企業(yè)債券募集說明指導(dǎo)書格式與內(nèi)容指引

DfddakjdofgodnfgadsngoadgJdijoangadsgnadsgDjifngodangdaDfddakjdofgodnfgadsngoadgJdijoangadsgnadsgDjifngodangdaDfddakjdofgodnfgadsngoadgJdijoangadsgnadsgDjifngodangdaDfddakjdofgodnfgadsngoadgJdijoangadsgnadsgDjifngodangdaDfddakjdofgodnfgadsngoadgJdijoangadsgnadsgDjifngodangdaDfddakjdofgodnfgadsngoadgJdijoangadsgnadsgDjifngodangdaDfddakjdofgodnfgadsngoadgJdijoangadsgnadsgDjifngodangdaDfddakjdofgodnfgadsngoadgDjifngodangda企業(yè)債券募集說明書格式和內(nèi)容指導(dǎo)（試行）總則一、本指導(dǎo)要求僅是對募集說明書信息披露最低要求，凡對投資者做出投資決議有重大影響信息，均應(yīng)披露。二、發(fā)行人在企業(yè)（企業(yè)）債券發(fā)行申請經(jīng)國家發(fā)改委立案以后假如發(fā)生應(yīng)予披露事項(xiàng)，需向國家發(fā)改委書面說明情況，并對應(yīng)修改募集說明書及其摘要。必需時發(fā)行人公開發(fā)行企業(yè)（企業(yè)）債券申請應(yīng)重新向國家發(fā)改委報備。三、募集說明書引用全部數(shù)據(jù)應(yīng)該客觀公正，均應(yīng)注明資料起源。四、假如發(fā)行人有充足依據(jù)證實(shí)按相關(guān)要求披露一些信息包含國家機(jī)密或其它因披露該信息可能造成其違反國家相關(guān)保密法律法規(guī)要求或嚴(yán)重?fù)p害企業(yè)利益，發(fā)行人可向國家發(fā)改委申請豁免披露。五、募集說明書應(yīng)披露發(fā)行人、中介機(jī)構(gòu)、歸屬地政府和管理機(jī)構(gòu)信用承諾書，明確誠信自律要求和違規(guī)懲戒方法承諾。六、募集說明書版式要求：漢字字體設(shè)為仿宋4號，西文字體設(shè)為TimesNewRoman,行距為1.5倍，引用數(shù)字應(yīng)采取阿拉伯?dāng)?shù)字，貨幣金額除尤其說明外，應(yīng)指人民幣金額，并以元、萬元或億元為單位，包含土地使用權(quán)，采取畝為單位。募集說明書基礎(chǔ)格式募集說明書應(yīng)包含封面、扉頁、目錄、釋義和正文內(nèi)容等部分。募集說明書封面應(yīng)包含本期債券名稱、發(fā)行人名稱、主場銷商名稱、公告年月和相關(guān)機(jī)構(gòu)簽章。募集說明書扉頁應(yīng)包含以下內(nèi)容：①發(fā)行人或發(fā)行人董事會申明；如：“發(fā)行人或發(fā)行人董事會已同意本期債券募集說明書及其摘要，發(fā)行人領(lǐng)導(dǎo)組員或全體董事承諾其中不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳說或重大遺漏，并對其真實(shí)性、正確性、完整性負(fù)擔(dān)部分和連帶法律責(zé)任”。②企業(yè)責(zé)任人和主管會計(jì)工作責(zé)任人、會計(jì)機(jī)構(gòu)責(zé)任人申明；如：“企業(yè)責(zé)任人和主管會計(jì)工作責(zé)任人、會計(jì)部門責(zé)任人確保本期債券募集說明書及其摘要中財務(wù)匯報真實(shí)、完整”。③主承銷商勤勉盡責(zé)申明；④投資提醒；如“凡欲認(rèn)購本期債券投資者，請認(rèn)真閱讀本募集說明書及其相關(guān)信息披露文件，并進(jìn)行獨(dú)立投資判定。主管部門對本期債券發(fā)行所作出任何決定，均不表明其對債券風(fēng)險作出實(shí)質(zhì)性判定?！薄胺舱J(rèn)購、受讓并持有本期債券投資者，均視同自愿接收本募集說明書對本期債券各項(xiàng)權(quán)利義務(wù)約定”?！皞婪òl(fā)行后，發(fā)行人經(jīng)營改變引致投資風(fēng)險，投資者自行負(fù)責(zé)”。