2024Z世代投資理財(cái)行為報(bào)告

JUSTSO投資理財(cái)行為報(bào)告年輕人追求的FIRE生活XROCKFLOW“攢夠第一個(gè)100萬，每年收益3.5%,只要花銷少于3.5萬，這些錢永遠(yuǎn)花不完。”搜索“財(cái)務(wù)自由”相關(guān)詞條，便能看到多種不同的財(cái)務(wù)自由金額計(jì)算表格，這個(gè)結(jié)論只是其中一條。每個(gè)包含財(cái)務(wù)自由的詞條都在各大社交平臺(tái)被熱烈討論，在Soul、豆瓣等平臺(tái)，每天數(shù)以萬計(jì)的年輕人討論“FIRE生活”,相關(guān)討論帖也被不斷頂起。FIRE生活意即當(dāng)前，社會(huì)結(jié)構(gòu)發(fā)生深刻變化，年輕人們非常關(guān)心“延遲退休”“35歲被優(yōu)化”“反職場pua”等議題。在未來不確定性增強(qiáng)的大背景下，年輕人一邊承受學(xué)習(xí)和工作生活的壓力，一邊用自嘲和幽默的方式娛樂消解這些壓力，不論什么職業(yè)統(tǒng)一稱為“打工人”和“牛馬”,“xxx不如搞錢”的系列標(biāo)語屢見不鮮。但是，除了這些自嘲，大家也在切實(shí)行動(dòng)。年輕人攢錢之風(fēng)盛行，副業(yè)賽道五花八門，為了早日退休、有底氣gap或者拒絕不想做的工作而努力生活，理財(cái)則是其中繞不過的一個(gè)重要話題。錢能生錢嗎?究竟要如何達(dá)成每年4%的收益率?還能更高嗎?關(guān)于年輕人的理財(cái)新趨勢，JustSoSoul研究院聯(lián)合Al金融科技公司RockFlow旗下研究院RockFlowUniverse對(duì)當(dāng)代年輕人理財(cái)行為發(fā)放回收了數(shù)千份調(diào)查問卷，并從中發(fā)現(xiàn)了諸多有趣結(jié)論。注：本報(bào)告旨在依據(jù)問卷和數(shù)據(jù)反映當(dāng)代年輕人理財(cái)動(dòng)機(jī)與行為，不代表任何投資理財(cái)建議。實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由的野心理財(cái)動(dòng)機(jī)近4成00后想在35歲前實(shí)現(xiàn)養(yǎng)老財(cái)務(wù)目標(biāo)年輕人想在多少歲實(shí)現(xiàn)年輕人想在多少歲實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由?18-24歲年輕人超9成希望在50歲前擁有退休的18-24歲年輕人超9成希望在50歲前擁有退休的資本，近4成希望在35歲35歲以前37.68%29.61%30~34歲16%35歲及以上35~50歲51~60歲60歲以上25%7.25%關(guān)鍵詞ROCKFLOW理財(cái)現(xiàn)狀超5成Z世代在20歲開始接觸理財(cái)年紀(jì)雖小，但已經(jīng)是成熟穩(wěn)重的投資人。據(jù)《人民論壇》2024年發(fā)布的《年輕人理財(cái)觀念及行為的轉(zhuǎn)變與特點(diǎn)》所述，隨著我國經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展，國家與社會(huì)對(duì)年輕人的金融教育日益重視，家庭對(duì)子女的財(cái)富觀培養(yǎng)也更為精心，年輕一代受教育水平普遍提高，這一代人從小接觸信息技術(shù)，較早培養(yǎng)理財(cái)意識(shí)，對(duì)資本市場的把握、波動(dòng)和風(fēng)險(xiǎn)有更為客觀和科學(xué)的理解和應(yīng)對(duì)策略。