國(guó)際金融課件：國(guó)際金融組織

國(guó)際金融組織國(guó)際清算銀行國(guó)際貨幣基金組織世界銀行集團(tuán)全球性國(guó)際金融組織的作用區(qū)域性國(guó)際金融組織2024/6/261第一節(jié)國(guó)際清算銀行

國(guó)際清算銀行（BankforInternationalSettlement,BIS）是根據(jù)1930年1月20日簽訂的海牙國(guó)際協(xié)定（HagueAgreement），由英、法、意、德、比利時(shí)、日六國(guó)央行以及代表美國(guó)銀行利益的摩根銀行、紐約花旗銀行和芝加哥花旗銀行三家商業(yè)銀行于1930年5月在瑞士巴塞爾成立，可以說(shuō)是世界上成立最早的國(guó)際性金融組織。

2024/6/262一、宗旨起初為處理一戰(zhàn)后德國(guó)戰(zhàn)爭(zhēng)賠款和債務(wù)問(wèn)題，以及推動(dòng)中央銀行間的合作1945年后逐漸變成與各國(guó)央行進(jìn)行業(yè)務(wù)往來(lái)的國(guó)際性金融機(jī)構(gòu)，在國(guó)際清算中越來(lái)越多地充當(dāng)受托人和代理人的角色1983年中國(guó)人民銀行開始著手探討與國(guó)際清算銀行建立業(yè)務(wù)聯(lián)系，1984年12月11日中國(guó)人民銀行開始與該行建立正式業(yè)務(wù)往來(lái)關(guān)系，1996年中國(guó)人民銀行成為該行持股成員之一。2024/6/263二、組織機(jī)構(gòu)股東大會(huì)：最高權(quán)力機(jī)構(gòu)，每年舉行一次會(huì)議，由認(rèn)購(gòu)該行股票的各國(guó)央行代表參加。主要審查并批準(zhǔn)年度報(bào)告、資產(chǎn)負(fù)債表、損益表及改變董事會(huì)成員的報(bào)酬；決定準(zhǔn)備金和特別基金的撥款；宣布股息發(fā)放等。董事會(huì)：

實(shí)際領(lǐng)導(dǎo)機(jī)構(gòu)。英、法、比利時(shí)、意、德央行行長(zhǎng)和美聯(lián)儲(chǔ)主席為當(dāng)然董事；其他董事由董事會(huì)2/3多數(shù)同意從認(rèn)購(gòu)股票但未委派當(dāng)然董事國(guó)家的央行行長(zhǎng)中選出，人數(shù)不超過(guò)9人。董事會(huì)選舉董事會(huì)主席，并任命BIS行長(zhǎng)、總經(jīng)理、副總經(jīng)理，以及董事會(huì)下設(shè)的銀行部、貨幣經(jīng)濟(jì)部和秘書處的領(lǐng)導(dǎo)。管理層2024/6/264三、業(yè)務(wù)活動(dòng)和職能中央銀行的銀行

為各國(guó)央行提供廣泛的金融服務(wù)，幫助其管理外匯儲(chǔ)備和黃金儲(chǔ)備；為央行開拓投資業(yè)務(wù)；向央行提供有擔(dān)保的信用貸款等商討國(guó)際間貨幣和金融合作的場(chǎng)所 討論世界經(jīng)濟(jì)和金融形勢(shì)，探討如何協(xié)調(diào)宏觀政策和維持國(guó)際金融市場(chǎng)穩(wěn)定貨幣和經(jīng)濟(jì)研究中心 貨幣經(jīng)濟(jì)部專門從事貨幣和金融問(wèn)題的研究協(xié)助執(zhí)行各種國(guó)際金融協(xié)議的受托人和代理人2024/6/265第二節(jié)國(guó)際貨幣基金組織一、成立背景和宗旨成立背景：

