第2講會計信息資產(chǎn)負(fù)債表與利潤表

第2講

會計信息：資產(chǎn)負(fù)債表與利潤表

（第31

本講主要內(nèi)容：一.財務(wù)報告及其構(gòu)成二.資產(chǎn)負(fù)債表基本結(jié)構(gòu)及項(xiàng)目分類三.利潤表基本結(jié)構(gòu)及項(xiàng)目分類四.資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表分析的基本指標(biāo)2024/5/212一.財務(wù)報告及其構(gòu)成財務(wù)報告的含義？內(nèi)容上：會計報表、附注時間上：年報、半年報、季報和月報（中期財務(wù)報表）會計報表附注：應(yīng)披露公司會計政策、重大事項(xiàng)等（見國電電力公司2012年度報告的報表附注）45456562024/5/213財務(wù)報表財務(wù)報表：資產(chǎn)負(fù)債表----國電P65利潤表（損益表）現(xiàn)金流量表所有者權(quán)益變動表2024/5/214資產(chǎn)負(fù)債表1、含義：反映某一時點(diǎn)，會計主體的資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益的余額情況。它是企業(yè)財務(wù)狀況的靜態(tài)反映2、資產(chǎn)負(fù)債表基本結(jié)構(gòu)：P36，國電P652024/5/215資產(chǎn)負(fù)債表

ABC公司資產(chǎn)負(fù)債表

200×年12月31日單位：元資產(chǎn)負(fù)債及所有者權(quán)益流動資產(chǎn)：流動負(fù)債：現(xiàn)金2356879短期借款3335862

交易性金融資產(chǎn)256321應(yīng)付賬款5689123

應(yīng)收賬款6873247應(yīng)交稅費(fèi)246338

存貨10136472應(yīng)付職工薪酬332868

流動資產(chǎn)合計19622919流動負(fù)債合計9604191

非流動資產(chǎn)：非流動負(fù)債：長期股權(quán)投資3456889長期借款8573837

固定資產(chǎn)16117325負(fù)債合計18178028

減：累計折舊4276883所有者權(quán)益：固定資產(chǎn)凈值11840442實(shí)收資本11276421

無形資產(chǎn)3197426留存收益8663227

非流動資產(chǎn)合計18494757所有者權(quán)益合計19939648

資產(chǎn)總計38117676負(fù)債及所有者權(quán)益總381176762024/5/2163、資產(chǎn)負(fù)債表的項(xiàng)目分類根據(jù)重要性原則，資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目分類的基本要求：既充分反映企業(yè)財務(wù)狀況的重要信息，又便于財務(wù)報表閱讀者的閱讀與理解。資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目的區(qū)分：主要看重的不是它們的外在形式，而是依據(jù)它們的內(nèi)容實(shí)質(zhì)。

2024/5/217資產(chǎn)負(fù)債表的項(xiàng)目分類

各國資產(chǎn)負(fù)債表的項(xiàng)目分類和列報方式可能不盡一致，通行的做法是按照流動性進(jìn)行分類和列報，即資產(chǎn)和負(fù)債都區(qū)分為流動性項(xiàng)目和非流動性項(xiàng)目，且將流動性項(xiàng)目列在前面，將非流動項(xiàng)目列在后面。2024/5/218流動資產(chǎn)預(yù)計在一個正常營業(yè)周期中變現(xiàn)、出售或耗用主要為交易目的而持有預(yù)計在資產(chǎn)負(fù)債表日起一年內(nèi)（含一年）變現(xiàn)自資產(chǎn)負(fù)債表日起一年內(nèi)，交換其他資產(chǎn)或清償負(fù)債的能力不受限制的現(xiàn)金或現(xiàn)金等價物。流動資產(chǎn)以外的資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)歸為非流動資產(chǎn)，并應(yīng)按其性質(zhì)分類列示2024/5/219流動負(fù)債預(yù)計在一個正常營業(yè)周期中清償；主要為交易目的而持有；自資產(chǎn)負(fù)債表日起一年內(nèi)到期應(yīng)予以清償；企業(yè)無權(quán)自主將清償推遲至資產(chǎn)負(fù)債表日后一年以上。2024/5/2110資產(chǎn)類項(xiàng)目資產(chǎn)的含義：指企業(yè)過去的交易或事項(xiàng)形成的、由企業(yè)擁有或者控制的、預(yù)期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)利益的資源。2024/5/2111資產(chǎn)確認(rèn)條件與該資源有關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益很可能流入企業(yè)；該資源的成本或者價值能夠可靠地計量。

