經(jīng)濟(jì)師考試金融專業(yè)知識和實(shí)務(wù)(中級)試題及答案指導(dǎo)

經(jīng)濟(jì)師考試金融專業(yè)知識和實(shí)務(wù)(中級)自測試題(答案在后面)一、單項(xiàng)選擇題（本大題有60小題，每小題1分，共60分）1、在下列各項(xiàng)中，屬于貨幣市場工具的是（）。A.普通債券B.銀行承兌匯票C.股票D.企業(yè)長期貸款2、在下列各項(xiàng)中，屬于金融市場價格的是（）。A.股票價格B.房屋價格C.利率D.貨幣政策3、單項(xiàng)選擇題中國人民銀行在2023年降低存款準(zhǔn)備金率，此舉的主要目的是（）。A、降低商業(yè)銀行的資金成本B、增加商業(yè)銀行的貸款額度C、促進(jìn)社會融資規(guī)模增長D、提高中央銀行的流動性控制能力4、單項(xiàng)選擇題在國際金融市場波動性增加的背景下，中央銀行可能會采取的貨幣政策措施是（）。A、提高利率B、降低利率C、提高存款準(zhǔn)備金率D、降低存款準(zhǔn)備金率5、金融市場監(jiān)管的核心目標(biāo)是防范金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融穩(wěn)定，同時促進(jìn)金融創(chuàng)新，支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。下列選項(xiàng)中，哪一項(xiàng)不是金融市場監(jiān)管的目標(biāo)？A.確保金融機(jī)構(gòu)的合法合規(guī)經(jīng)營B.保護(hù)投資者利益C.優(yōu)化市場準(zhǔn)入條件D.鼓勵創(chuàng)新活動6、以下關(guān)于期權(quán)合約描述正確的是：A.期權(quán)購買的行權(quán)價即期權(quán)費(fèi)B.期權(quán)賣方有權(quán)利在合同期滿前履約C.期權(quán)購買者可以選擇性地履約D.期權(quán)賣方承擔(dān)了履約的義務(wù)7、金融衍生工具的特性之一是（）A、低風(fēng)險(xiǎn)B、高收益C、保值作用D、流動性好8、比特幣等加密貨幣不具備（）A、價值儲存功能B、貨幣地位C、支付手段功能D、投資屬性9.在貨幣市場中，貨幣市場上最重要的金融機(jī)構(gòu)是（）。A.商業(yè)銀行B.中央銀行C.投資銀行D.保險(xiǎn)公司10.在資本市場結(jié)構(gòu)理論中，（）強(qiáng)調(diào)企業(yè)的規(guī)模和資本結(jié)構(gòu)的重要性。A.MM理論B.投資組合理論和資本資產(chǎn)定價模型(CAPM)C.信息不對稱與資本結(jié)構(gòu)理論D.資本結(jié)構(gòu)優(yōu)序理論11、下列關(guān)于貨幣供給量的表述，錯誤的是：A.狹義貨幣供給(M1)包括流通中的現(xiàn)金和商業(yè)銀行的存款。B.廣義貨幣供給(M2)包括M1以及其他存款類和短期金融工具。C.貨幣供給量的改變可以通過商業(yè)銀行信用擴(kuò)大來實(shí)現(xiàn)。D.貨幣供給量直接決定物價水平，不受其他因素影響。12、以下哪個選項(xiàng)不是資產(chǎn)負(fù)債表的快捷分析指標(biāo)？A.流動比率B.權(quán)益比率C.凈利率D.償債能力13、證券公司應(yīng)按照既定的投資組合策略分散投資，這一做法的理論依據(jù)是（）。A.馬科維茨效應(yīng)B.布萊克-斯科爾斯模型C.麥考利-托賓效用理論D.馬科斯效應(yīng)14、下列投資決策分析指標(biāo)中，屬于靜態(tài)分析指標(biāo)的是（）。A.內(nèi)含收益率B.凈現(xiàn)值C.非貼現(xiàn)現(xiàn)金流量指標(biāo)D.動態(tài)投資回收期15、下列關(guān)于信貸風(fēng)險(xiǎn)的描述，錯誤的是:A.信貸風(fēng)險(xiǎn)是指借款人違約或延遲償還借款，導(dǎo)致貸款機(jī)構(gòu)遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)。B.信貸風(fēng)險(xiǎn)是金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營活動中面臨的最主要的風(fēng)險(xiǎn)類型。C.信貸風(fēng)險(xiǎn)可以通過建立完善的信貸審批體系和信用風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制來降低。D.信貸風(fēng)險(xiǎn)僅對銀行和金融機(jī)構(gòu)相關(guān)，其他機(jī)構(gòu)無需關(guān)注此風(fēng)險(xiǎn)。16、關(guān)于“BaselIII”協(xié)議的描述，下列哪項(xiàng)是正確的？A.BaselIII協(xié)議是2008年全球金融危機(jī)后出臺的，旨在加強(qiáng)金融體系的監(jiān)管，減少系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。B.BaselIII協(xié)議的實(shí)施主要針對銀行等金融機(jī)構(gòu)，要求其提高資本充足率，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理。C.BaselIII協(xié)議對全球金融體系風(fēng)險(xiǎn)管理產(chǎn)生重大影響，被譽(yù)為現(xiàn)代金融體系監(jiān)管的“基石”。D.上述A、B、C三項(xiàng)都是正確的。17、假設(shè)一個投資者預(yù)期未來股市價格上漲，他最合理的操作是（）A.購買股票B.賣出股票C.做空股票D.購買債券18、市場風(fēng)險(xiǎn)是指買賣的金融資產(chǎn)受到（）的影響，導(dǎo)致資產(chǎn)價值的不確定性。A.利率變動B.本幣匯率變動C.公司特有因素D.宏觀經(jīng)濟(jì)因素19、如果某消費(fèi)者只購買一種商品X,每月收入為120元,已知每件商品X的價格為20元,如果每月的消費(fèi)數(shù)量為6件,則根據(jù)恩格爾定律,每月收入增加后,其增加的收入應(yīng)當(dāng)()。A.更多的用于購買奢侈品B.更多的用于購買商品XC.更多的用于購買糧食等生活必需品D.全部用于購買商品X20、商業(yè)銀行同類貸款中風(fēng)險(xiǎn)最低的貸款是()。A.抵押貸款B.質(zhì)押貸款C.保證貸款D.信用貸款21、金融衍生工具中，能夠避免信用風(fēng)險(xiǎn)，但是無法避免基礎(chǔ)資產(chǎn)價格波動風(fēng)險(xiǎn)的是哪一種產(chǎn)品？A、遠(yuǎn)期合約B、互換合約C、外匯期貨D、期權(quán)合約22、金融市場參與者在評估投資產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)時，最重要的評估指標(biāo)是？A、預(yù)期收益率B、預(yù)期回報(bào)率C、標(biāo)準(zhǔn)差D、波動率23、以下哪種金融工具不屬于衍生品？A、期貨合約B、股票C、期權(quán)合約D、利率互換24、下列關(guān)于信貸風(fēng)險(xiǎn)的說法，正確的是：A、信貸風(fēng)險(xiǎn)僅指借款人無力償還本息。B、信貸風(fēng)險(xiǎn)是金融市場內(nèi)常見的風(fēng)險(xiǎn)類型。C、銀行可以通過降低貸款利率來降低信貸風(fēng)險(xiǎn)。D、信貸風(fēng)險(xiǎn)與通貨膨脹率無關(guān)。25、以下哪項(xiàng)不是貨幣政策的主要工具？A.法定存款準(zhǔn)備金率B.公開市場操作C.利息率機(jī)制D.外匯儲備26、金融市場中的“一級市場”是指：A.新證券的發(fā)行市場B.新股票的購買和銷售市場C.新債券的購買和銷售市場A27、以下關(guān)于銀行間市場的說法，不正確的是：A.銀行間市場是指銀行之間進(jìn)行直接交易的市場B.銀行間市場是銀行資金周轉(zhuǎn)的重要渠道C.銀行間市場交易的目標(biāo)主要為政府債券、企業(yè)債券等金融資產(chǎn)D.銀行間市場交易價格由中國銀行間市場交易會公開發(fā)布28、下列對影子銀行的描述，何者正確？A.指的是正規(guī)銀行體系之外的金融機(jī)構(gòu)B.影子銀行資金來源來自發(fā)行證券C.銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)對影子銀行起著直接監(jiān)管作用D.影子銀行的商業(yè)模式與傳統(tǒng)銀行完全一致29、金融市場最主要的參與者是（）。A.政府B.家庭C.企業(yè)D.金融機(jī)構(gòu)30、下列關(guān)于金融衍生工具的描述錯誤的是（）。A.金融衍生工具不包括股票B.金融衍生工具的交易方式靈活多樣C.金融衍生工具定價復(fù)雜D.金融衍生工具的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移能力強(qiáng)31、以下不屬于資產(chǎn)負(fù)債表的基本要素的是：A、股東權(quán)益B、現(xiàn)金流量C、資產(chǎn)D、業(yè)務(wù)經(jīng)營活動32、以下哪一項(xiàng)是標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)的成分股票數(shù)量的下限？A、100B、200C、500D、100033、以下哪一項(xiàng)不是自然壟斷的表現(xiàn)形式？（）A.由一家企業(yè)生產(chǎn)和提供符合技術(shù)規(guī)范的最優(yōu)產(chǎn)品，能夠滿足初期市場的需要B.能夠避免重復(fù)建設(shè)和惡性競爭情況，有利于企業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展C.存在較高的沉淀成本和退出壁壘，限制了新企業(yè)的進(jìn)入D.不具備規(guī)模效益，在規(guī)模較小的市場上企業(yè)效率下降34、商業(yè)信用能直接迅速提供資金來源，因?yàn)樯虡I(yè)信用()。A.可直接貸款給需方B.不需要金融機(jī)構(gòu)作為媒介C.需要金融機(jī)構(gòu)作為媒介D.本質(zhì)上是存款信貸的一種特殊表現(xiàn)形式35.在下列各項(xiàng)中，屬于中央銀行對金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管內(nèi)容是：A.監(jiān)督金融機(jī)構(gòu)的貸款業(yè)務(wù)B.監(jiān)督金融機(jī)構(gòu)的存款業(yè)務(wù)C.監(jiān)督金融機(jī)構(gòu)的合規(guī)性D.監(jiān)督金融機(jī)構(gòu)的盈利能力36.在國際貨幣基金組織中，最基本、最核心的貸款是：A.外匯貸款B.特殊提款權(quán)貸款C.補(bǔ)充貸款D.技術(shù)援助貸款37、下列哪個因素不屬于貨幣政策的目標(biāo)？A.穩(wěn)定物價B.促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長C.維護(hù)金融市場穩(wěn)定D.控制通貨膨脹38、以下哪個選項(xiàng)不是國際收支平衡的含義？A.出口大于進(jìn)口B.外匯儲備充足C.貿(mào)易順差C.經(jīng)常項(xiàng)目收支平衡39、下列關(guān)于證券市場的說法中，錯誤的是（）。A.全球證券市場按照交易場所分為交易所市場和場外交易市場B.股票市場是風(fēng)險(xiǎn)性較高的金融市場C.商品期貨市場是金融期貨市場的子市場D.證券市場是資本籌集的重要渠道40、宏觀經(jīng)濟(jì)政策主要包括（）。