安徽相泰汽車底盤部件有限公司股東全部權益價值資產(chǎn)評估報告

本報告依據(jù)中國資產(chǎn)評估準則編制上海均瑤(集團)有限公司擬股權收購涉及的安徽相泰汽車底盤部件有限公司股東全部權益價值資產(chǎn)評估報告滬申威評報字(2024)第0730號(共1冊，第1冊)2024年12月27日上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓 1 3 6一、委托人、被評估單位和資產(chǎn)評估委托合同約定的其他評估報告使用人 6 26 29 十一、特別事項說明 上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話傳真編：200083 1一、本資產(chǎn)評估報告依據(jù)財政部發(fā)布的資產(chǎn)評估基本準則和中國資產(chǎn)評估協(xié)會發(fā)布的資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則和職業(yè)道德準則編制。二、本資產(chǎn)評估報告僅供委托人、資產(chǎn)評估委托合同中約定的其他資產(chǎn)評估報告使用人和法律、行政法規(guī)規(guī)定的資產(chǎn)評估報告使用人使用；除此之外，其他任何第三方不得成為本資產(chǎn)評估報告的使用人，亦不得依賴本資產(chǎn)評估報告或其中任何部分的內容。三、委托人或者其他資產(chǎn)評估報告使用人應當按照法律、行政法規(guī)規(guī)定和資產(chǎn)評估報告載明的使用范圍、評估目的使用資產(chǎn)評估報告；本資產(chǎn)評估報告僅服務于本報告所列明的評估目的及送交資產(chǎn)評估主管部門審查之用途。除按規(guī)定報送有關政府管理部門或依據(jù)法律需公開的情形外，未經(jīng)本資產(chǎn)評估機構事先書面許可，本資產(chǎn)評估報告的全部或部分內容不得發(fā)表于任何公開的媒體上，也不得全部或部分提及、引用或發(fā)送本報告。委托人或者其他資產(chǎn)評估報告使用人違反前述規(guī)定使用資產(chǎn)評估報告的，本資產(chǎn)評估機構及其資產(chǎn)評估專業(yè)人員不承擔責四、本資產(chǎn)評估機構及其資產(chǎn)評估專業(yè)人員提示本資產(chǎn)評估報告使用人應當正確理解評估結論，評估結論不等同于評估對象可實現(xiàn)價格，評估結論不應當被認為是對評估對象可實現(xiàn)價格的保證。五、本資產(chǎn)評估機構及其資產(chǎn)評估專業(yè)人員遵守法律、行政法規(guī)和資產(chǎn)評估準則，堅持獨立、客觀、公正的原則，并對所出具的資產(chǎn)評估報告依法承擔責任。六、評估對象涉及的資產(chǎn)、負債清單以及盈利預測由委托人、被評估單位申報并經(jīng)其采用簽名、蓋章或法律允許的其他方式確認；委托人和其他相關當事人依法對其提供資料的真實性、完整性、合法性負責。上海申威資產(chǎn)評估有限公司傳真：021E傳真：021E-31273013郵編：2000832七、本資產(chǎn)評估機構及資產(chǎn)評估專業(yè)人員與資產(chǎn)評估報告中的評估對象沒有現(xiàn)存或者預期的利益關系；與相關當事人沒有現(xiàn)存或者預期的利益關系，對相關當事人不存在偏見。八、資產(chǎn)評估師已經(jīng)對資產(chǎn)評估報告中的評估對象及其所涉及資產(chǎn)進行現(xiàn)場調查；已經(jīng)對評估對象及其所涉及資產(chǎn)的法律權屬狀況給予必要的關注，對評估對象及其所涉及資產(chǎn)的法律權屬資料進行了查驗，對已經(jīng)發(fā)現(xiàn)的問題進行了如實披露，并且已提請委托人及其他相關當事人完善產(chǎn)權以滿足出具資產(chǎn)評估報告的要求。但我們僅對評估對象及其所涉及資產(chǎn)的價值發(fā)表意見，我們無權對它們的法律權屬做出任何形式的保證。本報告亦不得作為任何形式的產(chǎn)權證明文件使用。九、本資產(chǎn)評估機構及其資產(chǎn)評估專業(yè)人員對委估資產(chǎn)價值所做的分析、判斷受本報告中的假設和限制條件的約束，評估結論僅在這些假設和限制條件下成立。為了合理地正確使用本評估報告，資產(chǎn)評估報告使用人應當關注本報告的“評十、本資產(chǎn)評估機構及其資產(chǎn)評估專業(yè)人員對實物資產(chǎn)的勘察按常規(guī)僅限于其表觀質量和使用、保養(yǎng)狀況，未觸及被遮蓋、隱蔽及難于接觸到的部位，我們未受委托對它們的質量進行專業(yè)技術檢測和鑒定，我們的評估以委托人和其他相關當事人提供的資料為基礎，如果這些評估對象的內在質量有瑕疵，評估結論可能會受到不同程度的影響。上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：2000833上海均瑤(集團)有限公司擬股權收購涉及的滬申威評報字〔2024〕第0730號上海申威資產(chǎn)評估有限公司接受委托，對上海均瑤(集團)有限公司擬實施股權收購而涉及的安徽相泰汽車底盤部件有限公司的股東全部權益價值進行了評一、評估目的：股權收購。二、評估對象：截至評估基準日的安徽相泰汽車底盤部件有限公司的股東全三、評估范圍：截至評估基準日的安徽相泰汽車底盤部件有限公司的全部資產(chǎn)及負債。資產(chǎn)包括安徽相泰汽車底盤部件有限公司資產(chǎn)負債申報表列示的流動資產(chǎn)、固定資產(chǎn)、在建工程、無形資產(chǎn)、長期待攤費用、其他非流動資產(chǎn)，負債包括流動負債和非流動負債。四、價值類型：市場價值。五、評估基準日：2024年9月30日。六、評估方法：資產(chǎn)基礎法。