2024/5/2112資產(chǎn)類項(xiàng)目P39（能舉例掌握）貨幣資金應(yīng)收及預(yù)付項(xiàng)目交易性金融資產(chǎn)存貨持有至到期投資長期股權(quán)投資投資性房地產(chǎn)固定資產(chǎn)生物資產(chǎn)遞延所得稅資產(chǎn)無形資產(chǎn)2024/5/2113貨幣資金

可以立即用于支付的資金，主要包括現(xiàn)金？銀行存款？其他貨幣資金？

2024/5/2114應(yīng)收及預(yù)付款項(xiàng)

各種應(yīng)收而未收的結(jié)算款項(xiàng)和預(yù)付款項(xiàng)，主要包括應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、其他應(yīng)收款、預(yù)付貨款等。2024/5/2115交易性金融資產(chǎn)

為交易目的而持有的投資，這些投資可以隨時讓渡且預(yù)期一年之內(nèi)變現(xiàn)，企業(yè)購買交易性投資的目的在于利用臨時閑置的資金賺取一些收益。

2024/5/2116存貨

企業(yè)在日?；顒又谐钟械囊詡涑鍪鄣漠a(chǎn)成品或商品、處于生產(chǎn)過程中的在產(chǎn)品、在生產(chǎn)過程或提供勞務(wù)過程中耗用的材料和物料等。2024/5/2117持有至到期投資

企業(yè)購買的準(zhǔn)備持有至到期的投資，即準(zhǔn)備在投資到期之后收回投資本金和投資收益。2024/5/2118長期股權(quán)投資

企業(yè)長期持有的其他企業(yè)的股權(quán)，包括：以現(xiàn)金支付取得的長期股權(quán)投資、以發(fā)行權(quán)益性證券取得的長期股權(quán)投資、投資者投入的長期股權(quán)投資、通過非貨幣性資產(chǎn)交換取得的長期股權(quán)投資、通過債務(wù)重組取得的長期股權(quán)投資企業(yè)合并形成的長期股權(quán)投資。2024/5/2119投資性房地產(chǎn)

為賺取租金或資本增值，或兩者兼有而持有的房地產(chǎn)，包括已出租的土地使用權(quán)、持有并準(zhǔn)備增值后轉(zhuǎn)讓的土地使用權(quán)及已出租的建筑物。2024/5/2120固定資產(chǎn)

同時具備下列特征的有形資產(chǎn)：（1）為生產(chǎn)商品、提供勞務(wù)、出租或經(jīng)營管理而持有的；（2）使用壽命超過一個會計年度。2024/5/2121生物資產(chǎn)

有生命的動物和植物，包括消耗性生物資產(chǎn)、生產(chǎn)性生物資產(chǎn)及公益性生物資產(chǎn)。

2024/5/2122遞延所得稅資產(chǎn)

因暫時性差異導(dǎo)致的應(yīng)交所得稅大于所得稅費(fèi)用之差額。例子：10萬買臺機(jī)器，會計上：10萬/5年，2萬/年折舊，稅法上：10萬/10年，1萬/年折舊年末產(chǎn)生1萬暫時性差異產(chǎn)生遞延所得稅資產(chǎn)：1*25%=2500元

2024/5/2123無形資產(chǎn)

企業(yè)擁有或者控制的沒有實(shí)物形態(tài)的可辨認(rèn)非貨幣性資產(chǎn)，主要包括專利權(quán)、非專利技術(shù)、商標(biāo)權(quán)及著作權(quán)等。2024/5/2124負(fù)債

