信用證結(jié)算方式(ppt 178頁).ppt

1、國際結(jié)算第五章 信用證結(jié)算方式,周錦 zj_,國際結(jié)算 International Settlement * 結(jié)算方式,第五章 信用證,2020/10/2,Contents,Contents,第五章 信用證,信用證的基本概念,第五章 第一節(jié) 信用證的基本概念,一、信用證的含義 信用證（Letter of Credit）是銀行作出的有條件的付款承諾。 它是開證銀行根據(jù)申請人（進(jìn)口商）的要求和指示作出的在滿足信用證要求和提交信用證規(guī)定的單據(jù)的條件下，向第三者（受益人、出口商）開立的承諾在一定期限內(nèi)支付一定金額的書面文件。,可見：,信用證的實質(zhì)：一種有條件的銀行付款承諾。 銀行付款條件：受益人在規(guī)定

2、期限內(nèi)，提交符合信用證條款的規(guī)定單據(jù)。 信用證是銀行信用。 開證行付款形式多樣。 銀行的付款方式有三種：,可見：,（1）直接付款（或承兌及付款）用于開證行即期付款信用證、開證行延期付款信用證、開證行承兌信用證 （2）指定另一家銀行付款（或承兌及付款） 用于指定銀行即期付款信用證、指定銀行延期付款信用證、指定銀行承兌信用證 （3）授權(quán)另一家銀行議付用于議付信用證,承付,Honour,Sight Payment,Deferred Payment,Acceptance,Pay at Sight,UndertakingPay at Maturity,AcceptPay at Maturity,相符交單

3、,單 據(jù),信用證,UCP600,ISBP,相符交單,相 符,相 符,相 符,What constitutes a complying presentation? It must comply with: 1) LC terms and conditions 2) UCP600 3) International standard banking practice,審單標(biāo)準(zhǔn)寬松化,單據(jù)A,單據(jù)A,信用證,單據(jù)B,Need not be identical,Must not conflict with,2、信用證的特點：只問L/C，不問合同；只問單據(jù)，不問貨物 1、信用證是一種銀行信用，開證行承擔(dān)第

4、一性付款責(zé)任。 2、信用證是一種自足文件，它不依附于貿(mào)易合同而存在。 3、信用證業(yè)務(wù)是一種純粹的單據(jù)業(yè)務(wù)，它處理的對象是單據(jù)。,信用證的特點,1、開證銀行負(fù)第一性付款責(zé)任 信用證支付方式是一種銀行信用，由開證行以自己的信用做出付款保證，在采用信用證付款時，開證銀行負(fù)首要付款責(zé)任。 信用證開證行的付款責(zé)任，不僅是第一性的，而且是獨立的。,二、信用證的特點,（一）開證銀行承擔(dān)第一付款責(zé)任而且付款責(zé)任是獨立的。,能否以開證申請人破產(chǎn) 倒閉為理由拒付,匯票付款人： 銀行,開 證 行,出 口 地 行,償 付 行,能否以開證申請人破產(chǎn) 倒閉為理由拒付,開證行保證條款,案例分析：,某出口公司收到一份國外開來

5、的L/C，出口公司按L/C規(guī)定將貨物裝出，但在尚未將單據(jù)送交當(dāng)?shù)劂y行議付之前，突然接到開證行通知，稱開證申請人已經(jīng)倒閉，因此開證行不再承擔(dān)付款責(zé)任。 問：出口公司如何處理？,2、信用證是一項自足的文件,信用證雖然是根據(jù)買賣合同開立的，似乎與買賣合同是相關(guān)聯(lián)的，但它是一項約定，是開證行與受益人之間的約定，它是獨立于有關(guān)契約之外的契約。 信用證一經(jīng)開立，就成為獨立于買賣合同之外的另一契約。,信用證是獨立于合同的自足性文件。,貿(mào)易合同信用證申請書信用證 進(jìn) 出 進(jìn) 開 開 各 口 口 口 證 證 有 商 商 商 行 行 關(guān) 方,、貿(mào)易合同信用證（？）,、信用證開立的依據(jù),銀行能否以單據(jù)、貨物與合同不

6、符，提出拒付？,案例分析：,我某公司從國外進(jìn)口一批鋼材，貨物分兩批裝運，每批分別由中國銀行開立一份L/C。第一批貨物裝運后，賣方在有效期內(nèi)向銀行交單議付，議付行審單后，即向外國商人議付貨款，然后中國銀行對議付行作了償付。我方收到第一批貨物后，發(fā)現(xiàn)貨物品質(zhì)與合同不符，因而要求開證行對第二份L/C項下的單據(jù)拒絕付款，但遭到開證行拒絕。 問：開證行這樣做是否有道理？,案例分析,國內(nèi)某出口公司收到香港某銀行所開立的不可撤銷的跟單信用證，申請人為香港某進(jìn)口公司。信用證中關(guān)于貨物的包裝條款為：“均以三夾層盛放，每箱凈重10公斤，2箱一捆”。銷售合同則要求：“均以三夾層盛放，每箱凈重10公斤，2箱一捆，外套

7、麻袋”。信用證與銷售合同規(guī)定不符。受益人按信用證要求進(jìn)行包裝，并使得貨物在規(guī)定的時間內(nèi)抵達(dá)香港。但卻遭到開證行拒付，理由是進(jìn)口商發(fā)現(xiàn)貨物包裝與銷售合同不符。試問開證行的做法錯在哪里？,分析 在信用證結(jié)算中，信用證與銷售合同是獨立的，開證行不受銷售合同的約束，因此開證行的付款責(zé)任也獨立于進(jìn)口商的付款責(zé)任。只要受益人在信用證規(guī)定的期限內(nèi)提交了符合信用證條款的單據(jù)，開證行就必須付款，即使受益人未完全履行銷售合同下的義務(wù)。,3、信用證業(yè)務(wù)是一種純粹的單據(jù)業(yè)務(wù),銀行在采用信用證支付方式時，實行的是憑單付款的原則，即只要受益人提交的單據(jù)符合信用證條款，就履行其付款的責(zé)任，而不問貨物的實際情況。 如果進(jìn)口人

