中小企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表學(xué)習(xí)筆記

中小企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表學(xué)習(xí)筆記第一部分首先，應(yīng)明確財(cái)務(wù)報(bào)表的作用：財(cái)務(wù)報(bào)表是企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告的核心，包括基本財(cái)務(wù)報(bào)表及附注和其他應(yīng)當(dāng)在財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告中披露的相關(guān)信息和資料。 財(cái)務(wù)報(bào)表至少應(yīng)當(dāng)包括：資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動(dòng)表等。各種財(cái)務(wù)報(bào)表的內(nèi)容即相互區(qū)別，又相互補(bǔ)充，相互銜接，構(gòu)成了一個(gè)完整的反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況，經(jīng)營(yíng)成果，現(xiàn)金流量等的指標(biāo)體系，全面系統(tǒng)概括地揭示企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況。 具體而言，財(cái)務(wù)報(bào)表的作用有：1、有助于使用者了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量。（注：財(cái)務(wù)報(bào)表的信息是債權(quán)人（銀行，擔(dān)保公司）判斷企業(yè)償債能力，市場(chǎng)投資風(fēng)險(xiǎn)的重要依據(jù)）。2、有助于管理層進(jìn)行宏觀決策。3、有助于企業(yè)管理層發(fā)現(xiàn)解決企業(yè)存在的問題。其次：明確財(cái)務(wù)報(bào)表的構(gòu)成要素。什么是會(huì)計(jì)要素：是對(duì)會(huì)計(jì)對(duì)象進(jìn)行的基本分類。作為反映企業(yè)財(cái)務(wù)現(xiàn)狀和經(jīng)營(yíng)成果基本單位，會(huì)計(jì)要素又是財(cái)務(wù)報(bào)表的基本要素。會(huì)計(jì)要素是企業(yè)會(huì)計(jì)核算內(nèi)容的具體化，即把會(huì)計(jì)對(duì)象會(huì)計(jì)特有語(yǔ)意如此表達(dá)，使會(huì)計(jì)對(duì)象能夠?qū)嶋H進(jìn)入會(huì)計(jì)核算系統(tǒng)，構(gòu)成會(huì)計(jì)信息的分類基礎(chǔ)，以便于對(duì)會(huì)計(jì)信息的分類進(jìn)行列示與綜合反映。會(huì)計(jì)要素也是確定科目，設(shè)置賬戶的依據(jù)。 會(huì)計(jì)要素也可劃分為反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的要素和反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果的要素。前者包括資產(chǎn)負(fù)債和所有者權(quán)益，它們直接關(guān)系到企業(yè)對(duì)財(cái)務(wù)狀況的計(jì)量，后者包括收入費(fèi)用和利潤(rùn)，它們直接關(guān)系到企業(yè)財(cái)務(wù)成果的計(jì)量。第二部分 七大要素概念與特點(diǎn)一、 資產(chǎn)資產(chǎn)是指過去的交易或事項(xiàng)形成的并有企業(yè)擁有或控制的資源，該資源預(yù)期會(huì)給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)利益。資產(chǎn)的核心是預(yù)期未來會(huì)帶來經(jīng)濟(jì)利益流入企業(yè)。概括該定義，可以概括出資產(chǎn)具有以下特征：第一 資產(chǎn)預(yù)期能夠給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)利益，所謂經(jīng)濟(jì)利益，是指直接或間接地流入企業(yè)的現(xiàn)金或現(xiàn)金等價(jià)物。第二 資產(chǎn)是企業(yè)所擁有或控制的資源，企業(yè)擁有即所有權(quán)歸屬企業(yè)，而企業(yè)控制是指由企業(yè)支配使用而不歸其所有，資產(chǎn)盡管有不同的來源渠道，但一但進(jìn)入企業(yè)并成為企業(yè)資產(chǎn)（擁有或控制），置于企業(yè)的控制之下，成為企業(yè)可以自主經(jīng)營(yíng)和運(yùn)用，處置的資源。第三 資產(chǎn)是由過去的交易或事項(xiàng)形成的。資產(chǎn)按其流動(dòng)性可分為流動(dòng)資產(chǎn)、長(zhǎng)期投資、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)。二、負(fù)債負(fù)債是由過去的交易或事項(xiàng)形成的現(xiàn)實(shí)義務(wù)，履行該義務(wù)預(yù)期會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)。如果把資產(chǎn)理解為企業(yè)的權(quán)利，那么負(fù)債就可以理解為企業(yè)所承擔(dān)的義務(wù)。負(fù)債的特點(diǎn)：第一 負(fù)債是企業(yè)承擔(dān)的現(xiàn)實(shí)義務(wù)；第二 負(fù)債是由過去的交易或事項(xiàng)形成的；第三 履行該義務(wù)預(yù)期會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)。負(fù)債按其償還的長(zhǎng)短可分為流動(dòng)負(fù)債和長(zhǎng)期負(fù)債；流動(dòng)負(fù)債：是指一年或者超過一年的一個(gè)營(yíng)業(yè)周期內(nèi)償還的債務(wù)，包括短期借款，應(yīng)付票據(jù)，應(yīng)付帳款，預(yù)收帳款，應(yīng)付職工薪酬，應(yīng)交稅費(fèi)，應(yīng)付利潤(rùn)，其他應(yīng)付款，預(yù)提費(fèi)用等。 