1944年7月1日，“聯(lián)合國(guó)貨幣金融會(huì)議”在美國(guó)布雷頓森林舉行，簽訂了布雷頓森林協(xié)議，決定成立國(guó)際貨幣基金組織（InternationalMonetaryFund,IMF）與世界銀行。1946年3月，IMF正式成立，一年后開始辦理放款業(yè)務(wù)。 官網(wǎng)：2024/6/266宗旨：建立一個(gè)永久性的國(guó)際貨幣組織，促進(jìn)貨幣合作；促進(jìn)國(guó)際貿(mào)易的擴(kuò)大與平衡發(fā)展，借以提高和維持較高水平的就業(yè)和所得，并開發(fā)各成員國(guó)的生產(chǎn)資源；促進(jìn)匯率穩(wěn)定，維持成員國(guó)間的正常匯兌關(guān)系，避免競(jìng)爭(zhēng)性貨幣貶值；協(xié)助成員國(guó)建立國(guó)際收支中經(jīng)常業(yè)務(wù)的多邊支付制度，并消除阻礙國(guó)際貿(mào)易發(fā)展的外匯管制；在適當(dāng)?shù)谋Ｕ舷?，向成員國(guó)提供資金，樹立改善國(guó)際收支失調(diào)的信心，避免采取有損于本國(guó)或國(guó)際繁榮的措施。2024/6/267二、組織機(jī)構(gòu)理事會(huì)： 最高權(quán)力機(jī)構(gòu)。由成員國(guó)選派的理事和副理事各一人組成。對(duì)有關(guān)國(guó)際金融重大事務(wù)的方針政策作出決策。執(zhí)行董事會(huì)： 常設(shè)機(jī)構(gòu)。由22人組成，董事由基金份額最多的國(guó)家及按選區(qū)推選任命。總裁： 最高行政領(lǐng)導(dǎo)人，兼任執(zhí)行董事會(huì)主席，總管IMF業(yè)務(wù)工作。成員國(guó)的投票權(quán)： 每個(gè)成員國(guó)有基本票數(shù)250票；每10萬(wàn)美元份額在基本票數(shù)上增加一票。2024/6/268三、資金來(lái)源份額 會(huì)員國(guó)認(rèn)繳的份額構(gòu)成了IMF最主要的資金來(lái)源。份額的25%以SDR或外匯繳納，其余75%以本幣繳納。 份額決定了會(huì)員國(guó)的借款額度、投票權(quán)和所獲得的SDR。持有的黃金借款安排借款總安排（GeneralArrangementtoBorrow,GAB）：1962年設(shè)立，11國(guó)參加借款新安排（NewArrangementtoBorrow,NAB）：1997年設(shè)立，25國(guó)參加2024/6/269四、主要條款貨幣平價(jià)成員國(guó)貨幣平價(jià)的規(guī)定：成員國(guó)的貨幣平價(jià)應(yīng)以黃金或1944年7月1日通用的美元的重量和成色表示成員國(guó)買賣黃金應(yīng)以貨幣平價(jià)為準(zhǔn)；IMF規(guī)定黃金買賣差價(jià)，成員國(guó)不得違反成員國(guó)外匯交易以貨幣平價(jià)為標(biāo)準(zhǔn)，且規(guī)定（1）即期外匯交易不能超出貨幣平價(jià)的1%；（2）其他外匯交易不能超出IMF認(rèn)為與即期交易相差的合理程度關(guān)于貨幣平價(jià)變更的規(guī)定等2024/6/2610IMF關(guān)于貨幣平價(jià)規(guī)定的后果形成了以美元為中心的國(guó)際貨幣制度，建立了美元霸權(quán)；便于美國(guó)在戰(zhàn)后初期以低價(jià)收兌其他國(guó)家的黃金，強(qiáng)制地壓低其他國(guó)家黃金的對(duì)外購(gòu)買力；限制其他國(guó)家進(jìn)行貨幣貶值的自主權(quán)，阻止其他國(guó)家利用外匯傾銷與美國(guó)競(jìng)爭(zhēng)稀少貨幣

當(dāng)IMF發(fā)現(xiàn)某種貨幣將要發(fā)生全面性稀少情況時(shí)，建議解決辦法。需要采取措施：在IMF與稀少貨幣成員國(guó)同意的期限和條件下，商請(qǐng)?jiān)摮蓡T國(guó)將貨幣借給IMF，或由IMF發(fā)行債券在該國(guó)金融市場(chǎng)中籌借商請(qǐng)成員國(guó)把該國(guó)貨幣售予IMF以換取黃金2024/6/2611成員國(guó)義務(wù)不經(jīng)IMF同意不能對(duì)國(guó)際收支中經(jīng)常項(xiàng)目的支付或清算加以限制；成員國(guó)間的外匯交易與根據(jù)“國(guó)際貨幣基金協(xié)定”所實(shí)行的外匯管制相抵觸者，均屬無(wú)效；除經(jīng)IMF核準(zhǔn)者外，成員國(guó)不得實(shí)行外匯歧視和復(fù)匯率等措施；任何成員國(guó)對(duì)其他成員國(guó)在經(jīng)常性往來(lái)中積存的本國(guó)貨幣，如果對(duì)方為支付經(jīng)常性往來(lái)而要求兌換時(shí)，應(yīng)用黃金或?qū)Ψ截泿艙Q回本國(guó)貨幣。外匯管制的過(guò)渡時(shí)期問(wèn)題2024/6/2612五、貸款條件貸款對(duì)象：只限于成員國(guó)官方財(cái)政、金融當(dāng)局貸款用途：限于彌補(bǔ)成員國(guó)國(guó)際收支逆差或用于經(jīng)常項(xiàng)目的國(guó)際支付貸款期限：短期信貸，1至5年不等貸款利率：6.25%的固定利息和0.5%的手續(xù)費(fèi)，資金來(lái)源于借款除外貸款額度：與借款國(guó)份額大小成正比貸款形式：以本幣“購(gòu)買”或“提款”形式出現(xiàn)，還款時(shí)以外匯購(gòu)回本幣2024/6/2613六、貸款種類