A.財(cái)政政策B.貨幣政策C.產(chǎn)業(yè)政策D.收入分配政策41、貨幣政策對于經(jīng)濟(jì)活動具有重要的調(diào)節(jié)作用。下列選項(xiàng)中，哪一項(xiàng)不是中央銀行貨幣政策的最終目標(biāo)？A.充分就業(yè)B.價格穩(wěn)定C.經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化D.國際收支平衡43.在下列各項(xiàng)中，屬于金融市場基本功能的是：A.資金融通B.風(fēng)險(xiǎn)分散C.價格發(fā)現(xiàn)D.提供流動性44.在國際貨幣體系中，布雷頓森林體系的主要內(nèi)容是：A.建立以美元為中心的國際貨幣體系B.實(shí)行美元和黃金掛鉤C.確定固定匯率制D.促進(jìn)國際貿(mào)易的發(fā)展45.關(guān)于《擔(dān)保法》的下列說法，錯誤的是：擔(dān)保并不構(gòu)成債務(wù)主權(quán)債。擔(dān)保物完成后，債務(wù)人須將其交付給債權(quán)人。擔(dān)保的法律后果僅限于債務(wù)人拒不履約時。擔(dān)保合同的效力服從補(bǔ)充條款的規(guī)定。46.以下關(guān)于“公司信用評級”的說法，錯誤的是：公司信用評級是針對公司財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營能力和償債能力等方面的評估。公司信用評級機(jī)構(gòu)是獨(dú)立第三方，其評級結(jié)果具有公信力。公司信用評級只對公司內(nèi)部決策者有用，外界投資者不需關(guān)注。公司信用評級有助于企業(yè)降低融資成本，提高融資效率。47、市場充分競爭的條件下，產(chǎn)品的價格由()確定。A.供求關(guān)系B.生產(chǎn)成本C.政府管制D.消費(fèi)者偏好48、資產(chǎn)負(fù)債表日，企業(yè)的金融資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照()計(jì)量。A.成本B.市價C.公允價值D.使用成本49、下列哪一項(xiàng)不是貨幣政策操作工具？A、公開市場操作B、還貸操作C、征收稅款D、再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)50、下列哪一項(xiàng)指標(biāo)可用于衡量銀行資產(chǎn)質(zhì)量？A、流通備貨比率B、貨幣供應(yīng)量C、不良貸款比例D、國家GDP增長率51、下列金融同業(yè)拆借的形式中，交易雙方必須參加同業(yè)拆借中心登記備案的是A.場內(nèi)交易B.場外交易C.外匯交易D.外匯掉期52、股票發(fā)行最基本的方式是（）。A.金融期貨B.公開發(fā)行C.自我融資D.私募發(fā)行53、關(guān)于金融市場交易方式的描述，正確的是（）。A.競價制適用于所有金融商品交易B.金融市場交易中不存在場外交易方式C.報(bào)價驅(qū)動機(jī)制主要適用于債券等固定收益證券的交易D.金融市場交易中經(jīng)紀(jì)制只適用于股票交易54、關(guān)于貨幣政策工具的描述，以下哪項(xiàng)是不正確的？（）A.公開市場操作是貨幣政策的主動工具之一B.再貼現(xiàn)率政策可以直接調(diào)控商業(yè)銀行的信貸規(guī)模C.存款準(zhǔn)備金率調(diào)整對社會資金供求關(guān)系有直接影響D.貨幣政策工具的運(yùn)用無需考慮經(jīng)濟(jì)周期的影響55.在提供的文檔中，并沒有提到與“經(jīng)濟(jì)師考試金融專業(yè)知識和實(shí)務(wù)(中級)”相關(guān)的試卷題目，因此我無法直接生成第55題到第56題的具體內(nèi)容。但是，我可以提供一個一般性的單項(xiàng)選擇題的結(jié)構(gòu)示例，包括題目、答案和解析。單項(xiàng)選擇題以下是關(guān)于經(jīng)濟(jì)師考試金融專業(yè)知識和實(shí)務(wù)(中級)的幾個單項(xiàng)選擇題示例：55.()在貨幣市場中，以下哪種金融工具通常用于短期資金借貸？A.股票B.債券C.大額存單D.銀行承兌匯票56.在下列各項(xiàng)中，哪一項(xiàng)不是中央銀行實(shí)施貨幣政策時可能使用的工具？A.公開市場操作B.存款準(zhǔn)備金率調(diào)整C.再貼現(xiàn)率調(diào)整D.利率調(diào)整57、關(guān)于金融風(fēng)險(xiǎn)的描述，以下哪項(xiàng)是錯誤的？A.金融風(fēng)險(xiǎn)主要來源于金融資產(chǎn)的收益率波動B.金融風(fēng)險(xiǎn)的范圍僅限于銀行體系C.金融風(fēng)險(xiǎn)可能對宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定造成沖擊D.金融風(fēng)險(xiǎn)可以通過風(fēng)險(xiǎn)管理措施加以控制58、下列關(guān)于央行貨幣政策工具的描述，哪一項(xiàng)是錯誤的？回購操作是通過央行向商業(yè)銀行購買國債等流動資產(chǎn)來增加貨幣供應(yīng)公開市場操作是央行通過買賣國債等金融工具來調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量再貼現(xiàn)操作是央行向商業(yè)銀行貼現(xiàn)商業(yè)匯票和其他債務(wù)工具來吸收流動性存款準(zhǔn)備金率調(diào)整可以用來影響商業(yè)銀行貸款投放規(guī)模細(xì)化到麗59、金融市場的風(fēng)險(xiǎn)管理主要包括哪幾個方面？A、政策風(fēng)險(xiǎn)B、市場風(fēng)險(xiǎn)C、信用風(fēng)險(xiǎn)D、系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)60、下列哪項(xiàng)不屬于衍生金融工具的特性？A、高杠桿性B、非線性損益C、合約標(biāo)準(zhǔn)化D、現(xiàn)貨交易二、多項(xiàng)選擇題（本大題有20小題，每小題2分，共40分）1、以下關(guān)于信用風(fēng)險(xiǎn)的描述，正確的是：A.信用風(fēng)險(xiǎn)是指債務(wù)人不履行合同義務(wù)，導(dǎo)致債權(quán)人發(fā)生損失的風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)與借款人的還款能力有直接關(guān)系，還款能力強(qiáng)，則信用風(fēng)險(xiǎn)低C.信用風(fēng)險(xiǎn)的評估主要通過評級方法進(jìn)行，如FICO評分D.信用風(fēng)險(xiǎn)是銀行等金融機(jī)構(gòu)面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)之一E.信用風(fēng)險(xiǎn)只能通過事后追償?shù)仁侄芜M(jìn)行管理，難以提前防范2、以下關(guān)于流動性風(fēng)險(xiǎn)的描述，正確的是：A.流動性風(fēng)險(xiǎn)是指金融機(jī)構(gòu)的投資在短期內(nèi)難以變現(xiàn)而導(dǎo)致資金鏈中斷的風(fēng)險(xiǎn)B.流動性風(fēng)險(xiǎn)與金融機(jī)構(gòu)的融資能力、流動性資產(chǎn)管理密切相關(guān)C.流動性風(fēng)險(xiǎn)主要影響投資決策和市場波動的風(fēng)險(xiǎn)D.通過合理配置流動性資產(chǎn)負(fù)債，可以有效降低金融機(jī)構(gòu)的流動性風(fēng)險(xiǎn)E.流動性資產(chǎn)包括易變現(xiàn)的資產(chǎn)如現(xiàn)金、短期債券等3、關(guān)于金融市場體系，以下哪些說法是正確的？（）A.金融市場是資金融通的重要平臺B.金融市場只包括股票市場和債券市場C.金融市場通過提供多種金融工具來滿足不同投資者的需求D.金融市場的存在完全獨(dú)立于其他經(jīng)濟(jì)體系4、關(guān)于貨幣政策工具的說法，正確的有：（）。A.公開市場操作是貨幣政策的主要工具之一B.存款準(zhǔn)備金率調(diào)整對所有銀行都有相同影響C.利率調(diào)整可以直接影響消費(fèi)者的借貸成本D.貨幣政策工具的運(yùn)用總是能夠立即產(chǎn)生預(yù)期效果5、根據(jù)菲利普斯曲線，通貨膨脹率和失業(yè)率之間存在著一種長期關(guān)系，這種關(guān)系被稱為（）。A.通貨膨脹目標(biāo)B.就業(yè)峰值C.通貨膨脹預(yù)期D.自然失業(yè)率6、在國際金融市場上，最常用的貨幣對之一是（）。A.歐元兌日元（EUR/JPY）B.美元兌人民幣（USD/CNY）C.英鎊兌瑞典克朗（GBP/SEK）D.美元兌日元（USD/JPY）7、下列關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)投資的特點(diǎn)的表述中，不正確的是：A.風(fēng)險(xiǎn)投資注重投資目標(biāo)公司的成長潛力B.風(fēng)險(xiǎn)投資通常以債權(quán)形式進(jìn)行投資C.風(fēng)險(xiǎn)投資關(guān)注企業(yè)科技創(chuàng)新和未來發(fā)展前景D.風(fēng)險(xiǎn)投資與企業(yè)募集資金形成直接的資金鏈關(guān)系8、下列金融服務(wù)中，不屬于保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)提供的服務(wù)是：A.保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人服務(wù)B.銀行存款服務(wù)C.壽險(xiǎn)保障服務(wù)意外險(xiǎn)保障服務(wù)9.關(guān)于國際貨幣基金組織和世界銀行的差別，下列說法正確的是（）。①國際貨幣基金組織的前身是國際復(fù)興開發(fā)銀行②世界銀行側(cè)重于全球經(jīng)濟(jì)治理③國際貨幣基金組織只提供中長期貸款④國際貨幣基金組織的主要職能是維護(hù)國際貨幣合作、促進(jìn)國際貿(mào)易平衡、擴(kuò)大匯率伸縮性、協(xié)助建立多邊支付體系等A.①B.②C.③D.④10.在開放經(jīng)濟(jì)條件下，一國國際收支順差會導(dǎo)致以下（）現(xiàn)象出現(xiàn)。①本幣需求增加，本幣升值壓力增大②若政府采取穩(wěn)定匯率政策，則會增加本幣供給③若政府采取穩(wěn)定匯率政策，則會促進(jìn)本幣升值④國內(nèi)貨幣供給會相應(yīng)增加A.①②B.①④C.①③D.②④11、下列關(guān)于商業(yè)銀行存款結(jié)構(gòu)的說法，錯誤的是：A.商業(yè)銀行存款主要分為吸收存款和貸款資產(chǎn)B.商業(yè)銀行存款結(jié)構(gòu)反映了銀行資金的構(gòu)成和結(jié)構(gòu)C.商應(yīng)銀行存款結(jié)構(gòu)是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的重要指標(biāo)之一D.商業(yè)銀行存款結(jié)構(gòu)應(yīng)合理配置，符合市場需求和風(fēng)險(xiǎn)承受能力12、公司前景的評估與預(yù)測，涉及哪方面的金融知識？A.財(cái)務(wù)分析B.風(fēng)險(xiǎn)管理C.公司法D.投資決策13、金融機(jī)構(gòu)為客戶提供信貸服務(wù)可能會出現(xiàn)哪幾種信譽(yù)危機(jī)？A.信貸市場的逆向選擇B.信貸市場的風(fēng)險(xiǎn)積累C.