長(zhǎng)期負(fù)債：是指償還期在一年或超過一年的一個(gè)營(yíng)業(yè)周期以上的債務(wù)，包括長(zhǎng)期借款，應(yīng)付債券，長(zhǎng)期應(yīng)付款等。三、所有者權(quán)益所有者權(quán)益是所有者在企業(yè)資產(chǎn)中享有的經(jīng)濟(jì)利益，其余額為資產(chǎn)減去負(fù)債后的余額，又稱之為凈資產(chǎn)。特點(diǎn)：第一 除非發(fā)生減資，清算，企業(yè)不需要償還所有者的權(quán)益。第二 企業(yè)清算時(shí)，負(fù)債往往優(yōu)先償還，而所有者權(quán)益只有在清償完所有的負(fù)債后才返回給所有者。第三 所有者憑借所有者權(quán)益能夠參與到利潤(rùn)的分配，而債權(quán)人則不能參與。所有者權(quán)益在性質(zhì)上體現(xiàn)為對(duì)企業(yè)資產(chǎn)的剩余利益，在數(shù)量上等于資產(chǎn)減去負(fù)債的余額。所有者權(quán)益包括企業(yè)投資人對(duì)企業(yè)的投入資本，以及形成的資本公積金，盈余公積金和未分配利潤(rùn)等。其中盈余公積金和未分配利潤(rùn)又稱為留存收益。四、收入收入是企業(yè)在銷售商品，提供勞務(wù)及讓渡資本使用權(quán)等日?；顒?dòng)中形成的經(jīng)濟(jì)利益的總收入。特點(diǎn)：第一 收入是從企業(yè)的日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中產(chǎn)生的，如企業(yè)銷售商品，提供勞務(wù)等收入。第二 收入可能表現(xiàn)為企業(yè)資產(chǎn)的增加，也可能表現(xiàn)為企業(yè)負(fù)債的減少，也可能同時(shí)引起資產(chǎn)的增加與負(fù)債的減少，比如銷售商品抵償債務(wù)同時(shí)收取部分現(xiàn)金。第三 收入將引起所有者權(quán)益的增加。第四 收入只包括本企業(yè)經(jīng)濟(jì)利益的流入，而不包括為第三方或客戶代收的款項(xiàng)。五、費(fèi)用費(fèi)用是企業(yè)在銷售商品，提供勞務(wù)等日常活動(dòng)中發(fā)生的經(jīng)濟(jì)利益的總流出。與收入相對(duì)應(yīng)。特點(diǎn)第一 費(fèi)用是企業(yè)在日常活動(dòng)中發(fā)生的經(jīng)濟(jì)利益的流出。第二 費(fèi)用可能表現(xiàn)為資產(chǎn)的減少或負(fù)債的增加，或者兼而有之。第三 費(fèi)用為導(dǎo)致所有者權(quán)益的減少費(fèi)用按其歸屬可分為直接費(fèi)用，間接費(fèi)用（制造費(fèi)用）和期間費(fèi)用（是指企業(yè)發(fā)生的直接計(jì)入當(dāng)期損益的費(fèi)用（包括管理費(fèi)用、銷售費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用）。六、利潤(rùn)利益是指企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的經(jīng)營(yíng)成果，包括營(yíng)業(yè)利潤(rùn)，利潤(rùn)總額和凈利潤(rùn)。營(yíng)業(yè)利潤(rùn)是企業(yè)在銷售商品，提供勞務(wù)等日?；顒?dòng)中主營(yíng)業(yè)中所產(chǎn)生的利潤(rùn)，為主營(yíng)業(yè)務(wù)收入減去營(yíng)業(yè)成本和主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加，加上其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)，減去營(yíng)業(yè)費(fèi)用，管理費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用后的金額。利潤(rùn)總額是指營(yíng)業(yè)利潤(rùn)加上投資收益，補(bǔ)貼收入，營(yíng)業(yè)外收入，減去營(yíng)業(yè)外支出的金額，其中補(bǔ)貼收入是指企業(yè)按規(guī)定實(shí)際收到的補(bǔ)貼收入（包括退還的增值稅）。營(yíng)業(yè)外收入是指企業(yè)發(fā)生的與其經(jīng)營(yíng)生產(chǎn)五直接關(guān)系的各項(xiàng)收入。如固定資產(chǎn)的盤盈，處置固定資產(chǎn)凈收益，非貨幣交易收益，罰款凈收入等。營(yíng)業(yè)外支出是指與企業(yè)發(fā)生的與其生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)五直接關(guān)系的各種支出，出售無形資產(chǎn)損失，重組損失，計(jì)提的固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，計(jì)提的無形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提的在建工程減值準(zhǔn)備。罰款支出，捐贈(zèng)支出，非常損失等。凈利潤(rùn)是指利潤(rùn)總額減去所得稅后的金額。以上簡(jiǎn)略介紹了會(huì)計(jì)的六大要素。其中資產(chǎn)，負(fù)債所有者權(quán)益三個(gè)要素構(gòu)成一組形成反映一定日期財(cái)務(wù)狀況的平衡公式。即： 資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益這個(gè)平衡公式從靜態(tài)描述了資產(chǎn)及對(duì)資產(chǎn)要求權(quán)的水平。這三個(gè)要素構(gòu)成資產(chǎn)負(fù)債表，故稱之為資產(chǎn)負(fù)債要素或靜態(tài)要素。收入、費(fèi)用、利潤(rùn)這三個(gè)要素構(gòu)成另一組形成反映一定期間經(jīng)營(yíng)成果的平衡公式。即： 利潤(rùn)=收入費(fèi)用這三個(gè)要素構(gòu)成利潤(rùn)表，故稱之為利潤(rùn)表要素或動(dòng)態(tài)要素。七、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物是現(xiàn)金流量表中的主要要素?，F(xiàn)金，通常情況下是指人們手中持有的可以立即用于支付的貨幣。然而，設(shè)計(jì)現(xiàn)金表的目的在于揭示企業(yè)的償債能力和支付能力，而體現(xiàn)企業(yè)償債能力和支付能力的，顯然不僅僅局限于這種狹義上的現(xiàn)金。