七、評估結論經(jīng)資產(chǎn)基礎法評估，以2024年9月30日為評估基準日，在假設條件成立的前提下，安徽相泰汽車底盤部件有限公司總資產(chǎn)評估值為16,474.11萬元，負債評上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083相泰汽車股東全部權益價值資產(chǎn)評估報告4估值為7,352.73萬元，股東全部權益價值評估值為9,121.38萬元，大寫人民幣：玖仟壹佰貳拾壹萬叁仟捌佰元整，評估增值137.59萬元，增值率1.53%。評估基準日：2024年9月30日金額單位：人民幣萬元序號12非流動資產(chǎn)345678固定資產(chǎn)凈額9固定資產(chǎn)清理開發(fā)支出長期待攤費用資產(chǎn)總計負債總計凈資產(chǎn)(所有者權益)八、評估結論使用有效期：為評估基準日起壹年內，即有效期截至2025年9月29日。1、截至評估基準日，安徽相泰汽車底盤部件有限公司存在下列抵押、擔保事上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：20008352023年5月，安徽相泰汽車底盤部件有限公司與淮北農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司科技支行簽署了編號為1645131220230018號的《流動資金借款合同(金農(nóng)企e貸)》,借款金額為500.00萬元，安徽陶鋁新材料研究院有限公司作為上述借款的擔保人，與淮北農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司科技支行簽署了編號為340618164520230001040號的《最高額保證合同》。1安徽相泰汽車底盤部件有限公司安徽相泰汽車底盤部件有限公司，截至評估基準日的欠繳注冊資本為400.00萬元，占注冊資本比例為2.67%,主要為自然人股東單際強應以貨幣出資的本次評估結論以評估基準日時點實繳資本為基礎，未考慮上述資本金評估基為了正確理解評估結論，資產(chǎn)評估報告使用人應當充分考慮資產(chǎn)評估報告中十、本資產(chǎn)評估報告日為2024年12月27日。上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：2000836上海均瑤(集團)有限公司擬股權收購涉及的滬申威評報字(2024)第0730號上海均瑤(集團)有限公司：上海申威資產(chǎn)評估有限公司(以下簡稱：“本公司”)接受貴公司的委托，按照法律、行政法規(guī)和資產(chǎn)評估準則的規(guī)定，堅持獨立、客觀和公正的原則，采用資產(chǎn)基礎法，按照必要的評估程序，對上海均瑤(集團)有限公司擬實施股權收購涉及的安徽相泰汽車底盤部件有限公司股東全部權益，在2024年9月30日的一、委托人、被評估單位和資產(chǎn)評估委托合同約定的其他評估報告使用人概況(一)委托人和委托人以外的其他評估報告使用人企業(yè)名稱：上海均瑤(集團)有限公司(以下簡稱“均瑤集團”)統(tǒng)一社會信用代碼：913100007031915600法定住所：中國(上海)自由貿易試驗區(qū)康橋東路8號辦公場所：上海市肇嘉浜路789號均瑤國際廣場成立日期：2001年02月14日上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：2000837營業(yè)期限：2001年02月14日至無固定期限經(jīng)營范圍：許可項目：房地產(chǎn)開發(fā)經(jīng)營；基礎電信業(yè)務。(依法須經(jīng)批準的項目，經(jīng)相關部門批準后方可開展經(jīng)營活動，具體經(jīng)營項目以相關部門批準文件或許可證件為準)一般項目：以自有資金從事投資活動；國內貨物運輸代理；國際貨物運輸代理；國內貿易代理；貨物進出口；技術進出口；珠寶首飾批發(fā)；金銀制品銷售；停車場服務；廣告發(fā)布。(除依法須經(jīng)批準的項目外，憑營業(yè)執(zhí)照依法自主開展經(jīng)營活動)除與該經(jīng)濟行為相關的法律、行政法規(guī)規(guī)定的資產(chǎn)評估報告使用人之外，無除非國家法律法規(guī)另有規(guī)定外，任何未經(jīng)評估機構和委托人共同確認的機構(二)被評估單位法定住所：安徽省淮北市經(jīng)濟開發(fā)區(qū)龍湖高新區(qū)龍旺路30號經(jīng)營場所：安徽省淮北市經(jīng)濟開發(fā)區(qū)龍湖高新區(qū)龍旺路30號企業(yè)類型：有限責任公司(自然人投資或控股)成立日期：2019年8月16日上海申威資產(chǎn)評估有限公司8營業(yè)期限：2019年8月16日至無固定期限經(jīng)營范圍：用于汽車底盤的輕合金材料及成型技術開發(fā)應用及其產(chǎn)品設計、研發(fā)、生產(chǎn)、銷售、服務；模具設計、生產(chǎn)銷售；節(jié)能減排凈化技術開發(fā)應用及相關產(chǎn)品生產(chǎn)、銷售、服務；特種航空裝備及零部件的設計、生產(chǎn)、銷售(不含國家規(guī)定許可經(jīng)營項目)。(依法須經(jīng)批準的項目，經(jīng)相關部門批準后方可開展經(jīng)營活動)2、企業(yè)歷史沿革、股東及持股比例2.1企業(yè)歷史沿革相泰汽車，成立于2019年8月16日，初始注冊資本、具體股東出資情況如股東姓名認繳出資(萬元)出資比例1上海前瞻新材料科技有限公司2王浩偉34安徽陶鋁新材料研究院有限公司52020年12月9日，股東王鵬、王浩偉、上海前瞻新材料科技有限公司退出，股東姓名認繳出資(萬元)出資比例1安徽陶鋁新材料研究院有限公司22.2評估基準日公司股東及持股比例股東姓名認繳出資(萬元)出資比例1安徽陶鋁新材料研究院有限公司2被評估單位實繳資本為14,600.00萬元，欠繳資本400.00萬元。