指企業(yè)過去的交易或事項(xiàng)形成的、預(yù)期會導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)的現(xiàn)時義務(wù)。2024/5/2125負(fù)債類項(xiàng)目短期借款應(yīng)付及預(yù)收款項(xiàng)應(yīng)交稅費(fèi)應(yīng)付職工薪酬預(yù)計負(fù)債長期借款長期應(yīng)付款應(yīng)付債券遞延所得稅負(fù)債2024/5/2126短期借款

從銀行等金融機(jī)構(gòu)借入的、償還期限短于一年（含一年）的借款。2024/5/2127應(yīng)付及預(yù)收款項(xiàng)

各種應(yīng)付而未付的結(jié)算款項(xiàng)和預(yù)收款項(xiàng)，主要包括應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)、預(yù)收貨款、應(yīng)付股利、其他應(yīng)付款等。2024/5/2128應(yīng)交稅費(fèi)

應(yīng)交而未交的各種稅款，主要包括應(yīng)交增值稅、應(yīng)交營業(yè)稅和應(yīng)交所得稅等。2024/5/2129應(yīng)付職工薪酬

應(yīng)付而尚未支付給職工的薪酬，包括：職工工資、獎金、津貼和補(bǔ)貼；職工福利費(fèi)；醫(yī)療保險費(fèi)、養(yǎng)老保險費(fèi)、失業(yè)保險費(fèi)、工傷保險費(fèi)和生育保險費(fèi)等社會保險費(fèi)；住房公積金；工會經(jīng)費(fèi)和職工教育經(jīng)費(fèi)；非貨幣性福利；因解除與職工的勞動關(guān)系而給予的補(bǔ)償；其他與獲得職工提供的服務(wù)相關(guān)的支出。2024/5/2130預(yù)計負(fù)債

滿足以下條件的、與或有事項(xiàng)相關(guān)的義務(wù)：該義務(wù)是企業(yè)承擔(dān)的現(xiàn)時義務(wù)；履行該義務(wù)很可能導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)；該義務(wù)的今額能夠可靠地計量。2024/5/2131長期借款

從銀行等金融機(jī)構(gòu)或其他單位借入的、償還期限長于一年的借款。2024/5/2132長期應(yīng)付款

各種期限在一年以上的應(yīng)付而未付的款項(xiàng)，主要包括應(yīng)付引進(jìn)設(shè)備款、融資租賃應(yīng)付款等。2024/5/2133應(yīng)付債券

企業(yè)發(fā)行的一年期以上的債券本金及應(yīng)計利息。

2024/5/2134遞延所得稅負(fù)債

因暫時性差異導(dǎo)致的應(yīng)交所得稅小于所得稅費(fèi)用之差額。

2024/5/2135所有者權(quán)益

企業(yè)資產(chǎn)扣除負(fù)債后由所有者享有的剩余權(quán)益。公司的所有者權(quán)益又稱為股東權(quán)益。所有者權(quán)益的來源包括所有者投入的資本、直接計入所有者權(quán)益的利得和損失、留存收益等。

2024/5/2136所有者權(quán)益類項(xiàng)目實(shí)收資本或股本資本公積盈余公積未分配利潤2024/5/2137實(shí)收資本或股本

非股份公司制的公司企業(yè)投資人的投入資本；股本是指股份公司投資購買股票所交款項(xiàng)中相當(dāng)于所購股票的面值部分。

2024/5/2138資本公積

來源于盈利之外的公共性的資本積累，主要包括股票發(fā)行溢價、法定財產(chǎn)重估增值、接受捐贈的資產(chǎn)價值等2024/5/2139

企業(yè)按法規(guī)要求或自身發(fā)展需要從稅后凈利潤中提取的利潤積累。盈余公積2024/5/2140

企業(yè)歷年已實(shí)現(xiàn)利潤中留于以后年度分配或待分配的部分。

資產(chǎn)負(fù)債表編制？根據(jù)相關(guān)賬戶余額直接、分析填列未分配利潤2024/5/2141利潤表反映企業(yè)在某一特定時期內(nèi)的經(jīng)營成果，即收入減去費(fèi)用后的凈利潤這是一個時期數(shù)是某一時期內(nèi)企業(yè)經(jīng)營的動態(tài)反映利潤表提供企業(yè)最重要的信息——利潤利潤表基本結(jié)構(gòu)P44單步式、多步式國電P692024/5/2142