為此，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則將現(xiàn)金表述為“企業(yè)的貨幣性幣，包括庫(kù)存現(xiàn)金以及存入銀行或其他金融機(jī)構(gòu)并可以隨時(shí)用于支付的款項(xiàng)，以及其他貨幣性資金和現(xiàn)金等價(jià)物等。所謂現(xiàn)金等價(jià)物是指：企業(yè)持有的期限較短，流動(dòng)性較高的投資。它必須是易于轉(zhuǎn)化為已知數(shù)額的現(xiàn)金或者是即將到期且不會(huì)由于利率變動(dòng)而出現(xiàn)較大價(jià)值波動(dòng)的投資。如短期證券等。企業(yè)將現(xiàn)金投資于期限短，流動(dòng)性高的投資項(xiàng)目的行為，往往是其對(duì)現(xiàn)金進(jìn)行有效管理的一種方式。第三部分 財(cái)務(wù)報(bào)表的類型財(cái)務(wù)報(bào)表至少應(yīng)當(dāng)包括：資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動(dòng)表（或股東權(quán)益變動(dòng)表）及附注。一、資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一特定時(shí)期（年末、季末或月末）的資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益數(shù)額及其構(gòu)成情況的會(huì)計(jì)報(bào)表。它是以資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益，這一會(huì)計(jì)恒等式為理論根據(jù)，按照一定的分類標(biāo)準(zhǔn)與次序把企業(yè)一定日期的資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益項(xiàng)目予以適當(dāng)排列，并從企業(yè)的總分類帳，明細(xì)分類帳等基本會(huì)計(jì)資料中摘取相關(guān)的數(shù)據(jù)編制而成的。二、利潤(rùn)表利潤(rùn)表是反映企業(yè)在一定期間的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)成果及其分配情況的會(huì)計(jì)報(bào)表。三、現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出的報(bào)表。四、所有者權(quán)益變動(dòng)表所以者權(quán)益（或股東權(quán)益）變動(dòng)表應(yīng)當(dāng)反映構(gòu)成所有者權(quán)益的各組成部分當(dāng)期的增減變動(dòng)情況。當(dāng)期損益，直接計(jì)入所有者權(quán)益的理由和損失，以及與所有者的資本交易導(dǎo)致的所有者權(quán)益的變動(dòng)，應(yīng)當(dāng)分別列示。五、附注附注是對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表和所有者權(quán)益變動(dòng)表等報(bào)表中列示項(xiàng)目的文字描述或明細(xì)資料，以及對(duì)未能在這些報(bào)表中列示項(xiàng)目的說明等。第四部分：資產(chǎn)負(fù)債表分析一、從資產(chǎn)負(fù)債表看財(cái)務(wù)實(shí)力、財(cái)務(wù)成長(zhǎng)性和財(cái)務(wù)質(zhì)量（一）財(cái)務(wù)成長(zhǎng)性，側(cè)重觀察兩個(gè)指標(biāo)：1、資產(chǎn)增長(zhǎng)率=本期資產(chǎn)增長(zhǎng)額/期末資產(chǎn)總額*100%2、凈資產(chǎn)增長(zhǎng)率=本期凈資產(chǎn)增長(zhǎng)額/期末凈資產(chǎn)總額*100% 如一個(gè)企業(yè)能夠在較長(zhǎng)的時(shí)間跨度內(nèi)，比如在連續(xù)三、五年或十年的時(shí)間內(nèi)持續(xù)保持較高的資產(chǎn)或凈資產(chǎn)增長(zhǎng)率，則該企業(yè)就是財(cái)務(wù)成長(zhǎng)性好的企業(yè)，否則相反。值得注意的是，實(shí)務(wù)中可能會(huì)出現(xiàn)資產(chǎn)增長(zhǎng)而凈資產(chǎn)減少的情況，這種情況多半是由于虧損侵蝕凈資產(chǎn)而引起的。當(dāng)這種情況出現(xiàn)時(shí)是關(guān)注資產(chǎn)增長(zhǎng)還是關(guān)注凈資產(chǎn)增長(zhǎng)，就要看企業(yè)負(fù)責(zé)水平。一般情況是：如果負(fù)責(zé)規(guī)模仍在合理的區(qū)間則資產(chǎn)的增長(zhǎng)的意義更大，如果負(fù)責(zé)規(guī)模超出了合理的間，則凈資產(chǎn)的減少對(duì)財(cái)務(wù)的成長(zhǎng)性的負(fù)面影響更大，不論何種情況出現(xiàn)，企業(yè)都必須意識(shí)到凈資產(chǎn)出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)對(duì)企業(yè)不是好事。因此當(dāng)凈資產(chǎn)出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)時(shí)，企業(yè)必須認(rèn)真分析原因，并采取有效的措施予以改變。（二）從資產(chǎn)負(fù)債表看財(cái)務(wù)質(zhì)量： 按質(zhì)量分析企業(yè)的全部資產(chǎn)可劃分為優(yōu)良資產(chǎn)和不良資產(chǎn)兩大類。實(shí)務(wù)中常用分析資產(chǎn)質(zhì)量的指標(biāo)主要是不良資產(chǎn)比率。 不良資產(chǎn)比率=不良資產(chǎn)/資產(chǎn)總額*100% 使用該指標(biāo)關(guān)鍵的問題是如何界定和估計(jì)企業(yè)的不良資產(chǎn)，按照一般理解企業(yè)的不良資產(chǎn)主要分布在：1、不良應(yīng)收帳款和其他應(yīng)收款，主要是哪些長(zhǎng)期掛賬的或預(yù)計(jì)難以回籠的，但仍在賬面上顯示的應(yīng)帳款和其他應(yīng)收款，雖然會(huì)計(jì)制度要求企業(yè)將掛賬三年以上的應(yīng)收帳款在賬面上予以核銷，以體現(xiàn)謹(jǐn)慎性原則的核算要求，但在實(shí)際工作中企業(yè)出于各種考慮往往掛在帳上。