2025年中級經(jīng)濟師金融考試試題及答案

中級經(jīng)濟師考試《金融》模擬試題（內(nèi)含答案）一、單項選擇題（共60題，每題1分。每題的備選項中，只有1個最符合題意）1.以（）調(diào)控為關鍵的貨幣政策調(diào)控是金融宏觀調(diào)控的重要手段和內(nèi)容。A.匯率B.利率C.價格D.通脹水平2我國某企業(yè)在出口收匯時正逢人民幣升值,成果以收入的外匯兌換到的人民幣的金額減少。這種情形闡明該企業(yè)承受了匯率風險中的()。A.交易風險B.折算風險C.轉移風險D.經(jīng)濟風險3.在金融市場失靈條件下,市場機制不能帶來資源的最優(yōu)配置,因此需要政府進行金融監(jiān)管這種觀點符合()A.公共利益論B.特殊利益論C.社會選擇論D.監(jiān)管辯證論4.商業(yè)銀行經(jīng)營管理的基本規(guī)定決定了商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中必須遵照安全性、流動性和效益性三個原則。從本質上來說,“三性”原則是對立統(tǒng)一的,它們共同保證了商業(yè)銀行正常有效的經(jīng)營活動。下列有關“三性”原則的說法對的的是()。A.安全性是前提,流動性是條件,效益性是目的B.流動性是前提,安全性是條件,效益性是目的C.流動性是前提,效益性是條件,安全性是目的D.效益性是前提,流動性是條件,安全性是目的5.根據(jù)我國商業(yè)銀行的貸款五級分類,下列貸款中,不屬于不良貸款的是()。A.關注類貸款B.次級類貸款C.損失類貸款D.可疑類貸款6.有關商業(yè)銀行內(nèi)部控制的說法,錯誤的是()A.任何人不得擁有不受內(nèi)部控制約束的權力B.內(nèi)部控制應當以防備風險、審慎經(jīng)營為出發(fā)點C.商業(yè)銀行的經(jīng)營管理應當體現(xiàn)“內(nèi)控優(yōu)先”的原則D.內(nèi)部控制的監(jiān)督、評價部門與建設執(zhí)行部門職責可以交叉7.私人銀行客戶是指金融凈資產(chǎn)到達()萬元人民幣及以上的商業(yè)銀行客戶。A.500B.600C.700D.8008.()是城鎮(zhèn)居民集資合股而構成的合作金融組織,是為組織組員辦理存、放款業(yè)務的金融機構,其資金重要來源于組員繳納的股金和存入的存款,放款的對象重要是組織組員。A.村鎮(zhèn)銀行B.小額貸款企業(yè)C.農(nóng)村信用社D.郵政儲蓄銀9.有觀點認為,當利率極低時,人們的貨幣需求量無限大,任何新增的貨幣都會被人們持有此觀點的代表人物是()。A.費雪B.馬歇爾C.凱恩斯D.弗裏德曼10.“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”對商業(yè)銀行的一級資本充足率下限規(guī)定上調(diào)至6%,關鍵一級資本充足率提高至()A.4.5%B.5.0%C.5.5%D.6.0%11.假定M2余額為103.6萬億元,M1余額為31.1萬億元,M余額為5.5萬億元,則活期存款余額是()萬億元。A.25.6B.67.0C.72.5D.98.112.下列金融機構中,不屬于銀行業(yè)金融機構的是()。A.農(nóng)村商業(yè)銀行B.農(nóng)村信用社C.村鎮(zhèn)銀行D.小額貸款企業(yè)13.投資銀行作為直接融資的中介,不直接與籌資者和投資者發(fā)生融資契約關系,它不作為資金轉移的媒體,而僅充當中介人的角色,協(xié)助籌資方尋找投資方或向投資方簡介合適的融資工具。下列有關投資銀行作用的說法錯誤的是()A.投資銀行正是通過在貨幣市場的運作,增進了社會資源的合理流動B.投資銀行在一級市場中承銷證券C.融資雙方的財產(chǎn)權利關系由雙方各自承擔,投資銀行并不承擔其中的權利和義務D.投資銀行為企業(yè)向社會公開籌資,加速了企業(yè)所有權和經(jīng)營權的分離14.根據(jù)我國1月14施行的《商業(yè)銀行資本管理措施(試行)》,我國商業(yè)銀行的關鍵級資本充足率不得低于()A.8%B.6%C.5%D.2.5%15.有關金本位制的說法,錯誤的是A.匯率單純由貨幣的含金量決定B.貨幣供應量取決于黃金供應量C.匯率制度是自發(fā)形成的固定匯率制D.國際收支失衡存在自動調(diào)整機制16.公開發(fā)行股票數(shù)量在()萬股(含)如下且無老股轉讓計劃的,應當通過直接定價的方式確定發(fā)行價格.A.1000B.1500C.D.300017.商業(yè)銀行的市場營銷重要體現(xiàn)為服務營銷,其中心是()A.金融產(chǎn)品B.營銷渠道C.客戶D銀行盈利18,類金融機構的同一類型業(yè)務統(tǒng)一由一種監(jiān)管機構監(jiān)管,不一樣類型業(yè)務由不一樣監(jiān)管機構分別監(jiān)管,這種模式為().A.機構監(jiān)管B.功能監(jiān)管C.混業(yè)監(jiān)管D.目的監(jiān)管19,初次公開發(fā)行股票采用詢價方式的,發(fā)行後總股本超過4億股的,網(wǎng)下初始發(fā)行比例不低于本次公開發(fā)行股票數(shù)量的()A.50%B.60%C.70%D.80%20.假如某企業(yè)的股票B系數(shù)為1.4,市場組合的收益率為6%,無風險收益率為2%,則該企業(yè)股票的預期收益率是()A.2.8%B.5.6C.7.6%D.8.4%21.一國實現(xiàn)資本項目可兌換所需的條件不包括()A.穩(wěn)定的宏觀經(jīng)濟環(huán)境B.穩(wěn)健的金融體系C.彈性的匯率制度D.本幣為國際儲備貨幣22.若基金投資者可以隨時申購或贖冋基金份額,則其應選擇購置的基金類型為()。A.封閉式基金B(yǎng).開放式基金C.企業(yè)型基金D.契約型基金23.投資銀行在進行股票承銷的時扌候,不一樣的承銷方式中投資銀行承擔不一樣的責任和風險。在如下承銷方式中,投資銀行與發(fā)行人之間純粹是代理關系,投資銀行為推銷證券而收取代理手續(xù)費的是()A.包銷B.竭力推銷C.代銷D.余額包銷24.中央銀行貨幣政策玉具中,再貼現(xiàn)政策的長處不包括()A.政策效果劇烈B.調(diào)整機動、靈活C.以票據(jù)融資,風險較小D.有助于中央銀行發(fā)揮最終貸款人職能25.金融生品又稱金融衍生工具,是指建立在基礎產(chǎn)品或基礎變量之上,其價格取決于基礎金融產(chǎn)品價格(或數(shù)值)變動的派生金融產(chǎn)品。金融衍生品的特性不包括()A.跨期性B.高收益性C.高風險性D.杠桿性26.有關治理通貨緊縮的貨幣主義政策主張的說法,錯誤的是()。A.以穩(wěn)定通貨、反對通貨膨脹為前提條件B.貨幣政策對治理通貨緊縮無能為力C.堅持經(jīng)濟自由主義D.反對政府干預27.資本資產(chǎn)定價模型(CAPM)中,風險系數(shù)B一般用于測度投資組合的(）A.系統(tǒng)風B.可分散風險C.市場風險D.信用風險28.作為新型貨幣敢策工具,SLF表達的是()。A.抵押補充貸款B.逆回購C.中期借貸便利D.常備借貸便利29.企業(yè)未來有一筆100萬美元的出口收入,市場普遍預期美元將貶值,假如該企業(yè)采用提前或延期結匯措施管理匯率風險,那么對的的做法是()。A.提前付匯B.提前收匯C.延期付江D.延期收匯30.