9上海申威資產(chǎn)評估有限公司3、企業(yè)業(yè)務模式及業(yè)務開展情況相泰汽車成立于2019年，主營業(yè)務用于汽車底盤的輕合金材料及成型技術開發(fā)應用及其產(chǎn)品設計、研發(fā)、生產(chǎn)、銷售。經(jīng)營場所位于安徽省淮北市經(jīng)濟開發(fā)區(qū)龍湖高新區(qū)龍旺路30號。4、被評估單位經(jīng)營場所使用情況被評估單位以下房地產(chǎn)系被評估單位向外單位租賃取得。出租人1開發(fā)區(qū)管理委占地面積約5010,000平方米2021年、2022年、年、2025年5元/m2/月5、主要會計政策及稅收政策被評估單位主要稅項及稅率見下表列示：7教育費附加56、被評估單位近年的財務狀況和經(jīng)營成果6.1相泰汽車會計報表近一年一期的資產(chǎn)、負債情況如下：2023年12月31日2024年9月30日資產(chǎn)總額負債總額近一年一期的經(jīng)營情況如下：2024年1-9月營業(yè)總收入營業(yè)總成本上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083E-mail:swpg@2024年1-9月凈利潤以上2023年度財務數(shù)據(jù)摘自相泰汽車會計報表，2024年1-9月財務數(shù)據(jù)摘自鵬盛會計師事務所(特殊普通合伙)上海分所出具的標準無保留意見的審計報告 (報告文號：鵬盛(滬)審字【2024】00211號)。(三)委托人和被評估單位之間的關系二、評估目的為滿足委托人擬實施股權收購的需要，提供相泰汽車股東全部權益價值的參1、《上海均瑤(集團)有限公司會議紀要》(2024年10月10日)。本次評估對象為相泰汽車的股東全部權益價值，評估范圍為相泰汽車申報的在評估基準日2024年9月30日的全部資產(chǎn)和負債。(一)相泰汽車申報的表內資產(chǎn)及負債相泰汽車申報報表內資產(chǎn)及負債對應的會計報表，其具體類型和賬面金額如賬面金額(元)貨幣資金其他流動資產(chǎn)上海申威資產(chǎn)評估有限公司固定資產(chǎn)凈額長期待攤費用其他非流動資產(chǎn)應付職工薪酬負債合計上述資產(chǎn)和負債已經(jīng)鵬盛會計師事務所(特殊普通合伙)上海分所審計，出具的標準無保留意見審計報告(報告文號：鵬盛(滬)審字【2024】00211號)。(二)被評估單位申報的表外資產(chǎn)及負債被評估單位申報的賬面未反映的10項實用新型授權專利，本次評估在清查核實后納入評估范圍進行評估，具體明細詳見“(三)評估范圍內主要資產(chǎn)概況中除上述納入評估范圍的資產(chǎn)、負債外，委托人及被評估單位承諾無其他應納入評估范圍的賬外資產(chǎn)及負債。上述委托評估對象和范圍與經(jīng)濟行為涉及的評估(三)評估范圍內主要資產(chǎn)概況1、存貨115項36項上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083存貨—產(chǎn)成品1項存貨—在產(chǎn)品3項上述存貨除在途物資，均存放于相泰汽車位于安徽省淮北市經(jīng)濟開發(fā)區(qū)龍湖高新區(qū)龍旺路30號的各車間倉庫中。存貨中部分產(chǎn)成品因售價低于賬面成本，存在減值跡象而按二者差額計提了存貨跌價準備43,195.22元。被評估單位存貨主要均為金屬制品，不存在損壞情況，均可正常使用。2、固定資產(chǎn)—房屋建筑物類委托評估的房屋建筑物賬面情況如下表：資產(chǎn)分類賬面價值(元)原值(元)11固定資產(chǎn)—房屋建筑物共1項，賬面原值為24,747,049.81元，賬面凈值為23,504,223.84元，賬面金額主要是廠區(qū)基建工程，系企業(yè)為滿足生產(chǎn)需要進行廠房的改造以及廠房外道路綠化等建設工程。3、固定資產(chǎn)—設備類列入本次評估范圍的設備類固定資產(chǎn)為機器設備、車輛和電子設備及其他。設備類固定資產(chǎn)賬面情況如下表：資產(chǎn)分類賬面價值(元)電子設備及其他51項137項3.1機器設備共計82項，賬面原值為140,133,002.73元，賬面凈額127,283,861.20元，設備主要類別為包括鑄造線、無機工藝制芯生產(chǎn)線、五軸臥式加工中心等機器設備。上海申威資產(chǎn)評估有限公司3.2車輛共計4項，賬面原值為864,086.21元，賬面凈額324,947.98元，均正3.3電子設備及其他共計51項，賬面原值為361,163.74元，賬面凈額上述設備相泰汽車位于安徽省淮北市經(jīng)濟開發(fā)區(qū)龍湖高新區(qū)龍旺路30號的經(jīng)列入本次評估范圍的在建工程主要為在建工程—設備安裝，在建工程賬面情資產(chǎn)分類賬面價值(元)賬面凈額(元)99在建工程的賬面值為4,154,519.72元，共9項，主要內容為EXO副車架熱芯盒鑄造模具、數(shù)控加工中心等待攤支出和設備安裝工程，9項設備未開始使用，5.1列入本次評估范圍的賬內無形資產(chǎn)一其他無形資產(chǎn)原始入賬價值人民幣458,636.73元，賬面值為人民幣436,490.46元，共2項，主要為設計軟件CATIA-V5、鑄造機PID參數(shù)控制系統(tǒng)軟件的攤余額。被評估單位申報的賬面未反映的10項實用新型授權專利，本次評估在清查核上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083序號申請日申請?zhí)?