從此次調(diào)查報(bào)告數(shù)據(jù)來看，年輕人的理財(cái)率與年齡、收入水平和學(xué)歷正相關(guān)。本次參與問卷調(diào)查的受訪者更為典型，有接近四成年輕人已理財(cái)3年以上。理財(cái)已然成為當(dāng)代年輕人的日常，而且開始的時(shí)間越來越早，整個(gè)社會(huì)越來越意識(shí)到理財(cái)能力在人生中的重要性。在多種因素推動(dòng)下，半數(shù)以上Z世代從20歲開始具備理財(cái)意識(shí)和行為。但值得注意的是，這一數(shù)據(jù)與美國、英國和加拿大等發(fā)達(dá)國家仍有一定差距，美、英、加Z世代在20歲前開始投資理財(cái)?shù)谋壤_(dá)到80%,在18歲前開始理財(cái)?shù)恼急纫埠芨?。暢銷的理財(cái)入門書籍《小狗錢錢》提出，“孩子的金錢教育是很有必要的，而且是越早越好?！痹谖覈?，這樣的觀念正在逐漸深入人心。年輕人理財(cái)經(jīng)驗(yàn)各國年輕人20歲前接觸理財(cái)?shù)恼急饶贻p人理財(cái)經(jīng)驗(yàn)3-5年3-5年1-3年中國美國18-24歲英國26.27%25-29歲加拿大22.55%27.39%22.55%27.39%30~34歲△注：該數(shù)據(jù)來自FINRAFoundation△注：該數(shù)據(jù)來自FINRAFoundation名為GenZandInvesting的調(diào)研報(bào)告46.52%關(guān)鍵詞ROCKFLOW理財(cái)現(xiàn)狀對(duì)于股票市場，社會(huì)評(píng)價(jià)截然不同：有些人稱參與炒股的散戶為“韭菜”,認(rèn)為他們總是高位接盤，對(duì)于普通人而言股市的風(fēng)險(xiǎn)大于機(jī)會(huì)，應(yīng)該對(duì)股市敬而遠(yuǎn)之；但也有些人追逐炒股逆襲的大神故事，以10萬資產(chǎn)、幾年翻百倍的都市傳說激勵(lì)自己；有些人信奉技術(shù)指標(biāo)，也有些人認(rèn)為心理學(xué)更重要。股市的真面貌究竟是怎樣的?可能對(duì)于每個(gè)人而言都是不一樣的。本次調(diào)查中，我們發(fā)現(xiàn)有投資股票行為的占比與年齡、城市級(jí)別、收入以及實(shí)際實(shí)現(xiàn)的收益率成正相關(guān)。同時(shí)，男性參與股票投資的占比為31.80%,而女性為19.76%,男性表現(xiàn)出更高的風(fēng)險(xiǎn)偏好，以及對(duì)于成為理財(cái)高手的自信。有39.23%的男性認(rèn)為從新手成長為成熟投資者需要1年以內(nèi)的時(shí)間，而這一問題僅有30.55%的女性做出同樣回答。女性不涉入股市的原因No.1為對(duì)股市不了解怕虧損，一旦有可靠的學(xué)習(xí)資源或者有專業(yè)的投資顧問指導(dǎo)，她們會(huì)樂意投資股票。而中小城鎮(zhèn)及農(nóng)村用戶則表示他們的風(fēng)險(xiǎn)承受能力比較低，如果有方法能提升在股票投資中的勝算，比如來自專業(yè)投資顧問的指導(dǎo)，或者干脆有大佬可靠的跟單策略，他們也會(huì)很樂意加入炒股大軍。雖然有6年以上理財(cái)經(jīng)驗(yàn)的群體在理財(cái)收益率表現(xiàn)中顯著更好，但新生代理財(cái)新星也不甘落后，在達(dá)成年化收益率10%以上的人群中有小于1年理財(cái)經(jīng)驗(yàn)的占比也有21.95%。