8、付款后發(fā)現(xiàn)貨物有缺陷，可憑單據(jù)向有關(guān)責(zé)任方提出損害賠償要求,而與銀行無關(guān)。 值得注意的是，銀行雖有義務(wù)“合理小心地審核一切單據(jù)”，但開證銀行只是根據(jù)表面上符合信用證條款的單據(jù)付款。簡而言之，銀行要求的是“單單一致，單證一致”。,銀行付款遵循“嚴(yán)格相符（單證一致，單單一致）”（the doctrine of strict compliance）的原則,表面（On face)一致的原則。,1、銀行對任何單據(jù)的形式、完整性、準(zhǔn)確性、真實性、偽造或法律效力，以及對單據(jù)上所載的或附加的一般或特殊條件，概不負(fù)責(zé)。 2、銀行對由于任何消息、信函或者單據(jù)在傳送過程中發(fā)生延誤或遺失而引起的后果，或者任何電信在傳

9、遞過程中發(fā)生延誤、殘缺或者其他錯誤的，概不負(fù)責(zé)。銀行對專門性術(shù)語的解釋或翻譯上的錯誤，也不負(fù)責(zé)，并保留轉(zhuǎn)遞信用證條款而不翻譯的權(quán)利。 3、銀行對由于不可抗力所引起的后果，概不負(fù)責(zé)。 4、銀行不受買賣合同的約束和影響，不負(fù)責(zé)買賣合同的履行情況及買賣當(dāng)事人的資信等。對單據(jù)中有關(guān)貨物的描述、數(shù)量、重量、品質(zhì)、包裝、交貨、價格，或者貨物的發(fā)貨人、承運人、保險人或者其他任何人的誠信及疏忽，償付能力或者資信情況，也不負(fù)責(zé)。 5、銀行為了執(zhí)行申請人的指示，利用另一家銀行或者其他銀行的服務(wù)而發(fā)生的一切風(fēng)險和費用應(yīng)由申請人承擔(dān)，銀行不承擔(dān)義務(wù)和責(zé)任。,銀行責(zé)任的免除,二、信用證的契約安排 在跟單信用證業(yè)務(wù)中存在

10、著三方的契約安排： 買賣雙方（即申請人和受益人）間的銷售合同； 開證申請人與開證行間的開證申請書，還包括開證協(xié)議、擔(dān)保協(xié)議等； 開證行與受益人間的信用證，若存在保兌行，則保兌行與受益人間仍存在信用證的契約安排。,L/C的契約安排,三個契約在法律上彼此獨立，相互之間沒有約束力 但彼此之間有聯(lián)系,受益人 （出口商）,開證申請人 （進(jìn)口商）,開證行,買賣合同,開證申請書,信用證,保兌行,二、信用證的契約安排 這三方面契約中的每一項都是獨立的： 首先，受益人不得利用銀行與銀行之間或開證行與申請人之間存在的契約關(guān)系。 其次，申請人因與開證行或與受益人間的關(guān)系而產(chǎn)生的索償或抗辯不得影響銀行的付款承諾。,例

11、如：,開征申請書寫明貨物為“Grade A”，而開征行在信用證中漏掉了此項內(nèi)容，雖然單證相符，但申請人追究開征行責(zé)任，拒絕付款贖單，此時開征行仍應(yīng)對外付款。 雖然單證相符，一申請人由于受益人以前一筆出口貨物的索賠尚未解決，要求開征行拒付，用這筆貨物來抵償該索賠款。開征行不應(yīng)答應(yīng)開征申請人這一要求，而應(yīng)及時對外付款。,根據(jù)信用證的開立方式及記載內(nèi)容不同，可將信用證分為信開本信用證和電開本信用證。,三、信用證的形式和內(nèi)容,2020/10/2,信用證的形式,全電本,簡電本,SWIFT本,跟單信用證開證申請書格式 信用證開立方式 1、信開(by airmail) 2、電開(by telecommuni

12、cation) （1）簡電開證（by brief cable）： 通常只用于預(yù)先通知，不具法律效力，開證行應(yīng)盡快寄送證實書。 電文有時注明：Please notify beneficiary that we issue an Irrevocable Credit No. xxx Details to follow.,案例分析：某公司出口一批冷凍魚，7月16日接到通知行轉(zhuǎn)來的一張信用證簡電通知。簡電通知中表明了L/C號碼、商品的品名、數(shù)量和價格等項目，并說明“詳情后告”。我公司收到簡電通知后急于出口，于7月20日按簡電通知中規(guī)定的數(shù)量裝運出口。在貨物裝運后制作單據(jù)時，收到了通知行轉(zhuǎn)來的一張L/C

13、證實書，證實書中規(guī)定的數(shù)量與簡電通知中的數(shù)量不符。 問：我方應(yīng)按信用證證實書的規(guī)定還是按簡電通知書的規(guī)定制作單據(jù)？它們之間存在的差異應(yīng)如何處理？,簡電本不是有效的L/C文件，不能作為交單議付的依據(jù)。,Case,我某公司與外商按 CIF 條件簽訂一筆大宗商品出口合同，合同規(guī)定裝運期為 8月份，但未規(guī)定具體開證日期。外商拖延開證，我方見裝運期快到，從 7 月底開始，連續(xù)多次電催外商開證，直到 8月 5日，外商才發(fā)簡電開證，我方怕誤裝運期，急忙按簡電辦理裝運。 8 月 28 日，外商開來信用證正本，正本上對有關(guān)單據(jù)作了與合同不符的規(guī)定。我方審證時未予注意，通過銀行議付，銀行也未發(fā)現(xiàn)，但開證行以單證不

14、符為由，拒付貨款。我方以貨物及單據(jù)均與合同相符為由，根據(jù)合同要求買方付款，經(jīng)過多次交涉未果，最后該批貨物被港口海關(guān)拍賣處理，使我方遭受款貨兩空的損失。 問題你認(rèn)為我方應(yīng)從中吸取哪些教訓(xùn)？,分析 （1）在出口業(yè)務(wù)中，一般應(yīng)明確規(guī)定買方開到信用證的期限，而在本合同中卻未作此項規(guī)定，欠妥。 （2）裝運期為 8 月份，而出口公司直到 7 月底才開始催證，為時過晚。 （3）8月 5日收到簡電通知后，即忙于裝船，過于草率。要知道，簡電開證是無效的，開證行不受其約束。,（4）以信用證付款的交易，即使合同中未規(guī)定開證期限，按慣例買方有義務(wù)不遲于裝運期開始前一天將信用證送達(dá)賣方，而本案的信用證遲至裝運期開始后第