利潤表年月

一、營業(yè)收入

減：營業(yè)成本營業(yè)稅金及附加

銷售費(fèi)用管理費(fèi)用財務(wù)費(fèi)用資產(chǎn)減值損失加：公允價值變動收益投資收益二、營業(yè)利潤

加：營業(yè)外收入減：營業(yè)外支出

三、利潤總額

減：所得稅費(fèi)用

四、凈利潤2024/5/2143利潤表的項(xiàng)目分類1.營業(yè)收入

也稱銷售凈額，是指企業(yè)在一定期間內(nèi)銷售商品或提供勞務(wù)的發(fā)票價格總額，減去銷售退回及折讓等之后的凈額。

營業(yè)成本

也稱銷售成本，是指已銷售產(chǎn)品（商品）或勞務(wù)的生產(chǎn)（采購）成本，即存貨成本的減少額。2024/5/2144利潤表的項(xiàng)目分類

營業(yè)稅金及附加

銷售費(fèi)用

也稱營業(yè)費(fèi)用，是指銷售過程中發(fā)生的各種費(fèi)用，諸如廣告費(fèi)用、運(yùn)雜費(fèi)用等。2024/5/2145利潤表的項(xiàng)目分類

管理費(fèi)用

又稱一般及行政管理費(fèi)用，是指企業(yè)行政管理活動過程和其他一般性活動中所發(fā)生的各種費(fèi)用。

財務(wù)費(fèi)用

企業(yè)財務(wù)活動所發(fā)生的利息（凈）支出及匯兌損益。2024/5/2146利潤表的項(xiàng)目分類2、營業(yè)利潤

毛利減去銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用和財務(wù)費(fèi)用后的差額；若為負(fù)數(shù)，則表示營業(yè)虧損。

2024/5/2147利潤表的項(xiàng)目分類3.稅前利潤（利潤總額）

也稱稅前收益或利潤總額，是指營業(yè)利潤與非常項(xiàng)目利得（減去非常項(xiàng)目損失）之和。2024/5/2148利潤表的項(xiàng)目分類所得稅費(fèi)用

應(yīng)計入本期損益的所得稅費(fèi)用。4.凈利潤

又稱凈收益，是指稅前利潤減去所得稅之后的凈額。它是歸于所有股東分享的利潤。利潤表編制？根據(jù)相關(guān)賬戶發(fā)生額直接、分析填列2024/5/2149現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表的現(xiàn)金含義？P59-60報告企業(yè)在某一時期內(nèi)現(xiàn)金的流入和流出情況企業(yè)的經(jīng)營活動、籌資活動和投資活動都可能引起現(xiàn)金的凈流入（流入量>流出量）或凈流出（流出量>流入量）現(xiàn)金流量表的格式P73國電2024/5/2150現(xiàn)金流量表的格式現(xiàn)金流量表的生成（了解）：直接法間接法2024/5/2151所有者權(quán)益變動表（略）反映企業(yè)在某一特定時期內(nèi)，所有者權(quán)益的變化所有者權(quán)益的增加來自于凈利潤、投資和所有者投入；減少出自于撤資、股份支付和虧損損益的數(shù)據(jù)可直接取自利潤表但所有者的投資和撤資是企業(yè)和所有者的經(jīng)濟(jì)交易事項(xiàng)，它并不影響利潤表企業(yè)外部人可以通過大股東持有股份變化來了解企業(yè)內(nèi)部人對企業(yè)發(fā)展前景預(yù)期.如，全流通后，大股東增持股份？所有者權(quán)益變動表格式見課程資料：P75國電2024/5/2152會計報表附注的作用含義：

