收賬款的回收，一般情況下，代理機(jī)構(gòu)會承諾不會讓暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司遭受到壞賬損失，但款項(xiàng)回收后，需要暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司支付給代理機(jī)構(gòu)一定的服務(wù)費(fèi)；二是采取將應(yīng)收賬款出售給銀行或者代理機(jī)構(gòu)的方式，即將應(yīng)收賬款出售給銀行或代理機(jī)構(gòu)，由他們進(jìn)行回收，回收款項(xiàng)由這些機(jī)構(gòu)獲得；三是采取抵押的方式，將應(yīng)收賬款作為暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司貸款的抵押品，在一定期間內(nèi)降低壞賬損失風(fēng)險。此外，從理論上講，只要有應(yīng)收賬款的存在，就會有壞賬損失風(fēng)險，因此，很多企業(yè)為了應(yīng)對由于壞賬出現(xiàn)而造成企業(yè)瞬時的資金周轉(zhuǎn)困難等問題，采取了一種計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的手段，即提前按照規(guī)定的比例對壞賬損失進(jìn)行準(zhǔn)備金提取。目前大部分企業(yè)采取的計(jì)提的方法有三種：一是賬齡分析法，即通過對應(yīng)收賬款賬齡長短的分析來進(jìn)行分段準(zhǔn)備金計(jì)提；二是余額百分比法，根據(jù)國家規(guī)定，計(jì)提壞賬準(zhǔn)備可按應(yīng)收賬款年末余額的千分之三至千分之五的比例提??；三是賒銷百分比法，是以賒銷凈額作為基礎(chǔ)，乘以一定比率進(jìn)行計(jì)提的方式。（3）提升財務(wù)管理水平，加強(qiáng)應(yīng)收賬款分析通過對上述暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司應(yīng)收賬款的分析可知，暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司存在著應(yīng)收賬款被惡意拖欠等現(xiàn)象，一方面是由于賒銷客戶本身的信用問題造成，另一方面卻是因?yàn)闀尺_(dá)傳媒集團(tuán)公司自身的財務(wù)管理水平不高而造成，這主要表現(xiàn)為暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司財務(wù)人員和應(yīng)收賬款責(zé)任人，甚至?xí)尺_(dá)傳媒集團(tuán)公司領(lǐng)導(dǎo)都對應(yīng)收賬款重視不夠，從而將應(yīng)收賬款的回收工作一拖再拖，或者對于債務(wù)方的惡意拖欠現(xiàn)象無動于衷，沒有采取很好的防拖措施。因此，暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司應(yīng)加強(qiáng)財務(wù)管理水平，要求應(yīng)收賬款責(zé)任人和相關(guān)財務(wù)人員定期與債務(wù)方聯(lián)系并核對應(yīng)收賬款，最后進(jìn)行簽字蓋章確認(rèn)，防止由于債務(wù)方和企業(yè)內(nèi)部人員以拖欠為由進(jìn)行串通性賬款瓜分。此外，對企業(yè)的應(yīng)收賬款，財務(wù)部門還應(yīng)做到定期分析，分析的內(nèi)容包括回收情況分析、賬齡分析，這是財務(wù)部門監(jiān)管過程中的重要手段之一，通過分析，財務(wù)部門應(yīng)根據(jù)當(dāng)前應(yīng)收賬款情況，匯總債務(wù)人的款項(xiàng)金額、賬齡分析、風(fēng)險概率等要素，編制相應(yīng)報表，交由暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司決策層審核，并作出下一步指示，決策層和有關(guān)部門應(yīng)通過這些報表，準(zhǔn)確及時地掌握暢達(dá)傳媒集團(tuán)公司應(yīng)收賬款的現(xiàn)狀，對逾期未收回的，確定催收策略或是否做壞賬處理，并對今后的賒銷手段做新的調(diào)整。