信貸市場的道德風(fēng)險(xiǎn)D.信貸市場的價格波動14、貨幣黃金不包括下列哪一項(xiàng)？A.金幣B.銀行發(fā)行墊金或代客買賣金銀的差價收入C.黃金市場公開交易的黃金期貨合約價值D.企業(yè)將自身持有的黃金金幣化管理15、以下哪個因素不屬于貨幣政策工具？A.法定準(zhǔn)備金率B.公開市場操作C.貼現(xiàn)政策D.基準(zhǔn)利率16、以下哪個因素不屬于金融市場的主要功能？A.資金融通B.價格發(fā)現(xiàn)C.風(fēng)險(xiǎn)管理D.信息傳遞17、多選題：以下有關(guān)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的描述正確的有（）A.中間業(yè)務(wù)以商業(yè)銀行表內(nèi)資產(chǎn)業(yè)務(wù)、表內(nèi)負(fù)債業(yè)務(wù)和表外擔(dān)保承諾業(yè)務(wù)為基礎(chǔ)B.中間業(yè)務(wù)不需要動用銀行自己的資金，也不需要承擔(dān)或不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)C.中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行提供各種服務(wù)以收取服務(wù)費(fèi)或代客買賣差價為盈利主要來源的業(yè)務(wù)D.中間業(yè)務(wù)包括存貸款業(yè)務(wù)等傳統(tǒng)業(yè)務(wù)18、多選題：由國家發(fā)行和認(rèn)購的、有特定時間和特定對象、一般是中短期債券品種是（）A.國庫券B.金融債C.專項(xiàng)建設(shè)國債D.地方政府債19、下列關(guān)于投資基金特點(diǎn)的表述中,正確的有()。A.小額投資,無需嚴(yán)格符合會計(jì)師資格要求規(guī)B.組合投資,分散風(fēng)險(xiǎn)C.獨(dú)立托管,保障投資人的資金安全D.收益共享,風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)E.專業(yè)管理,又稱委托管理20、特別提款權(quán)的作用包括()。A.它既可作會員國之間官方儲備的資產(chǎn),也可作私營企業(yè)國際結(jié)算的支付手段B.它是會員國之間進(jìn)行政府債務(wù)重組的擔(dān)保物,也是會員國有可能扣押對象C.它可以用來償還IMF向會員國提供的貸款和利息D.特別提款權(quán)只匯率制度的穩(wěn)定提供了一個強(qiáng)有力的支持E.它還可作為會員國貨幣平價短期參考依據(jù)三、案例分析題（本大題有5個案例題，每題8分，共40分）第一題案例材料某企業(yè)近年來經(jīng)營狀況良好，為了進(jìn)一步拓展市場，企業(yè)決定從外部融資。企業(yè)負(fù)責(zé)人了解到，目前市場上存在兩種融資方式：一是通過銀行貸款進(jìn)行融資；二是通過發(fā)行企業(yè)債券進(jìn)行融資。企業(yè)在選擇融資方式時，考慮到銀行貸款所需手續(xù)較為繁瑣，且審批時間長，而發(fā)行企業(yè)債券所需時間較短，且審批程序相對簡單。此外，企業(yè)還了解到，銀行貸款的利率較低，但企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)較高；企業(yè)債券的利率較高，但企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)較低。問題1.簡述企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券與銀行貸款在融資成本上的主要差異，并分析為什么企業(yè)會選擇發(fā)行企業(yè)債券？2.如果企業(yè)決定發(fā)行企業(yè)債券，請分析企業(yè)在選擇發(fā)行時機(jī)時應(yīng)考慮的主要因素，并說明理由。3.假設(shè)企業(yè)在發(fā)行債券過程中遇到市場利率上升的情況，請分析其對企業(yè)的融資成本有何影響？4.如果企業(yè)在債券到期時無法按時償還本金和利息，對企業(yè)信用和未來發(fā)展可能產(chǎn)生哪些影響？請簡要說明。第二題案例：企業(yè)債券發(fā)行和估值某已上市公司“安德科技”計(jì)劃發(fā)行10億元的面額、5年期限、票面利率為5%的企業(yè)債券。債券的發(fā)行主體信用等級為AA，市場利率普遍在5.5%-6%。債券將在發(fā)行日前三個月開始接受投資者認(rèn)購，估值期間，公司預(yù)計(jì)進(jìn)行一次利益分配。公司計(jì)劃將利潤分配為現(xiàn)金股利和股票復(fù)權(quán)，預(yù)期現(xiàn)金股利為每股0.2元，股票復(fù)權(quán)比例為1:10。相關(guān)信息：安德科技的最新股價為30元/股，公司總股本為1億元，流通股本為0.8億元。預(yù)計(jì)一次利益分配后，公司將留存利潤用于未來項(xiàng)目的研發(fā)投入。市場風(fēng)險(xiǎn)溢價率為2%。小題：1、根據(jù)市場利率水平，請分析安德科技發(fā)行該企業(yè)債券的有利性和不利性。2、請計(jì)算安德科技一次利益分配后公司剩余的凈利潤。假設(shè)公司預(yù)計(jì)收入為10億元，成本及稅費(fèi)為6億元。3、請估算該企業(yè)債券在發(fā)行前三個月內(nèi)的公允價值。假設(shè)投資者對公司未來的成長預(yù)期與市場風(fēng)險(xiǎn)溢價率一致。4、請分析此次利益分配和債券發(fā)行對于安德科技股東權(quán)益的影響。第三題某上市公司擬發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券（ConvertibleBond），以籌集資金并進(jìn)行資本結(jié)構(gòu)調(diào)整。以下是其相關(guān)背景材料：公司背景：XYZ公司是一家在A股上市的公司，主要從事新能源產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷售。近年來，隨著全球能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型，公司的業(yè)務(wù)增長迅速，財(cái)務(wù)狀況良好。目前，公司總市值為100億元，債務(wù)水平為20億元，包括長期債務(wù)和短期債務(wù)。公司計(jì)劃通過發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的方式籌集資金的規(guī)模為10億元。市場狀況：當(dāng)前市場利率較低，可轉(zhuǎn)換債券市場風(fēng)險(xiǎn)與收益率相對適中。投資者對可轉(zhuǎn)換債券的需求較高，尤其是對那些有穩(wěn)定增長潛力的公司。XYZ公司的股票價格也處于較高水平，為30元/股。財(cái)務(wù)分析：假設(shè)XYZ公司此次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換債券的年化利率為5%，期限為5年，轉(zhuǎn)換價格為25元/股。公司預(yù)計(jì)在第3年末將會根據(jù)市場狀況決定是否提前贖回。請根據(jù)以上案例材料，回答以下問題：1、可轉(zhuǎn)換債券的發(fā)行對XYZ公司的資本結(jié)構(gòu)有何影響？請簡要說明。2、在可轉(zhuǎn)換債券的定價過程中，哪些因素是至關(guān)重要的？請列舉并簡要解釋。3、如果你是XYZ公司的財(cái)務(wù)顧問，將會如何建議公司優(yōu)化其可轉(zhuǎn)換債券的條款設(shè)計(jì)？4、假設(shè)市場利率在XYZ公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券后上升，這對可轉(zhuǎn)換債券的價格會產(chǎn)生什么影響？為什么？經(jīng)濟(jì)師考試金融專業(yè)知識和實(shí)務(wù)(中級)自測試題及答案指導(dǎo)一、單項(xiàng)選擇題（本大題有60小題，每小題1分，共60分）1、在下列各項(xiàng)中，屬于貨幣市場工具的是（）。A.普通債券B.銀行承兌匯票C.股票D.企業(yè)長期貸款答案：B解析：貨幣市場工具，如商業(yè)票據(jù)、國庫券、銀行承兌匯票、商業(yè)票據(jù)、存款證和回購協(xié)議等。股票和企業(yè)長期貸款屬于資本市場工具。2、在下列各項(xiàng)中，屬于金融市場價格的是（）。A.股票價格B.房屋價格C.利率D.貨幣政策答案：A解析：貨幣市場工具的價格包括存款利率、貸款利率、各種票據(jù)貼現(xiàn)率等，而股票價格、房屋價格和貨幣政策屬于金融資產(chǎn)價格。3、單項(xiàng)選擇題中國人民銀行在2023年降低存款準(zhǔn)備金率，此舉的主要目的是（）。A、降低商業(yè)銀行的資金成本B、增加商業(yè)銀行的貸款額度C、促進(jìn)社會融資規(guī)模增長D、提高中央銀行的流動性控制能力答案：C解析：存款準(zhǔn)備金率降低意味著商業(yè)銀行需要準(zhǔn)備的現(xiàn)金或國庫券減少，這會使得商業(yè)銀行手中有更多的資金可用于貸款，從而增加了市場的流動性，促進(jìn)了社會融資規(guī)模的增長。4、單項(xiàng)選擇題在國際金融市場波動性增加的背景下，中央銀行可能會采取的貨幣政策措施是（）。A、提高利率B、降低利率C、提高存款準(zhǔn)備金率D、降低存款準(zhǔn)備金率答案：A解析：在國際金融市場波動性增加的情況下，中央銀行通常會采取緊縮的貨幣政策來穩(wěn)定幣值和金融市場的穩(wěn)定，提高利率可以抑制信貸需求，減少貨幣供應(yīng)量，從而降低市場波動性。5、金融市場監(jiān)管的核心目標(biāo)是防范金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融穩(wěn)定，同時促進(jìn)金融創(chuàng)新，支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。下列選項(xiàng)中，哪一項(xiàng)不是金融市場監(jiān)管的目標(biāo)？A.確保金融機(jī)構(gòu)的合法合規(guī)經(jīng)營B.保護(hù)投資者利益C.優(yōu)化市場準(zhǔn)入條件D.鼓勵創(chuàng)新活動答案：C解析：金融市場監(jiān)管的目標(biāo)包括確保金融機(jī)構(gòu)的合法合規(guī)經(jīng)營，保護(hù)投資者利益，維護(hù)市場公平競爭，防范金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融穩(wěn)定，以及支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。而優(yōu)化市場準(zhǔn)入條件雖然是金融監(jiān)管的一部分，但并不直接構(gòu)成核心目標(biāo)。6、以下關(guān)于期權(quán)合約描述正確的是：A.期權(quán)購買的行權(quán)價即期權(quán)費(fèi)B.期權(quán)賣方有權(quán)利在合同期滿前履約C.期權(quán)購買者可以選擇性地履約D.期權(quán)賣方承擔(dān)了履約的義務(wù)答案：D解析：期權(quán)是指期權(quán)買方向期權(quán)賣方支付一定費(fèi)用（期權(quán)費(fèi)），獲得在未來某個時間以約定價格買入（看漲期權(quán)）或賣出（看跌期權(quán)）一定數(shù)量資產(chǎn)的權(quán)利，但并非義務(wù)。因此，買方可以行使權(quán)利進(jìn)行履約，也可以放棄行權(quán)，而賣方則承擔(dān)履約的義務(wù)。