會計報表附注是對財務(wù)報表本身無法或難以充分表達(dá)的內(nèi)容和項(xiàng)目所做的補(bǔ)充說明與詳細(xì)解釋，是財務(wù)報告的重要組成部分。作用：提高報表內(nèi)信息的可比性增進(jìn)報表內(nèi)信息的可理解性突出財務(wù)報表信息的重要性提供更詳細(xì)的會計信息2024/5/2153會計報表附注的主要內(nèi)容●會計政策和會計估計的說明重要會計政策和會計估計變更的說明或有事項(xiàng)的說明資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)的說明關(guān)聯(lián)方關(guān)系及其交易的說明重要資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓及其出售的說明企業(yè)合并、分立的說明會計報表中重要項(xiàng)目的說明收入有助于理解和分析會計報表需要說明的其他事項(xiàng)報表中每一個數(shù)字項(xiàng)目的說明（見12年報）2024/5/2154會計報表附注的局限性直觀性不強(qiáng)，需要仔細(xì)研究才容易理解多采用文字，會對用戶的判斷和分析帶來不便，甚至?xí)a(chǎn)生誤導(dǎo)充分披露原則和重要性原則在運(yùn)用上又有一定的困難會計報表注釋具有較大的彈性，會有濫用注釋的情況

2024/5/2155四.資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表分析1.財務(wù)報表分析的涵義及主體：財務(wù)報表分析是以企業(yè)的財務(wù)報表和其他資料為基本依據(jù)，采用專門的分析工具和方法，對企業(yè)的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量進(jìn)行綜合評價的過程。意義：將財務(wù)報表數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)換成對特定決策有用的信息，評價企業(yè)的財務(wù)實(shí)力、經(jīng)營業(yè)績、管理效率及企業(yè)的風(fēng)險和前景，為利益相關(guān)者進(jìn)行決策提供依據(jù)。2024/5/2156

財務(wù)報表分析的主體投資者債權(quán)人管理者員工審計人員政府部門供應(yīng)商競爭對手2024/5/2157財務(wù)報表分析的主體：（1）管理當(dāng)局

管理當(dāng)局是被投資人聘用，對公司的全部資產(chǎn)和所有的經(jīng)營活動進(jìn)行管理的企業(yè)高級管理層，他們的薪酬、聲望往往與企業(yè)的經(jīng)營績效、成長前景、財務(wù)安全性等密切相連。管理當(dāng)局關(guān)注？企業(yè)的財務(wù)狀況、盈利能力和持續(xù)發(fā)展的可能性。注意的是：由于信息的不對稱性的存在，管理當(dāng)局所掌握的內(nèi)部信息往往最為豐富，除了使用公開披露的信息外，還可得到企業(yè)內(nèi)部財務(wù)信息以及非財務(wù)信息的支持。

2024/5/2158（2）投資人：投資人是已經(jīng)或預(yù)期向企業(yè)提供資金獲取非固定收益率報酬，并承擔(dān)企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險和財務(wù)風(fēng)險的人。投資人的資金即企業(yè)的權(quán)益資本向債權(quán)人提供了安全保障，投資人投資的目的是為了財富的積累，所以他們甘愿冒比債權(quán)人更大風(fēng)險。

投資人關(guān)注？一是企業(yè)當(dāng)前和未來的收益以及他們從中分配的好處，表現(xiàn)為獲得的股利的多少；二是從企業(yè)價值增加中獲得的資本利得，表現(xiàn)為股票市場價格的多少。影響股利和股票價格的因素很多，報表分析時關(guān)注償債能力、獲利能力、資產(chǎn)管理效率、現(xiàn)金流量狀況、每股收益等等。2024/5/2159（3）債權(quán)人：一部分債權(quán)人是通過向企業(yè)提供商品或服務(wù)，得到企業(yè)承諾在未來收取商品或勞務(wù)費(fèi)，企業(yè)的這部分債務(wù)是不需要支付利息的，我們將其稱之為“自然負(fù)債”