各收益區(qū)間中理財(cái)6年以上的占比各收益區(qū)間中理財(cái)6年以上的占比人數(shù)人數(shù)41.30%54.93%57.41%010-20%20-50%50-100%100以上6年以上6年以下高收益年輕人的理財(cái)經(jīng)驗(yàn)高收益年輕人的理財(cái)經(jīng)驗(yàn)大于6年大于6年小于1年關(guān)鍵詞股市帶來更多正向積極影響XROCKFLOW另外，我們發(fā)現(xiàn)宏觀經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇和股市行情的來臨讓剛剛步入理財(cái)?shù)哪贻p人搭上了順風(fēng)車。在關(guān)注度很高的美國大選結(jié)束后，受到年輕人青睞的公司——特斯拉股價(jià)從11月4日大選前的251美元最高上漲到358美元。當(dāng)下對(duì)年輕人而言，投資理財(cái)不僅是順應(yīng)世界的改變，更是參與世界變化、表達(dá)價(jià)值主張的一種重要方式，年輕人“用腳投票”的態(tài)度也在股價(jià)中體現(xiàn)，11月7日索尼發(fā)布新品后股價(jià)也一度大漲。參與股票投資的受訪者中，盈利的占比大于虧損的占比，認(rèn)為炒股帶來的額外積極影響多于額外消極影響。投資股票對(duì)年輕人的投資股票對(duì)年輕人的生活和心態(tài)產(chǎn)生的影響選項(xiàng)比例提升了理財(cái)能力：我學(xué)會(huì)了更好地管理資金和規(guī)劃未來40.35%開闊了眼界：通過投資，我對(duì)經(jīng)濟(jì)、行業(yè)和公司有了更多的理解37.74%加強(qiáng)了風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)：我現(xiàn)在更懂得如何評(píng)估和控制風(fēng)險(xiǎn)37.67%培養(yǎng)了耐心和紀(jì)律：投資教會(huì)了我如何保持冷靜和遵守計(jì)劃35.55%財(cái)務(wù)狀況改善：通過投資，我的收入和財(cái)富有所增長32.37%增強(qiáng)了自信：投資成功讓我對(duì)自己的決策和判斷更有信心31.80%占用了太多時(shí)間：為了跟蹤市場和做決策，我花了大量時(shí)間和精力情緒容易波動(dòng)：投資的成敗會(huì)讓我的情緒起伏變大影響了消費(fèi)習(xí)慣：為了投資更多，減少了日常支出，影響生活質(zhì)量增加了壓力：市場波動(dòng)讓我時(shí)常感到焦慮和壓力本金虧損：不僅沒有賺錢，反而虧損了26.78%關(guān)于股票投資的策略偏好大家也大有不同：海外年輕人顯著對(duì)價(jià)值投資的態(tài)度更積極，認(rèn)為這是最可靠的投資方式，并且認(rèn)可波段操作，除了特斯拉、谷歌、英偉達(dá)和蘋果等公司，阿里巴巴、拼多多等也是熱門之選。國內(nèi)年輕人則炒股帶來的額外積極影響多于額外消極影響。5各區(qū)域年輕人對(duì)價(jià)值投資的看法各區(qū)域年輕人對(duì)價(jià)值投資的看法北上廣深北上廣深新一線城市二線省會(huì)城市普通地級(jí)市中小城鎮(zhèn)/農(nóng)村海外可靠的投資方法32.11%28.21%47.06%31.30%31.18%34.15%30.77%28.86%24.02%25.88%27.80%27.24%28.82%25.37%25.64%關(guān)鍵詞Z世代理財(cái)收益預(yù)期不高理財(cái)目標(biāo)近5成理財(cái)目標(biāo)僅為跑贏通脹很多FIRE運(yùn)動(dòng)的追隨者把4%法則作為參考，即把等同于年支出的25倍設(shè)定為存錢目標(biāo)，加上該存款有4%投資回報(bào)，一經(jīng)存到目標(biāo)數(shù)額，即可享受退休生活。2022年以來，不乏關(guān)注FIRE生活的網(wǎng)友指出如今全球通脹使得4%的收益率已經(jīng)不足以支撐生活，F(xiàn)IRE運(yùn)動(dòng)的鼻祖SamDogen也在2023年宣布重回職場。