15、 28天才送達(dá)，顯然違反慣例。我出口公司理應(yīng)向外商提出異議，并保留以后索賠的權(quán)利，而我方對此卻只字未提。 （5）收到信用證理應(yīng)認(rèn)真地、逐字逐句地加以審核，而我方工作竟如此疏忽大意。 （6）發(fā)生爭議時理應(yīng)做好貨物的保全工作，而本案的貨物最后竟然被港口海關(guān)拍賣處理，我方對爭議的處理工作是如此的不到位，應(yīng)引以為戒。,（2）全電開證 （by full cable） 電報全文為完整的信用證內(nèi)容，具備法律效力，無需另寄證實書。 電文有時注明：This cable is the operative Credit instrument and no mail confirmation （證實書）will fo

16、llow.,（3）SWIFT開證 SWIFT電訊分十大類，每一類又分若干報文格式（Message Type，簡稱MT），每一種報文格式又有一些項目（Field）組成。 MT700/701格式用于開立信用證，MT707格式用于修改信用證。,2020/10/2,Contents,第五章 信用證,信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人及相互關(guān)系,1、開證申請人（Applicant）或開證人（Opener) 2、開證行（Opening Bank, Issuing Bank） 3、通知行（Advising Bank, Notifying Bank ） 通知行只負(fù)責(zé)鑒別L/C的真實性，不承擔(dān)其他義務(wù)。 4、受益人（Benef

17、iciary） 5、議付行（Negotiating Bank）、押匯銀行或貼現(xiàn)銀行 6、付款行（Paying Bank） 7、保兌行（Confirming Bank ） 保兌銀行具有與開證銀行相同的責(zé)任和地位。 8、償付行（Reimbursement Bank ) 償付行的償付不視為開證行終局性的付款，因為償付行不審查單據(jù)。若開證行見單后發(fā)現(xiàn)單證不符，可向議付行或付款行追索貨款。,信用證當(dāng)事人,一、開證申請人(APPLICANT) 二、受益人(BENEFICIARY) 三、開證行(ISSUING BANK/OPENING BANK) 四、通知行(ADVISING BANK) 五、付款行(PAY

18、ING BANK) 六、承兌行(ACCEPTED BANK) 七、議付行(NEGOTIATING BANK) 八、償付行(REIMBERSING BANK) 九、保兌行(CONFIRMING BANK),指定銀行 Nominated Bank,基本 當(dāng)事人,申請人,開證行,通知行,受益人,保兌行,償付行,承兌行 /付款行,議付行,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,（一）開證申請人（Applicant） 指向銀行申請開立信用證的人，即進(jìn)口人或?qū)嶋H買主。 1、按合同規(guī)定的時間申請開證。 2、 合理指示開證。 3、提供開證擔(dān)保(Secured agreement for Letter Of Cre

19、dit)。 4、支付開證與修改的有關(guān)費用。 5、向開證行付款贖單。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,（二）開證行（Issuing Bank） 指接受開證申請人的委托，開立信用證的銀行，它承擔(dān)保證付款的責(zé)任，開證行一般是進(jìn)口人所在地的銀行。 1、遵照開證申請人指示開立和修改信用證。 2、合理、小心地審核單據(jù)。 3、承擔(dān)第一性、獨立的付款責(zé)任。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,（三）受益人（Beneficiary） 指信用證上所指定的有權(quán)使用該證的 人。即出口人或?qū)嶋H供貨人。 1、審核信用證條款。 2、及時提交正確、完整的單據(jù)。 3、要求開證行付款、承兌或議付。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)

20、的當(dāng)事人,（四）通知行（Advising Bank） 指受開證行的委托，將信用證轉(zhuǎn)交出口人的銀行。它只證明信用證的真實性，并不承擔(dān)其他義務(wù)。 通常是出口人所在地的銀行。 如果通知行同意通知信用證，就得合理小心地審核信用證的表面真實性，必須對信用證的表面真實性負(fù)責(zé)。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,（五）議付行（Negotiation Bank） 指愿意買入受益人交來跟單匯票的銀行。它可以是指定的銀行，也可以是非指定的銀行，由信用證的條款來決定。 議付行是根據(jù)受益人的要求和提供的單據(jù)，在核實單證相符后向受益人墊款，并向付款行或償付行索回墊款的銀行。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,（六）

21、保兌行（Confirming Bank） 指根據(jù)開證銀行的請求在信用證上加以保兌的銀行。保兌銀行在信用證上加具保兌后，即對信用證獨立負(fù)責(zé)，承擔(dān)必須付款或議付的責(zé)任。 保兌行有權(quán)對信用證修改部分不保兌，若不同意保兌，必須趕快將此情況通知開證行或受益人； 如果保兌行同意信用證修改內(nèi)容，則自通知修改書之時起對信用證負(fù)有不可撤銷的義務(wù)。 如果保兌行只同意對同一修改書中的部分內(nèi)容加具保兌，這種同意無任何效力。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,（六）保兌行（Confirming Bank） 在單證相符條件下，保兌行與開證行都是第一性付款人 。保兌行付款后只能向開證行索償，如果開證行倒閉或無理拒付，保兌

22、行無權(quán)向受益人或其他前手追索票款。 保兌行有權(quán)拒收有不符點的單據(jù)，但必須明白無誤地向受益人聲明這一態(tài)度。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,（七）付款行（Paying Bank） 指信用證上指定的付款銀行。一般是開證銀行，也可以是它指定另一家銀行，根據(jù)信用證的條款來決定。 付款行一經(jīng)接受開證行的代付委托，它的審單付款責(zé)任與開證行一樣，也屬于“終局性”的，如發(fā)現(xiàn)不符點應(yīng)即拒付，但一旦驗單付款，即不得向受益人追索。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,（八）償付行（Reimbursing Bank） 指接受開證銀行在信用證中的委托，代開證行償還墊款的第三國銀行，即開證行指定的對議付行或代付行進(jìn)行