商業(yè)銀行吸取20與元原始存款并貸放給客戶,假定法定存款準備金率為16.5%,超額存款準備金率為3、5%,現(xiàn)金漏損率為2.0%,則該筆原始存款通過派生後的存款總數(shù)為()萬元A.454.5B.463.7C.909.1D.927.331.有關利率期限構造的預期理論的說法，錯誤的是（ ）。A. 長期利率波動高于短期利率波動B. 假如短期利率較低，收益率曲線傾向于向上傾斜C. 伴隨時間的推移，不一樣期限債券的利率具有同向運動的趨勢D. 長期債券的利率等于一定期期內(nèi)人們所預期的短期利率的平均值32.通貨緊縮的危害之一是，當物價水平持續(xù)性地普遍下降時，實際利率將會（ ），從而損害債務人的利益。A.減少 B.不變 C.升高 D.為零33.下列有關金融市場的表述不確的是（ ）。A. 金融市場足資金融通的市場，足以金融資產(chǎn)為交易對象而形成的供求關系及其機制的總和B. 金融市場是進行金融資產(chǎn)交易的場所C. 金融市場反應了金融資產(chǎn)的供應者與需求者之間的供求關系D. 金融市場包括金融資產(chǎn)交易過程中所產(chǎn)生的多種運行機制，其中最重要的是供應機制34.根據(jù)《中咋人民共和國證券法》第二拾八條的規(guī)定，我國證券企業(yè)承銷證券采用（ ）方式。A.余額包銷或者代銷 B.余額包銷或者除銷C.包銷或者余額包銷 D.包銷或者代銷35.有關分級理財產(chǎn)品的說法，錯誤的是（ ）。A.承擔不一樣風險的投資者可以獲得不一樣的收益B.根據(jù)投資者不一樣的風險偏好對理財產(chǎn)品受益權進行分層配置C. 按照分層配置中的優(yōu)先與劣後安排進行收益分派D. 為增長投資收益,分級理財產(chǎn)品可以投資非原則化債權資產(chǎn)36. 金融機構是金融市場上最活躍的交易者，飾演著多重角色。下列不屬于金融機構所飾演角色的是（）。A.中介機構B.資金供應者 C.監(jiān)督機構D.資金需求者37. 壟斷性企業(yè)為了獲取壟斷利潤而人為提高產(chǎn)品售價，由此引起的通貨膨脹屬于()膨脹。A.需求拉上塑 B.成本推進裀 C.供求混合型 D.構造型38.與老式的外匯儲備管理模式相比，枳液的外匯儲備管理更突出資產(chǎn)的（ ）A.安全性 B.盈利性 C.公平性 D.流動性39.下列有關債券的說法錯誤的是（ ）。A. 根據(jù)募集方式的不一樣，債券可分為公募債券和私募債券B. 根據(jù)證券券面形態(tài)的不一樣，債券可分為實物債券憑證式債卷和記賬式債券C.通過債券流通市場,投資者可以轉讓債權,把債權變現(xiàn)D.國際債券市場的發(fā)行者和發(fā)行地點屬于同一種國家40.通貨膨脹實質是一種貨幣現(xiàn)象,體現(xiàn)為商品和生產(chǎn)要素價格總水平在一定期期內(nèi)()A.持續(xù)下降B.持續(xù)上升C.間歇性下降D.間歇性上升41.下列金融工具中,不屬于原生金融工具的是()A.商業(yè)票據(jù)B.股票C.企業(yè)債券D.股指期貨42.初次公開發(fā)行股票,網(wǎng)下和網(wǎng)上投資者獲得配售後,應當準時足額繳付認購資金。網(wǎng)上投資者持續(xù)12食月內(nèi)合計出現(xiàn)3次中簽後未足額繳款的情形時,()個月內(nèi)不得參與新股申購。A.3B.6C.9D.1243.在金融行生品市場上,以風險對沖為重要交易目的的市場參與者是()。A.套期保值者B.投機者C.套利者D.經(jīng)紀人44.信托業(yè)的首要和基本功能是()A.融通資金功能B.財產(chǎn)管理功能C.社會投資功能D.風險隔離功能45.成熟的股款發(fā)行市場較多采用()發(fā)審方式。A.注冊制B.核準制C.立案制D.審批制46.我國的上海銀行間同業(yè)拆放利率(Shibor)是由信用等級較高的數(shù)家銀行構成的報價行確定的一種算術平均利率,其確定根據(jù)是報價行()A.報出的回購協(xié)議利率B.持有的國庫券收益率C.報出的人民幣同業(yè)拆出利率D.報出的外幣存款利率47.下列金融機構不以營利為目的的是()。A.中國工商銀行B.招商銀行C.銀河證券D.中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行48.單個資產(chǎn)管理計劃持有一家上市企業(yè)的股票,其市值不得超過該計劃資產(chǎn)凈值的()。A.10%B.15%C.20%D.25%49.根據(jù)《商業(yè)銀行風險監(jiān)管關鍵指標》,我國銀行機構的所有關聯(lián)度,即所有關聯(lián)授信與資本凈額之比,不得高于()A.5%B.10%C.15%D.50%50.一般狀況下,債券價格與市場利率的關系是()A.同向變動B.反向變動C.取決于宏觀經(jīng)濟形勢D.無關51.20世紀50年代初,()理論奠定了現(xiàn)代有價證券組合理論的基礎,也被看作分析金融學的發(fā)端,同步對後來的現(xiàn)代證券組合理論研究產(chǎn)生了重大影響。A.無套利B.一般均衡C.效用D.投資組合52.根據(jù)《商業(yè)銀行風險監(jiān)管關鍵指標》,不良資產(chǎn)率是我國衡量商業(yè)銀行資產(chǎn)安全性的指標它是指()A.不良信用資產(chǎn)與信用資產(chǎn)總額之比B.不良資產(chǎn)與風險加權資產(chǎn)總額之比C.不良貸款與資產(chǎn)總額之比D.不良貸款與風險資產(chǎn)總額之比53.采用總分行制、逐層垂直從屬的中央銀行組織形式,稱為()。A.一元式中央銀行制度B.二元式中央銀行制度C.跨國中央銀行制度D.準中央銀行制度54.假設某投資者認為某一股票的價格在後來的3個月中將發(fā)生重大變化,該股票的現(xiàn)行市場價值為69美元,該投資者可以通過同步購置到期期限為3個月,執(zhí)行價格為70美元的個看漲期權和一種看跌期權來進行套利。假定看漲期權的成本為4美元,看跌期權的成本為3美元。假如股票價格保持69美元不變,則該方略可獲利()美元。A.6B.-6C.7D.-755.凱恩斯把貨幣供應量的增長并未帶來利率的對應減少,而只是引起人們手持現(xiàn)金增長的現(xiàn)象稱為()A.資產(chǎn)證券化B.流動性陷阱C.資產(chǎn)貨幣化D.劣幣逐良幣56.根據(jù)我國《金融租賃企業(yè)管理措施》,金融租賃企業(yè)不能從事的業(yè)務是()A.固定收益類證券投資業(yè)務B.吸取非銀行股東活期存款C.同業(yè)拆借D.向金融機構借款7.中央銀行的逆回購操作對短期內(nèi)貨幣供應量的影響是()。A.增長貨幣供應量B.減少貨幣供應量C.不影響貨幣供應量D.不確定58.當市場價格高于合約的執(zhí)行價格時,看漲期權的買方會選擇()A.放棄合約B.執(zhí)行期權C.延長期權D.終止期權59.某國總需求和總供應處在基木平衡狀態(tài),但一定期期內(nèi)農(nóng)產(chǎn)品供不應求、價格上漲,并引起其他部門價格全面上漲。這種情形屬于()通貨膨脹。A.需求拉上型B.構造型C.成本推進型D.爬行式60.根據(jù)國際貨幣基金組織的原則,中國香港的匯率制度屬于()。A.單獨浮動制B.爬行區(qū)間盯住匯率制C.老式的盯住匯率制D.貨幣局制二、多選題(共20題,每題2分。每題的備選項中,有2個或2個以上符合題意,至少有個錯項。