正確答案是D。這樣的題目和解析滿足您生成試卷中相應(yīng)題目部分的要求。7、金融衍生工具的特性之一是（）A、低風(fēng)險(xiǎn)B、高收益C、保值作用D、流動性好答案：C解析：金融衍生工具通過合約關(guān)系，可以對沖投資組合中的風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)保值；但是否低風(fēng)險(xiǎn)、高收益以及流動性好則取決于具體的衍生工具類型和使用目的。8、比特幣等加密貨幣不具備（）A、價值儲存功能B、貨幣地位C、支付手段功能D、投資屬性答案：B解析：雖然比特幣等加密貨幣具有一定的價值儲存、支付手段和投資屬性，但是它們并沒有得到多數(shù)國家或國際組織的認(rèn)可，因此不具備官方貨幣地位。9.在貨幣市場中，貨幣市場上最重要的金融機(jī)構(gòu)是（）。A.商業(yè)銀行B.中央銀行C.投資銀行D.保險(xiǎn)公司【答案】B【解析】在貨幣市場中，中央銀行扮演著關(guān)鍵角色，既是貨幣政策的制定者，又是金融市場的主要參與者。其他選項(xiàng)雖然也是金融機(jī)構(gòu)，但在貨幣市場中并非主導(dǎo)地位。10.在資本市場結(jié)構(gòu)理論中，（）強(qiáng)調(diào)企業(yè)的規(guī)模和資本結(jié)構(gòu)的重要性。A.MM理論B.投資組合理論和資本資產(chǎn)定價模型(CAPM)C.信息不對稱與資本結(jié)構(gòu)理論D.資本結(jié)構(gòu)優(yōu)序理論【答案】D【解析】資本結(jié)構(gòu)優(yōu)序理論是一種資本結(jié)構(gòu)理論，它假設(shè)內(nèi)部融資是成本最低的，然后是債務(wù)融資，最后才是股權(quán)融資。這種理論強(qiáng)調(diào)了企業(yè)規(guī)模和資本結(jié)構(gòu)對資本成本和價值的影響。而信息不對稱與資本結(jié)構(gòu)理論中，企業(yè)為了解決信息不對稱問題可能采用不同的資本結(jié)構(gòu)安排。請根據(jù)以上示例繼續(xù)生成接下來的題目。11、下列關(guān)于貨幣供給量的表述，錯誤的是：A.狹義貨幣供給(M1)包括流通中的現(xiàn)金和商業(yè)銀行的存款。B.廣義貨幣供給(M2)包括M1以及其他存款類和短期金融工具。C.貨幣供給量的改變可以通過商業(yè)銀行信用擴(kuò)大來實(shí)現(xiàn)。D.貨幣供給量直接決定物價水平，不受其他因素影響。答案：D解析：貨幣供給量與物價水平的關(guān)系較為復(fù)雜，同時受到財(cái)政政策、國際收支、EXPECTATION等因素的影響。12、以下哪個選項(xiàng)不是資產(chǎn)負(fù)債表的快捷分析指標(biāo)？A.流動比率B.權(quán)益比率C.凈利率D.償債能力答案：C解析：凈利率屬于損益表的指標(biāo)，而流體比率、權(quán)益比率和償債能力屬于資產(chǎn)負(fù)債表的快捷分析指標(biāo)。13、證券公司應(yīng)按照既定的投資組合策略分散投資，這一做法的理論依據(jù)是（）。A.馬科維茨效應(yīng)B.布萊克-斯科爾斯模型C.麥考利-托賓效用理論D.馬科斯效應(yīng)答案：A解析：考查馬科維茨效應(yīng)的內(nèi)容。根據(jù)馬科維茨效應(yīng)，證券公司應(yīng)按照既定的投資組合策略分散投資以降低風(fēng)險(xiǎn)。14、下列投資決策分析指標(biāo)中，屬于靜態(tài)分析指標(biāo)的是（）。A.內(nèi)含收益率B.凈現(xiàn)值C.非貼現(xiàn)現(xiàn)金流量指標(biāo)D.動態(tài)投資回收期答案：C解析：靜態(tài)分析指標(biāo)包括投資項(xiàng)目盈利能力評估指標(biāo)和非貼現(xiàn)現(xiàn)金流量指標(biāo)。故選項(xiàng)C正確。內(nèi)含收益率和動態(tài)投資回收期屬于動態(tài)分析指標(biāo)。凈現(xiàn)值屬于動態(tài)回收期計(jì)算評判標(biāo)準(zhǔn)。15、下列關(guān)于信貸風(fēng)險(xiǎn)的描述，錯誤的是:A.信貸風(fēng)險(xiǎn)是指借款人違約或延遲償還借款，導(dǎo)致貸款機(jī)構(gòu)遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)。B.信貸風(fēng)險(xiǎn)是金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營活動中面臨的最主要的風(fēng)險(xiǎn)類型。C.信貸風(fēng)險(xiǎn)可以通過建立完善的信貸審批體系和信用風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制來降低。D.信貸風(fēng)險(xiǎn)僅對銀行和金融機(jī)構(gòu)相關(guān)，其他機(jī)構(gòu)無需關(guān)注此風(fēng)險(xiǎn)。答案：D解析：信貸風(fēng)險(xiǎn)并非只針對銀行和金融機(jī)構(gòu)，所有貸款方均面臨此風(fēng)險(xiǎn)，例如企業(yè)貸款企業(yè)或個人貸款債務(wù)均可能構(gòu)成信貸風(fēng)險(xiǎn)。16、關(guān)于“BaselIII”協(xié)議的描述，下列哪項(xiàng)是正確的？A.BaselIII協(xié)議是2008年全球金融危機(jī)后出臺的，旨在加強(qiáng)金融體系的監(jiān)管，減少系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。B.BaselIII協(xié)議的實(shí)施主要針對銀行等金融機(jī)構(gòu)，要求其提高資本充足率，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理。C.BaselIII協(xié)議對全球金融體系風(fēng)險(xiǎn)管理產(chǎn)生重大影響，被譽(yù)為現(xiàn)代金融體系監(jiān)管的“基石”。D.上述A、B、C三項(xiàng)都是正確的。答案：D解析：BaselIII協(xié)議出臺于2008年，旨在加強(qiáng)資本充足率和風(fēng)險(xiǎn)管理，對全球金融體系風(fēng)險(xiǎn)管理具有重要意義。17、假設(shè)一個投資者預(yù)期未來股市價格上漲，他最合理的操作是（）A.購買股票B.賣出股票C.做空股票D.購買債券答案：A.購買股票解析：投資者預(yù)期未來股市價格上漲，因此最合理的操作是購買股票以期望獲得價格上漲帶來的收益。選項(xiàng)C“做空股票”是指投資者預(yù)期股市價格下跌時進(jìn)行的操作，與題意不符。選項(xiàng)B“賣出股票”和D“購買債券”并不是基于股市未來價格預(yù)期的投資操作，而是對股票和債券資產(chǎn)的直接購買或出售，也不能反映投資者的預(yù)期決策。18、市場風(fēng)險(xiǎn)是指買賣的金融資產(chǎn)受到（）的影響，導(dǎo)致資產(chǎn)價值的不確定性。A.利率變動B.本幣匯率變動C.公司特有因素D.宏觀經(jīng)濟(jì)因素答案：D.宏觀經(jīng)濟(jì)因素解析：市場風(fēng)險(xiǎn)是指買賣的金融資產(chǎn)受到宏觀經(jīng)濟(jì)因素的影響，導(dǎo)致資產(chǎn)價值的不確定性。選項(xiàng)A“利率變動”、B“本幣匯率變動”和D“宏觀經(jīng)濟(jì)因素”都屬于市場風(fēng)險(xiǎn)的范疇，但在這里最合適的答案是D，因?yàn)槭袌鲲L(fēng)險(xiǎn)通常是指那些影響整個市場的因素，如經(jīng)濟(jì)周期、GDP增長、通貨膨脹等宏觀經(jīng)濟(jì)因素。選項(xiàng)C“公司特有因素”指的是與單個公司有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，如公司管理層變動、財(cái)務(wù)問題等，不屬于市場風(fēng)險(xiǎn)的范疇。19、如果某消費(fèi)者只購買一種商品X,每月收入為120元,已知每件商品X的價格為20元,如果每月的消費(fèi)數(shù)量為6件,則根據(jù)恩格爾定律,每月收入增加后,其增加的收入應(yīng)當(dāng)()。A.更多的用于購買奢侈品B.更多的用于購買商品XC.更多的用于購買糧食等生活必需品D.全部用于購買商品X【答案】C【解析】恩格爾定律是指富裕程度越高的國家,其居民的基本食物支出在個人消費(fèi)支出中所占的比重就越小。這也反映了居民收入越少,其基本食物支出的比重就越大這一現(xiàn)象。20、商業(yè)銀行同類貸款中風(fēng)險(xiǎn)最低的貸款是()。A.抵押貸款B.質(zhì)押貸款C.保證貸款D.信用貸款【答案】B【解析】根據(jù)《貸款通則》的規(guī)定,質(zhì)押貸款是指按出質(zhì)貸款人提供的質(zhì)物作為還款保證的貸款。貸款人按期向銀行歸還貸款本息,當(dāng)借款人不履行還款義務(wù)時,銀行有權(quán)依法以質(zhì)物折價或者拍賣,變賣質(zhì)物的價款優(yōu)先受償。在商業(yè)銀行貸款中,質(zhì)押貸款屬于風(fēng)險(xiǎn)最低的貸款。答案和解析是針對過去的考試題目進(jìn)行的模擬設(shè)置。實(shí)際考試題目將會根據(jù)最新的題庫和考試大綱進(jìn)行調(diào)整。因此，如果您正準(zhǔn)備參加金融專業(yè)知識與實(shí)務(wù)（中級）實(shí)際考試的考生，建議嚴(yán)格按照考試大綱進(jìn)行復(fù)習(xí)，并用最新的題庫練習(xí)。21、金融衍生工具中，能夠避免信用風(fēng)險(xiǎn)，但是無法避免基礎(chǔ)資產(chǎn)價格波動風(fēng)險(xiǎn)的是哪一種產(chǎn)品？A、遠(yuǎn)期合約B、互換合約C、外匯期貨D、期權(quán)合約答案：A、遠(yuǎn)期合約解析：遠(yuǎn)期合約是一種合約，它是在買賣雙方之間達(dá)成的，規(guī)定在未來的某個確定的時間以確定的價格購買或出售某種金融資產(chǎn)的合約。遠(yuǎn)期合約可以幫助買賣雙方鎖定未來的價格，以對沖風(fēng)險(xiǎn)。由于遠(yuǎn)期合約是建立在兩個獨(dú)立實(shí)體之間的私人協(xié)議基礎(chǔ)上，因此它能夠避免信用風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)樗粚霞s雙方有直接影響。然而，遠(yuǎn)期合約仍會受到基礎(chǔ)資產(chǎn)價格波動的影響，因?yàn)楹霞s價格是尚未確定的，受到市場供求和預(yù)期等多種因素的影響。22、金融市場參與者在評估投資產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)時，最重要的評估指標(biāo)是？A、預(yù)期收益率B、預(yù)期回報(bào)率C、標(biāo)準(zhǔn)差D、波動率答案：C、標(biāo)準(zhǔn)差解析：在投資分析中，投資者通常使用統(tǒng)計(jì)量來衡量投資產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)的大小，并將其與投資產(chǎn)品的預(yù)期收益率進(jìn)行比較。標(biāo)準(zhǔn)差（也稱為方差根）是最常用的風(fēng)險(xiǎn)衡量指標(biāo)之一，它給出了投資回報(bào)率分布的離散程度。一個基金的標(biāo)準(zhǔn)差越高，表明其回報(bào)率的隨機(jī)波動越大，因此風(fēng)險(xiǎn)也越大。