23、償付的代理人。 償付行是根據(jù)它與開證行簽訂的償付協(xié)議辦理支付的，如果開證行沒有存款或存款不足，又無透支協(xié)議，則償付行有權(quán)拒付。 償付協(xié)定實際上是開證行與償付行之間的委托代理合同，所以償付費用一般應(yīng)由開證行承擔(dān)。,償付行,償付行 Reimbursing Bank 是開證銀行指定的對議付行或付款行進(jìn)行償付的代理人。(結(jié)算貨幣為第三國貨幣),議付行,開證行,償付行,寄單,索償,中國銀行CNY,東京銀行JPY,花旗銀行USD,USD,償付,問題理解,償付行付款后，開證行發(fā)現(xiàn)單證不符，開證行是否應(yīng)向償付追回貨款？,2020/10/2,償付行,不審核單據(jù)，也不接受單據(jù)。 見索即付，而不要求單證一致的證明。

24、 償付有追索權(quán)，但不能向償付行追索。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系 （一）開證申請人與受益人 開證申請人與受益人在一筆信用證業(yè)務(wù)中的關(guān)系是建立在銷售合同基礎(chǔ)上的契約關(guān)系，銷售合同是約束其在合同項下行為的基礎(chǔ)契約，開證申請人與受益人必須履行合同義務(wù)并享有合同賦予的權(quán)利。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系 （二）開證行與開證申請人 開證行與開證申請人之間的關(guān)系是建立在開證申請書基礎(chǔ)上的契約關(guān)系。 若開證申請人能夠提供償付信用證金額的開證擔(dān)保，并履行了申請開證的一切手續(xù)之后，該銀行即以開出信用證的形式同意提供這種付款承諾。,第五章 第二

25、節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系 （三）開證行與通知行 開證行與通知行之間屬委托代理關(guān)系，兩者間通常訂有業(yè)務(wù)代理協(xié)議。 開證行是委托信用證通知的委托人，通知行是接受開證行的委托履行信用證通知義務(wù)的受托人。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系 （四）開證行與受益人 開證行與受益人之間雖然不存在直接的契約關(guān)系，但開證行一旦以開出不可撤銷信用證的形式，向受益人承擔(dān)對表面合格單據(jù)不可推卸的付款責(zé)任后，雙方之間即產(chǎn)生了事實上的契約關(guān)系，其權(quán)利與義務(wù)建立的基礎(chǔ)即信用證條款。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系 （五）開證行與保兌行

26、開證行與保兌行之間屬根據(jù)業(yè)務(wù)代理協(xié)議產(chǎn)生的委托代理關(guān)系。 當(dāng)開證行邀請或委托一家銀行以該行的名義保付信用證時，該銀行有權(quán)接受委托，亦有權(quán)拒絕接受委托。若為前者，該行即成為信用證的保兌行，應(yīng)承擔(dān)保兌行的全部責(zé)任義務(wù)，并享有相應(yīng)權(quán)利。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系 （六）通知行與受益人 若通知行不承擔(dān)保兌責(zé)任，其與受益人無直接或事實上的契約關(guān)系。 通知行只是按照開證行的委托，將確認(rèn)為真實有效的信用證迅速、準(zhǔn)確地通知受益人，而不負(fù)除此以外的其他責(zé)任。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系 （七）開證行與議付行 開證行與議付行之間不存在直接的

27、契約關(guān)系。 由于議付行根據(jù)開證行的邀請與付款承諾向受益人墊付款項，開證行有義務(wù)對議付行提交的表面合格的單據(jù)付款，有權(quán)拒付不合格單據(jù)。 在開證行拒付的情況下，議付行作為正當(dāng)持票人并根據(jù)其與受益人之間的協(xié)議，對受益人享有追索權(quán)。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系 （八）議付行與受益人 議付行與受益人之間屬票據(jù)關(guān)系和融資關(guān)系。 議付行根據(jù)開證行的邀請對受益人提交的合格匯票、單據(jù)進(jìn)行議付墊款屬票據(jù)買賣行為。 受益人作為匯票的出票人和出讓者向議付行轉(zhuǎn)讓跟單匯票，議付行以單據(jù)為抵押議付墊款后即成為跟單匯票的受讓者及正當(dāng)持票人。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)

28、事人之間的關(guān)系 （九）保兌行與受益人 保兌行對受益人具有與開證行相同的權(quán)利義務(wù)，兩者之間存在著事實上的契約關(guān)系，這一關(guān)系確立的基礎(chǔ)即是保兌行在開證行開立的信用證上加注了“保兌”字樣。,第五章 第二節(jié) 信用證業(yè)務(wù)的當(dāng)事人,信用證主要當(dāng)事人之間的關(guān)系 （十）開證行與付款行 開證行與付款行之間為業(yè)務(wù)代理關(guān)系。 付款行是開證行的付款代理人，它根據(jù)兩行間的業(yè)務(wù)代理協(xié)議承擔(dān)代理付款責(zé)任。,Contents,第五章 信用證,信用證的業(yè)務(wù)流程,Beneficiary 受益人,Applicant 申請人,通知 / 議付銀行,跟單信用證業(yè)務(wù)流程,開證/付款銀行,信用證示例,跟單信用證匯票,SWIFT MT700

29、FORM,L/C的主要內(nèi)容,1、注意開證時間，合同中應(yīng)明確規(guī)定開證時間；若未規(guī)定，買方應(yīng)在合理時間內(nèi)開立L/C。,L/C的主要內(nèi)容,案例分析：我某公司與歐洲某客戶達(dá)成一筆圣誕節(jié)應(yīng)季禮品的出口交易。合同規(guī)定的交貨期為2009年12月1日前，但未對買方的開證時間予以規(guī)定。賣方于2009年11月上旬開始向買方催開L/C，經(jīng)多次催證，買方于11月25日將L/C開抵我方。我方于12月5日將貨物裝運完畢，當(dāng)我方向銀行提交單據(jù)時遭到銀行拒付。 問：（1）銀行拒付有無道理？為什么？（2）此案例中，我方有哪些失誤？,L/C的主要內(nèi)容,2、注意L/C中三個重要期限之間的關(guān)系,L/C的主要內(nèi)容,（1）L/C的有效期

30、 （2）L/C的裝運期 一般應(yīng)明確規(guī)定裝運期；若只有有效期而無裝運期，可理解為二者為同一天，即“雙到期”。 （3）L/C的交單期 根據(jù)UCP600的規(guī)定：銀行拒絕接受遲于運輸單據(jù)21天提交的單據(jù)，但無論如何交單期不得晚于L/C的有效期。,一般信用證有效期至規(guī)定的裝運期后第15天；未規(guī)定有效期的L/C無效。,案例分析：,國外開來不可撤銷L/C，證中規(guī)定最遲裝運期為2009年12月31日，議付有效期為2010年1月15日。我方按證中規(guī)定的裝運期完成裝運，并取得簽發(fā)日為12月10日的提單，當(dāng)我方備齊議付單據(jù)于1月4日向銀行議付時，遭銀行拒付。 問：銀行拒付是否有道理？為什么？,信用證交易流程,船運公