錯選,本題不得分;少選,所選的每個選項得0.5分)61.財務管理的內(nèi)容有()。A.成本管理B.風險管理C.利潤管理D.財產(chǎn)管理E.財務匯報及其分析62.根據(jù)弗裏德曼的貨幣需求理論,與貨幣需求量成反方向變化的原因有()A.恒常收入B.存款預期收益率C.股票預期收益率D.人力資本占總財富比重E.預期通貨膨脹率63.下列活動中,屬于銀行內(nèi)部控制的要素有()A.利潤設定B.風險評估C.控制活動D.信息與溝通E.監(jiān)督64.有關我國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的說法,對的的有()A.網(wǎng)絡借貸業(yè)務由中國人民銀行監(jiān)管B.互聯(lián)網(wǎng)基金銷售由中國銀監(jiān)會監(jiān)管C.股權眾籌融資業(yè)務由中國證監(jiān)會監(jiān)管D.互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務由中國人民銀行監(jiān)管E.互聯(lián)網(wǎng)消費金融業(yè)務由中國銀監(jiān)會監(jiān)管65.存款準備金政策是中央銀行實行貨幣政策的重要工具,其重要內(nèi)容包括A.規(guī)定存款準備金計提的基礎B.規(guī)定法定存款準備金率C.規(guī)定存款準備金的構成D.規(guī)定存款準備金的上限E.規(guī)定存款準餐金提取的時間E.規(guī)定存款準舂金提取的時間66.債券基金的投資風險重要包括()A.利率風險B.信用風險C.提前贖回風驗D.通貨膨脹風險E.政治風險67,運用財政政策調(diào)整國際收支不均衡,是由于財政政策對國際收支可以產(chǎn)生()等調(diào)整作用A.需求效應B.價格效應C.利率效應D.構造效應E.供應效應68.從理論上看,本幣進值也許產(chǎn)生的影響包括()A.減少常常項目收入,增長常常項目支出B.減少借貸資本流入,增長借貸資木流出C.減少國外直接投資的本幣利潤D.減少外國在本國證券投資的外幣利潤E.推進進口替代部門經(jīng)濟增長69.在我國實行人民幣常常項目可兌換條件下的資木項目管理狀況,境外資本可以通過證券投資的渠道進入我國,詳細的進入方式有()。A.投資于B股市場B.投資于央行票據(jù)C.投資于銀行承兌匯票D.通過合格境外機構投資者間接投資于A股市場E.投資于銀行理財產(chǎn)品70.應對通貨緊縮可以選擇的政策措施包括()。A.擴大財政支出B.增長稅收C.放松貨幣政策D.加緊產(chǎn)業(yè)構造調(diào)整E.實行從嚴的收入政策71.改革開放以來,我國學者對貨幣需求模型進行了重新構造,認為社會公眾的貨幣需求應包括()A.貨幣的交易需求B.貨幣的防止需求C.貨幣的投資需求D.貨幣的生產(chǎn)需求E.對奢侈品的需求72.有關股票基金與單一股票的說法,錯誤的有()A.單一股票價格在交易時段內(nèi)常常處在波動狀態(tài)B.股票基金在每個交易曰只有一種價格C.股票基金份額凈值受買賣數(shù)量多少的影響D.單一股票風險較為集中,投資風險相對較大E.股票基金投資風險高于單一股票投資風險73.如下()屬于金融市場的功能描述。A.資金積聚功能B.財富功能C.風險分散功能D.中介功能E.資源配置功能74.在實踐中,各國實行的股票發(fā)行監(jiān)管核準制度重要包括(A.核準制B.審批制C.登記制D.注冊制E.匯報制75.狹義貨幣M1包括()。A.居民儲蓄存款B.單位定期存款C.活期存款D.銀行票據(jù)E.流通中現(xiàn)金76.有關人民銀行常備借貸便利(SLF)的說法,對的的有()A.又稱為短期流動性調(diào)整工具B.由金融機構積極發(fā)起C.中央銀行與金融機構一對一交易D.是中央銀行管理流動性的重要工具E.向商業(yè)銀行提供中期基礎貨幣77.下列屬于金融債券的有()。A.財務企業(yè)債券B.證券企業(yè)債券C.短期融資券D.中期票據(jù)E.資產(chǎn)支持證券78.商業(yè)銀行內(nèi)部控制應遵照的原則有()。A.流動性原則B.全覆蓋原則C.制衡性原則D.審慎性原則E.相匹配原則79.基礎貨幣是整個商業(yè)銀行體系借以發(fā)明存款貨幣的基礎,是整個商業(yè)銀行體系的存款得倍數(shù)擴張的源泉。從本質上看,基礎貨幣最基本的特性包括()。A.是中央銀行的非貨幣性負債B.是中央銀行通過自身的資產(chǎn)業(yè)務供應出來的C.是通過由中央銀行直接控制和調(diào)整的變量對它的影響,到達調(diào)整和控制供應量的目的D.是支撐商業(yè)銀行資產(chǎn)的基礎E.商業(yè)銀行不持有基礎貨幣,就不能發(fā)明信用80.一國之因此可以運用貨幣政策調(diào)整國際收支不均衡,是由于貨幣政策對該國國際收支可以產(chǎn)生()等調(diào)整作用A.需求效應B.構造效應C.價格效應D.利率效應E.供應效應案例分析題(共20題,每題2分。由單項選擇和多選構成。錯選,本題不得分;少選,所選的每個選項得0.5分)(一)某國某年的有關經(jīng)濟指標分別為:國際收支的常常賬戶逆差570億美元;資本賬戶順差680億美元;年終的未清償還外債余額為460億美元,其中短期外債占70%;國民生產(chǎn)總值3620億美元。81.該國國際收支的總體狀況是()A.逆差110億美元B.順差110億美元C.逆差220億美遠D.順差220億美元82.該國應當運用的國際收支調(diào)整政策是()A.緊的貨幣政策B.松的財政政策C.使本幣法定升值的匯率政策D.使本幣法定貶值的匯率政策83.該國的負債率為(N)。A.8.9%B.10.3%C.12.7%D.17.8%84.該國負債率()國際通行警戒線。A.超過B.未超過C.持平D.遠遠超過(二)上六個月推出了一款面向高凈值人群的代客理財產(chǎn)品,最低投資門檻為50萬元,所有投資者享有同等受益權。該銀行向小李推薦該理財產(chǎn)品時承諾兩年收益率可達60%~100%,但并未同步向其提醒風險。此前該銀行對小李的風險評估顯示其為穩(wěn)健型風險投資者。兩年後該產(chǎn)品虧損30%。事後調(diào)查顯示,虧損的原因重要是該銀行私自修改投資標的,且未能及時披露信息。85.該理財產(chǎn)品屬于()。A.估值型產(chǎn)品B.非估值型產(chǎn)品C.分級產(chǎn)品D.非分級產(chǎn)品86.A銀行向小李提供的理財服務屬于()。A.理財顧問服務B.綜合理財服務C.代理收費D.基金認購87.根據(jù)公布的《商業(yè)銀行理財產(chǎn)品銷售管理措施》,A銀行推銷理財產(chǎn)品時,假如要向客戶承諾高于同期存款利率的收益率,()A.可由商業(yè)銀行自行決定B.應當附加條件C.需經(jīng)監(jiān)管部門同意D.要向社會公告88.在已知小李為穩(wěn)健型風險投資者的狀況下,A銀行仍然向小李推薦該理財產(chǎn)品,這種做法違反了()。A.風險匹配原則B.審慎性原則C.公開公正原則D.風險隔離原則(三)兩家企業(yè)但愿通過設計利率互換協(xié)議進行互換套利,減少融資成本89.兩家企業(yè)在固定利率借款上的年利差是()。A.0.4%B.0.6%C.1.0%D.1.5%90.兩家企業(yè)在浮動利率借款上的年利差是()。A.0.4%B.0.6%C.1.0%D.1.5%91.