6結(jié)論一個企業(yè)要維持正常的運(yùn)轉(zhuǎn)就必須要擁有適量的營運(yùn)資金，企業(yè)只有合理地利用營運(yùn)資金，完成現(xiàn)金——資產(chǎn)——現(xiàn)金(增值)的循環(huán)，才能實(shí)現(xiàn)企業(yè)的目標(biāo)。營運(yùn)資金的管理不能單純地考慮流動資產(chǎn)和流動負(fù)債的比較差異，而需要從企業(yè)資金運(yùn)動的全過程進(jìn)行系統(tǒng)把握。目前許多中小企業(yè)在營運(yùn)資金管理方面的突出問題是營運(yùn)能力較低、資金短缺，影響到企業(yè)效益的進(jìn)一步提高，甚至危及到企業(yè)的生存，因此解決好營運(yùn)資金管理中存在的問題，是實(shí)現(xiàn)企業(yè)營運(yùn)資金管理目標(biāo)的一個重要方面。合理安排資金調(diào)度，建立應(yīng)收賬款全面的信息管理，構(gòu)建從原始供應(yīng)商到最終消費(fèi)者的供應(yīng)鏈網(wǎng)絡(luò)，實(shí)現(xiàn)存貨管理創(chuàng)新，使企業(yè)的財務(wù)同企業(yè)的產(chǎn)、供、銷各環(huán)節(jié)業(yè)務(wù)完全集成，并產(chǎn)生互動，全面監(jiān)控企業(yè)的財務(wù)狀況，從而從整體上提高營運(yùn)資金的管理水平。目前，我企業(yè)營運(yùn)資金管理所面臨的外部環(huán)境與內(nèi)部環(huán)境都不容樂觀。雖說暢達(dá)傳媒集團(tuán)的企業(yè)制度改革正在逐步深化，但是市場經(jīng)濟(jì)還處于不斷發(fā)展和完善之中，大多數(shù)我司自身的管理水平低下、經(jīng)營不善、產(chǎn)品積壓、資金短缺。因此，我們在企業(yè)的運(yùn)營過程中，應(yīng)力求達(dá)到資金的運(yùn)用效益，以最小的投入獲取最大的產(chǎn)出，保障企業(yè)資金的合理運(yùn)轉(zhuǎn)。不管怎樣，我相信暢達(dá)傳媒集團(tuán)會發(fā)展得越來越好，不管是企業(yè)的營運(yùn)資金管理方面還是其他方面。在這篇論文中，我的重點(diǎn)主要是分析暢達(dá)傳媒集團(tuán)的營運(yùn)資金經(jīng)營活動中存在的問題及理論上的解決措施。而實(shí)際中，有些措施是不可行的，因?yàn)闀尺_(dá)傳媒集團(tuán)有自己特殊的環(huán)境背景，具體操作時可以結(jié)合理論進(jìn)行創(chuàng)新，尋找適合自身的方法。參考文獻(xiàn)[1]劉順仁.卓越管理而不是盈余管理[M]財報就像一本故事書2007;[2]尹秀琴.外貿(mào)企業(yè)如何加強(qiáng)資金管理提高經(jīng)濟(jì)效益[J]對外經(jīng)貿(mào)財會2003.(5);[3]李霞.完善中小企業(yè)財務(wù)管理的思路[J].經(jīng)濟(jì)觀察2008(09);[4]杜迎新.中小企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的成因及對策[J].中國鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)會計(jì)[5]中國注冊會計(jì)師協(xié)會財務(wù)成本管理[M]2009[6]瞿新華.補(bǔ)上家族式中小企業(yè)管理短板[J].民企探討200804[7]張1.對我國中小企業(yè)管理創(chuàng)新的思考[J].經(jīng)濟(jì)師200902[8]王麗琴戴貞標(biāo).