部件有限公司一種汽車襯套加工的實用新型2部件有限公司實用新型3部件有限公司實用新型4部件有限公司實用新型5部件有限公司一種鋁錠熔煉爐實用新型6部件有限公司焊接線實用新型7部件有限公司實用新型8部件有限公司一種汽車副車架自動實用新型9部件有限公司一種汽車襯套加工用實用新型部件有限公司一種鋁液處理用除氣除渣設備實用新型(四)引用其他機構出具的評估報告結論所涉及的資產(chǎn)類型、數(shù)量、賬面金額和評估值本次評估不存在引用單項資產(chǎn)評估報告的情況。除上述納入評估范圍的資產(chǎn)、負債外，相泰汽車承諾無其他應納入評估范圍的賬外資產(chǎn)及負債，上述委托評估對象和范圍與經(jīng)濟行為涉及的評估對象和范圍四、價值類型及其定義本評估結論的價值類型為市場價值。市場價值是指自愿買方和自愿賣方在各自理性行事且未受強迫的情況下，評估對象在評估基準日進行正常公平交易的價值估計數(shù)額。資產(chǎn)評估專業(yè)人員根據(jù)本次評估目的、評估對象的具體狀況及評估資料的收集情況等相關條件、經(jīng)與委托人充分溝通并就本次評估結論的價值類型選取達成一致意見的前提下，選定市場價值作為本次評估結論的價值類型。上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083本項目的評估基準日為2024年9月30日。(一)根據(jù)評估目的由委托人確定評估基準日。主要考慮使評估基準日盡可(二)選擇月末會計結算日作為評估基準日，能夠較全面地反映被評估資產(chǎn)本次評估的一切取價標準和利率、匯率、稅率均為評估基準日有效的價格標(一)經(jīng)濟行為依據(jù)1、《上海均瑤(集團)有限公司會議紀要》(2024年10月10日)。(二)法律、法規(guī)依據(jù)1、《中華人民共和國資產(chǎn)評估法》(2016年中華人民共和國主席令第462、《中華人民共和國公司法》(2023年12月29日第14屆全國人大常委會第七次會議修正);3、《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》(2018年中華人民共和國主席令第634、《中華人民共和國城市房地產(chǎn)管理法》(2019年8月26日第十三屆全國人民代表大會常務委員會第十二次會議第三次修正);上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：2000835、《中華人民共和國民法典》(2020年5月28日第十三屆全國人民代表大會第三次會議通過);6、《中華人民共和國增值稅暫行條例》(2017年國務院令第691號);7、《關于全面推開營業(yè)稅改征增值稅試點的2019年第39號);(三)評估準則依據(jù)1、《資產(chǎn)評估基本準則》(財資【2017】43號);2、《資產(chǎn)評估職業(yè)道德準則》(中評協(xié)【2017】30號);3、《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—資產(chǎn)評估委托合同4、《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—利用專家工作及相關報告》(中評協(xié)【2017】35號);8、《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—資產(chǎn)評估報告》(中評協(xié)【2018】35號);9、《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—資產(chǎn)評估程序》(中評協(xié)【2018】36號);10、《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—資產(chǎn)評估檔案》(中評協(xié)【2018】37號);11、《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—企業(yè)價值》(中評協(xié)【2018】38號);12、《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—資產(chǎn)評估方法》(中評協(xié)【2019】35號);13、《資產(chǎn)評估機構業(yè)務質量控制指南》(中評協(xié)【2017】46號);14、《資產(chǎn)評估價值類型指導意見》(中評協(xié)【2017】47號);上海申威資產(chǎn)評估有限公司15、《資產(chǎn)評估對象法律權屬指導意見》(中評協(xié)【2017】48號);16、《專利資產(chǎn)評估指導意見》(中評協(xié)【2017】49號);17、財政部、中評協(xié)發(fā)布的與本次評估有關的其他相關資產(chǎn)評估準則、資產(chǎn)評估指南和資產(chǎn)評估指導意見。(四)權屬依據(jù)1、專利證書等無形資產(chǎn)產(chǎn)權證明；2、營業(yè)執(zhí)照及公司章程；3、機動車登記證書、車輛行駛證；4、主要大型設備購置合同及購置發(fā)票；5、其他權屬證明資料。(五)取價依據(jù)1、《機動車強制報廢標準規(guī)定》(商務部、發(fā)改委、公安部、環(huán)境保護部令2012年第12號);2、全國銀行間同業(yè)拆借中心受權公布的最新貸款市場報價利率(LPR);3、《機電產(chǎn)品報價手冊》;4、當?shù)毓_招拍掛市場信息；5、企業(yè)提供的以前年度的財務報表、審計報告；6、評估人員現(xiàn)場勘查記錄及收集的其他相關估價信息資料；7、與此次資產(chǎn)評估有關的其他資料。(六)其他參考依據(jù)2、《房屋完損等級評定標準(試行)》(城住字【1984】第678號);3、《資產(chǎn)評估常用方法與參數(shù)手冊》機械工業(yè)出版社。