盡管有90%以上的Z世代目標(biāo)在50歲以前退休，比千禧一代(指1981年到1996年之間出生的一代人)的比例高出不少，但他們期待的年化收益率卻顯著低于千禧一代，有近半數(shù)Z世代僅期望達(dá)成4%以下的年化收益率，而真正實(shí)現(xiàn)的年化收益率在4%以下區(qū)間的占比超過60%。關(guān)于收益率的理想與現(xiàn)實(shí)存在明顯偏離，41.84%的18-24歲年輕人因缺乏理財(cái)知識(shí)和實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，僅能實(shí)現(xiàn)0-2%年化收益率的佛系增收。能幫助年輕人更好地理財(cái)，更普及、更優(yōu)質(zhì)的理財(cái)學(xué)習(xí)資源和更簡單、更便捷的理財(cái)產(chǎn)品是來自新時(shí)代的需求。理財(cái)預(yù)期和現(xiàn)實(shí)仍有差異年輕人期望收益率達(dá)到不同區(qū)間的比例年輕人期望收益率達(dá)到不同區(qū)間的比例0-2%:0-2%:佛系增收，2-4%:能跑贏4-6%:FIRE生活的6-10%:10-20%:20%-50%:50%-100%:超高回35歲及以上年輕人年輕人實(shí)際收益率達(dá)到不同區(qū)間的比例優(yōu)先考慮資產(chǎn)安全2-4%:能跑贏4-6%:FIRE生活的目標(biāo)收益率6-10%:中等回報(bào)較高回報(bào)20%-50%:追求快速增值100%及以上：極端回報(bào)，追求爆發(fā)式增長18-24歲25-29歲18-24歲25-29歲30~34歲5歲及以上28.16%關(guān)鍵詞理財(cái)成理財(cái)與社交超8成年輕人在社交場景會(huì)談?wù)摾碡?cái)相關(guān)話題者表示“不會(huì)在社交時(shí)談?wù)摾碡?cái)話題”。而在社交場合討論理財(cái)?shù)哪贻p人中，有32.8%的人會(huì)在社交平臺(tái)上和網(wǎng)友交流，17.3%會(huì)則投資是態(tài)度的表達(dá)，理財(cái)是關(guān)系的鏈接。年輕人在社交場合談?wù)摾碡?cái)話題的意愿年輕人在社交場合談?wù)摾碡?cái)話題的意愿選項(xiàng)會(huì)在和朋友聚會(huì)、聊天時(shí)討論我不會(huì)在社交時(shí)談?wù)摾碡?cái)話題線上、線下都會(huì)在社交時(shí)談?wù)摾碡?cái)話題會(huì)關(guān)注社交平臺(tái)上博主、網(wǎng)友的討論，但不會(huì)參與交流會(huì)在社交平臺(tái)上和網(wǎng)友討論比例關(guān)鍵詞社交一年輕人獲取理財(cái)信息的主要渠道XROCKFLOW這也就不難理解近年來社交平臺(tái)上理財(cái)相關(guān)話題的活躍。在被視為熱點(diǎn)風(fēng)向標(biāo)的微博，#00后用買房錢炒股被上了股市第一課、#00后積極入市現(xiàn)象不容忽視等話題先后登上熱搜榜，在年輕人聚集的社交平臺(tái)SoulApp,基金、股票等投資理財(cái)話題分享、閱讀量快速上漲。年輕人積極在分享信息、交流互動(dòng)中，獲取理財(cái)知識(shí)的新增量，“社交”本身也成為了Z世代“財(cái)商”進(jìn)階、成長解惑的重要方式。