⑤其它重大事項(xiàng)或風(fēng)險提醒；⑥本期債券基礎(chǔ)要素；債券名稱、發(fā)行總額、期限、利率、發(fā)行方法、發(fā)行對象、信用等級、擔(dān)保等。募集說明書釋義應(yīng)在目錄次頁排印，對募集說明書中相關(guān)機(jī)構(gòu)簡稱、代稱、專有名詞、專業(yè)名詞進(jìn)行正確、簡明定義。募集說明書正文內(nèi)容第一條債券發(fā)行依據(jù)此次發(fā)行審批文件文號。歸屬地政府(發(fā)行人內(nèi)部)對發(fā)行債券同意情況。第二條此次債券發(fā)行相關(guān)機(jī)構(gòu)關(guān)鍵包含：此次發(fā)行包含機(jī)構(gòu)名稱、法定代表人、經(jīng)辦人員、辦公地址、聯(lián)絡(luò)電話、傳真、郵政編碼等。第三條發(fā)行概要關(guān)鍵包含：債券名稱、發(fā)行總額、期限、利率、還本付息、發(fā)行價格、發(fā)行方法、發(fā)行對象、發(fā)行期、認(rèn)購?fù)泄?、承銷方法、信用等級、信用安排、關(guān)鍵提醒等。債券簡稱應(yīng)遵照交易場所要求。含權(quán)債券嚴(yán)格根據(jù)統(tǒng)一模板表述。發(fā)行方法、發(fā)行對象和認(rèn)購?fù)泄芨鶕?jù)模版分類統(tǒng)一表述。第四條認(rèn)購和托管第五條債券發(fā)行網(wǎng)點(diǎn)第六條認(rèn)購人承諾第七條債券本息兌付措施第八條發(fā)行人基礎(chǔ)情況關(guān)鍵包含：發(fā)行人概況、歷史沿革、股東情況、企業(yè)治理和組織結(jié)構(gòu)、發(fā)行人和母子企業(yè)等投資關(guān)系、關(guān)鍵控股子企業(yè)情況、發(fā)行人領(lǐng)導(dǎo)組員或董事、監(jiān)事及高級管理人員情況等。發(fā)行人概況：企業(yè)名稱、成立日期、注冊資本、法定代表人、企業(yè)類型、住所、發(fā)行人從事關(guān)鍵業(yè)務(wù)。歷史沿革：發(fā)行人設(shè)置情況、設(shè)置以來歷次股本改變和驗(yàn)資情況和重大資產(chǎn)重組情況。股東情況：披露股東持股百分比及實(shí)際控制人，實(shí)際控制人應(yīng)披露到最終國有控股主體或自然人為止?？毓晒蓶|及實(shí)際控制人為自然人，應(yīng)披露其姓名、簡明背景及所持有發(fā)行人股份，同時披露該自然人對其它企業(yè)關(guān)鍵投資情況、和其它關(guān)鍵股東關(guān)系?？毓晒蓶|及實(shí)際控制人為法人，應(yīng)披露該法人名稱、成立日期、注冊資本、關(guān)鍵業(yè)務(wù)、資產(chǎn)規(guī)模及所持有發(fā)行人股份被質(zhì)押情況。企業(yè)治理和組織結(jié)構(gòu)：企業(yè)章程或規(guī)范企業(yè)行為相關(guān)文件關(guān)鍵內(nèi)容。企業(yè)治理應(yīng)明確表述企業(yè)管理機(jī)制和決議程序。如有必需，增加相關(guān)企業(yè)獨(dú)立性方面披露及內(nèi)控制度披露。發(fā)行人控股和參股子企業(yè)情況：發(fā)行人應(yīng)以圖表方法披露其組織結(jié)構(gòu)和對其它企業(yè)關(guān)鍵權(quán)益投資情況；發(fā)行人應(yīng)披露納入合并報表關(guān)鍵子企業(yè)簡況，包含但不限于企業(yè)名稱、成立時間、經(jīng)營范圍、股東情況、歷史沿革、業(yè)務(wù)概況、財務(wù)概況。發(fā)行人董事、監(jiān)事和高級管理人員：人員簡歷統(tǒng)一包含姓名、性別、最高學(xué)歷、現(xiàn)在在發(fā)行人任職、曾任職等幾部分。第九條發(fā)行人業(yè)務(wù)情況地方政府性企業(yè)應(yīng)披露地域經(jīng)濟(jì)、財政可支配收入、政府負(fù)債、國有資產(chǎn)及負(fù)債情況、地方政府及所屬機(jī)構(gòu)和企業(yè)信用情況。（如有）關(guān)鍵包含：發(fā)行人所在行業(yè)現(xiàn)實(shí)狀況和前景；發(fā)行人在行業(yè)中地位和競爭優(yōu)勢；發(fā)行人主營業(yè)務(wù)模式、情況及發(fā)展計(jì)劃。