上海申威資產(chǎn)評估有限公司4、企業(yè)提供的資產(chǎn)清單和評估申報表；5、《企業(yè)會計準則》。七、評估方法根據(jù)《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—企業(yè)價值》的規(guī)定，企業(yè)價值評估通常采用的評估方法有收益法、資產(chǎn)基礎法和市場法三種基本方法。這三種評估方法分別從收益途徑、資產(chǎn)途徑和市場途徑、分析和估算評估對象的價值。(一)評估方法概述企業(yè)價值評估中的收益法，是指將預期收益資本化或者折現(xiàn)，確定評估對象價值的評估方法。資產(chǎn)評估專業(yè)人員應當結合被評估單位的企業(yè)性質、資產(chǎn)規(guī)模、歷史經(jīng)營情況、未來收益可預測情況、所獲取評估資料的充分性，恰當考慮收益法的適用性。企業(yè)價值評估中的資產(chǎn)基礎法，是指以被評估單位評估基準日的資產(chǎn)負債表為基礎，合理評估企業(yè)表內及表外各項資產(chǎn)、負債價值，確定評估對象價值的評估方法。資產(chǎn)評估專業(yè)人員應當根據(jù)會計政策、企業(yè)經(jīng)營等情況，對資產(chǎn)負債表表內及表外的各項資產(chǎn)、負債進行識別。企業(yè)價值評估中的市場法，是指將評估對象與可比上市公司或者可比交易案例進行比較，確定評估對象價值的評估方法。資產(chǎn)評估專業(yè)人員應當根據(jù)所獲取可比企業(yè)經(jīng)營和財務數(shù)據(jù)的充分性和可靠性、可收集到的可比企業(yè)數(shù)量，考慮市場法的適用性。(二)評估方法的選擇根據(jù)《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—企業(yè)價值》的規(guī)定，資產(chǎn)評估師執(zhí)行企業(yè)價值評估業(yè)務，應當根據(jù)評估目的、評估對象、價值類型、資料收集情況等相關條件，上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083分析三種資產(chǎn)評估基本方法的適用性，恰當選擇評估方法。被評估單位資產(chǎn)產(chǎn)權清晰、財務資料完整，各項表內及表外可辨認資產(chǎn)和負債都可以被識別且可以按照合適的途徑判斷其價值，因此本次評估適用資產(chǎn)基礎法評估。被評估單位歷史年度現(xiàn)金流均為負，公司短期內無可扭轉虧損的方法，且企業(yè)的生產(chǎn)設備處于調試狀態(tài)，設備利用率極低，未來的訂單及收益無法確定，故本次評估不適合采用收益法。由于在資本市場上難以找到與被評估單位在資產(chǎn)規(guī)模及結構、經(jīng)營范圍與盈利能力等方面相類似的可比公司，同時由于目前國內可比公司的交易案例較少，我國目前的產(chǎn)權市場發(fā)展狀況及市場信息條件的限制，相關案例的詳細財務數(shù)據(jù)、交易背景等信息從公開正常渠道獲取較為困難，各項可比因素對于企業(yè)價值的影響難以合理量化，或雖有案例但相關交易背景信息、可比因素信息等難以收集，故本次評估不適合采用市場法。綜上所述，評估人員以資產(chǎn)評估相關準則為依據(jù)，充分考慮評估目的、評估對象和范圍的具體特性，通過對評估對象的現(xiàn)場勘查及其相關資料的收集和分析，采用資產(chǎn)基礎法進行評估。評估人員對形成的初步價值結論進行分析，在綜合考慮評估方法和初步價值結論的合理性及所使用數(shù)據(jù)的質量和數(shù)量的基礎上，形成合理評估結論。(三)資產(chǎn)基礎法資產(chǎn)基礎法是指將構成企業(yè)的各種要素資產(chǎn)的評估值加總減去負債評估值求得企業(yè)價值的評估方法。其中各項資產(chǎn)和負債的具體評估方法如下：1、貨幣資金上海申威資產(chǎn)評估有限公司評估人員通過盤點現(xiàn)金，核查銀行對賬單及余額調節(jié)表，按核實后的賬面值評估。對于人民幣賬戶按核對無誤后的賬面值確定人民幣賬戶的評估值。2、應收票據(jù)評估人員通過取得票據(jù)憑證核實賬面值，對帶息票據(jù)按本金和應計利息作為評估值；對無息票據(jù)，按核實后賬面值評估。3、應收賬款及其他應收款評估人員在對應收款項核實無誤的基礎上，借助于歷史資料和現(xiàn)場清查，具體分析款項涉及金額、欠款時間和原因、回收情況、欠款人現(xiàn)狀后，按照應收款項的可回收性進行評估。4、預付款項評估人員按照預付賬款所能收回的相應貨物形成資產(chǎn)或權利的價值確定評估5.1原材料、在途物資、在庫周轉材料根據(jù)清查核實后的數(shù)量乘以現(xiàn)行市場購買價，再加上合理費用確定評估值。對其中失效、變質、殘損、報廢、無使用價值的，根據(jù)其可變現(xiàn)收回的凈收益確定評估值。評估人員主要通過了解市場銷售情況，按照其出廠銷售價格減去銷售費用、全部稅金和適當數(shù)額的稅后凈利潤確定評估值，計算公式如下：產(chǎn)成品的評估值=產(chǎn)品銷售收入-銷售費用-全部稅金-適當稅后凈利潤=產(chǎn)品銷售收入×[1-銷售費用率-銷售稅金及附加率-銷售利潤率×所得稅上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083E-mail:swpg@swcocom率-銷售利潤率×(1-所得稅率)×凈利潤折減率]若可獲得在產(chǎn)品、自制半成品的對應產(chǎn)成品銷售價格以及其折算產(chǎn)成品的約當量數(shù)據(jù)，參照產(chǎn)成品進行評估。在產(chǎn)品(自制半成品)評估值=約當產(chǎn)品銷售收入-銷售費用-全部稅金-適當稅后凈利潤6、其他流動資產(chǎn)其他流動資產(chǎn)系可抵扣的增值稅進項稅額，評估人員在核對原始憑證、發(fā)票及納稅申報表無誤后，本次按核實后的賬面值確認評估值。