假如雙方合作,通過利率互換交易分享無風險利潤,則存在的利潤空間為()。A.0.3%B.0.6%C.0.9%D.1.0%92.假如銀行從中獲得0.1%的酬勞,則A企業(yè)和B企業(yè)每年也許分別節(jié)省()的融資成本A.0.4%和0.4%B.1.5%和0.6%C.0.4%和0.6%D.1.5%和0.4%(四)因業(yè)務發(fā)展需要,我國的A企業(yè)準備以融資租賃的方式購置一批生產(chǎn)設備。目前,有甲、乙兩家金融租賃企業(yè)向A企業(yè)提供了融資租賃方案,詳細操作分別為:甲租賃企業(yè)向A企業(yè)指定的設備供應商購置設備,租賃給A企業(yè)使用,租賃期限3年在租賃期內(nèi),A企業(yè)按季向甲租賃企業(yè)支付租金。租賃期滿後,A企業(yè)向甲租賃企業(yè)支付約定的名義貨價,甲租賃企業(yè)將該批設備的所有權轉移給A企業(yè)。A企業(yè)向乙租賃企業(yè)提供原已購入設備的原始購置發(fā)票,將設備所有權轉讓給乙租賃企業(yè),保留設備使用權;乙租賃企業(yè)在獲得設備所有權後,一次性向A企業(yè)支付轉讓款。在3年租賃期內(nèi),A企業(yè)按月向乙租賃企業(yè)支付租全。租賃期滿後,A企業(yè)向乙租賃企業(yè)支付約定的名義貨價,乙租賃企業(yè)將該批設備的所有權轉移給A企業(yè)。從業(yè)務類型看,甲租賃企業(yè)與A企業(yè)之間開展的融資租賃業(yè)務屬于()A.直接租賃B.回租C.轉租賃D.杠桿租賃94.從業(yè)務類型看,乙租賃企業(yè)與A企業(yè)之間開展的融資租賃業(yè)務屬于()A.直接租賃B.回租C.聯(lián)合租賃D.委托租賃95.根據(jù)我國《金融租賃企業(yè)管理措施》的規(guī)定,甲租賃企業(yè)對A企業(yè)的所有融資租賃業(yè)務余額不得超過資本凈額的()A.15%B.20%C.30%D.40%96.在與乙租賃企業(yè)開展的融資租賃業(yè)務中,A企業(yè)承擔的角色有A.出賣人B.出租人C.承租人D.買受人(五)假設銀行系統(tǒng)的原始存款額為1000億元,法定存款準備金率為8%,超額準備金率為2%,現(xiàn)金漏損率為10%。97.此時銀行系統(tǒng)的存款乘數(shù)為()。A.4B.5C.10D.12.598.存款貨幣的最大擴張額為()億元。A.1000B.4000C.5000D.1250099.假如超額準備金率和現(xiàn)金漏損率都為0,銀行系統(tǒng)的存款乘數(shù)為()。A.4B.5C.10D.12.5100.影響銀行系統(tǒng)存款發(fā)明的原因有()。A.基礎貨幣B.法定存款準備金率C.原始存款量D.現(xiàn)金漏損率參照答案及解析一、單項選擇題(共60題,每題1分。每題的備選項中,只有1個最符合題意。1.B以利率調(diào)控為關鍵的貨幣政策調(diào)控是金融宏觀調(diào)控的重要手段和內(nèi)容。自1998年起,我國貨幣政策調(diào)控逐漸由直接調(diào)控向間接調(diào)控轉變?！督鹑跇I(yè)發(fā)展和改革“拾二五”規(guī)劃》明確規(guī)定“完善市場化的間接調(diào)控機制,逐漸增強利率、匯率等價格杠桿的作用,推進貨幣政策從以數(shù)量型調(diào)控為主向以價格型調(diào)控為主轉型”。近年來,中國人民銀行積極創(chuàng)新,陸續(xù)推出了常備借貸便利(SLF)、中期借貸便利(MLF)抵押補充貸款(PSL)等新型貨幣政策工具,并探索常備借貸便利利率發(fā)揮利率走廊上限的作用,加緊建設適應市場需求的利率形成和調(diào)控機制。與此同步,中國人民銀行還不停完善公開市場操作目的體系、工具組合和操作方式,增強公開市場操作引導貨幣市場利率的能力,改革再貸款(再貼現(xiàn))利率形成機制,優(yōu)化存款準備金利率構造,加強存款準備金工具與公開市場工具的協(xié)調(diào)配合,以不停完善貨幣政策調(diào)控框架,疏通貨幣政策傳導渠道,更好地發(fā)揮利率價格工具在調(diào)控中的作用,深化和提高金融體系的流動性和管理水平。2.A交易風險是指有關主體在因實質性經(jīng)濟交易而引致的不一樣貨幣的互相兌換中,因匯率在一定期間內(nèi)發(fā)生意外變動,而蒙受實際經(jīng)濟損失的也許性3.A公共利益論源于20世紀30年代美國經(jīng)濟危機,并且一直到20世紀60年代都是經(jīng)濟學家們所接受的有關監(jiān)管的正統(tǒng)理論。該理論認為:監(jiān)管是政府對公眾規(guī)定糾正某些社會個體和社會組織的不公正、不公平和無效率或低效率的一種回應。該理論認為自由的市場機制不能帶來資源的最優(yōu)配置,甚至由于自然壟斷、外部效應和不對稱信息的存在,將導致自由市場的破產(chǎn)。在這種狀況下就需要作為社會公共利益代表的政府在不一樣程度上介入經(jīng)濟過程,通過實行管制以糾正市場缺陷,防止市場破產(chǎn)。4.A商業(yè)銀行經(jīng)營管理的基本規(guī)定決定了商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中必須遵照安全性、流動性和效益性三個原則。從本質上來說,“三性”原則是對立統(tǒng)一的,它們共同保證了商業(yè)銀行正常有效的經(jīng)營活動。安全性是前提,流動性是條件,效益性是目的。只有安全性得到保證,才能獲得效益;只有資金可以正常流動,才能確立銀行中立的地位,各項業(yè)務才能正常運轉,因此說安全性和流動性是保證銀行獲得效益的條件。不過“三性”之間也存在著矛盾:安全系數(shù)大的資金,一般盈利水平低而安全系數(shù)小、風險大的項目,往往盈利水平高。因此安全性和流動性的提高必然減弱效益性;要提高效益性,安全性和流動性就會受到影響。對于銀行管理者來說,一種重要的指導思想是設法在這些互有沖突的經(jīng)營原則之間尋求平衡,在保證資金的安全和流動的前提下,追求盡量多的效益。5.A不良貸款是五級分類的後三類,即次級類、可疑類和損失類。6.D商業(yè)銀行內(nèi)部控制應當與其經(jīng)營規(guī)模、業(yè)務范圍和風險特點相適應,以合理的成本實現(xiàn)內(nèi)部控制的目的。(1)從內(nèi)部控制的角度看,成功的銀行在內(nèi)部控制上般具有如下共同的特性:①審慎經(jīng)營的理念和內(nèi)部控制的文化氣氛;②職責分離、互相制約的部門和崗位設置;③縱向的授權與審批制度;④系統(tǒng)內(nèi)部控制和業(yè)務活動融為體的控制活動;⑤完善的信息系統(tǒng)。(2)商業(yè)銀行內(nèi)部控制應當貫徹如下四項原則:①全面性原則,即內(nèi)部控制應當滲透商業(yè)銀行的各項業(yè)務過程和各個操作環(huán)節(jié),覆蓋所有的部門和崗位,并由全體人員參與,任何決策或操作均應當有案可查;②審慎性原則,即內(nèi)部控制應當以防備風險、審慎經(jīng)營為出發(fā)點,商業(yè)銀行的經(jīng)營管理,尤其是設置新的機構或開辦新的業(yè)務,均應當體現(xiàn)“內(nèi)控優(yōu)先”的規(guī)定;③有效性原則,即內(nèi)部控制應當具有高度的權威性,任何人不得擁有不受內(nèi)部控制約束的權力,內(nèi)部控制存在的問題應當可以得到及時反饋和糾正;④獨立性原則,即內(nèi)部控制的監(jiān)督、評價部門應當獨立于內(nèi)部控制的建設、執(zhí)行部門,并有直接向董事會、監(jiān)事會和高級管理層匯報的渠道。