2、不良存貨，主要是哪些長(zhǎng)期積壓，預(yù)計(jì)可轉(zhuǎn)讓價(jià)值較小的存貨或哪些無轉(zhuǎn)讓價(jià)值仍掛帳的存貨。3、不良投資，主要是指哪些長(zhǎng)期無收益且難以收回的短期或長(zhǎng)期投資。4、不良固定資產(chǎn)，主要是指哪些長(zhǎng)期閑置不用且轉(zhuǎn)讓價(jià)值較小或無轉(zhuǎn)讓價(jià)值，但仍掛在帳上的固定資產(chǎn)。（三）從資產(chǎn)負(fù)債表看償債能力和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)：償債能力大小的衡量有多種方法，從資產(chǎn)負(fù)債表上看償債能力，主要是借助于資產(chǎn)負(fù)債率，流動(dòng)比率，速動(dòng)比率，現(xiàn)金比率等指標(biāo)。1、資產(chǎn)負(fù)債率資產(chǎn)負(fù)債率又叫債務(wù)比率或負(fù)債經(jīng)營(yíng)比率，它是衡量企業(yè)全部?jī)斶€能力的主要的和常用的指標(biāo)，其計(jì)算方法是： 資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債/資產(chǎn)*100%一般認(rèn)為，資產(chǎn)負(fù)債率為50%是標(biāo)準(zhǔn)值，當(dāng)資產(chǎn)負(fù)債率在050%之間變化時(shí)屬于“綠燈區(qū)”，表明企業(yè)財(cái)務(wù)狀況處于良好狀態(tài)，經(jīng)營(yíng)收益比較好，投資比較安全，償債能力較強(qiáng)，對(duì)債權(quán)人比較安全，對(duì)投資者有較好的收益。 當(dāng)資產(chǎn)負(fù)債率在50%100%之間變化時(shí)，屬于“黃燈區(qū)”，表明企業(yè)負(fù)債較重，企業(yè)資產(chǎn)的大部分或全部是負(fù)債形成的，這類企業(yè)的經(jīng)營(yíng)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大，對(duì)投資者和債權(quán)人不利，當(dāng)企業(yè)處于“黃燈區(qū)”時(shí)要向企業(yè)發(fā)出警報(bào)，改善企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，以避免資不抵債情況發(fā)生。當(dāng)資產(chǎn)負(fù)債率超過臨界點(diǎn)大于100%，企業(yè)便進(jìn)入“紅燈區(qū)”，財(cái)務(wù)狀況惡化，有可能破產(chǎn)倒閉，當(dāng)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況處于紅燈區(qū)時(shí)應(yīng)對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)中存在的問題進(jìn)行分析，找出虧損，采取積極對(duì)策。2、流動(dòng)比率這個(gè)比率表現(xiàn)為流動(dòng)資產(chǎn)除以流動(dòng)負(fù)債的結(jié)果。公式表現(xiàn)為：流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債*100%流動(dòng)比率指標(biāo)用于衡量企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)對(duì)流動(dòng)負(fù)債的保障程度，也就是流動(dòng)資產(chǎn)在短期債務(wù)到期前可以變現(xiàn)用于償還流動(dòng)負(fù)債的能力。對(duì)企業(yè)來說，流動(dòng)比率過低，會(huì)影響短期償債能力，進(jìn)而會(huì)影響生存能力，如果長(zhǎng)期過高又會(huì)導(dǎo)致流動(dòng)資金的閑置，進(jìn)而影響其盈利能力。一般認(rèn)為，適當(dāng)?shù)幕蚝侠淼牧鲃?dòng)比率是200%，即流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債之比是2:1.其理論依據(jù)是：流動(dòng)負(fù)債需要用流動(dòng)資產(chǎn)來償還，而流動(dòng)資產(chǎn)中含有存貨，根據(jù)經(jīng)驗(yàn)，一般企業(yè)的存貨約占流動(dòng)資產(chǎn)的一半左右，因此，如果速動(dòng)比率的合理標(biāo)準(zhǔn)是為1:1，則流動(dòng)比率的理想標(biāo)準(zhǔn)便是200%。3、速動(dòng)比率速動(dòng)比率是用于評(píng)價(jià)流動(dòng)資產(chǎn)總體變化能力的標(biāo)準(zhǔn)，進(jìn)一步考慮企業(yè)當(dāng)前的償債能力，就需要計(jì)算分析速動(dòng)比率。速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債*100%而速動(dòng)資產(chǎn)=流動(dòng)資產(chǎn)存貨待攤費(fèi)用一般認(rèn)為，企業(yè)的速動(dòng)比率至少應(yīng)維持在100%，但這個(gè)比例并不是絕對(duì)的，各行業(yè)和企業(yè)之間應(yīng)有所差別，有的行業(yè)或企業(yè)應(yīng)超過100%尤其是那些長(zhǎng)期化的應(yīng)收款項(xiàng)占比較大比重的企業(yè)，而有的行業(yè)或企業(yè)可以低于100%。速動(dòng)比率和流動(dòng)比率的關(guān)系取決于存貨的變化方向和變化速度，或兩個(gè)比率同方向和同比例變化；或同方向不同比例變化；或不同方向變化。如果一家企業(yè)流動(dòng)比率過高，而速動(dòng)比率較低，則說明該企業(yè)有較大量的存貨。4、現(xiàn)金比率：現(xiàn)金比率的計(jì)算方法是：現(xiàn)金比率=（現(xiàn)金+現(xiàn)金等價(jià)物）/流動(dòng)負(fù)債*100%現(xiàn)金比率只是把現(xiàn)金以及可以隨時(shí)轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金的有價(jià)證券與流動(dòng)負(fù)債對(duì)比，能夠徹底克服流動(dòng)資產(chǎn)的長(zhǎng)期化和不良化所帶來的高估企業(yè)償債能力的問題，因而可以更好的反映企業(yè)即刻償債能力，一般情況下，當(dāng)企業(yè)財(cái)務(wù)發(fā)生困難時(shí)，現(xiàn)金比率指標(biāo)就會(huì)顯得十分重要。