31、司,開證申請人,受益人,開證行/付款行,通知行/議付行,1 貿(mào)易合同,2 開證申請書,3 開立信用證,4 通知信用證,5 裝 貨,12 提 貨,6 交單,7 審單付款,8 寄單索償,9 審單付款,10 審單付款,11 交單,銀行審單工作日,交單日,信用證業(yè)務(wù)案例,案例背景 信用證類型：遠(yuǎn)期承兌信用證 適用：UCP600 開證行：Bank of America, Shanghai Branch (SWIFT: BOFACNSH) 通知行：Sumitomo Mitsui Banking Corp, Japan (SWIFT: SMBCJPJTOSA) 交單行：Sumitomo Mitsui Ban

32、king Corp, Japan (SWIFT: SMBCJPJTOSA) 申請人：SHANGHAI ABC ELECTRONIC MATERIAL LTD. 受益人：DENKI SHOJI CO., LTD 有效地：Japan,案情簡介 DENKI SHOJI公司于2007年6月售與上海ABC電子材料公司一批貨物。合同簽訂后，上海ABC公司經(jīng)開證行如期開來一份不可撤銷遠(yuǎn)期承兌信用證，金額為135 000.00美元。開證行是Bank of America, Shanghai Branch，通知行是Sumitomo Mitsui Banking Corp, Japan。 DENKI SHOJI公

33、司收到信用證后于裝運期8月20日前（8月9日）備貨出運。運輸方式是海運，即從日本橫濱港運往上海港。 8月10日DENKI SHOJI公司備齊全套出口單據(jù)寄交Sumitomo Mitsui Banking Corp, Japan審核。 Sumitomo Mitsui Banking Corp, Japan審單后認(rèn)為單據(jù)無不符點，遂向開證行寄單索匯。,8月16日，開證行收到交單行寄來的單據(jù)后，依據(jù)信用證審核單據(jù)，認(rèn)為該交單為相符交單，并向開證申請人提示單據(jù)。 申請人接受單據(jù)，向開證行遞交付款或承兌委托書，要求開證行對外承兌，并取得單據(jù)。 8月23日，開證行向交單行發(fā)送MT799報文，承諾于2007

34、年9月10日支付款項。 9月10日，開證行按照交單行面函上的付款指示，將該筆信用證業(yè)務(wù)項下的貨款劃入交單行賬戶。,流程詳解 1. 雙方簽訂銷售合同 2. 進(jìn)口商向開證行申請開立信用證 3. 開證行將信用證開抵通知行,CONTRACT,APPLICATION,L/C,4. 通知行向出口商通知信用證 5. 出口商審核信用證 6. 出口商準(zhǔn)備單據(jù)，提交交單行,ADVICE,L/C ANALYSIS SHEET,DRAFT, INV, P/ L, C/O, I/P, B/L, CERT,7. 交單行繕制交單面函，向開證行寄單請求付款 8. 開證行審單無誤向交單行付款 9. 進(jìn)口商向開證行付款，取得單據(jù)

35、,交單面函,信用證單據(jù)通知書; 銀行承兌電文; 銀行付款電文,付款或承兌委托書/拒絕說明,2020/10/2,Contents,第五章 信用證,信用證的種類,2020/10/2,信用證的種類,光票信用證,跟單信用證,不可撤銷信用證,可撤銷信用證,保兌信用證,不保兌信用證,即期付款信用證,延期付款信用證,承兌信用證,議付信用證,可轉(zhuǎn)讓信用證,不可轉(zhuǎn)讓信用證,背對背信用證,對開信用證,循環(huán)信用證,預(yù)支信用證,光單信用證和跟單信用證 光票信用證(C1ean Credit)是指憑不附帶貨運單據(jù)的匯票(即光票)付款的信用證。 光票信用證可以用于貿(mào)易結(jié)算和非貿(mào)易結(jié)算兩個領(lǐng)域。在貿(mào)易結(jié)算中，主要用于貿(mào)易從屬

36、費用的結(jié)算。在非貿(mào)易結(jié)算中，主要有旅行信用證。,光單信用證和跟單信用證 跟單信用證(Documentary Credit)是指憑附帶貨運單據(jù)的匯票(即跟單匯票)或僅憑貨運單據(jù)付款的信用證。 銀行通過對物權(quán)單據(jù)的控制來控制貨物所有權(quán)，通過轉(zhuǎn)移物權(quán)單據(jù)來轉(zhuǎn)移貨物所有權(quán)；據(jù)單據(jù)提供信貸，擔(dān)保付款。 在國際貿(mào)易結(jié)算中所使用的信用證絕大部分為跟單信用證。,案例分析：,我某公司與國外客商簽定了一份出口棉織品的合同，合同中規(guī)定采用L/C付款，裝運期為10月份。由于雙方的疏忽，合同未規(guī)定L/C是否可撤銷。我方收到國外客戶開來的L/C后，發(fā)現(xiàn)該證也未規(guī)定L/C是否可撤銷。 問：該證是否要經(jīng)過修改才可使用？,根據(jù)

37、UCP600規(guī)定， 信用證都是“不可撤銷”的。,保兌信用證和不保兌信用證 另一家銀行對這張信用證作了付款保證，該信用證即為保兌信用證(Confirmed LC)。 保兌行對受益人負(fù)有第一性的付款責(zé)任，受益人可憑表面合格的單據(jù)直接向保兌行提出付款要求。,保兌信用證 由于有兩家銀行的雙重保證，所以對出口人的安全收匯比較有利。 保兌行不能片面撤銷其保兌，即使開證行倒閉或無理拒付，保兌行必須議付或代之付款，而且不能向受益人追索。 保兌行通常由通知行擔(dān)任，當(dāng)然，也可以是出口地的其他銀行或第三國銀行。,案例分析：, 我某公司收到國外開來的不可撤銷L/C，由設(shè)在我國的某外資銀行通知并加以保兌。我方在貨物裝運