7.B私人銀行客戶是指金融凈資產(chǎn)到達600萬元人民幣及以上的商業(yè)銀行客戶。8.C信用合作社是城鎮(zhèn)居民集資合股而構成的合作金融組織,是為合作社社員辦理存、放款業(yè)務的金融機構,其資金重要來源于社員繳納的股金和存人的存款,放款的對象重要是本社的社員。信用合作社于19世紀50年代始于德國,後來在世界各國普遍建立,以鄉(xiāng)村信用社形式居多。新中國成立後在農(nóng)村普遍建立信用合作社,目前幾乎鄉(xiāng)鄉(xiāng)有社。在都市也曾普遍建立起都市信用合作社,但目前都市信用合作社已經(jīng)改革為都市商業(yè)銀行,農(nóng)村信用社有的也已轉變?yōu)檗r(nóng)村合作銀行或者農(nóng)村商業(yè)銀行。9.C流動性陷阱是凱恩斯提出的一種假說,指當一定期期的利率水平減少到不能再低時,就會產(chǎn)生利率上升而債券價格下降的預期,貨幣需求彈性就會變得無限大,即無論增長多少貨幣,都會被人們儲存起來。發(fā)生流動性陷阱時,再寬松的貨幣政策也無法變化市場利率,使得貨幣政策失效。10.A“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”對商業(yè)銀行的一級資本充足率下限規(guī)定上調(diào)至6%,關鍵一級資本充足率提高至4.5%;為系統(tǒng)重要性銀行附加的資本規(guī)定為1%;規(guī)定商業(yè)銀行設置“資本防護緩沖資金”,總額不得低于銀行風險資產(chǎn)的2.5%;各國可根據(jù)狀況規(guī)定銀行提取0~2.5%的逆周期緩沖資本,以便銀行可以對抗過度放貸所帶來的風險。此外,還提出了3%的最低杠桿比率以及100%的流動杠桿比率和凈穩(wěn)定資金來源比率規(guī)定。11.A1=Mo+單位活期存款,由于M1余額為31.1萬億元,M0余額為5.5萬億元,因此活期存款余額應為25.6萬億元12.D中華人民共和國銀行業(yè)金融機構是指在中華人民共和國境內(nèi)設置的商業(yè)銀行、城市信用合作社、農(nóng)村信用合作社等吸取公眾存款的金融機構以及政策性銀行。A市場經(jīng)濟條件下,資源總是向效益高的部門流動,而投資銀行正是通過在資本市場的運作增進了社會資源的合理流動,提高了國民經(jīng)濟的整體效益。(1)投資銀行在一級市場中承銷證券,將企業(yè)的經(jīng)營狀況和發(fā)展前景向廣大投資者作充足的宣傳簡介,同步設計了較為合理的證券發(fā)行價格。證券發(fā)行後來,通過二級市場的流動形成了投資者承認的交易價格。社會經(jīng)濟資源根據(jù)這種價格信號的導向用進行置,增進效益高的部門獲得更快的發(fā)展。(2)投資銀行的吞并收購業(yè)使社會資本存量資源重新優(yōu)化配置。通過企業(yè)并購,使被低效率配置的存量資本調(diào)整到效率更高的優(yōu)勢企業(yè)或者通過本企業(yè)資產(chǎn)的重組發(fā)揮出更高的效能(3)投資銀行為企業(yè)向社會公開籌資,加速了企業(yè)所有權和經(jīng)營權的分離,有助于般權和債權人對企業(yè)的監(jiān)督,從而強化企業(yè)的經(jīng)營管理,使原有的企業(yè)資源效率深入提高。14.C商業(yè)銀行各級資本充足率不得低于如下最低規(guī)定:關鍵一級資本充足率不得低于5%,級資本充足率不得低于6%,資本充足率不得低于8%。15.A在金本位制下,各國以金幣作為本位貨幣,黃金是價值的“天然實體”,單位金幣均有含金量,黃金可以自由輸出和輸入。這種貨幣制度下匯率的決定基礎,從本質上是各國單位貨幣所具有的價值量;從現(xiàn)象上看是各國單位貨幣的含金量。匯率的原則是鑄幣平價,即一國貨幣的含金量與另一國貨幣的含金量之比。市場匯率受供求關系變動的影響而圍繞鑄幣平價波動,波動的范圍被限制在由黃金輸出點和黃金輸人點構成的黃金輸送點內(nèi)。16.C初次公開發(fā)行股票,可以通過向網(wǎng)下投資者詢價的方式確定股票發(fā)行價格,也可以通過發(fā)行人與主承銷商自主協(xié)商直接定價等其他合法可行的方式確定發(fā)行價格。公開發(fā)行股票數(shù)量在萬股(含)如下且無老股轉讓計劃的,應當通過直接定價的方式確定發(fā)行價格。發(fā)行人和主承銷商應當在招股意向書(或招股闡明書)和發(fā)行公告中披露本次發(fā)行股票的定價方式。上市企業(yè)發(fā)行證券的定價,應當符合中國證監(jiān)會有關上市企業(yè)證券發(fā)行的有關規(guī)定。17.C市場營銷是指商業(yè)銀行以金融市場為導向,運用自已的資源優(yōu)勢,通過運用多種營銷手段,把可獲利的銀行金融產(chǎn)品和服務銷售給客戶,以滿足客戶的需求并實現(xiàn)銀行盈利最大化目的的一系列活動。商業(yè)銀行市場營銷的中心是客戶,金融產(chǎn)品、價格、渠道和促銷等行為的最終目的是可以滿足客戶的需要,并使商業(yè)銀行獲得盈利和發(fā)展。18.B功能監(jiān)管是按照經(jīng)營業(yè)務的性質來劃分監(jiān)管對象的金融監(jiān)管模式,如將金融業(yè)務劃分為銀行業(yè)務、證券業(yè)務和保險業(yè)務,監(jiān)管機構針對業(yè)務進行監(jiān)管,而不管從事這些業(yè)務經(jīng)營的機構性質怎樣。19.C初次公開發(fā)行股票采用詢價方式的,公開發(fā)行股票後總股本4億股(含)如下的網(wǎng)下初始發(fā)行比例不低于本次公開發(fā)行股票數(shù)量的60%;發(fā)行後總股本超過4億股的,網(wǎng)下初始發(fā)行比例不低于本次公開發(fā)行股票數(shù)量的70%。20.C根據(jù)資本資產(chǎn)定價模型(CAPM),預期收益率=2%+1.4×(6%-2%)=7.6%。21.D一國要實現(xiàn)資本項目可兌換需要一定的條件:(1)穩(wěn)定的宏觀經(jīng)濟環(huán)境;(2)穩(wěn)健的金融體系;(3)彈性的匯率制度?，F(xiàn)實中,大多數(shù)發(fā)展中國家都很難同步具有這些條件,因而難以實行資本項目可兌換,不過,這不阻礙這些國家循序漸進地推進資本項目可兌換。在推進資本項目可兌換的過程中,還需要考慮承受能力,綜合考慮外匯儲備水平、常常項目收支狀況、經(jīng)濟發(fā)展水平等原因,以便資本項目可兌換適度有序地進行。22.B從基金的運作方式來看,根據(jù)基金份額與否可增長或減少,可分為開放式基金和封閉式基金。開放式基金設置後,投資者可以隨時申購或贖回基金份額,因此基金規(guī)模不固定;封閉式基金的規(guī)模在發(fā)行前已確定,在發(fā)行完畢後的規(guī)定期限內(nèi),基金規(guī)模固定不變。23.B包銷即投資銀行按議定價格直接從發(fā)行者手中購進將要發(fā)行的所有證券,然後再發(fā)售給投資者。采用這種銷售方式,承銷商要承擔銷售和價格的所有風險,假如證券沒有所有銷售出去,承銷商只能自已“吃進”。