一般來說，現(xiàn)金比率越高，短期債權(quán)人的債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)就越小，但是這個(gè)指標(biāo)過高，也不一定是好事，可能反映企業(yè)不善于利用現(xiàn)有的現(xiàn)金資源，沒有把現(xiàn)金投入到經(jīng)營(yíng)以賺取更多的收益。因此，在依據(jù)該指標(biāo)下結(jié)論前，應(yīng)充分了解企業(yè)的情況。 （四）從資產(chǎn)負(fù)債表看財(cái)務(wù)效率：效率是財(cái)務(wù)運(yùn)作的主要目標(biāo)，該目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)程度主要通過資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)能力和資產(chǎn)增值能力兩個(gè)方面體現(xiàn)出來，因此對(duì)財(cái)務(wù)效率的分析評(píng)價(jià)一般應(yīng)從兩個(gè)方面開展，一是資產(chǎn)特別是流動(dòng)資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度，按照經(jīng)濟(jì)學(xué)的原理，企業(yè)的資產(chǎn)在經(jīng)營(yíng)過程中經(jīng)常發(fā)生形態(tài)的轉(zhuǎn)換，從而形成資產(chǎn)的運(yùn)轉(zhuǎn)周期，周期越短即周轉(zhuǎn)速度越快，則反映資產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)效率越高。二是看資產(chǎn)在運(yùn)營(yíng)中的增值能力，企業(yè)所以要控制一定數(shù)量的經(jīng)濟(jì)資源，其目的說到底是為了實(shí)現(xiàn)增值或?yàn)樯鐣?huì)創(chuàng)造一定的新財(cái)富。因此，資產(chǎn)創(chuàng)造增值和新財(cái)富的能力就成為衡量資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)效率的重要方面。這兩個(gè)方面又是有一定內(nèi)在聯(lián)系的，一般而言，在其他條件一定的情況下，資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)越高，則資產(chǎn)的增值能力也越強(qiáng)。1、資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)能力分析：實(shí)際工作中，資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度通常使用總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和存貨周轉(zhuǎn)率等指標(biāo)來衡量，其計(jì)算方式是：總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）=銷售收入/平均資產(chǎn)余額。流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）=銷售收入/平均流動(dòng)資產(chǎn)余額。應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）=銷售凈收入/平均應(yīng)收款余額。存貨周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）=銷售成本/平均存貨余額在全部資產(chǎn)中，流動(dòng)資產(chǎn)特別是其中的應(yīng)收款和存貨兩項(xiàng)不僅流動(dòng)性較強(qiáng)而且最能體現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理能力與管理效率。所以應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率和存貨周轉(zhuǎn)率為國(guó)際上所使用最為普遍。2、資產(chǎn)增值能力分析指標(biāo)：資產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)和利用效果主要是通過資產(chǎn)的利用效率來反映的，通常對(duì)資產(chǎn)利用效率分析是通過一系列財(cái)務(wù)盈利性指標(biāo)進(jìn)行的，其中資產(chǎn)增值率，資產(chǎn)報(bào)酬率，投資收益率（或資產(chǎn)利潤(rùn)）和資產(chǎn)利稅率能夠較好的反映資產(chǎn)綜合運(yùn)營(yíng)效率的高低。各項(xiàng)指標(biāo)的計(jì)算方式：資產(chǎn)增長(zhǎng)率=資產(chǎn)的增值額/平均資產(chǎn)凈額*100%資產(chǎn)報(bào)酬率=（利潤(rùn)總額+利息）/平均資產(chǎn)凈額*100%資產(chǎn)利潤(rùn)率=利潤(rùn)總額/平均資產(chǎn)凈額*100%資產(chǎn)利稅率=（利潤(rùn)總額+稅金）/平均資產(chǎn)總額實(shí)務(wù)中當(dāng)資產(chǎn)增值能力出現(xiàn)變化時(shí)，可以將銷售利潤(rùn)率、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和資產(chǎn)收益率三個(gè)指標(biāo)結(jié)合使用來分析原因，這種結(jié)合運(yùn)用的方法是美國(guó)杜邦化學(xué)公司首次使用的分析技術(shù)，因此稱為杜邦資產(chǎn)收益率。杜邦資產(chǎn)收益率可按總資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)和流動(dòng)資產(chǎn)等多種途徑計(jì)算分析，若按總資產(chǎn)收益率來計(jì)算，則分析方法如下；總資產(chǎn)收益率=（正常營(yíng)業(yè)利潤(rùn)/銷售凈收入）*（銷售凈收入/平均資產(chǎn)總額）使用總資產(chǎn)計(jì)算的杜邦收益率揭示了總資產(chǎn)使用效率和成本費(fèi)用升降情況的內(nèi)在聯(lián)系，有助于揭示資產(chǎn)收益水平變動(dòng)的原因。