普通貸款、出口波動(dòng)補(bǔ)償貸款、緩沖庫(kù)存貸款、中期貸款、信托基金貸款、石油貸款、補(bǔ)充貸款等七、IMF職能重點(diǎn)的轉(zhuǎn)變2024/6/2614第三節(jié)世界銀行集團(tuán)

世界銀行集團(tuán)（WorldBankGroup）的構(gòu)成： 國(guó)際復(fù)興與開發(fā)銀行（IBRD） 國(guó)際開發(fā)協(xié)會(huì)（IDA） 國(guó)際金融公司（IFC） 多邊投資擔(dān)保機(jī)構(gòu)（MLGA） 國(guó)際投資爭(zhēng)端解決中心（ICSID）2024/6/2615一、國(guó)際復(fù)興與開發(fā)銀行

成立于1945年12月27日，1946年開始營(yíng)業(yè)，是世行集團(tuán)的核心機(jī)構(gòu)。只有IMF會(huì)員國(guó)才能申請(qǐng)加入IBRD。宗旨為用于生產(chǎn)目的的投資提供便利，協(xié)助會(huì)員國(guó)的復(fù)興與開發(fā)，鼓勵(lì)不發(fā)達(dá)國(guó)家生產(chǎn)與資源的開發(fā)；通過(guò)參與私人貸款、私人投資或提供私人擔(dān)保的方式，促進(jìn)私人對(duì)外投資；通過(guò)鼓勵(lì)國(guó)家投資以開發(fā)會(huì)員國(guó)生產(chǎn)資源的方法，促進(jìn)國(guó)際貿(mào)易的長(zhǎng)期平衡發(fā)展，并維持國(guó)際收支平衡；提供貸款保證的同時(shí)，配合其他方面的國(guó)際貸款。2024/6/2616組織機(jī)構(gòu)理事會(huì)：