竭力推銷即承銷商只作為發(fā)行企業(yè)的證券銷售代理人,按照規(guī)定的發(fā)行條件竭力推銷證券,發(fā)行結束後未售出的證券退還給發(fā)行人,承銷商不承擔發(fā)行風險。投資銀行與發(fā)行人之間純粹是代理關系,投資銀行為推銷證券而收取代理手續(xù)費。余額包銷一般發(fā)生在股東行使其優(yōu)先認股權時,即需要在融資的上市企業(yè)增發(fā)新股前,向既有股東按其目前所持有股份的比例提供優(yōu)先認股權,在股東按優(yōu)先認股權認購股份後若尚有余額,承銷商有義務所有買進這部分剩余股票,然後再轉售給投資公眾。24.A再貼現(xiàn)政策的長處重要有:(1)有助于中央銀行發(fā)揮最終貸款者的作用;(2)比存款準備金率的調(diào)整更機動、靈活,可調(diào)整總量,還可以調(diào)整構造;(3)以票據(jù)融資風險較小。再貼現(xiàn)的重要缺陷是:再貼現(xiàn)的積極權在商業(yè)銀行,而不在中央銀行。如商業(yè)銀行可通過其他途徑籌資而不依賴于再貼現(xiàn),則中央銀行就不能用再貼現(xiàn)控制貨幣供應總量及其構造。25.B金融衍生品具有如下基本特性:(1)跨期性。金融衍生品是交易雙方通過對利率匯率、股價等原因變動趨勢的預測,約定在未來某一時間按照一定條件進行交易或選擇與否交易的合約。金融衍生品會影響交易者在未來一段時間內(nèi)或某時點的現(xiàn)金流,體現(xiàn)跨期交易特點。(2)杠桿性。金融衍生品交易一般只需要支付量的保證金或權利金就可簽訂遠期大額合約或互換不一樣的金融工具。同步,交易者承擔的風險與損失也會成倍放大,基礎工具的輕微變動也許就會帶來交易者的大盈大虧。(3)聯(lián)動性。金融衍生品的價值與基礎產(chǎn)品或基礎變量緊密聯(lián)絡、規(guī)則變動。一般金融衍生品與基礎變量相聯(lián)絡的支付特性由衍生工具合約規(guī)定其聯(lián)動關系既可以是簡樸的線性關系,也可以體現(xiàn)為非線性函數(shù)或分段函數(shù)(4)高風險性。金融衍生品交易的後果取決于交易者對基礎工具未來價格的預測和判斷的精確程度?；A工具價格的變幻莫測決定了金融衍生品交易盈虧的不穩(wěn)定性。26.B貨幣主義在劇烈抨擊凱恩斯主義經(jīng)濟理論與政策主張的同步,提出了堅持經(jīng)濟自由主義,反對國家干預和貨幣政策最重要的經(jīng)濟思想,提出以穩(wěn)定貨幣,反對通貨膨脹為中心的政策主張。貨幣主義的政策主張是以穩(wěn)定通貨,反對通貨膨脹為前提條的是以經(jīng)濟自由化和反對政府干預為思想基礎的。27.A系統(tǒng)息險是由那些影響整個市場的風險原因所引起的,這些原因包括宏觀經(jīng)濟形勢的警動、國家經(jīng)濟政策的變化、稅制改革、政治原因等。它在市場上永遠存在不也許通過資產(chǎn)組合來消除,屬于不可分散風險。資產(chǎn)定價模型(CAPM)則提供了測度系統(tǒng)風險的指標,即風險系數(shù)β28.D常備借貸便利(SLF),是全球大多數(shù)中央銀行都設置的貨幣政策工具。其重要作用是提高貨幣調(diào)控效果,有效防備銀行體系流動性風險,增強對貨幣市場利率的29.B在出口威對外貸款的的場所,假如預測計價貨幣貶值,可以在征得對方同意的條件下提前收匯,以防止該貨幣也許貶值帶來的損失?！澳称髽I(yè)未來有一筆100萬美元的出收人”,闡明未來該企業(yè)要獲得美元資金,其肯定緊張獲得的這些收入會貶值,因此應提前收匯,以規(guī)避美元貶值風險。30.C一該筆原始存款通過派生後的存款總數(shù)=原始存款×存款乘數(shù)=原始存款×=200×1÷(16.5%+3.5%+2%)=200×4.55=909.1(萬元)。31.A債券的期限和收益率在某一既定期間存在的變化關系稱為利率的期限構造,表達這種關系的曲線一般稱為收益曲線。收益曲線描述了特定類型債券的利率的期限構造,一般狀況下,收益曲線向上傾斜,則表達長期利率高于短期利率;若收益率曲線是平坦的,則長期利率與短期利率相等;若收益率曲線是翻轉的,則長期利率低于短期利率。預期理論認為,長期債券的利率等于在其有效期內(nèi)人們所預期的短期利率的平均值,該理論認為到期期限不一樣的債券之因此具有不一樣的利率,在于在未來不一樣的時間段內(nèi),短期利率的預期值是不一樣的。但伴隨時間的推移,不一樣期限債券的利率具有同向運動的趨勢。32.C通貨緊縮導致的經(jīng)濟衰退表目前三個方面:一是物價的持續(xù)、普遍下跌使得企業(yè)產(chǎn)品價格下跌,企業(yè)利潤減少甚至虧損,這將嚴重打擊生產(chǎn)者的積極性,使生產(chǎn)者減少生產(chǎn)甚至停產(chǎn),成果社會的經(jīng)濟增長受到克制。二是物價的持續(xù)、普遍下跌使實際利率升高,這將有助于債權人而損害債務人的利益。三是物價下跌引起的企業(yè)利潤減少和生產(chǎn)積極性減少,將使失業(yè)率上升,實際就業(yè)率低于充足就業(yè)率,實際經(jīng)濟增長低于自然增長。33.D金融市場是資金融通的市場,是以金融資產(chǎn)為交易對象而形成的供求關系及其機制的總和。這個表述包括三層含義:(1)金融市場是進行金融資產(chǎn)交易的場所。這個場所有時是有形的,如證券交易所;有時則是無形的,如諸多交易都是通過電信網(wǎng)絡構成的看不見的市場進行的。(2)金融市場反應了金融資產(chǎn)的供應者與需求者之間的供求關系,揭示了資金的歸集與傳遞過程。(3)金融市場包括金融資產(chǎn)交易過程中所產(chǎn)生的多種運行機制,其中最重要的是價格機制。金融市場的存在為資金供應方和資金需求方提供了重要的融資渠道。金融市場為家庭、企業(yè)以及政府機構的融資和投資活動提供了便利。34.D投資銀行在進行股票承銷的時候,不一樣的承銷方式對投資銀行在承銷過程中承擔的責任和風險有不一樣的規(guī)定,承銷商可以根據(jù)發(fā)行人的特點和資本市場的狀況選擇包銷、竭力推銷以及余額包銷三種形式。我國證券企業(yè)承銷證券,應當按照《中華人民共和國證券法》第二拾八條的規(guī)定采用包銷或者代銷方式。35.D監(jiān)管新規(guī)提出,商業(yè)銀行理財產(chǎn)品投資的特定目的載體不得直接或間接投資于非原則化債權資產(chǎn),符合銀監(jiān)會有關銀信理財合作業(yè)務有關監(jiān)管規(guī)定的信托企業(yè)發(fā)的信托投資計劃除外。36.C融機構是金融市場上最活躍的交易者,飾演著多重角色。首先,它是金融市場上最重要的中介機構,是儲蓄轉化為投資的重要渠道。另一方面,金融機構在金融市場上充當資金供應者、需求者和中介等多重角色,它既發(fā)行、發(fā)明金融工具,也在市場上購置各類金融工具;既是金融市場的中介人,也是金融市場的投資者、貨幣政策的傳遞者和承受者。因此,金融機構作為機構投資者在金融市場上具有支配性的作用。37.B壟斷性企業(yè)為了獲取壟斷利潤而人為提高產(chǎn)品價格,由此引起“利潤推進型通貨膨脹”,它屬于成本推進型通貨膨脹的一種。38.B外匯儲備管理有兩種模式,即老式的外匯儲備管理和積極的外匯儲備管理。老式的外匯儲備管理模式強調(diào)外匯儲備資產(chǎn)的安全性和流動性,忽視或不強調(diào)外匯儲備資產(chǎn)的盈利性。積極的外匯儲備管理模式來源于20世紀70年代,在滿足安全性和流動性的前提下,更為突出盈利性,側重對超過安全性和流動性需要的外匯儲備部分進行高盈利性的投資。