第五部分 利潤(rùn)表 從利潤(rùn)表看經(jīng)營(yíng)獲利能力和經(jīng)營(yíng)效率：一、營(yíng)業(yè)獲利能力分析指標(biāo)，營(yíng)業(yè)獲利能力是指經(jīng)營(yíng)活動(dòng)自身形成凈收益的能力，衡量企業(yè)營(yíng)業(yè)獲利能力的指標(biāo)很多常，用的指標(biāo)有主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率，該指標(biāo)數(shù)值越大，反映主營(yíng)業(yè)務(wù)獲利的能力越強(qiáng)。 主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率=凈利潤(rùn)/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入*100%二、所得與所費(fèi)關(guān)系分析， 經(jīng)營(yíng)中有所得，當(dāng)然也有所費(fèi)，經(jīng)營(yíng)中的投入和耗費(fèi)一般均應(yīng)有所得或凈收益，而能帶來所得的水平便是企業(yè)經(jīng)營(yíng)獲利能力的直接衡量，將所得與所費(fèi)比較，計(jì)算所費(fèi)帶來的效率，就是成本費(fèi)用利潤(rùn)率。成本費(fèi)用利潤(rùn)率=凈利潤(rùn)或營(yíng)業(yè)利潤(rùn)/營(yíng)業(yè)成本和費(fèi)用*100%公式中，營(yíng)業(yè)成本和費(fèi)用包括主營(yíng)業(yè)務(wù)成本，其他業(yè)務(wù)成本和三項(xiàng)期間費(fèi)用（管理費(fèi)用、銷售費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用）等內(nèi)容，但不包括營(yíng)業(yè)外支出。以上指標(biāo)中的成本費(fèi)用數(shù)字來源是根據(jù)利潤(rùn)表計(jì)算的。計(jì)算的公式是：成本費(fèi)用=主營(yíng)業(yè)務(wù)成本+營(yíng)業(yè)費(fèi)用+管理費(fèi)用+財(cái)務(wù)費(fèi)用成本費(fèi)用利潤(rùn)率體現(xiàn)的所得與所費(fèi)的比例關(guān)系數(shù)值越大，則所費(fèi)的報(bào)酬就越高。主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率與主營(yíng)業(yè)務(wù)成本費(fèi)用率是相關(guān)聯(lián)兩個(gè)指標(biāo)，具體說二者成反比變化關(guān)系，一個(gè)企業(yè)營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率的提高，同時(shí)意味著該企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)成本費(fèi)用率下降，而主營(yíng)業(yè)務(wù)成本費(fèi)用率下降，進(jìn)一步又可分解為三個(gè)原因，1、 成本和費(fèi)用絕對(duì)節(jié)約，2、 銷售價(jià)格提高，3、 銷售量擴(kuò)大。三、所得與投入關(guān)系分析1、資本收益率 資本收益率=凈利潤(rùn)/實(shí)收資本*100%，這個(gè)指標(biāo)的計(jì)算一定使用凈利潤(rùn)，因?yàn)閮衾麧?rùn)才體現(xiàn)所有者的權(quán)益，才是投資者投入資本的報(bào)酬。2、凈資產(chǎn)收益率 凈資產(chǎn)收益率=凈利潤(rùn)/期末凈資產(chǎn)*100%凈資產(chǎn)收益率通常被視為衡量企業(yè)經(jīng)營(yíng)效率最重要的指標(biāo)，或者是核心指標(biāo)。3、資本保值增值率 資本保值增值率=期末所有者權(quán)益/期初所有者權(quán)益*100% 如果資本保值率為100%，就是保值；大于100%就是增值；如果小于100%就是減值。 減值就是意味投資權(quán)益的損失，對(duì)債權(quán)人來說，持續(xù)的減值將會(huì)影響企業(yè)的償債能力，并降低債權(quán)人利益的保障程度。對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)來說減值就說明自己的受托責(zé)任未完成并因此會(huì)影響激勵(lì)利益水平。四、從利潤(rùn)表看償債付息能力： 1、從利潤(rùn)表角度看，還可以借助于利息收入倍數(shù)來觀察企業(yè)的償債能力特別是長(zhǎng)期償債能力。利息收入倍數(shù)也稱為利息賺取倍數(shù)或已獲息倍數(shù)。計(jì)算方法是：利息收入倍數(shù)=（利息費(fèi)用+總利潤(rùn)）/利息費(fèi)用（含資本化利息）。 一般來說，只要企業(yè)利息收入倍數(shù)足夠大，企業(yè)無力償還債務(wù)的可能性就很小。 從長(zhǎng)遠(yuǎn)看，一個(gè)企業(yè)的利息收入倍數(shù)至少大于1，否則就不能舉債經(jīng)營(yíng)，但在短期內(nèi)在低于1的情況下仍有能力支付利息，這就是因?yàn)橛械馁M(fèi)用項(xiàng)目不需要當(dāng)期支付現(xiàn)金，如固定資產(chǎn)折舊等。在實(shí)務(wù)中，使用利息收入倍數(shù)指標(biāo)時(shí)，還可采用以下兩種計(jì)算分析方法：2、收益?zhèn)鶆?wù)化利息收入倍數(shù)為了便于單獨(dú)分析債務(wù)資金的成本與收益的關(guān)系，企業(yè)也可將息稅前利潤(rùn)一分為二，計(jì)算分析部分利息收入倍數(shù)。計(jì)算的方法是：部分利息收入倍數(shù)=息稅前利潤(rùn)*資產(chǎn)負(fù)債率/利息費(fèi)用（含資本化利息）一般情況是，如果部分利息收入倍數(shù)小于1，則舉債在經(jīng)濟(jì)上是不利的。3、長(zhǎng)期負(fù)債的利息的利息收入倍數(shù)：長(zhǎng)期負(fù)債的利息的利息收入倍數(shù)=息稅前利潤(rùn)/長(zhǎng)期債務(wù)利息（含資產(chǎn)化利息）第六部分 現(xiàn)金流量表 一、現(xiàn)金流量表的作用：現(xiàn)金流量表是以現(xiàn)金的流入和流出反映企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)的動(dòng)態(tài)情況，以及企業(yè)現(xiàn)金流入和流出的全部面貌，表明企業(yè)獲得現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的能力。 