另一部分債權(quán)人則是通過提供資金融通服務(wù)，得到企業(yè)承諾在未來收取本金并獲取一定金額的利息。關(guān)注？首先關(guān)心的是他們投入資本的安全性，對于報表分析更關(guān)注企業(yè)現(xiàn)有資源和未來現(xiàn)金流量的可靠性、及時性和穩(wěn)定性，報表分析技術(shù)和評價標(biāo)準(zhǔn)因債務(wù)的期限、擔(dān)保與否、目的的不同而不同，可將其分短期財務(wù)風(fēng)險分析和長期財務(wù)分析討論。（財務(wù)管理課程介紹）2024/5/2160此外，注冊會計師、監(jiān)管機(jī)構(gòu)、供應(yīng)商等

注冊會計師是被企業(yè)所聘用，代表全體股東審查財務(wù)報表的編制是否符合公認(rèn)會計準(zhǔn)則的人。檢查企業(yè)報表編制客觀、公正、真實(shí)。

監(jiān)管機(jī)構(gòu)是財務(wù)報表的制定者、資本市場的監(jiān)督者、證券管理機(jī)構(gòu)、行業(yè)自律組織等。目的：規(guī)范企業(yè)行為，比如報表編制是否合理、融資行為是否合法、是否依法納稅和支付工人工資、是否遵守市場秩序等等。財務(wù)報表分析還能滿足其他一些使用者的需求，比如評級機(jī)構(gòu)的信用等級評級、供應(yīng)商對企業(yè)財務(wù)狀況的了解、員工對工資的評價、政府對納稅情況的調(diào)查、證券經(jīng)紀(jì)人尋找潛在的投資對象等等。2024/5/21613.財務(wù)報表分析的方法（1）趨勢分析法：含義：根據(jù)企業(yè)連續(xù)數(shù)期的會計報表，比較各個有關(guān)項(xiàng)目的金額、增減方向和幅度，揭示當(dāng)期財務(wù)狀況和經(jīng)營成果的增減變化及其發(fā)展趨勢的一種方法。目的：找出引起企業(yè)財務(wù)狀況和經(jīng)營成果的主要項(xiàng)目，變動趨勢的性質(zhì)是否有利，預(yù)測企業(yè)將來的發(fā)展趨勢。2024/5/2162

趨勢分析法的種類水平分析法：將企業(yè)連續(xù)幾個會計年度的財務(wù)報表上的相同項(xiàng)目進(jìn)行比較，觀察這些項(xiàng)目的變化情況，用以揭露這些項(xiàng)目在各個會計期間增減變化的原因和趨勢。

表現(xiàn)形式：定比、環(huán)比見資料2：P7萬科主要財務(wù)指標(biāo)：----表1垂直分析法：是計算財務(wù)報表中的各項(xiàng)目占總體的比重，反映報表中每一項(xiàng)與其相關(guān)總量之間的百分比及其變動情況，準(zhǔn)確地分析企業(yè)財務(wù)活動發(fā)展趨勢。見資料3：P7萬科07、08年度收入、凈利潤資料：表22024/5/2163資料2：萬科主要財務(wù)指標(biāo);-----表1┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐｜指標(biāo)\日期｜2009-06-30｜2008-12-31｜2007-12-31｜2006-12-31｜├──────────────┼─────┼────┼────┤｜凈利潤(萬元)｜252439.24｜403317.00｜484423.55｜229788.38｜｜凈利潤增長率(%)｜22.48｜-16.74｜110.81｜70.17｜｜凈資產(chǎn)收益率(%)｜7.31｜12.65｜16.55｜15.39｜｜資產(chǎn)負(fù)債比率(%)｜66.43｜67.44｜66.11｜65.04｜｜凈利潤現(xiàn)金含量(%)｜273.42｜72.69｜130.11｜326.15｜└———──────┴─────┴─────┴─────┴─────┘2024/5/2164