39.D根據(jù)募集方式的不一樣,債券可分為公募債券和私募債券。根據(jù)債券券面形態(tài)的不同,債券可分為實物債券、憑證式債券和記賬式債券。根據(jù)與否可以轉換,債券可分為可轉換債券和不可轉換債券。根據(jù)債券的運行過程和市場的基本功能,可將債券市場分為發(fā)行市場和流通市場。債券發(fā)行市場又稱一級市場,是發(fā)行單位初次發(fā)售新債券的市場。債券發(fā)行市場的作用是將政府、金融機構以及工商企業(yè)等為籌集資金向社會發(fā)行的債券,銷售到投資者手中。債券流通市場又稱二級市場,是指已發(fā)行債券買賣轉讓的市場。債券一經(jīng)認購,即確立了一定期限的債權債務關系,但通過債券流通市場,投資者可以轉讓債權,把債權變現(xiàn)。根據(jù)市場組織形式,債券流通市場可深入分為場內(nèi)交易市場和場外交易市場。場內(nèi)交易市場是指在證券交易所內(nèi)買賣債券所形成的市場。場外交易市場是在證券交易所以外進行證券交易的市場。根據(jù)債券發(fā)行地點的不一樣,債券市場可以劃分為國內(nèi)債券市場和國際債券市場。國內(nèi)債券市場的發(fā)現(xiàn)者和發(fā)行地點屬于同一種國家而國際債券市場的發(fā)行者和發(fā)行地點不屬于同一種國家。40.B無論是西方經(jīng)濟學還是馬克思主義貨幣理論,均把貨幣膨脹與物價上漲聯(lián)絡在一起,將物價上漲作為通貨膨脹的基本標志。因此,被大家普遍接受的通貨膨脹定義是:通貨膨脹是在一定期間內(nèi)一般物價水平的持續(xù)上漲的現(xiàn)象。41.D原生金融工具即非衍生金融工具,是指在實際信用活動中出具的能證明債權債務關系或所有權關系的合法憑證,重要有商業(yè)票據(jù)債券等債權債務憑證和股票、基金等所有權憑證42.B初次公開發(fā)行股票,網(wǎng)下和網(wǎng)上投資者獲得配售後,應當準時足額繳付認購資金網(wǎng)上投資者持續(xù)12個月內(nèi)合計出現(xiàn)3次中簽後未足額繳款的情形時,6個月內(nèi)不得參與新股申購。43.A套期保值者又稱風險對沖者,他們從事衍生品交易是為了減少未來的不確定性,減少甚至消除風險。投機者是參與交易獲取利潤的投資者。套利者運用不一樣市場上的定價差異,同步在兩個或兩個以上的市場中進行衍生品交易,以獲取無風險收益。經(jīng)紀人作為交易的中介,以促成交易、收取傭金為目的。44.B信托是指在信任的基礎上,委托人將其財產(chǎn)權委托給受托人,受托人按委托人的意愿,以自已的名義,為受益人的利益或者特定目的,對信托財產(chǎn)進行管理或者處分的行為。信托是伴隨商品經(jīng)濟的發(fā)展而出現(xiàn)的一種財產(chǎn)管理制度,其本質是受人之托,代人理財”。45.A實現(xiàn)市場化程度較高的注冊制是我國新股發(fā)行監(jiān)管核準制度的發(fā)展方向。注冊多采用注冊制發(fā)審方式,注冊制具有限制少、審核效率高等特點。46.C1月4曰,上海銀行間同業(yè)拆放利率(簡稱Shibor)開始正式運行,Shibor被稱為中國的Libor,是中國人民銀行但愿培育的基準利率體系,是由信用等級較高的銀行構成報價團,自主報出的人民幣同業(yè)拆出利率計算確定的算術平均利率,是單利、無擔保、批發(fā)性利率。47.D作為我國政策性銀行的中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行是不以營利為目的的。48.C單個資產(chǎn)管理計劃持有一家上市企業(yè)的股票,其市值不得超過該計劃資產(chǎn)凈值的20%。49.D根據(jù)《商業(yè)銀行風險監(jiān)管關鍵指標》,我國銀行機構的所有關聯(lián)度,即所有關聯(lián)授信與資本凈額之比,不得高于50%。50.B債券的市場價格與到期收益率成反向變化關系。當市場利率上升時,到期收益率低于市場利率的債券將會被拋售,從而引起債券價格的下降,直到其到期收益率等于市場利率。51.D20世紀50年代此前,金融學作為經(jīng)濟學的一種分支,研究大多依賴于經(jīng)驗分析,也沒有在分析中引入系統(tǒng)的數(shù)量分析措施。但在這一階段,美國經(jīng)濟學家歐文費雪提出的凈現(xiàn)值法及馮·諾依曼、摩根斯坦提出的效用理論為後來的金融工程學打下了堅實的基礎,這是金融學的描述性階段。20世紀50年代初,哈裏·馬克維茨提出投資組合理論,奠定了現(xiàn)代有價證券組合理論的基礎,也被看作分析金融學的發(fā)端,同步對後來的現(xiàn)代證券組合理論研究產(chǎn)生了重大影響。很快,金融學在研究措施上從經(jīng)濟學中獨立出來。其後,“無套利”分析、現(xiàn)代套期保值理論、資本資產(chǎn)定價理論等相繼出現(xiàn),直到1971年費希爾·布萊克和邁倫·斯科爾斯做出期權定價模型,首開衍生金融工具定價的先河,標志著分析型的現(xiàn)代金融理論開始走向成熟,布萊克和斯科爾斯也成為金融工程學的開拓者。20世紀80年代,達雷爾·達菲等在不完全市場一般均衡理論方面的經(jīng)濟學研究為金融創(chuàng)新和金融程的發(fā)展提供了重要的理論支持,實現(xiàn)了現(xiàn)代金融理論從分析性科學向工程化科學的過渡。52.A不良資產(chǎn)率即不良信用資產(chǎn)與信用資產(chǎn)總額之比,不得高于4%。53.A一元式中央銀行制就是一種國家只設置一家統(tǒng)一的中央銀行執(zhí)行中央銀行職能的制度形式。此類中央銀行的機構設置一般采用總分行制,逐層垂直從屬。中央銀行設置多少分支機構,重要取決于國土面積、經(jīng)濟構造以及金融的發(fā)達程度等。元式電央銀行制度是比較完善、成熟的制度形式,其有組織完善、機構健全、權力集中職能齊全的特點,大多數(shù)國家都實行這種制度。一般是在總行之下,在國內(nèi)設置央行分支行或代表處。伴隨全球經(jīng)濟一體化的發(fā)展,某些國家的央行還在國外設置表處,以加強央行在宏觀調(diào)控和金融監(jiān)管等方面的國際交流與合作。54.B假設某投資者認為某一股票的價格在後來的3個月中將發(fā)生重大變化,該股票的現(xiàn)行市場價值為69美元,該投資者可以通過同步購置到期期限為3個月,執(zhí)行價格為70美元的一種看漲期權和一種看跌期權來進行套利。假定看漲期權的成本4美元,看跌期權的成本為3美元。假如股票價格保持69美元不變,則該方略為的成本為6美元(初始投資7美元,此時看漲期權到期價值為0,看跌期權到期價值為1美元)。55.B流動性陷阱是貨幣供應量的增長并未帶來利率的對應減少,而只是引起人們手持現(xiàn)金增長的現(xiàn)象。56.B根據(jù)我國《金融租賃企業(yè)管理措施》,金融租賃企業(yè)經(jīng)營的重要業(yè)務有:融資租賃業(yè)務;吸取股東1年期(含)以上定期存款;接受承租人的租賃保證金;向商業(yè)銀行轉讓應收租賃款;經(jīng)同意發(fā)行金融債券;同業(yè)拆借;向金融杋構借款;境外外匯借款;租賃物品殘值變賣及處理業(yè)務;經(jīng)濟征詢;中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會同意的其他業(yè)務。