雖然預(yù)期收益率是投資決策中很重要的因素，但它并不是直接衡量風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)。標(biāo)準(zhǔn)差和波動率通常是衡量風(fēng)險(xiǎn)相似的概念，但標(biāo)準(zhǔn)差更為常用，因?yàn)樗軌蛱峁╆P(guān)于數(shù)據(jù)分布的更全面信息。23、以下哪種金融工具不屬于衍生品？A、期貨合約B、股票C、期權(quán)合約D、利率互換答案：B解析：股票是基礎(chǔ)資產(chǎn)，而期貨合約、期權(quán)合約和利率互換都是以基礎(chǔ)資產(chǎn)為標(biāo)的的衍生品。24、下列關(guān)于信貸風(fēng)險(xiǎn)的說法，正確的是：A、信貸風(fēng)險(xiǎn)僅指借款人無力償還本息。B、信貸風(fēng)險(xiǎn)是金融市場內(nèi)常見的風(fēng)險(xiǎn)類型。C、銀行可以通過降低貸款利率來降低信貸風(fēng)險(xiǎn)。D、信貸風(fēng)險(xiǎn)與通貨膨脹率無關(guān)。答案：B解析：信貸風(fēng)險(xiǎn)是指借款人無法按期償還貸款本息的風(fēng)險(xiǎn)，是金融機(jī)構(gòu)面臨的一種常見的風(fēng)險(xiǎn)類型。降低貸款利率并不能有效降低信貸風(fēng)險(xiǎn)，反而可能加劇信貸風(fēng)險(xiǎn)，并可能導(dǎo)致銀行的利潤降低。信貸風(fēng)險(xiǎn)與通貨膨脹率有一定的關(guān)系，因?yàn)橥ㄘ浥蛎洉档唾J款償還能力。25、以下哪項(xiàng)不是貨幣政策的主要工具？A.法定存款準(zhǔn)備金率B.公開市場操作C.利息率機(jī)制D.外匯儲備答案：D解析：貨幣政策的主要工具包括法定存款準(zhǔn)備金率、公開市場操作和利息率機(jī)制。外匯儲備是影響貨幣政策的因素之一，但不是貨幣政策的主要工具。26、金融市場中的“一級市場”是指：A.新證券的發(fā)行市場B.新股票的購買和銷售市場C.新債券的購買和銷售市場A答案：A解析：金融市場中的“一級市場”是指新證券的發(fā)行市場，即公司或政府單位發(fā)行股票或債券籌集資金的市場。而二級市場則是買賣已發(fā)行證券的市場。27、以下關(guān)于銀行間市場的說法，不正確的是：A.銀行間市場是指銀行之間進(jìn)行直接交易的市場B.銀行間市場是銀行資金周轉(zhuǎn)的重要渠道C.銀行間市場交易的目標(biāo)主要為政府債券、企業(yè)債券等金融資產(chǎn)D.銀行間市場交易價格由中國銀行間市場交易會公開發(fā)布答案：D解析：銀行間市場交易價格并非由中國銀行間市場交易會公開發(fā)布，而是由雙方當(dāng)事人通過談判協(xié)商確定。28、下列對影子銀行的描述，何者正確？A.指的是正規(guī)銀行體系之外的金融機(jī)構(gòu)B.影子銀行資金來源來自發(fā)行證券C.銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)對影子銀行起著直接監(jiān)管作用D.影子銀行的商業(yè)模式與傳統(tǒng)銀行完全一致答案：A解析：影子銀行是指位于銀行體系外、提供類似銀行業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，其資金來源通常不受傳統(tǒng)銀行那樣嚴(yán)格的監(jiān)管。29、金融市場最主要的參與者是（）。A.政府B.家庭C.企業(yè)D.金融機(jī)構(gòu)答案：D解析：金融市場是指以金融工具為媒介進(jìn)行的金融交易的場所。該市場主要的參與者分別是家庭、企業(yè)、政府和金融機(jī)構(gòu)。其中，金融機(jī)構(gòu)是金融市場最主要的參與者。這是因?yàn)榻鹑跈C(jī)構(gòu)在金融市場的運(yùn)行中具有多重作用，它們連接著資金的供給者和需求者，是資金供需的中介。金融機(jī)構(gòu)通過發(fā)行債券和股票等方式籌集資金，再通過對這些資金進(jìn)行投資、貸款等方式分配到整個經(jīng)濟(jì)體系中去。因此，D選項(xiàng)正確。30、下列關(guān)于金融衍生工具的描述錯誤的是（）。A.金融衍生工具不包括股票B.金融衍生工具的交易方式靈活多樣C.金融衍生工具定價復(fù)雜D.金融衍生工具的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移能力強(qiáng)答案：A解析：金融衍生工具是指其價值依賴于基礎(chǔ)資產(chǎn)的一類金融工具。這些基礎(chǔ)資產(chǎn)包括股票、債券、商品和貨幣等。因此，A選項(xiàng)認(rèn)為金融衍生工具不包括股票是錯誤的。它們包括各類金融衍生品如金融期貨、金融期權(quán)、金融互換等。這類金融工具的交易方式靈活多樣（B選項(xiàng)正確），可以在不同的市場中通過不同的方式進(jìn)行交易。同時，金融衍生工具的定價相對較為復(fù)雜（C選項(xiàng)正確），因?yàn)樗婕皩ξ磥硎袌鲎儎拥念A(yù)測。此外，金融衍生工具的風(fēng)險(xiǎn)管理能力強(qiáng)，通過這些工具可以實(shí)現(xiàn)降低風(fēng)險(xiǎn)或?qū)_風(fēng)險(xiǎn)的目的（D選項(xiàng)正確）。因此，A選項(xiàng)是錯誤的選項(xiàng)。31、以下不屬于資產(chǎn)負(fù)債表的基本要素的是：A、股東權(quán)益B、現(xiàn)金流量C、資產(chǎn)D、業(yè)務(wù)經(jīng)營活動答案：B、現(xiàn)金流量解析：資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一特定日期財(cái)務(wù)狀況的財(cái)務(wù)報(bào)表，其基本要素通常包括資產(chǎn)、負(fù)債和股東權(quán)益?，F(xiàn)金流量屬于現(xiàn)金流量表的內(nèi)容，不屬于資產(chǎn)負(fù)債表的基本要素。32、以下哪一項(xiàng)是標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)的成分股票數(shù)量的下限？A、100B、200C、500D、1000答案：C、500解析：標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)（S&P500）是美國標(biāo)準(zhǔn)普爾公司編制的一個包含500家大型上市公司的股票指數(shù)。因此，標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)的成分股票數(shù)量的下限是500。33、以下哪一項(xiàng)不是自然壟斷的表現(xiàn)形式？（）A.由一家企業(yè)生產(chǎn)和提供符合技術(shù)規(guī)范的最優(yōu)產(chǎn)品，能夠滿足初期市場的需要B.能夠避免重復(fù)建設(shè)和惡性競爭情況，有利于企業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展C.存在較高的沉淀成本和退出壁壘，限制了新企業(yè)的進(jìn)入D.不具備規(guī)模效益，在規(guī)模較小的市場上企業(yè)效率下降答案：D解析：自然壟斷和規(guī)模經(jīng)營有關(guān)，即在一定的產(chǎn)量范圍內(nèi)，其長期平均成本比分散生產(chǎn)和建設(shè)更有效率。但是不是由它而是由產(chǎn)品的物理特性決定的。如當(dāng)兩家以上銀行同時向某一跨國公司提供外匯服務(wù)時，會出現(xiàn)重復(fù)建設(shè)和惡性競爭。這種情況下，自然壟斷存在于一定的產(chǎn)量范圍內(nèi)，而超過一定規(guī)模，如跨國的跨國公司及其他特殊大客戶等，又會促使多家金融機(jī)構(gòu)提供服務(wù)。故選項(xiàng)D是不符合自然壟斷定義的。34、商業(yè)信用能直接迅速提供資金來源，因?yàn)樯虡I(yè)信用()。A.可直接貸款給需方B.不需要金融機(jī)構(gòu)作為媒介C.需要金融機(jī)構(gòu)作為媒介D.本質(zhì)上是存款信貸的一種特殊表現(xiàn)形式答案：B解析：由于商業(yè)信用是指企業(yè)與企業(yè)之間互相提供的,和商品的生產(chǎn)和流通有關(guān)的信用,包括賒銷、預(yù)付和分期付款等形式。它和《商業(yè)銀行法》所規(guī)定的“貸款”是不同的。因此,在債務(wù)人破產(chǎn)、倒閉,或無法償還債務(wù)時,商業(yè)信用中債權(quán)人不能直接向債務(wù)人的開戶銀行要求以該企業(yè)的存款償還債務(wù);作為企業(yè),也不能以其他存款戶的資金墊付貨款。因此,商業(yè)信用不需要金融機(jī)構(gòu)作為媒介。綜上所述，本題選擇B項(xiàng)。35.在下列各項(xiàng)中，屬于中央銀行對金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管內(nèi)容是：A.監(jiān)督金融機(jī)構(gòu)的貸款業(yè)務(wù)B.監(jiān)督金融機(jī)構(gòu)的存款業(yè)務(wù)C.監(jiān)督金融機(jī)構(gòu)的合規(guī)性D.監(jiān)督金融機(jī)構(gòu)的盈利能力答案：C解析：中央銀行對金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管內(nèi)容主要包括金融機(jī)構(gòu)的合規(guī)性、資本充足率、流動性等方面。選項(xiàng)A和B是商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)范疇，而選項(xiàng)D是評價金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營績效的指標(biāo)，不屬于中央銀行的監(jiān)管內(nèi)容。36.在國際貨幣基金組織中，最基本、最核心的貸款是：A.外匯貸款B.特殊提款權(quán)貸款C.補(bǔ)充貸款D.技術(shù)援助貸款答案：B解析：特殊提款權(quán)（SDR）是國際貨幣基金組織（IMF）創(chuàng)造的一種儲備資產(chǎn)和記賬單位，亦稱“紙黃金”，它是基金組織分配給會員國的一種使用資金的特別權(quán)利。因此，在國際貨幣基金組織中，最基本、最核心的貸款是特殊提款權(quán)貸款。37、下列哪個因素不屬于貨幣政策的目標(biāo)？A.穩(wěn)定物價B.促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長C.維護(hù)金融市場穩(wěn)定D.控制通貨膨脹答案：B解析：貨幣政策的主要目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)特定的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，如穩(wěn)定物價、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長等。其中，維護(hù)金融市場穩(wěn)定雖然與貨幣政策有關(guān)，但并非其直接目標(biāo)。38、以下哪個選項(xiàng)不是國際收支平衡的含義？A.出口大于進(jìn)口B.外匯儲備充足C.貿(mào)易順差C.經(jīng)常項(xiàng)目收支平衡答案：B解析：國際收支平衡是指一個國家的貨物和服務(wù)的進(jìn)出口總額與其資本和金融項(xiàng)目的轉(zhuǎn)移相等。因此，選項(xiàng)B中的“外匯儲備充足”并不直接影響國際收支平衡。39、下列關(guān)于證券市場的說法中，錯誤的是（）。A.