二、它最大的特點(diǎn)就是以收付實(shí)現(xiàn)制作為編制報(bào)表的基礎(chǔ)，彌補(bǔ)了資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表的不足，更好地反映出企業(yè)實(shí)際的償債能力，支付能力和資金周轉(zhuǎn)情況。 三、依據(jù)財(cái)務(wù)部企業(yè)會(huì)計(jì)制度的規(guī)定，現(xiàn)金流量表包括兩個(gè)部分：第一部分提供企業(yè)一定時(shí)期內(nèi)現(xiàn)金收支詳細(xì)資料的現(xiàn)金流量信息表，第二部分是補(bǔ)充資料部分，主要提供涉及現(xiàn)金流量的重要經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)，提供凈利潤(rùn)和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量關(guān)系的報(bào)表，即通常所謂的間接法編制的現(xiàn)金流量表。 四、現(xiàn)金流量表格式分別為，一般企業(yè)，商業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司、證券公司等企業(yè)類型。企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的性質(zhì)，確定本企業(yè)適應(yīng)的現(xiàn)金流量格式。五、現(xiàn)金流量表為我們提供哪些有用的信息：1、是利潤(rùn)表不可缺少的補(bǔ)充：現(xiàn)金流量表信息不帶任何人為估計(jì)的成份也不受制度和準(zhǔn)則因素的調(diào)整影響，信息真實(shí)、可靠，不同企業(yè)之間也完全可比，從這個(gè)角度講，現(xiàn)金流量信息克服了利潤(rùn)信息的缺陷。2、有利于對(duì)企業(yè)整體財(cái)務(wù)狀況做出評(píng)價(jià)：現(xiàn)金流量表可以提供企業(yè)現(xiàn)金流量的信息投資者和債權(quán)人可以從中評(píng)估企業(yè)未來獲取現(xiàn)金的能力，從而對(duì)企業(yè)的整體財(cái)務(wù)狀況做出客觀的評(píng)價(jià)。3、有利于評(píng)價(jià)評(píng)估和預(yù)測(cè)的質(zhì)量：即通過現(xiàn)金流量表將資產(chǎn)負(fù)債表，利潤(rùn)表聯(lián)系起來，可以評(píng)價(jià)企業(yè)投資活動(dòng)和理財(cái)活動(dòng)對(duì)經(jīng)營(yíng)成果和財(cái)務(wù)狀況的影響、評(píng)價(jià)利潤(rùn)的質(zhì)量，預(yù)測(cè)企業(yè)未來發(fā)展的情況。4、有利于企業(yè)發(fā)展：通過編制現(xiàn)金流量表，有利于加強(qiáng)不同企業(yè)之間的比較，更有利于開展跨國(guó)經(jīng)營(yíng)，加強(qiáng)國(guó)際經(jīng)濟(jì)合作。六、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表間的勾稽關(guān)系資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表及現(xiàn)金流量表共同構(gòu)成企業(yè)對(duì)外編報(bào)的核心報(bào)表體系，三張表從不同的角度，不同方面分別反映了企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量情況。三張表之間存在一定的稽核關(guān)系，并互相制約、互相核對(duì)。1、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表之間的勾稽關(guān)系，在不存在現(xiàn)金等價(jià)物得情況下。現(xiàn)金流量表主表最后一行“現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額”與資產(chǎn)負(fù)債表中的“貨幣資金”期末期初余額的差額相等。如果存在現(xiàn)金等價(jià)物，現(xiàn)金流量表主表最后一行“現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額”與資產(chǎn)負(fù)債表中的貨幣資金“加上交易性金融資產(chǎn)”項(xiàng)目中屬于等價(jià)物部分的期末期初余額的差額相等。而現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額=（貨幣資金期末余額-貨幣資金期初余額）+（交易性金融資產(chǎn)期末余額-交易性金融資產(chǎn)期初余額）。2、現(xiàn)金流量表和利潤(rùn)表之間的勾稽關(guān)系，現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料中的“凈利潤(rùn)”為利潤(rùn)表最后一項(xiàng)凈利潤(rùn)是一致的；與利潤(rùn)分配表第一項(xiàng)“凈利潤(rùn)”也是一致的。同時(shí)，利潤(rùn)表分配表將期初未分配利潤(rùn)調(diào)整為期末未分配利潤(rùn)、通過期末“未分配利潤(rùn)”一項(xiàng)將利潤(rùn)分配表與資產(chǎn)負(fù)債表聯(lián)結(jié)起來。對(duì)現(xiàn)金流量表的分析一、從現(xiàn)金流量表看支付能力和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)（一）從現(xiàn)金流量表看支付能力和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的優(yōu)越：資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表和現(xiàn)金流量表均可以觀察企業(yè)的支付能力和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、但相對(duì)于資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表而言，現(xiàn)金流量表更具有觀察和分析企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和支付能力的特殊優(yōu)勢(shì)。