面對(duì)“如何獲取、學(xué)習(xí)理財(cái)知識(shí)”這一問題，與朋友、家人、同事等交流分享理財(cái)經(jīng)驗(yàn)(41.57%)、通過網(wǎng)絡(luò)資源和專業(yè)書籍自學(xué)(34.55%)、新聞報(bào)道或互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)推送中提及的信息(31.17%)、在社交平臺(tái)上與網(wǎng)友交流學(xué)習(xí)(30.82%)、關(guān)注理財(cái)博主或?qū)＜业纳缑狡脚_(tái)賬號(hào)(27.44%)是年輕人選擇的五種主要方式。獲取理財(cái)信息的渠道也偏向于支付寶等第三方財(cái)富管理平臺(tái)(44.69%)和微博、抖音、小紅書、Soul等社交平臺(tái)(44.56%),這兩個(gè)具備鮮明社交元素的渠道，選擇比例也明顯高于金融機(jī)構(gòu)APP(37.58%)、財(cái)經(jīng)類專業(yè)媒體(36.45%)和垂類投資者社區(qū)(20.03%)。特別值得注意的是，從不同代際的交叉對(duì)比信息來看，00后這一代更更傾向于借助社交互動(dòng)來獲取理財(cái)信息和知識(shí)。關(guān)鍵詞XROCKFLOW甚至在面對(duì)理財(cái)過程中遇到問題或煩惱時(shí)，“社交”也發(fā)揮著重要的作用。與家人、朋友或同事討論商量后決策(36.5%)、在網(wǎng)絡(luò)上/理財(cái)相關(guān)的社區(qū)平臺(tái)搜索查找解決方案(34.63%)、在社交平臺(tái)上與其他投資者討論交流(27.48%)都是年輕人的主要選擇，此外，還有人會(huì)參考專業(yè)理財(cái)機(jī)構(gòu)的建議/付費(fèi)咨詢專業(yè)的理財(cái)顧問(29.65%)、暫時(shí)躺平等待市場變化(26.44%)、跟隨自己信任的投資大神或網(wǎng)紅的推薦(18.94%)。當(dāng)理財(cái)?shù)男畔@取、渠道選擇、答疑解惑等環(huán)節(jié)與社交息息相關(guān)，理財(cái)決策本身也會(huì)受到社交的影響。報(bào)告顯示，近七成年輕人有過受社交關(guān)系影響而購買理財(cái)產(chǎn)品的經(jīng)歷，其中，28.30%因熟人、社交圈推薦而購買，15.40%因金融機(jī)構(gòu)專家推薦而購買，14%因?yàn)椤叭?nèi)投資大神”推薦而購買，還有11.80%因社交平臺(tái)的網(wǎng)友推薦購買過。有聲音認(rèn)為，社交網(wǎng)絡(luò)的便利以及社交對(duì)理財(cái)投資環(huán)節(jié)的深度介入，容易造成市場的跟風(fēng)、炒作“熱門股票”、“明星基金”行為，讓初入“新手村”的年輕人最終成為“被收割的韭菜”。但從數(shù)據(jù)來看，在互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展中成長的Z世代對(duì)其有相當(dāng)理性的認(rèn)知。面對(duì)“社交網(wǎng)絡(luò)對(duì)理財(cái)決策產(chǎn)生的影響”這一問題時(shí)，超八成的年輕人都選擇了中立/正向的選項(xiàng)，其中32.16%表示“積極影響更多，互幫互助，提供了更多信息和思路”,還有32.94%表示“積極和消極都有，主要需要自己辨別篩選”。選項(xiàng)因?yàn)槭烊?、社交圈推薦而購買過因?yàn)榻鹑跈C(jī)構(gòu)專家推薦而購買過因?yàn)椤叭?nèi)投資大神”(非機(jī)構(gòu)、專家等)推薦而購買過因?yàn)樯缃黄脚_(tái)的網(wǎng)友推薦購買過以上都沒有比例28.30%關(guān)鍵詞Z世代更親近AI應(yīng)用在時(shí)代進(jìn)程中，金融與Al應(yīng)用的融合也不可避免。對(duì)于可以語音操作的AI投資助手，Z世代顯示了比千禧一代更高的接受度。在選擇投資平臺(tái)時(shí)，Z世代也會(huì)額外青