對于固定資產(chǎn)—房屋建筑物，評估人員根據(jù)評估目的，針對評估對象具體情況，通過對評估對象的現(xiàn)場勘察及其相關資料的收集和分析，遵循《資產(chǎn)評估執(zhí)房屋建筑物評估價值=建筑物重置成本×綜合成新率7.1重置成本的確定建筑物重置成本=建筑物綜合造價+前期費用及其他費用+資金成本+利潤一可抵扣的增值稅上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083建安綜合造價：評估專業(yè)人員首先根據(jù)被評估建筑物在建造年代、建筑結構、建筑規(guī)模、建筑質量等方面的不同情況，具體分析，依據(jù)當?shù)叵嚓P部門關于建筑工程造價的有關規(guī)定，采用相應方法(類比造價調整法、預決算調整法、價格指數(shù)調整法、重編預算法等)合理確定建筑安裝工程造價。前期費用及其他費用：主要包括建設單位管理費、工程設計費、工程監(jiān)理費、前期工程咨詢費、工程招投標服務費、環(huán)境影響評價費、基礎設施配套費資金成本為委估建筑物正常建設工期內占用資金的籌資成本，利息率選擇評估基準日仍在執(zhí)行的與正常工期同期的基本建設貸款利率。由于被評估單位為增值稅一般納稅人，繳納的增值稅進項稅額可以從銷項稅7.2成新率的確定建筑物的成新率以綜合成新率確認，綜合成新率以年限法成新率和打分法觀年限法成新率=尚可使用年限/(已使用年限+尚可使用年限)×100%在確定尚可使用年限時，需結合建筑物所在土地使用權的剩余年限、建筑物剩余經(jīng)濟耐用年限綜合判斷。打分法觀察成新率：參考建設部有關房屋新舊程度的參考依據(jù)、評分標準，打分法觀察成新率=結構得分×權重+裝修部分得分×權重+設備部分得分×權重上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083根據(jù)《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—機器設備》,執(zhí)行機器設備評估業(yè)務，應當根據(jù)評估目的、評估對象、價值類型、資料收集等情況，分析成本法、市場法和收益法三種資產(chǎn)評估基本方法的適用性，選擇評估方法。本次通過對所涉及的各類設8.1成本法計算公式：評估值=重置成本×成新率重置成本是指以現(xiàn)時價格水平重新購置或者重新建造與評估對象相同或者具有同等功能的全新資產(chǎn)所發(fā)生的全部成本。重置成本分為復原重置成本和更新重更新重置成本是指以現(xiàn)時價格水平重新購置或者重新建造與評估對象具有同重置成本=購置價+運雜、基礎、安裝調試費+其他合理費用+資金成本-可抵扣增值稅購置價的確定：國產(chǎn)關鍵設備通過向專業(yè)生產(chǎn)制造廠詢價；國產(chǎn)一般設備，通過查閱《機電產(chǎn)品報價手冊》、查閱互聯(lián)網(wǎng)相關網(wǎng)站以及向設備供貨單位詢價運雜、基礎、安裝費的確定：根據(jù)《機械工業(yè)建設項目概算編制辦法及各項概算指標》(機械工業(yè)部機械計[1995]1041號)確定。上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083其他合理費用：包括項目建設管理費、勘察設計費、可行性研究費、工程監(jiān)理費等，依據(jù)該設備所在地建設工程其他費用標準計算。大型設備評估時考慮此項因素。資金成本：對建設周期長、價值量大的設備，本次評估假設投資在設備安裝期內均勻投入，并相應測算資金成本費率，從而計算資金成本；對建設周期較短，價值量小的設備，其資金成本一般不計。進口設備重置成本=設備到岸價+關稅+消費稅+商檢費+銀行手續(xù)費+外貿手續(xù)費+國內運雜費+設備安裝調試費+設備基礎費+其他合理費用+資金成本-可抵扣增值稅其中：設備到岸價=設備離岸價+海外運費及保險費對于購入日期距評估基準日非常近的設備，本次評估在核實賬面原值的基礎上以賬面原值為依據(jù)確定重置成本。8.1.2成新率的確定成新率反映評估對象的現(xiàn)行價值與其全新狀態(tài)重置成本的比率。對價值量大的設備成新率的確定，采用在年限成新率的基礎上，乘以調整系數(shù)K進行評估。綜合成新率=年限成新率×K。調整系數(shù)K=K1×K2…×K5等，即：各類調整因素主要系設備的原始制造質量K1、設備的運行狀態(tài)K2、設備的利用率K3、設備的維護保養(yǎng)情況K4、設備的環(huán)境狀況K5等。其中：年限法成新率=尚可使用年限/(已使用年限+尚可使用年限)×100%上海申威資產(chǎn)評估有限公司或：年限法成新率=(經(jīng)濟壽命年限-已使用年限)/經(jīng)濟壽命年限×100%年限法成新率=尚可使用年限/(已使用年限+尚可使用年限)×100%或：年限法成新率=(經(jīng)濟壽命年限-已使用年限)/經(jīng)濟壽命年限×100%設備市場法是指在選擇相近的市場條件下，選擇可比設備的交易實例，就交易情況、交易日期、個別因素與待估設備進行對照比較，并對交易實例設備價格9、無形資產(chǎn)—其他無形資產(chǎn)根據(jù)《資產(chǎn)評估執(zhí)業(yè)準則—無形資產(chǎn)》,確定無形資產(chǎn)價值的評估方法包括市場法、收益法和成本法三種基本方法及其衍生方法。對所涉及的評估對象相關情況以及資料收集情況充分了解，并分析上述三種基本方法的適用性后選擇合理9.1對于評估基準日市場上有銷售的外購應用軟件，按照估值基準日的不含稅9.2其它類既無市場報價，也不存在超額收益的無形資產(chǎn)，一般采用成本法評估。