根據(jù)現(xiàn)金支付的用途，對(duì)支付能力和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析可進(jìn)一步劃分為三項(xiàng)內(nèi)容：經(jīng)營(yíng)適應(yīng)能力分析。該分析主要是觀察企業(yè)的現(xiàn)金能否支撐其正常的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。償債能力分析。該分析主要是觀察企業(yè)能否籌措資金來償還債務(wù)。發(fā)展能力或投資能力分析。該分析主要是觀察企業(yè)能否籌措到足夠的現(xiàn)金來滿足其投資和發(fā)展的資本支出需要。以上三項(xiàng)內(nèi)容中，最能體現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的是經(jīng)濟(jì)適應(yīng)能力和償債能力分析兩個(gè)方面。當(dāng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)缺少現(xiàn)金或無力償還應(yīng)付的債務(wù)時(shí)，企業(yè)就會(huì)面臨停止經(jīng)營(yíng)甚至關(guān)門的風(fēng)險(xiǎn)。二、經(jīng)營(yíng)適應(yīng)能力分析指標(biāo)1、經(jīng)營(yíng)自適應(yīng)比率。該指標(biāo)反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金滿足其自身對(duì)現(xiàn)金需要的能力。公式為：經(jīng)營(yíng)自適應(yīng)比率=經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入/經(jīng)營(yíng)活動(dòng)支付的現(xiàn)金*100%該指標(biāo)值若大于100%，說明企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金滿足了經(jīng)營(yíng)活動(dòng)自身需要的同時(shí)還有剩余，而這些經(jīng)營(yíng)資金剩余是企業(yè)償債和投資的最佳資金來源。反之，小于100%說明企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的現(xiàn)金還不能滿足經(jīng)營(yíng)活動(dòng)自身對(duì)現(xiàn)金的需求，這時(shí)就會(huì)有經(jīng)營(yíng)資金缺口。經(jīng)營(yíng)資金缺口對(duì)企業(yè)可能導(dǎo)致的后果至少有兩個(gè)，一是債務(wù)依賴。二是經(jīng)營(yíng)萎縮。2、籌資對(duì)經(jīng)營(yíng)的適應(yīng)比率該指標(biāo)反映企業(yè)對(duì)外籌措資金滿足維持簡(jiǎn)單再生產(chǎn)和擴(kuò)大再生產(chǎn)的能力。公式：籌資對(duì)外經(jīng)營(yíng)適應(yīng)率=籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入/經(jīng)營(yíng)資金缺口*100%經(jīng)營(yíng)資金出現(xiàn)缺口時(shí)，彌補(bǔ)缺口的資金來源渠道主要有三項(xiàng)：一是對(duì)外籌資，特別是對(duì)外舉債。二是收回投資。三是動(dòng)用往年的資金剩余。若該指標(biāo)數(shù)值大于100%，說明企業(yè)對(duì)外籌資不僅能滿足維持簡(jiǎn)單而生產(chǎn)，而且還有剩余將擴(kuò)大再生產(chǎn)，剩余越多，企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)能力越強(qiáng)。三、償債能力分析指標(biāo)償債能力分析是現(xiàn)金流量表分析的最重要內(nèi)容之一，主要是借助現(xiàn)金流量比率，現(xiàn)金流量對(duì)當(dāng)期到期的長(zhǎng)期負(fù)債之比兩項(xiàng)指標(biāo)進(jìn)行，此外還有即付比率，全部債務(wù)現(xiàn)金流量比率等指標(biāo)。1、 現(xiàn)金流量比率該指標(biāo)僅反映企業(yè)現(xiàn)金流量用于償還流動(dòng)負(fù)債的能力。計(jì)算公式為：現(xiàn)金流量比率=全部現(xiàn)金凈流量或經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量流動(dòng)負(fù)債*100% 該指標(biāo)比率值越大越能體現(xiàn)企業(yè)較強(qiáng)的現(xiàn)金或現(xiàn)金流量對(duì)償還短期債務(wù)的能力2、現(xiàn)金流量對(duì)當(dāng)期到期的長(zhǎng)債負(fù)債之比該指標(biāo)反應(yīng)企業(yè)的現(xiàn)金流量用于支付當(dāng)年到期的長(zhǎng)期負(fù)債的能力。 計(jì)算公式為：現(xiàn)金流量對(duì)當(dāng)期到期的長(zhǎng)債負(fù)債之比=全部現(xiàn)金凈流量或經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量當(dāng)年到期的長(zhǎng)期負(fù)債*100% 該比率越大說明企業(yè)償還到期長(zhǎng)期債務(wù)的能力越強(qiáng).3、即付比率 該指標(biāo)反映即期實(shí)際支付最短債務(wù)的能力。計(jì)算公式：即付比率=即期現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物(流動(dòng)負(fù)債-預(yù)收款項(xiàng)-預(yù)提費(fèi)用-6個(gè)月以上的短期借款)*100% 即付比率是現(xiàn)金比率和流動(dòng)比率指標(biāo)的補(bǔ)充。4、全部債務(wù)現(xiàn)金流量比率，也稱為現(xiàn)金流量對(duì)負(fù)債總額之比。該指標(biāo)反映企業(yè)現(xiàn)金流量用于支付全部債務(wù)的能力。計(jì)算公式為：全部債務(wù)現(xiàn)金流量比率=全部現(xiàn)金凈流量或經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量負(fù)債總額*100%該指標(biāo)數(shù)值越高償債能力越