資料3：萬科2007、2008年度收入、凈利潤資料：表2┌───────────────────────────────────┐｜

2008年度｜├───┬───────┬───────┬──────┬───────┤｜主營收入(萬元)｜占年度比重(％)｜凈利潤(萬元)｜占年度比重(％)｜├───┼───────┼───────┼──────┼──────┤｜一季度｜640043.58｜15.61｜71813.33｜17.81｜｜二季度｜1085457.7｜26.48｜134292.25｜33.30｜｜三季度｜528690.00｜12.90｜21548.61｜5.34｜｜四季度｜1844986.62｜45.01｜175662.82｜43.55｜└───┴───────┴───────┴──────┴───────┘2024/5/2165

2007年度｜├────┬───────┬───────┬──────┬───────┤｜｜主營收入(萬元)｜占年度比重(％)｜凈利潤(萬元)｜占年度比重(％)｜├────┼───────┼───────┼──────┼───────┤｜一季度｜411413.88｜11.58｜61234.93｜12.64｜｜二季度｜698238.21｜19.65｜105565.07｜21.79｜｜三季度｜307694.49｜8.66｜24888.69｜5.14｜｜四季度｜2135314.54｜60.10｜292734.87｜60.43｜2024/5/2166（2）比率分析法

含義比率分析法是指在同一財務(wù)報表的不同項(xiàng)目之間，或在不同財務(wù)報表的有關(guān)項(xiàng)目之間進(jìn)行對比，以計算出的比率反映各個項(xiàng)目之間的相互關(guān)系，以評價企業(yè)的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果。

比率是相對數(shù)。如，凈資產(chǎn)收益率指標(biāo)2024/5/2167財務(wù)分析中的相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)：預(yù)算標(biāo)準(zhǔn)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)歷史標(biāo)準(zhǔn)2024/5/2168資產(chǎn)負(fù)債表的分析（一）短期償債能力的分析短期償債能力是指支付流動負(fù)債的能力。什么是流動負(fù)債？短期償債能力分析的兩大要素：流動資產(chǎn)流動負(fù)債看一下資產(chǎn)負(fù)債表P36?衡量短期償債能力的指標(biāo)有：2024/5/2169流動比率、速動比率、現(xiàn)金比率、1.流動比率=流動資產(chǎn)/流動負(fù)債2.速動比率=速動資產(chǎn)/流動負(fù)債3.現(xiàn)金比率=立即可動用的現(xiàn)金/流動負(fù)債

=現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物/流動負(fù)債經(jīng)驗(yàn)上:流動比率適當(dāng)水平在2:1左右,速動比率適當(dāng)水平在1:1左右,見萬科資料?2024/5/2170

｜每股指標(biāo)(單位)

｜2008-12-31｜2007-12-31｜2006-12-31｜├────────┼─────┼─────┼─────┼

｜資產(chǎn)總額(萬元)

｜11923658.0｜10009446.8｜4991984.04｜

｜負(fù)債總額(萬元)

｜8041803.02｜6617494.49｜3246633.68｜

｜流動負(fù)債(萬元)

｜6455372.19｜4877398.36｜2201627.06｜

｜長期負(fù)債(萬元)

｜-

｜-

｜-

｜

｜貨幣資金(萬元)

｜1997828.59｜1704650.46｜1074369.52｜

｜應(yīng)收帳款(萬元)

｜92277.48

｜86488.30

｜36460.97

｜｜其他應(yīng)收款(萬元)｜349609.69

｜276405.69

｜67100.57

｜

｜壞帳準(zhǔn)備(萬元)

｜-

｜-

｜-

｜

｜股東權(quán)益(萬元)

｜3189192.53｜2927864.76｜1492854.77｜資產(chǎn)負(fù)債率(%)

｜67.4440

｜66.1124

｜65.0369

｜｜股東權(quán)益比率(%)｜26.7467

｜29.2510

｜29.9050

｜｜流動比率(%)

｜1.7575

｜1.9566

｜2.1921

｜

｜速動比率(%)