57.A央行逆回購為中國人民銀行向一級交易商購置有價證券,并約定在未來特定曰期將有價證券賣給一級交易商的交易行為,逆回購為央行向市場上投放流動性的操作,因此短期內(nèi)會增長貨幣供應量58.B對于看漲期權的買方來說,當市場價格高于合約的執(zhí)行價格時,他會行使期權,取得收益;當市場價格低于執(zhí)行價格時,他會放棄合約,虧損金額即為期權費。對于看跌期權的買方來說,狀況則恰好相反。因此,期權合約的買方可以實既有限的損失和無限的收益。59.C成本推進型通貨膨脹又稱成本通貨膨脹或供應通貨膨脹,是指在沒有超額需求的狀況下由于供應方面成本的提高所引起的一般價格水平持續(xù)和明顯的上漲。60.D貨幣局制是指官方通過立法明確規(guī)定本幣與某一關鍵貨幣保持按固定匯率,同步對本幣發(fā)行作特殊限制,以保證履行法定義務。中國香港的聯(lián)絡匯率制就是一種貨幣局制。二、多選題(共20題,每題2分。每題的備選項中,有2個或2個以上符合題意,至少有1個錯項。錯選,本題不得分;少選,所選的每個選項得0.5分6l.ACDE財務管理是運用價值形式對銀行經(jīng)營活動和資金運動進行的綜合管理,是商業(yè)銀行經(jīng)營管理的重要構成部分。它是對財務活動進行計劃組織、調(diào)整控制等系列管理工作的總稱。現(xiàn)代商業(yè)銀行的財務管理貫穿于商業(yè)銀行經(jīng)營和資金運轉整個過程的一直,和老式意義上的財務會計核算及匯報職能有著主線性的區(qū)別。財務管理包括成本管理、利潤管理、財產(chǎn)管理、財務匯報及其分析等方面62.BCE美國經(jīng)濟學家弗裏德曼認為貨幣數(shù)量論并不是有關產(chǎn)量、貨幣收入或物價水平的理論,而是貨幣需求的理論,即貨幣需求是由何種原因決定的理論。其中,弗裏德曼認為存款預期收益率、股票預期收益率和預期通貨膨脹率等原因與貨幣需求量成反方向變化。63.BCDECOSO在其《內(nèi)部控制——整合框架》中正式提出內(nèi)部控制由五個要素構成:(1)控制環(huán)境;(2)風險評估;(3)控制活動;(4)信息與溝通;(5)監(jiān)督64.CDE《有關增進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導意見》對于我國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管提出如下規(guī)定:互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務由人民銀行負責監(jiān)管;網(wǎng)絡借貸業(yè)務、互聯(lián)網(wǎng)信托業(yè)務、互聯(lián)網(wǎng)消費金融業(yè)務由銀監(jiān)會負責監(jiān)管;股權眾籌融資業(yè)務由證監(jiān)會負責監(jiān)管;互聯(lián)網(wǎng)基金銷售業(yè)務由證監(jiān)會負責監(jiān)管;互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務由保監(jiān)會負責監(jiān)管65.ABCE存款準備金政策的重要內(nèi)容是:(1)規(guī)定存款準備金計提的基礎,即需要提交準備金的存款的種類和數(shù)額;(2)規(guī)定法定存款準備金率,即中央銀行根據(jù)法律規(guī)定對商業(yè)銀行的存款提取準備金的比例;(3)規(guī)定存款準備金的構成,只能是在中央銀行的存款,商業(yè)銀行持有的其他資產(chǎn)不能充作存款準備金;4)規(guī)定存款準備金提取的時間。66.ABCD債券基金大體有如下四個投資風險:(1)利率風險。債券價格與市場利率變動親密有關且成反方向變動。債券型基金的平均到期曰越長,債券型基金的利率風險越高。(2)信用風險。信用風險是指債券發(fā)行人沒有能力準時支付利息、到期償還本金的風險。某些債券評級機構會對債券的信用等級進行評級。假如某債券的信用等級下降,將會導致該債券的價格下跌,持有這種債券的基金凈值也會隨之下降。(3)提前贖回風險。當市場利率下降時,債券發(fā)行人可以以更低的利率融資,因此可以提前償還高息債券,持有附有提前贖回權債券的基金將不僅不能獲得高息收益,并且還會面臨再投資風險。(4)通貨膨脹風險。通貨膨脹會吞噬固定收益所形成的購置力,因此債券型基金的投資者不能忽視這種風險,必須合適購置某些股票型基金。67.AB運用財政政策調(diào)整國際收支不均衡,是由于財政政策對國際收支可以產(chǎn)生需求數(shù)應和價格效應。68.AC本幣升值意味著本國貨幣在國際市場上更具有競爭力,將導致大量國外物品涌入中國,國內(nèi)產(chǎn)品失去競爭力;同步,也許導致資本外流規(guī)模的擴大,這會影響到外商投資企業(yè)的投資與利潤,減少國外直接投資的本幣利潤。69.AD在證券資金流入環(huán)節(jié),境外投資者可直接進入境內(nèi)B股市場,不必審批;境外資本可以通過合格境外機構投資者(QFI)間接投資境內(nèi)A股市場,買賣股票、債券等,但合格境外機構投資者的境內(nèi)證券投資必須在同意的額度內(nèi);境內(nèi)企業(yè)經(jīng)批準可以通過境外上市(H股),或者發(fā)行債券,到境外募集資金調(diào)回使用。70.ACD為有效應對通貨緊縮,需實行擴張性的財政政策和貨幣政策,加大改革,充足發(fā)揮市場機制,重要包括增長政府公共支出,調(diào)整政府收支構造,實行稅收優(yōu)惠;放松貨幣政策,增長貨幣供應;加大改革力度,加緊產(chǎn)業(yè)構造調(diào)整,充足發(fā)揮市場機制的作用。71.ABC我國學者對貨幣需求模型進行重新構造,認為社會組員的貨幣需求應包括三方面:貨幣的交易需求、貨幣的防止需求和貨幣的投資需求。72.CE基金份額凈值就是基金每份所代表的價格,不受買賣數(shù)量多少的影響。由于:基金份額凈值=(總資產(chǎn)-總負債)/總份額。股票基金投資風險低于單一股票投資風險。73.ABCE金融市場的功能有資金積聚功能、財富功能、風險分散功能、交易功能、資源配置功能、反應功能、宏觀調(diào)控功能。其中,金融市場最基本的功能就是將眾多分散的小額資金匯聚為能供社會再生產(chǎn)使用的大額資金的集合。74.ABD目前世界上有關國家、地區(qū)根據(jù)其證券市場成熟程度,以及法律背景、文化老式不一樣,對股票發(fā)行監(jiān)管重要采用注冊制、審批制和核準制。75.CE。狹義貨幣M1包括流通中現(xiàn)金和活期存款76.BCD常備借貸便利(SLF)是全球大多數(shù)中央銀行都設置的貨幣政策工具,其重要特是:(1)由金融機構積極發(fā)起,金融機構可根據(jù)自身流動性需求申請常備借貸便利,(2)常備借貸便利是中央銀行與金融機構“一對一”交易,針對性強;(3)常備借貸便利的交易對手覆蓋面廣,一般覆蓋存款金融機構。77.ABE金融債券包括政策性金融債券商業(yè)銀行債券、財務企業(yè)債券、證券企業(yè)債券、金融租賃企業(yè)和汽車金融企業(yè)的金融債券、保險企業(yè)次級債務、資產(chǎn)支持證券等。78.BCDE(1)全覆蓋原則。商業(yè)銀行內(nèi)部控制應當貫穿決策、執(zhí)行和監(jiān)督全過程,覆蓋各項業(yè)務流程和管理活動,覆蓋所有的部門、崗位和人員。(2)制