全球證券市場按照交易場所分為交易所市場和場外交易市場B.股票市場是風(fēng)險(xiǎn)性較高的金融市場C.商品期貨市場是金融期貨市場的子市場D.證券市場是資本籌集的重要渠道答案：C解析：商品期貨市場是商品期貨交易的場所，而金融期貨市場則包括外匯期貨、利率期貨等金融產(chǎn)品的交易。兩者雖然都屬于期貨市場，但不是子市場關(guān)系。商品期貨市場交易的是實(shí)物商品，如農(nóng)產(chǎn)品、金屬等，而金融期貨市場交易的是金融工具，如股票指數(shù)、貨幣和債券等。因此，正確答案是C。40、宏觀經(jīng)濟(jì)政策主要包括（）。A.財(cái)政政策B.貨幣政策C.產(chǎn)業(yè)政策D.收入分配政策答案：ABCD解析：宏觀經(jīng)濟(jì)政策主要包括財(cái)政政策、貨幣政策、產(chǎn)業(yè)政策和收入分配政策。財(cái)政政策是通過調(diào)節(jié)政府支出、稅收等手段影響總需求；貨幣政策是通過調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量和信用量來影響總需求；產(chǎn)業(yè)政策是指政府為了促進(jìn)特定產(chǎn)業(yè)的發(fā)展而采取的一系列政策和措施；收入分配政策是指政府為了調(diào)節(jié)社會成員之間的收入差距和財(cái)富分配而采取的一系列政策和措施。因此，正確答案是ABCD。41、貨幣政策對于經(jīng)濟(jì)活動具有重要的調(diào)節(jié)作用。下列選項(xiàng)中，哪一項(xiàng)不是中央銀行貨幣政策的最終目標(biāo)？A.充分就業(yè)B.價格穩(wěn)定C.經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化D.國際收支平衡正確答案：C.經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化。解析：中央銀行貨幣政策的最終目標(biāo)主要包括貨幣供應(yīng)量控制、穩(wěn)定幣值（即價格水平穩(wěn)定）、充分就業(yè)和國際收支平衡等幾個方面，經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化不是中央銀行貨幣政策的最終目標(biāo)之一。因此選項(xiàng)C為本題答案。42、關(guān)于金融市場上的債券定價，以下說法正確的是（）A.債券的定價取決于市場利率水平的高低和債券期限的長短。B.債券定價時，票面利率越高，債券價格越低。反之亦然。C.長期債券的利率總是高于短期債券的利率。因?yàn)殚L期債券面臨更多的市場風(fēng)險(xiǎn)。但利率也較高以吸引投資者購買長期債券。因此，長期債券的價格波動較小。D.在市場利率波動較大的情況下，投資者通常選擇短期債券以避免市場利率變動帶來的風(fēng)險(xiǎn)。因此短期債券的價格相對穩(wěn)定。正確答案：D。在市場利率波動較大的情況下，投資者通常選擇短期債券以避免市場利率變動帶來的風(fēng)險(xiǎn)。因此短期債券的價格相對穩(wěn)定。解析：市場利率的變動對債券價格產(chǎn)生直接影響，在市場利率波動較大的情況下，投資者傾向于選擇短期債券以降低風(fēng)險(xiǎn)并獲取穩(wěn)定的收益，因此短期債券的價格相對穩(wěn)定。其他選項(xiàng)表述并不準(zhǔn)確或存在例外情況，故排除。43.在下列各項(xiàng)中，屬于金融市場基本功能的是：A.資金融通B.風(fēng)險(xiǎn)分散C.價格發(fā)現(xiàn)D.提供流動性答案：A解析：金融市場的基本功能是資金融通。金融市場通過提供資金供求雙方的信息和機(jī)會，促使資金從盈余方流向短缺方，從而實(shí)現(xiàn)資金融通。其他選項(xiàng)如風(fēng)險(xiǎn)分散、價格發(fā)現(xiàn)和提供流動性雖然也是金融市場的重要功能，但不是最基本的功能。44.在國際貨幣體系中，布雷頓森林體系的主要內(nèi)容是：A.建立以美元為中心的國際貨幣體系B.實(shí)行美元和黃金掛鉤C.確定固定匯率制D.促進(jìn)國際貿(mào)易的發(fā)展答案：A解析：布雷頓森林體系的主要內(nèi)容包括建立以美元為中心的國際貨幣體系，實(shí)行美元和黃金掛鉤，以及提供固定匯率制。這些措施旨在穩(wěn)定國際貨幣關(guān)系，促進(jìn)國際貿(mào)易的發(fā)展。選項(xiàng)D雖然也是布雷頓森林體系的一個目標(biāo)，但不是其主要內(nèi)容。注意：以上試卷題目及解析為模擬題，實(shí)際考試內(nèi)容可能會有所不同。建議考生參考官方教材和考試大綱進(jìn)行復(fù)習(xí)。45.關(guān)于《擔(dān)保法》的下列說法，錯誤的是：擔(dān)保并不構(gòu)成債務(wù)主權(quán)債。擔(dān)保物完成后，債務(wù)人須將其交付給債權(quán)人。擔(dān)保的法律后果僅限于債務(wù)人拒不履約時。擔(dān)保合同的效力服從補(bǔ)充條款的規(guī)定。答案：B解析：擔(dān)保物完成后，債權(quán)人沒有義務(wù)立即接收，除非雙方明確約定。義務(wù)轉(zhuǎn)移到債務(wù)人履行義務(wù)后，才可將擔(dān)保物取得。46.以下關(guān)于“公司信用評級”的說法，錯誤的是：公司信用評級是針對公司財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營能力和償債能力等方面的評估。公司信用評級機(jī)構(gòu)是獨(dú)立第三方，其評級結(jié)果具有公信力。公司信用評級只對公司內(nèi)部決策者有用，外界投資者不需關(guān)注。公司信用評級有助于企業(yè)降低融資成本，提高融資效率。答案：C解析：公司信用評級對所有相關(guān)方都有指導(dǎo)意義，包括投資者、債權(quán)人、監(jiān)管機(jī)構(gòu)等。投資者可以通過信用評級了解企業(yè)的信譽(yù)和風(fēng)險(xiǎn)水平，從而做出理性的投資決策。47、市場充分競爭的條件下，產(chǎn)品的價格由()確定。A.供求關(guān)系B.生產(chǎn)成本C.政府管制D.消費(fèi)者偏好答案：A解析：市場充分競爭的條件下，產(chǎn)品的價格是由市場供求關(guān)系決定的。供過于求時，價格下降；供不應(yīng)求時，價格上升。生產(chǎn)成本、政府管制和消費(fèi)者偏好雖然也會影響產(chǎn)品的最終定價，但在充分競爭的市場環(huán)境中，供求關(guān)系是最主要的定價因素。48、資產(chǎn)負(fù)債表日，企業(yè)的金融資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照()計(jì)量。A.成本B.市價C.公允價值D.使用成本答案：C解析：根據(jù)國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則和美國通用會計(jì)準(zhǔn)則等，資產(chǎn)負(fù)債表日，企業(yè)的金融資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照公允價值計(jì)量。公允價值是指在有序市場中，一個自愿的買家和一個自愿的賣家在知識平等的情況下進(jìn)行公平交易而資產(chǎn)的售價。選擇“成本”(A)通常指的是歷史成本，這是傳統(tǒng)會計(jì)的一個計(jì)量基礎(chǔ)，但在當(dāng)前的國際會計(jì)準(zhǔn)則下，并不適用于所有的金融資產(chǎn)。選項(xiàng)B（市價）和D（使用成本）都不是當(dāng)前主流會計(jì)準(zhǔn)則中對金融資產(chǎn)計(jì)量的標(biāo)準(zhǔn)方法。49、下列哪一項(xiàng)不是貨幣政策操作工具？A、公開市場操作B、還貸操作C、征收稅款D、再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)答案：C解析：公開市場操作、還貸操作和再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)都是央行常用的貨幣政策工具。征收稅款屬于財(cái)政政策措施，而非貨幣政策措施。50、下列哪一項(xiàng)指標(biāo)可用于衡量銀行資產(chǎn)質(zhì)量？A、流通備貨比率B、貨幣供應(yīng)量C、不良貸款比例D、國家GDP增長率答案：C解析：不良貸款比例是衡量銀行資產(chǎn)質(zhì)量的核心指標(biāo)，它反映了銀行貸款中無法收回的貸款部分的比例。流通備貨比率、貨幣供應(yīng)量和國家GDP增長率都與貨幣政策和宏觀經(jīng)濟(jì)有關(guān)，但不是直接衡量銀行資產(chǎn)質(zhì)量的指標(biāo)。51、下列金融同業(yè)拆借的形式中，交易雙方必須參加同業(yè)拆借中心登記備案的是A.場內(nèi)交易B.場外交易C.外匯交易D.外匯掉期答案：A解析：本題考查同業(yè)拆借市場的交易形式。場內(nèi)交易雙方必須參加同業(yè)拆借中心登記備案。52、股票發(fā)行最基本的方式是（）。A.金融期貨B.公開發(fā)行C.自我融資D.私募發(fā)行答案：B解析：本題考查股票發(fā)行。股票發(fā)行最基本的方式是公開發(fā)行。53、關(guān)于金融市場交易方式的描述，正確的是（）。A.競價制適用于所有金融商品交易B.金融市場交易中不存在場外交易方式C.報(bào)價驅(qū)動機(jī)制主要適用于債券等固定收益證券的交易D.金融市場交易中經(jīng)紀(jì)制只適用于股票交易答案：C解析：金融市場交易方式多種多樣，競價制并不適用于所有金融商品交易，例如在固定收益證券市場中更常用的是報(bào)價驅(qū)動機(jī)制。場外交易方式是金融市場的重要組成部分。經(jīng)紀(jì)制不僅適用于股票交易，也適用于其他金融商品交易。因此，正確答案為C。54、關(guān)于貨幣政策工具的描述，以下哪項(xiàng)是不正確的？（）A.公開市場操作是貨幣政策的主動工具之一B.再貼現(xiàn)率政策可以直接調(diào)控商業(yè)銀行的信貸規(guī)模C.存款準(zhǔn)備金率調(diào)整對社會資金供求關(guān)系有直接影響D.貨幣政策工具的運(yùn)用無需考慮經(jīng)濟(jì)周期的影響答案：D解析：貨幣政策工具的運(yùn)用需要考慮經(jīng)濟(jì)周期的影響，因?yàn)榻?jīng)濟(jì)周期的變化會影響貨幣政策的效果。公開市場操作、再貼現(xiàn)率政策和存款準(zhǔn)備金率調(diào)整都是貨幣政策的主動工具，并且對社會資金供求關(guān)系和商業(yè)銀行信貸規(guī)模有直接影響。因此，選項(xiàng)D是不正確的描述。55.在提供的文檔中，并沒有提到與“經(jīng)濟(jì)師考試金融專業(yè)知識和實(shí)務(wù)(中級)”相關(guān)的試卷題目，因此我無法直接生成第55題到第56題的具體內(nèi)容。但是，我可以提供一個一般性的單項(xiàng)選擇題的結(jié)構(gòu)示例，包括題目、答案和解析。單項(xiàng)選擇題以下是關(guān)于經(jīng)濟(jì)師考試金融專業(yè)知識和實(shí)務(wù)(中級)的幾個單項(xiàng)選擇題示例：55.()在貨幣市場中，以下哪種金融工具通常用于短期資金借貸？A.股票B.債券C.大額存單D.銀行承兌匯票答案：C.大額存單解析：大額存單是由銀行發(fā)行的固定面額、固定期限的存款憑證，主要用于短期資金借貸。股票和債券通常是長期投資工具，而銀行承兌匯票則是一種支付工具，不主要用于借貸。56.在下列各項(xiàng)中，哪一項(xiàng)不是中央銀行實(shí)施貨幣政策時可能使用的工具？A.公開市場操作B.存款準(zhǔn)備金率調(diào)整C.