重置成本包括合理的成本和利潤；并合理分析確定無形資產(chǎn)功能性及經(jīng)濟性上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083相泰汽車股東全部權益價值資產(chǎn)評估報告委估在建工程系安裝的設備和待攤支出，核實憑證合同資料，按核實后的賬長期待攤費用系被評估單位裝修改造類支出。評估人員按照尚存資產(chǎn)或權利的價值確定評估值。本次評估在核實資產(chǎn)的存在性后，根據(jù)原始發(fā)生額并結合尚其他非流動資產(chǎn)系預付的設備采購款，評估人員按照其他非流動資產(chǎn)中所能13、各類負債負債是企業(yè)承擔的能以貨幣計量的需以未來資產(chǎn)或勞務來償付的經(jīng)濟債務。負債評估值根據(jù)評估目的實現(xiàn)后的被評估單位實際需要承擔的負債項目及金額確認。(一)明確業(yè)務基本事項(二)訂立業(yè)務委托合同接受評估委托、商定與評估目的相關的評估范圍和對象，商定評估基準日，(三)編制資產(chǎn)評估計劃安排適合的人員組成項目組，擬定評估工作計劃；向委托方、被評估單位提上海申威資產(chǎn)評估有限公司(四)進行評估現(xiàn)場調查評估人員對評估對象涉及的資產(chǎn)和負債進行了必要的清查核實，對被評估單評估人員指導被評估單位的財務與資產(chǎn)管理人員在自行資產(chǎn)清查的基礎上，評估人員通過查閱有關資料，了解納入評估范圍的具體資產(chǎn)的詳細狀況，然后仔細審查各類“資產(chǎn)評估明細表”,檢查有無填項不全、錯填、資產(chǎn)項目不明確根據(jù)納入評估范圍的資產(chǎn)類型、數(shù)量和分布狀況，評估人員在被評估單位相關人員的配合下，按照資產(chǎn)評估準則的相關規(guī)定，對各項資產(chǎn)進行了現(xiàn)場勘查，評估人員根據(jù)現(xiàn)場實地勘查結果，并和被評估單位相關人員充分溝通，進一評估人員對納入評估范圍的車輛、房地產(chǎn)、主要設備、無形資產(chǎn)等資產(chǎn)的產(chǎn)上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083權證明文件資料進行查驗，對權屬資料不完善、權屬不清晰的情況提請企業(yè)核實2、盡職調查評估人員為了充分了解被評估單位的經(jīng)營管理狀況及其面臨的風險，進行了2.1被評估單位的歷史沿革、主要股東及持股比例、必要的產(chǎn)權和經(jīng)營管理結(五)收集整理評估資料評估人員根據(jù)評估項目的具體情況進行了評估資料收集，包括直接從市場等渠道獨立獲取的資料，從委托方等相關當事方獲取的資料，以及從政府部門、各類專業(yè)機構和其他相關部門獲取的資料，并對收集的評估資料進行了必要分析、(六)評定估算形成初步結果評估人員針對各類資產(chǎn)的具體情況，根據(jù)選用的評估方法，選取相應的公式和參數(shù)進行分析、計算和判斷，形成了初步評估結果。項目負責人對各類資產(chǎn)評(七)內部審核及出具報告初步資產(chǎn)評估報告完成內部審核后，在不影響對評估結論進行獨立判斷的前提下，項目負責人與委托人或者委托人同意的其他相關當事人就資產(chǎn)評估報告有上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話傳真編：200083 相泰汽車股東全部權益價值資產(chǎn)評估報告評估人員根據(jù)評估準則的要求，認定以下假設條件在評估基準日時成立，當未來經(jīng)濟環(huán)境發(fā)生較大變化時，評估人員將不承擔由于假設條件改變而推導出不(一)一般假設1、交易假設：任何資產(chǎn)的價值來源均離不開交易，不論委估資產(chǎn)的相關的經(jīng)濟行為中是否涉及交易，我們均假設其處于交易過程中，評估師根據(jù)2、公開市場假設：假設委評資產(chǎn)的交易是在公開市場條件下。公開市場是指充分發(fā)達與完善的市場條件，是指一個有自愿的買方和賣方的競爭性市場，在這個市場上，買方和賣方的地位平等，都有獲取足夠市場信息的機會和時間，買賣3、企業(yè)持續(xù)經(jīng)營假設：是指被評估單位的生產(chǎn)經(jīng)營業(yè)務可以按其現(xiàn)狀持續(xù)經(jīng)營下去，并在可預見的未來，不會發(fā)生重大改變，不考慮本次評估目的所涉及的4、資產(chǎn)按現(xiàn)有用途使用假設：是指處于使用中的被評估單位資產(chǎn)在本次經(jīng)濟本次交易各方所處的地區(qū)政治、經(jīng)濟和社會環(huán)境未來無重大變化；有關利率、匯6、假設被評估單位管理當局對企業(yè)經(jīng)營負責任地履行義務，并稱職地對有關上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083相泰汽車股東全部權益價值資產(chǎn)評估報告7、本次評估沒有考慮將來可能承擔的抵押、擔保事宜，以及特殊的交易方式8、委托人與被評估單位提供的權屬證明、財務會計信息和(二)特殊假設1、假設被評估單位未來將采取的會計政策和編寫此份報告時所采用的會計政3、本次評估假設被評估單位能夠根據(jù)經(jīng)營需要籌措到所需資金，不會因融資5、假設被評估單位所租賃的生產(chǎn)經(jīng)營場地在租賃期滿后可按照市場價格正常評估前，相泰汽車會計報表列示的總資產(chǎn)賬面值為16,330.15萬元，負債賬面(一)資產(chǎn)基礎法評估結果經(jīng)資產(chǎn)基礎法評估，以2024年9月30日為評估基準日，在假設條件成立的前提下，相泰汽車總資產(chǎn)評估值為16,474.11萬元，負債評估值為7,352.73萬元，股東全部權益價值評估值為9,121.38萬元，大寫人民幣：玖仟壹佰貳拾壹萬叁仟捌佰元整，評估增值137.59萬元，增值率1.53%。