發(fā)行人所在行業(yè)基礎(chǔ)情況：包含但不限于產(chǎn)業(yè)政策和監(jiān)管體制；行業(yè)周期性特點(diǎn)；市場供求情況和改變趨勢；行業(yè)競爭格局；影響發(fā)展有利和不利原因；上下游行業(yè)或其它企業(yè)、政府部門關(guān)聯(lián)性等。發(fā)行人在行業(yè)或地域地位和競爭優(yōu)勢；表述發(fā)行人所在地域行業(yè)情況時應(yīng)該兼顧優(yōu)勢和劣勢，客觀披露發(fā)行人業(yè)務(wù)地位。主營業(yè)務(wù)經(jīng)營模式：采購模式、生產(chǎn)模式、銷售模式。主營業(yè)務(wù)情況是了解發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營步驟、業(yè)務(wù)情況、資金回流關(guān)鍵方面，應(yīng)依據(jù)不一樣企業(yè)類型進(jìn)行關(guān)鍵披露。如地方政府性企業(yè)披露和政府之間合作模式；制造業(yè)披露供產(chǎn)銷步驟；流通企業(yè)披露供給鏈、倉儲、銷售步驟等，以具體展現(xiàn)企業(yè)運(yùn)行情況。主營業(yè)務(wù)情況：匯報期關(guān)鍵產(chǎn)品（服務(wù)）產(chǎn)能、產(chǎn)量、銷量、銷售收入變動情況；匯報期關(guān)鍵產(chǎn)品（服務(wù)）及其原材料和能源供給變動情況。發(fā)行人發(fā)展計(jì)劃及前景。（地方政府性企業(yè)須有政府文件依據(jù)）第十條發(fā)行人財務(wù)情況關(guān)鍵包含：發(fā)行人最近三年及最近一期關(guān)鍵財務(wù)數(shù)據(jù)及資產(chǎn)負(fù)債表、利潤及利潤分配表、現(xiàn)金流量表；發(fā)行人財務(wù)分析（包含償債能力分析、營運(yùn)能力分析、盈利能力分析和現(xiàn)金流量分析等）。發(fā)行人關(guān)鍵資產(chǎn)及權(quán)屬起源分析（包含劃入下屬企業(yè)是否已完成工商登記、土地和房產(chǎn)等資產(chǎn)是否已辦理相關(guān)證照、非經(jīng)營性資產(chǎn)情況及對應(yīng)處理方法等）。明確是否存在6月后新注入企業(yè)公立學(xué)校、公立醫(yī)院、公園、機(jī)關(guān)資產(chǎn)等公益性資產(chǎn)，披露扣除公益性資產(chǎn)后凈資產(chǎn)規(guī)模。關(guān)鍵披露凈資產(chǎn)大幅增加原因。發(fā)行人匯報期內(nèi)進(jìn)行資產(chǎn)評定，披露資產(chǎn)評定值及增減情況，增減改變幅度較大，說明原因。具體披露應(yīng)收賬款和其它應(yīng)收款明細(xì)，包含對象、金額、期限、性質(zhì)、壞賬準(zhǔn)備等（大額應(yīng)收賬款包含政府，已披露政府償債方法安排）。發(fā)行人有逾期未償還負(fù)債，應(yīng)說明其金額、利率、資金用途、未按期償還原因。對資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和負(fù)債結(jié)構(gòu)進(jìn)行披露，并對數(shù)據(jù)指標(biāo)變動超出30%項(xiàng)目分析變動原因。具體披露發(fā)行人收入起源和利潤組成份析。關(guān)鍵披露凈利潤大幅增加原因。具體披露發(fā)行人對外擔(dān)保情況。第十一條已發(fā)行還未兌付債券關(guān)鍵包含：已發(fā)行還未兌付債券等融資情況統(tǒng)計(jì)，上期企業(yè)債券募集資金使用情況。完整披露發(fā)行人已發(fā)行未兌付債券、中票、短融、資產(chǎn)證券化產(chǎn)品、信托計(jì)劃、保險債權(quán)計(jì)劃、理財產(chǎn)品及其它各類私募債權(quán)品種情況，已披露代建回購、融資租賃、售后回租等方法融資情況。具體披露上期企業(yè)債券募集資金使用情況。第十二條籌集資金用途關(guān)鍵包含：發(fā)債募集資金用途安排，固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目基礎(chǔ)情況和建設(shè)進(jìn)展情況。列表說明募集資金用途基礎(chǔ)情況，含名稱、股權(quán)投資額、擬使用債券資金、資金使用百分比等。