38、后，正擬將有關(guān)單據(jù)交銀行議付時，忽接外資銀行通知，由于開證銀行擬宣布破產(chǎn)，該行不再承擔(dān)對L/C的付款責(zé)任。 問：我方應(yīng)如何處理？,保兌信用證和不保兌信用證 不保兌信用證(Unconfirmed LC)是指只有開證行的付款保證；沒有另一家銀行承擔(dān)保證兌付責(zé)任的信用證。 不保兌信用證的開證行將獨立承擔(dān)信用證項下有條件的第一性付款責(zé)任。,即期付款信用證 延期付款信用證 承兌信用證 （根據(jù)受益人交單給指定銀行向它辦理結(jié)算時付款方式的不同來劃分）,即期付款信用證(Sight Payment LC)是指開證行或指定的付款行收到與信用證條款相符的單據(jù)即予以付款的信用證。 by payment at sigh

39、t,即期付款信用證，按照付款行和到期地點的不同，還可做以下細(xì)分 1、進(jìn)口地付款，進(jìn)口地到期。 2進(jìn)口地付款，出口地到期。 3第三國付款，出口地到期。 4出口地付款，出口地到期。,遠(yuǎn)期付款又不需要匯票的信用證，稱為延期付款信用證(Deferred Payment LC)。 這種信用證一般不要求受益人開立匯票，而僅僅規(guī)定受益人交單后若干天付款，或貨物裝船后若干天付款(通常以提單簽發(fā)日期作為裝船日期)，在某一固定的將來日期付款。 by deferred payment at,延期付款信用證 特點： 1、 開證行在信用證規(guī)定貨物裝船后若干天付款或開證行見單后若干天付款 2、賣方不能利用貼現(xiàn)市場資金 3

40、、不開匯票 4、貨價較高,承兌信用證 遠(yuǎn)期付款并需要開立匯票的信用證就是承兌信用證(Acceptance LC)。by acceptance 這種信用證要求受益人開立以指定銀行為付款人的遠(yuǎn)期匯票，連同規(guī)定單據(jù)向指定銀行作承兌交單，該行確認(rèn)匯票和單據(jù)表面合格后，即收下單據(jù)并將已承兌的匯票交還給受益人(或受益人的委托銀行)，負(fù)責(zé)到期付款。,五種信用證的比較,可轉(zhuǎn)讓信用證、不可轉(zhuǎn)讓信用證 可轉(zhuǎn)讓信用證(Transferable LC)是指開證行授權(quán)指定的轉(zhuǎn)讓行(即被授權(quán)付款、承兌或議付的銀行)，在原受益人(即第一受益人)的要求下，將信用證的可執(zhí)行權(quán)利(即裝運貨物、交單取款的權(quán)利)全部或部分轉(zhuǎn)讓給一個

41、或數(shù)個第三者（即第二受益人)的信用。,可轉(zhuǎn)讓信用證、不可轉(zhuǎn)讓信用證 可轉(zhuǎn)讓信用證必須在信用證中注明“可轉(zhuǎn)讓”字樣。 可轉(zhuǎn)讓信用證只能轉(zhuǎn)讓一次，即只能由第一受益人轉(zhuǎn)讓給第二受益人，第二受益人不能再要求轉(zhuǎn)讓給第三受益人，但可再轉(zhuǎn)讓給第一受益人。 在實際業(yè)務(wù)中，要求開立可轉(zhuǎn)讓信用證的第一受益人，通常是中間商。,轉(zhuǎn)讓信用證轉(zhuǎn)讓的次數(shù),轉(zhuǎn)讓次數(shù),一 次,A B ,B A C,A B A ,A B C ,可轉(zhuǎn)讓信用證變動內(nèi)容,變動內(nèi)容,減少、縮短,增加,改變,投保百分比,受益人、申請人名稱,金 額,單 價,到期日,裝運期,最后交單期,The draft drawn by the first benefic

42、iary is as follows:,可轉(zhuǎn)讓信用證流程,3 申請轉(zhuǎn)讓 信用證,10 付款贖單,1 申請開立可轉(zhuǎn)讓信用證,13 付款,12 付款,11 付款,9 更換單據(jù),6 運貨,出口商/ 第二受益人,進(jìn)口商,開證行/轉(zhuǎn)讓行,通知行,5 通知已轉(zhuǎn)讓信用證,4 開立已轉(zhuǎn)讓信用證,2 通知可轉(zhuǎn)讓信用證,8 交單,7 交單,中間商/ 第一受益人,可轉(zhuǎn)讓信用證流程圖（開證行為轉(zhuǎn)讓行）,可轉(zhuǎn)讓信用證、不可轉(zhuǎn)讓信用 不可轉(zhuǎn)讓信用證(Non-transferable LC)是指受益人不能將信用證的可執(zhí)行權(quán)利轉(zhuǎn)讓給他人的信用證。,凡信用證中末注明“可轉(zhuǎn)讓”字樣， 均視為不可轉(zhuǎn)讓信用證。,案例分析：, A與B

43、兩家食品進(jìn)出口公司共同對外成交出口貨物一批，雙方約定各交貨50%，各自結(jié)匯，由B公司對外簽定合同。事后，外商開來以B公司為受益人的不可撤銷信用證，證中未注明“可轉(zhuǎn)讓”字樣，但規(guī)定允許分批裝運，B公司收到L/C后，及時通知了A公司，兩家按照L/C的規(guī)定各出口了50%的貨物并以各自的名義制作有關(guān)的結(jié)匯單據(jù)。 問：兩家的做法是否妥當(dāng)？他們能否順利結(jié)匯？為什么？,背對背信用證 背對背信用證（Back to Back LC)又稱對背信用證，是指一張信用證的受益人以這張信用證為保證，要求該證的通知行或其他銀行在該證的基礎(chǔ)上，開立一張以本地或第三國的實際供貨人為受益人的新證，這張新證就是背對背信用證，它是一

44、種從屬性質(zhì)的信用證。,背對背信用證 背對背信用證（Back to Back LC) 例:A公司售貨給香港B公司,B公司售貨給美國C司,則,C向B 開證,B向A 開證,B向銀行申請開證時,將原證交銀行作為開新證的擔(dān)保。,背對背信用證 背對背信用證（Back to Back LC) 對背信用證通常是由中間商轉(zhuǎn)售他人貨物，從中圖利，或者是兩國不能直接辦理進(jìn)出口貿(mào)易時需通過第三國商人溝通而開立的。 對背信用證的內(nèi)容除開證人、受益人、金額、單價、裝運期限、有效期限等有變動外，其他條款一般與原證相同。,背對背信用證業(yè)務(wù)流程,可轉(zhuǎn)讓信用證與對背信用證,相同點：適用于中間貿(mào)易 不同點：,對開信用證 一國的出口