上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083評估基準日：2024年9月30日金額單位：人民幣萬元12非流動資產(chǎn)345678固定資產(chǎn)凈額9固定資產(chǎn)清理開發(fā)支出長期待攤費用資產(chǎn)總計負債總計凈資產(chǎn)(所有者權益)(二)評估值增減原因分析1、流動資產(chǎn)評估減值210.66萬元，減值率30.86%,減值主要原因如下：1.1存貨對外銷售價格不佳，部分產(chǎn)成品銷售價格低于成本價，上述因素導致2、非流動資產(chǎn)評估增值354.62萬元，增值率2.27%,增值主要原因如下：2.1固定資產(chǎn)評估增值342.21萬元，增值率2.26%;增值主要原因為：房屋建筑物現(xiàn)行建造成本由于人工、材料成本的增長而上??；設備類固定資產(chǎn)的經(jīng)濟使上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：2000832.2無形資產(chǎn)評估增值12.41萬元，增值率28.43%,增值主要原因為：企業(yè)無形資產(chǎn)為外購軟件和賬外專利，評估分別根據(jù)市場詢價和采用重置成本的方法進行評估，導致無形資產(chǎn)增值。3、流動負債增值0.85萬元，增值率0.02%,增值主要原因是評估把短期借款應計提未提的利息納入評估范圍導致增值。4、非流動負債5.52萬元，增值率0.15%,增值主要原因是評估把長期借款應計提未提的利息納入評估范圍導致增值。上述因素綜合導致股東全部權益價值評估增值。評估結論詳細情況見資產(chǎn)評估明細表。(三)有關評估結論使用的其他說明在評估基準日以后的評估結論使用有效期內，如果資產(chǎn)數(shù)量及作價標準發(fā)生變化時，應按以下原則處理：1、當資產(chǎn)數(shù)量發(fā)生變化時，應根據(jù)原評估方法對資產(chǎn)數(shù)額進行相應調整；2、當資產(chǎn)價格標準發(fā)生變化、且對資產(chǎn)評估結果產(chǎn)生明顯影響時，委托人應及時聘請有資格的資產(chǎn)評估機構重新確定評估價值；3、對評估基準日后，資產(chǎn)數(shù)量、價格標準的變化，委托人在資產(chǎn)實際作價時應給予充分考慮，進行相應調整。(四)控制權與流動性對評估對象價值的影響考慮鑒于市場資料的局限性，本次評估未考慮由于控股權和少數(shù)股權等因素產(chǎn)生的溢價或折價。提醒報告使用者注意，股東部分權益并不必然等于股東全部權益與股權比例的乘積。本次采用資產(chǎn)基礎法評估時未考慮缺乏流動性折扣因素對評估對象價值的影上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話傳真編：200083 評估報告使用人在使用本評估報告時，應關注以下特別事項對評估結論可能(一)權屬等主要資料不完整或者存在瑕疵的情形委托人與被評估單位未申報存在產(chǎn)權瑕疵事項。評估人員亦未發(fā)現(xiàn)明顯的產(chǎn)(二)評估基準日存在的法律、經(jīng)濟等未決事項委托人與被評估單位明確說明不存在法律、經(jīng)濟等未決事項。評估人員亦未(三)引用其他機構出具評估報告結論的情況(四)重要的利用專業(yè)報告、聘請專家個人協(xié)助工作的情況評估人員通過合法途徑獲得了以下專業(yè)報告，并參考利用了專業(yè)報告的相關1、鵬盛會計師事務所(特殊普通合伙)上海分所出具的無保留意見的《審計報告》(報告文號：鵬盛(滬)審字【2024】00211號)。委托人就本次經(jīng)濟行為聘請了鵬盛會計師事務所(特殊普通合伙)上海分所對被評估單位2024年1-9月的財務報表進行了審計，于2024年12月23日出具無保留意見的《審計報告》(報告文號：鵬盛(滬)審字【2024】00211號)。本(五)重大期后事項上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路816號C樓電話真編：200083評估基準日至本資產(chǎn)評估報告日，委托人與被評估單位未明確告知其存在對評估結論產(chǎn)生重大影響的事項，本評估機構亦未通過公開信息渠道發(fā)現(xiàn)被評估單位發(fā)生了對評估結論產(chǎn)生重大影響的事項。(六)評估程序受限、資料缺失的有關情況、評估機構采取的彌補措施及對評估結論影響的情況本次資產(chǎn)評估不存在評估程序受限、資料缺失的有關情況。(七)擔保及其或有負債(或有資產(chǎn))等事項的性質、金額及與評估對象的關系截至評估基準日，相泰汽車存在下列抵押、擔保事項：1、2023年5月，相泰汽車與淮北農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司科技支行簽署了編號為1645131220230018號的《流動資金借款合同(金農(nóng)企e貸)》,借款金額為500.00萬元，安徽陶鋁新材料研究院有限公司作為上述借款的擔保人，與淮北農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司科技支行簽署了編號為340618164520230001040號的《最高額保證合同》。本次評估未考慮上述抵押、擔保事項對相關資產(chǎn)評估價值的影響。(八)本次資產(chǎn)評估對應的經(jīng)濟行為中可能對評估結論產(chǎn)生重大影響的瑕疵情形本次資產(chǎn)評估對應的經(jīng)濟行為中，評估人員未發(fā)現(xiàn)可能對評估結論產(chǎn)生重大影響的瑕疵事項。(九)其他需要特別說明的事項1、截止評估基準日，相泰汽車注冊資本欠繳情況如下：1上海申威資產(chǎn)評估有限公司地址：上海市東體育會路81