再貼現(xiàn)率調(diào)整D.利率調(diào)整答案：D.利率調(diào)整解析：利率調(diào)整通常是商業(yè)銀行根據(jù)市場利率變化自主進(jìn)行的調(diào)整，而不是中央銀行直接實(shí)施的貨幣政策工具。中央銀行主要通過公開市場操作、存款準(zhǔn)備金率和再貼現(xiàn)率等工具來影響貨幣供應(yīng)量和市場利率。57、關(guān)于金融風(fēng)險(xiǎn)的描述，以下哪項(xiàng)是錯誤的？A.金融風(fēng)險(xiǎn)主要來源于金融資產(chǎn)的收益率波動B.金融風(fēng)險(xiǎn)的范圍僅限于銀行體系C.金融風(fēng)險(xiǎn)可能對宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定造成沖擊D.金融風(fēng)險(xiǎn)可以通過風(fēng)險(xiǎn)管理措施加以控制答案：B解析：金融風(fēng)險(xiǎn)不僅限于銀行體系，也存在于資本市場、保險(xiǎn)行業(yè)、企業(yè)等各個領(lǐng)域。58、下列關(guān)于央行貨幣政策工具的描述，哪一項(xiàng)是錯誤的？回購操作是通過央行向商業(yè)銀行購買國債等流動資產(chǎn)來增加貨幣供應(yīng)公開市場操作是央行通過買賣國債等金融工具來調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量再貼現(xiàn)操作是央行向商業(yè)銀行貼現(xiàn)商業(yè)匯票和其他債務(wù)工具來吸收流動性存款準(zhǔn)備金率調(diào)整可以用來影響商業(yè)銀行貸款投放規(guī)模細(xì)化到麗答案：D解析：存款準(zhǔn)備金率調(diào)整可以用來影響商業(yè)銀行貸款投放規(guī)模，但并非“細(xì)化到麗”。存款準(zhǔn)備金率調(diào)整是影響銀行貸款能力的一種宏觀調(diào)控手段。59、金融市場的風(fēng)險(xiǎn)管理主要包括哪幾個方面？A、政策風(fēng)險(xiǎn)B、市場風(fēng)險(xiǎn)C、信用風(fēng)險(xiǎn)D、系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)答案：BCD解析：金融市場風(fēng)險(xiǎn)管理主要包括市場風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)和系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。市場風(fēng)險(xiǎn)是指由于市場價格波動導(dǎo)致的投資價值變動風(fēng)險(xiǎn)；信用風(fēng)險(xiǎn)是指債務(wù)人未能履行合同條款，不按期償還債務(wù)或發(fā)生違約的風(fēng)險(xiǎn)；系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)也稱為市場風(fēng)險(xiǎn)，是指由于整個市場環(huán)境的變化引起的所有金融資產(chǎn)價格連帶波動的風(fēng)險(xiǎn)。政策風(fēng)險(xiǎn)通常是指由于政局變化、政策變動等外部因素導(dǎo)致的投資風(fēng)險(xiǎn)，不屬于金融市場風(fēng)險(xiǎn)管理的常規(guī)分類。60、下列哪項(xiàng)不屬于衍生金融工具的特性？A、高杠桿性B、非線性損益C、合約標(biāo)準(zhǔn)化D、現(xiàn)貨交易答案：D解析：衍生金融工具的主要特性包括高杠桿性、非線性損益和合約標(biāo)準(zhǔn)化。衍生工具如期貨、期權(quán)等在交易中通常允許使用保證金制度，因此具有高杠桿性。它們的損益特性是非線性的，即價格變動對投資回報(bào)的影響非對稱。合約標(biāo)準(zhǔn)化意味著衍生工具如期貨和期權(quán)在合約條款上通常都有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，交易者在交易所進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化合約的買賣?，F(xiàn)貨交易通常是直接買賣實(shí)物的交易方式，不涉及衍生工具。二、多項(xiàng)選擇題（本大題有20小題，每小題2分，共40分）1、以下關(guān)于信用風(fēng)險(xiǎn)的描述，正確的是：A.信用風(fēng)險(xiǎn)是指債務(wù)人不履行合同義務(wù)，導(dǎo)致債權(quán)人發(fā)生損失的風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)與借款人的還款能力有直接關(guān)系，還款能力強(qiáng)，則信用風(fēng)險(xiǎn)低C.信用風(fēng)險(xiǎn)的評估主要通過評級方法進(jìn)行，如FICO評分D.信用風(fēng)險(xiǎn)是銀行等金融機(jī)構(gòu)面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)之一E.信用風(fēng)險(xiǎn)只能通過事后追償?shù)仁侄芜M(jìn)行管理，難以提前防范答案：ABCD解析：A項(xiàng)正確：信用風(fēng)險(xiǎn)是指由于債務(wù)人或交易對手不履行合同義務(wù)而導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)。B項(xiàng)正確：信用風(fēng)險(xiǎn)與借款人的還款能力、還款意愿、信用記錄等多因素有關(guān)。還款能力強(qiáng)、信用記錄好的債務(wù)人，其信用風(fēng)險(xiǎn)較低。C項(xiàng)正確：信用風(fēng)險(xiǎn)評估常采用信用評分模型，這些模型依據(jù)歷史數(shù)據(jù)評估當(dāng)前信用風(fēng)險(xiǎn)。D項(xiàng)正確：在金融市場中，信用風(fēng)險(xiǎn)是各種金融交易不可回避的重要風(fēng)險(xiǎn)之一，尤其對信貸市場、保險(xiǎn)公司來說極為關(guān)鍵。E項(xiàng)不正確：對于信用風(fēng)險(xiǎn)，金融機(jī)構(gòu)可以通過多種措施進(jìn)行事前防范和管理，例如信用評分、合同約定、抵押擔(dān)保等。事后追償確實(shí)是風(fēng)險(xiǎn)管理的一種手段，但并不是唯一方法。2、以下關(guān)于流動性風(fēng)險(xiǎn)的描述，正確的是：A.流動性風(fēng)險(xiǎn)是指金融機(jī)構(gòu)的投資在短期內(nèi)難以變現(xiàn)而導(dǎo)致資金鏈中斷的風(fēng)險(xiǎn)B.流動性風(fēng)險(xiǎn)與金融機(jī)構(gòu)的融資能力、流動性資產(chǎn)管理密切相關(guān)C.流動性風(fēng)險(xiǎn)主要影響投資決策和市場波動的風(fēng)險(xiǎn)D.通過合理配置流動性資產(chǎn)負(fù)債，可以有效降低金融機(jī)構(gòu)的流動性風(fēng)險(xiǎn)E.流動性資產(chǎn)包括易變現(xiàn)的資產(chǎn)如現(xiàn)金、短期債券等答案：ABDE解析：A項(xiàng)正確：流動性風(fēng)險(xiǎn)是指金融機(jī)構(gòu)無法及時以合理成本獲得所需資金，或無法以合理價值變現(xiàn)資產(chǎn)以彌補(bǔ)資金需求的風(fēng)險(xiǎn)。B項(xiàng)正確：流動性風(fēng)險(xiǎn)管理涉及到金融機(jī)構(gòu)的融資策略、資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)以及市場流動性狀況。融資能力、流動性資產(chǎn)管理是其管理的核心。C項(xiàng)不正確：流動性風(fēng)險(xiǎn)主要是關(guān)于金融機(jī)構(gòu)盡快償還債務(wù)或滿足金融需求的能力。雖然市場上流動性問題也可能導(dǎo)致市場波動，但并不是流動性風(fēng)險(xiǎn)的定義或主要影響。D項(xiàng)正確：通過合理配置流動性資產(chǎn)負(fù)債，可以增強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)的資金流動性，有效降低流動性風(fēng)險(xiǎn)。E項(xiàng)正確：流動性資產(chǎn)通常包括那些可以在短期或證券化市場中輕松變現(xiàn)的資產(chǎn)，例如現(xiàn)金、短期存款、商業(yè)票據(jù)或高質(zhì)量的優(yōu)質(zhì)債券。3、關(guān)于金融市場體系，以下哪些說法是正確的？（）A.金融市場是資金融通的重要平臺B.金融市場只包括股票市場和債券市場C.金融市場通過提供多種金融工具來滿足不同投資者的需求D.金融市場的存在完全獨(dú)立于其他經(jīng)濟(jì)體系答案：A；C。解析：金融市場是資金融通的重要平臺，通過提供多種金融工具（如股票、債券等）來滿足不同投資者的需求。因此，選項(xiàng)A和C是正確的。金融市場不僅包括股票市場和債券市場，還包括其他如貨幣市場、保險(xiǎn)市場等，所以選項(xiàng)B是錯誤的。金融市場雖然有其獨(dú)立性，但也與其他經(jīng)濟(jì)體系緊密相關(guān)，并非完全獨(dú)立存在，因此選項(xiàng)D也是錯誤的。4、關(guān)于貨幣政策工具的說法，正確的有：（）。A.公開市場操作是貨幣政策的主要工具之一B.存款準(zhǔn)備金率調(diào)整對所有銀行都有相同影響C.利率調(diào)整可以直接影響消費(fèi)者的借貸成本D.貨幣政策工具的運(yùn)用總是能夠立即產(chǎn)生預(yù)期效果答案：A；C。解析：公開市場操作是中央銀行通過買賣有價證券來影響貨幣供應(yīng)量和利率的貨幣政策工具之一，因此選項(xiàng)A是正確的。存款準(zhǔn)備金率的調(diào)整對不同規(guī)模的銀行會有不同程度的影響，并非所有銀行都有相同影響，所以選項(xiàng)B是錯誤的。利率調(diào)整直接影響借貸成本，是貨幣政策的重要手段之一，因此選項(xiàng)C是正確的。貨幣政策工具的運(yùn)用往往需要一段時間才能產(chǎn)生預(yù)期效果，不會立即產(chǎn)生效果，因此選項(xiàng)D是錯誤的。5、根據(jù)菲利普斯曲線，通貨膨脹率和失業(yè)率之間存在著一種長期關(guān)系，這種關(guān)系被稱為（）。A.通貨膨脹目標(biāo)B.就業(yè)峰值C.通貨膨脹預(yù)期D.自然失業(yè)率答案：D解析：菲利普斯曲線通常用于描述失業(yè)率與通貨膨脹率之間的權(quán)衡關(guān)系。在長期中，這種關(guān)系體現(xiàn)為失業(yè)率的自然失業(yè)率，這是一個經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定的失業(yè)水平，這個水平下的通貨膨脹率被認(rèn)為是穩(wěn)定的。模擬題目6：6、在國際金融市場上，最常用的貨幣對之一是（）。A.歐元兌日元（EUR/JPY）B.美元兌人民幣（USD/CNY）C.英鎊兌瑞典克朗（GBP/SEK）D.美元兌日元（USD/JPY）答案：D解析：美元兌日元（USD/JPY）是國際外匯市場中交易量最大的貨幣對之一。它代表了美國和日本之間的貨幣兌換率，由于日本和美國都是經(jīng)濟(jì)大國，因此這兩個國家的貨幣在國際貿(mào)易和投資中極為重要。7、下列關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)投資的特點(diǎn)的表述中，不正確的是：A.風(fēng)險(xiǎn)投資注重投資目標(biāo)公司的成長潛力B.