45、商向另一國的進(jìn)口商輸出商品，同時又向他購進(jìn)貨物，這樣可把一張出口信用證和一張進(jìn)口信用證掛起鉤來，使其相互聯(lián)系，互為條件，這種做法稱為對開信用證(Reciprocal LC)。,對開信用證(Reciprocal LC)。 對開信用證一般用于易貨貿(mào)易、來料加工和補償貿(mào)易中。 對開信用證的特點是：第一張信用證的受益人和申請人分別是第二張回頭信用證的申請人和受益人，第一張信用證的開證行和通知行分別是第二張回頭信用證的通知行和開證行。,對開信用證,對開信用證(Reciprocal LC) 例:我公司從國外A公司進(jìn)口一套啤酒生產(chǎn)線,價值50萬美元,約定以啤酒償還設(shè)備款,A商應(yīng)購買我50萬美元啤酒,先由我方

46、開出一張50萬美元遠(yuǎn)期信用證,3個月后付款給A 公司,3個月內(nèi),生產(chǎn)線安裝好,生產(chǎn)出啤酒向A公司出口,由A公司開出即期信用證給我方,我方發(fā)貨即可。,循環(huán)信用證 循環(huán)信用證(Revolving LC) 是指信用證的全部或部分金額被使用以后仍可恢復(fù)到原金額，繼續(xù)被使用的信用證。,循環(huán)信用證 循環(huán)信用證(Revolving LC) 循環(huán)信用證主要適用于大宗商品交易。一般用于合同需要在較長時間內(nèi)分批履行的情況下，進(jìn)口人可以節(jié)省逐筆開證的手續(xù)和費用，減少押金；有利于資金周轉(zhuǎn)；出口人可以減少逐批催證、審單、改證等手續(xù)。,循環(huán)信用證 循環(huán)信用證(Revolving LC) 可分為： 按時間循環(huán)信用證是指信用

47、證的受益人在一定的時間內(nèi)可多次支取信用證規(guī)定金額的信用證。 按金額循環(huán)信用證是指信用證金額議付后仍恢復(fù)到原金額可再使用，直至用完規(guī)定的總金額為止的信用證。,循環(huán)信用證(Revolving LC) 按金額循環(huán)信用證： (1)自動循環(huán)使用，即信用證在規(guī)定時期內(nèi)使用后，無需等待開證行通知即自動恢復(fù)到原金額。 (2)通知循環(huán)使用，即每期用完一定金額后，必須等待開證行通知，信用證才恢復(fù)到原金額繼續(xù)使用。 (3)定期循環(huán)使用，即受益人每次裝貨議付后每隔一定期限，若開證行未提出不能恢復(fù)原金額的通知，信用證便自動恢復(fù)到原金額，并可繼續(xù)使用。適用于定期定量的供應(yīng)貨物方式。又分為可累積定期循環(huán)信用證和不可累積定期

48、循環(huán)信用證。,預(yù)支信用證 預(yù)支信用證(Anticipatory LC) 是允許出口商在裝貨交單前，可預(yù)先支取全部或部分貨款的信用證。 預(yù)支信用證開證人付款在先，受益人交單在后，實際上是開證申請人對出口人的資金融通。,預(yù)支信用證 預(yù)支信用證(Anticipatory LC) 預(yù)支信用證分為全部預(yù)支和部分預(yù)支兩種。 出口人憑光票預(yù)支，等到出口人交單后，代付行付給剩余貨款，扣除預(yù)支貨款的利息。 如果出口人取得貨款以后不交單，則代付行可向開證行提出還款要求，開證行保證償還代付行的本息，然后向開證申請人追索此款。,預(yù)支信用證通常在下列情況下采用： （1）在市場缺貨的情況下，進(jìn)口商需貨心切，或在市場看漲的

49、情況下，進(jìn)口商為了不失時機地利用有利的價格搶購現(xiàn)貨。 （2）在出口商資金短缺的情況下，進(jìn)口商企圖以預(yù)支貨款的方式進(jìn)行壓價。,即期信用證、遠(yuǎn)期信用證、假遠(yuǎn)期信用證 即期信用證(Sight LC)是指信用證規(guī)定受益人開立即期匯票。 在即期信用證下，開證銀行或付款行在收到符合信用證要求的即期匯票立即付款；而在開證銀行提示匯票時，進(jìn)口商也必須立即向開證行付款贖單。,即期信用證、遠(yuǎn)期信用證、假遠(yuǎn)期信用證 遠(yuǎn)期信用證(Usance LC)是指信用證規(guī)定受益人開立遠(yuǎn)期匯票。 在遠(yuǎn)期信用證下，受益人向指定銀行開具遠(yuǎn)期匯票并提示時，指定銀行即行承兌，并于匯票到期日履行付款。匯票經(jīng)承兌，稱為承兌匯票。,出口商不需

50、要資金，則自己持有匯票到期； 出口商需要資金，則將該承兌匯票在貼現(xiàn)市場予以貼現(xiàn)，貼現(xiàn)費由賣方承擔(dān)，故這種信用證又稱為“賣方遠(yuǎn)期信用證”。,即期信用證、遠(yuǎn)期信用證、假遠(yuǎn)期信用證 遠(yuǎn)期信用證(Usance LC) 特點： 對進(jìn)口商來說，其好處是可以利用出口商的資金，有利于他本身的資金周轉(zhuǎn)。 對出口商來說，有利于成交和擴大出口，收匯也較托收方式安全。但雙方都要承擔(dān)匯價變動風(fēng)險。 此外，還有利息問題，出口商在收回貨款之前要承擔(dān)利息上的損失，如出口商將相應(yīng)的利息加到貨價上，則進(jìn)口商就要支付較高的貨價。 貼現(xiàn)利息由出口方支付,買方遠(yuǎn)期信用證 信用證中規(guī)定受益人開立遠(yuǎn)期匯票，但又規(guī)定“遠(yuǎn)期匯票可即期付款，貼