此次發(fā)債募集資金投向概況，項(xiàng)目投資管理、土地、環(huán)評、計(jì)劃、能評等相關(guān)文件名稱、文號、發(fā)文機(jī)關(guān)、印發(fā)時間和關(guān)鍵內(nèi)容，收購協(xié)議或意向書簽署情況等。項(xiàng)目符合國家產(chǎn)業(yè)政策方向。披露項(xiàng)目建設(shè)內(nèi)容、項(xiàng)目實(shí)施主體及其和發(fā)行人關(guān)系。分析募投項(xiàng)目建設(shè)必需性、經(jīng)濟(jì)效益和社會效益。披露項(xiàng)目對于發(fā)行人業(yè)務(wù)情況、財務(wù)情況影響，項(xiàng)目建成后現(xiàn)金回流等內(nèi)容。披露項(xiàng)目開工時間及完工情況。保障房項(xiàng)目應(yīng)披露住建部門相關(guān)文件標(biāo)題、文號和關(guān)鍵內(nèi)容，披露項(xiàng)目是否納入省級保障房計(jì)劃，披露是否存在強(qiáng)拆、強(qiáng)建等情況。發(fā)債募集資金使用計(jì)劃及管理制度。第十三條償債確保方法關(guān)鍵包含：擔(dān)保人基礎(chǔ)情況、財務(wù)情況（關(guān)鍵財務(wù)數(shù)據(jù)及財務(wù)報表）、資信情況、擔(dān)保函關(guān)鍵內(nèi)容。資產(chǎn)抵押情況、保障投資者推行權(quán)利相關(guān)制度安排等情況。發(fā)行人制訂償債計(jì)劃及保障方法，包含償債專戶、償債基金和違約時擬采取具體償債方法和賠償方法。第三方擔(dān)保人基礎(chǔ)情況、財務(wù)情況：提供第三方確保擔(dān)保，應(yīng)披露擔(dān)保人基礎(chǔ)情況，包含但不限于以下內(nèi)容：①擔(dān)保人概況：基礎(chǔ)情況、經(jīng)營情況、行業(yè)地位、競爭優(yōu)勢等；②擔(dān)保人資信情況；③累計(jì)擔(dān)保余額；④擔(dān)保人財務(wù)數(shù)據(jù)；⑤擔(dān)保人發(fā)行債券情況；⑥擔(dān)保函關(guān)鍵內(nèi)容：金額、擔(dān)保方法、擔(dān)保期限、擔(dān)保范圍；⑦擔(dān)保人和發(fā)行人、債券受托管理人（債權(quán)代理人）、債券持有些人之間權(quán)利義務(wù)關(guān)系；⑧擔(dān)保協(xié)議及程序正當(dāng)合規(guī)性。資產(chǎn)抵質(zhì)押擔(dān)保：提供質(zhì)押或抵押擔(dān)保，應(yīng)披露抵質(zhì)押資產(chǎn)名稱、金額（賬面價值或評定值）、抵質(zhì)押資產(chǎn)金額和所發(fā)行債券本息總額之間百分比，并說明抵質(zhì)押資產(chǎn)發(fā)生重大改變時處理方案及連續(xù)披露安排；應(yīng)提供抵質(zhì)押資產(chǎn)評定、登記、保管和相關(guān)法律手續(xù)、保障投資者推行權(quán)利相關(guān)制度安排等情況。其它償債保障方法：償債計(jì)劃、人員制度安排、償債專戶/基金設(shè)置、償債資金起源、可變現(xiàn)資產(chǎn)（土地、股權(quán)、上市企業(yè)股票等）、政府回購安排、政府支持政策（資產(chǎn)、資金、特許經(jīng)營權(quán)等）、募投項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益和現(xiàn)金流預(yù)期等。第十四條風(fēng)險揭示關(guān)鍵包含：和本期債券相關(guān)風(fēng)險、和發(fā)行人相關(guān)風(fēng)險、和發(fā)行人經(jīng)營及其模式相關(guān)風(fēng)險、項(xiàng)目投資風(fēng)險、合規(guī)使用債券資金相關(guān)風(fēng)險、對外擔(dān)保相關(guān)風(fēng)險、和行業(yè)相關(guān)風(fēng)險、政策風(fēng)險、抵質(zhì)押資產(chǎn)或第三方擔(dān)保相關(guān)風(fēng)險、償債保障方法相關(guān)風(fēng)險等。對于關(guān)鍵性風(fēng)險應(yīng)對方法和安排。第十五條信用評級關(guān)鍵包含信用評級匯報內(nèi)容概要和跟蹤評級安排等。發(fā)行人應(yīng)披露所聘用評級機(jī)構(gòu)及其對本期債券信用評級情況。信用評級關(guān)鍵情況應(yīng)最少