風(fēng)險(xiǎn)投資通常以債權(quán)形式進(jìn)行投資C.風(fēng)險(xiǎn)投資關(guān)注企業(yè)科技創(chuàng)新和未來發(fā)展前景D.風(fēng)險(xiǎn)投資與企業(yè)募集資金形成直接的資金鏈關(guān)系答案：B解析：風(fēng)險(xiǎn)投資通常以股權(quán)的形式進(jìn)行投資，而非債權(quán)形式。債權(quán)投資是銀行等金融機(jī)構(gòu)為主的商業(yè)貸款模式。8、下列金融服務(wù)中，不屬于保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)提供的服務(wù)是：A.保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人服務(wù)B.銀行存款服務(wù)C.壽險(xiǎn)保障服務(wù)意外險(xiǎn)保障服務(wù)答案：B解析：銀行存款服務(wù)屬于商業(yè)銀行的職能，而非保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)范圍。9.關(guān)于國際貨幣基金組織和世界銀行的差別，下列說法正確的是（）。①國際貨幣基金組織的前身是國際復(fù)興開發(fā)銀行②世界銀行側(cè)重于全球經(jīng)濟(jì)治理③國際貨幣基金組織只提供中長期貸款④國際貨幣基金組織的主要職能是維護(hù)國際貨幣合作、促進(jìn)國際貿(mào)易平衡、擴(kuò)大匯率伸縮性、協(xié)助建立多邊支付體系等A.①B.②C.③D.④答案：D解析：①項(xiàng)錯誤，國際復(fù)興開發(fā)銀行是現(xiàn)世界銀行集團(tuán)的前身，1944年7月在美國新罕布什爾州布雷頓森林召開的聯(lián)合國貨幣金融會議上成立；②項(xiàng)錯誤，國際貨幣基金組織在世界銀行之后成立，是世界專責(zé)評估各國的貨幣和財(cái)政政策是否符合經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整的中介機(jī)構(gòu)，側(cè)重于對出現(xiàn)國際收支困難的成員國提供短期貸款；③項(xiàng)錯誤，國際貨幣基金組織主要提供的是中短期貸款。④項(xiàng)正確，國際貨幣基金組織的主要職能包括維護(hù)國際貨幣合作、促進(jìn)國際貿(mào)易平衡、擴(kuò)大匯率伸縮性、協(xié)助建立多邊支付體系等。10.在開放經(jīng)濟(jì)條件下，一國國際收支順差會導(dǎo)致以下（）現(xiàn)象出現(xiàn)。①本幣需求增加，本幣升值壓力增大②若政府采取穩(wěn)定匯率政策，則會增加本幣供給③若政府采取穩(wěn)定匯率政策，則會促進(jìn)本幣升值④國內(nèi)貨幣供給會相應(yīng)增加A.①②B.①④C.①③D.②④答案：A解析：若其他條件不變，一國國際收支順差會使該國貨幣對外匯率上升，本幣升值壓力增大；若該國貨幣當(dāng)局采取穩(wěn)定匯率政策，本幣匯率不變，則本幣供給增加；反之，若本幣匯率上升，其他條件不變，則本幣需求增加，本幣供給不變。11、下列關(guān)于商業(yè)銀行存款結(jié)構(gòu)的說法，錯誤的是：A.商業(yè)銀行存款主要分為吸收存款和貸款資產(chǎn)B.商業(yè)銀行存款結(jié)構(gòu)反映了銀行資金的構(gòu)成和結(jié)構(gòu)C.商應(yīng)銀行存款結(jié)構(gòu)是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的重要指標(biāo)之一D.商業(yè)銀行存款結(jié)構(gòu)應(yīng)合理配置，符合市場需求和風(fēng)險(xiǎn)承受能力答案：A解析：商業(yè)銀行存款結(jié)構(gòu)主要分為儲蓄存款、定期存款、活期存款等。選項(xiàng)A將存款和貸款資產(chǎn)混淆。12、公司前景的評估與預(yù)測，涉及哪方面的金融知識？A.財(cái)務(wù)分析B.風(fēng)險(xiǎn)管理C.公司法D.投資決策答案：A解析：公司前景的評估與預(yù)測主要依賴于財(cái)務(wù)分析,通過分析公司的財(cái)務(wù)報(bào)表和經(jīng)營數(shù)據(jù)等信息，預(yù)測公司的未來盈利能力、現(xiàn)金流量和財(cái)務(wù)狀況。13、金融機(jī)構(gòu)為客戶提供信貸服務(wù)可能會出現(xiàn)哪幾種信譽(yù)危機(jī)？A.信貸市場的逆向選擇B.信貸市場的風(fēng)險(xiǎn)積累C.信貸市場的道德風(fēng)險(xiǎn)D.信貸市場的價格波動正確答案：ABC信貸市場上的逆向選擇、風(fēng)險(xiǎn)積累、道德風(fēng)險(xiǎn)是客戶對銀行信譽(yù)的潛在威脅，價格的波動屬于市場的正常現(xiàn)象，故本題選ABC。14、貨幣黃金不包括下列哪一項(xiàng)？A.金幣B.銀行發(fā)行墊金或代客買賣金銀的差價收入C.黃金市場公開交易的黃金期貨合約價值D.企業(yè)將自身持有的黃金金幣化管理正確答案：B本題考查貨幣黃金的不包括項(xiàng)，選項(xiàng)B“銀行發(fā)行墊金或代客買賣金銀的差價收入”屬于其他黃金資產(chǎn)，不與貨幣黃金的羅斯、黃金儲備、黃金市場公開交易的黃金期貨、期權(quán)合約價值混淆。15、以下哪個因素不屬于貨幣政策工具？A.法定準(zhǔn)備金率B.公開市場操作C.貼現(xiàn)政策D.基準(zhǔn)利率答案：D解析：貨幣政策工具主要包括法定準(zhǔn)備金率、公開市場操作和基準(zhǔn)利率。貼現(xiàn)政策屬于財(cái)政政策工具，不是貨幣政策工具。16、以下哪個因素不屬于金融市場的主要功能？A.資金融通B.價格發(fā)現(xiàn)C.風(fēng)險(xiǎn)管理D.信息傳遞答案：D解析：金融市場的主要功能包括資金融通、價格發(fā)現(xiàn)和風(fēng)險(xiǎn)管理。信息傳遞雖然在金融市場中也起到一定的作用，但并不是其主要功能。17、多選題：以下有關(guān)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的描述正確的有（）A.中間業(yè)務(wù)以商業(yè)銀行表內(nèi)資產(chǎn)業(yè)務(wù)、表內(nèi)負(fù)債業(yè)務(wù)和表外擔(dān)保承諾業(yè)務(wù)為基礎(chǔ)B.中間業(yè)務(wù)不需要動用銀行自己的資金，也不需要承擔(dān)或不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)C.中間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行提供各種服務(wù)以收取服務(wù)費(fèi)或代客買賣差價為盈利主要來源的業(yè)務(wù)D.中間業(yè)務(wù)包括存貸款業(yè)務(wù)等傳統(tǒng)業(yè)務(wù)答案：ABC解析：中間業(yè)務(wù)不列入商業(yè)銀行的總資產(chǎn)和總負(fù)債，故A正確。中間業(yè)務(wù)不需要動用銀行自己的資金，也不需要承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，故B正確。中間業(yè)務(wù)的盈利主要來源于服務(wù)費(fèi)或代客買賣差價，故C正確。存貸款業(yè)務(wù)屬于傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)，中間業(yè)務(wù)不包括傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)，故D不對。18、多選題：由國家發(fā)行和認(rèn)購的、有特定時間和特定對象、一般是中短期債券品種是（）A.國庫券B.金融債C.專項(xiàng)建設(shè)國債D.地方政府債答案：AC解析：國庫券是由中央政府直接發(fā)行的債券，它以國家稅收為還本付息的保證，是一種信譽(yù)非常高、極安全的投資工具。國家發(fā)行的專項(xiàng)建設(shè)國債是面向境內(nèi)商業(yè)銀行和企事業(yè)單位發(fā)行，籌集的資金主要用來彌補(bǔ)財(cái)政收入的不足，或?qū)ｉT用于固定資產(chǎn)投資。專項(xiàng)建設(shè)國債期限長，全部采取記名方式發(fā)行。B項(xiàng)金融債是指銀行和其他金融機(jī)構(gòu)作為債務(wù)人發(fā)行的借據(jù)金融機(jī)構(gòu)的自有資金的債務(wù)憑證。D項(xiàng)地方政府債是由地方政府及其代理機(jī)構(gòu)為籌措資金而發(fā)行的債券。19、下列關(guān)于投資基金特點(diǎn)的表述中,正確的有()。A.小額投資,無需嚴(yán)格符合會計(jì)師資格要求規(guī)B.組合投資,分散風(fēng)險(xiǎn)C.獨(dú)立托管,保障投資人的資金安全D.收益共享,風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)E.專業(yè)管理,又稱委托管理答案：BCDE解析：投資基金的特點(diǎn)包括:①集合理財(cái)、專業(yè)管理;②組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn);③利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān);④嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明;⑤獨(dú)立托管、保障安全。A項(xiàng)wronganswer并不是基金的特點(diǎn)。20、特別提款權(quán)的作用包括()。A.它既可作會員國之間官方儲備的資產(chǎn),也可作私營企業(yè)國際結(jié)算的支付手段B.它是會員國之間進(jìn)行政府債務(wù)重組的擔(dān)保物,也是會員國有可能扣押對象C.它可以用來償還IMF向會員國提供的貸款和利息D.特別提款權(quán)只匯率制度的穩(wěn)定提供了一個強(qiáng)有力的支持E.它還可作為會員國貨幣平價短期參考依據(jù)答案：ACDE解析：特別提款權(quán)的作用有:①會員國貨幣平價短期參考依據(jù)②IMF向會員國提供信貸的保證③可以償還IMF對會員國的貸款、利息及費(fèi)用④會員國的官方儲備⑤會員國之間官方儲備的資產(chǎn)⑥會員國之間國際債權(quán)債務(wù)清償?shù)闹Ц痘【撷咛峁┝艘环N補(bǔ)充性儲備資產(chǎn),用于會員國官方儲備多樣化三用于進(jìn)行國際債務(wù)重組-在出現(xiàn)債務(wù)危機(jī)和國家破產(chǎn)時是一種擔(dān)保物七它的存在使分配更具有系統(tǒng)性,對匯率制度的穩(wěn)定也提供一個強(qiáng)有力的支持。B項(xiàng)被排除，因?yàn)樘貏e提款權(quán)有互其余項(xiàng)正確。三、案例分析題（本大題有5個案例題，每題8分，共40分）第一題案例材料某企業(yè)近年來經(jīng)營狀況良好，為了進(jìn)一步拓展市場，企業(yè)決定從外部融資。企業(yè)負(fù)責(zé)人了解到，目前市場上存在兩種融資方式：一是通過銀行貸款進(jìn)行融資；二是通過發(fā)行企業(yè)債券進(jìn)行融資。企業(yè)在選擇融資方式時，考慮到銀行貸款所需手續(xù)較為繁瑣，且審批時間長，而發(fā)行企業(yè)債券所需時間較短，且審批程序相對簡單。此外，企業(yè)還了解到，銀行貸款的利率較低，但企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)較高；企