51、現(xiàn)利息和承兌費用由買方負(fù)擔(dān)”。這種信用證稱為買方遠(yuǎn)期信用證(buyers usance credit)，亦稱假遠(yuǎn)期信用證。 買方遠(yuǎn)期信用證用于即期付款的交易中，是買方融通資金的一種方式。,假遠(yuǎn)期信用證原因： 進(jìn)口商之所以開立假遠(yuǎn)期信用證，其好處是： （1）可以利用貼現(xiàn)市場或銀行的資金，以解決資金周轉(zhuǎn)不足的問題。 利用假遠(yuǎn)期信用證，可以套用付款行的資金。 （2）可以擺脫某些進(jìn)口國家外匯管制法令上的限制。如某國政府規(guī)定，凡進(jìn)口商品一律采用遠(yuǎn)期付款。當(dāng)該國商人與外國出口商簽訂即期付款的合同后，只能采取開假遠(yuǎn)期信用證的辦法來解決。,假遠(yuǎn)期L/C或買方遠(yuǎn)期L/C：,（1）假遠(yuǎn)期L/C對買賣雙方的利弊分析

52、： 對進(jìn)口商來說：可以利用付款銀行的資金；但需支付貼現(xiàn)利息和承兌費用。 對出口商來說：能夠即期十足收款；但要負(fù)一般承兌信用證匯票到期遭到拒付時被追索的風(fēng)險。,（2）假遠(yuǎn)期L/C與真遠(yuǎn)期L/C的區(qū)別 開證基礎(chǔ)不同 信用證條款不同 利息的負(fù)擔(dān)不同 收匯時間不同,遠(yuǎn)期信用證與假遠(yuǎn)期信用證,2020/10/2,Contents,第五章 信用證,信用證的結(jié)算分析,比較匯付、托收和信用證,信用證結(jié)算分析,信用證結(jié)算的使用背景 在收款風(fēng)險較大時，采用信用證結(jié)算對出口商比較有利。 1、進(jìn)口商資信欠佳或?qū)M(jìn)口商不了解 2、進(jìn)口國存在嚴(yán)格的外匯管制,第五章 第五節(jié) 信用證結(jié)算分析,信用證結(jié)算的優(yōu)點 1、出口商收款

53、風(fēng)險較小 由于信用證結(jié)算的信用基礎(chǔ)是銀行信用，銀行（開證行、保兌行）取代進(jìn)口商成為第一性付款，只要出口商能履行合同并提供與信用證規(guī)定相符的單據(jù)，那么開證行一般會付款，或者說出口商通常能收回貨款。 2、進(jìn)口商可以控制出口商履約情況 裝貨日期、檢驗條款,第五章 第五節(jié) 信用證結(jié)算分析,信用證結(jié)算的優(yōu)點 3、融資較方便 貿(mào)易融資已成為信用證結(jié)算的重要組成部分，進(jìn)出口商在與銀行打交道時每一個環(huán)節(jié)都可能從銀行得到資金融資，并且融資手續(xù)比較簡單。 4、對相關(guān)銀行有利 開證行、出口地銀行,第五章 第五節(jié) 信用證結(jié)算分析,信用證結(jié)算的缺點 1、貿(mào)易風(fēng)險依然存在。 信用證結(jié)算中存在的貿(mào)易風(fēng)險包括進(jìn)口商的提貨風(fēng)險

54、和出口商的收款風(fēng)險兩方面。 2、進(jìn)口商資金占用時間長。 為降低開證風(fēng)險，開證行通常要向進(jìn)口商收取信用證金額一定比例的押金，增加進(jìn)口商的資金負(fù)擔(dān)。免收押金的客戶則要占用銀行提供的信用額度，減少貸款、擔(dān)保金額。 3、結(jié)算速度慢、費用高。,SWIFT 信用證練習(xí),SWIFT 信用證是指根據(jù)國際商會所制定的電報信用證格式，利用SWIFT系統(tǒng)所設(shè)計的特殊傳輸格式來傳遞的信用證。 SWIFT 信用證格式標(biāo)準(zhǔn)、簡短明了、準(zhǔn)確可靠、快速低廉，其費用是電傳的18%左右，電報的2.5%左右。 與信開本相比，SWIFT信用證可將保證條款省略掉，但其必須加注密押，除在信用證中特別注明外，SWIFT信用證一律受UCP6

55、00約束。,SWIFT信用證格式,SWIFT電文格式共劃分為十大類，跟單信用證（和保函）是其中的第七大類電文格式。 開立SWIFT信用證的格式代號為MT700和MT701;修改信用證的格式代號為MT707 MT 7 0 0,Category,Group,Message Type,SWIFT電文結(jié)構(gòu),1. BASIC HEADER BLOCK 基本報頭 2. APPLICATION HEADER BLOCK 應(yīng)用報頭 3. USER HEADER BLOCK 用戶報頭 4. TEXT BLOCK 電報正文 5. TRAILER BLOCK 報尾,信用證相關(guān)電文運用實例,案例背景 信用證類型：自由

56、付款信用證 適用：UCP600 開證行：BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTARIA S.A, MADRID ES（SWIFT: BBVAESMMxxx） 通知行：DEUTSCHE BANK, SHANGHAI BRANCH（SWIFT: DEUTSTCNSHxxx） 交單行：DEUTSCHE BANK, SHANGHAI BRANCH（SWIFT: DEUTSTCNSHxxx） 申請人：HIPOPOTAMO S.A 受益人：SHANGHAI ABC FURNITURE CO., LTD. 有效地：CHINA,二、案情 1. 開立信用證電。2007年9月26日BANCO BI

57、LBAO BIZCAYA ARGENTARIA S.A（西班牙馬德里）向德意志銀行上海分行開出信用證，該證由MT700與MT701兩部分組成。,MT700 MT701,BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTARIA S.A. （BBVAESMMxxx）,發(fā)報行 （即開證行）,收報行 （即通知行）,德意志銀行上海分行 （ DEUTSTCNSHxxx ）,-Message Header- SWIFT Output : FIN 700 Issue of a Documentary Credit Sender : BBVAESMMxxx BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTARIA S.A. (FOR ALL REMAINING UNLISTED BRANCHES) MADRID ES Receiver : DEUTCNSHxxx DEUTSCHE BANK (SHANGHAI BRANCH) SHANHAI CN MUR: 0182269162882865 -Message Text-,27: Sequence of Total 1/2 40A: Form of Documentary Credit IRREVOCABLE 20: Documentary Credit Number 2691010100029383 31C: Date of I