最高權(quán)力機(jī)構(gòu)與決策機(jī)構(gòu)，由每一會(huì)員國(guó)委派的理事和副理事各1人組成。 職責(zé)：批準(zhǔn)接納新會(huì)員國(guó)；增減資本；取消會(huì)員國(guó)資格；決定凈收入的分配及其他重大事項(xiàng)等。執(zhí)行董事會(huì)： 負(fù)責(zé)處理IBRD日常業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)。執(zhí)行董事會(huì)主席由行長(zhǎng)擔(dān)任，無(wú)投票權(quán)。會(huì)員國(guó)投票權(quán)： 基本投票權(quán)250票，每認(rèn)繳一股增加一票。2024/6/2617資金來(lái)源會(huì)員國(guó)繳納的股金實(shí)繳股金：占總股金的20%，其中2%以黃金或美元繳納，18%用會(huì)員國(guó)本幣繳納待繳股金：占總股金的80%國(guó)際金融市場(chǎng)籌資 主要資金來(lái)源渠道債權(quán)轉(zhuǎn)讓 將部分貸款債權(quán)轉(zhuǎn)讓給商業(yè)銀行或私人投資者，提前收回部分資金，加快資金周轉(zhuǎn)凈收益2024/6/2618貸款業(yè)務(wù)貸款原則：提供貸款的對(duì)象是會(huì)員國(guó)政府以及政府擔(dān)保的公私機(jī)構(gòu)；申請(qǐng)貸款的國(guó)家確實(shí)不能以合理的條件從其他方面獲得融資為前提；貸款的目的是推動(dòng)會(huì)員國(guó)生產(chǎn)性資源的利用；貸款一般與特定項(xiàng)目相結(jié)合，發(fā)放貸款的重點(diǎn)工程項(xiàng)目為基礎(chǔ)設(shè)施工程項(xiàng)目；貸款必須?？顚Ｓ谩?024/6/2619貸款特點(diǎn)：貸款期限一般為15-20年，其中有3-5年寬限期；貸款實(shí)行浮動(dòng)利率，但一般低于市場(chǎng)利率；貸款程序復(fù)雜，審批時(shí)間長(zhǎng)；通常只想項(xiàng)目的貨物和服務(wù)提供外匯資金，一般為項(xiàng)目總額的30%~40%，個(gè)別項(xiàng)目達(dá)50%二、國(guó)際開發(fā)協(xié)會(huì) 成立于1960年9月，是一個(gè)專門向低收入發(fā)展中國(guó)家提供無(wú)息長(zhǎng)期貸款的一個(gè)國(guó)際金融組織。宗旨： 幫助世界上不發(fā)達(dá)地區(qū)的會(huì)員國(guó)，促進(jìn)其經(jīng)濟(jì)發(fā)展，提高人民生活水平。2024/6/2620組織結(jié)構(gòu) 最高權(quán)力機(jī)構(gòu)是理事會(huì)，下設(shè)董事會(huì)負(fù)責(zé)處理日常業(yè)務(wù)。組織機(jī)構(gòu)和管理辦法與IBRD相同，但二者在法律和財(cái)務(wù)上相互獨(dú)立。資金來(lái)源會(huì)員國(guó)認(rèn)繳的股本 第一類會(huì)員國(guó)必須以黃金或自由外匯繳納股金；第二類會(huì)員國(guó)股金的10%必須以自由外匯繳付，其余以本國(guó)貨幣繳付會(huì)員國(guó)提供的補(bǔ)充資金IBRD的撥款2024/6/2621貸款業(yè)務(wù)貸款對(duì)象： 只提供給低收入的發(fā)展中國(guó)家，且必須是會(huì)員國(guó)貸款用途： 主要用于滿足人民生活基本需要的發(fā)展項(xiàng)目，以及保護(hù)環(huán)境和必要的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等項(xiàng)目貸款期限： 通常35-40年，有10年的寬限期貸款費(fèi)用： 不收利息，只收取0.75%的手續(xù)費(fèi)，對(duì)未使用部分的信貸收取0.5%的承擔(dān)費(fèi)2024/6/2622三、國(guó)際金融公司宗旨： 通過(guò)鼓勵(lì)會(huì)員國(guó)特別是不發(fā)達(dá)地區(qū)會(huì)員國(guó)的生產(chǎn)性私營(yíng)企業(yè)的增長(zhǎng)，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，并以此補(bǔ)充國(guó)際復(fù)興與開發(fā)銀行的各項(xiàng)活動(dòng)。組織機(jī)構(gòu)：理事會(huì)：最高決策機(jī)構(gòu)，由各會(huì)員國(guó)委派1名理事組成董事會(huì)：世行執(zhí)行董事組成資金來(lái)源：會(huì)員國(guó)認(rèn)繳的股金介入資金公司盈利2024/6/2623業(yè)務(wù)活動(dòng)融資 向發(fā)展中國(guó)家的私營(yíng)部門項(xiàng)目提供融資幫助發(fā)展中國(guó)家的私營(yíng)公司在國(guó)際金融市場(chǎng)上籌集資金提供咨詢服務(wù)四、多邊投資擔(dān)保機(jī)構(gòu)宗旨：

減少非商業(yè)性投資障礙，鼓勵(lì)對(duì)發(fā)展中國(guó)家成員國(guó)進(jìn)行股本投資和其他直接投資。2024/6/2624主要業(yè)務(wù)：為外國(guó)投資者擔(dān)保由于非商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)所造成的損失；為發(fā)展中國(guó)家成員國(guó)提供咨詢服務(wù)提供擔(dān)保的的非商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)類別：由于投資所在國(guó)政府對(duì)貨幣兌換和轉(zhuǎn)移的限制而造成的轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)；由于投資所在國(guó)政府的法律或行政行為而造成投資者喪失其投資的所有權(quán)、控制權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)；在投資者無(wú)法進(jìn)入進(jìn)入主管法庭，或這類法庭不合理地拖延或無(wú)法實(shí)施已作出的對(duì)他有利的判決時(shí)，政府撤銷與投資者簽訂合同所造成的風(fēng)險(xiǎn)；武裝沖突或國(guó)內(nèi)動(dòng)亂造成的風(fēng)險(xiǎn)。2024/6/2625第四節(jié)全球性國(guó)際金融組織的作用

一、戰(zhàn)后國(guó)際貨幣基金組織和世界銀行的建立，為維護(hù)美元的金融霸權(quán)地位起了重要作用 二、國(guó)際金融機(jī)構(gòu)指導(dǎo)成員國(guó)擺脫國(guó)際收支困境 三、國(guó)際金融機(jī)構(gòu)的貸款具有雙重作用 四、國(guó)際金融機(jī)構(gòu)其他活動(dòng)的影響2024/6/2626第五節(jié)區(qū)域性國(guó)際金融組織

——亞洲開發(fā)銀行一、成立的背景與宗旨成立背景：

亞洲開發(fā)