民營中小企業(yè)管理中存在的問題和對策[J]改革與探討[9]弓鋒偉.科技型中小企業(yè)管理型財務(wù)模式的構(gòu)建[J]中國鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)會計(jì)[10]楊峰.淺談管理會計(jì)在中小企業(yè)管理中的應(yīng)用[J]運(yùn)籌與管理[11]陶潔.全球性經(jīng)濟(jì)危機(jī)對我國中小企業(yè)的產(chǎn)業(yè)集群化作用初探[J]江淮論壇2009(03)[12]黃世洪.網(wǎng)絡(luò)時代中小企業(yè)管理創(chuàng)新的途徑探討[J]現(xiàn)代商業(yè)[13]張鷹.中小企業(yè)管理者如何分析企業(yè)財務(wù)信息[J].管理文化2004[14]鄧勇.淺議中小企業(yè)利用“ERP管理”提高經(jīng)濟(jì)效益[J].會計(jì)之友2007[15]張翼鵬.試論加強(qiáng)中小企業(yè)財務(wù)管理的對策[J].企業(yè)論壇2009

貨幣資金審定表被審計(jì)單位：項(xiàng)目：貨幣資金審定表編制：日期：索引號：ZA財務(wù)報表截止日/期間：復(fù)核：日期：項(xiàng)目名稱期末未審數(shù)賬項(xiàng)調(diào)整重分類調(diào)整期末審定數(shù)上期末審定數(shù)索引號借方貸方借方貸方庫存現(xiàn)金銀行存款其他貨幣資金小計(jì)合計(jì)審計(jì)結(jié)論

庫存現(xiàn)金監(jiān)盤表被審計(jì)單位：項(xiàng)目：編制：日期：索引號：ZA1-1財務(wù)報表截止日/期間：復(fù)核：日期：檢查盤點(diǎn)記錄實(shí)有庫存現(xiàn)金盤點(diǎn)記錄項(xiàng)目項(xiàng)次人民幣美元某外幣面額人民幣美元某外幣上一日賬面庫存余額①1000元張金額張金額張金額盤點(diǎn)日未記賬傳票收入金額②500元盤點(diǎn)日未記賬傳票支出金額③盤點(diǎn)日賬面應(yīng)有金額④=①+②-③=2-3100元盤點(diǎn)實(shí)有庫存現(xiàn)金數(shù)額⑤50元盤點(diǎn)日應(yīng)有與實(shí)有差異⑥=④-⑤10元差異原因分析白條抵庫（張）5元2元1元0.5元0.2元0.1元合計(jì)追溯調(diào)整報表日至審計(jì)日庫存現(xiàn)金付出總額報表日至審計(jì)日庫存現(xiàn)金收入總額報表日庫存現(xiàn)金應(yīng)有余額報表日賬面匯率報表日余額折合本位幣金額本位幣合計(jì)出納員：會計(jì)主管人員：監(jiān)盤人：檢查日期：審計(jì)說明：銀行存款（其他貨幣資金）明細(xì)表被審計(jì)單位：項(xiàng)目：銀行存款明細(xì)表編制：日期：索引號：ZA2-1財務(wù)報表截止日/期間：復(fù)核：日期：開戶行賬號是否系質(zhì)押、凍結(jié)等對變現(xiàn)有限制或存在境外的款項(xiàng)銀行日記賬原幣余額銀行已收,企業(yè)未入賬金額銀行已付,企業(yè)未入賬金額調(diào)整后銀行日記賬余額銀行對賬單余額（原幣）企業(yè)已收，銀行未入賬金額企業(yè)已付，銀行未入賬金額調(diào)整后銀行對賬單余額調(diào)整后是否相符①②③④=①+②-③⑤⑥⑦⑧=⑤+⑥－⑦----------合計(jì)編制說明:1.若賬面余額(原幣數(shù))與銀行對賬單金額不一致，應(yīng)另行檢查銀行存款余額調(diào)節(jié)表(見ZA2-3)；2.銀行存款、其他貨幣資金審計(jì)時均可使用該表，當(dāng)其他貨幣資金使用時應(yīng)修改索引號。審計(jì)說明：銀行存單檢查表被審計(jì)單位：項(xiàng)目：銀行存單檢查表編制：日期：索引號：ZA2-2財務(wù)報表截止日/期間：復(fù)核：日期：開戶銀行賬號幣種戶名存入日期到期日期末存單余額期末賬面余額備注注：備注欄可填寫是是否被質(zhì)押、用于擔(dān)?；虼嬖谄渌褂?/p>