｜0.4268

｜0.5937

｜0.6402

｜

└────────┴─────┴─────┴─────┴

2024/5/2171（二）長期償債能力的分析長期償債能力是以資產(chǎn)償還長期債務(wù)的能力，它表明企業(yè)對債務(wù)負(fù)擔(dān)的承受能力。什么是長期負(fù)債？分析長期償債能力的兩個相關(guān)因素：?企業(yè)盈利能力企業(yè)資本結(jié)構(gòu)2024/5/2172反映企業(yè)長期償債能力的指標(biāo)之一：資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額企業(yè)償債能力的分析？定量、定性結(jié)合分析----包括：資產(chǎn)質(zhì)量與盈利能力結(jié)合注意企業(yè)的或有負(fù)債企業(yè)的融資能力。?？紤]行業(yè)、政策。。。。。。2024/5/2173

｜每股指標(biāo)(單位)

｜2008-12-31｜2007-12-31｜2006-12-31｜├────────┼─────┼─────┼─────┼

｜資產(chǎn)總額(萬元)

｜11923658.0｜10009446.8｜4991984.04｜

｜負(fù)債總額(萬元)

｜8041803.02｜6617494.49｜3246633.68｜

｜流動負(fù)債(萬元)

｜6455372.19｜4877398.36｜2201627.06｜

｜長期負(fù)債(萬元)

｜-

｜-

｜-

｜

｜貨幣資金(萬元)

｜1997828.59｜1704650.46｜1074369.52｜

｜應(yīng)收帳款(萬元)

｜92277.48

｜86488.30

｜36460.97

｜｜其他應(yīng)收款(萬元)｜349609.69

｜276405.69

｜67100.57

｜

｜壞帳準(zhǔn)備(萬元)

｜-

｜-

｜-

｜

｜股東權(quán)益(萬元)

｜3189192.53｜2927864.76｜1492854.77｜

資產(chǎn)負(fù)債率(%)

｜67.4440

｜66.1124

｜65.0369

｜｜股東權(quán)益比率(%)｜26.7467

｜29.2510

｜29.9050

｜｜流動比率(%)

｜1.7575

｜1.9566

｜2.1921

｜

｜速動比率(%)

｜0.4268

｜0.5937

｜0.6402

｜

└────────┴─────┴─────┴─────┴

2024/5/2174利潤表的分析:盈利能力1、毛利率？2、營業(yè)利潤率？3、銷售凈利潤？P4775四、的分析5、每股收益=稅后凈利/流通在外的普通股股數(shù)6、每股現(xiàn)金流量=現(xiàn)金凈流量/流通在外的普通股股數(shù)2024/5/2176利潤構(gòu)成與盈利能力┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─

｜財務(wù)指標(biāo)(單位)

｜2008-12-31｜2007-12-31｜2006-12-31｜├─────────┼─────┼─────┼─────┼

｜主營業(yè)務(wù)收入(萬元)｜4099177.92｜3552661.13｜1791833.15｜｜主營業(yè)務(wù)利潤(萬元)｜-

｜-

｜-

｜

｜經(jīng)營費(fèi)用(萬元)

｜186035.01

｜119454.37

｜62571.68

｜｜管理費(fèi)用(萬元)

｜153079.92

｜176376.58

｜85945.90

｜｜財務(wù)費(fèi)用(萬元)

｜65725.33

｜35950.01

｜14015.16

｜｜三項(xiàng)費(fèi)用增長率(%)

｜22.02

｜104.13

｜62.15

｜｜營業(yè)利潤(萬元)

｜636478.96

｜765289.75

｜342690.68

｜｜投資收益(萬元)

｜20941.14

｜20803.07

｜17081.19

｜補(bǔ)貼收入(萬元)

｜-

｜-

｜-

｜｜營業(yè)外收支

｜

｜

｜

｜

｜凈額(萬元)

｜-4250.39

｜-1129.18

｜758.78

｜｜利潤總額(萬元)

｜632228.56

｜764160.57

｜343449.47

｜｜所得稅(萬元)

｜168241.65

｜232410.49

｜101149.76

｜｜凈利潤(萬元)

｜403317.00

｜484423.55

｜229788.38

｜

｜銷售毛利率(%)

｜39.00

｜41.99

｜36.15

｜｜主營業(yè)務(wù)利潤率(%)

｜-

｜-

｜-

｜

｜凈資